财务整体表现 - 2023年公司合并净销售额为3.18亿美元，较2022年的3.517亿美元下降10%；合并总收益占净销售额的比例在2023年和2022年分别为44.9%和41.1%；运营收益创纪录达4100万美元，较之前纪录增长2%；净收益创纪录达3020万美元，摊薄后每股收益为3.17美元，较2022年增长2%[94] - 2023年和2022年净销售额分别为3.18048亿美元和3.51737亿美元，净利润分别为3018.8万美元和2954万美元[141] - 2023年和2022年综合收入分别为3307万美元和3414.1万美元[143] - 2023年末总资产为326,620千美元，较2022年的309,342千美元增长5.6%[145] - 2023年净收益为30,188千美元，2022年为29,540千美元[146][148] - 2023年经营活动提供的净现金为98,631千美元，2022年使用的净现金为29,904千美元[148] - 2023年投资活动使用的净现金为1,242千美元，2022年提供的净现金为7,426千美元[148] - 2023年融资活动使用的净现金为45,343千美元，2022年提供的净现金为20,271千美元[148] - 2023年末现金及现金等价物为69,312千美元，较2022年末的16,876千美元增长310.7%[145][148] - 2023年公司总净销售额为3.18048亿美元，较2022年的3.51737亿美元有所下降；运营收益为4102.4万美元，较2022年的4036.5万美元略有增加[235] - 2023年美国市场净销售额为2.66515亿美元，较2022年的2.92441亿美元下降[236] 各业务板块情况 - 2023年批发业务中BOGS品牌净销售额较上年下降31%， legacy业务（包括Florsheim、Nunn Bush和Stacy Adams品牌）合计下降5%，零售业务销售额增长4%，Florsheim Australia净销售额按当地货币计算下降3%[90][91][92][93] - 2023年批发业务总销售额下降12%，但许可收入增长19%；批发业务毛利率从2022年的35.6%提高到2023年的39.7%，运营收益创纪录达3330万美元，增长2%[97][98] - 2023年零售业务净销售额创纪录达3800万美元，增长4%；零售业务运营收益创纪录达680万美元，增长11%[102][103] - 2023年其他业务净销售额为2960万美元，较2022年下降7%；运营收益为100万美元，低于2022年的170万美元[105] - 公司有两个可报告的业务部门，即北美批发业务和北美零售业务[150] - 2023年公司停止了亚太地区的业务，目前处于收尾阶段[150] 业务发展策略 - BOGS品牌将通过产品创新推动业务发展，扩大无缝靴系列并推出新的非绝缘和轻绝缘鞋类[90] - legacy品牌将继续使产品组合多样化，扩大休闲和混合产品系列[91] - 公司将零售业务视为增长机会，继续投资在线平台[92] 现金流与资金状况 - 2023年末公司现金和可交易证券总计7590万美元，4000万美元循环信贷额度无未偿还债务；2023年运营产生现金9860万美元，用于支付股息930万美元、回购股票430万美元和资本支出330万美元[95] - 2023年和2022年资本支出分别为330万美元和230万美元，预计2024年在200 - 400万美元之间[109] - 2023年和2022年支付的现金股息总额分别为930万美元和700万美元[111] - 2023年和2022年通过股票回购计划分别购买170,422股和171,397股，总成本分别为430万美元和420万美元[113] - 截至2023年12月31日，信贷额度无未偿还借款，2022年12月31日约为3110万美元，利率5.77% [114] - 截至2023年12月31日，外国子公司持有约590万美元现金及现金等价物[115] - 2023年9月28日，公司修订信贷协议，将信贷额度到期日延长至2024年9月28日，最高借款限额为4000万美元，截至2023年12月31日无未偿还借款[203] - 2023年初，公司与Forsake前所有者达成协议，以50万美元结清或有对价负债[204] - 2023年公司承诺购买4120万美元的库存，均在一年内到期[227] - 2023年公司通过股票回购计划购买170,422股，总成本430万美元；截至2023年末，该计划剩余868,757股授权股份[229] 市场预期 - 预计2024年上半年零售环境仍具挑战，下半年需求有望改善；户外靴市场全年仍将面临挑战，legacy业务下滑趋势将持续至上半年[87][90][91] 会计政策与资产计量 - 大部分库存按后进先出法（LIFO）确定，其他按先进先出法（FIFO）确定[156] - 公司持有的有价证券分类为持有至到期证券，按摊余成本计量[154] 资产与负债情况 - 2023年和2022年无形资产（除商誉）减值费用分别为50万美元和120万美元[165] - 2023年和2022年第三方许可收入分别为250万美元和210万美元[168] - 2023年和2022年合并分销成本分别为2190万美元和2280万美元[172] - 2023年和2022年广告成本分别为1280万美元和1340万美元[173] - 2023年末和2022年末，单个客户应收账款余额分别占总应收账款余额的18%和13% [181] - 2023年末和2022年末，有价证券摊余成本分别为656.9万美元和850.8万美元，市值分别为663.7万美元和855.9万美元[187] - 2023年末和2022年末，有价证券未实现收益分别为11.8万美元和14.5万美元，未实现损失分别为5万美元和9.4万美元[187] - 2023年末和2022年末，存货分别为7489万美元和12797.6万美元[189] - 2023年末和2022年末，在途库存分别为1670万美元和3320万美元[189] - 2023年末和2022年末，按后进先出法核算的存货分别约占91%和94% [189] - 2023年LIFO存货清算使销售成本增加210万美元[190] - 截至2023年12月31日，物业、厂房及设备净值为2950.4万美元，2022年为2881.2万美元[191] - 2023年总租赁成本为511.3万美元，2022年为523.4万美元[193] - 截至2023年12月31日，经营租赁负债现值为1351万美元，加权平均剩余租赁期限为3.7年，加权平均折现率为4.33%[195][196] - 2023年和2022年，公司对商誉进行定性评估，未发现减值迹象；2023年对Forsake商标减记50万美元，2022年减记120万美元[198][199] - 2023年和2022年无形资产摊销费用均为20万美元，预计2024年和2025年均为20万美元，2026年为10万美元[200] - 截至2023年12月31日，其他资产总额为2427.4万美元，2022年为2382.7万美元[201] 养老金计划情况 - 2023年和2022年养老金计划资产预期回报率均为6.75%，降低0.5%将使年度养老金费用增加约18.2万美元[123] - 贴现率降低0.5%对年度养老金费用影响不大，但会使预计福利义务增加约270万美元[122] - 