会议情况 - 2025年公司召开9次董事会等多类会议[4] - 独立董事赖丹出席各会议并均投赞成票[4][5] 合规情况 - 独立董事认为公司无财务报告内控重大缺陷[11] - 公司对外担保程序合规，无资金占用情况[13] - 2025年公司信息披露规范[14] 未来展望 - 2026年独立董事将继续履职维护股东权益[16]

人事变动 - 刘志宏自2025年10月28日起担任公司独立董事，履职至12月31日[1] - 2025年12月30日公司聘任吴军为副总经理[12] 会议情况 - 2025年召开1次董事会、1次提名委员会、1次独立董事专门会议[4] - 刘志宏出席上述会议并对议案均投赞成票[4][5] 关联交易 - 2025年公司发生两笔关联交易[10] - 刘志宏认为关联交易价格及条款公允合理，程序合法[11]

会议情况 - 2025年召开9次董事会等多类会议[4] - 独立董事王丰出席部分会议，未出席股东会和 ESG 发展委员会会议[4] 审议事项 - 2025 年 3 月 27 日会议通过董事等酬金及聘用审计机构议案[10][12] 独立董事意见 - 认为会议程序到位，对议案投赞成票[5] - 认为薪酬、审计等情况合规[11][12] 未来展望 - 2026 年独立董事将加强沟通，关注重点事项[14]

公司股权结构 - 财务公司注册资本为260,000万元[1] - 江西铜业股份有限公司出资金额255,658万元，持股比例98.33%[1] - 江西铜业铜材有限公司出资金额4,342万元，持股比例1.67%[1] 风险管理 - 财务公司将风险划分为5个等级并定期评估[3] - 财务公司下设12个部门进行风险管控[2] - 财务公司建立“三道防线”风险管理体系[4] - 财务公司制定制度控制存款和结算业务风险[5] - 财务公司制定制度规范信贷业务操作流程[7] - 财务公司制定制度管控同业与投资业务风险[8] - 财务公司内部控制体系运行有效，无重大缺陷[15] 业绩总结 - 截至2025年12月31日，财务公司资产总额261.86亿元，负债总额215.15亿元，所有者权益总额46.71亿元[16] - 2025年财务公司实现营业总收入4.51亿元，利润总额3.28亿元，净利润2.67亿元[16] - 截至2025年12月31日，财务公司存放中央银行款项9.09亿元，存放同业款项88.97亿元，应收利息0.42亿元，贷款余额132.92亿元[16] - 截至2025年12月31日，财务公司吸收存款214.49亿元，其他负债0.66亿元[16] 监管指标 - 截至2025年12月31日，财务公司资本充足率为23.18%，高于监管要求的10.5%[19] - 截至2025年12月31日，财务公司流动性比例为53.32%，高于监管要求的25%[20] - 截至2025年12月31日，财务公司贷款比例为68.02%，低于监管要求的80%[21] - 截至2025年12月31日，财务公司集团外负债比例为0%，符合监管要求[22] - 截至2025年12月31日，财务公司投资比例为52.81%，低于监管要求的70%[27] 公司存贷余额 - 截至2025年12月31日，公司在财务公司存款余额为158.79亿元，贷款余额为100.48亿元（合并口径）[29]

人员与规模 - 截至2025年末拥有合伙人249人，执业注册会计师逾1,700人，超1,500人有证券相关业务服务经验[1][3] - 拥有分所23家[2] 业绩数据 - 2024年度经审计业务总收入57.10亿元，审计业务收入54.57亿元，证券业务收入23.69亿元[3] - 2024年度A股上市公司年报审计客户155家，收费总额11.89亿元[3] 执业情况 - 项目合伙人等近三年签署/复核上市公司年报/内控审计情况，涉及行业均为制造业[3][4] - 近三年因执业行为受监督管理措施3次、自律监管措施1次[5] - 19名从业人员近三年因执业行为受行政处罚2次等[6] - 2名从业人员近三年因个人行为各受1次行政监管措施[6] 综合排名 - 根据2024年度排名信息，安永华明排名第一[2] 质量与风险 - 近一年审计未识别出质量管理缺陷[9] - 已计提职业风险基金和购买职业保险，累计赔偿限额超2亿元[20] - 近三年无因执业行为相关民事诉讼需承担民事责任情况[20] 审计工作 - 对公司2025年度财务报告及内部控制有效性进行审计[22] - 审计中与公司管理层和治理层多方面沟通[22] - 出具标准无保留意见的审计报告[22] 信息安全 - 公司在聘任合同中明确其信息安全管理责任义务[19] - 制定系统性信息安全控制制度并有效执行[19]

