公司财务业绩 - 2022年公司收益为13.485亿人民币，股东应占溢利为1.664亿人民币[5] - 2022年公司每股盈利为55.2%，2021年为22.18% [6] - 2022年公司资产负债率为47.0% [6] - 2022财年公司收入约5.712亿元，同比下降约57.7%[17] - 2022财年公司权益股东应占盈利约6920万元，同比下降约58.4%[17] - 2022财年公司合同销售总值约4.87亿元，销售总建筑面积约40800平方米[18] - 2022年公司收入5.71183亿元，同比减少57.7%；毛利2.7509亿元，同比减少12.2%；年内溢利1.1444亿元，同比减少38.9%[31] - 2022年物业合约销售总额约4.874亿元，已售建筑面积约40,800平方米[34] - 2022年销售成本2.96093亿元，同比减少71.4%；融资成本462.2万元，同比减少80.6%[31] - 2022年其他收入净额645.8万元，同比增加24.8%[31] - 2022年销售开支3502.1万元，同比减少21.8%；行政开支6336.8万元，同比减少4.9%[31] - 2022年所得税1.22615亿元，同比增加19.9%[31] - 2022财年物业销售收入约5.681亿元，较2021财年减少约57.7%[61] - 2022财年租金收入约310万元，与2021财年持平[63] - 2022财年销售成本约2.961亿元，较去年减少约71.4%[64] - 2022财年毛利约2.751亿元，较去年减少约12.2%，毛利率增至约48.2%[65][66] - 2022财年投资物业估值收益约1710万元，较2021财年减少约39.1%[69] - 2022财年其他收入净额约650万元，较2021财年增加约24.8%[70] - 2022财年销售开支约3500万元，较2021财年减少约21.8%[71] - 2022财年行政开支约6340万元，较2021财年轻微减少约4.9%[73] - 2022财年融资成本约460万元，较2021财年减少约80.6%[78] - 2022财年公司权益股东应占年内溢利约6920万元，较2021财年减少约58.4%[81] - 2022财政年度公司现金及现金等价物主要用于业务运营、偿还债务和拨付营运资金，负债比率从2021年12月31日的约23.7%降至2022年12月31日的约10.9%[84][85] - 截至2022年12月31日，公司现金及现金等价物约人民币2.056亿元，主要以港元（20.9%）及人民币（79.1%）计值[86] - 截至2022年12月31日，公司银行贷款一年内到期3.84亿元，一年后但两年内到期12亿元，两年后但五年内到期无，总计15.84亿元，2021年总计32.2499亿元[87] - 截至2022年12月31日，公司银行贷款以人民币计值，按一年期贷款市场报价基础利率加年息1.95%计算，2021年为加年息1.25%至1.95%[89] - 截至2022年12月31日，公司若干银行贷款由总账面价值约人民币3.811亿元的存货作抵押，2021年为人民币4.248亿元[90] - 2022财政年度公司资本开支约人民币260万元，主要用于添置电子及其他设备，全由内部资源拨付[104] - 截至2022年12月31日，公司资本承担约为人民币460万元，2021年为人民币1.554亿元，主要与建设中物业的开发成本有关[105] - 2022年12月31日，集团账面价值约3.811亿元存货抵押给银行，2021年12月31日为4.248亿元[107] - 2022年12月31日，集团未了结合约担保约为5.977亿元，2021年12月31日为2.230亿元[108] - 2022财政年度，集团并无任何重大投资、收购及出售[111] - 2022财政年度，集团员工成本总额约为4180万元，2021年为4880万元[122] - 集团员工成本中约1350万元已资本化存货，2021年12月31日为1600万元[123] 公司业务布局 - 公司专注粤港澳大湾区物业开发，尤其深耕惠州[22] - 公司收入主要来自物业销售及物业租金总额，销售物业所得收入占总收入的重大部分[32][33] - 集团2022财政年度的收入及业绩来自物业开发，管理层认为仅有一个经营分部[120] 行业环境与发展机遇 - 2023年防疫管控放开，经济有望快速恢复，利于提振消费者信心[20] - 国家放宽房企资金端限制，预计缓解开发商现金流紧张[20] - 城镇化发展使住房刚性和改善性需求殷切，为稳健房企提供机遇[20] - 房地产业务改善核心在于销售，真正脱困有待市场持续回暖[21] - 惠州发展提速，利于公司未来发展[22] 公司土地与物业储备 - 截至2022年12月31日，公司土地储备总建筑面积约为1,581,176平方米[35] - 持作日后发展的物业规划建筑面积总计1,016,754平方米，涉及5个项目[37] - 建设中物业未售建筑面积总计154,425平方米，涉及3个项目[38] - 2022年12月31日已竣工发展项目地盘总面积1073627平方米，未售建筑面积1581176平方米[39][40] - 已竣工发展项目中，如万城聚豪三期地盘面积46462平方米，未售建筑面积10001平方米，集团拥有权权益55%[39] - 投资物业悦湖居部分总建筑面积约1678.17平方米，2005年11月前后竣工，2074年3月4日土地使用权到期[41][43] - 码头汽车检验场办公楼部分总建筑面积约443.99平方米，2006年9月前后竣工，2042年11月1日土地使用权到期[45][47] - 万城A2001号商铺部分总建筑面积约1637.84平方米，2013年3月前后竣工，商业用地2048年1月11日、住宅用地2078年1月10日土地使用权到期[49][51] - 万城A2002号商铺总建筑面积约1765.61平方米，2013年3月前后竣工，商业用地2048年1月11日、住宅用地2078年1月10日土地使用权到期[52][54] - 名座广场11座部分总建筑面积约3024.12平方米，2022年7月前后竣工，2053年6月13日土地使用权到期[56][57] 公司风险管理 - 2022财政年度公司未使用金融工具对冲利率风险，但董事会将继续密切监察贷款组合以管理利率风险[96] - 截至2022年12月31日，公司无重大逾期应收账款，预计无法收回应收账款的机会很低，该财政年度未确认坏账拨备[99][100] - 截至2022年12月31日，公司所有银行结余及存款均存于香港及中国主要金融机构，董事预期不会因金融机构不履约产生损失[101] 公司未来规划 - 公司将继续发掘及开拓潜在商机，探讨可持续发展项目投资机会[24] 公司人员情况 - 2022年12月31日，集团全职雇员共130名，2021年为200名[122] - 王庭聪自2021年4月1日起担任集团主席兼执行董事，负责整体战略规划及业务方针[132] - 王先生在物业投资、发展及管理方面有逾19年经验，2003年通过惠州汉基建立业务[134] - 楼家强先生47岁，为公司执行董事、执行委员会主席兼行政总裁，2021年6月18日获委任为薪酬及提名委员会成员[139] - 楼先生自2016年8月起任万城发展有限公司执行董事及行政总裁，自2006年1月起在集团担任多个董事职位[141] - 楼先生2022年12月起任业聚医疗集团控股有限公司独立非执行董事，2023年3月起任天津发展控股有限公司独立非执行董事[142] - 李华达先生56岁，为公司首席财务总监及公司秘书，2021年8月26日获委任为执行董事及执行委员会成员[147] - 李先生拥有丰富财务管理经验，经验涉及地产、制造、物流等不同行业[149] - 叶澍堃先生71岁，为独立非执行董事、提名委员会主席、审计及薪酬委员会成员[153] - 葉先生現為六間聯交所主板上市公司的獨立非執行董事，包括華潤水泥控股等[154] - 李先生為獨立非執行董事等職，有豐富財務管理經驗，曾在多間公司任職[160][162] - 李先生於1983 - 1989年間獲得多個學位及高級經濟師資格[167][168] - 陳先生為獨立非執行董事、薪酬委員會主席等，向董事會提供獨立意見及判斷[170] - 邢高福40岁，有逾6年房地产项目运营经验，2017年4月加入公司，2021年起分管所有项目运营[177][178] - 卢秉乾49岁，有逾15年房地产工程建设经验，2007年8月加入公司，2016年5月起任天津建基总经理，2021年2月起任惠州万城总经理[181][183] - 尹业珍47岁，有逾25年建筑管理经验，2007年7月起在相关酒店及公司任职，2020年3月晋升为公司成本管理部总监[186][187] - 权建许42岁，担任公司人力资源行政部总监，负责人力资源管理等事务[191] - 权先生于人力资源及行政管理方面拥有逾13年经验，2016年8月加入集团[192] - 权先生2009年6月于西安理工大学取得工商管理学士学位，2009年11月获认可为人力资源管理师，2014年1月获认可为中级经济师[194] - 黄道德先生51岁，为集团设计部总监，负责物业发展项目的产品研发及设计管理[197][198] - 黄先生于项目设计管理方面拥有逾19年经验，2016年12月加入集团[198][199] - 2011年5月至2016年5月，黄先生在深圳市华阳国际工程设计股份有限公司任职主任建筑师及项目经理[199] - 2003年3月至2011年5月，黄先生担任深圳都市空间设计顾问有限公司的主任建筑师及项目经理人[199] - 1997年5月至2003年2月，黄先生于深圳华森建筑与工程设计顾问有限公司任职建筑师[200] 公司其他事项 - 2022年5月5日，集团附属公司向第三方授出本金9650万元借款，为期3年，年利率4%[112][116] - 截至2022年12月31日止年度后，集团并无发生重大事件[119]

财务数据整体表现 - 2022年公司收入5.712亿人民币，较2021年的13.485亿人民币减少7.773亿人民币，降幅57.7%[1] - 2022年公司毛利2.751亿人民币，较2021年的3.134亿人民币减少0.383亿人民币，降幅12.2%[1] - 2022年公司毛利率48.2%，较2021年的23.2%提升25个百分点[1] - 2022年公司权益股东应占溢利6920万人民币，较2021年的1.664亿人民币减少9720万人民币，降幅58.4%[1] - 2022年公司每股基本及摊薄盈利9.22分人民币，较2021年的22.18分人民币减少12.9分人民币，降幅58.4%[1] - 2022年公司总资27.54418亿人民币，较2021年的30.38979亿人民币有所减少[4] - 2022年公司流动负债12.82878亿人民币，较2021年的16.70353亿人民币有所减少[4] - 2022年公司资产净值14.60039亿人民币，较2021年的13.61254亿人民币有所增加[5] - 2022年公司收入约5.712亿元，按年下降约57.7%；权益股东应占盈利减少至约6920万元，同比下降约58.4%；合同销售总值约4.87亿元；销售总面积约4.08万平方米[51] - 2022财年物业合约销售总额约4.874亿元，已售建筑面积约40,800平方米[56] - 2022财年销售物业所得收入约5.681亿元，较2021财年减少约57.7%[58] - 2022财年销售成本约2.961亿元，较去年减少约71.4%[60] - 2022财年毛利率增加至约48.2%（2021财年：23.2%）[62] - 2022财年投资物业估值收益约1,710万元，较2021财年减少约39.1%[63] - 2022财年融资成本约460万元，较2021财年减少约80.6%，因偿还银行贷款约1.60亿元[68] - 2022财年公司权益股东应占年内溢利约6,920万元，较2021财年减少约58.4%[70] - 2022年12月31日负债比率约为10.9%，2021年12月31日约为23.7%[71] - 