财务数据关键指标变化 - 营收 - 2022年第三季度营收1900万美元，2021年同期为900万美元；2022年前九个月营收5100万美元，2021年同期为1700万美元[204] - 2022年和2021年第三季度总营收分别为1910万美元和870万美元，增长1040万美元，增幅119.4%[234] - 2022年和2021年前九个月总营收分别为5100万美元和1700万美元，增长3390万美元，增幅199.4%[263][265] 财务数据关键指标变化 - 订单额 - 2022年第三季度订单额2700万美元，2021年同期为1200万美元；2022年前九个月订单额6300万美元，2021年同期为2800万美元[204] 财务数据关键指标变化 - 积压订单 - 2022年第三季度和前九个月积压订单均为6600万美元，2021年同期均为3400万美元[204] 财务数据关键指标变化 - 前三大客户销售额占比 - 2022年第三季度前三大客户销售额占比66.3%，2021年同期为86.2%；2022年前九个月前三大客户销售额占比57.4%，2021年同期为59.5%[206] 财务数据关键指标变化 - 含可变对价销售占营收比例 - 含可变对价的销售在2022年第三季度和前九个月占营收比例小，2021年同期无此类营收[214] 财务数据关键指标变化 - 循环付款交易占营收比例 - 循环付款交易在2022年和2021年第三季度及前九个月占营收比例小，多数租赁期限为12个月[216] 财务数据关键指标变化 - 重复付款成本 - 重复付款成本包括租赁设备五年使用寿命内折旧减去残值及部分支持服务成本[220] 财务数据关键指标变化 - 所得税拨备与递延所得税资产减值 - 因预计亏损，各报告期均未记录联邦和州所得税拨备，截至2022年9月30日和2021年12月31日对递延所得税资产全额计提减值准备[230] 财务数据关键指标变化 - 研发费用影响 - 公司预计研发费用将继续增加，可能影响近期盈利能力[207] 各条业务线数据关键指标变化 - 3D打印机销售 - 2022年和2021年第三季度3D打印机销售分别为1650万美元和730万美元，增长930万美元，主要因Sapphire® XC系统推出[235] 各条业务线数据关键指标变化 - 经常性付款 - 2022年和2021年第三季度经常性付款分别为120万美元和60万美元，增长因服务中的3D打印机系统数量增加[236] 各条业务线数据关键指标变化 - 支持服务收入 - 2022年和2021年第三季度支持服务收入分别为140万美元和80万美元，增长因服务中的3D打印机系统数量显著增加[236] 财务数据关键指标变化 - 总营收成本 - 2022年和2021年第三季度总营收成本分别为1920万美元和720万美元，增长1200万美元，增幅166%[240] - 2022年和2021年前九个月总营收成本分别为4990万美元和1380万美元，增长3610万美元，增幅262%[263][271] 各条业务线数据关键指标变化 - 3D打印机成本 - 2022年和2021年第三季度3D打印机成本分别为1660万美元和570万美元，增长1090万美元，因销量和成本增加[241] 财务数据关键指标变化 - 总毛利润（亏损）与毛利率 - 2022年和2021年第三季度总毛利润（亏损）分别为 - 10万美元和150万美元，毛利率分别为 - 0.6%和16.9%[246] - 2022年和2021年前九个月毛利润分别为110万美元和330万美元，毛利率分别为2.2%和19.2%[276] 财务数据关键指标变化 - 研发费用 - 2022年和2021年第三季度研发费用分别为1260万美元和800万美元，增加460万美元，因开发新系统[249] - 2022年和2021年前九个月研发费用分别为3840万美元和1910万美元，增加1940万美元[277] 财务数据关键指标变化 - 销售和营销费用 - 2022年和2021年第三季度销售和营销费用分别为560万美元和330万美元，增加230万美元，因人员和市场活动等因素[252] - 2022年和2021年前九个月销售和营销费用分别为1790万美元和770万美元，增加1010万美元[279] 财务数据关键指标变化 - 一般和行政费用 - 2022年和2021年第三季度一般和行政费用分别为960万美元和520万美元，增加440万美元，因人员、补偿和公共公司相关费用等[254] - 2022年和2021年前九个月一般及行政费用分别为2720万美元和1520万美元，增加1200万美元[280] 财务数据关键指标变化 - 或有盈利负债公允价值变动损益 - 2022年和2021年第三季度或有盈利负债公允价值变动损益分别为-4090万美元和200万美元[258] 财务数据关键指标变化 - 其他收入（支出）净额 - 2022年和2021年第三季度其他收入（支出）净额分别为40万美元和-10万美元[259] 财务数据关键指标变化 - 利息支出 - 2022年和2021年前九个月利息支出分别为40万美元和160万美元[281] 财务数据关键指标变化 - 认股权证公允价值变动损益 - 2022年和2021年前九个月认股权证公允价值变动损益分别为1100万美元和-360万美元[282] 财务数据关键指标变化 - 净募资 - 截至2022年9月30日，公司净募资4.283亿美元，其中2.783亿美元来自2021年9月29日完成的合并和PIPE融资，1.5亿美元来自可赎回可转换优先股发行、第三方融资和可转换票据[286] 财务数据关键指标变化 - 净亏损 - 2022年和2021年前九个月，公司净亏损分别为1260万美元和9270万美元[286] 财务数据关键指标变化 - 现金及现金等价物和短期投资与累计亏损 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司现金及现金等价物和短期投资分别为1.128亿美元和2.231亿美元，累计亏损分别为2.425亿美元和2.299亿美元[286] 财务数据关键指标变化 - 债务协议 - 2021年5月，公司签订债务协议，包括3500万美元定期贷款、1000万美元循环信贷额度和850万美元设备贷款[290] - 