截至2023年和2022年12月31日，未备资金福利义务分别为1400万美元和1610万美元[124] - 2023年和2022年养老金计划资产的长期回报率假设均为6.75%，2023年确定养老金计划资金状况的折现率，设定受益养老金计划为5.15%，补充养老金计划为5.16%[210] - 2023年和2022年公司养老金计划的预计福利义务年末值分别为4.0411亿美元和3.9609亿美元，计划资产公允价值年末值分别为3.8041亿美元和3.5927亿美元[211] - 2022年12月，公司按补充养老金计划条款向一名前高管一次性支付430万美元福利金，记录了90万美元养老金结算费用[212] - 2023年和2022年确定养老金费用的假设中，设定受益养老金计划的预计福利义务折现率分别为5.41%和2.83%[213] - 2023年和2022年养老金费用分别为129.3万美元和107.2万美元[214] - 公司打算满足最低资金要求，未来维持设定受益退休计划至少80%的资金比例，预计2024年现金缴款不重要[215] - 预计2024 - 2028年设定受益养老金计划的福利支付分别为320.5万美元、312万美元、306.9万美元、307.5万美元和304.2万美元[216] - 2023年和2022年公司对设定提存计划的缴款均为100万美元[218] 税务情况 - 2023年和2022年所得税拨备分别为1067.6万美元和1019.9万美元[221] - 2023年和2022年有效税率分别为26.1%和25.7%[221] - 2023年末净递延所得税负债为1.0723亿美元，较2022年的7492万美元有所增加[223] - 2023年末未确认税收利益余额为60.8万美元，较2022年的30.5万美元增加[225] 每股收益情况 - 2023年基本每股收益为3.19美元，摊薄后每股收益为3.17美元；2022年基本每股收益为3.09美元，摊薄后每股收益为3.07美元[230] 股份激励情况 - 截至2023年末，公司股份激励计划约有9.2万股可用于股份奖励[240] - 2023年公司确认的股份支付费用约为140万美元，2022年约为150万美元[242] - 2023年末未行使股票期权的加权平均剩余合约期限为6.7年，合计内在价值为564.9万美元[245] - 2023年末非归属股票期权数量为442,388份，加权平均行权价格为24.93美元，加权平均公允价值为5.28美元[247] - 2023年行使股票期权的总内在价值为153.7万美元，净收益为10.3万美元，所得税收益为40万美元[247] - 2023年末受限股非归属数量为69,090股，加权平均授予日公允价值为25.54美元，预计在2.7年的加权平均剩余合同期内归属，总内在价值为220万美元[248] - 2023年受限股归属的所得税收益为18.8万美元[248] 其他财务指标 - 2023年末可疑退货和账户备抵余额总计251万美元[249] 内部控制情况 - 截至本年报期末，公司披露控制程序因财务报告内部控制存在重大缺陷而无效[253] - 2023财年，除所述重大缺陷外，公司财务报告内部控制无其他重大影响的变更[255] - 管理层评估认为2023财年末公司财务报告内部控制无效，存在与信息技术一般控制设计、实施和监控相关的重大缺陷[259][260][261] - 管理层已开始评估并实施措施以补救重大缺陷，计划聘请第三方服务提供商协助[262] - 公司认为上述行动将有效补救重大缺陷，补救工作完成需适用控制有效运行一段时间且经测试确认[263]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第四季度净销售额为8060万美元，较去年同期的9900万美元下降19%；综合毛利率从去年同期的46.6%提升至50.3%；季度运营收益为1150万美元，较2022年第四季度的创纪录的1510万美元下降24%；净利润为850万美元，摊薄后每股收益0.90美元，而2022年第四季度为1020万美元，摊薄后每股收益1.6美元 [6] - 2023年全年综合净销售额为3.18亿美元，较2022年创纪录的3.517亿美元下降10%；综合毛利率从去年的41.1%提升至44.9%；全年运营收益创纪录达到4100万美元，较2022年的4040万美元增长2%；净利润创纪录达到3020万美元，摊薄后每股收益3.17美元，较2022年的2950万美元（摊薄后每股收益3.07美元）增长2% [12] - 截至2023年12月31日，公司现金及有价证券总计7590万美元，4000万美元循环信贷额度无未偿还债务；2023年运营产生现金9860万美元，用于偿还信贷额度3110万美元、支付股息930万美元、回购普通股420万美元，资本支出330万美元；预计2024年年度资本支出在200万 - 400万美元之间；2024年3月5日，董事会宣布向3月15日登记在册的股东每股派发0.25美元现金股息，3月29日支付 [15] 各条业务线数据和关键指标变化 北美批发业务 - 2023年第四季度净销售额为5960万美元，较去年的7550万美元下降21%，主要因BOGS销售额下降32%以及传统品牌需求疲软；批发毛利率从去年同期的41.3%提升至44.9%；批发销售及管理费用为1890万美元，去年为2050万美元，占净销售额的比例从27%升至32%；批发运营收益为790万美元，较2022年的1070万美元下降27% [7] - 2023年全年净销售额为2.504亿美元，较2022年创纪录的2.832亿美元下降12%，主要因BOGS销售额下降31%以及传统品牌需求下降；批发毛利率从2022年的35.6%提升至39.7%；批发销售及管理费用为6600万美元，2022年为6820万美元，占净销售额的比例从24%升至26%；批发运营收益创纪录达到3330万美元，较2022年的3260万美元增长2% [13] 北美零售业务 - 2023年第四季度净销售额为1390万美元，较去年创纪录的1430万美元下降3%，主要因BOGS电商网站需求下降；零售毛利率分别为65.8%（2023年）和64.5%（2022年）；零售销售及管理费用为560万美元，去年为590万美元，占净销售额的比例均为41%；零售运营收益在2023年第四季度创纪录达到350万美元，较2022年的330万美元增长6% [8][9] - 2023年全年净销售额创纪录达到3800万美元，较2022年的3670万美元增长4%，主要因传统品牌网站销售额增加，部分被BOGS网站销售额下降抵消；国内四家实体店销售额全年下降4%；零售毛利率分别为65.9%（2023年）和65.7%（2022年）；零售销售及管理费用为1830万美元，占净销售额的48%，去年为1810万美元，占比49%；零售业务运营收益创纪录达到680万美元，较2022年的610万美元增长11% [14] 其他业务（Florsheim Australia） - 2023年第四季度净销售额为720万美元，较2022年第四季度的920万美元下降23%，按当地货币计算下降22%，主要因澳大利亚失去一个大客户以及亚太地区零售业务缩减；毛利率从2022年第四季度的61.8%提升至65.4%；运营收益为20万美元，去年为110万美元，因今年销量下降 [10][11] - 