全球金融市场动态 - 2025年上半年以色列袭击伊朗导致国际黄金价格突破3440美元/盎司 国际原油价格飙升至78美元/桶 [1] - 全球主要股指普跌：A股、日经225、韩国KOSPI、澳大利亚综指均呈现不同幅度下跌 [1] - 美股科技股表现疲软：纳斯达克指数上半年下跌12% 特斯拉市值蒸发超3000亿美元 苹果股价跌破160美元关口 [2] 多元资产配置策略 - 全球多元配置通过分散投资于不同国家/类别资产降低单一市场风险 沪深300指数过去十年年化波动率达20% [4] - 组合效果验证：A股+A债组合相比纯A股投资最大回撤可降低50% 年化收益率提升 [4] - 2025年上半年黄金/欧股/港股涨幅超20% 显示跨资产配置优势 [5] - 底层资产低相关性原理：股票下跌时债券/黄金可对冲 新兴市场疲软时发达市场可能补位 [7] FOF基金产品优势 - FOF基金通过投资"一篮子基金"实现一站式配置 如广发安泰稳健FOF可跨市场投资权益/债券/商品等资产 [8] - 产品特点：10元起投门槛低 专业团队管理 广发安泰稳健2024年末持仓覆盖中/美/欧等多市场 [10][12] - 业绩表现：曹建文管理的8只FOF中3只位列同类前三 广发安泰稳健近一年收益6.66% 最大回撤2.29% [13][14] 基金经理投资方法论 - 曹建文采用三级回撤预警机制（2.5%/3.5%/4.5%阈值）并引入量化因子模型进行风险管理 [13] - 新发产品广发智荟多元配置FOF股基仓位20%-65% 港股通标的占比不超50% [17] - 下半年策略：以黄金/高股息资产防御 以科技/经济复苏主题进攻 兼顾α与β收益 [18] 基金公司平台支持 - 广发基金资产配置团队平均从业年限超10年 共享宏观/股债/海外市场研究资源 [17] - 一体化投研平台提供从宏观研判到底层资产的全链条支持 [17]