财务数据关键指标变化 - 2021 - 2023年经纪服务收入分别为373.1586万新元、307.206万新元、281.793万新元，分别占总收入的85.2%、43.7%、56.3%[24] - 2021 - 2023年经营活动产生的现金流分别为 - 181.2064万新元、 - 310.6317万新元、 - 485.4939万新元（367.9937万美元）[33] - 2023财年公司经纪服务收入较2022年下降8.0%[105] - 2022财年新加坡整体市场HDB和私人房产交易总数较2021财年下降22.9%[105] - 2023财年公司经纪服务板块房产交易数量较2022财年下降约23.9%[106] - 2021财年和2022财年，公司分别实现收入约440万新元和700万新元，年增长率为60.4% [205] - 2021财年和2022财年，经纪服务收入分别占总收入的85.2%和43.7%，新兴及其他服务收入分别占14.8%和56.3% [205] - 2023财年，公司实现收入约500万新元，年增长率为 - 28.3% [206] - 2023财年，经纪服务收入占总收入的56.3%，新兴及其他服务收入占26.6%，新收购的物业管理服务收入占16.8% [206] 业务合作风险 - 公司业务依赖超级代理、内部员工和第三方业务合作伙伴提供服务，若无法维持或发展合作关系，业务将受影响[17,22,30,32] - 公司运营的一站式房地产平台依赖与第三方服务提供商的合作，若合作出现问题，平台服务能力将受影响[31,32] 业务和行业风险 - 公司面临多种业务和行业风险，如依赖搜索引擎和应用商店引流、平台正常运行至关重要等[17] - 房地产交易和服务行业竞争激烈，公司面临来自不同领域竞争对手的挑战[35,36,37] - 竞争加剧可能导致市场份额和佣金率下降，增加销售和营销费用，影响公司财务状况和经营业绩[38] - 公司作为数据和技术驱动的房地产科技公司，面临技术变革、市场趋势和行业标准变化的风险[39] - 公司成功依赖于以低成本吸引购房者和卖房者到在线平台，但营销努力可能因多种原因失败，且成本可能增加[42][43] - 公司严重依赖互联网搜索引擎和移动应用商店引流，搜索排名波动可能影响网站流量和客户数量[44][46] - 在线平台的正常运行对公司业务至关重要，系统中断或故障可能影响服务可用性和交易处理，增加成本[47] - 开发和维护在线平台需要大量时间和资源，外部因素可能增加成本或影响平台功能[48] - 公司依赖第三方网络和移动基础设施的可靠性能，系统中断或故障可能损害品牌和声誉[53] - 公司依赖房地产市场和交易规模，新加坡住宅市场在2021 - 2023年占集团总收入的很大比例，市场因素可能影响公司业绩[62] - 房地产交易量下降或导致经纪服务及其他服务收入减少，业务依赖抵押贷款融资[63][64] - 2013年新加坡引入TDSR框架后，当地房产交易抵押贷款批准数量大幅减少，抵押贷款批准水平受宏观经济、新法规和贷款人政策等因素影响[65] - 宏观经济不利发展影响公司业务，如新加坡加息和调控措施使房产市场低迷[103] - 新加坡物业市场监管变化可能增加成本并影响业绩[121] - 新加坡房地产市场放缓会损害公司业务[122][123] - 公司业务主要在新加坡和马来西亚，易受战争、恐怖袭击等不可控事件影响[160] 普通股风险 - 公司普通股面临多种风险，如可能无法维持在纳斯达克资本市场上市、股价波动大等[19] - 公司普通股可能被纳斯达克摘牌，面临诸多不利后果[124][126] - 普通股交易价格可能波动剧烈，投资者可能遭受损失[128][131] - 若公司成为卖空对象，股价可能下跌，且需投入资源应对[139] - 证券或行业分析师的研究报告及评级变化可能导致公司股价和交易量下降[140] 公司运营成本与盈利风险 - 公司可能无法在未来盈利，预计运营成本和费用将增加，可能无法增加收入以抵消成本[33,34,35] - 公司因雇佣超级代理和投资技术研发产生额外成本，需求波动时难以快速调整费用[54][55] 法律法规风险 - 公司和超级代理需遵守房地产经纪相关法律法规，违规可能面临监管行动和处罚[57] - 公司可能因侵犯第三方知识产权而面临索赔，辩护成本高且结果难测，不利裁决可能导致重大责任和业务受限[78][79] - 公司可能面临法律和监管程序，败诉或辩护过程会产生不利影响[102] 数据安全风险 - 