2023年全年净销售额为2960万美元，较2022年的3180万美元下降7%，按当地货币计算下降3%，批发业务因失去澳大利亚大客户销售额下降，部分被零售业务销售额增加抵消；毛利率从2022年的61.1%提升至62.5%；运营收益为100万美元，2022年为170万美元，因净销售额下降 [14][15] 各个市场数据和关键指标变化 - 零售市场方面，鞋类和服装零售环境困难，消费者将更多可自由支配收入用于体验和服务，零售商对库存水平持谨慎态度 [16] - 户外靴市场在2023年面临挑战，秋季和初冬天气温和以及户外市场库存过剩，预计2024年仍将面临挑战，零售商将调整库存规模 [17] - 正装和休闲正装鞋市场出现放缓，公司传统品牌销售下降，零售合作伙伴采用更灵活的补货策略 [18] - 澳大利亚市场面临挑战，失去主要批发客户以及消费者需求疲软，预计2024年上半年仍有逆风 [19] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过保持价格稳定和严格控制费用，实现了创纪录的批发运营收益 [16] - BOGS品牌注重产品创新，强调无缝橡胶靴构造，计划在不同价格区间扩大无缝靴产品线，同时推出非绝缘和轻绝缘鞋类，减少对恶劣天气的依赖 [17][18] - 传统品牌业务通过多元化产品组合，扩大休闲和混合风格产品的供应，以适应市场需求变化 [18][19] - 公司将直接面向消费者的业务视为增长机会，继续投资在线平台 [19] - 公司继续关注潜在收购和其他现金使用方式，同时投资于密尔沃基的配送平台，提高电子商务和代发货业务的效率 [20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认识到行业处于挑战时期，但对2023年整体财务表现满意 [16] - 预计户外靴市场2024年仍具挑战性，传统品牌业务下滑趋势将持续到2024年上半年 [17][18] - 澳大利亚市场预计2024年上半年面临逆风，公司将专注于降低费用并寻找重新推动增长的机会 [19] - 公司预计未来利润率将保持健康水平，现金流强劲，有能力进行潜在收购和其他投资 [20] 其他重要信息 - 公司在2023年停止了亚太地区的业务，目前处于收尾阶段，并将亚太批发业务过渡到澳大利亚部门 [10][19] - 2023年12月31日，公司库存水平为7490万美元，较2022年12月31日的1.28亿美元下降，已将库存降至既能满足当季订单需求又能提高库存周转率的水平 [19] - 2023年第四季度，公司安装了自动化单双鞋包装和贴标设备，处理速度约为每分钟38 - 40双，是之前的四倍，提高了效率并节省了劳动力成本 [20] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 现金的地理分布情况 - 大部分现金在美国，投资于货币市场账户，收益率在5% - 5.5%之间，在加拿大也有部分现金，收益率相近 [24] 问题2: 现金使用的其他选项是否包括向股东返还资本 - 公司正在考虑所有选项，包括特别股息、额外的股票回购，同时也希望保留并购的灵活性，目前公司资产负债表状况良好，即使略微减少现金也有能力进行并购 [25] 问题3: 能否量化传统系带皮革正装鞋销售的下降情况 - 公司虽无确切数据，但承认传统经典正装业务在过去10年大幅萎缩，人们现在穿着的正装鞋与过去完全不同，混合风格鞋类是一个巨大的增长类别；公司各品牌正不断向更休闲、更符合生活方式的方向发展，以适应市场变化 [27][28][29]

整体业绩表现 - 2023年第四季度合并净销售额为8060万美元，同比下降19%；全年合并净销售额为3.18亿美元，同比下降10%[2][9] - 2023年第四季度合并毛利润率增至50.3%，全年增至44.9%，主要得益于北美批发业务毛利率提高[2][9] - 2023年第四季度运营收益为1150万美元，同比下降24%；全年运营收益创纪录达4100万美元，同比增长2%[2][9] - 2023年第四季度净收益为850万美元，摊薄后每股0.90美元；全年净收益创纪录达3020万美元，摊薄后每股3.17美元[2][10] - 2023年总营收为3.09342亿美元，较2022年的3.2662亿美元下降约5.3%[25] - 2023年净利润为3.0188亿美元，较2022年的2.954亿美元增长约2.2%[26] 各业务板块业绩 - 北美批发业务2023年第四季度净销售额为5960万美元，同比下降21%；全年为2.504亿美元，同比下降12%[3][11] - 北美零售业务2023年第四季度净销售额为1390万美元，同比下降3%；全年创纪录达3800万美元，同比增长4%[5][13] - 2023年Florsheim Australia净销售额为2960万美元，同比下降7%；第四季度为720万美元，同比下降23%[7][15] 业务调整与展望 - 2024年上半年公司预计面临逆风，有望在下半年需求改善[17] - 2023年公司停止亚太地区业务，目前处于收尾阶段[7] 股息分配 - 2024年3月5日，董事会宣布向股东每股派发现金股息0.25美元[17] - 2023年支付的现金股息为0.9286亿美元，较2022年的0.6951亿美元增长约33.6%[26] 现金流与财务状况 - 2023年现金及现金等价物为6.9312亿美元，较2022年的1.6876亿美元增长约310.7%[25] - 2023年经营活动产生的现金流量净额为9.8631亿美元，较2022年的 - 2.9904亿美元有显著改善[26] - 2023年投资活动使用的现金流量净额为 - 0.1242亿美元，2022年为提供0.7426亿美元[26] - 2023年融资活动使用的现金流量净额为 - 4.5343亿美元，2022年为提供2.0271亿美元[26] - 2023年应收账款净额为3.9275亿美元，较2022年的5.3298亿美元下降约26.3%[25] - 2023年存货为7.489亿美元，较2022年的12.7976亿美元下降约41.5%[25] - 2023年短期借款为0，2022年为3.1136亿美元[25]

整体业绩表现 - 第三季度合并净销售额为8420万美元，同比下降13%；合并毛利润占净销售额的43.0%，高于去年同期的40.6%；运营收益为1240万美元，同比下降12%；季度净收益为930万美元，摊薄后每股收益0.98美元[53] - 2023年前九个月合并净销售额为2.375亿美元，同比下降6%；合并毛利润占净销售额的43.1%，高于去年同期的38.9%；年初至今合并运营收益创纪录达到2950万美元，同比增长17%；净收益达到创纪录的2160万美元，摊薄后每股收益2.27美元，同比增长12%[54] 各地区业务情况 - 第三季度北美批发业务销售额下降15%，零售业务销售额增长6%，澳大利亚业务销售额下降14%[46][51][52] - 2023年第三季度Florsheim Australia净销售额为710万美元，同比下降14%；前九个月为2250万美元，略低于去年[69] 各品牌销售情况 - BOGS品牌销售额同比下降42%，预计户外鞋类库存积压要到2024年下半年才能恢复正常；公司继续开发新的BOGS产品，重点是销售季节更长的低绝缘鞋类[47] - Florsheim净销售额同比下降7%，Stacy Adams销售额下降1%，Nunn Bush品牌销售额增长11%，主要受休闲和混合类别增量销售以及向几家大型零售商推出新计划的推动[48] 公司财务状况 - 