纪要涉及的行业和公司 - 行业：特种电子布行业、PCB行业、CCL行业 - 公司：生益科技、台玻、日本供应商、长安、三星、联发科、上海某公司、山东供应商、湖北供应商、台光、天弘、重庆国际复材、林州供应商、日本阿桑尼、信越化学 纪要提到的核心观点和论据 市场需求与份额 - 预计2026年末或2027年初二代玻璃布市场份额达行业50%，一代布和E glass应用场景逐渐减少，目前一代布占70%-80%市场份额[1][3] - 2026年二代布行业占比提升至50%，出货量预计达400多万米，前提是一代布项目逐渐终止且不考虑低等级替代方案[1][18] - 2026年底或2027年上半年，第二代布料出货量预计至少翻倍，若终端降本措施效果显著，增幅可能折扣[7] 产品情况 - 生益科技AI领域产品主要用一代和E glass材料，二代材料工程验证中，三代材料测试中，一代和二代材料主要由台玻供应，三代材料以日本供应为主[1][4] - 二代玻璃布价格较一代布上涨至少30%，一代布成本透明、价格普遍，二代布因供不应求，CCL厂商抬价[1][8] - 1.6T交换机倾向CPU或NPU技术路线降低材料等级，若CPU方案可行，M8U等级材料即可满足需求，否则需求量与英伟达GPU和UBB相当[1][14][16] 供应商情况 - 石英布方面，日本阿桑尼表现稳定，信越化学批次间不稳定未被采用，国内山东和湖北产品在测试中；二代材料长安、三星、联发科等表现良好，上海某公司参与部分非关键型号产品生产；一代材料依赖台湾厂商[5] - 生益科技主要从台波采购大量玻璃布，国内林州一家提供较厚玻璃布，大部分采购来自日本，与重庆国际复材有战略合作但占比不详[9] 项目进展 - 生益科技高频项目预计2025年上半年大规模量产，包括AI领域和传统交换机路线[1][24] - Q部产品主要进行电性能验证，AI领域客户预计2027年上半年有实际产品上市[10] - Rubin一代使用Q部材料生产覆铜板理论上2026年下半年开始，但还考虑氟树脂技术路线，最终方案待技术路线确定[11] 其他重要但可能被忽略的内容 - 一加、一类玻璃布产品4、5月每月出货金额约2亿人民币，20% - 30%为玻璃布成本或售价，6月数据未统计，石英部未作主营业务销售可忽略用量[6] - PTFE树脂在PCB端加工难度大、良率低，5月底有工厂制作样品，量产后良率无法确定[13] - CPU方案被天弘等OEM厂商认可可行，有NPA项目进行中但需求量不大，仅一个项目运行[15] - 目前国内验证石英布、Low CT以及三代布的供应商有山东和湖北两家，二代布日本和台湾供应，一代布台湾供应、日本补充[17] - CCL出货量不能代表全部，CCL面积与石英布面积相同，实际用量因未考虑PP成倍增加，PCB层数与CCL相同[22] - 一张覆铜板内通常只有一层石英布，高等级材料一般越来越薄，不采用多层玻璃布结构[23] - 目前供应PDP客户及终端物料测试，有客户每月采购几万米石英布测试[23] - 石英布市场未大规模启动因终端需求未明确，湖北供应商较日本供应商有产能优势，需求增长时前景乐观[25][26] - 全球能供应PTFE树脂乳液的厂商仅两家，与PBO树脂类似，后者有三家主要供应商[27] - 玻璃布和石英布主要区别是二氧化硅含量或纯度不同，一代玻璃布约含40%二氧化硅，二代为60% - 70%，三代即石英布超90%，加工工艺差异不大但原材料纯度要求不同[27] - 二代玻璃布供不应求，日本和台湾厂商有扩产计划，扩产需6 - 9个月完成从增加供给到认证交付流程，预计2026年上半年供过于求、价格回落[2][28]