公司业务产生和处理大量消费者数据，数据安全措施若被攻破，可能面临监管处罚、声誉受损和高额补救成本[67] - 软件安全漏洞或数据泄露会导致客户流失和声誉受损[112][114] 品牌与知识产权风险 - 维护、保护和提升Ohmyhome品牌对业务增长至关重要，品牌建设受广告营销、服务质量和知识产权保护等因素影响[70][71] - 截至2023年12月31日，公司在新加坡和菲律宾各有1个注册商标，已在马来西亚申请1个商标注册，但不能保证成功注册[73] 技术相关风险 - 公司依赖第三方技术和软件许可，许可续期不确定，软件可能存在错误或缺陷，影响平台运营和声誉[81][82] - 公司使用开源软件，若违反许可条款，可能面临侵权索赔、重新设计技术系统或支付赔偿等问题[83][84] - 公司平台技术复杂，可能存在未检测到的错误或漏洞，影响服务质量和客户体验[86] - 公司业务数据和算法可能存在误差，影响业务决策和客户体验，导致资源分配不当和交易失败[87][88] - 业务增长使公司面临更高的网络攻击风险[113] - 技术基础设施可能出现服务中断和性能问题，影响业务[115][116] - 依赖第三方数据中心，其运营问题会影响公司业绩[117][119] - 公司系统缺乏冗余和完善的灾难恢复计划[120] 关键人员与业务拓展风险 - 公司未来成功和增长依赖关键管理人员，目前未购买关键人员保险[91] - 公司经纪服务依赖吸引、保留和培训超级代理，其薪酬模式可能缺乏吸引力[93] - 公司新服务拓展虽有成功但不能保证未来持续，可能面临竞争和成本增加问题[94] - 公司新兴服务依赖分包商和供应商，供应中断可能影响利润[96] - 公司扩张计划需大量资源，面临监管、市场等风险，不一定成功[98] 收购业务风险 - 收购业务存在整合失败、文化冲突、支付过高、法规合规等风险[111] 公司投资回报与资本风险 - 公司预计在可预见的未来不支付现金股息，投资回报可能完全依赖股票价格上涨[137] - 公司可能需要额外资本，但可能无法及时或以可接受的条件获得[159] 公司治理与信息披露风险 - 公司作为开曼群岛注册公司，采用当地公司治理实践，可能对股东保护不足[142] - 股东通过美国法院保护自身权益的能力可能受限，因公司受开曼群岛法律管辖[144] - 公司作为外国私人发行人，豁免美国国内上市公司的某些规定，但信息披露可能不如美国国内发行人广泛及时[150] - 2024年6月30日将进行外国私人发行人身份的年度确定，若失去该身份，公司将面临额外成本[152] 税务风险 - 若公司被认定为被动外国投资公司（PFIC），美国纳税人持有其证券可能面临不利的联邦所得税后果，判定标准为至少75%的年收入为被动收入或至少50%的资产产生被动收入[154] 公司资格与股本信息 - 公司上一财年净收入低于12.35亿美元，符合《创业企业融资法案》规定的“新兴成长型公司”资格[162] - 公司授权股本为50万美元，分为5亿股普通股，每股面值0.001美元[182] 公司历史与架构重组 - 公司集团历史可追溯到2015年，最初成立Ohmyhome (S)提供自助房产平台服务[181] - Ohmyhome (S)原是集团控股公司，2022年11月30日后成为公司间接全资子公司[182][191] - Ohmyhome (S)持有Ohmyhome (M) 49%的权益，通过Ohmyhome (M)间接持有Ohmyhome (RL) 24%的权益[182] - 2022年7月27日，Ohmyhome (BVI)在英属维尔京群岛成立，是公司的全资子公司，授权发行最多5万股无面值普通股[183] - 2022年11月30日，Anthill和其他现有股东将Ohmyhome (S) 100%的已发行股本转让给Ohmyhome (BVI)，获得总计14999999股普通股[184] - 重组完成后，Anthill等股东分别持有公司9390406股、284806股等不同数量的普通股[185] - 2023年10月6日，公司全资子公司Ohmyhome (BVI)以471.2万新加坡元的总价收购Simply 100%的已发行股本[186] - 公司于2022年7月19日在开曼群岛注册成立，为有限责任豁免公司[182] - 2022年11月30日集团重组后，Ohmyhome (I)、Ohmyhome (R)、Cora.Pro、Ganze（后更名为DreamR）成为公司间接全资子公司[192][193][194][195] - 