2022年12月31日现金及现金等价物约2.056亿元，主要以港元（20.9%）及人民币（79.1%）计值[72] - 2022财年集团资本开支约260万元，用于添置电子及其他设备，由内部资源拨付[82] - 2022年12月31日集团资本承担约460万元，2021年12月31日为1.554亿元，与建设中物业开发成本有关[83] - 2022年12月31日集团存货抵押总账面价值约3.811亿元，2021年12月31日为4.248亿元[84] - 2022年12月31日集团未了结银行担保约5.977亿元，2021年12月31日为2.230亿元[85] - 2022财年员工成本总额约4180万元，2021年为4880万元，其中约1350万元资本化存货，2021年为1600万元[92] 具体业务财务数据 - 2022年物业销售收入为568,094千元，2021年为1,345,406千元；物业租金总额2022年为3,089千元，2021年为3,095千元[18] - 2022年其他收入净额为6,458千元，2021年为5,174千元[20] - 2022年融资成本为4,622千元，2021年为23,845千元；2022年资本化借款成本年利率为5.05%至6.18%，与2021年相同[21] - 2022年除税前溢利相关折旧及摊销为5,823千元，2021年为7,697千元；核数师酬金2022年为2,960千元，2021年为2,902千元[21] - 2022年所得税即期税项为119,145千元，2021年为107,863千元；递延税项2022年为3,470千元，2021年为 - 5,583千元[21] - 2022年每股基本盈利根据公司权益股东应占溢利69,178,000元及750,000,000股已发行普通股加权平均数计算，2021年应占溢利为166,381,000元[25] - 2022年及2021年每股摊薄盈利与每股基本盈利相同[26] - 2022年贸易及其他应收款项为136380千元人民币，2021年为134684千元人民币[29] - 2022年持作出售的非流动资产业务中，合营合伙人已向集团支付5400万元人民币[38] - 2022年银行贷款有抵押部分为158400千元人民币，2021年为322499千元人民币[38] - 2022年银行贷款年息按中国人民银行公布的一年期贷款基础利率加年息1.95%计算[39] - 2022年合约负债 - 物业销售预收款为66307千元人民币，2021年为192362千元人民币[42] - 2022年贸易及其他应付款项为781928千元人民币，2021年为926045千元人民币[42] - 2022年应付账款为203010千元人民币，2021年为419244千元人民币[42] - 2022年应付关联方款项为460975千元人民币，2021年为434201千元人民币[42] - 2022年贸易及其他应付款项为20.301亿元，较2021年的41.9244亿元下降[43] - 截至2022年12月31日，反担保下归属公司的银行贷款总额为8400万元，较2021年的1.14亿元减少；已发出财务担保的递延收入为152.9万元，较2021年的377.4万元减少[44] 税率相关 - 中国主要附属公司2022年及2021年适用所得税率为25%；2022年无香港利得税拨备，2021年也为零[22] - 土地增值税按30%至60%的累进税率征收[23] 公司业务范围 - 公司核心业务活动包括在中国内地经营物业发展及销售[7] - 公司专注粤港澳大湾区物业开发，深耕惠州，惠州发展有利于公司未来发展[53] - 公司收入主要指物业销售收入及租金总额，销售物业所得收入占总收入重大部分[55] - 2022财年集团收入及业绩来自物业开发，管理层认为仅有一个经营分部[90] 财务报表编制 - 财务报表按香港会计师公会颁布的相关准则编制，采用历史成本计量基准[8][10] 新准则评估 - 公司正在评估2023年1月1日生效的多项新订或经修订准则的预期影响，目前认为应用该等修订不大可能对综合财务报表产生重大影响[15][16] 股息政策 - 2022年公司及其附属公司未宣派或派付股息，2023年3月27日董事会决议不建议派付2022年末期股息[27] - 公司2022财年不建议派付末期股息，也未派发中期股息，2021年同样未派付[97] 贷款业务 - 2022年5月5日集团向借款人提供9650万元人民币贷款，年利率4%，截至2022年12月31日应计利息收入为232万元人民币[28] - 2022年5月5日附属公司向借款方授出9650万元借款，为期3年，年利率4%[87][88] 行业情况 - 2022年公司销售及投资处于疲弱水平，已售商品房总面积约13.6亿平方米，较去年下降约24.3%；商品房销量约13.3万亿元，较去年下降约26.7%；房地产行业总投资额约13.3万亿元，按年减少约10.0%[48] - 2023年防疫管控放开，经济有望快速恢复，房地产开发商现金流有望缓解，置业者信心有望重建[52] 公司发展策略 - 公司将继续发掘及开拓潜在商机，探讨可持续发展项目投资机会[54] - 公司采取稳健及低杠杆方针，提升周转及去化，确保财务健全和组织高效运营[50] 土地储备 - 2022年12月31日土地储备总建筑面积约1,581,176平方米[57] 人员情况 - 2022年12月31日集团全职雇员130名，2021年为200名[92] 应收账款情况 - 截至2022年12月31日集团无重大逾期应收账款，无坏账拨备[79] 重大交易情况 - 2022财年集团无重大投资、收购及出售[86] - 2022财年公司及其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券行为[98] 企业管治 - 公司已采纳上市规则附录十四所载企业管治守则作为本身的企业管治守则，2022财年遵守全部法定守则条文[99] - 公司已采纳上市规则附录十所载标准守则作为董事进行证券交易的守则，2022财年全体董事完全遵守规定标准[100][101] - 可能拥有集团内幕消息的相关雇员须遵守不宽松于标准守则的书面指引，2022财年未获悉相关雇员未遵守情况[102] 审核相关 - 2022财年审核委员会包括三名独立非执行董事，已与集团管理层共同审阅会计准则、内部控制及财务报告事宜[103][104] - 毕马威已核对集团2022财年业绩初步公告与经审计综合财务报表的财务数据，两者相符[105] 信息披露 - 本年度业绩公告发布于联交所网站及公司网站，2022财年年报将寄发股东并在相关网站发布[106] 股东大会安排 - 公司将于2023年6月14日至6月19日暂停办理股份过户登记手续，确定股东出席2023年6月19日股东大会的权利[97] - 如欲出席股东大会，股东须在2023年6月13日下午4时30分前交回过户文件等至公司香港股份过户登记分处[97] 股份情况 - 2021 - 2022年公司法定普通股股份数为14亿股，金额为1400万港元；优先股股份数为6亿股，金额为600万港元；已发行及缴足普通股股份数为7.5亿股，金额为750万港元（660.525万元人民币）[45]

宏观经济与政策 - 2022年上半年中国GDP同比增长约2.5%[12] - 中国人民银行行长易纲表示将实施稳健的货币政策以应对经济下行压力[18] 房地产行业概况 - 2022年上半年商品房销售面积同比下降约22.0%，销售金额同比下降约28.9%[13] - 2022年上半年房地产行业总投资额同比下降约5.4%[13] - 2022年上半年已售商品房总面积为6.9亿平方米[13] - 2022年上半年商品房销售金额为6.6万亿元人民币[13] - 2022年上半年房地产行业总投资额为6.8万亿元人民币[13] - 2022年7月多个暂停或未完工的房地产项目恢复建设[18] 公司财务表现 - 2022年上半年公司收入同比下降87.1%至8200万元人民币，主要由于天津万城聚豪花园三期、惠州皇冠豪苑别墅及万城名座三期的销售收入减少[23][25] - 2022年上半年公司权益股东应占盈利同比下降66.6%至3980万元人民币[23][25] - 2022年上半年公司物业合同销售总额为3.07亿元人民币，总建筑面积为28,000平方米，主要来自惠州万城名座三期及玖璟台，以及河南省聚珑湾2期的销售[23][25] - 2022年上半年公司应占联营公司溢利减亏损同比下降51.0%，主要由于只有惠州玖龙台二期项目在期末竣工交付[23][25] - 2022年上半年公司毛利率为84.29%，同比下降84.29%[39] - 2022年上半年公司经营亏损为1376.8万元人民币，同比下降115.04%[41] - 2022年上半年公司除税后溢利为3521.6万元人民币，同比下降79.22%[43] - 2022年上半年公司资产负债率为53.76%，同比下降1.45个百分点[35] - 公司期内溢利为33,060万元，同比下降74.10%[45] - 公司权益股东应占期内溢利为39,798万元，同比下降66.61%[48] - 公司2022年上半年物业销售收入为8,040万元，同比下降87.3%[55] - 公司2022年上半年租金收入为160万元，同比增长4.8%[56] - 公司2022年上半年销售成本为5,890万元，同比下降88.0%[57] - 公司2022年上半年毛利率为28.2%，较2021年同期的23.1%有所提升[59] - 公司2022年上半年应占联营公司溢利减亏损为4,950万元，同比下降51.0%[68] - 公司2022年上半年行政开支为3,170万元，同比增长5.3%[67] - 截至2022年6月30日止六个月的融资成本约为人民币50万元，较2021年同期减少约97.7%，主要由于重大融资部分成本的减少及偿还银行贷款约人民币1.60亿元[76][80] - 截至2022年6月30日止六个月的所得税约为人民币220万元，较2021年同期减少约人民币3960万元，主要由于经营溢利减少[77][81] - 截至2022年6月30日止六个月，公司权益股东应占期内溢利约为人民币3980万元，较2021年同期减少约人民币7940万元或约66.6%，主要由于附属公司溢利及应占联营公司溢利减亏损的减少[78][82] - 截至2022年6月30日，公司的负债比率约为11.5%，较2021年12月31日的23.7%有所下降，主要由于偿还银行贷款[79][83] - 截至2022年6月30日，公司的现金及现金等价物约为人民币2.088亿元，其中港元占23.8%，人民币占76.2%[86] - 截至2022年6月30日，公司的银行贷款到期偿还情况为：一年内人民币1600万元，一年后但两年内人民币2400万元，两年后但五年内人民币1.20亿元[88] - 截至2022年6月30日，公司的借款以人民币计值，银行贷款按一年期贷款市场报价利率加年息1.95%计算[89][90] - 截至2022年6月30日，公司的若干借款由总账面值约人民币4.025亿元的存货作抵押[89][90] - 公司主要在香港及中国营运，大部分交易以港元及人民币结算，外匯风险较小[94][98] - 截至2022年6月30日，公司并无重大的逾期应收账款，且未确认坏账拨备[96][100] - 公司截至2022年6月30日的资本开支为0元，去年同期为440万元[104][109] - 公司截至2022年6月30日的资本承诺为7940万元，较2021年12月31日的1.554亿元有所减少[105][110] - 公司截至2022年6月30日的存货抵押总额为4.025亿元，较2021年12月31日的4.248亿元有所减少[106][111] - 公司截至2022年6月30日的银行担保总额为3.397亿元，较2021年12月31日的2.23亿元有所增加[114][118] - 公司截至2022年6月30日的全职员工总数为173人，较2021年12月31日的200人有所减少[123] - 公司截至2022年6月30日的员工成本总额为2130万元，其中740万元已资本化为存货[123] - 