纪要涉及的行业或者公司 行业：AI电子布行业 公司：台光电、松下、斗山、光远、宏和、日本Asahi、台湾Glass台波、大陆泰山玻纤、日本信越化学、国内碳毡玻纤、日东纺、阿萨黑、红河、兴悦化学、平安电工、瑞利太阳、菲利华、华为、中兴、海光 纪要提到的核心观点和论据 市场需求 - 二代玻璃布需求预计2026年爆发式增长，月需求量或从20万米翻倍至百万级，驱动力是下一代AI应用对1,037和1,086规格的需求[1][2] - 近期PCB终端需求增加，谷歌上调ESIC预期，AWS预计年底需求翻倍，NV的GB300推迟至Q4量产，推动二代玻璃布需求[3] - 预计今年底一代布需求增至700 - 800万米/月，明年下半年可能因Google下一代产品选二代布而减少；二代布需求取决于年底测试结果，若大厂选二代布，需求至少翻倍至40 - 50万米/月[30] 市场供应格局 - 一代玻璃布市场供应格局稳定，台光电占60% - 70%市场份额，月采购量400 - 500万米；松下和斗山合计约300万米[1][3] - 二代玻璃布台光电月采购量约20万米，松下和斗山各约10万米，头部三家每月采购40 - 50万米[3][4] - 一代布主要策略伙伴有日本Asahi、台湾Glass台波、大陆泰山玻纤；二代布沿用一代布格局；q布除上述三家外，引入日本信越化学[18] 产品价格 - 一代布价格今年趋于平稳，约30 - 50元/米，去年上半年因供应不足价格达峰值，今年供应商增多[7] - 二代布价格约为一代布1.5 - 2倍，目前50 - 80元/米，今年价格回落30% - 50%，因生产厂家增多及采购量提升[1][9] - 三代布（Q布）目前报价200 - 300元/米，预计量产后至少是二代布两倍[1][13] 技术选择与发展趋势 - 2026年四五月份AI行业技术选择明朗，NV、Google和Meta的选择影响大，其下一代产品可能用二代布[1][14] - 马久材料预计最快明年年底量产，2026年二代布或爆发式增长[6] - 目前无四代引技术路线，可理解为PTFE材料方向，日东纺和阿萨希领导行业技术路线[39] 企业表现与合作 - 国内碳毡玻纤成熟，光远和宏和在一代布动作大，采购量合计约七八十万米，被纳入二代布测试名单[19] - 光远在终端选择和PCB选择上信任度不足；宏和基础好，但一代部落后，需提升份额和展示生产低DK玻璃布能力[32][33] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 石英布并非新品类，两年前终端应用开始用LODK一代玻璃布，今年上半年需求稳定[2] - 二代布规格少，仅1,037和1,086两种，有助于控制成本；一代布有七八种规格[5] - Q布规格单一，目前仅用于麻酒材料，不适用于马7和马8，马九材料搭配步料选择待观察[10] - 三代布测试优先选一代布和二代布成熟稳定供应商，也可能引入有影响力的新供应商[15][16] - 下游企业对材料企业一体化和分段生产方式无硬性要求，各有优势；玻璃布厂商下游有同业竞争关系，不列为特约供应商[17] - 产品认证流程影响供应链，对特殊材料简化认证流程，购买材料内部测试评估分级[25] - 二代布已有五家供应商通过测试，具备量产能力，供给稳定[26] - 三代布吸引非传统电子玻纤布企业介入，但因缺乏经验有风险，选择需谨慎[27] - 超薄布用于手机电子消费领域，因手机出货量低迷需求偏低迷，价格无明显变化[37] - 树脂产品处于初期阶段，预计明年年初有初步成果和规划图[40] - 低膨胀系数布料适用于封装载板等特殊场景，AI终端提出LCT研究方向，但处于初期阶段[41][42] - 国内厂商若接受并量产低膨胀系数布料，有望实现20 - 30万米需求量，但价格和成本是未知数[43] - 低膨胀系数布料当前价格约120 - 130元，量产后面临价格调整[44]