2022年11月30日集团重组后，Ohmyhome (M)成为公司间接49%持股子公司，Ohmyhome (RL)成为公司间接24%持股子公司[196][197] - 2023年10月6日，公司全资子公司Ohmyhome (BVI)收购Simply 100%已发行股份[198] - 公司于2022年7月19日在开曼群岛注册成立[200] 平台业务数据 - 截至2023年12月31日，平台促成超6573笔代理经纪交易和超9082笔自助在线房产交易，总交易价值超30亿美元[201] - 截至2023年12月31日，在线网站和移动应用平均每月约有20万活跃用户，移动应用下载量超74.5万次，网站每周平均超5万独立访客，每月平均超50万次访问，平台每月有超1.8万条住宅房产在售和出租活跃房源[203]

财务数据和关键指标变化 - 2023年全年总营收为5百万新元(3.79百万美元),毛利为1.7百万新元(1.3百万美元),净亏损为5.5百万新元(4.1百万美元),每股亏损为0.26新元(0.20美元),调整后EBITDA为负4百万新元(负3百万美元) [16] - 2023年下半年营收为2.2百万新元,较上半年有所增长,主要得益于收购了一家科技驱动的物业管理公司 [18] 各条业务线数据和关键指标变化 - 经纪业务占总营收的56%,是公司主要收入来源 [24] - 装修业务占总营收的27% [40] - 物业管理业务是新增业务,2023年10月收购后占比较小,但预计将带来更高的每单交易收益 [47][48][49] 各个市场数据和关键指标变化 - 新加坡房地产市场在2023年出现明显下滑,受到政府出台一些调控措施的影响 [17] - 公司在2023年下半年业绩有所好转,主要得益于物业管理业务的增长 [18] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司计划在2024年实现三位数的收入增长,并在第四季度实现调整后EBITDA盈亏平衡 [46] - 公司的主要增长策略包括:1)大幅增加公寓物业管理规模;2)利用AI技术提高客户转化率和市场份额;3)拓展B2B合作伙伴关系以获取新客户 [47][48][49][58][59][60] - 公司的长期目标是成为领先的一站式房地产服务平台,在现有市场增加市场份额,同时拓展到新的地理区域,并通过收购来加快增长 [64][65][70] - 公司的技术优势和高效的运营模式使其代理效率远高于传统经纪公司,具有较强的竞争优势 [35][39][40][41][42][43] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2023年是房地产经纪行业非常具有挑战性的一年,公司业绩未达预期,主要受到新加坡房地产市场下滑的影响 [16][17] - 但公司相信这只是暂时的挫折,2024年将实现大幅反弹,有信心实现收入三倍增长和实现盈亏平衡 [19][20][46] - 公司将继续专注于提升客户体验、增强技术实力、拓展新业务,以实现长期可持续增长 [63][64][65] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Allen Klee 提问** 对于2024年收入三倍增长的预测,各主要业务线的贡献情况如何? [81][82] **公司回应** - 2023年经纪业务占总收入53%,装修业务27%,物业管理业务占比较小 [83][84] - 2024年各业务线都将实现显著增长,其中经纪和装修业务受益于物业管理业务的协同效应 [85][86][87] - 物业管理业务将带来更高的每单交易价值,同时也将带动装修业务的增长 [88][89] 问题2 **Robert 提问** 公司董事会是否有足够的技术专业知识,避免技术投入成为无底洞? [111] **Rhonda Wong 回应** - 公司董事会成员中有丰富的科技创业经验,同时也有运营盈利公司的专业知识 [112] - 公司过去大量投入技术是为了实现高效的客户体验,未来不会无谓地持续增加技术投入 [113][114][115] - 公司的目标是保持在行业内的技术领先地位,而不是追求最新的技术趋势 [116]