截至2023年9月30日，公司现金、短期投资和有价证券共计4100万美元，4000万美元循环信贷额度无未偿还债务；前九个月运营产生现金6290万美元，偿还信贷额度3110万美元，支付股息930万美元，回购普通股340万美元，资本支出260万美元[55] - 2023年前九个月公司经营活动产生现金6290万美元，去年同期使用现金4210万美元[76] - 2023年前九个月公司支付股息930万美元，2022年为690万美元[77] - 2023年前九个月公司回购135,513股普通股，总成本340万美元[78] - 2023年前九个月资本支出260万美元，管理层预计全年在300 - 400万美元之间[79] 批发业务情况 - 批发业务第三季度毛利润占净销售额的38.6%，高于去年的36.3%；前九个月毛利润占净销售额的38.0%，高于2022年的33.5%，主要得益于销售价格提高和入境运费降低[60] - 批发业务销售和管理费用第三季度为1560万美元，低于去年的1670万美元；前九个月为4710万美元，占净销售额的25%，去年同期为4770万美元，占净销售额的23%[61] - 批发业务第三季度运营收益为1130万美元，同比下降13%；前九个月达到创纪录的2540万美元，同比增长16%，主要得益于毛利率提高[62] 零售业务情况 - 2023年第三季度零售业务净销售额达760万美元创纪录，同比增长6%；前九个月达2410万美元创纪录，同比增长8%[65] - 2023年和2022年第三季度零售毛利润占净销售额比例分别为65.4%和66.3%；2023年前九个月为66.0%，2022年同期为66.5%[66] - 2023年第三季度零售销售及管理费用为400万美元，占净销售额53%；前九个月为1260万美元，占52%[67] - 2023年第三季度零售运营利润升至92.6万美元，同比增长12%；前九个月为330万美元，同比增长18%[68] Florsheim Australia业务情况 - 2023年和2022年前九个月Florsheim Australia毛利润占净销售额比例分别为61.5%和60.9%[70] 市场策略 - 公司看好混合鞋类市场，认为这是传统业务的重要增长领域，正在扩大混合鞋类产品范围，并选择性地增加休闲和精致鞋类产品种类[50]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第三季度整体净销售额为8420万美元，较2022年第三季度的创纪录销售额9700万美元下降13% [6] - 综合毛利率从2022年第三季度的40.6%提升至43% [6] - 季度运营收益为1240万美元，较2022年的创纪录运营收益1420万美元下降12% [7] - 季度净收益总计930万美元，摊薄后每股收益0.98美元，而2022年同期净收益为创纪录的1080万美元，摊薄后每股收益1.12美元 [7] - 截至2023年9月30日，公司现金、短期投资和有价证券总计4100万美元，4000万美元循环信贷额度无未偿还债务 [16] - 2023年前九个月，公司经营活动产生现金6290万美元，主要因库存水平降低 [16] - 2023年前九个月，公司用资金偿还信贷额度3110万美元、支付股息930万美元、回购普通股340万美元，资本支出260万美元，预计2023年全年资本支出在300 - 400万美元之间 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 北美批发业务 - 净销售额为6950万美元，较2022年的创纪录销售额8160万美元下降15%，主要因BOGS品牌销售额较去年创纪录水平下降42% [8] - 毛利率从2022年的36.3%提升至38.6%，主要因库存成本降低，尤其是进口运费成本 [10] - 销售和管理费用为1560万美元，低于2022年的1670万美元，主要因员工成本降低，尤其是基于佣金的薪酬 [11] - 运营收益总计1130万美元，较2022年的1290万美元下降13%，主要因销售额降低 [12] 北美零售业务 - 净销售额达760万美元，创第三季度纪录，较2022年的710万美元增长6%，主要因所有国内电子商务网站销售额增长，其中BOGS和Florsheim增长最大 [12] - 毛利率分别为65.4%（2023年）和66.3%（2022年） [13] - 销售和管理费用总计400万美元，占净销售额的53%，2022年为390万美元，占净销售额的55% [13] - 第三季度零售运营收益增至92.6万美元，较2022年的82.5万美元增长12%，主要因网络销售额增加 [13] 其他业务（Florsheim Australia） - 净销售额总计710万美元，较2022年第三季度的820万美元下降14%，按当地货币计算下降10%，主要是批发业务下降 [14] - 毛利率为61.6%，2022年为61.4% [15] - 运营收益为25.6万美元，2022年为47.6万美元，主要因澳大利亚批发业务销售额降低导致收益减少 [15] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国零售市场，消费者在鞋类和服装品类的支出放缓，零售市场状况仍具挑战性，预计至少在今年剩余时间内将继续影响公司业务 [9] - 澳大利亚市场，面临与美国类似的鞋类和服装品类需求疲软问题，且公司失去一个大型批发客户，影响了本季度批发发货量 [27][28] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 针对BOGS品牌，公司认为当前销售下滑是品类问题，虽多数库存为核心产品，但仍采取措施减少滞销款式库存，预计户外鞋类品类库存积压问题要到2024年下半年才能恢复正常，同时继续开发新的BOGS产品，特别关注销售季节更长的低隔热鞋类 [22][23] - 在传统业务方面，公司扩大混合鞋类产品范围，有选择地增加真正休闲和精致鞋类产品，认为混合鞋类是传统业务重要增长领域 [26] - 对于Forsake品牌，公司在过去一年半对其进行重新调整，2023年秋季开始推出新产品，计划在2024年春季和秋季推出更多新产品，组建了800名代理商的全国销售团队，希望给该品牌一些时间，待市场库存积压问题解决后观察其表现 [37][38] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为当前零售环境因宏观经济压力更具挑战性，消费者在鞋类和服装支出上更加谨慎，零售商在批发层面的当前和未来订单都较为保守，户外市场变化最为明显 [20] - 尽管市场具有挑战性，但公司对BOGS品牌长期增长前景持乐观态度，因其拥有强大的消费者忠诚度 [23] - 公司传统品牌在困难环境下表现良好，在各自品类中具有较高生产力，且混合鞋类产品受到消费者青睐，是重要增长领域 [25] - 对于澳大利亚市场，公司认为虽面临挑战，但可通过其他客户以及将亚太批发业务转移至Florsheim Australia办公室来弥补部分销售缺口 [28] 其他重要信息 - 2023年11月7日，公司董事会宣布向2023年11月27日登记在册的所有股东支付每股0.25美元的现金股息，将于2024年1月2日支付 [17] 问答环节所有提问和回答 问题：公司未来现金使用计划及剩余股份回购情况 - 公司剩余可回购股份为90.3万股，已回购股份平均成本为每股25.43美元，截至10月31日回购股份总成本约380万美元，共14.9万股 [31][32][33] - 公司未来计划继续积累现金、进行股票回购，并计划每年继续提高股息，如果现金持续增加，可能会考虑发放特别股息 [33][34][35] 问题：Forsake品牌现状及是否为公司增加价值，后续计划如何 - Forsake品牌约占公司年度总销售额的1%，公司收购时市场户外品类饱和，时机不佳 [36] - 过去一年半公司对该品牌进行重新调整，2023年秋季开始推出新产品，2024年春季和秋季也有新产品计划，公司组建了全国销售团队，认为该品牌有独特定位，产品外观良好，有优秀人员管理，希望给其时间，待市场库存积压问题解决后观察表现 [37][38]