公司截至2022年6月30日未支付任何中期股息，与去年同期相同[129][135] - 公司截至2022年6月30日未购买、出售或赎回任何上市证券[130][136] - 公司截至2022年6月30日未发生任何重大资产负债表日后事项[117][121] - 公司截至2022年6月30日的收入及业绩主要来自物业开发[116][120] - 公司截至2022年6月30日止六个月内，全体董事均遵守了证券交易的标准守则[139] - 公司相关雇员在截至2022年6月30日止六个月内未发生违反内幕消息指引的情况[143][146] - 公司审计委员会由三名独立非执行董事组成，负责审查财务报告、内部控制和风险管理系统的有效性[144][147] - 公司2022年上半年收入为8196.7万元人民币，同比下降87.1%[194] - 2022年上半年毛利为2309.6万元人民币，同比下降84.3%[194] - 公司2022年上半年经营亏损为1376.8万元人民币，而2021年同期为盈利9152.5万元人民币[194] - 2022年上半年应占联营公司溢利为4951.5万元人民币，同比下降51%[194] - 公司2022年上半年除税后溢利为3306万元人民币，同比下降74.1%[194] - 2022年上半年每股基本及摊薄盈利为5.31人民币分，同比下降66.6%[194] - 公司2022年上半年全面收益总额为2532.4万元人民币，同比下降80.4%[198] - 2022年上半年非控股权益应占亏损为1643.7万元人民币，而2021年同期为盈利1079.4万元人民币[198] - 2022年中期报告的第39至66页附註为中期财务报告的一部分[199] - 万城控股有限公司发布了2022年中期报告[200] 公司战略与发展 - 公司将继续关注政策及市场走向，打造精制产品，实现品牌价值[28][32] - 公司将继续发掘及开拓潜在商机，包括探讨一些可持续发展的项目投资机会[30][33] 公司股东与股权结构 - 公司董事王庭聪先生持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[159] - 公司董事楼家强先生持有3,000,000股普通股，占公司已发行股本的0.4%[159] - 公司董事叶澍堃先生持有1,500,000股普通股，占公司已发行股本的0.2%[159] - 公司董事李引泉先生持有1,500,000股普通股，占公司已发行股本的0.2%[159] - 公司董事李华达先生持有4,000股普通股，占公司已发行股本的0.0005%[159] - 公司已发行普通股总数为750,000,000股[161] - 王庭聰先生及樓家強先生各自拥有3,000,000股普通股的购股权[161] - 葉澍堃先生及李引泉先生各自拥有1,500,000股普通股的购股权[161] - 瑞迅投资有限公司持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - 恒威管理有限公司持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - 庭槐资产有限公司持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - 王惠玲女士持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - 王庭交先生持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - 王庭真先生持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - Chan Ka Wai女士持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[169] - 公司已发行普通股总数为750,000,000股[172] - 瑞迅投资有限公司持有562,500,000股普通股，占公司已发行普通股的75%[172] - 公司于2021年9月9日与瑞迅投资有限公司签订认购协议，计划发行290,000,000股不可转换优先股，但该认购于2022年6月30日失效[172] - 公司于2018年11月26日批准并采纳购股权计划，合资格参与者可根据该计划获授购股权[174][175] - 截至2022年6月30日，公司已授出购股权的行使价为每股1.362港元[179] - 公司董事及集团其他雇员获授的购股权分三期等额归属，归属期为授出日期至行使期开始日期[179] - 截至2022年6月30日，公司购股权总余额为14,700,000股，其中集团其他雇员购股权余额为5,700,000股[177]

公司财务数据关键指标变化 - 2021年公司收益为13.485亿人民币，较2020年的12.414亿人民币增长8.6%[13] - 2021年公司股东应占溢利为1.664亿人民币，较2020年的1.127亿人民币增长47.6%[15] - 2021年公司资产负债率为55.2%，较2020年的65.6%下降10.4%[17] - 2021财年公司“三条红线”全面达标，达致绿档[30][33] - 2021财年公司收入约13.5亿元，按年增长约8.6%[32][34] - 2021财年公司确认应占联营公司溢利减亏损约7981万元[32][34] - 2021财年公司权益股东应占纯利约1.664亿元，同比增长约47.6%[32][34] - 2021财年公司合同销售总值约16.6亿元，销售总建筑面积约156,000平方米[32][34] - 2021年公司收入为13.48501亿元，较2020年增加1.07141亿元，增幅8.6%[58] - 2021年销售成本为10.35122亿元，较2020年增加3.45亿元，增幅50.0%[58] - 2021年毛利为3.13379亿元，较2020年减少2.37859亿元，降幅43.1%[58] - 2021年经营溢利为2.33597亿元，较2020年减少2.4496亿元，降幅51.2%[58] - 2021年除税前溢利为2.89562亿元，较2020年减少1.81464亿元，降幅38.5%[58] - 2021年年内溢利为1.87282亿元，较2020年减少0.44581亿元，降幅19.2%[58] - 2021年本公司权益股东应占年度溢利为1.66381亿元，较2020年增加0.53635亿元，增幅47.6%[58] - 2021财年合约销售总额约为16.56亿元，已售建筑面积约15.6万平方米[62] - 2021财年物业销售收入约13.454亿元，较2020财年的12.386亿元增加约8.6%[88][93] - 2021财年投资物业及存货租金收入总额约310万元，较去年的280万元增加11.5%[89][94] - 2021财年销售成本约10.351亿元，较去年的6.901亿元增加近50%[90][95] - 2021财年毛利润约31340万元，较去年的55120万元减少约43.1%[91] - 2021财年毛利率约23.2%，2020财年约44.4%[91] - 2021财年投资物业估值收益约2800万元，2020财年为零[92] - 2021财年毛利约为人民币3.134亿元，较去年减少约43.1%，毛利率约为23.2%（2020财年约44.4%）[96] - 2021财年投资物业估值收益约为人民币2800万元（2020财年为零）[97] - 2021财年其他收入净额约人民币520万元，较2020财年减少约33.5% [100][105] - 2021财年销售开支约为人民币4480万元，较2020财年增加约两倍 [101][106] - 2021财年行政开支约为人民币6670万元，较2020财年略微增加约4.6% [102][107] - 2021财年应占联营公司溢利减亏损约为人民币7980万元，较2020财年大幅增加约人民币7890万元 [103][108] - 2021财年融资成本约为人民币2380万元，较去年增加将近两倍 [104][109] - 2021财年所得税约为人民币1.023亿元，较2020财年减少约人民币1.369亿元 [112][116] - 2021财年公司权益股东应占年内溢利约为人民币1.664亿元，较2020财年增加约人民币5370万元或47.6% [113][117] - 2021年12月31日公司负债比率约为23.7%，2020年12月31日约为31.5% [114][118] - 2021财年公司资本开支约人民币440万元，由内部资源拨付[141] - 截至2021年12月31日，公司资本承担约为人民币1.554亿元，与建设中物业开发成本有关[141] - 截至2021年12月31日，公司总账面价值约人民币4.248亿元的存货已抵押给银行[141] - 2021财年公司就买家按揭贷款向银行提供担保，截至2021年12月31日，未了结合约为人民币2.23亿元，2020年12月31日为人民币2.746亿元[141] - 截至2021年12月31日，公司为联营公司银行贷款提供担保，归属公司的银行融资总额为人民币1.260亿元，2020年12月31日为零[145][148] - 截至2021年12月31日，归属公司的未偿还贷款结余为人民币1.140亿元，2020年12月31日为零[145][148] - 截至2021年12月31日，已就财务担保确认递延收入约人民币380万元，2020年12月31日为零[146][149] - 截至2021年12月31日，公司无重大逾期应收账款，未确认应收账款坏账拨备[132][136] - 2021财年公司未使用金融工具对冲利率风险，董事会将密切监察贷款组合管理利率风险[131][135] - 2021财年员工成本总额约4880万元，较2020年的3950万元增加，其中约1600万元资本化存货，较2020年的990万元增加[162][168] 公司人员变动 - 郑君权先生于2021年8月26日辞任执行董事[5][8] - 李华达先生于2021年8月26日获委任为执行董事[5][8] - 胡永权博士于2021年12月10日辞任独立非执行董事[5][8] - 陈晓峰先生于2021年12月10日获委任为独立非执行董事[5][8] - 王庭聪先生于2021年4月1日调任为执行董事主席[5][8] - 楼家强先生于2021年6月18日获委任为薪酬委员会及提名委员会成员[7] 宏观经济与行业数据 - 2021年中国本地生产总值较往年显著增长约8.1%[21][23] - 2021年已售商品房总面积约18亿平方米，较去年增长约1.9%；销售价值约18.2万亿元，增长约4.8%；平均售价增加约2.8%；房地产行业总投资额约14.8万亿元，年增长约4.4%[25][27] - 2022年中央政府预计继续实施政策维持房地产市场稳定，可能调整放宽政策，行业销售规模预期稳中有降[37][38] 公司业务布局与发展规划 - 公司房地产业务集中在大湾区，尤其是惠州，受益于深惠融合及基建发展[37][38] - 公司管理层考虑其他业务机会，包括大湾区其他城市地产项目及绿色生活与可持续发展项目投资[41] - 公司管理层考虑在大湾区其他城市发掘潜在物业开发项目，以及推行绿色生活及可持续发展的项目投资机会[43] 公司物业项目情况 - 截至2021年12月31日，公司土地储备总建筑面积约为166.7万平方米[62] - 截至2021年12月31日，公司持作日后发展物业的地盘面积小计317,129平方米，规划总建筑面积1,016,754平方米[68] - 截至2021年12月31日，公司建设中物业的地盘面积小计231,234平方米，发展中建筑面积454,070平方米[72] - 万城国际四期及五期地盘面积60,978平方米，规划总建筑面积240,558平方米，公司所有权权益100%[68] - 万城君区花园地盘面积47,679平方米，规划总建筑面积150,475平方米，公司所有权权益54.5%[68] - 