公司盈利表现 - Kinsale Capital Group, Inc. (KNSL) 在过去两个季度中有着超过盈利预期的稳定记录[2] - 在最近一个季度，Kinsale Capital Group的盈利预期为每股3.44美元，实际报告为每股3.87美元，超出预期12.50%[3] - 公司目前的盈利预期为+4.35%，分析师对公司的盈利前景持乐观态度[8] - 公司的下一个财报预计将于2024年4月25日发布[8]

公司股价表现 - 公司最近交易收盘价为505.89美元，较前一日收盘价下跌1.58%，表现逊于标准普尔500指数当日0.29%的跌幅，同时道指下跌0.35%，科技股为主的纳斯达克指数下跌0.3% [1] - 公司股价上月上涨20.59%，超过金融板块6.15%的涨幅和标准普尔500指数4.42%的涨幅 [2] 公司盈利预测 - 公司即将发布的财报受投资者关注，预计每股收益（EPS）为3.29美元，较去年同期增长34.84%，扎克斯共识预期营收为3.5872亿美元，较去年同期增长39.61% [3] - 扎克斯共识预期公司全年每股收益为15.21美元，营收为15.6亿美元，较上一年分别增长21.68%和27.99% [4] 分析师预测与评级 - 投资者应关注分析师对公司预测的最新修正，积极的预测变化表明分析师对公司业务健康和盈利能力持乐观态度 [5] - 扎克斯排名是一个量化模型，纳入了预测变化并提供评级系统，排名从1（强力买入）到5（强力卖出），自1988年以来，排名为1的股票平均年回报率为25% [6][7] - 过去一个月，扎克斯共识每股收益预期上调3.08%，公司目前扎克斯排名为3（持有） [7] 公司估值情况 - 公司目前远期市盈率为33.79，相比行业平均远期市盈率13.61有溢价 [7] 行业排名情况 - 保险-财产和意外险行业属于金融板块，当前扎克斯行业排名为18，在超250个行业中排名前8% [8] - 扎克斯行业排名通过确定组成行业的个股平均扎克斯排名来评估行业实力，研究显示排名前50%的行业表现是后50%行业的两倍 [9]

文章核心观点 - Kinsale Capital表现出色，年初至今股价涨幅超行业，盈利增长良好，多项财务指标优于行业，未来盈利和保费有望持续增长，同时还推荐了同行业其他排名靠前的股票 [1][2][13] Kinsale Capital表现情况 - 年初至今股价上涨51.1%，跑赢行业13.8%的涨幅，同期金融板块和Zacks标准普尔500指数分别上涨2.5%和6.8%，市值117亿美元，近三个月平均交易量为20万股 [1] - 过去五年盈利增长45.7%，优于行业平均的13.3%，过去13个报告季度均超盈利预期 [2] - 过去12个月净资产收益率（ROE）为31.5%，高于行业的7.3%，长期目标是实现中双位数的ROE [3] - 过去12个月投资资本回报率（ROIC）为25.6%，高于行业平均的5.6%，且近几个季度随着资本投资增加而上升 [4] Kinsale Capital未来展望 - Zacks对其2024年每股收益的共识预期为15.21美元，同比增长21.7%，收入16亿美元，增长28%；2025年每股收益预期为18.47美元，同比增长21.4%，收入19亿美元，增长21.1%；预计2026年三年复合年增长率（CAGR）为20.6% [5] - 成长评分为B，结合Zacks排名2（买入）有望带来更好回报 [6] - 预计2025年净保费三年复合年增长率为29.2%，受益于美国E&S市场的强大存在和高续约率，以及市场混乱带来的提交流程改善和定价决策优化 [7] - 目标是长期实现80%多的综合比率，拥有强大市场地位，能实现更高利润率和更低损失率，目标客户为中小账户，预计业务整体费率将实现低双位数增长 [8][10] - 投资结果将受益于利率环境改善和超额运营资金的高利率投资 [9] - 专有技术平台有望带来竞争优势和业务可扩展性，帮助改善费用比率 [11] - 自2017年以来股息以七年复合年增长率12%增长，过去多个季度自由现金流转化率超85% [12] 同行业其他推荐股票 - Axis Capital Holdings（AXS）：Zacks排名1，过去四个季度平均盈利惊喜为102.57%，年初至今股价上涨9.8%，2024年和2025年盈利预计同比分别增长3.1%和10.1% [13][14] - The Progressive Corporation（PGR）：Zacks排名1，过去四个季度中有两次超盈利预期，两次未达预期，年初至今股价上涨17.9%，2024年和2025年盈利预计同比分别增长49.4%和14.8% [13][15] - Mercury General（MCY）：Zacks排名1，过去四个季度平均盈利惊喜为3414.48%，年初至今股价上涨29.8%，2024年和2025年盈利预计同比分别增长866.7%和34.5% [13][16]

