公司业务概况 - 公司是先进产品发展商、工业设计者以及中高端电热家用电器制造商及供应商，产品销至30多个国家及地区[40] 外部环境影响 - 2022年第二季度俄乌军事敌对行动升级，推高生产成本、触发消费者价格上涨，但对公司主要客户产品需求影响甚微[45] - 2022年2 - 5月中国多地疫情封控，公司位于惠州的工厂继续运作，确保产品交付[41] 公司发展策略 - 2022下半年公司谨慎面对全球挑战，对业务稳定增长持乐观态度，订单量令人满意[46] - 公司将加大产品开发及创新力度应对潜在消费萎缩，客户多元化是长期增长关键[46] - 公司本年度专注工业4.0模组技术更新，完成后将释放额外产能支持新市场开发[46] - 公司将实施密切监控资本部署及流转、严格内部监控等措施持续改进效率[47] - 公司将以专业知识、雄厚资本储备及卓越执行能力为客户和股东创造额外价值[51] 财务数据关键指标变化 - 公司总收益从2021年上半年约300.0百万港元增至2022年上半年约417.1百万港元，增幅约117.1百万港元或39.0%[52] - 公司毛利率从2021年上半年约29.5%降至2022年上半年约29.1%，下降0.4个百分点；毛利从约88.4百万港元增至约121.5百万港元，增幅约33.1百万港元或37.5%[53] - 公司其他收入及收益净额从2021年上半年约1.6百万港元增至2022年上半年约3.4百万港元[54] - 公司一般及行政开支从2021年上半年约37.3百万港元增至2022年上半年约40.7百万港元，增加约3.4百万港元[58] - 公司融资成本从2021年上半年约0.4百万港元增至2022年上半年约1.7百万港元[59] - 公司所得税开支从2021年上半年约7.0百万港元增至2022年上半年约13.2百万港元，2021年及2022年上半年实际税率分别约为15.2%及17.7%[60] - 公司纯利从2021年上半年约39.2百万港元增至2022年上半年约61.3百万港元，增幅约22.1百万港元或56.4%；2021年及2022年上半年纯利率分别约为13.1%及14.7%，增加约1.6个百分点[61] - 2022年6月30日，公司资本负债比率约33.1%（2021年12月31日约24.1%）[73] - 2022年6月30日，公司现金及现金等价物约93.8百万港元（2021年12月31日约144.9百万港元），流动比率约1.7倍（2021年12月31日约2.0倍）[74] - 2022年6月30日，公司计息银行借款总额约108.7百万港元（2021年12月31日约80.1百万港元）[76] - 2022年上半年基本每股盈利为17.06港仙，摊薄每股盈利为10.91港仙[165] - 2022年上半年收益为417,093千港元，2021年同期为300,041千港元[166] - 2022年上半年毛利为121,515千港元，2021年同期为88,399千港元[166] - 2022年上半年税前溢利为74,470千港元，2021年同期为46,172千港元[166] - 2022年上半年期内溢利为61,255千港元，2021年同期为39,171千港元[166] - 2022年上半年期内全面收益总额为53,592千港元，2021年同期为40,306千港元[178] - 2022年6月30日非流动资产总额为180,136千港元，2021年为106,961千港元[182] - 2022年6月30日流动资产总额为419,901千港元，2021年为501,516千港元[182] - 2022年6月30日流动负债总额为245,811千港元，2021年为248,285千港元[182] - 2022年6月30日流动资产净额为174,090千港元，2021年为253,231千港元[182] - 2022年6月30日非流动负债总额为25,888千港元，2021年为28,006千港元[186] - 2022年6月30日净资产为328,338千港元，2021年为332,186千港元[186] - 2022年6月30日期内全面收益总额为53,592千港元[198] - 2022年6月30日综合储备金为324,748,000港元，2021年12月31日为328,596,000港元[199] - 2022年6月30日已发行股本为3,590千港元，与2021年持平[186] - 2022年6月30日留存溢利为167,782千港元[198] 员工情况 - 2022年6月30日公司共有全职雇员1022名，较2021年12月31日的866名有所增加[86] - 截至2022年6月30日止六个月，集团产生的总员工成本（不包括董事酬金）约5380万港元，较2021年同期的约4010万港元有所增加[86] 上市所得款项情况 - 公司上市所得款项净额约为9070万港元[87] - 自上市日期起至2022年6月30日，公司动用所得款项净额约5940万港元，未动用所得款项净额约3130万港元[92] 董事会情况 - 董事会目前由9名成员组成，包括4名执行董事、2名非执行董事及3名独立非执行董事[101] 股息分配情况 - 董事会决定向股东宣派截至2022年6月30日止六个月的中期股息每股10.8港仙，总金额约3880万港元，2021年同期约3520万港元[106] - 为确定有权收取中期股息的股东身份，公司将在2022年9月14日至9月16日暂停办理股东登记册手续，中期股息预期于9月23日派付[107] 慈善捐款情况 - 期内集团慈善捐款约82000港元[108] 购股计划情况 - 自2019年10月3日至中期报告日期，无购股根据购股计划获授出、行使、注销或失效[109] 证券交易情况 - 期内公司或其附属公司无购买、出售或赎回任何本公司上市证券[113] 股东权益情况 - 截至2022年6月30日，陈鉴光博士在受控制法团中权益股份数量为213,640,000股，概约持股比例59.51%；配偶权益股份数量为6,806,000股，概约持股比例1.90%[115] - 