艾默生电气公司业务表现 - 智能设备板块持续走强，其中最终控制业务受益于电力终端市场的强劲需求，在2025财年销售额同比增长4% [1] - 测量与分析业务在美洲、亚洲、中东及非洲地区增长强劲，2025财年销售额同比增长2% [2] - 离散自动化业务在美洲地区势头稳固，2025财年销售额同比增长1% [2] - 安全与生产力业务因产品需求疲软而表现不佳，2025财年销售额同比下降2% [2][8] - 软件与控制板块定位良好，有望从其AspenTech部门的稳健增长以及电力和过程终端市场的强势中受益 [3] 艾默生电气公司财务展望 - 鉴于大部分业务表现强劲，公司预计2026财年净销售额将同比增长约5.5%，同期内生销售额预计增长约4% [3] - 过去60天内，市场对艾默生2026财年每股收益的共识预期微幅下调了0.3% [11] - 当前市场对2025年12月当季、2026年3月当季、2026财年及2027财年的每股收益共识预期分别为1.41美元、1.56美元、6.46美元和6.98美元 [12] 艾默生电气公司市场表现与估值 - 公司股价在过去三个月上涨1.8%，表现优于行业0.6%的涨幅 [6] - 公司股票的前瞻市盈率为20.14倍，低于行业平均的21.68倍 [9] - 公司获得Zacks价值评分D [9] - 公司目前获Zacks评级为3（持有） [14] 同业公司业务动态 - 同业公司英格索兰受益于其工业真空、鼓风机和压缩机产品组合的强劲订单，推动了其工业技术与服务板块，该板块在2025年第三季度收入达15.4亿美元，同比增长5% [4] - 同业公司福斯公司的泵部门表现强劲，其增长的主要催化剂是产品和服务的强劲需求带动的售后市场业务，该部门在2025年第三季度收入为8.003亿美元，同比增长2.3% [5]

业绩发布信息 - 英格索兰公司计划于2025年10月30日美股市场收盘后发布2025年第三季度财报 [1] - 市场对第三季度营收的共识预期为19.5亿美元，预计较去年同期增长4.6% [2] - 市场对调整后每股收益的共识预期为0.86美元，预计较去年同期增长2.4% [2] 历史业绩表现 - 在过去四个季度中，公司一次业绩超出市场预期，两次符合预期，一次未达预期，平均意外幅度为0.3% [1] - 过去30天内，第三季度每股收益的共识预期下调了0.01美元 [1] 业务板块预期 - 工业技术与服务板块营收预计同比增长0.3%至15.3亿美元，增长动力来自工业真空、鼓风机和压缩机产品订单的增加 [3] - 精密与科学技术板块营收预计同比大幅增长12.4%至4.211亿美元，主要得益于生命科学业务的强劲势头以及精密技术业务的实力 [4] 增长驱动因素 - 公司通过收购获得的协同效应预计将提振季度营收 [5] - 2025年8月收购Dave Barry Plastics公司，加强了生命科学产品组合 [5] - 2025年6月收购Lead Fluid公司，增强了其在中国市场的生命科学业务 [5] - 2025年4月完成对G & D Chillers和Advanced Gas Technologies的收购，扩大了空气处理产品组合 [6] - 2025年2月收购SSI Aeration公司，增强了提供集成低压压缩机和曝气解决方案的能力 [6] 潜在风险与挑战 - 不断上升的成本和费用可能对业绩造成压力，预计将损害公司的利润率和盈利能力 [7] - 公司调整后息税折旧摊销前利润率预计为27.6%，较去年同期下降100个基点 [7] - 公司海外市场业务占比较大，汇率波动可能对其盈利能力产生负面影响 [8] 同业公司比较 - AptarGroup公司当前具有+1.27%的收益意外正预期和Zacks第2级评级，计划于10月30日发布财报，过去四个季度平均收益意外幅度达8.3% [13] - 卡特彼勒公司当前具有+1.44%的收益意外正预期和Zacks第3级评级，计划于10月29日发布财报，过去30天内第三季度收益预期上调了0.01美元 [14] - 希悦尔公司当前具有+1.28%的收益意外正预期和Zacks第3级评级，计划于11月4日发布财报，过去四个季度平均收益意外幅度高达19% [14][15]

公司概况 - 英格索兰（NYSE: IR）是一家工业产品公司，主要生产和销售压缩机、泵、真空设备和鼓风机 [1] 行业服务 - 该公司专注于石油和天然气行业的投资服务，重点分析现金流及具备实际增长潜力的企业 [1] - 订阅服务提供50多只股票模型账户、油气勘探开发公司的深度现金流分析以及实时行业讨论 [2] 订阅优惠 - 新用户可享受两周免费试用，获取石油和天然气领域的新机会 [3]

公司业绩发布 - 公司将于2025年5月1日盘后发布2025年第一季度财报 [1] - 过去60天Zacks一致预期维持不变 公司过去四个季度中有三个季度盈利超预期 平均超出幅度为5.8% [1] - 预计总营收17.4亿美元 同比增长4.5% [8] 调整后每股收益预计0.74美元 同比下降5.1% [2] 业务板块表现 - 工业技术与服务板块营收预计14亿美元 同比增长1.7% 主要受益于工业真空设备、鼓风机和压缩机产品订单增长 [3] - 精密与科学技术板块营收预计3.477亿美元 同比大幅增长17.2% 主要受生命科学业务推动 包括短期订单增长和航天服生产合同 [4] 战略举措与收购 - 持续投资工业物联网和需求增长领域以推动业绩 [5] - 2024年10月收购APSCO、Blutek和UT Pumps 强化了能源效率、泵技术和高端项目能力 [6] - 2024年6月收购ILC Dover 增强生物制药领域单次使用解决方案能力 并入精密科学技术板块 [6] - 同期收购CAPS、Del Pumps和Fruvac 扩充了生命科学、食品饮料和医疗行业关键泵解决方案 [7] - CAPS收购扩展产品组合 Fruvac收购增强移动真空市场能力 均并入工业技术与服务板块 [8] 业绩影响因素 - 销售成本上升可能影响利润率 [9] - 行政费用增加可能侵蚀盈利能力 [9] - 外汇波动对公司国际业务收入造成压力 [9] 同业公司比较 - Sealed Air Corporation当前Zacks评级为3 ESP为+0.12% 预计5月6日发布季报 过去四季平均盈利超预期27.1% [12][13] - AptarGroup当前Zacks评级为3 ESP为+0.17% 预计5月1日发布季报 过去四季平均盈利超预期9.3% [13] - Illinois Tool Works当前Zacks评级为3 ESP为+0.15% 预计4月30日发布季报 过去四季平均盈利超预期3.6% [14]