苹果公司潜在证券诉讼调查 - 律师事务所Bragar Eagel & Squire正在调查苹果公司是否违反联邦证券法或其他非法商业行为 [2] - 调查针对2025年3月7日苹果宣布延迟推出Apple Intelligence及Siri新功能导致股价下跌事件 [3] 股价影响事件 - 2025年3月7日苹果宣布AI功能重大延迟 需更多时间开发Siri增强功能 计划次年推出 [3] - 公告后首个交易日(3月10日)苹果普通股价格下跌超5% [3] 投资者参与方式 - 受影响投资者可通过电话(212) 355-4648或邮箱investigations@bespc.com联系律所合伙人Brandon Walker/Marion Passmore [1][4] - 律所提供免费法律咨询 涵盖长期股东及信息提供者等各类情形 [4] 律所背景信息 - Bragar Eagel & Squire为全美知名股东权利律所 在纽约和加州设有办公室 [5] - 专精证券诉讼及复杂商业纠纷 代理个人与机构投资者 [5]

公司调查 - 律师事务所Bragar Eagel & Squire正在调查Encompass Health Corporation可能违反联邦证券法的行为 [1] - 调查涉及Encompass是否从事其他非法商业行为 [1] 负面报道 - 《纽约时报》报道Encompass旗下营利性医院在关键安全指标上表现低于平均水平 [3] - 34家Encompass康复设施被医疗保险评为具有统计显著更高的潜在可预防再入院率 [3] - 报道披露多起"令人震惊的失误"导致患者死亡 [3] 市场反应 - Encompass股价在负面报道发布后下跌12.39美元(10.4%)至107.28美元 [4] 投资者影响 - 股价下跌导致投资者遭受损失 [4] - 律师事务所鼓励遭受损失的投资者联系讨论法律权利 [1][5]

证券法律业务现场检查 - 山西证监局2025年7月10日随机抽取山西宁丰律师事务所和山西华炬律师事务所进行证券法律业务现场检查 [2][4] - 湖南证监局随机抽取湖南启元律师事务所的永达股份购买江苏金源高端装备51%股权项目进行专项检查 [4] - 云南证监局2025年7月10日随机抽取北京市中伦律师事务所的云南能投资本非公开发行可交换公司债券项目和北京德恒律师事务所的云南省能源投资集团公开发行公司债券项目进行检查 [4] 检查对象与人员 - 山西宁丰律师事务所检查人员为杜昕和王健栋 [4] - 山西华炬律师事务所检查人员为郭帅和杜彦昭 [4] - 湖南启元律师事务所项目由检查二组负责 [4]

案件背景 - 金力泰案是全国首例因上市公司董监高未履行公开增持承诺引发的证券侵权纠纷案件，被告已向两名原告投资者全额支付合计78.35万元赔偿款 [1] - 该案件首次激活了新证券法第八十四条第二款，具有典型性 [1] - 案件从2023年7月13日立案到2025年4月宣判，历时近两年，开庭8次 [2] 案件争议焦点 - 案涉公开增持承诺是否构成证券虚假陈述侵权行为 [4] - 虚假陈述行为是否具有重大性 [4] - 虚假陈述行为与投资者损失之间是否存在因果关系及赔偿金额计算 [4] - 三被告的责任认定 [4] 案件难点 - 新证券法第八十四条第二款在全国首次适用，该条款此前处于"沉睡"状态 [5][6] - 缺乏监管处罚认定书，原告需自行论述事实依据 [7] - 赔偿金额认定需借助复杂数学模型计算，最终赔付率不到十分之一 [8][9] 案件影响 - 形成"审理一案，化解一片"的示范效应，简化后续投资者审理流程 [2] - 标志着资本市场投资者保护机制进一步完善，从行政处罚为主转向民事赔偿与行政处罚并重 [10] - 提醒市场参与者诚信是资本市场基石，违背承诺将付出代价 [10] 投资者建议 - 理性看待上市公司及高管承诺，警惕忽悠式增持，结合基本面综合考量 [12] - 权益受损时应积极通过法律途径维权，寻求专业帮助 [12] - 关注监管立案或处罚信息，辨别可索赔交易区间，参与集体诉讼或参照示范案例 [12]

欺诈发行案件概况 - 东旭光电2017年通过非公开发行股票欺诈募资75.65亿元 申请文件引用2015-2016年虚假记载的年度报告数据骗取发行核准 [1][3] - 河北证监局依据2005年《证券法》对东旭光电 实控人李某廷及控股股东东旭集团三方分别处以3.78亿元罚款 合计11.34亿元 [1][4][6][8] - 3.78亿元罚款金额为募资额75.65亿元的5% 系2005年《证券法》对欺诈发行的顶格处罚 [1][11] 违法行为细节 - 2015-2019年期间 东旭光电通过虚构业务实施财务造假 导致2015-2022年定期报告及债券市场披露文件存在虚假记载和重大遗漏 [7] - 实控人李某廷与东旭集团统筹资金调拨 策划虚构业务并为关联方提供非经营性资金 构成组织指使信息披露违法及欺诈发行 [7] - 违法行为同时违反2005年《证券法》第十三条第二款（发行条件）和第二十条第一款（信息披露） [3][7] 新旧证券法处罚对比 - 2005年《证券法》规定欺诈发行罚款幅度为募资额1%-5% 对控股股东/实控人按同标准处罚 [10] - 2019年修订后新《证券法》将罚款幅度提升至募资额10%-100% 并对控股股东/实控人增设没收违法所得条款 [12][13][14]