财报相关 - 2025年召开四次会议审核2024年年报等[1] - 审阅2024年度财务报表同意提交审计[1] - 认为审计按准则执行且报表反映财务情况[1][2] 审计相关 - 提交评估报告认为安永华明审计公允[2] - 认为审计委员会发挥专业监督职责[2]

独立董事评估 - 公司董事会评估刘志宏等4位独立董事独立性[1] - 4位独立董事符合独立性要求[1] 意见发布时间 - 董事会发布意见时间为2026年3月23日[2]

套期保值业务情况 - 目的是规避价格波动影响，增强经营稳定性[1] - 产品包括铜、黄金、白银等，保证金为自有合法资金[2] - 保值市场为上海和伦敦交易所，工具为期货等衍生品[2] 业务相关规定 - 合约期限不超12个月，按到期日现金汇付结算[2][3] - 投资期限为2026年至完成下一年度审议公告日[3] 风险与控制 - 存在市场、流动性等风险[6][7] - 采取完善制度等风险控制措施[8]

人员情况 - 截至2025年末安永华明有合伙人249人，执业注册会计师逾1700人，超1500人有证券业务服务经验[1][3] 业绩数据 - 2024年度安永华明业务总收入57.10亿元，审计业务收入54.57亿元，证券业务收入23.69亿元[3] - 2024年度安永华明A股上市公司年报审计客户155家，收费总额11.89亿元[3] 审计相关 - 公司2024年股东会和董事会通过聘用安永华明为2025年度境内审计及内控审计机构[6] - 2025年3月独立审核委员会建议继续聘任安永华明等[8] - 独立审核委员会与注册会计师沟通2025年度审计事项和结论[10] - 公司认为安永华明2025年年报审计表现良好[11]