截至2022年6月30日，郑玉辉女士在受控制法团中权益股份数量为213,640,000股，概约持股比例59.51%；实益拥有股份数量为6,806,000股，概约持股比例1.90%[115] - 截至2022年6月30日，陈伟明先生、赵维光先生、邓美华女士、俞国伟先生实益拥有股份数量均为5,000,000股，概约持股比例均为1.39%[115] - 截至2022年6月30日，陈博士和郑女士在相联法团Modern Expression所持股份数目为1股，占相联法团股权概约百分比为100%[121] - 截至2022年6月30日，Modern Expression作为实益拥有人持有股份数量为213,640,000股，占公司权益百分比为59.51%[127] - 截至2022年6月30日，Capital Fortress Limited作为实益拥有人持有股份数量为29,000,000股，占公司权益百分比为8.08%[127] - 截至2022年6月30日，梁铠昌先生在受控制法团中权益股份数量为29,000,000股，占公司权益百分比为8.08%[127] - 截至2022年6月30日，陈英玉女士配偶权益股份数量为29,000,000股，占公司权益百分比为8.08%[127] - 截至2022年6月30日，Bestresult Assets Limited作为实益拥有人持有股份数量为22,360,000股，占公司权益百分比为6.23%[127] - 截至2022年6月30日，李小兰女士在受控制法团中权益股份数量为22,360,000股，占公司权益百分比为6.23%[127] 物业租赁情况 - 物业一的月租为89,775港元，租期自2022年1月1日至2022年12月31日，总建筑面积为5,985平方呎[141] - 物业二的月租为人民币1,020,433.20元，自2022年1月1日起租期为三年，总建筑面积为85,036.10平方米[141] 关联公司权益情况 - Tunbow Investments (BVI) Limited由Modern Expression拥有约78.23%的权益[145] 关联交易情况 - 关联交易的代价总额约为41.9百万港元[146]

财务业绩 - 2021年公司收益为7.631亿港元，较去年增加40.9%，毛利为2.21亿港元，毛利率为29.0%，公司股权持有人应占纯利为1.065亿港元，纯利率为14.0%，每股盈利为29.67港仙[8] - 公司2021年总收益约763.1百万港元，较2020年约541.7百万港元增加约221.4百万港元，增幅约40.9%，主要因煮食电器销售额增加[27] - 公司2021年毛利率约29.0%，较2020年约34.0%下降5.0个百分点，主要因人民币兑美元升值及原材料成本增加；毛利约221.0百万港元，较2020年约184.0百万港元增加约37.0百万港元，增幅约20.1%，主要因煮食电器销售额增加[28] - 公司2021年其他收入及收益净额约4.5百万港元，较2020年约13.2百万港元减少，因2020年有较多汇兑收益和政府补贴[29] - 公司2021年一般及行政开支约84.5百万港元，较2020年约63.2百万港元增加约21.3百万港元，主要因雇员福利开支增加[33] - 公司2021年融资成本约0.8百万港元，较2020年约1.7百万港元减少，因租赁负债利息和银行借款利息减少[34] - 集团所得税开支从2020年约1850万港元增至2021年约1930万港元，增加约80万港元或约4.4%，实际税率分别约为15.1%及15.4%[35] - 集团纯利从2020年约1.042亿港元增至2021年约1.065亿港元，增加约230万港元或约2.2%，纯利率分别约为19.2%及14.0%，减少约5.2个百分点[36] - 2021年12月31日，集团资本承担总金额约7870万港元，其中约760万港元将通过股份发售所得款项净额结算[38] - 2021年12月31日，集团资本负债比率约为24.1%，2020年约为12.8%，增加主要因计息银行借款增加[46] - 2021年12月31日，集团现金及现金等价物约为1.449亿港元，2020年约为2.239亿港元；流动比率约为2.0倍，2020年约为2.6倍[47] - 2021年12月31日，集团计息银行借款总额约为8010万港元，2020年约为3960万港元；已抵押存款约10万港元以获银行发出一份信用证[51] - 2021年12月31日，集团共有866名全职雇员，2020年为792名；2021年总员工成本（不包括董事酬金）约9410万港元，2020年约为7340万港元[58] - 公司上市所得款项净额约9070万港元，截至2021年12月31日已动用约4880万港元，未动用约4190万港元[74] - 升级生产设施及提高产能拟用5040万港元，已用3450万港元，余额1590万港元，预计2022年12月前用完[76] - 加强产品设计及开发能力并增加产品供应拟用3160万港元，已用1120万港元，余额2040万港元，预计2022年12月前用完[76] - 扩大客户群拟用300万港元，已用210万港元，余额90万港元，预计2022年12月前用完[76] - 升级资讯科技系统拟用570万港元，已用100万港元，余额470万港元，预计2022年6月前用完[76] - 2021年已付/应付公司核数师审计服务费1780千港元，协定程序费350千港元，其他非审计服务费272千港元[186] 股息分配 - 董事会建议派付2021年度末期股息每股16.0港仙，2020年为14.4港仙[9] - 董事建议派付2021年末期股息每股16.0港仙，2020年为14.4港仙[65] - 公司已采纳股息政策，董事会决定派息及金额时会考虑集团财务、资金债务、现金需求等因素[175] - 公司派付股息须遵守开曼群岛公司法及细则限制，宣派末期股息需经股东周年大会普通决议案批准，金额不得超董事会建议，董事会可派中期及/或特别股息，股息政策会不时检讨[178] 