2022年7月25日，公司修改协议，将循环信贷额度增至3000万美元，到期日延至2024年12月31日，并设立最高1500万美元设备贷款[292] 财务数据关键指标变化 - 工厂设备和租赁改良投资 - 2022年前九个月，公司在工厂设备和租赁改良上投资约1350万美元[295] 财务数据关键指标变化 - 经营、投资、融资活动净现金 - 2022年和2021年前九个月，公司经营活动净现金使用量分别为9220万美元和3130万美元，投资活动净现金使用量分别为7450万美元和850万美元，融资活动净现金使用（提供）量分别为53.7万美元和3.23546亿美元[296] 财务数据关键指标变化 - 经营活动现金使用量与资本支出预计 - 公司预计2022年剩余时间经营活动现金使用量因营运资金和运营费用增加而上升，资本支出将略有增加[299][301] 财务数据关键指标变化 - JOBS法案过渡期选择 - 公司作为新兴成长公司，选择利用JOBS法案的过渡期，直至2025年12月31日或满足特定条件[307][309] 财务数据关键指标变化 - 较小报告公司披露义务减免 - 公司作为较小报告公司，可享受某些披露义务减免，直至满足特定市值和收入条件[310][311] 业务运营 - 3D打印机销售交易时间 - 3D打印机销售交易从订单到完成现场验收测试通常需三到六个月，扩产有望缩短该时间[212]

财务数据关键指标变化 - 营收 - 2022年Q2和H1营收分别为2000万美元和3200万美元，2021年同期分别为700万美元和800万美元[187] - 2022年和2021年截至6月30日的三个月总营收分别为1964.4万美元和714.6万美元，增长1249.8万美元，增幅174.9%[217][219] - 2022年和2021年上半年总营收分别为3190万美元和830万美元，增长2360万美元，增幅283.0%[247][249] 财务数据关键指标变化 - 订单金额 - 2022年Q2和H1订单金额分别为1800万美元和3600万美元，2021年同期分别为600万美元和1600万美元[187] 财务数据关键指标变化 - 积压订单金额 - 2022年Q2和H1积压订单金额均为5500万美元，2021年同期均为2800万美元[187] - 截至2022年6月30日，3D打印机的确定订单积压为5500万美元[223] 财务数据关键指标变化 - 前三大客户销售额占比 - 2022年Q2和2021年Q2，前三大客户销售额分别占营收的65.1%和64.7%[189] - 2022年H1和2021年H1，前三大客户销售额分别占营收的65.6%和56.0%[189] 业务线数据关键指标变化 - 3D打印机销售 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月3D打印机销售额分别为1761.5万美元和607.9万美元，增长1153.6万美元，增幅189.8%[217][219] - 2022年和2021年上半年3D打印机销售分别为2780万美元和630万美元，增长2150万美元，增幅340.3%[247][249][250] 业务线数据关键指标变化 - 经常性付款收入 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月经常性付款收入分别为93.4万美元和37.2万美元，增长56.2万美元，增幅151.1%[217][219] - 2022年和2021年上半年经常性付款分别为190万美元和60万美元，增长120万美元，增幅192.8%[247][249][251] 业务线数据关键指标变化 - 支持服务收入 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月支持服务收入分别为109.5万美元和69.5万美元，增长40万美元，增幅57.6%[217][219] - 2022年和2021年上半年支持服务收入分别为220万美元和140万美元，增长80万美元，增幅60.9%[247][249][252] 财务数据关键指标变化 - 营收成本 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月总营收成本分别为1841.2万美元和496.2万美元，增长1345万美元，增幅271.1%[217][226] - 2022年和2021年上半年总营收成本分别为3060万美元和650万美元，增长2410万美元，增幅369%[247][255] 财务数据关键指标变化 - 毛利润 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月毛利润分别为123.2万美元和218.4万美元，减少95.2万美元，降幅43.6%[217] - 2022年和2021年上半年毛利润分别为120万美元和180万美元，降幅30.5%[247][260] 财务数据关键指标变化 - 研发费用 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月研发费用分别为1296.5万美元和639.9万美元，增长656.6万美元，增幅102.6%[217] - 2022年和2021年上半年研发费用分别为2590万美元和1110万美元，增长1480万美元[261] - 公司预计研发费用将继续增加，或影响近期盈利能力[191] 财务数据关键指标变化 - 销售和营销费用 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月销售和营销费用分别为624.9万美元和233.7万美元，增长391.2万美元，增幅167.4%[217] - 2022年和2021年上半年销售和营销费用分别为1220万美元和440万美元，增长780万美元[263] 财务数据关键指标变化 - 一般和行政费用 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月一般和行政费用分别为825.9万美元和521.8万美元，增长304.1万美元，增幅58.3%[217] - 