文章核心观点 布鲁克菲尔德财富解决方案公司年度股东大会所有事项获批准，两类股东提名的董事均当选，其他事项也获股东投票通过 [1][2][4] 会议结果 - 两类股东提名的各五名董事候选人全部当选 [2] - 管理方收到A类股股东对五名董事候选人的投票情况：Dr. Soonyoung Chang获23,747,124票（99.17%）、William Cox获22,970,300票（95.92%）、Michele Coleman Mayes获23,696,733票（98.96%）、Lars Rodert获23,273,435票（97.19%）、Anne Schaumburg获23,678,628票（98.88%） [3] - B类股股东将全部24,000股为五名董事候选人投票 [3] - 会议提出的其他事项均获股东投票批准，会议投票总结将在相关网站公布 [4] 公司简介 - 公司专注为个人和机构提供退休服务、财富保护产品和定制资本解决方案 [5] - 公司A类可交换有限投票股可与布鲁克菲尔德公司A类有限投票股一对一交换 [5] 联系方式 - 媒体联系：Kerrie McHugh，电话(212) 618 - 3469，邮箱kerrie.mchugh@brookfield.com [6] - 投资者关系联系：Rachel Schneider，电话(416) 369 - 3358，邮箱rachel.schneider@brookfield.com [6]

文章核心观点 2025年第一季度布鲁克菲尔德财富解决方案公司业务开局良好，进入英国市场并推出新产品，虽出现净亏损但可分配运营收益增加，公司流动性强，董事会宣布季度资本返还 [1][3][4][5]。 各部分总结 财务业绩 - 截至2025年3月31日的三个月，公司总资产达1416.12亿美元，2024年同期为631.13亿美元；可分配运营收益4.37亿美元，2024年同期为2.79亿美元；净亏损2.82亿美元，2024年同期净利润为3.37亿美元；A类股每股净收益0.09美元，2024年同期为0.08美元 [1] 运营更新 - 2025年第一季度可分配运营收益增加，源于2024年5月收购的AEL贡献及资产重新定位带来的更高净投资收入 [3] - 2025年第一季度净亏损主要因利率和股市波动导致准备金未实现变动，抵消了强劲运营表现；2024年同期净利润源于可分配运营收益和衍生品有利的按市值计价 [4] - 公司流动性强，投资组合中有约250亿美元现金和短期流动资产，另有220亿美元长期流动资产，可应对市场波动并支持投资组合转向高收益策略 [5] 定期分配声明 - 董事会宣布A类股和B类股每股季度资本返还0.09美元，6月30日支付给6月13日收盘时登记在册的股东，与布鲁克菲尔德公司宣布的A类股季度分配金额和支付日期相同 [6] 布鲁克菲尔德公司运营结果 - 3月底在Blumont Annuity UK旗下推出英国养老金风险转移业务，预计2025年活跃于市场 [7] - 向投资组合中布鲁克菲尔德发起的策略部署30亿美元，回报率超8% [7] - 完成美国国民公司首笔5亿美元融资协议支持票据发行 [7] - 本季度通过零售、PRT和FABN渠道实现40亿美元年金销售 [7] - 财产和意外险浮动资金稳定在约80亿美元，提供投资灵活性和风险分散 [7] 合并资产负债表 - 截至2025年3月31日，总资产1416.12亿美元，2024年12月31日为1399.53亿美元；总负债和权益1416.12亿美元，2024年12月31日为1399.53亿美元 [11][12] 合并运营报表 - 2025年第一季度净保费和其他保单收入13.01亿美元，2024年同期为16.43亿美元；净投资收入14.29亿美元，2024年同期为6.7亿美元；净投资收益（亏损）-1.12亿美元，2024年同期为1.72亿美元；净亏损2.82亿美元，2024年同期净利润为3.37亿美元 [13] 非公认会计原则和绩效指标 - 可分配运营收益定义为扣除适用税后的净收入，排除折旧和摊销、递延所得税等影响，是衡量运营绩效的指标，用于评估运营结果 [20]

文章核心观点 - 布鲁克菲尔德财富解决方案有限公司宣布提交2024年年报及经审计财务报表 [1] 公司动态 - 公司于2025年3月27日宣布向美国证券交易委员会和加拿大证券监管机构提交截至2024年12月31日的2024年年报及经审计财务报表 [1] - 相关文件可在bnt.brookfield.com、美国证券交易委员会网站和公司SEDAR+资料页面查看，股东可免费索取纸质版 [2] 公司介绍 - 公司专注于通过一系列退休服务、财富保护产品和定制资本解决方案保障个人和机构的财务未来 [3] - 公司每股A类可交换有限投票股可与布鲁克菲尔德公司的A类有限投票股一对一交换 [3] 联系方式 - 媒体联系：Kerrie McHugh，电话+1.212.618.3469，邮箱kerrie.mchugh@brookfield.com [4] - 投资者关系联系：Rachel Schneider，电话+1.416.369.3358，邮箱rachel.schneider@brookfield.com [4]

