PICTON Investments推出新基金策略 - 推出专注于“奖杯资产”普通合伙人主导的二级市场投资的开放式基金 该策略针对私人股权市场中一个高度精选的板块 其特点是成熟、高质量、拥有成熟运营历史和显著剩余价值创造潜力的公司 [1] - 该策略旨在通过严格的承销标准、资产质量和基金管理人选择来捕捉私募股权阿尔法 而非依赖广泛的私募股权市场敞口 [1] - Morningside Capital Inc 将负责该基金的私募股权投资来源和承销 PICTON Investments 将管理其流动性投资 [1] CI GAM推出包含黄金与比特币的资产配置基金 - CI Global Asset Management推出两只新的资产配置基金 其特色是包含对非传统资产类别（即比特币和黄金）的配置 [2][3] - CI Balanced+ Asset Allocation ETF Fund资产配置约为57%股票证券、38%固定收益证券和5%其他资产（包括但不限于数字资产和/或大宗商品） 目前黄金和比特币的目标配置各为2.5% 风险评级为低至中 [4] - CI Equity+ Asset Allocation ETF Fund资产配置约为92%股票证券和8%其他资产 目前黄金和比特币的目标配置各为4% 风险评级为中等 [5] - 两只基金分别以ETF系列（TSX代码：CBAP, CEQP）和互惠基金系列（A, F, I, P）提供 CI GAM将免除或降低基金费用至2026年6月30日 [6] Sun Life推出低波动性基金的ETF系列 - SLGI Asset Management Inc 为两只现有互惠基金推出了新的ETF系列 [7] - SLGI MFS Blended Research Low Vol Global Fund的ETF系列在TSX上市 代码为SBLG SLGI MFS Blended Research Low Vol International Fund的ETF系列代码为SBLI 管理费为0.5% [7] - 这两只基金于1月12日更名 以更好地反映其子顾问MFS Investment Management使用的专有混合研究方法 [8] First Trust推出核电主题ETF - FT Portfolios Canada Co 推出了一只投资于涉足核电业务公司的新ETF [9] - First Trust Bloomberg Nuclear Power ETF于1月19日开始交易 管理费为0.85% 旨在尽可能复制Bloomberg Nuclear Power Index的表现 [10][11] - 该基金投资于“核电能源生产的建设、增长和可持续性” 具体领域包括发电、铀、设备及工程、采购和建设 前五大持仓包括Cameco Corp、Doosan Enerbility Co Ltd等公司 [12][13] JPMorgan推出主动管理型国际股票ETF - J.P. Morgan Asset Management Canada推出了一只新的主动管理型国际股票ETF [14] - JPMorgan International Developed Equity Active ETF于1月28日开始交易 旨在满足加拿大投资者通过主动管理策略进行国内以外市场多元化的需求 投资于主要位于外国发达市场的大型和中型公司股票 管理费为0.55% [14][15] PIMCO推出新的60/40平衡型基金 - PIMCO Canada Corp 推出了一只新的资产配置基金 采用多元化的60/40投资组合 提供全球股票基金和主动管理型固定收益基金的混合敞口 [16] - PIMCO Managed Balanced Portfolio将60%配置于跨发达和新兴市场的被动全球股票ETF 40%配置于PIMCO主动管理型固定收益基金 该基金以ETF系列（TSX代码：PBAL）和互惠基金系列提供 [16][17] Fidelity推出采用多空策略的全球股票基金 - Fidelity Investments Canada ULC 推出了一只采用多空策略的新全球股票基金 旨在帮助适应不同的市场状况 [18] - Fidelity Global Opportunities Long/Short Fund于1月29日推出 提供互惠基金和ETF系列单位 该基金利用富达的全球研究网络 结合多头和空头头寸来应对一系列市场状况 [18][19] Next Edge Capital计划推出矿业流转股基金 - Next Edge Capital Corp 已提交初步招股说明书 计划推出一只主要投资于矿业公司流转股票（flow-through shares）的基金 [20] - 该拟议基金名为CMP Next Edge 2026 Critical and Precious Metals Short Duration Flow-Through LP 也可能投资于矿业领域的其他证券 如果获得批准 将以每单位25加元的价格向不同投资者提供F系列和A系列单位 [20][21] - 总部位于蒙特利尔的Palos Wealth Management Inc 将担任该基金的投资组合经理 该公司自2016年以来参与了超过200笔私募初级矿业交易 [21] RBC GAM终止一只低波动性新兴市场股票基金 - RBC Global