2022年和2021年上半年一般和行政费用分别为1750万美元和1000万美元，增长750万美元[264] 财务数据关键指标变化 - 净收入 - 截至2022年6月30日，公司净收入为6260万美元，2021年同期亏损2610万美元[270] 财务数据关键指标变化 - 债务融资 - 2021年5月公司签订债务融资协议，包括3500万美元定期贷款、1000万美元循环信贷额度和850万美元设备贷款[274] - 2021年8月公司提取300万美元循环信贷额度，利率为Prime的5.75%加2.50%，期限10个月，截至2022年6月30日余额为300万美元[275][276] - 2022年7月25日公司修改协议，将循环信贷额度增至3000万美元，到期日延至2024年12月31日，并设立最高1500万美元设备贷款额度[277] 财务数据关键指标变化 - 设施投资 - 截至2022年6月30日，公司在Sapphire® XC制造设施上已投资1200万美元，预计下半年再投资200 - 300万美元[280] 财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 2022年上半年经营活动净现金使用6880万美元，2021年为1300万美元，同比增加8181.5万美元[281][282][283] - 2022年上半年投资活动净现金使用9480万美元，2021年为560万美元，同比增加8915.1万美元[281][286][287] - 2022年上半年融资活动净现金使用50万美元，2021年为提供1630万美元，同比减少1679.5万美元[281][288][289] 公司政策相关 - 公司作为新兴成长公司，选择利用JOBS法案的过渡期，直至2025年12月31日或满足特定条件为止[294][295][296] - 公司作为较小报告公司，可享受某些披露义务减免，直至满足特定市值和收入条件[297][298] 业务交易相关 - 3D打印机销售交易通常在订单到现场验收测试完成需三到六个月，扩产有望缩短该时间[196] - 含可变对价的销售在2022年Q2和H1占营收小比例，2021年同期无此类营收[198] - 循环付款交易在2022年和2021年Q2及H1占营收小比例，多数租赁期为12个月[200] - 公司销售3D打印机系统的某些合同含可变对价，按季度更新估计并调整交易价格[300][301] 税务相关 - 因预计亏损，各报告期均未记录联邦和州所得税费用，截至2022年6月30日和2021年12月31日对递延所得税资产全额计提减值准备[214]

财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度收入为1220万美元，2021年同期为120万美元[174] - 2022年和2021年第一季度总营收分别为1220万美元和120万美元，增长1100万美元，增幅942.5%[206] - 2022年和2021年第一季度总营收成本分别为1220万美元和160万美元，增长1060万美元，增幅681.2%[213] - 2022年和2021年第一季度毛利润分别为不到10万美元和 - 40万美元，毛利率分别为0.0%和 - 33.3%[218] - 2022年和2021年第一季度研发费用分别为1290万美元和470万美元，增长820万美元[221] - 2022年和2021年第一季度销售和营销费用分别为600万美元和200万美元，增长400万美元[224] - 2022年和2021年第一季度一般和行政费用分别为930万美元和480万美元，增长450万美元[226] - 2022年和2021年第一季度，公司净亏损分别为6530万美元和1360万美元[234] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司现金及现金等价物和短期投资分别为1.862亿美元和2.231亿美元，累计亏损分别为2.952亿美元和2.299亿美元[234] - 2022年第一季度，公司经营活动净现金使用量为3010万美元，投资活动为7270万美元，融资活动为40万美元[241] - 2021年第一季度，公司经营活动净现金使用量为260万美元，投资活动为340万美元，融资活动提供现金640万美元[241] - 2022年第一季度或有收益负债公允价值变动损失为3120万美元，2021年同期无此项费用[200] - 2022年和2021年第一季度均未记录联邦和州所得税费用，因两个期间均亏损[202] 各条业务线数据关键指标变化 - 2022年第一季度订单量为7个，2021年同期为6个[174][175] - 2022年第一季度发货量为8台3D打印机，2021年同期为4台[174][176] - 2022年第一季度新增客户2个，累计系统客户20个；2021年同期新增客户3个，累计系统客户11个[177] - 2022年第一季度前三大客户销售额占比87.5%，2021年同期为83.9%[178] - 2022年和2021年第一季度3D打印机销售额分别为1020万美元和20万美元，增长1000万美元，增幅4252.1%[206][207] - 2022年和2021年第一季度经常性付款收入分别为90万美元和30万美元，增长60万美元，增幅251.7%[206][208] - 2022年和2021年第一季度支持服务收入分别为110万美元和70万美元，增长40万美元，增幅64.3%[206][209] - 截至2022年3月31日，3D打印机的确定订单积压为5500万美元[210] 公司技术与策略 - 公司技术基于专有激光粉末床熔融技术，能实现无支撑生产复杂高价值金属零件[170] - 公司采用“落地并拓展”策略，先让客户验证技术，再增加系统采购[171] 公司财务相关预计 - 公司预计研发费用将继续增加，可能影响近期盈利能力[180] - 公司预计2022年剩余时间经营活动现金使用量将因营运资金需求和运营费用增加而上升[245] 公司融资与债务情况 - 截至2022年3月31日，公司净募资4.283亿美元，其中2.783亿美元来自合并和PIPE融资，1.5亿美元来自可赎回可转换优先股发行等[234] - 2021年5月，公司签订债务协议，包括3500万美元定期贷款、1000万美元循环信贷额度和850万美元设备贷款[237] 公司工厂投资情况 - 截至2022年3月31日，公司在蓝宝石XC制造工厂的实验室设备和租赁改良方面已投资820万美元，还将投资200 - 300万美元[240] 公司合规与披露情况 - 公司作为新兴成长公司，选择利用JOBS法案的延期过渡期，直至不再符合条件或选择放弃[252][253][254] - 公司作为较小报告公司，可享受某些减少披露义务，可能持续至特定市值和收入条件满足[256][257]