综合业绩表现 - 2023年第二季度综合净销售额6700万美元，同比下降10%；上半年综合净销售额1.533亿美元，同比下降2%[45][46] - 2023年第二季度综合毛利率升至43.3%，上半年为43.2%，主要因批发业务毛利率提高[45][46] - 2023年第二季度运营收益670万美元，同比增长18%；上半年运营收益1710万美元，同比增长54%[45][46] - 2023年第二季度净利润490万美元，创纪录，同比增长8%；上半年净利润1230万美元，创纪录，同比增长45%[45][46] 各品牌销售情况 - 2023年第二季度，传统品牌Florsheim、Stacy Adams、Nunn Bush销售额分别下降11%、17%、1%；BOGS业务下降35%；Forsake销售额增长5%[39][41][42] - 2023年第二季度Florsheim Australia销售额略有下降，但当地货币计算增长7%；计划2023年底关闭香港办公室和亚太批发零售部门[44] 零售业务情况 - 2023年第二季度零售销售额同比增长3%，上半年增长8%，主要因电商业务表现出色[43][55][56] - 2023年第二季度零售业务净销售额创纪录达760万美元，上半年达1660万美元，分别增长3%和8%[55][56] - 2023年和2022年第二季度零售毛收益占净销售额的百分比分别为66.2%和67.4%；2023年上半年该比例为66.2%，2022年同期为66.7%[57] - 2023年第二季度零售销售及管理费用为400万美元，占净销售额的52%，与2022年同期持平；2023年上半年总计860万美元，2022年为820万美元，占比分别为52%和54%[58] - 2023年和2022年第二季度零售运营收益均为110万美元；2023年上半年零售运营收益创纪录达240万美元，较2022年的190万美元增长21%[59] 批发业务情况 - 2023年第二季度批发业务净销售额下降13%，上半年下降4%；运营收益季度增长28%，上半年增长57%[48][53] “其他”类别情况 - 2023年第二季度“其他”类别净销售额为790万美元，略低于2022年同期的800万美元；2023年上半年为1540万美元，较2022年同期的1440万美元增长7%[60] - 2023年第二季度“其他”运营收益为27.6万美元，低于2022年同期的36.5万美元；2023年上半年为55.1万美元，2022年同期为12.2万美元[62] Florsheim Australia情况 - 2023年第二季度Florsheim Australia毛收益占净销售额的62.4%，2022年同期为61.3%；2023年和2022年上半年该比例分别为61.5%和60.6%[61] 资金与现金流情况 - 截至2023年6月30日，现金、短期投资和有价证券共计2960万美元，循环信贷额度未偿还260万美元；上半年运营产生现金4360万美元[47] - 2023年上半年公司经营活动产生的现金为4360万美元，2022年同期使用现金1870万美元；截至2023年6月30日，库存为1.039亿美元，低于2022年12月31日的1.28亿美元[67] 股息与回购情况 - 2023年和2022年上半年公司支付的股息分别为690万美元和460万美元；2023年8月1日，董事会宣布每股0.25美元的现金股息[68][69] - 2023年上半年公司回购85157股普通股，总成本210万美元；截至2023年6月30日，有权回购约95.4万股[70] 资本支出情况 - 2023年上半年资本支出总计140万美元，管理层预计2023年全年资本支出在200万至400万美元之间[71]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第二季度整体净销售额为6700万美元，较2022年创纪录的7440万美元下降10% [5] - 综合毛利率从去年第二季度的40%提升至43.3%，主要得益于北美批发业务毛利率提高 [5] - 运营利润从2022年第二季度的570万美元增长18%至670万美元 [5] - 净利润达到490万美元，摊薄后每股收益0.50美元，较去年的450万美元和每股0.47美元增长8% [6] - 截至2023年6月30日，现金、短期投资和有价证券总计2960万美元，5000万美元循环信贷额度下有260万美元未偿还 [11] - 2023年前六个月，经营活动产生现金4360万美元，用于偿还信贷额度2860万美元、支付股息690万美元、回购普通股210万美元，资本支出140万美元，预计2023年资本支出在200 - 400万美元之间 [12] 各条业务线数据和关键指标变化 北美批发业务 - 净销售额为5150万美元，较2022年创纪录的5900万美元下降13%，各主要品牌因2023年需求下降销售额均降低 [6] - 批发毛利率从去年的33.7%提升至37%，得益于2022年提价应对成本上升 [7] - 批发销售和管理费用为1370万美元，去年为1570万美元，均占净销售额的27% [7] - 批发运营利润升至540万美元，较去年的420万美元增长28% [7] 零售业务 - 净销售额达到创纪录的760万美元，较2022年的740万美元增长3%，主要因电商网站销量增加 [8] - 2023年和2022年第二季度零售毛利率分别为66.2%和67.4% [8] - 零售销售和管理费用为400万美元，去年为390万美元，均占净销售额的52% [9] - 2023年和2022年第二季度零售运营利润均为110万美元 [9] 其他业务（Florsheim Australia） - 净销售额为790万美元，略低于2022年的800万美元，按当地货币计算增长7%，美元销售额下降因澳元相对美元贬值 [10] - 毛利率从去年的61.3%提升至62.4% [11] - 运营利润为27.6万美元，去年为36.5万美元，主要因亚洲业务运营利润降低 [11] 各个市场数据和关键指标变化 - Florsheim Australia涵盖澳大利亚、新西兰、太平洋沿岸和南非市场，本季度销售额略降，但当地货币计算增长7%，这些市场面临与美国类似宏观经济挑战 [22] 公司战略和发展方向和行业竞争 公司战略 - 传统品牌聚焦三方面：保持正装鞋市场领导地位；开发符合消费者偏好新产品，增加休闲鞋和混合鞋类销售占比；严格控制款式数量和库存 [17] - 因户外鞋市场饱和，调整BOGS计划库存以应对市场疲软 [20] - 决定在2023年底关闭香港办公室和配送中心，逐步结束亚太批发和零售业务，将部分大客户转移至澳大利亚办公室，亚洲零售门店租约到期后关闭 [23][24] 行业竞争 - 2023年鞋类行业回归正常周期性挑战，消费者可自由支配支出从鞋类和服装转向旅游和餐饮，行业整体放缓 [15] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2023年鞋类行业面临正常周期性挑战，消费者支出转移，客户对库存管理更谨慎 [15] - 传统业务虽出货量下降，但销售情况略好于疫情前，在精致鞋类市场地位稳固 [16] - BOGS业务受市场饱和影响，秋季出货量依赖有利天气等外部因素，库存周转慢是短期情况 [19][20] - Forsake品牌销售增长，新款式零售表现良好，但仍需发展 [21] - 零售业务表现出色，电商团队在艰难环境中推动销售并控制成本 [21] - Florsheim Australia业务在面临宏观经济挑战下表现良好，业务模式稳固，长期前景乐观 [22][23] 其他重要信息 - 2023年8月1日，董事会宣布向8月25日登记在册股东每股派发现金股息0.25美元，9月29日支付 [13] - 截至2023年6月30日，公司整体库存水平为1.039亿美元，低于2022年12月31日的1.28亿美元，随着供应链正常化，公司降低库存水平 [25] 总结问答环节所有的提问和回答 文档中未提及问答环节的提问和回答内容。

整体财务业绩 - 2023年第一季度合并净销售额达8630万美元创纪录，同比增长6%，合并毛收益占净销售额比例升至43.1%，营业收益达1040万美元创纪录，同比增长超90%，净收益达740万美元创纪录，同比增长84%[45] 批发业务情况 - 批发业务净销售额达6990万美元创第一季度纪录，同比增长4%，发货双数下降5%，Florsheim增长15%，Nunn Bush增长1%，Stacy Adams下降3%，BOGS下降2%，授权收入增长43%[39][48] - 批发业务毛收益占净销售额比例从2022年第一季度的30.0%升至38.2%，营业收益达880万美元创第一季度纪录，同比增长82%[50][52] 零售业务情况 - 零售业务净销售额达890万美元创第一季度纪录，同比增长14%，主要因网站销售增加，实体店销售也有增长，零售营业收益达130万美元创纪录，同比增长55%[43][54][56] - 零售业务毛收益占净销售额比例2023年第一季度为66.3%，销售和管理费用占比从2022年的55%降至52%[55] 子公司业绩 - Florsheim Australia净销售额达750万美元，同比增长17%，按当地货币计算增长24%，营业收益从去年亏损24.3万美元转为盈利27.5万美元[44][57][58] 现金与资金状况 - 2023年第一季度现金、短期投资和有价证券共计3070万美元，循环信贷额度有2060万美元未偿还，经营活动产生现金2300万美元，用于偿还信贷额度1050万美元、支付股息460万美元和回购普通股150万美元[46] - 2023年第一季度经营活动产生现金2300万美元，较去年同期的23.1万美元大幅增加，截至3月31日库存为1.067亿美元，低于去年12月31日的1.28亿美元[61] - 截至2023年3月31日，公司有一笔5000万美元的循环信贷额度，由银行提供，以公司一般商业资产作抵押，将于2023年9月28日到期，当日未偿还借款约2060万美元，利率6.26%[65] - 截至2023年3月31日，公司外国子公司持有约410万美元现金及现金等价物[66] 利息与税费 - 2023年第一季度利息收入为13.9万美元，利息费用增至38.5万美元，其他费用净额增至13万美元，有效所得税税率为25.6%[59][60] 股息分配 - 2023年第一季度支付股息460万美元，较去年同期的230万美元增加，董事会宣布每股0.25美元现金股息，较之前季度股息率提高4%[62] 股票回购 - 2023年前三个月公司回购62,352股普通股，总成本150万美元，截至2023年3月31日，按此前宣布的股票回购计划还可回购约977,000股[63] - 2023年1 - 3月各月分别回购18,072股、20,643股、23,637股，平均每股价格分别为23.99美元、26.31美元、23.38美元[71] - 公司自1998年设立股票回购计划，董事会多次增加授权回购股份数量，累计授权回购850万股[71] 资本支出 - 2023年前三个月资本支出约66万美元，管理层预计2023年全年资本支出在200万至400万美元之间[64] 资金用途与需求 - 公司将评估可用流动性的最佳用途，包括资本支出、继续股票回购和收购，认为现有资金和借款安排至少能满足公司一年的现金需求[67] 信息披露与内控 - 公司首席执行官和首席财务官认为截至评估日，公司的披露控制和程序能及时向其提供需在定期文件中披露的重大信息[68] - 最近一个财季，公司财务报告内部控制没有发生重大影响或可能重大影响的变化[69]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度净销售额达8630万美元，创第一季度纪录，较2022年的8140万美元增长6% [5] - 综合毛利率从2022年第一季度的35.8%提升至43.1% [5] - 运营利润达1040万美元，创第一季度纪录，较2022年第一季度的540万美元增长超90% [6] - 净利润达740万美元，即摊薄后每股0.78美元，创第一季度纪录，较2022年的410万美元或摊薄后每股0.42美元增长84% [6] - 2023年3月31日，现金、短期投资和有价证券总计3070万美元，5000万美元循环信贷额度下有2060万美元未偿还 [14] - 2023年前3个月，运营产生2300万美元现金，用于偿还1050万美元信贷额度、支付460万美元股息、回购150万美元普通股，资本支出66万美元，预计2023年资本支出在200 - 400万美元之间 [14] - 2023年5月2日，董事会宣布每股0.25美元现金股息，较上一季度股息率增长4% [15] - 截至2023年3月31日，整体库存为1.07亿美元，低于2022年12月31日的1.28亿美元 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 北美批发业务 - 净销售额达6990万美元，创第一季度纪录，较2022年的6710万美元增长4%，批发销售因单价提高而增加，但发货双数减少5% [7] - Florsheim品牌本季度增长15%，其他主要品牌Nunn Bush、Stacy Adams和BOGS与2022年第一季度强劲业绩基本持平 [7] - 批发毛利率从2022年第一季度的30%提升至38.2%，批发销售和管理费用为1790万美元，占净销售额的26%，高于2022年的1530万美元或23% [8] - 批发运营利润达880万美元，创第一季度纪录，较2022年的480万美元增长82% [8] 北美零售业务 - 净销售额达890万美元，创第一季度纪录，高于2022年的790万美元，主要因Florsheim和Stacy Adams网站销售增加，实体店销售也有所增长 [9] - 2023年和2022年第一季度零售毛利率分别为66.3%和65.9%，销售和管理费用从2022年的440万美元增至460万美元，占净销售额的比例从55%降至52% [10] - 