万城边湖中心地盘面积55,596平方米，规划总建筑面积388,712平方米，公司所有权权益50%，预计2025年4月竣工[68] - 万域名座三期地盘面积22,899平方米，发展中建筑面积82,378平方米，公司所有权权益54.5%，预计2022年8月竣工[72] - 球龙台二期地盘面积42,566平方米，发展中建筑面积109,524平方米，公司所有权权益50%，预计2022年6月竣工[72] - 万城聚豪三期地盘面积46,462平方米，未售建筑面积11,623平方米，公司所有权权益55%[77] - 万城国际一至三期地盘面积50,571平方米，未售建筑面积25,984平方米，公司所有权权益100%[77] - 阳光新苑一期及二期地盘面积32,109平方米，未售建筑面积13,588平方米，公司所有权权益95.39%[77] - 2021年12月31日已竣工发展项目地盘总面积1073629平方米，未售建筑面积1666846平方米[80] - 玖龙台一期地盘面积52325平方米，未售建筑面积34643平方米，集团拥有权权益50%[80] - 聚珑湾一期第一标段地盘面积65166平方米，未售建筑面积25441平方米，集团拥有权权益30%[80] - 聚珑湾一期第二标段地盘面积54284平方米，未售建筑面积19176平方米，集团拥有权权益30%[80] 公司重大事件 - 2021年9月9日公司与瑞迅订立认购协议，瑞迅认购2.9亿股不可转换优先股，总认购金额3.335亿港元，所得款项净额约3.330亿港元用于业务发展，预计2022年6月30日前完成认购[153][155] - 2021年12月30日Lucky Win等订立合营终止协议，合营合伙人以1.00338082亿元收购Star Linkage 30%已发行股本，代价120天内支付[154][156][159][165] - 截至2021年12月31日止年度后公司无重大事件[160][166] 公司经营分部情况 - 2021财年公司收入及业绩来自物业开发，管理层认为仅一个经营分部[161][167] 公司员工情况 - 2021年12月31日公司在中国及香港有200名全职雇员，较2020年的187名增加[162][168] 公司董事及管理层薪酬与职责 - 公司董事及高级管理层获薪金及酌情花红，薪酬委员会定期审阅及厘定其薪酬[171][172] 公司管理层履历 - 王庭聪自2021年4月1日起为执行董事及执行委员会成员，负责集团战略规划和业务方向[174] - 王庭聪有超18年房地产投资等经验，2003年创立业务，2015 - 2021年任Nameson相关职务[175] - 王庭聪为第十三届全国人大香港区代表及香港工商总会会董会执行委员会主席[176] - 王庭聰60歲，2021年4月1日調任執行董事，負責公司整體策略規劃及業務方針，有逾18年物業投資等經驗[177] - 樓家強46歲，2021年6月18日獲委任薪酬及提名委員會成員，自2016年8月起任公司執行董事及行政總裁[180][182] - 李華達55歲，2021年8月26日獲委任執行董事及執行委員會成員，負責公司財務管理等事務[184] - 葉澍堃70歲，為獨立非執行董事、提名委員會主席等，現為另外六間聯交所主板上市公司獨立非執行董事[190][191] - 王庭聰於2003年透過惠州漢基建立業務，2015年8月至2021年3月曾擔任南旋行政總裁及董事會主席[177] - 樓家強於1999年8月至2013年3月擔任南旋集團多個職位，2015年8月至2018年4月任南旋非執行董事[182] - 葉澍堃自2008年8月起任華潤水泥控股獨立非執行董事，自2009年12月起任麗新發展獨立非執行董事[191] - 葉澍堃自2011年5月起任建滔積層板控股獨立非執行董事，自2011年10月起任六福集團獨立非執行董事[191] - 葉澍堃自2018年4月起任南旋獨立非執行董事，自2020年11月起任希瑪眼科醫療控股獨立非執行董事[191] - 葉澍堃於2008年9月至2017年12月任昇捷控股獨立非執行董事，1973年11月至2007年7月曾於香港特區政府出任多個職位[191] - 李引泉先生66岁，为独立非执行董事、审计委员会主席等[197][199] - 2001年6月至2015年3月，李先生任招商局港口控股有限公司执行董事[198][200] - 2001年4月至2016年6月，李先生任招商银行股份有限公司非执行董事[198][200] - 2008年7月至2017年4月，李先生任招商局中国基金有限公司执行董事[198][200] - 2020年1月至2021年6月，李先生任LIZHI INC.独立非执行董事[198][200]

宏观经济与房地产行业 - 2021年上半年中国国内生产总值(GDP)同比增长12.7%[12] - 2021年上半年中国商品房销售总面积约为8.9亿平方米，同比增长27.7%[13] - 2021年上半年中国商品房销售价值约为人民币9.3万亿元，同比增长38.9%[13] - 2021年上半年中国商品房平均售价约为每平方米人民币10,485元，同比增长6.3%[13] - 2021年上半年中国房地产行业总投资额约为人民币7.2万亿元，同比增长15.0%[13] - 中国房地产调控政策延续“房住不炒”的主基调，预计商品房销售节奏将由房价普涨转为普遍放缓[18] 公司财务表现 - 公司上半年收入为人民币6.36亿元，同比增长约72.7%[21][22] - 公司上半年合同销售总值为人民币8.46亿元，同比增长约51%[21][22] - 公司上半年已售总建筑面积为90,000平方米，同比增长约10.7%[21][22] - 公司上半年权益股东应占溢利为人民币1.19亿元，同比增长约72.7%[21][22] - 公司2021年上半年收入为6.36亿元人民币，同比下降3.9%[39][49] - 公司2021年上半年销售成本为4.89亿元人民币，同比增加31.5%[39][51] - 公司2021年上半年毛利为1.47亿元人民币，同比下降49.2%，毛利率为23.1%[39][52] - 公司2021年上半年合约销售总额为8.46亿元人民币，已售建筑面积为90,000平方米[42][46] - 公司2021年上半年租金收入为150万元人民币，同比增长25%[50][54] - 公司2021年上半年销售费用为2,720万元人民币，同比增加484.6%[39][59] - 公司2021年上半年行政费用为3,010万元人民币，同比增加11.3%[39][60] - 公司2021年上半年应占联营公司溢利为1.01亿元人民币，去年同期为亏损4.5万元人民币[39][61] - 其他收入净额减少至人民币2.5百万元，同比下降41.5%，主要由于利息收入减少[62] - 销售开支大幅增加至人民币27.2百万元，同比增长484.6%，主要由于天津项目销售佣金及维修基金费用增加[63] - 行政开支增加至人民币30.1百万元，同比增长11.3%，主要由于员工成本及招待费增加[64] - 应占联营公司溢利为人民币1.01亿元，去年同期为轻微亏损人民币45,000元，主要由于项目竣工交付[65] - 融资成本增加至人民币23.1百万元，同比增长409.1%，主要由于项目交付期间产生的融资成本[68] - 所得税减少至人民币41.8百万元，同比下降约人民币79.4百万元，与经营溢利减少一致[69] - 公司权益股东应占期内溢利增加至人民币1.19亿元，同比增长72.7%，主要由于联营公司溢利增加[70] - 公司负债比率从2020年12月31日的31.5%下降至2021年6月30日的26.3%，主要由于项目交付后银行借款减少[71] - 公司现金及现金等价物为人民币4.08亿元，其中港元占14.4%，人民币占85.6%[77] - 公司借款以人民币计值，利率为一年期贷款市场报价利率加1.2%至1.95%[79] - 公司截至2021年6月30日的资本开支为人民币440万元，主要用于添置家具及设备[94][99] - 公司截至2021年6月30日的资本承担为人民币2.938亿元，主要与在建物业的开发和股权收购有关[95][100] - 公司截至2021年6月30日的存货抵押总额为人民币3.345亿元，用于担保银行融资[96][101] - 公司截至2021年6月30日的未了结银行担保为人民币2.116亿元，主要用于按揭贷款担保[103][108] - 公司为联营公司惠州惠港提供的担保总额为人民币14.5亿元，未偿还贷款余额为人民币2.6亿元[105][109] - 公司为联营公司龙光骏宏提供的担保总额为人民币4.2亿元，未偿还贷款余额为人民币4亿元[106][109] - 公司截至2021年6月30日的递延收入为人民币500万元，主要与财务担保相关[107][109] - 公司未建议支付截至2021年6月30日止六个月的中期股息，与2020年同期相同[125] - 截至2021年6月30日止六个月，公司及其附属公司未购买、出售或赎回任何上市证券[126] - 2021年中期財務報告包括截至2021年6月30日的綜合財務狀況表、綜合損益表、綜合損益及其他全面收益表、綜合權益變動表及簡明綜合現金流量表[191] - 中期財務報告根據香港會計準則第34號編製，並由董事負責編製及列報[193] - 審閱報告結論指出，2021年6月30日的中期財務報告在所有重大方面均按照香港會計準則第34號編製[199] 公司战略与市场布局 - 公司将继续深耕大湾区，特别是惠州，布局优质土地储备[26][28] - 公司计划集中资源于获得当地政府支持的主题性房地产项目，包括健康、文化、旅游等[26][28] - 公司认为限价措施有助于以更合理的土地价格取得发展项目[27][28] - 公司受益于深圳和东莞的外溢刚需支持，长期市场下探空间有限[27][28] - 公司通过严格控制债务规模和保持现金流健康，全面达成“三条红线”财务指标要求[24][25] - 公司2021年上半年土地储备总建筑面积为1,747,000平方米，其中1,007,000平方米留作未来发展[43][46] 公司治理与股东结构 - 公司已采纳上市规则附录十四所载企业管治守则的守则条文，并确认截至2021年6月30日止六个月遵守了所有法定守则条文[127] - 公司董事会将继续加强企业管治常规，以确保遵守企业管治守则并配合最新发展[128] - 截至2021年6月30日止六个月，公司未获悉相关雇员未遵守内幕消息指引的情况[139] - 公司审核委员会已与外部核数师共同审阅截至2021年6月30日止六个月的中期财务报告[141] - 2021年4月1日起，王庭聪先生由非执行董事调任为执行董事，并获委任为执行委员会成员[147] - 王庭聰先生持有公司普通股562,500,000股，占公司已发行股本的75.0%[160] - 樓家強先生持有公司普通股562,500,000股，占公司已发行股本的75.0%[160] - 葉澍堃先生持有公司普通股1,500,000股，占公司已发行股本的0.2%[160] - 李引泉先生持有公司普通股1,500,000股，占公司已发行股本的0.2%[160] - 胡永權博士持有公司普通股1,500,000股，占公司已发行股本的0.2%[160] - 王庭聰先生和樓家強先生各自拥有2019年3月29日授予的购股权，若悉数行使将分别发行3,000,000股[162] - 葉澍堃先生、李引泉先生和胡永權博士各自拥有2019年3月29日授予的购股权，若悉数行使将分别发行1,500,000股[162] - 公司已发行普通股总数为750,000,000股[162] - 除购股权计划外，公司及其附属公司在截至2021年6月30日的六个月内未订立任何使董事通过购买股份或债权证获得利益的安排[166] - 公司主要股东瑞迅投资有限公司持有562,500,000股普通股，占已发行股本的75.0%[170] - 王庭聪先生的配偶Wang Kam Chu女士持有565,500,000股普通股，占已发行股本的75.4%[170] - 王惠玲女士作为庭槐信托的受益人持有562,500,000股普通股，占已发行股本的75.0%[170] - 王庭交先生和王庭真先生作为庭槐信托的受益人各自持有562,500,000股普通股，占已发行股本的75.0%[170] - 公司于2018年11月26日批准并采纳了购股权计划，合资格参与者可根据计划获授购股权[182] - 截至2021年6月30日，公司购股权计划下的购股权总数为17,400,000股[185] - 公司其他员工持有的购股权在2021年上半年减少了900,000股，至6,900,000股[185] - 公司已发行普通股总数为750,000,000股，截至2021年6月30日[178] - 已授出購股權之行使價每股1.362港元，為2019年3月29日收市價1.330港元、緊接授出日期前五個營業日平均收市價1.362港元及股份面值每股0.01港元中的最高者[187] - 購股權分三期等額歸屬，歸屬期為2019年3月29日至2020年3月28日、2021年3月28日及2022年3月28日，行使期分別為2020年3月29日至2029年3月28日、2021年3月29日至2029年3月28日及2022年3月29日至2029年3月28日[188] 员工与成本管理 - 公司截至2021年6月30日的员工总数为231人，总员工成本为人民币2110万元，其中540万元资本化为存货[113] - 截至2021年6月30日，公司在中国及香港共雇用231名全职雇员，较2020年12月31日的187名增加23.5%[118] - 2021年上半年员工成本总额为人民币21.1百万元，较2020年同期的16.7百万元增长26.3%[118] - 2021年上半年资本化为存货的员工成本为人民币5.4百万元，较2020年同期的2.8百万元增长92.9%[118]