财务亏损与盈利风险 - 公司在2021年和2020年分别净亏损1.071亿美元和2180万美元，预计短期内将继续出现经营亏损和负现金流[116] - 公司是早期阶段企业，历史上未实现盈利，未来可能无法实现或保持盈利[113][116] 客户依赖情况 - 2021年和2020年，前三大客户的销售额分别占公司收入的62.0%和71.8%[120] - 最大客户SpaceX在2021年和2020年分别占公司收入的27.8%和41.1%[121] - 公司预计依靠少数客户获得近期大部分收入，依赖这些客户的信用状况[120][123] 3D打印机销售客户数量 - 截至2021年12月31日和2020年12月31日，公司3D打印机销售分别有18个和8个客户[120] 运营与投资风险 - 公司有限的运营历史和快速增长使评估当前业务和未来前景困难，可能增加投资风险[113][118] - 公司可能需要额外资本支持业务增长，但可能无法以可接受的条件获得[124] - 公司在研发方面进行了投资并预计继续投资，若回报低于预期，收入和经营业绩可能受损[113][125] 产品商业化风险 - 公司在增材制造解决方案的设计、生产和推出方面可能出现重大延迟，无法按计划实现产品商业化[126] 收购与投资风险 - 公司计划继续收购或投资其他业务，但可能面临无法达成协议、资源不足、监管限制等问题，且竞争加剧可能增加收购成本[130][131] 疫情影响 - 自2020年第一季度起，新冠疫情导致全球经济和资本市场动荡，增加了资本成本，影响了公司销售、安装和服务能力，还扰乱了供应链，导致打印机交付和安装延迟[134] 产品组合与盈利能力 - 产品组合变化会影响公司毛利率和财务表现，若产品组合向低毛利率交易倾斜且成本无法降低或高毛利率交易销售未增加，盈利能力可能下降[138] 业务模式风险 - 公司业务模式依赖增材制造产品和服务合同的销售以产生经常性收入，若收入未达预期或业务模式改变，经营业绩可能受影响[139] 产品需求风险 - 若增材制造产品需求未按预期增长或市场接受度不足，公司收入可能停滞或下降[140] - 产品需求对价格敏感，若定价策略不当或新定价模式不受客户欢迎，可能影响业务和收入[142][143] 产品预订情况 - 截至2021年12月31日，公司收到25份Sapphire® XC解决方案的预订定金，共计0.6百万美元，但预订可能无法转化为采购订单[146] 产品责任风险 - 增材制造系统的缺陷可能导致产品责任或保修索赔，产生费用、分散管理层注意力并损害声誉[147] 行业技术风险 - 增材制造行业技术变化快，公司需不断开发新产品和创新，但可能面临开发成本高、技术保护难等挑战[151] 行业竞争风险 - 增材制造行业竞争激烈，公司可能面临市场份额流失、产品被替代等问题，影响经营业绩和财务状况[153] 国际业务风险 - 公司产品和服务及代工厂产品输出在全球超25个国家分销，面临国际业务运营风险[157] 监管风险 - 美国政府将增材制造列为新兴技术，预计实施额外监管，或需额外审批和许可才能在全球市场销售3D打印机[159] 业务增长与投资 - 过去一年公司业务快速增长，持续在基础设施、技术、营销和销售等方面进行重大投资[163] 收入确认风险 - 部分增材制造解决方案安排含客户特定条款，可能影响收入确认时间[165] 信息技术风险 - 公司依赖信息技术系统，系统中断会影响业务，疫情期间远程办公增加网络攻击风险[167] 数据安全风险 - 公司聘请第三方审计，按NIST SP 800 - 171框架识别数据安全风险因素，正在进行安全修复[169] 保险风险 - 公司现有保险水平可能不足以覆盖潜在负债，保险政策可能被取消或无法按合理条款续保[173] 税法影响 - 2017年《减税与就业法案》和《新冠病毒援助、救济和经济安全法案》等税法变化可能影响公司财务状况和运营结果[175] 财务报告内部控制缺陷 - 公司已识别财务报告内部控制存在重大缺陷，未来可能识别更多，影响财务报表准确性和合规性[177] - 截至2021年12月31日，公司根据SEC规定排除管理层对财务报告内部控制的报告[178] - 公司在财务报告内部控制方面存在重大缺陷，包括控制环境、职责分离、会计估值、信息技术控制等方面[180][181][182] - 重大缺陷导致2019 - 2021年及2021年9月30日和12月31日的中期合并财务报表进行审计调整，与认股权证会计相关的重大缺陷导致JAWS Spitfire先前发布的合并财务报表重述[182] 管理层经验风险 - 公司管理层经营上市公司经验有限，可能影响公司管理和发展，且达到上市公司会计标准可能需超预期成本[184] 经济环境风险 - 经济不确定性和衰退可能导致客户减少对增材制造系统的支出，竞争对手可能降价抢夺客户[185][186] 财务准则风险 - 财务会计准则或实践的变化可能导致财务报告波动，影响公司经营结果[188][189] 索赔风险 - 公司可能面临产品责任等索赔，虽有协议限制责任，但可能因司法判决或法律变化而无效[191][192] 供应链风险 - 公司依赖第三方提供关键服务，供应链问题可能影响财务状况和经营结果[193][194] - 公司依赖未来的合作和供应链伙伴，若合作不成功或伙伴表现不佳，可能损害业务和财务状况[195] 设施风险 - 公司主要在两个地点运营，设施受自然灾害等影响可能损害业务和经营结果[201] - 公司计划建设的生产设施可能无法按时或经济高效完成，影响业务、财务状况和前景[202][203] - 设施维护、升级、扩建等可能降低产能和营收，增加资本支出并影响盈利能力[204] - 