市场与业务风险 - 2022年高传染性的OMICRON变种引发的疫情或对营商环境恢复造成影响，原材料及集装箱短缺等不确定因素或持续施压[10] - 集团面临疫情、消费者偏好、主要客户关系、欧洲市场等主要风险及不确定因素，可能对业务、财务状况或经营业绩造成重大不利影响[52][53][54][55] 公司发展战略 - 公司将继续提升生产效率以降低制造成本，升级运营以符合工业4.0标准[10] - 主要市场需求上升，订单不断增加，公司将继续投资增加产能[13] - 公司目标是2025年将每个生产单位的排放物、有害废弃物及耗水由2020年基准年减少15%[13] - 公司拟扩大香港研发中心，探索将人工智能、物联网及延展实境等技术融入产品[13] - 中国2021年国内生产总值按年增长8.1%，公司深知中国尤其是大湾区市场潜力，首要任务是支持欧洲现有客户发展，后续将考虑进入中国市场[14] - 公司为配合客户国际市场扩张，2022年将推出若干新型号产品[22] - 公司2022年第一季度开始试行工业4.0生产线，加强数字化并进一步自动化以提高生产效率[25] - 公司已分配额外资源对组织管理、操作流程及内部沟通进行升级及数字化，加快全面推行工业4.0的智能制造及管理[25] - 公司致力于升级生产设施，目标到2025年将每个生产单位的排放物、有害废弃物及耗水由2020年基准年减少15%[25] - 公司已上调产品平均售价，保障盈利能力不受潜在成本波幅影响[26] 重大交易与资产情况 - 2021年无重大收购或出售附属公司及联营公司[37] - 集团于2021年进行多项物业收购，25A室收购于2022年1月18日完成，代价约4970万港元；12D及E室收购于2022年1月19日完成，代价约1630万港元；停车位收购预期于2022年4月30日完成，代价约1100万港元[44][45] 合规与管治 - 本年度公司无重大环保申索、诉讼、罚款、行政或纪律处分[62] - 本年度及直至年报日期，公司已在所有重大方面遵守香港及中国相关法律法规[63] - 公司已采纳企业管治守则，本年度及直至年报日期已遵守所有守则条文[64] - 截至2021年12月31日，公司与客户、供应商及雇员无重大纠纷[73] - 公司已采纳上市规则附录十四企业管治守则所载的守则条文作为企业管治守则[127] - 公司已采纳上市规则附录十所载标准守则作为董事进行证券交易的操守准则，各董事已全面遵守[129] - 公司已就可能掌握内幕消息的雇员确立有关证券交易的书面指引，未发现雇员不遵守情况[130] - 公司全力支持董事会主席及行政总裁的职权分离，二者职位分别由陈鉴光博士及陈伟明先生担任[135] - 截至2021年12月31日止年度，公司有3名独立非执行董事，至少占董事会成员的三分之一，且至少一名有合适专业资格或相关财务管理专业知识[136] - 公司已接获各独立非执行董事根据上市规则第3.13条就其独立性作出的书面年度确认函，认为全体独立非执行董事均为独立人士[136] - 董事会负责领导及监控公司，实施财务政策，检讨财务表现等职能[141] - 管理职能授权方面，重大事项需经董事会全体成员审批，董事会将定期检讨[142] - 截至2021年12月31日止年度，董事遵守规定参与足够持续专业培训[145] - 董事会拟定期举行会议，至少每年四次，全体董事获通知出席[146] - 2021年各董事在董事会会议、股东大会出席情况良好[147] - 公司安排合适保险，涵盖针对董事的法律行动[149] - 董事会采纳成员多元化政策，考虑多方面因素[152][153] - 董事会将逐步提高女性董事比例，追求性别均等[154] - 董事会成立审核、薪酬、提名三个委员会并订有职权范围[155] - 审核委员会、薪酬委员会、提名委员会均由三名独立非执行董事组成[158][163][166] - 截至2021年12月31日，审核委员会、薪酬委员会会议各举行4次，提名委员会会议举行3次，成员出席率均为100%[159][164][169] - 公司已采纳提名政策，明确董事提名及挑选方法程序，提名委员会负责实施、监察及定期检讨[170] - 公司实施董事提名程序，包括委任新任及替任董事、重选董事及股东提名的相关流程[173][174] - 董事会知悉编制财务报表责任，选取适当会计政策，未发现影响公司持续经营能力的重大不明朗因素[182][183] - 2021年集团对风险管理及内部控制系统成效和效益进行年度检讨，董事会认为该系统有效且充分[187] - 集团采纳风险管理政策，目标包括识别评估重大风险、设立管理程序框架、遵守法规、确保业务增长和财务稳健[189][190][191][192][193] - 风险识别基于与高级管理层讨论，风险评估由高级管理层通过评级程序进行，风险需优先排序[197][198] - 集团制定内幕消息政策，相关人员须严格遵守，确保未发布内幕消息保密[199] - 集团内部审核职能负责制定内控守则和程序、检讨营运流程及内控，董事会对风险管理及内控系统成效进行年度检讨[200] 管理层信息 - 赵维光于2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为执行董事，负责集团整体财务管理、投资业务及制定预算，有逾34年会计及财务领域经验[82][85] - 邓美华于2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为执行董事，负责集团整体营运管理、业务策略制定及整体行政管理，有逾23年家用电器行业经验[86] - 俞国伟于2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为执行董事，负责集团整体管理、业务策略制定及整体营销管理等，2017 - 2021获精品咖啡协会多项咖啡技能证书[87][89] - 