公司整体财务业绩 - 2020年公司收益为3.543亿人民币，较2019年的12.414亿人民币增长250.4%[11] - 2020年股东应占溢利为1.127亿人民币，较2019年的1800万人民币增长528.0%[13] - 2020年资产负债率为37.8%，较2019年的26.3%有所上升[15] - 公司收入大幅增至约12.414亿元，权益股东应占纯利约为1.127亿元，较去年有巨大增长[26][28] - 2020年公司收入为12.4136亿元，较2019年的3.54284亿元增加8.87076亿元，增幅250.4%[44] - 2020年公司毛利为5.51238亿元，较2019年的1.32998亿元增加4.1824亿元，增幅314.5%[44] - 2020年公司年内溢利为2.31863亿元，较2019年的1766.8万元增加2.14195亿元，增幅1212.3%[44] - 2020年公司本公司权益股东应占年度溢利为1.12746亿元，较2019年的1795.4万元增加9479.2万元，增幅528.0%[44] - 2020财年物业销售收入约12.386亿元，较去年3.518亿元增长约252.1%，主要因万城名座二期交付确认收入[86] - 2020财年投资物业及存货租金总收入约280万元，较去年约250万元增长12.0%，因停车场和存货租金收入增加[87] - 2020财年销售成本约6.901亿元，较去年约2.213亿元增长约211.9%，与收入增长相关[88] - 2020财年销售物业收入约12.386亿元，较去年增加约252.1%，主要来自万城名座二期交付收入[90] - 2020财年租金收入总额约280万元，较去年增加12.0%，因停车场及存货租金收入增加[91] - 2020财年销售成本约6.901亿元，较去年增加约211.9%，与确认收入增加有关[92] - 2020财年毛利为5.512亿元，较去年增加约314.5%，毛利率约为44.4%（2019财年：37.5%）[89][93] - 2020财年其他收入净额约780万元，较2019财年减少约47.2%，因利息收入减少[95][96] - 2020财年销售开支约1440万元，较2019财年增加147.4%，因收入增加[97][98] - 2020财年行政开支约6370万元，较2019财年减少约5.4%，因法律及专业费用等减少[99][103] - 2020财年融资成本约850万元，较去年减少约13.7%，因偿还银行贷款增加[100][104] - 2020财年所得税约2.392亿元，较2019财年增加约1.98亿元，与收入及毛利增加一致[101][105] - 2020财年公司权益股东应占年度溢利约1.127亿元，同比增长约9480万元或528.0%，因毛利增加[102][106] 中国房地产市场情况 - 2020年中国商品房销售总面积约18亿平方米，较去年增长2.6%[19] - 2020年中国商品房销售价值约17.4万亿人民币，较2019年增长约8.7%[19] - 2020年中国商品房平均售价约为每平方米9860元人民币，较2019年增长约5.9%[19] - 2020年中国房地产行业总投资约14.1万亿人民币，同比增长约7.0%[19] 公司销售情况 - 公司实现合同销售总额约17亿元，合同销售总面积约为19.5万平方米[26][28] - 公司合同销售主要来自惠州、河南、天津的7个项目[26][28] 公司发展策略 - 公司将持续采取相对保守的策略以维持稳定发展，符合“三条红线”比率的安全规定[27][29] - 公司将更集中发展健康、文化及教育等主题项目，获当地政府支持且土地价格优惠[27][29] - 公司策略与中央政府发展大湾区方向一致，董事对公司前景充满信心[32][34] - 公司将专注惠州及大湾区项目，为股东创造更大价值[32][34] 公司项目情况 - 万城名座二期于2020年完工并交付，提升公司财务业绩[26][28] - 截至2020年12月31日，公司土地储备总建筑面积约为232.8万平方米[49] - 截至2020年12月31日，已竣工物业项目的未售或未交付建筑面积约为14.6万平方米[49] - 截至2020年12月31日，在建的建筑面积约为110.4万平方米[49] - 截至2020年12月31日，留作未来发展的建筑面积约为107.8万平方米[49] - 公司收入主要来自物业销售收入及物业租金总额，销售物业所得收入预计继续占总收入的重大部分[46][47] - 公司列出了2020年12月31日按发展项目划分的持作日后发展的物业概要及建设中物业概要[52][77] - 2020年末在建发展项目地盘面积总计405,896平方米，总建筑面积1,103,766平方米[78] - 2020年末已竣工发展项目地盘面积总计330,742平方米，未售建筑面积146,443平方米[81] - 2020年末投资物业包括惠州惠城悦湖居部分（面积约1,678.17平方米）和码头汽车检验场办公楼部分（面积约443.99平方米）[83] 公司资本相关情况 - 2020财年集团资本开支约人民币256.4百万元，用于替换办公及电子设备和联营公司权益，由内部资源拨付[131][136] - 截至2020年12月31日，集团资本承担约为人民币610.0百万元，与建设中物业开发成本有关[132][137] - 截至2020年12月31日，集团总账面价值约人民币963.9百万元的存货已抵押给银行获取融资[133][137] - 2020财年集团为买家按揭贷款提供担保，截至2020年12月31日，未了结银行担保约为人民币274.6百万元[134][138] - 2020财年集团为联营公司借贷担保，截至2020年12月31日，担保下银行融资总额约为人民币14.5亿元，未偿还贷款结余为人民币600.0百万元，确认递延收入约人民币2.4百万元[140][144] - 2020年集团投资Star Linkage 30%股权，并支付人民币93百万元资金贷款[141][145] - 2020年联营公司收购深圳国鑫全部股权，代价为人民币560百万元，截至2020年12月31日已支付人民币310百万元获70%股权[142][143][145][146] - 2020年10月12日，集团拟30%股权收购龙光骏宏，代价约人民币158.8百万元[149][150] - 2020年9月龙光获得惠州仲恺高新区约38,200平方米地块，龙光骏宏于9月21日获所有权文件，集团将合作开发[149][150] 公司后续重大事件 - 2020年12月31日后集团无重大事件[151] 公司经营分部情况 - 2020财年公司收入及业绩来自物业开发，管理层认为仅有一个经营分部[152][155] 公司员工情况 - 截至2020年12月31日，公司在中国及香港共有187名全职雇员，2019年为163名[153] - 2020财年员工成本总额（包括董事酬金）约为人民币3950万元，2019年为人民币4380万元[153] - 公司薪酬政策根据雇员表现及经验制订，符合内地及香港薪金趋势，其他福利包括表现挂钩花红、保险及医疗保障以及购股权[157][160] - 公司将酌情为雇员提供合适培训计划，不时提供在职培训以确保员工持续发展及技能升级[158][160] - 公司董事及高级管理层获薪金及与公司表现挂钩的酌情花红，薪酬委员会定期审阅及厘定其薪酬[159][161] 公司人员履历 - 王庭聪有逾17年物业投资、开发及管理经验，2021年4月1日调任执行董事并获委任为执行委员会成员[163][164][166][167][169] - 楼家强自2016年8月起任万城发展执行董事及行政总裁，负责执行策略规划及公司整体管理[171][172][174] - 郑君权为公司执行董事及总经理，有40年房地产行业经验，其中超31年在中国进行房地产开发及运营管理[176] - 郑君权从事房地产行业40年，有逾31年中国房地产开发及营运管理经验[180] - 叶澍堃为六间联交所主板上市公司的独立非执行董事，包括华润水泥、丽新发展等[179][181] - 叶澍堃1973年9月毕业于香港大学，1986年11月完成哈佛大学管理发展课程[183][186] - 叶澍堃2001年获金紫荆星章，2007年7月获委任为非官守太平绅士[184][187] - 李引泉为独立非执行董事、审计委员会主席及薪酬委员会成员[184][187] - 李引泉曾在招商局港口、招商银行等公司任职[185][188] - 李引泉现担任四间联交所主板上市公司及LIZHI INC.的独立非执行董事[185][188] - 李引泉在上市公司财务管理、交易及报表分析等方面有丰富经验[190][192] - 李引泉1983年7月获陕西财经学院经济学学士学位[191][192] - 李引泉1989年8月获中国农业银行高级经济师资格[191][192] 惠州交通情况 - 惠州是大湾区交通枢纽，赣深高铁预计2021年、广汕高铁预计2022年建设完成[32][34] - 深圳地铁14号线延伸、深惠城际铁路及惠州地铁1号线竣工后，惠州交通枢纽地位将更凸显[32][34]