设施重大改造会带来额外资本支出，延长上线时间，投资决策假设可能有误[205][206] 生产工艺风险 - 新生产工艺开发和实施存在费用高、技术设计难、生产延迟等风险[207] 法规合规风险 - 违反美国及其他国家反腐败、贸易控制和制裁法规会面临处罚，损害声誉[208][209][210][211] - 需遵守环境、健康和安全法规，违规会产生合规成本和潜在责任[212][213][214][215][216] - 业务受隐私、数据使用和安全法规影响，合规成本可能增加[217][218] - 2018年5月25日欧盟《通用数据保护条例》生效，2020年1月1日《加州消费者隐私法案》生效，2021年1月1日英国实施GDPR[217] 知识产权风险 - 未能保护知识产权会损害竞争优势，研发投资不足或技术表现不佳会影响业务[218][219] - 专利可能被第三方使用，申请可能不成功或权利受限，专利到期会增加竞争[221] - 保密协议可能被违反，商标申请可能不被批准或受挑战，需重新品牌化[222][223] - 公司保护和执行知识产权可能产生大量成本[226] 公司身份变化风险 - 公司作为新兴成长型公司，若市值超7亿美元，将在次年12月31日失去该身份[235] - 公司作为较小报告公司，若市值超2.5亿美元或年收入超1亿美元且市值超7亿美元，将不再是较小报告公司[237] 股权结构 - 交易完成后，前Legacy Velo3D资本股票持有人持有约77.9%的流通普通股[242] - 交易完成后，JAWS Spitfire的公众股东持有约8.9%的流通普通股[242] - 交易完成后，创始人股份持有人持有约4.7%的流通普通股[242] - 交易完成后，PIPE投资者持有约8.5%的流通普通股[242] 诉讼风险 - 第三方诉讼和断言可能对公司财务状况产生重大不利影响[225] 认股权证相关风险 - 公司的认股权证按负债核算，其价值变化可能对财务结果产生重大影响[238] - 公司普通股和认股权证价格可能因多种因素而波动[240] - 公司有公开发行认股权证和私募认股权证，可购买总计1307.5万股普通股，行使价为每股11.50美元，12个月后可行使[245] - 公司可在至少65%当时已发行公开发行认股权证持有人批准的情况下，以对持有人不利的方式修改认股权证条款[246] - 公司可在普通股最后报告销售价格连续30个交易日内至少20个交易日等于或超过每股18.00美元时，以每份0.01美元的价格赎回未到期认股权证[247] - 公司可在认股权证可行使后至到期前，提前30天书面通知，以每份0.10美元的价格赎回认股权证[248] - 行使认股权证获得的价值可能低于在股价更高时行使的价值，且每股认股权证可兑换的普通股数量上限为0.365股[249] 上市风险 - 公司普通股和公开发行认股权证在纽交所上市，但无法确保未来能满足纽交所的持续上市标准[250] 分析师报告影响 - 分析师报告中的预测与公司实际结果不同，可能会对公司普通股价格和交易量产生不利影响[252] 法律法规遵守风险 - 公司需遵守不断变化的法律法规，这会增加成本和违规风险[253] 反收购条款影响 - 公司的公司章程和细则包含反收购条款，可能会限制股东采取某些行动，延迟或阻止收购企图[255] 诉讼管辖规定 - 公司的认股权证协议指定纽约州法院或美国纽约南区联邦地方法院为某些类型诉讼的唯一专属管辖法院[260] 公司报告类型 - 公司是《交易法》第12b - 2条所定义的较小报告公司[404] 信息披露豁免 - 依据《S - K条例》第305(e)项，公司无需提供本项要求的信息[404]

合并与融资相关数据 - 2021年9月29日完成合并交易，PIPE投资者以1.55亿美元购买1550万股普通股[213][214] - 合并和PIPE融资使公司获得2.982亿美元毛收入，扣除相关成本后净现金收入为2.783亿美元[215] - 截至2021年9月24日，公众股东赎回1821.5868万股A类普通股，总赎回金额为1.822亿美元[216] - 合并完成后立即发行的普通股数量为1.83163826亿股[217] - 截至2021年9月30日，公司共筹集净收益4.283亿美元，其中包括2.783亿美元的合并和PIPE融资以及1.5亿美元的可赎回可转换优先股发行等[335] 3D打印机交付与订单数据 - 2021年前九个月公司交付15台3D打印机，2020年同期为9台[221] - 蓝宝石XC系统预计2021财年末开始商业发货，产能比现有蓝宝石系统大400%，每件生产成本降低约65% - 80%[222] - 截至2021年9月30日，公司收到蓝宝石XC系统14份确定订单和21份有定金的预订，定金分别为1260万美元和320万美元[224] - 截至2021年9月，公司收到14份蓝宝石XC的确定订单和21份有定金的预订[258] 客户销售占比数据 - 2021年第三季度，前三大客户销售额占收入超86.2%；前九个月，占收入48.0%[227] 租赁相关数据 - 2021年7月1日，公司开始租赁5000多平方英尺的研发设施，租期36个月，合同义务为50万美元[229] - 2021年11月1日起租赁8万多平方英尺设施，截至9月30日已投资300万美元，还将投资400 - 700万美元[341] - 2021年7月开始租赁5000多平方英尺研发设施，租期36个月，合同租金义务为50万美元[342] 收入构成与模式数据 - 公司收入主要来自增材制造全栈解决方案产品，销售模式有3D打印机销售交易和定期付款交易[230][231] 季度营收与成本对比数据 - 2021年和2020年第三季度总营收分别为870万美元和230万美元，增长640万美元，增幅283.2%[250][251] - 2021年和2020年第三季度3D打印机销售分别为720万美元和170万美元，增长550万美元，增幅318.9%[250][253] - 2021年和2020年第三季度经常性付款收入分别为60万美元和10万美元，增长50万美元，增幅308.2%[250][254] - 2021年和2020年第三季度支持服务收入分别为80万美元和40万美元，增长40万美元，增幅114.4%[250][256] - 