陈鉴光于2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为非执行董事，担任董事会主席，负责集团整体策略规划、发展规划及投资规划[93] - 赵维光分别自1996年5月及2004年10起成为英国特许公认会计师公会及香港会计师公会的资深会员，2006年9月起为特许金融分析师协会的特许金融分析师[85] - 邓美华2018年获二零一八年杰出商界女领袖奖，2020年获二零二零年大湾区杰出女企业家奖等，2021年获大中华杰出企业家大奖[87] - 俞国伟2020年11月获香港工业总会颁发二零二零年香港青年工业家奖[92] - 赵维光2021年9月获《Money智富杂志》评为iMoney智富企业大奖2021的最佳企业领袖[85] - 邓美华自2021年4月起获选为2021 - 2022仁爱堂第42届董事局总理[87] - 俞国伟自2021年4月起获委任为香港贸易发展局电子及家电业咨询委员会委员等多个职位[92] - 陈博士在家用电器行业拥有逾45年经验，2017年9月成为东保集团有限公司董事[94] - 郑女士为集团创办人之一，负责整体财务控制等，在家用电器行业有超44年管理及营销经验，2017年9月成为东保集团有限公司董事[98] - 陈炳炎先生拥有逾47年会计经验，2019年10月3日获委任为独立非执行董事[100][101] - 蔡志良先生在行内拥有约41年相关经验，2019年10月3日获委任为独立非执行董事[106] - 陈承志先生拥有逾十年工作经验，2019年10月3日获委任为独立非执行董事[107] - 梁先生59岁，为集团品质总监，有逾42年工程及工厂管理经验，自2014年4月任现职[111] - 李先生51岁，为集团研发总监，有逾30年产品工程、检验及开发经验，2013年3月加入集团[113] - 朱先生58岁，为集团工程总监，有逾33年产品工程、检验及开发经验，2013年4月加入集团[114] - 潘先生53岁，为集团设计总监，有逾29年产品设计开发经验，2013年4月任现职[118] - 汤先生58岁，为集团业务开发总监，有逾30年产品采购、销售及营销经验，2021年5月晋升现职[119] - 梁先生1992年3月及2002年6月完成相关培训课程，2010年11月获香港工业专业评审局颁授准院士(电器业)[112] - 朱先生1997年9月取得商业管理文凭，2010年11月获香港工业专业评审局颁授准院士(电器业)[114] - 潘先生1992年3月获工业设计高级文凭及优异奖，2010年11月及2014年12月分别获准院士(电器业)及院士(电器业)[118] - 汤先生1990年6月获商用数学理学学士学位，1991年7月获运筹学及信息系统理学硕士学位，2020年9月获香港工业专业评审局颁授工商院士(FMBA®)[119][120] - 李先生1991年完成中专教育[113] - 董事会目前由9名成员组成，包括4名执行董事、2名非执行董事及3名独立非执行董事[131] - 执行董事与公司订立的服务协议初步固定任期为上市日期起计3年，期满自动续期3年[137] - 非执行董事及独立非执行董事与公司订立的委聘书初步固定任期为上市日期起计1年，期满自动续期1年[140] - 当时三分之一的董事须轮席退任，每名董事须至少每三年轮席退任一次，退任董事合资格重选连任[140] - 高级管理层（不包括董事）薪酬在零至100万港元有2人，100.0001至

业绩表现 - 公司2021年上半年实现强劲业绩，尽管面临疫情、原材料价格上涨和全球货运集装箱短缺等挑战[36] - 公司总收益从2020年上半年的223.8百万港元增加至2021年上半年的300.0百万港元，增幅为34.1%[49] - 公司纯利从2020年上半年的34.8百万港元增加至2021年上半年的39.2百万港元，增幅为12.5%[56] - 公司2021年上半年收益为300,041千港元，同比增长34.1%[142] - 公司2021年上半年毛利为88,399千港元，同比增长18.2%[142] - 公司2021年上半年税前溢利为46,172千港元，同比增长6.6%[142] - 公司2021年上半年期內溢利为39,171千港元，同比增长12.5%[142] - 公司2021年上半年全面收益總額为40,306千港元，同比增长20.6%[147] - 公司2021年上半年期內溢利為39,171千港元，較2020年同期的34,805千港元有所增長[158] 市场需求与产品策略 - 公司煮食电器需求增加，受益于居家经济趋势，尤其是在欧洲等西部地区[36] - 公司扩充产能以满足客户对产品日益增长的需求，反映管理层前瞻性战略的成功[36] - 公司将继续在研发上投入资源，推出新型煮食电器产品，以多元化产品组合[44] - 公司预计居家经济将持续一段时间，并利用2020年新增的产能继续贡献业绩[40] - 公司将继续为现有产品开发新功能，增加品牌和消费者价值[44] - 公司计划通过自有品牌进军中国消费者市场，并加大工业4.0生产线的发展力度，以提高产能和效率[45] - 公司对电热家用电器市场的长期增长保持审慎乐观态度，并计划继续利用其专业知识和竞争优势为客户及股东带来长远价值[48] 成本与利润率 - 毛利率从2020年上半年的33.4%下降至2021年上半年的29.5%，主要由于人民币兑美元升值和原材料成本增加[50] - 公司采用成本转嫁机制应对全球货币波动，以维持利润率[44] - 已销售存货成本为211,642千港元，同比增长42.0%[197] 财务与资本结构 - 公司资本负债比率从2020年12月31日的12.8%下降至2021年6月30日的12.3%，主要由于计息银行借款减少[64] - 公司现金及现金等价物从2020年12月31日的223.9百万港元减少至2021年6月30日的188.9百万港元[66] - 公司流动比率从2020年12月31日的2.6倍下降至2021年6月30日的2.2倍[66] - 公司计息银行借款总额从2020年12月31日的39.6百万港元减少至2021年6月30日的36.6百万港元[68] - 