公司基本信息 - 公司为于开曼群岛注册成立的有限公司，股份代号为2892[2] - 公司开曼群岛注册办事处为Conyers Trust Company (Cayman) Limited[8] - 公司香港总部及主要营业地点为香港新界大埔汀角路57号太平工业中心第一座21楼D室[8] - 公司核数师为毕马威会计师事务所[8] - 公司法律顾问为赵不渝 马国强律师事务所[8] - 公司主要往来银行为恒生银行有限公司、东亚银行有限公司、中国建设银行（亚洲）股份有限公司[8] - 公司网站为http://www.millioncities.com.cn[8] 公司管理层及人员变动 - 非执行董事为王庭聪先生，行政总裁为楼家强先生，总经理为郑君权先生[5] - 黄嘉伦先生于2020年5月18日辞任首席营运总监，刘佩君女士于2020年8月25日辞任相关职务[5] - 李华达先生于2020年8月25日获委任为公司秘书及授权代表[5] - 2020年3月30日，郑君权先生获委任为公司执行董事及执行委员会委员[87] - 2020年5月18日，黄家伦先生辞任公司执行董事及执行委员会委员[87] - 2020年6月11日，李引泉先生获委任为中国光大银行股份有限公司独立非执行董事等职[87][88] - 2020年8月25日，刘佩君女士辞任公司执行董事等职[89] 公司财务业绩 - 公司上半年收入增至约6.616亿元，期内溢利约为1.357亿元，去年同期收入约0.594亿元，期内亏损约0.14亿元[14][17] - 截至2020年6月30日止六个月，公司在惠州、天津及河南省合同销售总值约5.603亿元，预售总面积约8.1万平方米[14][17] - 与去年同期相比，公司收入增加6.02181亿元，增幅1013.5%；毛利增加2.63232亿元，增幅998.2%；期内溢利增加1.49648亿元，增幅1070.7%[20] - 公司投资物业估值收益减少58万元，降幅100%[20] - 公司融资成本减少124.5万元，降幅21.6%[20] - 公司应占合营公司溢利减亏损增加2763万元，增幅149.8%[20] - 公司除税前溢利增加2.63327亿元，增幅4105.5%[20] - 公司所得稅增加1136.79万元，增幅1503.1%[20] - 2020年上半年物业销售收入约人民币66040万元，较2019年同期增加约人民币60220万元或1034.7%，已确认建筑面积从约5800平方米增至约53000平方米[28][32] - 投资物业及存货租金收入总额基本维持不变，2019和2020年上半年均为人民币120万元[29][33] - 销售成本从2019年上半年约人民币3300万元增至2020年同期约人民币37200万元，增加约人民币33900万元或1025.7%[30][34] - 毛利从2019年上半年约人民币2640万元增至2020年同期约人民币28960万元，增加约人民币26320万元或998.2%；毛利率从约44.4%降至约43.8%[31][35] - 2020年上半年其他收入净额主要为约人民币380万元利息收入，较2019年减少约人民币350万元或45.0%[38][39] - 销售开支从2019年上半年约人民币200万元增至2020年同期约人民币470万元，增加约人民币270万元或127.7%；行政开支减少约人民币260万元或8.6%；融资成本从约人民币580万元降至约人民币450万元，减少约人民币130万元或21.6%[40] - 2020年上半年所得税增加约1503.1%，因确认收入增加致土地增值税及企业所得税增加[40] - 公司资产负债率从2019年12月31日约33.9%降至2020年6月30日约24.1%，因偿还一笔建筑贷款[42] - 截至2020年6月30日，公司现金及现金等价物约人民币43690万元，银行贷款余额约人民币25490万元，净现金约人民币18200万元[43] - 公司负债比率由2019年12月31日的约33.9%下降至2020年6月30日的约24.1%，因偿还建设贷款所致[45] - 2020年6月30日，公司现金及现金等价物约人民币436.9百万元，以港元（18.8%）及人民币（81.2%）计值[45] - 2020年6月30日，公司银行贷款余额为约人民币254.9百万元，净现金为约人民币182.0百万元[45] - 截至2020年6月30日止六个月，公司并无应收账款逾期，未确认坏账拨备[54][58] - 2020年6月30日，公司所有银行结余及存款存于香港及中国主要金融机构，董事预期无违约损失[55][58] - 公司政策是常监察流动资金需求及借款契约合规情况，预期履行信贷责任无困难[56][59] - 截至2020年6月30日止六个月，公司资本开支约人民币94.1百万元，2019年同期为人民币1.8百万元[57][60] - 上述资本开支主要用于添置家具、设备及联营公司权益，全由内部资源拨付[57][60] - 截至2020年6月30日，集团资本承担约为人民币67720万元，2019年12月31日为人民币61790万元[63] - 截至2020年6月30日，集团总账面价值约人民币89390万元的存货已抵押给银行，2019年12月31日为人民币91740万元[63] - 截至2020年6月30日，未了结银行担保约为人民币48270万元，2019年12月31日为人民币76590万元[63] - 截至2020年6月30日，担保下的银行融资总额约为人民币14.5亿元，未偿还贷款结余为人民币77980万元，2019年12月31日分别为人民币14.5亿元和人民币77990万元[63] - 截至2020年6月30日，已就财务担保确认递延收入约人民币600万元，2019年12月31日为人民币890万元[65][68] - 截至2020年6月30日止六个月，集团收入及业绩主要来自物业开发，管理层认为仅有一个经营分部[66][69] - 截至2020年6月30日，集团共有144名全职雇员，2019年12月31日为163名[67] - 截至2020年6月30日止六个月，员工成本总额约为人民币1670万元，2019年同期为人民币1970万元[67] - 截至2020年6月30日止六个月，约人民币280万元员工成本已资本化存货，2019年同期为人民币500万元[67] - 截至2020年6月30日止六个月公司期内溢利69,000元，全面收益总额70,492元[149] - 截至2019年6月30日止六个月公司期内亏损12,305元，全面收益总额 -12,086元[149] - 2020年上半年经营活动现金流出净额为139,463千元，2019年为207,440千元[152] - 2020年上半年投资活动现金流出净额为90,220千元，2019年为现金流入10,052千元[152] - 2020年上半年融资活动现金流出净额为67,004千元，2019年为77,613千元[152] - 2020年上半年现金及现金等价物减少296,687千元，2019年减少275,001千元[155] - 2020年1月1日现金及现金等价物为731,909千元，2019年为1,106,426千元[155] - 2020年6月30日现金及现金等价物为436,902千元，2019年为831,476千元[155] - 2020年上半年客户合约收入中，物业销售于某时点确认收入606,546千元，于某段时间确认收入53,841千元，其他来源收入660,387千元，总收入661,597千元；2019年同期对应数据分别为17,933千元、40,256千元、58,189千元、59,416千元[167] - 2020年上半年来自外界客户收入中，惠州为643,492千元，天津为18,105千元，总收入661,597千元；2019年同期对应数据分别为38,820千元、20,596千元、59,416千元[178] - 2020年6月30日指定非流动资中，惠州为109,322千元，天津为30,954千元，驻马店为104,158千元，深圳为92,836千元，其他为1,540千元，总计338,810千元；2019年12月31日对应数据分别为112,734千元、31,808千元、104,141千元、无、1,723千元，总计250,406千元[178] - 2020年上半年利息收入3,831千元，其他收入440千元，其他收入净额总计4,271千元；2019年同期对应数据分别为7,088千元、671千元、7,759千元[181] - 2020年上半年捐赠1,547千元，其他开支12千元，其他开支总计1,559千元；2019年同期对应数据分别为1,760千元、10千元、1,770千元[183] - 2020年上半年银行借贷利息9538千元，2019年为13468千元；合约负债重大融资部分应计利息2020年为24489千元，2019年为29551千元[186] - 2020年上半年薪金、工资及其他福利为14790千元，2019年为17383千元；向界定供款退休计划供款2020年为325千元，2019年为979千元[189] - 2020年上半年折旧为3571千元，2019年为2065千元；投资物业应收租金2020年为 - 250千元，2019年为 - 346千元[191] - 2020年上半年企业所得税拨备75180千元，土地增值税拨备71187千元，预扣税50千元；2019年企业所得税拨备522千元，土地增值税拨备7154千元[194] - 2020年上半年递延税项产生及拨回暂时差为 - 25175千元，2019年为 - 113千元[194] - 截至2020年6月30日止六个月中国主要附属公司适用所得税税率为25%，与2019年同期相同[194] - 2020年上半年归属于公司权益股东的利润为69000000元，2019年同期为亏损12305000元[199] - 2020年和2019年上半年加权平均已发行普通股数目均为750000000股[199] - 2020年和2019年上半年摊薄每股盈利与基本每股盈利相同[200] 公司未来策略 - 公司未来增长策略继续专注发展大湾区以及其他有发展潜力的省份[15][18] - 公司将以有利价格收购优质土地储备，严格控制土地转化进度，提供优质物业产品[16][18] 公司股权结构 - 截至2020年6月30日，王庭聪先生持有公司普通股5.655亿股，占已发行股本75.4%[94] - 截至2020年6月30日，楼家强先生持有公司普通股5.655亿股，占已发行股本75.4%[94] - 王庭聰先生及樓家強先生若全數行使2019年3月29日獲授購股權，將分別獲發3,000,000股股份[96] - 劉佩君女士、葉澍堃先生、李引泉先生及胡永權博士若全數行使2019年3月29日獲授購股權，將分別獲發1,500,000股股份[96] - 截至2020年6月30日，公司已發行普通股總數為750,000,000股[96] - 截至2020年6月30日，瑞迅投資有限公司等多家公司或人士持有公司562,500,000股普通股，佔已發行股本75.0%[104] - 截至2020年6月30日，王錦珠女士持有公司565,500,000股普通股，佔已發行股本75.4%[104] - 截至2020年6月30日，王惠玲女士持有公司562,500,000股普通股，佔已發行股本75.0%；另因配偶權益持有3,000,000股，佔0.4%[104] - 截至2020年6月30日，公司已发行普通股总数为750,000,000股[109] - 蔡雪儀女士持有562,500,000股普通股，占已发行股本约75.0%[107] - 關英姿女士持有562,500,000股普通股，占已发行股本约75.0%[107] - 瑞迅投资有限公司由恒威管理有限公司全资拥有，恒威管理有限公司由庭槐资产有限公司全资拥有，庭槐资产有限公司由东亚国际信托有限公司全资拥有[107] - 王锦珠女士因是王庭聪先生配偶，被视为在王庭聪先生直接或间接持有的股份中拥有权益[107] - 王惠玲女士是王庭聪先生胞姊妹、楼家强先生配偶，被视为在庭槐信托及楼家强先生持有的股份中拥有权益[107] - 王庭交先生是王庭聪先生胞兄弟，被视为在庭槐信托所持股份中拥有权益[107] - 王