财务报告基本信息 - 公司年报指截至2024年12月31日财年的40 - F表格年度报告，含2024和2023年经审计合并财务状况表等内容[17] - 本20 - F表格财务信息以美元呈现，按美国公认会计原则编制，除非另有说明，所有数据未经审计[31] - 公司财务信息以美元呈现，按美国公认会计原则编制，未注明则为未经审计[31] 可交换股份情况 - 每份可交换股份旨在提供等同于一股布鲁克菲尔德A类股份的经济回报，可按持有人选择兑换一股A类股份或其现金等价物[29] - 可交换股份旨在提供与一股布鲁克菲尔德A类股相当的经济回报，其市场价格受布鲁克菲尔德A类股市场价格和布鲁克菲尔德公司整体业务表现影响[29] 非公认会计原则财务和补充财务指标 - 公司披露多项非公认会计原则财务和补充财务指标，包括可分配经营收益、资金成本等[32] - 公司披露非公认会计准则财务和补充财务指标，包括可分配经营收益、资金成本、调整后权益、总企业流动性和总流动性[32] 关键财务指标定义 - 可分配经营收益是评估公司财务表现的关键指标，定义为扣除特定项目后的税后净收入[33] - 可分配经营收益是评估公司财务表现的关键指标，定义为扣除折旧和摊销、递延所得税等影响后的税后净收入[33] - 调整后权益代表公司通过A、B和C类股份的总经济权益，不包括累计其他综合收益[33] - 调整后权益代表公司通过A、B和C类股的总经济权益，不包括累计其他综合收益[33] - 资金成本是可分配经营收益的一部分，主要代表核心保险业务的直接费用[33] 流动性指标 - 公司流动性指标包括企业流动性和总流动性，企业流动性含现金等，总流动性含受监管保险实体的流动性[33] - 企业流动性衡量公司流动性状况，包括现金及现金等价物、未动用循环信贷安排和非受监管企业实体持有的流动性金融资产[33] - 总流动性包括受监管保险实体的流动性[33] 前瞻性陈述及风险提示 - 本20 - F表格含前瞻性陈述，基于公司当前估计、信念和假设，受多种不确定性影响[25] - 读者应谨慎考虑本20 - F表格中概述的风险因素，公司无义务公开更新或修订前瞻性陈述[27] 信息来源说明 - 本20 - F表格部分信息来自独立第三方，公司对信息准确性等不做明示或暗示保证[28] 公司收购情况 - 公司于2024年5月2日完成对AEL Holdings的收购，每股价格55美元，总代价约43亿美元[15] - 公司于2023年11月16日完成对Argo的收购，每股价格30美元，总代价约11亿美元[15]

文章核心观点 布鲁克菲尔德财富解决方案旗下的布卢蒙特年金英国公司获英国监管机构牌照，将参与英国养老金风险转移市场，计划于2025年3月25日开始运营 [1][2] 公司动态 - 英国审慎监管局和金融行为监管局向布卢蒙特年金英国公司颁发牌照，允许其直接参与英国养老金风险转移市场，该牌照是在完成全面授权流程并确认业务已全部注资后颁发 [1] - 布卢蒙特年金英国公司计划于2025年3月25日开始运营 [2] 公司背景 - 布鲁克菲尔德财富解决方案于2021年6月从布鲁克菲尔德公司分拆出来，在英国已是领先投资者，管理着超630亿英镑资产，业务涉及基础设施、房地产和可再生能源，其及其英国投资组合公司在英国约有2.3万名员工 [2] 公司业务 - 布鲁克菲尔德财富解决方案专注于通过一系列退休服务、财富保护产品和定制资本解决方案，为个人和机构保障金融未来 [3] - 布卢蒙特年金在全球提供退休服务，专注于为公司提供养老金风险转移解决方案，为个人提供金融保障，其英国公司位于伦敦，为英国各种规模的养老金计划提供批量年金解决方案 [4]