文章核心观点 成长股对投资者有吸引力但寻找不易，Zacks成长风格评分可助力，金赛尔资本集团（KNSL）是推荐股票，因其具备盈利增长、现金流增长和盈利预测修正等优势，是成长型投资者的可靠选择 [1][3][4][14] 成长股特点 - 成长股因高于平均的财务增长吸引投资者并产生超额回报，但波动性大、风险高，且成长故事结束或临近尾声时可能导致投资者亏损 [1][2] Zacks成长风格评分作用 - Zacks成长风格评分可超越传统成长属性分析公司实际成长前景，帮助寻找前沿成长股 [3] 金赛尔资本集团优势 盈利增长 - 盈利增长是重要因素，两位数盈利增长受成长型投资者青睐且预示公司前景良好和股价上涨 [6] - 金赛尔资本集团历史每股收益（EPS）增长率为49.2%，预计今年EPS增长21.7%，远超行业平均的19.2% [7] 现金流增长 - 高于平均的现金流增长对成长型公司更重要，可使其不依赖外部资金扩张业务 [8] - 金赛尔资本集团目前现金流同比增长61%，高于许多同行，行业平均为 -3% [9] - 过去3 - 5年金赛尔资本集团年化现金流增长率为49.6%，行业平均为7.6% [10] 盈利预测修正 - 盈利预测修正趋势呈正向是积极因素，与短期股价走势有强相关性 [11] - 金赛尔资本集团当前年度盈利预测上调，过去一个月Zacks共识预测飙升3.1% [12] 综合评价 - 金赛尔资本集团整体盈利预测修正使其获Zacks排名 2，基于多因素获成长评分B，是潜在表现优异者和成长型投资者的可靠选择 [13][14]

Momentum投资 - Momentum投资是跟随股票近期趋势的理念[1] - Zacks Momentum Style Score有助于确定股票的动量[2] - Kinsale Capital Group, Inc.目前持有A级的Momentum Style Score[3] 股票表现 - Kinsale Capital Group, Inc.的股票表现优于同行业[7] - Kinsale Capital Group, Inc.过去一年股价上涨了75.67%[8] - Kinsale Capital Group, Inc.的平均20日交易量为190,242股[9] 盈利预期 - Kinsale Capital Group, Inc.的盈利预期在过去60天内有所提升[11] - Kinsale Capital Group, Inc.的下一财年有3个盈利预期上调[12] - Kinsale Capital Group, Inc.是一只2 (Buy)股票，具有A级的Momentum Score[13]