宏观经济数据 - 2019年中国GDP增长约6.1%，为29年来最慢增速[12][14] - 2020年2月中国制造业PMI跌至约35.7，综合PMI从1月的53.0跌至约28.9[39] 全国物业市场情况 - 2019年全国已售物业总面积约17亿平方米，较2018年下降约0.1%[18][19] - 2019年全国物业销售额约为人民币16.0万亿元，较去年增加约6.5%[18][19] - 2019年全国物业平均售价增加约6.6%，至约每平方米人民币9,310元[18][19] - 2019年中国物业发展投资总额约为人民币13.2万亿元，年增长率约为9.9%，较2019年11月下降约0.3个百分点[24] 公司项目进展 - 截至2019年12月31日，公司有8个总建筑面积为119.8万平方米的在建项目[29] - 皇冠豪苑于2019年12月交付，万城名座二期预计交付时间因火灾和疫情从2019年底推迟至2020年第二季[29] - 因工地宿舍火灾及疫情，万城名座二期交付从预计2020年第一季度推迟至第二季度，公司与客户沟通，认为无重大索赔[133][135] 公司销售情况 - 玖龙台一期2019年售出11.6万平方米，天津万城聚豪三期2019年推出364个高层单位当日售罄[35] - 2019年公司合同销售总面积增至约25.5万平方米，较去年增长约12.2%[35] - 2019年公司合同销售总额约为人民币20.628亿元，较去年下跌约19.7%[35] - 截至2019年12月31日年度，公司合约销售总额约为人民币2,062.8百万元，已售建筑面积约255,000平方米[48][51] 公司土地与项目储备 - 2019年12月31日，公司土地储备总建筑面积约为2,349,000平方米[49][51] - 公司已竣工物业项目的未售或未交付建筑面积约为141,000平方米[49][51] - 公司在建的建筑面积约为1,198,000平方米[49][51] - 公司留作未来发展的建筑面积约为1,010,000平方米[49][51] - 公司持作日后发展的项目包括聚珑湾二期、万城国际四期及五期等，有不同的规划建筑面积、所有权权益和估计竣工日期[54] - 2019年12月31日建设中物业地盘面积总计399,889.46平方米，总建筑面积1,198,618.57平方米[56] - 2019年12月31日已竣工发展项目地盘面积总计245,333.35平方米，未售建筑面积140,659.17平方米[61] 公司业务布局策略 - 公司对大湾区前景乐观，惠州将于2021年成为赣深和广深高铁换乘枢纽[40] - 公司在项目开发及土地收购坚持审慎态度，密切监测政策和市场变化[40] - 公司将继续专注大湾区，同时在中国具有发展潜力的地区实现多元化发展[48][51] 公司财务状况 - 2019年公司收入354,284千元，较2018年减少213,543千元，降幅37.6%[45] - 2019年公司年内溢利17,668千元，较2018年减少60,151千元，降幅77.3%[45] - 2019年公司本公司权益股东应占年度经调整溢利17,954千元，较2018年减少34,139千元，降幅65.5%[45] - 2019年物业销售收入约3.518亿元，减少约2.123亿元或37.6%，因整体确认建筑面积从2018年约53,000平方米减至2019年约33,000平方米[69][70] - 2019年投资物业和存货租金总收入从2018年约370万元降至约250万元，因处置部分投资物业和存货[74] - 2019年销售成本从2018年约3.05亿元降至约2.213亿元，减少约8370万元或27.4%，因2019年确认建筑面积减少[75] - 2019年毛利约为1.33亿元，较2018年减少约1.298亿元，降幅49.4%，毛利率从46.3%降至37.5%[76][80] - 2019年租金收入约为250万元，较2018年减少约120万元，因部分投资物业及存货已出售[78] - 2019年销售成本约为2.213亿元，较2018年减少约8370万元，降幅27.4%，因确认的建筑面积减少[79] - 2019年其他收入净额约为1480万元，较2018年增加约640万元，增幅76.1%，因利息收入增加[83][85] - 2019年销售开支约为580万元，较2018年减少约360万元，降幅38.0%，因收入减少[84][85] - 2019年行政开支约为6730万元，与2018年基本持平[86][87] - 2019年融资成本约为980万元，较2018年增加约470万元，增幅90.1%，因银行贷款平均结余及利息开支增加[89][94] - 2019年所得税减少约6930万元，与收入及毛利减少一致[90][95] - 2019年经调整纯利减少约3410万元，降幅65.5%，因毛利减少[91][96] - 2019年负债比率从60.5%降至33.9%，因偿还贷款及录得溢利，现金及现金等价物约7.319亿元，港元占12.3%，人民币占87.7%[92][97][98] 公司资金与担保情况 - 截至2019年12月31日，集团银行贷款以人民币计值，按人民币贷款利率110%及130%或贷款市场报价利率加年息1.2%计息[103] - 2019年集团无应收账款逾期，未就应收账款确认坏账拨备，银行结余及存款存于高信贷质量金融机构，预计无损失[107][108][111] - 2019年集团资本开支约220万元，用于替换汽车及电子设备，由内部资源拨付[115][119] - 截至2019年12月31日，集团资本承担约6.179亿元，与建设中物业开发成本有关[116][120] - 截至2019年12月31日，集团总账面价值约9.174亿元存货抵押给银行获取融资[117][120] - 截至2019年12月31日，集团为买家按揭贷款担保未了结金额约7.659亿元，担保物业产权转让后终止[118][121] - 截至2019年12月31日，集团为合营公司借贷担保，银行融资总额约14.5亿元，未偿还贷款结余7799万元，确认递延收入约890万元[123][126] 上市所得款项使用情况 - 上市所得款项净额约1.908亿港元，已全部使用，52.4%用于偿还上市前贷款，6.0%用于资助项目开发成本，35.9%用于支付潜在项目定金，5.7%用于一般营运资金[124][125] - 上市所得款项净额约为19080万港元，已全部动用，其中1亿港元用于偿还首次公开发售前贷款，占比52.4%；1150万港元用于拨付万城名座三期发展成本，占比6.0%；6850万港元用于支付深圳潜在项目诚意金，占比35.9%；1080万港元用作一般营运资金，占比5.7%[127][128] 公司重大事项 - 2020年1月9日，公司全资附属公司与独立第三方签订谅解备忘录，拟合作收购目标公司100%股权，已支付诚意金人民币9300万元，截至报告日期无具约束力合作协议[131][134] - 2020年初新冠疫情给公司经营环境带来不确定性，影响经营及财务状况，公司采取制定防疫指引、评估承建商、监管现金流、协商付款和交付时间等应急措施[132][134] 公司经营分部与员工情况 - 2019年公司收入及业绩来自物业开发，管理层认为仅一个经营分部[137][143] - 2019年12月31日，公司在中国及香港有全职雇员163名，2018年为154名；2019年员工成本总额约人民币4380万元，2018年为人民币3460万元[139][144] - 公司薪酬政策根据雇员表现和经验制定，符合薪金趋势，雇员福利包括花红、保险、医疗保障和购股期权[140][144] - 公司将为雇员提供合适培训计划和在职培训，确保员工发展和技能升级[141][144] - 公司董事及高级管理层获薪金和酌情花红，公司补偿必要合理开支，薪酬委员会定期审定其薪酬待遇[142][145] 公司管理层信息 - 公司主席及非执行董事王庭聪有超16年物业投资、开发和管理经验，负责集团战略规划和业务方向[147][148] - 王庭聰58歲，為公司非執行董事、董事會主席，負責整體策略規劃及業務方針，在物業投資等方面有逾16年經驗[150] - 樓家強44歲，為公司執行董事、執行委員會主席兼行政總裁，自2016年8月起擔任萬城發展有限公司的執行董事及行政總裁[152][155] - 樓家強於1997年7月獲得英國曼徹斯特都會大學資訊科技學士學位，2008年7月獲得英國萊斯特大學工商管理碩士學位[154][155] - 鄭君權59歲，為集團執行董事兼總經理，從事房地產行業39年，有逾30年中國房地產開發及營運管理經驗[157][162] - 鄭君權畢業於英國威爾士大學，獲得工商管理碩士學位[157][162] - 黄家倫52歲，為集團執行董事兼首席營運總監，於物業行業有逾26年經驗，2018年2月加入萬城發展有限公司[163] - 黄家倫於1995年4月獲香港大學專業進修學院物業發展文憑，2002年10月獲香港大學測量學研究文憑，2007年11月獲香港大學理科碩士[161][163] - 劉佩君38歲，為集團執行董事、財務總監及公司秘書，在企業會計等方面有逾13年經驗，自2017年7月起加入萬城發展有限公司[165][168] - 劉佩君於2005年12月獲香港中文大學工商管理學士學位，2011年2月獲認可為香港會計師公會會員[167][168] - 王庭聰為樓家強的姻親及林國賢（2019年7月19日前為執行董事）的表哥[150] 公司独立非执行董事信息 - 叶澍堃68岁，为公司独立非执行董事、提名委员会主席及审计委员会成员，现担任五间联交所主板上市公司的独立非执行董事[170][171][173] - 叶澍堃1973年9月毕业于香港大学，获社会科学学士学位，1986年11月在哈佛大学完成管理发展课程，2001年获金紫荆星章，2007年7月获委任为非官守太平绅士[172][174][175] - 叶澍堃曾于1973年11月至2007年7月在香港特区政府出任多个职位[171][173] - 李引泉64岁，为公司独立非执行董事、审计委员会主席及薪酬委员会成员，拥有丰富财务管理经验，现担任三间联交所主板上市公司和一间纳斯达克上市公司的独立非执行董事[177][178][180] - 李引泉1983年7月获陕西财经学院经济学学士学位，1986年7月获清华大学五道口金融学院经济学硕士学位，1988年10月获意大利米兰Finafrica Institute银行及金融发展学硕士学位，1989年8月获高级经济师资格[183][184] - 李引泉曾于2001年6月至2015年3月任招商局港口控股有限公司执行董事等多个公司职务[178][180] - 李先生在监督上市公司财务管理、交易及审核财务报表等方面有相关经验，还在与核数师合作监督财务控制和审核报表方面经验丰富[182][184] - 胡永权63岁，为公司独立非执行董事、薪酬委员会主席、提名委员会及审计委员会成员，有超26年房地产投资经验，现担任三间上市公司的独立非执行董事[186][187] - 胡永权1989年6月获美国克莱顿大学工商管理博士学位，2012年7月获香港特区政府颁发铜紫荆星章[188][189] - 胡永權博士63岁，为公司独立非执行董事，在房地产投资领域有逾26年经验[190] - 胡永权自1991年12月起任捷景投资有限公司董事，自2004年10月起任锦意投资有限公司董事[187] 公司其他人员信息 - 卢秉乾先生46岁，为天津建基总经理，有逾12年房地产工程建设经验，2007年8月加入公司[193][194] - 陈俊斌先生45岁，为集团项目开发部总监，有逾20年项目投资经验，2016年10月加入公司[195][196] - 陈俊斌先生1998年6月于广东商学院取得投资及经济学学士学位，2002年11月获中国人事部认可为房地产经济师[197][199]

