"锁定终身复利，保本保收益，灵活提取无压力。" "就像一个会长大的现金账户，保额每年递增，保障伴随终身。" "现金价值写进合同，不受利率下行的影响。" 近期，在银行网点、互联网保险平台及社交平台上，增额终身寿险以"稳健理财工具"的形象频繁现身， 成为不少消费者眼中对抗存款利率下行的"香饽饽"。 然而，记者调查发现，这款本质为"终身寿险"的产品，在某些保险销售人员"理财化"包装下，隐藏着收 益误导、流动性陷阱、退保高损失等多重风险，有业内专家及监管部门提示消费者需理性甄别。 供需错配：增额寿险≠理财工具 "低利率环境下，客户更愿通过保险'锁定复利'，近期咨询增额终身寿险的人明显变多。"某保险公司销 售人员向记者透露。据了解，当前市场上的增额终身寿险主要分为传统型与分红型：传统型以"固定收 益"为核心，稳定性较强；分红型采用"固浮结合"模式，收益包含保证部分与不确定的分红部分。 但从产品设计本质来看，增额终身寿险的核心功能是提供身故或全残保障，养老、储蓄功能较少，现金 价值仅为保单附属属性。多位业内人士指出，尽管该产品具备收益稳定、终身增值的特点，但消费者若 忽视保障属性、单纯将其当作理财工具，易陷入认知偏差。 ...