公司股价表现 - 公司最新交易日收盘价为525.70美元，较上一交易日下跌1.36%，表现逊于标普500指数（当日下跌0.65%）、道指（当日下跌0.18%）和纳斯达克指数（当日下跌1.16%） [1] - 过去一个月公司股价上涨30.18%，同期金融板块上涨4.79%，标普500指数上涨3.4% [2] 公司盈利预测 - 公司即将发布的财报预计每股收益为3.29美元，较去年同期增长34.84%，预计营收为3.5872亿美元，较去年同期增长39.61% [3] - 整个财年，Zacks共识预测每股收益为15.21美元，营收为15.6亿美元，分别较前一年增长21.68%和27.99% [4] 分析师评级与股价表现 - 分析师对公司的预估调整与股价表现直接相关，Zacks Rank模型整合了这些预估变化并提供评级系统 [6] - Zacks Rank系统从1（强力买入）到5（强力卖出），排名第一的股票自1988年以来平均年回报率为25%，过去30天Zacks共识每股收益预估增长3.08%，公司目前Zacks Rank为3（持有） [7] 公司估值情况 - 公司目前远期市盈率为35.04，相对于行业平均远期市盈率13.57有溢价 [8] 行业排名情况 - 保险-财产和意外险行业属于金融板块，目前Zacks行业排名为34，处于250多个行业的前14% [9] - Zacks行业排名基于行业内个股的平均Zacks Rank计算，研究显示排名前50%的行业表现是后50%的两倍 [10]

公司股价表现 - Kinsale Capital Group, Inc. 过去一个月的股价表现强劲，相较于标普500指数的3.6%变化，公司股价上涨了33.1% [2] 盈利预期 - 公司当前季度预计每股收益为3.29美元，同比增长34.8%，而当前财年的预期收益为15.21美元，同比增长21.7% [5] [6] - 分析师对公司的盈利预期进行了修订，这直接影响着股价的走势，而公司在过去四个季度均超过了盈利预期 [4] [10] [12]

The most recent trading session ended with Kinsale Capital Group, Inc. (KNSL) standing at $517.28, reflecting a +0.21% shift from the previouse trading day's closing. The stock lagged the S&P 500's daily gain of 0.8%. Meanwhile, the Dow experienced a rise of 0.23%, and the technology-dominated Nasdaq saw an increase of 1.14%.Shares of the company have appreciated by 30.92% over the course of the past month, outperforming the Finance sector's gain of 3.96% and the S&P 500's gain of 5.2%.Market participants w ...

文章核心观点 Zacks Premium研究服务可助力投资者利用股市并自信投资 其包含的Zacks Style Scores与Zacks Rank结合 能帮助投资者挑选更可能跑赢市场的股票 还以Kinsale Capital Group为例说明其投资价值 [1][2][3] 分组1：Zacks Premium研究服务介绍 - 提供Zacks Rank和Zacks Industry Rank每日更新 可全面访问Zacks 1 Rank List 股票研究报告和高级股票筛选器 还能获取Zacks Style Scores [2] 分组2：Zacks Style Scores介绍 - 基于三种流行投资类型对股票评级 作为Zacks Rank的补充指标 帮助投资者选择未来30天最有可能跑赢市场的证券 [3] - 按价值、增长和动量特质为股票赋予A - F字母评级 评级越高 股票表现越好 [4] - 分为价值、增长、动量和VGM四个类别 [5] 分组3：Zacks Style Scores各分类介绍 - 价值评分利用P/E、PEG等比率 帮助价值投资者挑选被低估的股票 [5] - 增长评分考虑预计和历史收益、销售和现金流 帮助增长投资者发掘长期可持续增长的股票 [6] - 动量评分利用一周价格变化和收益预估月百分比变化等因素 帮助动量投资者确定买入高动量股票的有利时机 [7] - VGM评分综合所有风格评分 是与Zacks Rank结合使用的最全面指标之一 可筛选出价值、增长和动量俱佳的公司 [8] 分组4：Zacks Style Scores与Zacks Rank协同作用 - Zacks Rank利用收益预估修正帮助投资者构建成功投资组合 自1988年以来 1（强力买入）股票平均年回报率达+25.41% 超标普500指数两倍多 [9][10] - 应选择Zacks Rank为1或2且Style Scores为A或B的股票 若为3（持有）评级 也应有A或B的评分 以确保最大上行潜力 [12] - 4（卖出）或5（强力卖出）评级的股票 即使评分高 因收益前景下降 股价也可能下跌 [14] 分组5：Kinsale Capital Group公司介绍 - 2009年成立 总部位于弗吉尼亚州里士满 在美国50个州、哥伦比亚特区、波多黎各联邦和美属维尔京群岛提供保险和再保险产品 主要通过商业和个人两个市场运营 [15] - 个人业务包括房主保险 商业业务涵盖建筑、小企业等多种保险 [16] - Zacks Rank为3（持有） VGM评分为B 增长风格评分为A 预计本财年收益同比增长20% [16][17] - 2024财年过去60天内三位分析师上调收益预估 Zacks共识预估提高0.28美元至每股15美元 平均收益惊喜为12.3% [18]