公司2021年上半年非流動資產總額为55,317千港元，同比下降1.5%[150] - 公司2021年上半年流動資產總額为458,775千港元，同比增长9.6%[150] - 公司2021年上半年流動負債總額为212,687千港元，同比增长30.7%[150] - 公司2021年上半年流動資產淨額為246,088千港元，同比下降3.9%[150] - 公司截至2021年6月30日的净資產為297,593千港元，較2020年12月31日的308,983千港元有所下降[155] - 公司2021年上半年儲備金為294,003千港元，較2020年12月31日的305,393千港元有所下降[155] 现金流与投资 - 公司2021年上半年來自經營活動的現金流淨額為34,694千港元，較2020年同期的55,180千港元減少[163] - 公司2021年上半年用於投資活動的現金流淨額為-8,956千港元，較2020年同期的-8,122千港元有所增加[163] - 公司2021年上半年用於融資活動的現金流淨額為-61,466千港元，較2020年同期的-89,608千港元有所改善[163] - 公司2021年上半年期末現金及現金等價物為188,922千港元，較2020年同期的202,245千港元有所減少[163] - 公司2021年上半年已派股息為51,696千港元，較2020年同期的42,282千港元有所增加[163] - 公司2021年上半年購買物業、廠房及設備項目支出為12,198千港元，較2020年同期的6,738千港元有所增加[163] - 公司2021年上半年新增銀行借款為19,769千港元，較2020年同期的40,390千港元有所減少[163] 市场与客户 - 公司2021年上半年来自外部客户的收益为300,041千港元，同比增长34.1%，其中欧洲市场贡献最大，达280,730千港元[184] - 公司主要客户A在2021年上半年贡献收益124,438千港元，同比增长20.7%[191] - 公司2021年上半年电热家用电器销售收入为295,982千港元，同比增长32.3%[193] - 公司2021年上半年模具销售收入为4,059千港元，同比增长显著[193] - 公司2021年上半年来自美国市场的收益为3,446千港元，同比下降66.5%[184] - 公司2021年上半年来自亚洲市场的收益为14,274千港元，同比增长27.4%[184] - 公司2021年上半年来自其他地区的收益为1,591千港元[184] 风险与挑战 - 公司预期2021年下半年全球货运集装箱供应不稳定将继续带来挑战[44] - 公司面临的主要风险包括疫情导致的封锁措施、消费者偏好变化、依赖少数主要客户、欧洲市场的不确定性以及产品设计和研发的挑战[72] 员工与薪酬 - 公司于2021年6月30日共有881名全职雇员，较2020年12月31日的792名有所增加，总员工成本为40.1百万港元[77] 股息与股东 - 公司宣派截至2021年6月30日止六个月的中期股息每股9.8港仙，总金额约35.2百万港元[98] - 公司将于2021年9月15日至9月17日暂停办理股东登记册手续，以确定股东获得中期股息的权利[99] - 中期股息预计将于2021年9月24日派付给合资格股东[99] 其他财务信息 - 公司所得税开支从2020年上半年的8.5百万港元减少至2021年上半年的7.0百万港元，降幅为17.8%，主要由于子公司获得高新技术企业地位适用15%的优惠税率[56] - 公司自2019年10月25日上市以来，已动用所得款项净额约32.6百万港元，未动用所得款项净额约58.1百万港元[82] - 公司计划升级生产设施及提高产能，拟动用50.4百万港元，已动用21.6百万港元，剩余28.8百万港元计划于2021年12月前使用[82] - 公司计划加强产品设计及开发能力，拟动用31.6百万港元，已动用8.6百万港元，剩余23.0百万港元计划于2022年12月前使用[82] - 公司计划扩大客户群，拟动用3.0百万港元，已动用1.8百万港元，剩余1.2百万港元计划于2022年12月前使用[82] - 公司计划升级资讯科技系统，拟动用5.7百万港元，已动用0.6百万港元，剩余5.1百万港元计划于2022年6月前使用[82] - 公司截至2021年6月30日止六个月的溢利及财务状况载于中期简明综合财务资料[98] - 截至2021年6月30日，公司未进行任何慈善捐献[100] - 公司购股权计划自2019年10月3日通过后，未有任何购股权授出、行使、届满或失效[101] - 截至2021年6月30日，公司或其附属公司未购买、出售或赎回任何上市证券[107] - 公司董事及最高行政人员持股情况：陈鑑光博士持股59.51%，郑玉辉女士持股59.51%，陈伟明先生持股1.39%，赵维光先生持股1.39%，邓美华女士持股1.39%，俞国伟先生持股1.39%[108] - Modern Expression Limited持有公司59.51%的股份，由陈鑑光博士和郑玉辉女士共同全资拥有[111] - Capital Fortress Limited持有公司8.08%的股份，梁鎰昌先生和陈英玉女士分别持有8.08%的股份[119] - Bestresult Assets Limited持有公司6.23%的股份，李小兰女士和卢锦荣先生分别持有6.23%的股份[119] - 公司在中国内地的非流动资产为53,262千港元，较2020年底略有下降[189] - 公司2021年上半年所有收益均来自货物转让时点确认[193] - 公司2021年上半年未收到任何与COVID-19相关的租金减免[179] - 银行利息收入为686千港元，同比下降42.6%[196] - 咨询收入为590千港元，同比增长41.5%[196] - 其他收入为349千港元，同比下降49.4%[196] - 物业、厂房及设备折旧为5,986千港元，同比增长41.1%[197] - 使用权资产折旧为5,996千港元，同比增长8.3%[197] - 汇兑差额净额为222千港元，同比下降72.5%[197] - 发回贸易应收款项减值浮额为-434千港元，同比减少18.3%[197] - 撤减存货至可变现净值为-246千港元，同比减少171.1%[197]