2021年和2020年第三季度总营收成本分别为720万美元和180万美元，增长550万美元，增幅305.4%[250][263] - 2021年和2020年第三季度3D打印机成本分别为570万美元和110万美元，增长460万美元，增幅398.4%[250][264] - 2021年和2020年第三季度经常性付款成本分别为40万美元和10万美元，增长30万美元，增幅309.8%[250][265] - 2021年和2020年第三季度支持服务成本分别为110万美元和50万美元，增长60万美元，增幅108.3%[250][266] 未来收入占比预测数据 - 预计2022年SpaceX收入占总营收的百分比将比2021年增加[262] 季度财务指标对比数据 - 2021年和2020年截至9月30日的三个月，收入成本占收入的百分比分别为83.1%和78.5%[267] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月，总毛利分别为150万美元和50万美元，毛利率分别为16.9%和21.5%[268] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月，研发费用分别为800万美元和400万美元，增加了400万美元[270] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月，销售和营销费用分别为330万美元和150万美元，增加了180万美元[273] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月，一般和行政费用分别为520万美元和190万美元，增加了330万美元[277] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月，利息费用分别为100万美元和10万美元，增加了90万美元[280] - 2021年截至9月30日的三个月，可转换票据修改损失为5060万美元，2020年同期无债务修改[281] 九个月财务指标对比数据 - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，总收入分别为1700万美元和1220万美元，增加了480万美元，增幅为39.2%[289] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，收入成本分别为1380万美元和820万美元，增加了550万美元，增幅为67.0%[296] - 2021年和2020年截至9月30日的九个月，净亏损分别为9266.3万美元和1759.1万美元，增加了7507.2万美元，增幅为426.8%[288] - 2021和2020年前九个月3D打印机成本分别为1.02亿美元和6900万美元，占比分别为73.9%和83.2%[297] - 2021和2020年前九个月经常性付款成本分别为90万美元和10万美元[298] - 2021和2020年前九个月支持服务成本分别为270万美元和130万美元[299] - 2021和2020年前九个月总毛利分别为330万美元和400万美元，毛利率分别为19.2%和32.6%[301] - 2021和2020年前九个月研发费用分别为1910万美元和1090万美元，增加了820万美元[302] - 2021和2020年前九个月销售和营销费用分别为770万美元和440万美元，增加了330万美元[305] - 2021和2020年前九个月一般和行政费用分别为1520万美元和610万美元，增加了910万美元[309] - 2021和2020年前九个月利息费用分别为160万美元和20万美元，增加了140万美元[312] - 2021年前九个月可转换票据修改损失为5060万美元，2020年无此项[313] - 2021和2020年前九个月权证公允价值变动损失分别为360万美元和不足10万美元[314] 营收与净亏损综合数据 - 2021年和2020年第三季度营收分别为871.1万美元和227.3万美元，2021年和2020年前三季度营收分别为1702.9万美元和1223.3万美元[325][327] - 2021年和2020年第三季度净亏损分别为6657.8万美元和710.7万美元，2021年和2020年前三季度净亏损分别为9266.3万美元和1759.1万美元[325] 资产与负债数据 - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为2.968亿美元，累计亏损为2.154亿美元[335] - 截至2021年9月30日，公司定期贷款未偿还余额为2000万美元，7月额外借款500万美元，有1500万美元未提取[337] - 截至2021年9月30日，公司设备贷款应付款为560万美元[339] - 截至2021年9月30日，公司可变利率债务未偿还余额为2800万美元，利率变动10%对年化利息费用无重大影响[340] - 截至2021年9月30日，公司有2800万美元的可变利率债务未偿还，利率变动10%不会对年化利息费用产生重大影响[371] 现金流量数据 - 2021年9月30日前三季度，经营活动净现金使用量为3126.6万美元，投资活动净现金使用量为845.3万美元，融资活动净现金提供量为3.23546亿美元[343] - 2020年前9个月经营活动使用的净现金为1990万美元，主要包括1760万美元的净亏损和440万美元的净经营资产减少[345] - 2021年前9个月投资活动使用的净现金为850万美元，包括150万美元的财产和设备采购以及690万美元的租赁设备生产[347] - 2020年前9个月投资活动使用的净现金为320万美元，包括20万美元的财产和设备采购以及300万美元的租赁设备生产[348] - 2021年前9个月融资活动提供的净现金为3.235亿美元，主要来自合并净收益1.432亿美元、PIPE融资1.55亿美元等[349] - 2020年前9个月融资活动提供的净现金为3490万美元，主要来自发行可赎回可转换优先股收益2830万美元等[350] 合同现金义务数据 - 截至2021年9月30日，公司的总合同现金义务为6876.4万美元，包括1283.4万美元的经营租赁、2909.5万美元的债务本金等[352] 认股权证数据 - 公司承担862.5万份公开交易认股权证和445万份私募认股权证，行使价为每股11.50美元，2021年前9个月无认股权证被行使[357] 公司身份相关数据 - 公司将在2025年12月31日、年总收入至少达到10.7亿美元等情况发生最早日期前保持新兴成长公司身份[364] - 公司将在非关联方持有的普通股市值达到2.5亿美元且年收入达到1亿美元等情况发生前保持较小报告公司身份[367]