公司业务 - 公司的商业线产品包括商业财产、过剩责任、小型企业责任、建筑等[12] - 公司的商业部门在2023年的总毛保费为15.3亿美元[13] 公司财务表现 - 2023年，公司的毛保费增长了42.3%，达到16亿美元[10] - 2023年，公司的运营净资产回报率为31.8%[10] - 公司的损失和赔付费率在2023年为54.6%[15] - 公司的费用比率在2023年为20.8%[17] 公司管理团队和董事会 - 公司的管理团队平均拥有超过30年的相关经验[20] - 公司的董事会成员具有丰富的保险和金融服务行业经验[21] 公司市场份额和再保险计划 - 公司的当前市场份额约为1.6%[22] - 公司的再保险计划包括商业保险、灾难保险、主要责任险和超额责任险等多个领域[57] - 公司的再保险计划最大限额为2.55亿美元，包括商业财产配额共享条约[58] - 公司的再保险计划中，对于个别保单限额低于2百万美元的情况不适用[59] - 公司的再保险计划中，对于超过2百万美元限额的责任险保单，公司的留存比例会有所变化[59] - 公司对再保险合同进行了严格的信用风险评估，所有再保险合同的承保公司均为"A-"以上的最佳评级公司[60] - 公司在2023年底的再保险回收款项中，前十大再保险公司中，慕尼黑再保险公司和瑞士再保险公司占据了较大比例[61] 公司投资组合 - 公司的投资组合主要包括固定收益证券、股票、短期投资和现金等[63] - 公司的固定收益证券投资中，AAA级和AA级的占比较高，总体信用质量较高[68] - 公司的固定收益证券投资中，主要集中在工业、金融和公用事业等行业[69] - 公司的股票投资中，主要包括普通股、国内股票市场基金和股息收益股票基金[70] 监管和法规 - 美国国家保险委员会（NAIC）和州保险监管机构不断审查现有法律和法规，特别关注与保险公司偿付能力、集团资本要求、现行法律解释和新法律制定相关的问题[75] - Kinsale Insurance在阿肯色州组织和设立，必须向阿肯色州保险部门提交年度注册报告和年度法定财务报表[76] - 美国联邦政府通过《多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》设立了联邦保险办公室（FIO），监测保险行业各方面情况，包括识别可能导致保险业或美国金融体系系统性危机的监管漏洞[75][95] - 美国联邦政府通过《多德-弗兰克法案》扩大了对保险行业的监管，包括对剩余额外责任领域的改革[92] - 美国联邦政府设立了FIO，负责监测保险行业各方面情况，代表美国在国际保险事务中发挥作用[95] - 美国和欧盟在Covered Agreement下同意不对另一方领土内的再保险公司施加担保要求或“本地存在”要求[99] - NAIC修改了信贷再保险模型法律和法规，以满足Covered Agreement的零再保险担保规定[100] - 美国各州通过法规监管保险公司和保险代理人的业务行为，以禁止不公平的竞争方法或不公平或欺骗性行为[101] - 阿肯色州保险部门定期对保险子公司进行财务和市场行为检查[105] 公司风险和挑战 - 公司截至2023年12月31日，总共有1.838亿美元的未偿还借款[213] - 公司的信贷协议包含财务和其他契约，违反任何一项可能导致债务支付加速[212] - 公司可能需要未来额外的资本，可能无法获得或只能以不利的条件获得[214] - 公司受到广泛监管，可能影响其实现业务目标[215] - 公司的保险子公司Kinsale Insurance受到阿肯色州和其他州的广泛监管[216] - 公司可能会受到州法律变化的不利影响，包括与资产和准备金估值要求、投资和股利限制等相关的法律[219]