财务状况 - [截至2023年6月30日，公司总资产为7700.73万新元（约5694.54万美元），总负债为1728.76万新元（约1278.39万美元），股东权益为5971.97万新元（约4416.15万美元）][2] - [截至2023年6月30日，公司现金及现金等价物为6348.19万新元（约4694.36万美元），较2022年12月31日的30.14万新元大幅增加][2] - [截至2023年6月30日，公司经营活动产生的现金流量为负254.64万新加坡元（188.3016万美元），营运资金盈余为587.4495万新加坡元（434.4075万美元），现金及现金等价物为634.8186万新加坡元（469.4362万美元）][15] - [截至2022年12月31日和2023年6月30日，公司分别为应收账款计提9102新加坡元和16721新加坡元（12365美元）的坏账准备][31] - [截至2022年12月31日，累计递延首次公开募股成本为67.6321万新加坡元（50.4567万美元），截至2023年6月30日为零][33] - [截至2022年12月31日和2023年6月30日，公司合同负债分别为194,300新加坡元和43,466新加坡元（32,142美元），预计大部分将在未来12个月确认为收入][53] - [截至2022年12月31日，两个客户分别占应收账款的10.0%和25.85%；截至2023年6月30日，无客户占比超10%][74] - [截至2023年6月30日，应收账款净额为216324新加坡元（159967美元），预期信用损失准备账户余额为16721新加坡元（12365美元）][82] - [截至2023年6月30日，银行贷款余额为624047新加坡元（461471美元），2023年上半年和2022年上半年的利息费用分别为10466新加坡元（7739美元）和15022新加坡元（10805美元）][83] - [截至2023年6月30日，应计负债和其他应付款为311554新加坡元（230388美元）][85] - [与维也纳管理有限公司的2290044新加坡元无息贷款已全额结清，与Mr. Loh的装修项目于2023年1月30日完成][88][89] - [截至2023年6月30日，公司普通股发行后流通股数量为19,050,000股][100] - [公司有一份为期三年的物业租赁协议，2023 - 2025年最低租赁付款分别为166,299新元、337,123新元和113,129新元，未来租赁付款总额为616,551新元，运营租赁负债现值为606,045新元][103] - [截至2023年6月30日，运营租赁加权平均折现率为2.81%，加权平均剩余租赁期限为1.83年][103] - [截至2022年12月31日和2023年6月30日，公司无重大未确认的不确定税务状况，预计未来12个月未确认税务利益无重大增减][99] 经营业绩 - [2023年上半年，公司总运营收入为2167.02万新元（约1602.47万美元），较2022年同期的3382.51万新元下降35.93%；净亏损为2496.89万新元（约1846.40万美元），较2022年同期的935.41万新元扩大166.93%][4] - [2023年上半年，公司加权平均普通股股数为1905万股，基本和摊薄后每股亏损为0.13新元（约0.10美元），2022年同期为0.06新元][4] - [2023年上半年，公司经营活动使用的净现金为2546.40万新元（约1883.02万美元），投资活动使用的净现金为287.43万新元（约212.55万美元），融资活动提供的净现金为8848.18万新元（约6543.06万美元）][7] - [2023年上半年，公司发行了280万股新股，获得额外实收资本1061.58万新元][6] - [2023年上半年，经纪服务收入为1345.73万新元（约995.14万美元），新兴和其他服务收入为821.29万新元（约607.33万美元）][4] - [2023年上半年，公司技术和开发费用为1096.65万新元（约810.95万美元），销售和营销费用为848.50万新元（约627.45万美元），一般和行政费用为1485.52万新元（约1098.52万美元）][4] - [2023年上半年，公司其他收入净额为130.15万新元（约96.24万美元），主要包括利息收入、政府补助和外汇收益等][4] - [2023年3月23日公司完成首次公开募股，发行280万股普通股，每股价格4美元，总收益1120万美元][16] - [2022年和2023年上半年广告支出分别为533,365新加坡元（383,633美元）和378,507新加坡元（279