财务数据关键指标变化 - 2020年公司收益为541.7百万港元，较去年增加6.2%[8] - 2020年公司毛利为184.0百万港元，较去年增加3.1%[8] - 2020年公司股权持有人应占经调整溢利为104.2百万港元，较去年增长29.6%[8] - 2020年整体经调整纯利率由15.8%增加3.4个百分点至19.2%[8] - 公司2020年总收益约541.7百万港元，较2019年约510.2百万港元增加约31.5百万港元，增幅约6.2%[22] - 公司2020年毛利约184.0百万港元，较2019年约178.5百万港元增加约3.1%，毛利率由2019年约35.0%降至2020年约34.0%[23] - 公司2020年其他收入及收益净额约13.2百万港元，较2019年约4.2百万港元增加，主要因汇兑收益约5.7百万港元与政府补助约3.5百万港元[24] - 公司2020年一般及行政开支约63.2百万港元，较2019年约86.0百万港元减少，因2019年有上市开支约19.6百万港元及2020年减免中国社会保险费[25] - 公司2020年融资成本约1.7百万港元，较2019年约3.3百万港元减少，因银行借款利息减少约1.1百万港元及租赁负债利息减少约0.5百万港元[26] - 公司2020年所得税开支约18.5百万港元，较2019年约20.1百万港元减少约1.5百万港元，减幅约7.6%，实际税率从2019年约24.8%降至2020年约15.1%[29] - 公司2020年年内溢利约104.2百万港元，较2019年约60.8百万港元增加约43.4百万港元，增幅约71.3%[30] - 公司2020年经调整纯利约104.2百万港元，较2019年（撇除上市开支后）增加约23.8百万港元，增幅约29.6%，经调整纯利率从2019年约15.8%增至2020年约19.2%[30] - 2020年12月31日集团资本负债比率约为12.8%，2019年约为14.2%，减少因银行借款减少[38][39] - 2020年12月31日集团现金及现金等价物约为2.239亿港元，2019年约为2.456亿港元[39] - 集团流动比率从2019年12月31日约2.8倍降至2020年12月31日约2.6倍[39] - 2020年12月31日集团计息银行借款总额约为3960万港元，2019年约为4350万港元[40] - 2020年12月31日集团有792名全职雇员，2019年为836名[49] - 截至2020年12月31日止年度集团总员工成本（不包括董事酬金）约7340万港元，2019年约为7690万港元[49] - 截至2020年12月31日，升级生产设施及提高产能拟定用途总额为5040万港元，实际使用1350万港元，余额3690万港元，预期2021年12月前完成[65] - 截至2020年12月31日，加强产品设计及开发能力并增加产品供应拟定用途总额为3160万港元，实际使用600万港元，余额2560万港元，预期2022年12月前完成[65] - 截至2020年12月31日，扩大客户群拟定用途总额为300万港元，实际使用120万港元，余额180万港元，预期2022年12月前完成[65] - 截至2020年12月31日，升级资讯科技系统拟定用途总额为570万港元，实际使用60万港元，余额510万港元，预期2022年6月前完成[65] - 截至2020年12月31日，所得款项净额拟定用途总额为9070万港元，实际使用2130万港元，余额6940万港元[65] - 截至2020年12月31日，公司已付/应付核数师审计服务费1680千港元，协定程序服务费300千港元，其他服务费248千港元[173] 股息分配 - 董事会建议派付2020年度末期股息每股14.4港仙[9] - 董事建议派付2020年末期股息每股14.4港仙，2019年为10.6港仙[56] - 公司采纳股息政策，派付股息需考虑集团财务、资金债务等状况，末期股息需经股东批准[167] 业务销售与市场 - 2020年家用电器出口总值增加约18%至837亿美元[7] - 公司产品主要销售至海外超30个国家及地区[16] 产品分类 - 公司电热家用电器产品主要分为衣物护理电器和煮食电器两类[16] 资本承担与负债 - 2020年12月31日，公司就购买物业、厂房及设备作出资本承担约6.9百万港元，其中约4.6百万港元将通过股份发售所得款项净额结算[32] - 2020年12月31日，公司并无重大或然负债[33] - 2020年12月31日公司已抵押存款约110万港元以获银行发出两份信用证[40] 股份购回 - 2020年公司购回4100万股股份[39] 重大纠纷情况 - 2020年集团与客户、供应商及雇员无重大纠纷[61] 上市所得款项 - 公司上市股份发售所得款项净额约为9070万港元[64] 管理层信息 - 陈伟明先生52岁，拥有逾23年会计经验，担任公司行政总裁[69] - 赵维光先生56岁，拥有逾33年会计及财务领域经验，担任公司财务总监[71] - 邓美华女士46岁，在家用电器行业拥有逾22年经验，担任公司董事总经理[75] - 俞国伟先生44岁，2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为执行董事，担任集团营销总监[76] - 陈鉴光博士62岁，2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为非执行董事，担任董事会主席，在家用电器行业拥有逾44年经验[81] - 郑玉辉女士63岁，2017年9月28日获委任为董事，2019年2月28日重新获委任为非执行董事，在家用电器行业拥有超38年的管理及营销经验[85] - 