Asset Management Inc 将终止RBC QUBE Low Volatility Emerging Markets Equity Fund [22] - 该基金预计于2026年3月30日左右终止 自1月28日起已停止接受申购 关闭原因是其“增长潜力有限” 投资者可在2026年3月27日市场收盘前赎回或转换其持有份额 [22][23] 多家公司调整基金费用、顾问、名称及风险评级 - PICTON Investments 自1月30日左右起 取消PICTON Global Equity Fund、PICTON Income Fund和PICTON Balanced Fund三只互惠基金的表现费 以统一其传统互惠基金产品线的费用结构 [25] - 自4月1日左右起 State Street Global Advisors Ltd 将接替 BlackRock 成为Sun Life BlackRock Canadian Composite Equity Fund和Sun Life BlackRock Canadian Universe Bond Fund的新子顾问 两只基金随之更名 但投资目标和策略不变 [26][27] - CIBC Asset Management Inc 将于2月4日TSX开市时 将CIBC Active Investment Grade Floating Rate Bond ETF的代码从CAFR更改为CFRN [28] - Invesco Canada Ltd 将Invesco NASDAQ Next Gen 100 Index ETF – CAD Hedged Series的风险评级从中等上调至高 [29] - BMO Asset Management Inc 自1月23日起降低了部分ETF的年度管理费 BMO Equal Weight Global Gold Index ETF和BMO Junior Gold Index ETF的管理费从0.55%降至0.4% BMO Government Bond Index ETF的管理费从0.15%降至0.09% [30] - BMO Asset Management Inc 还在年度审查后更新了部分基金的风险评级 [31]

核心观点 - BMO资产管理公司宣布降低三只核心ETF的年度管理费，旨在为投资者提供更具成本效益的投资工具，特别是在黄金股票和政府债券领域 [1] - 公司同时更新了多只ETF的风险评级，并调整了一只债券ETF的分红频率，这些变更是基于加拿大证券管理机构的标准化风险分类方法及年度审查 [1][2] 费用调整 - **BMO Equal Weight Global Gold Index ETF (ZGD)** 管理费从0.55%降至0.40% [1] - **BMO Junior Gold Index ETF (ZJG)** 管理费从0.55%降至0.40% [1] - **BMO Government Bond Index ETF (ZGB)** 管理费从0.15%降至0.09% [1] - 费用调整于2026年1月23日收盘后生效，旨在帮助投资者以更低的成本增加对黄金股票等资产的投资敞口 [1] 风险评级更新 - **风险评级下调（风险降低）**： - BMO Covered Call Canadian Banks ETF (ZWB.U)：从“高”调整为“中至高” [2] - BMO Low Volatility International Equity ETF (ZLI)：从“中”调整为“低至中” [2] - BMO Low Volatility US Equity ETF (ZLU)：从“中”调整为“低至中” [2] - BMO MSCI USA High Quality Index ETF (ZUQ.F)：从“中至高”调整为“中” [2] - BMO S&P US Mid Cap Index ETF (ZMID)：从“中至高”调整为“中” [2] - BMO SPDR Materials Select Sector Index ETF (ZXLB.F)：从“中至高”调整为“中” [2] - BMO SPDR Real Estate Select Sector Index ETF (ZXLR, ZXLR.F)：从“中至高”调整为“中” [2] - **风险评级上调（风险增加）**： - BMO Long-Term US Treasury Bond Index ETF (ZTL.F)：从“低至中”调整为“中” [2] - BMO S&P US Small Cap Index ETF (ZSML.F, ZSML.U)：从“中至高”调整为“高” [2] - 风险评级变更立即生效，并将反映在更新的ETF Facts文件中 [1][2] 产品条款变更 - **BMO Government Bond Index ETF (ZGB)** 的分红频率从季度调整为月度，此变更立即生效 [2] 公司背景 - BMO金融集团是北美第七大银行，截至2025年10月31日，总资产达1.5万亿美元 [10] - 集团拥有约1300万客户，提供个人和商业银行、财富管理、全球市场和投资银行等广泛的产品和服务 [10] - BMO ETF由BMO资产管理公司管理，后者是蒙特利尔银行旗下独立的法人实体 [9]