欺诈发行事件概况 - 东旭光电2017年通过非公开发行股票欺诈募资75.65亿元，申请文件中引用2015-2016年虚假记载的年报数据骗取发行核准 [1][3][7] - 公司实际控制人李某廷及控股股东东旭集团组织指使虚构业务、财务造假，导致2015-2022年定期报告存在虚假记载和重大遗漏 [7][8] 监管处罚细节 - 河北证监局依据2005年《证券法》对东旭光电处以顶格罚款3.78亿元（募资额75.65亿元的5%）[1][5][12][13] - 实际控制人李某廷及东旭集团因指使欺诈发行分别被另案处罚3.78亿元，三方合计罚没11.34亿元 [1][10][12] 新旧证券法对比 - 2005年《证券法》对欺诈发行的罚款范围为募资额1%-5%，2019年修订后提升至10%-100% [1][15] - 新法对控股股东/实控人的处罚新增没收违法所得条款，并设定最低200万元罚款门槛 [15][16] 违法行为认定 - 东旭光电行为违反2005年《证券法》第十三条（发行条件）和第二十条（信息披露）条款 [4] - 实控人及控股股东被认定构成组织指使违法行为，适用2005年《证券法》第一百八十九条第二款 [9][11]

欺诈发行处罚案例 - 东旭光电2017年通过欺诈发行股票募资75.65亿元 涉及申请文件和公告文件中引用虚假记载的2015-2016年报数据 [2][4][7] - 河北证监局对东旭光电处以3.78亿元罚款 占募资额5% 为2005年证券法规定的顶格处罚 [2][3][5][12][13] - 实际控制人李某廷及控股股东东旭集团因组织指使欺诈发行行为 分别被处以3.78亿元罚款 [6][7][8][10][12] 新旧证券法对比 - 2005年证券法对欺诈发行的罚款标准为募资额1%-5% 对控股股东/实控人按同标准处罚 [3][11] - 2019年修订后新证券法将罚款标准提升至募资额10%-100% 对控股股东/实控人增设没收违法所得条款 [3][14][15] - 本案适用旧法顶格处罚 若按新法标准罚款金额可能达7.565亿至75.65亿元 [3][13][15]

浙江证监局对天册律所及律师的监管措施 - 浙江证监局对浙江天册律师事务所、夏晓亮、蒋朝镖采取出具警示函的监管措施，因其在成龙建设公司债券发行项目中存在多项执业问题 [1][2][3] 具体违规行为 - 查验计划、内部讨论及复核记录缺失，违反《律师事务所证券法律业务执业规则（试行）》第九条、第三十七条 [1][2] - 网络查询记录留痕不规范，部分网络查询记录、分析判断留痕缺失，部分书面审查、访谈笔录留痕缺失，违反《执业规则》第十三条、十四条、十六条及第三十九条第一款 [1][2] - 对审计报告材料、纳税申报材料中不一致信息未作进一步查证留痕，违反《执业规则》第二十八条 [1][2] - 工作底稿制作不规范，违反《执业规则》第四十一条 [1][2] 监管依据及整改要求 - 违规行为违反《律师事务所从事证券法律业务管理办法》第十二条第一款、第十三条及第十八条 [3] - 浙江证监局依据《管理办法》第三十一条第一项、第二项及第九项采取监管措施，要求天册律所及律师强化勤勉尽责并提交书面整改报告 [3]

文/梧桐兄弟 2023年6月30日，铁拓机械申报北交所IPO获受理，2023年12月通过上市委会议审核，2024年3月登陆北交所。 延展阅读： IPO保荐有点尬，多个首轮问题重新回答，质控、内核被提示严格把关 | 索 引 号 | bm56000001/2025-00004590 | ਜੋ ရှိန | 通知公告;综合政务 | | --- | --- | --- | --- | | 发布机构 | | 发文日期 | 2025年04月10日 | | रश्न 称 | 关于福建辖区2025年律师事务所从事IPO证券法律业务专项检查随机抽取结果的公示 | | | | 文 号 | | 主题词 | | 根据《关于印发中国证监会推广随机抽查工作实施方案的通知》（证监发〔2015〕80号）有关要求，福建证监局于近日组织开展2025年律师事务所在本辖区从事 IPO证券法律业务专项检查随机抽取工作，福建证监局纪检办公室进行现场监督见证。现将随机抽取结果公示如下： 福建证监局 2025年4月10日 福建证监局于近日组织开展2025年律师事务所在本辖区从事IPO证券法律业务专项检查随机抽取工作，结果福建天衡联合律师事务所被抽中，检查项 ...

近年来，非法证券咨询活动花样繁多，仍有不法分子变换手法、翻新骗术，企图继续坑骗投资者。他们或 化整为零，分散人员跨地域作案；或借助高科技手段，增强活动的隐蔽性和迷惑性。面对这些不断翻新的 陷阱，投资者必须提高识别和防范能力，避免陷入非法证券咨询的泥沼。 "高额回报"不动心 非法证券咨询者惯用的伎俩是用煽动性语言承诺高额回报，诸如"透露内幕信息""推荐涨停股或短线黑 马""保证获利30%-100%"等。 从监管部门接到的举报和投诉来看，较多投资者上当受骗，与自身风险防范意识淡薄密切相关。部分受害 者在受骗后未及时警觉，甚至在多次被骗后仍抱有侥幸心理，这种麻痹大意的态度无疑给不法分子提供了 可乘之机。 投资者在参与证券投资时，必须时刻保持高度警惕，一旦察觉不良苗头，应立即向公安机关报案，避免因 延误时机而影响案件的侦破。 加强学习不放松 作为证券市场的重要参与者，投资者应不断学习证券投资知识，深入理解市场规律，树立正确的投资理 念。这不仅是识别虚假信息、防范欺诈行为的关键，也是投资者和证券市场走向成熟的重要标志。 同时，投资者还应加强对证券法律法规的学习，关注政策动态，提升辨别合法与非法行为的能力，以更好 地保护 ...