,899美元）][55] - [2022年和2023年上半年销售和营销费用分别为1,003,189新加坡元（721,563美元）和848,504新加坡元（627,453美元）][57] - [2022年和2023年上半年分别获得新加坡政府补助205,113新加坡元（147,531美元）和8,399新加坡元（6,210美元）][62] - [2023年上半年总营收为2167021新加坡元（1602471美元），较2022年同期的3382514新加坡元有所下降][81] - [2022年上半年，一位主要客户占公司总收入的30.9%；2023年上半年，无客户贡献超10%的收入][75] - [2022年，三家供应商分别占总采购额的17.0%、15.4%和12.8%；2023年上半年，一家供应商占公司应付账款的18.91%][76][77] - [2023年上半年和2022年上半年的折旧费用分别为20777新加坡元（15364美元）和10367新加坡元（7457美元），均未确认减值损失][82] - [2023年上半年，向Ms. Rhonda Wong和Mr. Loh提供的经纪服务收入分别为288新加坡元（213美元）和11000新加坡元（8134美元），向Mr. Loh提供的新兴及其他服务收入为511040新加坡元（377904美元）][92] - [2022年和2023年上半年新加坡业务税前亏损分别为901,038新元和2,521,503新元（1,864,603美元），马来西亚业务税前亏损分别为34,374新元和40,623新元（30,040美元）][98] - [2022年和2023年上半年新加坡递延税资产分别为503,121新元和386,535新元（285,835美元），马来西亚分别为19,466新元和6,906新元（5,106美元），最终递延税资产均为0][98] 公司业务 - [公司是一家控股公司，通过全资子公司Ohmyhome (S)及其子公司为客户提供端到端的房地产解决方案和服务，包括经纪服务以及新兴和其他服务][8][9] - [公司主要运营地在新加坡，业务、财务状况和经营成果可能受新加坡政治、经济、法律环境及自然灾害、疫情等因素影响][25][26] - [公司子公司包括Ohmyhome (BVI) Limited、Ohmyhome (S)等，对部分持股不足50%的子公司因有控制权进行合并报表][11][13] - [公司收入来源于经纪服务和新兴及其他服务，经纪服务佣金收入在交易完成时确认，新兴及其他服务收入在服务提供时确认][49][50] - [公司经营单一业务板块，首席运营决策人为首席执行官][63] - [公司计划将业务拓展至菲律宾，已向Ohmyhome Philippines提供贷款，计划最终收购该实体][103][104] 财务政策与税务 - [公司未经审计的中期简明合并财务报表以新加坡元列报，不同地区子公司功能货币不同，按相应汇率进行外币折算][27][28] - [公司采用直线法对财产和设备计提折旧，租赁改良的预计使用寿命取租赁期限或预计使用寿命中的较短者，办公家具和设备为3年][38] - [截至2022年12月31日和2023年6月30日，未确认长期资产减值][39] - [公司于2020年1月1日采用ASC Topic 606确认收入，对财务报表影响不重大][45] - [公司在开曼群岛和英属维尔京群岛的主体享受永久所得税假期，无需计提所得税][93] - [新加坡子公司适用17%的企业税率，首10,000新元应税收入的75%和接下来190,000新元应税收入的50%免税，净经营亏损可无限期结转][94][95] - [马来西亚子公司标准企业所得税税率为24%，符合条件的公司首600,000马来西亚林吉特按17%征税，超出部分按24%征税，净经营亏损可结转7年][96][97] 股权结构与重组 - [2022年11月30日公司完成Ohmyhome (S)重组，重组后Anthill和其他现有股东分别持有公司57.79%和42.21%的股权][10] 资金补充与贷款 - [公司考虑通过经营活动产生的现金及现金等价物、银行和金融机构融资、关联方和股东支持、发行可转换票据、未来首次公开募股等方式补充资金][17] - [2023年5月26日公司向Ohmyhome Property, Inc.提供284550美元贷款，年利率5%，还款期限1年或自要求之日起14天][37] 股份情况 - [2022年和2023年上半年无稀释股份][69]