文章核心观点 公司2024年末资本状况良好，集团资本从2022年的57亿美元增至约161亿美元，支撑了旗下寿险和年金公司的A类财务实力评级及控股公司的投资级评级，未来有望在英国保险市场实现审慎增长 [1][2] 公司资本情况 - 集团资本在两年内增至三倍，从2022年的57亿美元增至2024年的约161亿美元，源于留存收益和布鲁克菲尔德公司的资本注入 [2] - 2022 - 2024年保险子公司资本从51亿美元增至135亿美元，集团控股公司资本从7亿美元增至26亿美元 [4] 公司业务情况 - 公司专注为个人和机构提供退休服务、财富保护产品和定制资本解决方案，其A类可交换有限投票股可与布鲁克菲尔德公司A类有限投票股一对一交换 [5] 公司发展规划 - 公司计划进入英国保险市场，期待2025年实现审慎增长并扩大监管学院规模 [3] 公司高管表态 - 首席执行官表示公司拥有超5000名员工服务客户，过去一年集团和实体层面资本达创纪录水平，2月参与了首次集团监管学院会议并与八个司法管辖区的保险监管机构分享资产、准备金和资本状况 [3]

文章核心观点 - 布鲁克菲尔德财富解决方案公司获监管批准进入英国保险市场，将以Blumont Annuity UK品牌运营，为英国养老金计划提供批量年金解决方案，有望在未来十年满足超500亿英镑的养老金收购需求 [1][2][4] 公司业务 - 布鲁克菲尔德财富解决方案公司专注通过一系列退休服务、财富保护产品和定制资本解决方案，保障个人和机构的金融未来 [5] - Blumont Annuity UK总部位于伦敦，将成为英国批量年金解决方案的提供商 [6] 公司现状 - 公司于2021年6月从布鲁克菲尔德公司分拆出来，在北美有大量业务，拥有超1400亿美元总资产 [2][4] - 布鲁克菲尔德已在英国基础设施、房地产和可再生能源领域投资，管理资产超630亿英镑，其及其英国投资组合公司在英国雇佣约2.3万人 [3] 公司计划 - 公司预计在第一季度晚些时候开始运营，具体取决于最终监管批准 [4] 行业机会 - 未来十年英国养老金收购需求预计超500亿英镑，为公司提供了显著的增长、创造就业和本土投资机会 [2]

文章核心观点 2025年2月13日，Brookfield Wealth Solutions公布2024年第四季度及全年财务业绩，公司业务规模翻倍，业绩表现强劲，未来将拓展国际业务，同时宣布提高季度资本返还 [1][2]。 各部分总结 财务亮点 - 2024年公司总资产达1404.6亿美元，调整后股权为128.72亿美元，可分配运营收益为13.74亿美元，净收入为12.47亿美元，A类股每股净收入为0.32美元 [2]。 - 2024年第四季度可分配运营收益为4.27亿美元，净收入为5.76亿美元，较上一年同期均有所增长 [2][4][5]。 运营更新 - 2024年可分配运营收益增加，得益于收购AEL、资产重新定位带来的净投资收入增加以及年金销售强劲 [4]。 - 2024年净收入增长，源于运营表现强劲、可分配运营收益贡献以及储备金因利率和股市变动的有利变动 [5]。 - 公司流动性状况良好，投资组合中有约310亿美元现金和短期流动资产，以及210亿美元长期流动资产 [6]。 定期分配声明 - 董事会宣布将公司季度资本返还提高13%，A类股和B类股每股为0.09美元（每年0.36美元），将于2025年3月31日支付给3月14日收盘时登记在册的股东 [7]。 2024年重大事件 - 完成对American Equity Investment Life Holding Company的收购，业务规模翻倍 [8]。 - 在投资组合中投入超170亿美元，实现了强劲的风险调整后回报 [8]。 - 年金和养老金风险转移业务销售额达190亿美元，包括约140亿美元零售年金销售和50亿美元养老金风险转移交易 [8]。 - 完成首笔英国再保险交易，再保险10亿英镑（13亿美元）养老金负债 [8]。 布鲁克菲尔德公司运营结果 - 2024年第四季度和全年，公司合并业务净收入、归属于布鲁克菲尔德股东的净收入、可分配收益等指标与上一年相比有不同变化 [9]。 合并资产负债表 - 2024年12月31日，公司资产包括保险投资资产、递延保单获取成本等，负债和权益包括保单和合同索赔、未来保单福利等 [10][11]。 合并运营报表 - 2024年第四季度和全年，公司净保费和其他保单收入、净投资收入等收入项目，以及福利和索赔支付、利息敏感合同福利等费用项目均有变化 [12]。 财务结果总结 - 展示了净收入与可分配运营收益的调节过程，以及权益与调整后权益的调节过程 [14][15]。 非GAAP和绩效指标 - 可分配运营收益是衡量运营绩效的指标，用于评估公司运营结果；调整后权益代表公司通过A、B和C类股的总经济权益 [19][20]。