零售运营利润达130万美元，创第一季度纪录，较2022年的82.8万美元增长55%，实体店运营利润本季度也有所增加 [11] 其他业务（Florsheim Australia） - 2023年第一季度净销售额总计750万美元，较2022年的640万美元增长17%，按当地货币计算增长24%，批发和零售业务销售均增长 [12] - 毛利率从2022年第一季度的59.6%提升至60.5%，运营利润从2022年的亏损24.3万美元恢复至27.5万美元 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 行业统计显示，鞋类在线销售同比下降，但公司零售业务逆势增长，本季度销售额增长14%，主要由互联网销售带动 [23][24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司整体北美批发业务增长4%，由传统业务带动，Florsheim品牌继续在精致鞋类领域抢占市场份额，公司将继续专注于将该品牌拓展至混合和日常休闲市场 [17] - Nunn Bush业务本季度销售额略有增长1%，在舒适休闲领域取得进展，超半数销售来自休闲品类；Stacy Adams业务下降3%，在即将到来的毕业舞会和婚礼季节，公司在库存和款式方面处于有利地位 [18] - BOGS品牌2023年批发销售放缓，预计销售趋势将持续到秋季，公司认为这是暂时挫折，预计2024年销售增长反弹，该品牌在雨靴类别和休闲生活方式业务中保持领先地位 [21][22] - 公司零售业务注重控制费用占销售额的比例，电商团队致力于降低费用，本季度在控制费用方面取得进展 [23] - Florsheim Australia业务反映了该地区坚实的后疫情商业模式，但面临经济压力带来的不确定性，公司有优秀管理团队，对未来保持盈利有信心 [25] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管2023年前景不确定，但公司开局良好，对商业模式和应对当前宏观经济挑战的能力充满信心 [17] - 零售库存水平已重置，公司品牌的销售率已恢复至略高于疫情前水平，尽管客户对市场持谨慎态度，但公司对长期前景持乐观态度，因其品牌实力和在非运动鞋类领域的竞争能力 [19][20] 其他重要信息 - 公司在电话会议中可能会做出有关未来事件和财务表现的预测或前瞻性陈述，实际结果可能与预测有重大差异，重要影响因素和风险包括通胀对成本和产品消费需求的不确定影响、利率上升和其他宏观经济因素 [4] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司现金的投资方式和收益情况 - 公司多余现金投资于低风险的有价证券，目前因去年库存采购有债务余额，市政证券到期后不再重新投资，而是优先偿还债务 [27] 问题2: 如何看待现金收益利率低于借款利率情况下的资本管理 - 公司专注于偿还债务，美国的现金会用于偿还循环信贷额度；因加拿大外汇汇率原因，公司在加拿大有相当健康的现金余额，目前正努力将其投资于短期储蓄账户以获取更有利的利率 [29] 问题3: 公司更倾向于持有2000万美元现金和2000万美元债务，还是1000万美元现金和1000万美元债务 - 这只是当前的情况，在美国公司会尽可能偿还债务，在加拿大因外汇汇率有现金余额并寻求获取更多利息，随着供应链正常化库存下降，公司预计今年现金会增加并还清信贷额度 [30][31] 问题4: 董事会在股息支付和股票回购方面的资本分配方法 - 董事会会关注股息支付率，保持在合理水平以保留自由现金流用于积累现金，长期目标是进行更多收购；股票回购会在股价有利时进行，公司会根据股价水平判断是否合理 [32]

股票回购 - 公司股票回购计划累计获批850万股，2022年10 - 12月共回购37,871股[84] - 2022年公司通过股票回购计划以420万美元购买171397股，2021年以250万美元购买125204股[116][117] - 公司股票回购计划共授权回购850万股，2022年5月3日新增授权100万股，2022年花费420万美元回购171,397股，截至2022年末剩余1,039,179股授权额度[239][240] 公司业绩 - 2022年公司销售额和收益创纪录，合并净销售额达3.517亿美元，同比增长31%，运营收益达4040万美元，同比增长57%，净收益达2950万美元，同比增长44%[89][94][95] - 2022年公司各品牌净销售额均有增长，Florsheim、Stacy Adams、Nunn Bush、BOGS分别增长43%、49%、40%、23%[90][91] - 2022年零售部门净销售额达3670万美元，同比增长16%，但促销环境和电商费用增加影响了毛利率[92][102][103] - 2022年Florsheim Australia净销售额按当地货币计算增长22%，实现盈利增长[93] - 2022年北美批发部门净销售额达2.832亿美元，同比增长38%，运营收益达3260万美元，同比增长68%[98] - 2022年北美零售部门净销售额创纪录达3670万美元，同比增长16%，但运营收益同比下降9%[102][103] - 2022年其他业务净销售额达3180万美元，同比增长4%，运营收益从亏损40.4万美元转为盈利170万美元[105][106] - 2022年净销售额为3.51737亿美元，2021年为2.67641亿美元，同比增长31.4%[145] - 2022年净利润为2954万美元，2021年为2055.5万美元，同比增长43.7%[145] - 2022年美国市场净销售额为2.92441亿美元，加拿大为2748.8万美元，澳大利亚为2519.6万美元等；2021年美国市场净销售额为2.15754亿美元，加拿大为2122.7万美元，欧洲为2309万美元等[247] - 公司有北美批发和北美零售两个报告板块，2022年净销售额分别为2.83235亿美元和3669.4万美元，运营收益分别为3264.1万美元和605.8万美元；2021年净销售额分别为2.05386亿美元和3159.5万美元，运营收益分别为1945.5万美元和665.1万美元[243][246] 库存情况 - 2022年底库存处于峰值，预计2023年上半年下降，供应链问题已缓解，运费下降，毛利率恢复到疫情前水平[86][87] - 2022年末存货水平从2021年末的7100万美元增至1.28亿美元[110] - 2022年末存货为1.27976亿美元，2021年末为7102.6万美元，同比增长80.2%[147] - 截至2022年和2021年12月31日，存货分别为127976000美元和71026000美元，其中成品鞋分别为151370000美元和99244000美元[198] - 2022年末公司有4870万美元的库存采购承诺，均在一年内到期[238] 现金流与资金流动性 - 2022年末和2021年末，公司流动性主要来源现金、短期投资和短期有价证券合计分别为1840万美元和2810万美元[110] - 2022年公司经营活动使用现金2990万美元，2021年产生现金640万美元[110] - 2022年末现金及现金等价物为1687.6万美元，2021年末为1971.1万美元，同比减少14.4%[147] - 2022年经营活动净现金使用为2990.4万美元，2021年为提供639.2万美元[149] - 