财务数据关键指标变化 - 2022年公司收入同比增长60.3%，达520万美元，超2020年收入两倍[1] - 2022年公司运营亏损率从53.5%收窄至46.0%，净亏损率维持在43.8%[5] - 2020 - 2022年以SGD计净亏损分别为2097759、1893275、3074041，2022年以USD计净亏损为2293378[14] - 2020 - 2022年以SGD计物业及设备折旧分别为74780、12886、29952，2022年以USD计为22345[14] - 2020 - 2022年以SGD计经营租赁使用权资产摊销分别为254838、226300、293461，2022年以USD计为218936[14] - 2020 - 2022年以SGD计经营活动所用现金净额分别为1598827、1812064、3106317，2022年以USD计为2317455[14] - 2020 - 2022年以SGD计投资活动所用现金净额分别为23737、913036，2022年以SGD和USD计分别为855401、638169[14] - 2020 - 2022年以SGD计融资活动提供现金净额分别为1420002、3773559、1305262，2022年以USD计为973785[14] - 2020 - 2022年以SGD计现金及现金等价物净变动分别为198708、1054339、919498，2022年以USD计为685987[14] - 2020 - 2022年以SGD计期初现金、现金等价物及受限现金分别为365300、166592、1220931，2022年以USD计为910870[14] - 2020 - 2022年以SGD计期末现金、现金等价物及受限现金分别为166592、1220931、301433，2022年以USD计为224883[14] - 2020 - 2022年以SGD计外币影响分别为3854、5880、26156，2022年以USD计为19514[14] 平台业务数据关键指标变化 - 平台交易总数同比增长13.9%，达3395笔[1] - 总交易价值达6.151亿美元，较2021年增长0.3%[1] - 2022年公司平台月均独立访客超20万[6] - 2022年公司平台累计房产交易超1.31万笔[6] 超级经纪人业务数据关键指标变化 - 超级经纪人效率提升8.7%，人均年房产交易量从69笔增至75笔[1] 市场环境与公司应对情况 - 新加坡市场交易行业整体下滑超20%，但公司技术提升了交易效率[2] 公司应用数据关键指标变化 - 2022年公司移动应用下载量近70万次[6] - 2022年公司网站和移动应用月均活跃用户超18.8万[6]

经纪服务收入数据 - 2020 - 2022年经纪服务收入分别为290.1479万新元、373.1586万新元、307.206万新元，分别占总收入的86.9%、85.2%、43.7%[24] - 2020年和2021年公司营收分别约为330万新元和440万新元，年增长率为31.2%，经纪服务收入分别占总收入的86.9%和85.2%[169] - 2021年和2022年公司营收分别约为440万新元和700万新元，年增长率为60.4%，经纪服务收入分别占总收入的85.2%和43.7%[170] 经营活动现金流数据 - 2021年末经营活动产生的负现金流为181.2064万新元，2022年末为310.6317万新元（231.7455万美元）[32] 业务合作风险 - 公司依赖超级代理、内部员工和第三方业务合作伙伴为客户提供服务，若无法提供满意体验，业务将受影响[16,22,23,24,25] - 公司可能无法维持与现有第三方业务合作伙伴的关系或发展新关系，影响一站式平台服务能力[29,30,31] 外部环境风险 - 公司受运营和计划拓展地区的政治、监管、社会和经济条件影响，经济下行等因素或对业务造成不利影响[16,26,27] - 全球信贷市场的波动可能限制公司获取资金的能力，利率上升会影响盈利能力，也会影响客户业务进而影响公司收入[28,29] - 公司所处的房地产交易和服务行业竞争激烈，众多服务提供商争夺客户[34] - 法律法规、政府政策等的变化可能抑制房地产市场和交易volume，增加服务成本或降低盈利能力，影响公司业务[54] - 2013年新加坡引入TDSR框架后，物业交易的抵押贷款批准数量大幅下降，贷款可用性降低会影响业务[58] - 