公司财务表现 - 2025年上半年营业收入6.52亿元，同比下降21.21% [3] - 归属于上市公司股东的净利润为6951.57万元，同比下降65.72% [3] - 基本每股收益0.16元/股，同比下降65.96% [3] - 经营活动产生的现金流量净额为-5148.78万元，较上年同期-6095.30万元有所改善 [3] 行业发展状况 - 2025年上半年国内生产总值同比增长5.3%，规模以上装备制造业和高技术制造业增加值分别增长10.2%和9.5% [5] - 煤炭开采和洗选业价格同比下降15.4%，受新能源发电替代作用增强影响 [5] - 预计到2025年中国离散型智能制造市场规模将突破1.2万亿元，占全球市场份额35% [6] - 截至2025年一季度末，全国建有1806个智能化采掘工作面，已建成智能化煤矿907处 [21] 主营业务与产品 - 主营业务为煤矿无人化智能开采控制技术和装备的研发、生产、销售和服务 [6] - 主要产品包括SAM型综采自动化控制系统、SAC型液压支架电液控制系统和SAP型智能集成供液系统 [7] - 构建煤与非煤两大产业"一体两翼"协同发展战略格局 [6] - 在薄及较薄煤层领域开创"地面规划割煤、装备自动执行、面内无人作业"的无人化采煤新模式 [7] 市场地位与竞争 - SAC系统合同额市占率达37.7%，SAM系统市占率25.4%，SAP系统市占率16% [18] - SAC和SAM系统销售台套数位居行业第一，SAP系统位列第二 [18] - 截至2025年6月30日，SAC型液压支架电液控制系统累计在400余个大型煤矿应用1236套 [32] - 国家首批71处智能化示范建设煤矿中，39处由公司提供技术支撑，占比55% [32] 技术创新与研发 - 报告期内研发投入占营业收入比例8.22% [3] - 攻克I类防爆电气设备超薄结构高可靠性防护技术，研制薄煤层液压支架电液控制系统 [22] - 研发放顶煤开采智能煤矸识别技术，首创"自主采放、远程干预、虚实映射、无人作业"智能采放新模式 [22] - 研制3150L/min安全阀，是目前国内取得安标认证的最大流量立柱安全阀 [22] - 截至2025年6月30日，拥有有效授权专利763项，软件著作权303项 [27] 人才与团队建设 - 拥有238人的煤矿智能开采技术研发团队，硕士及以上学历占比72.27% [28] - 拥有中国工程院院士1人，享受国务院政府特殊津贴专家3人，正高级职称14人 [29] - "煤炭智能化无人开采创新团队"2017年被授予国家科技部创新人才推进计划国家重点领域创新团队 [29] - 公司硕士及以上学历人员占全体员工比例提升至43.4% [29] 战略布局与发展规划 - 积极拓展非煤领域，重点聚焦智能制造和油压精准数控领域 [6] - 深化"一带一路"建设，加强俄罗斯、澳大利亚等海外市场开拓 [23] - 持续推进全国重点实验室、应急管理部重点实验室等高水平科研平台建设 [22] - 完成公司创新工厂一期建设，夯实科学研究和技术开发基础能力 [22] 品牌建设与荣誉 - 荣获北京品牌企业（五星）和中国煤炭工业协会AAA级企业信用等级认证 [27] - 获评中国证券报"金牛上市公司科创奖（高端装备）" [26] - 万得ESG评级获A级、华证ESG评级获AA级，入选华证2025年A股上市公司社会维度最佳实践TOP50 [26] - 2024年被工业和信息化部认定为制造业单项冠军企业 [33]

发行情况 - 本次公开发行股票7300.00万股，占发行后总股本16.86%，发行后总股本43300.00万股[5][36] - 每股发行价格30.26元，发行市盈率33.81倍，发行市净率3.52倍[36] - 募集资金总额220898.00万元，净额212860.11万元[37] 业绩数据 - 2022年营业收入19.68亿元，净利润39651.56万元[60][61] - 2023年1 - 3月营业收入46750.60万元，净利润9344.42万元[67] - 预计2023年1 - 6月营业收入102000.00 - 125000.00万元，净利润20150.00 - 21785.00万元[72] 财务指标 - 报告期内毛利率分别为55.21%、51.76%和47.03%，呈下降趋势[28][87] - 2020 - 2022年末应收账款账面价值分别为53204.04万元、66585.47万元和79331.46万元[30][88] - 2020 - 2022年末存货账面价值分别为39873.75万元、39360.80万元和47583.02万元[31][89] 研发情况 - 2020 - 2022年研发投入金额分别为8998.11万元、13698.14万元和16682.44万元[59] - 截至2022年12月31日，研发人员占员工总数比例为36.33%[59] - 截至2022年12月31日，获授权专利382项，其中主营业务发明专利138项[60] 市场份额 - 2020 - 2022年SAC系统市场份额由30.3%升至34.4%[52] - 2020 - 2022年SAM系统市场份额由29.5%升至29.7%[52] - 2020 - 2022年SAP系统市场占有率分别为12.6%、12.6%和13.6%[53] 公司架构 - 控股股东为天地科技，持股68%，发行后仍绝对控股[96] - 拥有1家控股子公司、1家参股公司、3家分公司[144] - 董事会由9名董事组成，其中独立董事3名[197] 风险因素 - 受煤炭行业政策及周期波动影响，经营业绩有波动风险[23][93][94] - 面临市场竞争、技术、毛利率下降等多种风险[84][85][87][88][89][90][91][92] 资金用途 - 募集资金拟投入新一代智能化无人采煤控制系统等5个项目及补充流动资金[77][92]