市场整体表现 - 尽管市场整体下跌，周四仍有十只股票逆市上涨，投资者将投资组合转向被认为在中东持续紧张局势中韧性较强的公司 [1] - 华尔街主要指数周四均下跌，道琼斯指数领跌0.44%，纳斯达克指数下跌0.28%，标普500指数下跌0.27% [1] 公司表现与驱动因素 Bloom Energy Corp. (BE) - 周四股价上涨6.46%，收于每股166.69美元，因资金流入提供按需服务且受地缘政治影响较小的公司 [4] - 股价上涨部分归因于能源需求上升，以及市场预期在油价和天然气价格上涨、中东油气枢纽遭导弹袭击导致供应大幅削减的背景下，工业将寻求其他电力资源 [5] - 公司2025年股东净亏损扩大204%至8840万美元，而2024年仅为2920万美元，但营收同比增长37%至20.2亿美元 [6] - 第四季度净收入骤降99%至109万美元，而去年同期为1.0479亿美元，营收同比增长35.86%至7.7768亿美元 [6] BioCryst Pharmaceuticals Inc. (BCRX) - 周四股价上涨7.10%，收于每股9.81美元，因有传言称其将被一家美国大型生物制药公司收购，促使投资者调整投资组合 [7] - 收购传闻始于周一，报道称一家美国制药巨头正关注该公司 [8] - 公司2025年业绩强劲，实现净收入2.6386亿美元，而2024年为净亏损8888万美元，总营收同比增长94%至8.748亿美元，部分得益于以2.433亿美元向Neopharmed Gentili出售其欧洲Orladeyo业务 [9] - 第四季度实现净收入2.458亿美元，而去年同期净亏损2679万美元，总营收同比增长逾两倍至4.065亿美元 [10] Planet Labs PBC (PL) - 周四股价上涨8.76%，收于每股26.96美元，投资者看好其2027财年两位数收入增长前景，尽管去年盈利表现不佳 [11] - 公司目标将本财年营收增长35%至43%，达到4.15亿至4.4亿美元，调整后EBITDA预计同比持平或增加1000万美元 [12] - 第一季度营收目标为8700万至9100万美元，意味着增长31%至37%，调整后EBITDA预计转为亏损300万至600万美元，而去年同期为盈利120万美元 [13] - 公司年末积压订单达9亿美元，同比增长79%，基于此及健康的渠道，预计今年及未来将实现强劲增长 [14] - 公司认为人工智能今年将具有变革性，有助于更快打开巨大市场 [15] - 去年净亏损同比翻倍至2.42亿美元，主要受与股价上涨相关的权证负债公允价值变动产生的1.614亿美元重估损失拖累，但营收同比增长26.6%至3.077亿美元 [16] DLocal Ltd. (DLO) - 周四股价上涨9.43%，收于每股12.53美元，投资者对其去年营收首次突破10亿美元大关表示欢迎 [17] - 营收达10.9亿美元，同比增长46%，得益于总支付额增长60% [17] - 净收入同比增长63.4%至1.969亿美元 [18] - 第四季度营收同比增长65%至3.379亿美元，推动净收入同比增长87%至5560万美元 [18] - 第四季度总支付额创下131亿美元纪录，同比增长70% [19] - 公司对2026年全年持乐观展望，目标总支付额同比增长50%至60%，毛利润预计增长22.5%至27.5%，营业利润预计增长27.5%至32.5% [19] Applied Optoelectronics Inc. (AAOI) - 周四连续第二日上涨，跳涨10.03%，收于每股101.92美元，投资者重新买入乘人工智能浪潮的科技股，该行业被认为受全球持续紧张局势的影响较小 [20] - 公司周三展示了一系列用于未来人工智能系统的收发器产品，范围从100G到1.6T，以及其用于25dBm外部激光小型可插拔器件的下一代400mW激光连续波产品 [21] - 其25dBm超高功率外部激光小型可插拔器件为共封装光学/近封装光学架构提供了关键的高链路预算基础，并具有极高功率和热插拔、高可维护性设计，以确保关键任务GPU集群的可靠性 [22] - 公司还通过现场演示展示了其6.4T板载光学器件以及800G和1.6T光学互连产品 [24] 筛选标准 - 榜单仅考虑市值在20亿美元以上的股票 [2]

行业背景与驱动因素 - 人工智能热潮导致数据中心容量需求激增，并对传统电网造成压力 [2] - 超大规模数据中心运营商正寻求可扩展、零排放的电力解决方案，以满足飙升的能源需求 [1] - 行业日益转向可快速部署、灵活运行的创新氢能解决方案 [2] Plug Power (PLUG) - 公司在绿色氢能生产和用于备用及模块化电源的燃料电池集成方面取得新里程碑 [3] - 其系统能提供超大规模运营商所需的快速响应和可扩展性，同时帮助其实现可持续性和正常运行目标 [3] - 公司股价在过去六个月中上涨90% [3] FuelCell Energy (FCEL) - 公司与全球顶级数据中心合作伙伴进行了兆瓦级项目部署，包括在韩国的试点项目和近期宣布的美国安装项目 [4] - 其模块化平台支持分阶段扩展，满足了AI云园区对速度和灵活性的要求 [4] - 公司股价在过去一个月中上涨130% [4] Bloom Energy (BE) - 公司以其能为包括美国电力公司AEP和CoreWeave CRWV在内的全球最大品牌提供即时、本地化发电的固体氧化物燃料电池系统而脱颖而出 [5] - 公司与甲骨文ORCL合作，为数据中心提供快速、现场零排放电力，吸引了大量投资者和行业兴趣 [5] - 公司股价在2025年上涨280% [5] 市场影响与总结 - 三家公司均在支持当前的人工智能革命中扮演关键角色 [6] - 投资者认识到这些电力供应商对于解决电网瓶颈至关重要，从而推动了股价的显著上涨 [6]