财务数据关键指标变化 - 2021年第二季度公司净亏损266.0294万美元，由318.8504万美元的一般及行政费用、5210美元的有价证券利息收入和52.3万美元的认股权证负债公允价值减少构成[108] - 2021年上半年公司净收入1342.3592万美元，由462.9818万美元的一般及行政费用、9910美元的有价证券利息收入和1804.35万美元的认股权证负债公允价值减少构成[109] - 2021年上半年经营活动净现金使用量为125.4632万美元，净收入受认股权证负债公允价值减少1804.35万美元和信托账户有价证券利息收入9910美元影响，经营资产和负债变动提供337.5186万美元现金[112] 信托账户相关数据 - 截至2021年6月30日，信托账户投资为3.4500991亿美元[113] - 截至2021年6月30日，信托账户外现金为14.52万美元，公司打算用这些资金识别和评估目标业务等[115] 首次公开募股相关 - 2020年12月7日公司完成首次公开募股，发行3450万单位，每单位10美元，总收益3.45亿美元；同时向发起人私募445万份认股权证，每份2美元，总收益890万美元，3.45亿美元被存入信托账户，交易成本为1912.625万美元[111] - 首次公开募股同时，发起人以每份2美元的价格购买445万份私募认股权证，总价890万美元，每份认股权证可按11.5美元的价格购买一股A类普通股[121] - 承销商获得首次公开募股总收益2.00%的现金承销折扣，即690万美元，承销商报销公司45万美元相关费用[126] - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总计1207.5万美元，在公司完成业务合并时支付[126][137] 发起人相关交易 - 2020年9月14日，发起人支付2.5万美元获得718.75万股B类普通股，经股份股息调整后为862.5万股，占首次公开募股后公司已发行和流通普通股的20%[118] - 发起人曾同意向公司提供最高30万美元的无息无担保贷款，公司借款26.7768万美元，并于2020年12月7日还清[122] - 公司同意从首次公开募股生效日起至完成业务合并或清算止，每月向发起人关联方支付1万美元的办公空间、秘书和行政服务费用，2021年第二季度和上半年分别支付3万美元和6万美元[124] - 公司自2020年12月7日起每月向发起人关联方支付1万美元办公等支持服务费用，直至业务合并完成或公司清算[136] 认股权证相关 - 公司发行862.5万份公开认股权证和445万份私募认股权证，所有未偿还认股权证按ASC 815 - 40确认为衍生负债[130] 会计准则相关 - 2020年8月FASB发布ASU 2020 - 06，公司于2021年1月1日提前采用，未影响公司财务状况等[134] - 公司作为“新兴成长公司”可选择延迟采用新的或修订的会计准则，财务报表可能与非新兴成长公司不可比[139] 豁免条款相关 - 若公司选择依赖JOBS法案的豁免条款，在一定期限内可能无需提供审计师内部控制鉴证报告等多项披露[140] - 豁免条款适用期为首次公开募股完成后五年或公司不再是“新兴成长公司”，以较早者为准[141] 市场与利率风险 - 截至2021年6月30日，公司无市场或利率风险，首次公开募股净收益投资于短期美国政府债券或货币市场基金，无重大利率风险[142] 注册权相关 - 创始人股份、私募认股权证等持有人有权根据协议要求公司进行最多三次注册（不包括简式注册），并享有“搭便车”注册权[138]

财务数据关键指标变化 - 2021年第一季度公司净收入为16083886美元，包括1441314美元的一般及行政费用和17520500美元的认股权证负债公允价值减少[125] - 截至2021年3月31日，公司信托账户投资为345004700美元，信托账户外现金为1265715美元[129][131] - 2021年第一季度，经营活动净现金使用量为134117美元，净收入受认股权证负债公允价值减少17520500美元和信托账户有价证券利息收入4700美元影响，经营资产和负债变动提供1307197美元现金[128] - 2021年3月31日，公司没有任何表外安排、承诺或合同义务[144] - 2021年3月31日，公司不受任何市场或利率风险影响，首次公开募股净收益投资于短期美国政府债券或货币市场基金，无重大利率风险[159] 首次公开募股相关情况 - 2020年12月7日，公司完成首次公开募股，发行34500000个单位，每个单位10美元，总收益345000000美元；同时向赞助商私募4450000个认股权证，每个2美元，总收益8900000美元；交易成本为19126250美元[127] - 首次公开募股结束时，赞助商以每股2美元的价格购买4450000个私募认股权证，总价8900000美元，每个认股权证可按11.50美元的价格购买一股A类普通股[138] - 赞助商同意提供最高300000美元的贷款用于支付首次公开募股相关费用，公司已借款267768美元，并于2020年12月7日还清[139] - 承销商获得首次公开募股总收益2.00%的现金承销折扣，即690万美元，承销商向公司报销45万美元的首次公开募股相关费用[143] - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总计1207.5万美元，仅在公司完成业务合并时从信托账户支付[143][153] - 