2022年投资活动净现金提供为742.6万美元，2021年使用为699.9万美元[149] - 2022年融资活动净现金提供为2027.1万美元，2021年使用为1186.8万美元[149] 财务费用与税率 - 2022年利息收入为36.1万美元，同比减少，利息支出为71万美元，同比增加，有效税率为25.7%[108][109] - 2022年和2021年所得税费用分别为1019.9万美元和679万美元，有效税率分别为25.7%和24.8%[234] 资本支出与股息支付 - 2022年和2021年资本支出分别为230万美元和100万美元，预计2023年资本支出在200 - 400万美元[113] - 2022年和2021年公司支付现金股息分别为700万美元和930万美元[114] 信贷协议 - 2022年9月28日，公司修订信贷协议，将信贷额度到期日延至2023年9月28日，可用借款额度从4000万美元增至5000万美元[118] - 2022年末信贷额度未偿还借款约3110万美元，利率5.77%，2021年末无未偿还借款[118] - 2022年9月28日，公司修订信贷协议，将信贷额度到期日延至2023年9月28日，借款上限从4000万美元增至5000万美元，截至2022年12月31日，未偿还借款约3110万美元，利率5.77%[213] 养老金计划 - 2022年和2021年公司养老金计划资产预期回报率分别为6.75%和7.00%[127] - 2022年末和2021年末公司养老金未备资金福利义务分别为1610万美元和2830万美元[127] - 截至2022年和2021年12月31日，养老金计划资产中，股票证券占比分别为57%和60%，固定收益证券占比分别为31%和30%[220] - 2022年和2021年，资产长期预期回报率假设分别为6.75%和7.00%[221] - 2022和2021年确定养老金计划资金状况的折现率，设定受益养老金计划分别为5.41%和2.83%，补充养老金计划分别为5.44%和2.86%[222] - 2022年末设定受益养老金计划预计福利义务为3.9609亿美元，计划资产公允价值为3.5927亿美元；补充养老金计划预计福利义务为1.2372亿美元，计划资产无公允价值[223] - 2022年公司向补充养老金计划的前高管一次性支付福利430万美元，并确认养老金结算费用89.4万美元[225] - 2022和2021年养老金费用组成中，2022年服务成本44.5万美元、利息成本175.4万美元等，费用增加主要因养老金结算费用89.4万美元[228] - 公司计划未来维持设定受益退休计划至少80%的资金比例，预计2023年满足要求的现金缴款不重大[229] - 2022年末预计2023 - 2027年设定受益养老金计划每年支付福利约297 - 301万美元，补充养老金计划支付福利逐年递增[230] - 2022和2021年公司向设定提存计划分别缴款100万美元和85万美元[232] 公司业务板块与经营情况 - 公司有两个可报告的业务板块，北美批发业务和北美零售业务[150] - 公司主要设计和销售男女及儿童鞋类产品，旗下有多个知名品牌[150] - 公司于2021年关闭了欧洲业务，2022年“其他”业务仅反映澳大利亚业务的经营成果[150] 资产减值与费用 - 2022年无长期资产减值损失，2021年因关闭Florsheim Europe记录110万美元减值费用[159] - 2022年Forsake商标减值1200000美元[208] 收入与成本 - 2022年和2021年许可收入分别为210万美元和170万美元[169] - 2022年和2021年合并分销成本分别为2280万美元和1550万美元[173] - 2022年和2021年广告成本分别为1340万美元和970万美元[174] 应收账款与客户情况 - 2022年底有一客户应收账款余额约占总应收账款余额13%，2022年和2021年均无单个客户销售额占比超10%[182] 会计标准采用 - 2023年第一季度采用ASU 2016 - 13标准，对合并财务报表无重大影响[185] - 2021年1月1日采用ASU 2019 - 12标准，对合并财务报表无重大影响[186] 公司收购 - 2021年6月7日收购Forsake，总价约260万美元加或有付款，或有付款公允价值约130万美元[187] - 2022年Forsake净销售额约290万美元，2021年6月7日至12月31日净销售额210万美元[189] 金融资产与负债 - 2022年和2021年现金投资于高流动性应税债券基金分别为10万美元和810万美元[195] - 截至2022年和2021年12月31日，有价证券摊余成本分别为8508000美元和10215000美元，市值分别为8559000美元和10920000美元[197] - 2022年和2021年12月31日，财产、厂房和设备净值分别为28812000美元和29202000美元[202] - 2022年和2021年运营租赁成本分别为5234000美元和5127000美元，截至2022年12月31日，运营租赁负债现值为14687000美元[203][204] - 截至2022年和2021年12月31日，无形资产分别为45935000美元和47085000美元[207] - 截至2022年和2021年12月31日，其他资产分别为23827000美元和23601000美元[211] - 2022年，或有对价从约130万美元重估至50万美元，净收益85.7万美元[215] 每股收益 - 2022年基本每股收益3.09美元，摊薄每股收益3.07美元；2021年基本每股收益2.13美元，摊薄每股收益2.12美元[241] 激励计划与股份支付 - 截至2022年末，2017激励计划约有26.9万股可用于股份奖励[250] - 2022年公司因员工股票期权行权代扣约4.2万股，为员工缴纳税款1.2万美元[251] - 2022年和2021年股份支付费用分别约为150万美元和160万美元[252] - 2022年授予股票期权的加权平均假设：无风险利率3.08%，预期股息率3.33%，预期期限8.0年，预期波动率28.5%；2021年分别为1.13%、4.00%、8.0年、28.5%[255] - 截至2022年末，未行权股票期权共134.5369万股，加权平均行权价格25.83美元，可行权股票期权89.1733万股，加权平均行权价格26.36美元[256] - 2021年末非归属受限股为78,470股，加权平均授予日公允价值为23.11美元；2022年末非归属受限股为71,808股，加权平均授予日公允价值为24.67美元[260] - 2022年末预计71,808股受限股将在2.7年的加权平均剩余合同期限内归属，这些股份在2022年12月31日的总内在价值为150万美元[260] - 2022年受限股归属的所得税收益为24.7万美元，2021年为18.4万美元[260] 估值与备抵账户 - 2020年末估值和备抵账户余额为266.6万美元，2021年末为206.7万美元，2022年末为211万美元[261] 内部控制 - 截至评估日，公司的披露控制和程序能及时将相关信息传达给管理层，是有效的[262] - 2022年第四季度或全年，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[263]