项目开发与销售 - 公司2019年上半年在惠州、天津和河南开发了8个项目，总销售建筑面积约为90,000平方米[10] - 玖龙台一期项目预售建筑面积约为52,000平方米，截至2019年6月30日已预售约39,000平方米[10] - 截至2019年6月30日，公司预售中项目的平均预售率为89.1%[10] - 公司2019年上半年总预售建筑面积约为90,000平方米，基于销售认购书的建筑面积计算[10] - 公司2019年上半年合约销售总额为657.9百万元人民币，已售建筑面积约90,000平方米[27] - 公司土地储备总建筑面积为2,098,000平方米，其中1,081,000平方米留作未来开发[27] 财务表现 - 公司2019年上半年收入为59,416千元人民币，同比下降77.4%[21] - 公司2019年上半年毛利为26,371千元人民币，同比下降78.6%[21] - 公司2019年上半年经营溢利为1,243千元人民币，同比下降98.6%[21] - 公司2019年上半年销售物业收入为58.2百万元人民币，同比下降77.7%[29] - 公司2019年上半年租金收入为1.2百万元人民币，同比下降42.9%[30] - 公司2019年上半年销售成本为33,045千元人民币，同比下降76.4%[31] - 公司2019年上半年毛利率为44.4%，同比下降2.4个百分点[32] - 销售成本从2018年6月30日的约人民币139.9百万元减少至2019年6月30日的约人民币33.0百万元，降幅为76.4%[35] - 毛利从2018年6月30日的约人民币123.1百万元减少至2019年6月30日的约人民币26.4百万元，降幅为78.6%，毛利率从46.8%下降至44.4%[36] - 其他收入净额从2018年6月30日的约人民币7.1百万元增加至2019年6月30日的约人民币7.1百万元，增幅为1,149.4%[39][40] - 销售开支从2018年6月30日的约人民币3.9百万元减少至2019年6月30日的约人民币2.0百万元，降幅为47.9%[41][45] - 融资成本从2018年6月30日的约人民币4万元增加至2019年6月30日的约人民币5.8百万元，增幅超过143倍[43][47] - 所得税从2018年6月30日的约人民币85.2%减少至2019年6月30日的约人民币85.2%，降幅为85.2%[44][48] - 公司2019年上半年税前亏损为6,414千元人民币，去年同期为盈利90,826千元人民币[161] - 公司2019年上半年净亏损为13,977千元人民币，去年同期为盈利39,620千元人民币[161] - 公司2019年上半年每股基本及摊薄亏损为1.64分人民币，去年同期为盈利2.99分人民币[161] - 公司2019年上半年其他全面收益净亏损为664千元人民币，去年同期为亏损6,483千元人民币[163] - 公司2019年上半年全面收益总额为亏损14,641千元人民币，去年同期为盈利33,137千元人民币[163] - 期内亏损为12,305千元人民币，其他全面收益为219千元人民币，导致全面收益总额为负12,086千元人民币[174] 现金流与资本结构 - 公司现金及现金等价物从2018年12月31日的约人民币831.5百万元增加至2019年6月30日的约人民币831.5百万元，其中港元占11.9%，人民币占88.1%[51][53] - 公司总借款从2018年12月31日的约人民币548.4百万元减少至2019年6月30日的约人民币468.7百万元，降幅为14.5%[52][53] - 公司净现金从2018年12月31日的约人民币362.8百万元增加至2019年6月30日的约人民币362.8百万元[53] - 公司负债比率从2018年12月31日的约60.5%下降至2019年6月30日的约52.5%[50][53] - 公司截至2019年6月30日止六个月的资本开支约为人民币1.8百万元，主要用于替换汽车[69][72] - 公司截至2019年6月30日的资本承担约为人民币597.4百万元，主要与在建物业的开发成本有关[75] - 公司截至2019年6月30日的存货总账面值约为人民币746.7百万元，已抵押给银行以获取融资[75] - 公司截至2019年6月30日的未了结银行担保约为人民币661.8百万元，用于支持物业买家的按揭贷款[75] - 公司为合营公司提供的担保总额约为人民币14.5亿元，未偿还贷款余额为人民币530.0百万元[75] - 公司截至2019年6月30日的递延收入约为人民币8.0百万元，与财务担保相关[77][83] - 公司2019年上半年经营活动现金净流出为207,440千元人民币，相比2018年同期的净流入349,667千元人民币，现金流状况显著恶化[177] - 公司2019年上半年投资活动现金净流入为10,052千元人民币，较2018年同期的28,467千元人民币有所下降[177] - 公司2019年上半年融资活动现金净流出为77,613千元人民币，而2018年同期为净流入2,218千元人民币[180] - 公司2019年上半年现金及现金等价物减少275,001千元人民币，而2018年同期增加380,352千元人民币[180] - 公司2019年上半年购买其他金融资产支付150,000千元人民币，而2018年同期无此项支出[177] - 公司2019年上半年出售其他金融资产获得150,367千元人民币，较2018年同期的40,026千元人民币大幅增加[177] - 公司2019年上半年银行贷款所得款项为10,000千元人民币，较2018年同期的105,537千元人民币大幅减少[180] - 公司2019年上半年偿还银行贷款89,603千元人民币，较2018年同期的40,350千元人民币增加[180] - 公司2019年上半年关联方垫款为22,232千元人民币，较2018年同期的12,510千元人民币增加[180] - 公司2019年上半年支付上市开支5,841千元人民币，与2018年同期的5,236千元人民币基本持平[180] 公司治理与股东结构 - 公司成立了执行委员会，主要负责日常管理及运营事项、资金需求及策略的评估与决策、财务及运营表现的监督等[110] - 审核委员会包括三名独立非执行董事，主要职责为审阅及监督公司财务申报过程及内部控制系统[112] - 截至2019年6月30日止六个月，公司未获悉相关雇员未遵守内幕消息指引的情况[111] - 公司普通股的好仓中，王庭聪先生持有562,500,000股，占已发行股本的75.0%[124] - 楼家强先生持有562,500,000股，占已发行股本的75.0%[124] - 黄家伦先生持有1,500,000股，占已发行股本的0.2%[124] - 刘佩君女士持有1,500,000股，占已发行股本的0.2%[124] - 林国贤先生持有1,500,000股，占已发行股本的0.2%[124] - 叶澍堃先生持有1,500,000股，占已发行股本的0.2%[124] - 李引泉先生持有1,500,000股，占已发行股本的0.2%[125] - 胡永权博士持有1,500,000股，占已发行股本的0.2%[125] - 公司已发行普通股总数为750,000,000股[125] - 林国贤先生于2019年7月19日辞任执行董事[125] - 公司主要股东瑞迅投资有限公司持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - 恒威管理有限公司和庭槐资产有限公司各自持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - East Asia International Trustees Limited作为信托受托人持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - 王庭聪先生的配偶王锦珠女士持有565,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.4%[133] - 王惠玲女士作为信托受益人持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - 王庭交先生和王庭真先生作为信托受益人各自持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - 王惠荣先生作为信托受益人持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - 陈嘉慧女士作为王庭交先生的配偶持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[133] - 蔡雪仪女士作为王庭真先生的配偶持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[135] - 关颖思女士作为王惠荣先生的配偶持有562,500,000股普通股，占公司已发行股本的75.0%[135] - 公司已发行普通股总数为750,000,000股[142] 购股权与员工 - 2019年3月29日授出的购股权行使价为每股1.362港元，为授出日期收市价1.330港元、前五个营业日平均收市价1.362港元及股份面值0.01港元中的最高者[148][149] - 2019年3月29日授出的购股权总数为23,700,000股，其中董事及高管获得15,000,000股，其他员工获得8,700,000股[146] - 购股权分三期等额归属，行使期为2020年3月29日至2029年3月28日[149] - 林国贤先生辞任执行董事，其1,500,000股购股权被注销[150] - 公司截至2019年6月30日的员工总数为139人，总员工成本约为人民币19.7百万元，其中人民币5.0百万元资本化为存货[81] - 截至2019年6月30日，公司在中国及香港共雇用139名全职雇员，员工成本总额为人民币19.7百万元，其中5.0百万元已资本化为存货[87] 宏观经济与政策环境 - 2019年第二季度中国GDP增长率降至6.2%，为27年来最低增速[9] - 2019年5月10日，美国对中国2000亿美元进口商品关税提高至25%，中国随即宣布报复措施[9] - 2019年7月12日，中国国家发改委限制房地产开发公司发行海外债券，以稳定房地产市场[9] 公司战略与未来展望 - 公司主要专注于大湾区及其他具有增长潜力的中国地区的住宅开发[10] - 公司将继续专注于大湾区，同时探索中国其他具有潜力的地区[18] 财务报告与会计准则 - 公司截至2018年6月30日止六个月的财务表现和现金流量已纳入综合财务报表，假设集团结构在此期间保持不变[185] - 中期财务报告按照香港会计准则第34号编制，并于2019年8月24日获授权发布[185] - 中期财务报告未经过审计，但已由毕马威会计师事务所根据香港会计师公会颁布的香港审阅委聘准则第2410号进行审阅[188] - 公司首次应用香港财务报告准则第16号，自2019年1月1日起生效，并选择使用经修订追溯法[196] - 香港财务报告准则第16号取代了香港会计准则第17号，引入了单一会计处理模式，要求承租人确认使用权资产和租赁负债[194] - 公司自2019年1月1日起采用香港财务报告准则第16号（HKFRS 16）的新租赁定义，仅适用于2019年1月1日或之后订立或变更的合约[198] - 对于2019年1月1日之前订立的合约，公司采用过渡性可行权宜方法，保留对现有安排是否为租赁的过往评估[198] - 根据香港会计准则第17号（HKAS 17）评估为租赁的合约，继续按HKFRS 16入账列为租赁[198] - 先前评估为非租赁服务安排的合约，继续入账列为未生效合约[198] 其他 - 公司未建议派付截至2019年6月30日止六个月的中期股息[94] - 截至2019年6月30日止六个月，公司及其附属公司未购买、出售或赎回任何上市证券[95] - 公司已采纳上市规则附录十四所载企业管治守则，并确认截至2019年6月30日止六个月遵守了全部法定守则条文[96] - 公司上市净收益为港币190.8百万元，其中港币100.0百万元（约52.4%）用于偿还IPO前贷款[80] - 上市所得款项净额约为190.8百万港元，其中100.0百万港元（约52.4%）已用于偿还首次公开发售前贷款[86]

Million Cities Holdings Limited 萬 城 控股有 限 公 司 （於開曼群島註冊成立的有限公司） (Incorporated in the Cayman Islands with limited liability) Stock code 股份代號 : 2892 2018 年 報 Annual Report >> >> Million Cities Holdings Limited 萬 城 控股有 限 公 司 Annual Report 2018 年 報 http://www.millioncities.com.cn Hong Kong Ofce 香港辦事處 Million Cities Holdings Limited (Hong Kong Ofce) 萬城控股香港辦事處 Address 地址：Unit 2302, 23/F, New World Tower 1, 18 Queen's Road Central, Central, Hong Kong 香港中環皇后大道中18號新世界大廈1座23樓2302室 Tel 電話：（852）2689-1999 Fax 傳真：（852）268 ...