25-basis-point rate cut at its December meeting, marking its third reduction of 2025. The Federal Open Market Committee lowered the federal funds target range to 3.50%–3.75%, signaling ongoing pressure to support credit conditions as inflation trends toward the Fed’s comfort zone. This decision comes at a moment when U.S. mortgage rates remain highly sensitive to Treasury yields, not just the Fed’s policy path. Yet the latest cut gives borrowers a clearer sense of direction as mortgage costs continue to dri ...

Scoring a low interest rate on your mortgage has become an exceedingly difficult challenge with today’s housing market. The idea of a once achievable 3% mortgage rate now seems like a long-ago fever dream. Read Next: I’m a Real Estate Agent: 5 House Items Buyers Almost Always Regret Try This: How Middle-Class Earners Are Quietly Becoming Millionaires — and How You Can, Too While rates aren’t expected to return to those levels anytime soon, there’s one strategy gaining attention — the assumable mortgage. ...

抵押贷款利率锁定机制 - 抵押贷款利率锁定是一种贷款机构的承诺，保证在指定时间框架内完成贷款交割且贷款申请无变更的情况下，住房贷款的利率在交割日之前保持不变 [2] - 该机制的核心功能是保护借款人免受利率上升的影响，即使市场利率上涨，借款人仍可维持较低的锁定利率 [2] - 抵押贷款利率每日变动，锁定机制可将利率冻结直至贷款交割完成 [1] 利率锁定的时机与期限 - 锁定利率的时机取决于贷款机构，通常可在获得住房贷款批准后至交割前五天内任何时间进行锁定 [4] - 建议关注市场动态：利率稳定时无需过早锁定；利率下降且可能持续时可稍作等待以获取更优利率；利率上升或难以预测时应尽快锁定 [5][6] - 利率锁定期限通常为30天、45天或60天，有时可更长，只要在指定期限内完成交割，利率就不会变化 [8] 浮动下调选项 - 浮动下调选项可规避利率下降风险，允许在抵押贷款利率低于锁定利率时获取新利率，但通常需支付费用，一般为贷款金额的0.5%至1% [3] - 行使浮动下调选项仅在利率下降幅度足以覆盖其成本时具有财务意义 [3] - 若锁定利率后市场利率下降，借款人将被迫承担较高利率，除非锁定了包含浮动下调选项的利率 [20] 利率锁定的成本与费用 - 贷款机构通常收取贷款金额的0.25%至0.5%作为利率锁定费用，例如一笔30万美元的贷款，锁定费用在750美元至1500美元之间 [22] - 若利率锁定期在贷款交割前到期，借款人需支付费用以延长期限，延长期限越长，成本越高 [8] - 使用浮动下调选项时，费用通常为贷款金额的0.5%至1%，例如一笔35万美元的贷款，相关费用在1750美元至3500美元之间 [20] 贷款机构的特色锁定方案 - Newrez的Lock & Shop Program提供45天利率锁定，在此期间若利率下降，可免费重新锁定以获取更低利率 [23] - Embrace Home Loans提供两次浮动下调机会，每次费用为贷款总额的0.25%，可在交割前15天内行使 [23] - Navy Federal Credit Union的Special Freedom Lock提供两次浮动下调机会，总利率降幅不超过0.50%，在60天锁定期内行使不收取费用 [23] - Third Federal Savings & Loan提供60天利率锁定，若预付贷款金额1%作为定金，可提供360天利率锁定 [23] 利率锁定的优势与考量 - 利率锁定的优势包括防范利率上涨、提供多种锁定期选择、便于预算规划以及提供安心保障 [17] - 潜在劣势包括若没有浮动下调选项可能错失更低利率、锁定期到期后延长需支付额外费用以及许多贷款机构会收取锁定费用 [17] - 当前抵押贷款利率因政府停摆等极端情况导致10年期国债收益率下降而持续数周下跌，但存在大量政治和经济不确定性，需密切关注利率趋势 [7]

文章核心观点 - 文章详细介绍了大额贷款的定义、运作方式、申请资格及其优缺点 旨在为购买高价房产的借款人提供指导 [1][2][4][5][7] 大额贷款定义 - 大额贷款是指贷款金额超过联邦住房金融局设定的单户住宅“合规贷款”上限的抵押贷款 [2] - 2025年美国大部分地区的合规贷款上限为806,500美元 但在阿拉斯加、关岛、夏威夷和美国维尔京群岛的某些县 上限可提高至1,209,750美元 [2][12] - 贷款金额为600,000美元不属于大额贷款 [11] 大额贷款运作机制 - 并非所有贷款机构都提供大额贷款 但借款人仍有众多选择 [4] - 大额贷款由愿意承担风险的贷款机构发放 这些贷款无法出售给房利美和房地美 [4] - 由于贷款机构通常将大额贷款保留在自己的资产负债表上 因此由它们自行决定借款人的资格标准和单笔房产的最高贷款额度 而非联邦住房金融局 [5] - 大多数大额贷款机构可为200万至300万美元的房产提供融资 [5] - 退伍军人事务部是唯一支持大额贷款的政府机构 其贷款对军人等群体开放 通常无需首付且信用评分要求可低至620 [6] 大额贷款申请资格 - 具体贷款要求因贷款机构而异 但通常需要借款人满足更严格的条件 [5][13][14] - 借款人通常需要FICO信用评分达到700或更高 [8] - 债务收入比需低于或等于45% [8] - 需提供至少10%的首付款 部分贷款机构要求20%或更高 [8][14][15] - 需拥有相当于6至12个月或更长时间的月供及开支的现金储备 [8][17] - 需提供良好的信用记录和充足的收入证明 [8] - 借款人可能需支付更高的交易成本 [8][17] 大额贷款的优点 - 允许借款人购买高成本房产 [7] - 利率可能低于合规贷款 [17] - 借款人可以选择可调利率抵押贷款 [17] 大额贷款的缺点 - 申请资格标准更为严格 [13][14][17] - 通常需要比普通抵押贷款更高的现金储备 [17] - 贷款机构通常要求10%或以上的首付款 [17] - 借款人可能需支付更高的交易成本 [17] - 借款人需为巨额贷款在多年间累积的利息做好准备 [13] 大额贷款常见问题 - 大额贷款通常提供30年期的贷款选项 但并非唯一选择 贷款机构也提供其他期限以及固定利率和可调利率产品 [16]