核心观点 - 控股股东和谐恒源完成非公开发行可交换公司债券的股份担保及信托登记 涉及5000万股流通股用于债券担保和本息偿付 [1][2][3] 债券发行细节 - 可交换公司债券总规模不超过人民币6亿元 分为两个品种 品种一发行规模不超过4亿元 品种二发行规模不超过2亿元 [1] - 债券期限不超过3年 面向专业投资者非公开发行 [1] 股份担保安排 - 担保及信托专户共存放5000万股无限售流通股 占公司总股本比例6.55% [2] - 其中3300万股存入"和谐恒源－红塔证券－25和谐E1担保及信托财产专户" 对应品种一债券 [2] - 1700万股存入"和谐恒源－红塔证券－25和谐E2担保及信托财产专户" 对应品种二债券 [2] - 担保股份占控股股东及其一致行动人持股数量的12.36% [2] 信托管理结构 - 红塔证券作为债券受托管理人 担任担保股份的名义持有人 [2][3] - 股份表决权由红塔证券根据和谐恒源意见行使 但不得损害债券持有人利益 [3] - 担保登记手续于2025年8月14日办理完成 [2] 控制权影响 - 本次股份担保及信托登记不会导致公司实际控制权变更 [3]