陈炳炎先生74岁，2019年10月3日获委任为独立非执行董事，拥有逾46年会计经验[87] - 蔡志良66岁，2019年10月3日获委任为独立非执行董事，有38年相关经验[93] - 陈承志34岁，2019年10月3日获委任为独立非执行董事，有逾十年工作经验[94] - 梁脑昌58岁，为本集团品质总监，有逾41年工程及工厂管理经验[98] - 李伯文50岁，为本集团研发总监，有逾29年产品工程、检验及开发经验[100] - 朱明德57岁，为本集团工程总监，有逾32年产品工程、检验及开发经验[102] - 李国豪先生39岁，拥有逾七年产品开发及项目管理经验，2020年7月起任香港电器业协会委员，9月获颁工商院士，获2020年最佳雇员奖[111] - 汤伟雄先生57岁，拥有逾29年产品采购、销售及营销经验，2020年9月获颁工商院士[107][108] - 潘正正先生52岁，拥有逾28年产品设计开发经验[106] 管理层教育背景与荣誉 - 俞先生2002年6月毕业于邦德大学取得文学士学位，2013年10月取得香港城市大学应用心理学社会科学硕士学位[80] - 陈博士2007年1月成为香港董事学会的资深会员，2009年9月获颁加拿大特许管理学院的院士[82] - 郑女士2010年5月被世界华商投资基金会授予第12届世界杰出华人奖，2014年荣获香港政府颁发的荣誉勋章[86] - 俞先生2017 - 2021年获精品咖啡协会颁发咖啡师技能中中级、焙烤中级、生豆专业、冲泡中级及咖啡文凭证书[80] - 陈博士2019年7月及9月分别获委任为香港模具及产品科技协会理事会的理事长及香港创新科技及制造业联合总会第十二届理事会副主席[82] - 俞先生2020年11月获香港工业总会颁发2020年香港青年工业家奖[80] - 蔡志良1972年完成中学教育[94] - 陈承志2008年8月毕业于伦敦大学学院，取得化学工程学士学位[94] - 梁脑昌1979年完成中学教育，1992年3月和2002年6月完成相关课程培训[98][99] - 李伯文1991年完成中专教育[101] - 朱明德1997年9月取得商业管理文凭，2010年11月获颁授准院士(电器业)[102] 证券交易违规情况 - 2020年3月5日，陈承志先生父亲通过联名证券账户购买1000000股本公司股份，技术上违反标准守则第A.3(a)条[118] - 2020年3月27日至3月31日，联名证券账户持有的1000000股本公司股份在市场悉数出售[119] 董事会组成 - 董事会目前由九名成员组成，包括四名执行董事、两名非执行董事及三名独立非执行董事[121] - 截至2020年12月31日，公司有三名独立非执行董事，至少占董事会成员的三分之一[126] 企业管治相关制度 - 公司已采纳上市规则附录十四企业管治守则所载的守则条文作为企业管治守则[116] - 公司已采纳上市规则附录十所载上市发行人董事进行证券交易的标准守则作为董事进行证券交易的操守准则[118] - 公司已就可能掌握内幕消息的雇员确立有关证券交易的书面指引，未发现雇员不遵守情况[120] - 公司认为有效的企业管治架构对维持及提高投资者信心等至关重要[115] 董事任期与轮值 - 执行董事与公司订立的服务协议初步固定任期为上市日期起计三年，期满自动续期三年[127] - 非执行董事及独立非执行董事与公司订立的委聘书初步固定任期为上市日期起计一年，期满自动续期一年[127] - 根据细则，当时三分之一的董事须轮席退任，每名董事至少每三年轮席退任一次[128] 董事会会议安排 - 董事会拟定期举行会议，至少每年四次，大约每季度一次，定期会议全体董事获不少于14天通知[137] - 2020年各董事在董事会会议及股东周年大会的出席率均为100%[137] - 2020年董事会主席与独立非执行董事在其他执行董事不在场的情况下举行一次会议[137] 董事资料提供与培训 - 2020年全体董事均获提供公司表现、状况及前景的每月最新资料[131] - 2020年董事一直遵守企业管治守则的守则条文第A.6.5条，参与足够的相关持续专业培训[136] 董事会职责 - 董事会负责领导及监控公司，实施有关财务事宜的政策，检讨集团财务表现等[131] 董事会下属委员会 - 董事会已成立审核、薪酬和提名三个委员会，各委员会均由三名独立非执行董事组成[145] - 截至2020年12月31日，审核委员会成员会议出席率均为100%（5/5）[149] - 截至2020年12月31日，薪酬委员会成员会议出席率均为100%（5/5）[152] - 截至2020年12月31日，提名委员会成员会议出席率均为100%（4/4）[159] - 审核委员会主要负责外聘核数师相关建议、财务报表检讨等工作[146] - 薪酬委员会负责检讨及批准管理层薪酬建议等工作[151] - 提名委员会负责检讨董事会结构等并选择董事候选人[157] - 董事会与审核委员会在委任外聘核数师方面无意见分歧[150] 高级管理层薪酬 - 2020年支付给高级管理层（不包括董事）薪酬在0 - 100万港元的有2人，100.0001 - 150万港元的有4人，150.0001 - 200万港元的有1人[156] 多元化政策 - 公司已采纳董事会成员多元化政策，考虑多方面因素促进多元化[140][144] 公司秘书情况 - 公司已委任赵维光为公司秘书，其在2020年投入不少于15个小时参加相关专业培训[169] 提名政策与程序 - 公司已采纳提名政策，提名委员会负责政策实施、监察及定期检讨[162] - 公司实施董事提名程序，包括委任新任及替任董事、重选董事及股东提名等流程[163][165][166] 董事责任与财务报表 - 董事有责任编制真实反映公司及集团财务状况等的报表，且不知悉影响公司持续经营能力的重大不明朗因素[174][175] 风险管理与内部控制 - 