公司在首次公开募股中向投资者发行862.5万份公开认股权证，发行445万份私募认股权证[147] 股权及股份变动情况 - 2020年9月14日，赞助商支付25000美元获得7187500股B类普通股；12月2日，公司进行股票股息分配，使创始人股份增至8625000股；12月7日，承销商全额行使超额配售权，1125000股不再面临没收[136] 业务合并相关资金安排 - 为资助业务合并交易成本，赞助商或其关联方、公司某些高管和董事可能提供最高1500000美元的营运资金贷款，部分贷款可按1.50美元的价格转换为认股权证[140] 费用支付情况 - 公司同意从首次公开募股生效日起至业务合并完成或清算止，每月向赞助商关联方支付10000美元的行政服务费，2021年第一季度已支付30000美元[141] - 公司自2020年12月7日起每月向发起人关联方支付1万美元的办公室空间、公用事业、秘书和行政支持服务费用，直至业务合并完成或公司清算[152] 公司业务预期情况 - 公司预计在完成首次业务合并前不会产生营业收入，且因成为上市公司和尽职调查费用，预计费用将增加[124] 会计处理及准则适用情况 - 公司不使用衍生工具对冲现金流、市场或外汇风险，所有未偿还认股权证按ASC 815 - 40确认为衍生负债[146][147] - 公司对可能赎回的普通股按ASC 480进行会计处理，可能赎回的普通股作为临时权益列报[148] - 公司于2021年1月1日提前采用ASU 2020 - 06，该准则简化了可转换工具的会计处理，采用该准则不影响公司财务状况、经营成果或现金流[150] - 公司符合“新兴成长型公司”条件，选择延迟采用新的或修订的会计准则，财务报表可能与非新兴成长型公司不可比[155][156]

财务数据关键指标变化 - 2020年9月11日（成立）至12月31日净亏损约18.4万美元，由一般及行政费用构成[306] - 2020年全年经营活动净现金使用量为78.24万美元，净亏损18.3573万美元受发起人支付的5000美元组建费用影响，经营资产和负债变动使用经营活动现金60.3827万美元[309] 首次公开发行及资金情况 - 2020年12月7日完成首次公开发行3450万单位，每单位10美元，总收益3.45亿美元；同时私募445万份认股权证，每份2美元，收益890万美元[308] - 首次公开发行、行使超额配售权和出售私募认股权证后，6.9亿美元存入信托账户；发行产生交易成本1912.625万美元，包括承销费690万美元、递延承销费1207.5万美元和其他发行成本15.125万美元[308] - 截至2020年12月31日，信托账户投资为3.45亿美元[310] 业务合并资金使用 - 公司打算用信托账户资金完成初始业务合并，若使用股权或债务作为对价，剩余资金用作目标业务营运资金[311] - 完成初始业务合并前，公司可使用信托账户外的100万美元收益及发起人等的贷款，用于识别和评估目标业务等[312] - 为弥补营运资金不足或支付交易成本，发起人等可能贷款，最高150万美元贷款可按贷款人选择以每份2美元转换为合并后实体认股权证[314] 合规要求 - 公司2021年12月31日财年需遵守萨班斯 - 奥克斯利法案内部控制要求，若为大型加速申报公司或加速申报公司且不再符合新兴成长公司资格，需遵守独立注册会计师事务所对财务报告内部控制的鉴证要求[316] 新兴成长公司豁免政策 - 公司作为新兴成长公司，可选择延迟采用新的或修订的会计准则，还可享受JOBS法案规定的其他减少报告要求的豁免，豁免期为首次公开发行完成后五年或不再是新兴成长公司为止，以较早者为准[324][325] - 公司正在评估依靠《创业企业融资法案》提供的其他简化报告要求的好处[325] - 若作为“新兴成长公司”选择依靠相关豁免，公司可能无需提供《萨班斯 - 奥克斯利法案》第404条要求的财务报告内部控制系统的审计师鉴证报告[325] - 公司可能无需提供《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》要求非新兴成长上市公司提供的所有薪酬披露[325] - 公司可能无需遵守美国公众公司会计监督委员会关于强制审计机构轮换或审计师报告补充信息的要求[325] - 公司可能无需披露某些高管薪酬相关项目，如高管薪酬与业绩的相关性以及高管薪酬与员工薪酬中位数的比较[325] - 这些豁免将在公司首次公开募股完成后的五年内适用，或直至公司不再是“新兴成长公司”，以较早者为准[325]

财务数据关键指标变化 - 2020年9月11日至9月30日，公司净亏损5000美元，由组建和运营成本构成[100] 首次公开募股相关数据 - 2020年12月7日，公司完成首次公开募股，发行3450万单位，每单位价格10美元，总收益3.45亿美元；同时向发起人出售445万份私募认股权证，每份2美元，收益890万美元[102] 首次公开募股后资金安排 - 首次公开募股后，3.45亿美元存入信托账户，账户外持有现金245万美元，交易成本为1912.625万美元，包括承销费690万美元、递延承销费1207.5万美元和其他发行成本15.125万美元，承销商报销45万美元[103] 资金使用计划 - 公司打算使用信托账户中的资金完成业务合并，账户外资金用于识别和评估目标业务等[104][105] 发起人贷款及转换 - 发起人为公司提供的贷款最高150万美元可转换为认股权证，每份2美元[106] 日常费用支出 - 公司需每月向发起人关联方支付1万美元用于办公场地、公用事业及秘书和行政支持服务，从2020年12月7日开始，直至业务合并完成或公司清算[109] 承销商递延费用 - 承销商有权获得递延费用，每单位0.35美元，总计1207.5万美元，仅在公司完成业务合并时支付[110] 认股权证持有人登记权利 - 创始人股份、私募认股权证及工作资本贷款转换产生的认股权证持有人有权进行注册登记，可提出最多三次登记要求[111] 表外融资安排情况 - 截至2020年9月30日，公司无表外融资安排[108] 首次公开募股后净收益投资情况 - 首次公开募股完成后，净收益投资于185天或更短期限的美国政府债券或仅投资于美国国债的货币市场基金，无重大利率风险[114]