业绩数据 - 2025年公司营业收入达5446.23亿元，利润总额101.55亿元，期末总资产2186.91亿元[41] - 分红总金额34.52亿元，科技研发投入金额57.30亿元[41] - 报告期内温室气体排放总量212.62万吨二氧化碳当量，同比下降3.34%，相较2020年下降3.54%[134] - 报告期内温室气体排放强度0.039吨二氧化碳当量/亿元营收，同比下降7.14%，相较2020年下降43.48%[134] - 2025年公司工业废水排放量为5741.77万吨，处理量达7200余万吨，工业水复用率超95%，冶炼工业水复用率达99%以上[146] - 2025年公司废水COD排放1038.29吨、氨氮64.38吨、悬浮物500.29吨，铜457千克、锌2630千克、铅341千克[149] - 2025年公司大气污染物氮氧化物排放77.93吨、二氧化硫767.45吨、颗粒物质（PM）52.26吨[152] - 2025年公司尾矿处置量5338.00万吨、废石处置量9311.30万吨、其他4.69万吨，废石利用率19.08%、尾矿利用率40.76%、其他利用率0%[154] - 报告期内公司综合能耗为554,208.014吨标准煤，较上年下降777.45吨标准煤，铜冶炼综合能耗为156.27千克标准煤/吨，同比下降4.85%[168] - 报告期内公司总用水量为113,108.92万吨，新水用量为3,369.56万吨，循环水量为109,748.13万吨，工业水复用率为97.03%[181] 资源储备 - 截至2025年12月31日，100%所有权保有铜金属855.89万吨、金227.34吨、银8216.27吨、钼16.1万吨[32][34] - 联合其他公司所控制资源按权益计算的金属资源量约为铜1491.51万吨、黄金234.55吨[32][34] - 控股子公司恒邦股份及其子公司已完成储量备案的保有金资源量为81.49吨[32][34] - 已完成索尔黄金100%股份收购，旗下Cascabel项目Alpala矿床拥有铜1220万吨、金3050万盎司、银10230万盎司[32][34] 公司架构与业务 - 公司于1997年在香港、伦敦上市，2002年在上海证券交易所上市[21] - 拥有1家在深圳证券交易所挂牌上市的控股子公司山东恒邦冶炼股份有限公司[27] - 拥有5家在产冶炼厂[28] - 拥有5座100%所有权的在产矿山[29] - 拥有10家现代化铜材加工厂[30] - 公司产品包括50多个品种，“贵冶牌”“江铜牌”“HUMON - D牌”阴极铜为伦敦金属交易所注册产品，“江铜牌”黄金、白银为伦敦金银市场协会注册产品[36] 改革与发展 - 2025年公司对《公司章程》进行修订，包括统一表述、治理结构调整、股权相关修订、经营范围调整[38] - 2025年公司同步修订多项核心治理制度，如股东会议事规则、董事会议事规则等[39] - 2025年公司董监高发生变动，包括董事会秘书、监事会、独立董事、副总经理等[40] - 公司以“铜为本，深耕铜全产业链”为核心定位，布局九大业务板块[51] - 公司基于“十五五”战略规划构建以绿色化、数字化、高端化、智能化为核心支柱的顶层框架[51] 环保与可持续发展 - 公司环保总投入5.46亿元，生态修复总面积7.04公顷[41] - 可再生能源使用8960.50万千瓦时，占比2.54%[41] - 尾矿回收利用率40.76%，同比增长1.24%[41] - 到2025年，所有矿山和工厂均达到国家级绿色矿山、绿色工厂建设标准，建成2家以上国家级矿山公园[67] - 2060年之前，全面实现绿色低碳循环发展，能源利用效率和碳排放强度达到国际领先水平[67] - 生态修复项目区域内（不含硬化区域）植物覆盖率达到90%及以上，植物多样性超过七种[67] - 公司目标为2030年碳达峰，2060年碳中和[111] - 2025年公司依据集团要点从五方面部署“双碳”重点任务[114] - 公司促进上下游共同减少碳排放，打造低碳供应链[116] - 公司研究碳金融工具，推动碳信用交易，探索创新融资方式[116] - 公司通过多种措施增加碳汇储备，抵消碳排放[116] 技术研发与创新 - 公司新增国家级科研项目5项、江西省重点研发计划项目3项[18] - 公司50项技术经济指标刷新历史[18] - 贵溪冶炼厂能碳智慧管理系统开发进度达90%，电表数据采集接入完成85%，预计2026年上半年上线试运行[143] - 永磁同步电机功率因数提升至0.95以上，综合能耗降低16%，年节约电量约10万千瓦时[165] - 贵溪冶炼厂“重油改天然气”项目预计2026年实现重油全面替代，年可减少碳排放1.6万吨[166] - 德兴铜矿完成泗洲厂一期浮选鼓风机改造，节电率约20%，年节约用电33万千瓦时；精尾厂更新两台高效空压机，节电率可达44%[170] - 武山铜矿尾砂工段取水平台电机技改综合节电率约7%，年节约电量约7万千瓦时[171] - 贵溪冶炼厂硫酸车间和动力车间应用新材料年节电60万千瓦时[175] - 德兴铜矿运输体系电动化升级，节约能源成本近千万元，预计年减碳量约1.08万吨[176] 其他 - 公司两项改革案例入选国务院国资委地方国有企业改革深化提升行动典型[15] - 德兴铜矿累计投入超5亿元，完成生态修复800多公顷[16] - 贵溪冶炼厂6项铜冶炼核心指标稳居全球第一[16] - 助力江西省有色金属产业营收破万亿[17] - 公司打造“三在农家”帮扶模式助力乡村振兴[17] - 公司诞生首位“大国工匠”[17] - 本报告是公司单独发布的第九份可持续发展报告（ESG报告）[10]