文章核心观点 2025年2月13日，Brookfield Wealth Solutions公布2024年第四季度及全年财务业绩，公司业务规模翻倍，各项财务指标表现良好，董事会宣布提高季度资本回报，未来将进行国际扩张 [1][2] 2024年财务亮点 运营更新 - 2024年第四季度和全年可分配运营收益分别为4.27亿美元和14亿美元，高于上一年同期的2.58亿美元和7.45亿美元，主要源于收购AEL及资产重新配置带来的净投资收入增加和年金销售强劲 [4] - 2024年第四季度和全年净收入分别为5.76亿美元和12亿美元，高于上一年同期的4.53亿美元和7.97亿美元，得益于强劲运营表现、可分配运营收益贡献以及利率和股市变动带来的准备金有利变动 [5] 流动性状况 - 公司流动性状况良好，投资组合中约有310亿美元现金和短期流动资产，另有210亿美元长期流动资产，可支持投资组合向高收益策略转型并确保应对市场压力事件的流动性 [6] 定期分配声明 - 董事会宣布将公司季度资本回报提高13%，A类股和B类股每股0.09美元（相当于每年0.36美元），将于2025年3月31日支付给3月14日收盘时登记在册的股东 [7] 收购与业务发展 - 完成对American Equity Investment Life Holding Company（AEL）的收购，业务规模翻倍 [8] - 在投资组合中部署超170亿美元，实现了较高的风险调整后回报 [8] - 业务实现年金和养老金风险转移（PRT）销售190亿美元，其中零售年金销售约140亿美元（含AEL全年业务），PRT交易50亿美元 [8] - 完成首笔英国再保险交易，再保险10亿英镑（13亿美元）养老金负债 [8] Brookfield Corporation运营结果 财务数据 | 项目 | 2024年第四季度（百万美元） | 2023年第四季度（百万美元） | 2024年全年（百万美元） | 2023年全年（百万美元） | | --- | --- | --- | --- | --- | | 合并业务净收入 | 101 | 3134 | 1853 | 5105 | | 归属于Brookfield股东的净收入 | 432 | 699 | 641 | 1130 | | 实现前可分配收益 | 1498 | 1209 | 4871 | 4223 | | 实现前可分配收益（每股） | 0.94 | 0.76 | 3.07 | 2.66 | | 可分配收益 | 1606 | 1312 | 6274 | 4806 | | 可分配收益（每股） | 1.01 | 0.83 | 3.96 | 3.03 | [9] 合并资产负债表 资产 - 2024年12月31日总资产为1404.6亿美元，高于2023年的616.43亿美元，主要因保险投资资产增加 [12] 负债和权益 - 2024年12月31日总负债和权益为1404.6亿美元，与总资产平衡，其中保单和合同索赔、未来保单福利、保单持有人账户余额等负债项目有不同程度变化 [12][13] 合并运营报表 收入 - 2024年第四季度和全年总收入分别为57.47亿美元和141.03亿美元，高于上一年同期的22.29亿美元和69.12亿美元，主要源于净保费和其他保单收入、净投资收入增加 [14] 费用 - 2024年第四季度和全年总福利和费用分别为48.22亿美元和128.9亿美元，高于上一年同期的17.51亿美元和60.98亿美元，主要因保险合同福利和索赔支付、利息敏感合同福利等增加 [14] 净收入 - 2024年第四季度和全年净收入分别为5.76亿美元和12亿美元，高于上一年同期的4.53亿美元和7.97亿美元 [14] 财务结果总结 净收入与可分配运营收益调节 - 对净收入进行多项调整后得出可分配运营收益，2024年第四季度和全年可分配运营收益分别为4.27亿美元和14亿美元，高于上一年同期的2.58亿美元和7.45亿美元 [15] 权益与调整后权益调节 - 对权益进行调整后得出调整后权益，2024年12月31日调整后权益为128.72亿美元，高于2023年的89.69亿美元 [16] 非GAAP和业绩指标 可分配运营收益 - 定义为税后净收入，排除折旧和摊销、递延所得税等影响，用于评估公司运营业绩 [21] 调整后权益 - 代表公司通过A、B、C类股的总经济权益，排除累计其他综合收益和初级优先股，用于评估股权回报 [21]