评级与目标价调整 - 瑞穗证券将Palantir评级从"逊于大盘"上调至"中性" [1] - 目标价从116美元上调至135美元 [2] 财务表现与预期 - 2025财年第二季度预期调整后每股收益0.14美元 营收9.3929亿美元 [1] - 第一季度营收同比增长39% 2024财年四个季度同比增幅分别为21% 27% 30% 36% [1] - 预计2025财年第二季度将维持39%-40%的高增长 [1] 业务增长动力 - 政府和商业板块业绩上调幅度远超预期 [1] - 可能实现连续第五个季度营收加速增长 [1] - 在AI 政府数字化转型和工业现代化等长期趋势中占据有利地位 [2] 估值与股价表现 - 当前估值倍数远超软件行业其他企业 [2] - 2025年年初以来股价已实现翻倍 同期行业ETF(IGVUS)涨幅仅为9% [2]