宏观经济不利发展会影响公司业务，如利率上升和政府措施会降低房产交易[93] - 新冠疫情曾影响公司业务，未来仍可能产生重大影响[99] 业务模式风险 - 公司业务模式和增长战略依赖以低成本吸引购房者和卖房者到在线平台[17] - 公司依赖互联网搜索引擎和移动应用商店引流，在线平台的正常运行对业务至关重要[17] - 公司严重依赖互联网搜索引擎和移动应用商店引流，搜索结果排名和应用展示的变化可能导致网站流量和客户数量下降[43] - 公司在线平台的正常运行对业务至关重要，系统中断或故障可能影响服务可用性和交易处理，开发和维护平台需大量资源[44][45] - 公司品牌和吸引客户的能力依赖第三方网络和移动基础设施的可靠性能，系统中断或故障会对公司产生重大不利影响[49] 技术相关风险 - 公司作为数据和技术驱动的房地产科技公司，可能受技术快速变化、市场趋势和行业标准演变的影响，技术投资若未达预期会影响公司经营[38][40] - 公司需不断适应技术进步和行业标准，否则现有技术和系统可能过时，开发新技术存在风险[47][48] - 公司业务使用第三方许可的技术和软件，通常为年度订阅，无法保证到期后续签及条款有利[73] - 公司部分技术使用开源软件，若违反许可条款可能面临侵权索赔和高额成本[75] - 公司平台基于复杂技术，可能存在未检测到的错误或漏洞，影响服务质量和业务[77] - 公司依赖业务数据和算法做决策，数据由内部生成计算，可能存在误差影响业务[78] 市场交易数据 - 2022财年新加坡整体市场组屋和私人房产交易总数较2021财年下降22.2%[95] - 2022财年公司经纪服务板块房产交易数量较2021财年下降约20.4%[96] 人员相关风险 - 公司业务增长依赖关键管理人员，失去他们且无合适替代者会影响业务和财务状况[81] - 公司经纪服务依赖超级代理，若无法吸引和培训他们，会影响经纪服务收入[83] 业务拓展风险 - 公司新服务拓展不一定成功，可能影响现有业务并增加成本[84] - 公司新兴服务依赖分包商和供应商，供应中断会增加成本并影响利润[87] - 公司扩张计划需大量资源，面临诸多不可控因素，不一定能成功[89] 法律监管风险 - 公司及其超级代理需遵守房地产经纪相关法律法规，违规可能面临监管行动，影响公司经营[52] - 公司需每年向CEA申请并续签房地产代理牌照，无法保证未来能及时或成功续签，否则业务将受不利影响[55] - 公司可能面临法律和监管程序，败诉会影响业务和财务状况[92] 上市相关风险 - 公司普通股在纳斯达克资本市场上市，需满足持续上市要求，无法保证未来继续符合规定及维持上市[103] - 若公司普通股被纳斯达克摘牌且无法在其他全国性证券交易所上市，可能在场外市场交易，会面临诸多不利后果[104] - 公司普通股交易价格可能波动，受市场、行业及自身运营等因素影响，投资者可能遭受损失[106] - 作为小市值公司，公司可能经历更大股价波动、更低交易量和流动性，难以评估股票价值[107] - 卖空可能压低公司普通股市场价格，应对不利宣传需耗费大量资源[114][115] - 证券或行业分析师不发布、发布不准确或不利研究，或改变推荐，可能导致公司普通股价格和交易量下降[116][117] 股东权益相关 - 公司作为开曼群岛注册公司，可遵循当地公司治理做法，可能对股东保护不足[118][119] - 公司股东在美国法院保护权利可能受限，开曼群岛法律对股东权利和董事职责规定不如美国明确[121][122] - 公司作为外国私人发行人，可豁免美国证券规则部分条款，需提交年度报告20 - F，半年发布一次财务结果[127][128] - 公司若失去外国私人发行人身份，需按美国国内发行人表格向美国证券交易委员会提交定期报告和注册声明，还需遵守美国联邦代理要求，高管、董事和10%股东受《交易法》第16条约束，且会失去纳斯达克上市规则某些公司治理要求豁免权，将产生大量额外费用[130] - 公司若被认定为被动外国投资公司（PFIC），持有其证券的美国纳税人可能面临美国联邦所得税增加和额外报告要求；判定标准为一年中至少75%的总收入为被动收入，或应税年度内产生被动收入或为产生被动收入而持有的资产平均占比至少50%[131][132] 新兴成长公司资格 - 公司上一财年净收入低于12.35亿美元，符合《创业企业融资法案》规定的“新兴成长公司”资格，可享受特定的简化报告等要求，如豁免《萨班斯 - 奥克斯利法案》第404条关于财务报告内部控制的审计师鉴证要求[137] 公司股本及重组情况 - 公司授权股本为50万美元，分为5亿股普通股，每股面值0.001美元；重组前Ohmyhome (S)是集团控股公司，其在Ohmyhome (M)持股49%，通过Ohmyhome (M)间接持有Ohmyhome (RL) 24%权益[143] - 2022年11月30日，Anthill和其他现有股东将Ohmyhome (S) 100%已发行股本转让给Ohmyhome (BVI)，作为对价，公司向其配发和发行总计1499.9999万股普通股[145] - 重组完成后，公司成为集团控股公司，Anthill等股东分别持有939.0406万股、28.4806万股等不同数量的普通股[146] - 2022年11月30日集团重组后，Ohmyhome (M)成为公司间接持股49%的子公司[156] - 2022年11月30日集团重组后，Ohmyhome (RL)成为公司间接持股24%的子公司[157] 子公司情况 - Ohmyhome (S)于2015年6月12日在新加坡注册成立，2016年5月21日开始营业，主要提供一站式房地产平台服务，2022年11月30日成为公司间接全资子公司[151] - Ohmyhome (I)于2020年3月5日在新加坡注册成立，最初提供家庭保险服务，目前无运营，2022年11月30日成为公司间接全资子公司[152] - Ohmyhome (R)于2020年3月5日在新加坡注册成立，2020年3月6日开始营业，是集团的装修部门，2022年11月30日成为公司间接全资子公司[153] - Cora.Pro于2020年5月21日在新加坡注册成立，用于分发公司开发的产品，2022年11月30日成为公司间接全资子公司[154] 平台业务数据 - 截至2023年3月31日，平台促成超5800笔代理经纪交易和超7300笔自助在线房产交易，总成交总值超27亿美元[160] - 截至2023年3月31日，在线网站和移动应用平均每月约有20万活跃用户，移动应用下载量超70万次，网站每周平均超10万独立访客和超28万次访问，平台每月有超2万条活跃住宅房源[161] - 移动应用截至2022年12月31日下载量近700,000次[205] - 2022年网站和移动应用月均活跃用户超188,000人[205] - 截至2022年12月31日网站月均独立访客超200,000人[205] - 公司在公共住宅物业转售市场的交易数量市场份额为5.8%[205] - 截至2022年12月31日平台上有超13,100笔房产交易[205] 首次公开募股情况 - 2023年3月23日，公司完成首次公开募股，发行280万股普通股，每股价格4美元，未扣除承销折扣或费用前获得总收益1120万美元[171] 服务费用情况 - 公司全代理服务费用，组屋最高为2%，私人房产最高为3%，提供文件服务收取固定费用[177] 超级代理业务数据 - 2022年，公司超级代理平均每月通过平台成功完成约62笔销售、购买、租赁交易[178] 平台技术优势 - 平台自动提供新加坡7家以上主要银行的最低利率[189] - 通过先进的房产匹配技术和算法，50%的房产交易平均在7天内完成[212] - 平台上内部超级经纪人最快1天售出房产[212] - 平均而言，超级经纪人一年可完成约69笔交易，比普通经纪人效率高11倍多，普通经纪人一年约完成6.3笔交易[212] - 公司的房产匹配技术和算法能根据用户偏好筛选房产列表并提供相关内容辅助决策[211] 商标情况 - 截至2023年3月31日，公司在新加坡和菲律宾各有1个注册商标，在马来西亚各提交了1个商标注册申请[66] 数据安全风险 - 公司处理大量消费者数据，若数据使用不当或安全措施受损，将面临声誉、财务和法律后果[59] 盈利及流动性风险 - 公司未来可能无法盈利，可能继续出现净流动负债、总亏损和经营活动负现金流，面临流动性风险[32,33,34] 业务依赖情况 - 2021和2022年新加坡住宅物业市场占集团总收入很大比例，公司业务依赖物业市场及交易规模和价值[56] - 公司业务依赖物业市场，交易减少会使经纪服务收入下降，其他服务收入也会相应减少[57] 营销风险 - 公司成功部分取决于能否以经济有效的方式吸引购房者和卖房者到其在线平台，营销努力可能因多种原因失败，且成本可能增加[41][42] 成本风险 - 公司因雇佣超级代理和大力投资技术产生额外成本，需求波动或房价下跌时难以快速调整费用，代理流失成本可能更高[50][51]