董事会监督集团风险管理及内部控制系统，审核委员会协助监督，2020年认为系统有效且充分[176][179] - 集团采纳风险管理政策，目标是确保业务可持续稳定增长，识别和管理重大风险[180][181] - 公司内部审核职能负责制定内控守则程序，检讨营运流程及内控[190] - 董事会对风险管理及内控系统成效进行年度检讨，并委任顾问持续检讨，检讨每年进行[190] 内幕消息政策 - 公司制定内幕消息政策，相关人员须严格遵守，违规可能受纪律处分[187] 股东大会相关 - 2021年股东周年大会拟定于2021年5月28日举行[191] - 股东要求召开特别大会须持有公司实缴股本不少于十分之一[192] - 股东提出召开特别大会要求后，会议须在2个月内召开，若董事会21日内未安排，请求人可自行召开[192] - 股东提名董事人选，递交通知限期开始日期不得早于寄发选举通告翌日，截止日期不得迟于股东大会日期前七日，且通知最短期至少为七日[196] 股东查询方式 - 股东可向公司香港主要营业地点邮寄或通过电话(852) 2750 0775向董事会查询[197]

公司业务概况 - 公司是电热家用电器发展商、设计者、制造商及供应商，产品主要销至欧洲国家，分为衣物护理电器和煮食电器两类[10] - 公司主要从事电热家用电器的制造及销售[140] 疫情对业务的影响 - 2020年第一季度工厂曾短暂停产，2月14日恢复生产，11名香港员工自2月7日起留驻中国工厂监督运营[11] - 2020年第二季度全球疫情蔓延，业务讨论和决策延迟，客户订单下达保守，整体销售受影响[11] 公司业务策略与展望 - 公司专注优化产品组合和资源分配，期内保持满意的毛利率及价格水平[13] - 预计2020年下半年经济复苏步入正轨，疫情带动“居家经济”，消费者更依赖网购[14] - 公司认为物流供应、进口关税和汇率稳定，业务不会受不利影响，对煮食电器需求乐观[14] - 公司正与客户商讨将煮食电器打入新市场，若推出新产品将大量生产[14] - 未来公司将投入更多资源研发，扩展香港研发团队，探索融入最新科技潜力[14] - 公司按工业4.0标准优化运营流程和生产设施，以提升长期发展效能[15] - 中国2020年第二季度GDP按年增长3.2%，公司将积极寻求自有品牌打入中国市场机会[19] 财务数据对比（2019年6月30日止六个月与2020年6月30日止六个月） - 集团总收益从2019年6月30日止六个月约24270万港元减少约1890万港元或约7.8%至2020年6月30日止六个月约22380万港元[20] - 集团毛利从2019年6月30日止六个月约8120万港元减少至2020年6月30日止六个月约7480万港元，减幅约为7.8%，毛利率维持在约33.4% [21] - 集团其他收入从2019年6月30日止六个月约200万港元增加至2020年6月30日止六个月约230万港元[22] - 集团一般及行政开支从2019年6月30日止六个月约4040万港元减少至2020年6月30日止六个月约2850万港元[24] - 集团融资成本从2019年6月30日止六个月约180万港元减少至2020年6月30日止六个月约100万港元[25] - 集团所得税开支减少约130万港元，从2019年6月30日止六个月约980万港元减少约13.2%至2020年6月30日止六个月约850万港元，实际税率从约28.2%降至约19.7% [26] - 集团溢利从2019年6月30日止六个月约2500万港元增加约980万港元或约39.4%至2020年6月30日止六个月约3480万港元，经调整纯利率从约15.5%增至约15.6% [27] 财务指标情况（2020年6月30日与2019年12月31日对比） - 2020年6月30日，集团资本负债比率约10.4%（2019年12月31日：约14.2%）[36][38] - 2020年6月30日，集团定期存款以及现金及银行结余约20220万港元（2019年12月31日：约24560万港元），流动比率约2.8倍（2019年12月31日：约2.8倍）[38] - 2020年6月30日，集团计息银行借款总额约2820万港元（2019年12月31日：约4350万港元），并无资产抵押或持续抵押[39] 员工情况 - 截至2020年6月30日，集团全职雇员817名，较2019年12月31日的836名有所减少[50] - 截至2020年6月30日止六个月，集团总员工成本（不包括董事酬金）约3380万港元，较2019年同期的约3710万港元有所降低[50] 上市所得款项情况 - 集团上市股份发售所得款项净额约为9070万港元[51] - 自上市至2020年6月30日，公司动用所得款项净额约920万港元，未动用所得款项净额约8150万港元[55] - 董事会于2020年7月23日修订使用未动用所得款项净额的时间表[55] 股份交易情况 - 2020年3月5日，陈承志先生父亲在禁售期内透过联名账户购买100万股公司股份，后于2020年3月27 - 31日悉数出售，联名账户已关闭[58][62] - 截至2020年6月30日止六个月，公司于联交所购买31,526,000股股份，总代价（扣除交易成本前）为25,487,160港元，交易成本约为92,000港元，已购回股份悉数注销[75] - 报告期末后，公司于联交所回购947.4万股，总代价759万港元[103] 董事会与合规情况 - 董事会由九名成员组成，包括四名执行董事、两名非执行董事及三名独立非执行董事[64] - 截至2020年6月30日止六个月及报告日期，集团在重大方面遵守相关法律法规，无严重违反情况[65] 股息情况 - 董事向股东宣派截至2020年6月30日止六个月的中期股息每股8.9港仙，总金额约为3200万港元，2019年同期无[68] - 公司将在2020年9月15日至9月17日暂停办理股东登记册手续，中期股息预计于9月25日支付给合资格股东[69] 慈善捐献情况 - 截至2020年6月30日止六个月，集团慈善捐献约为100万港元[70] 股东持股情况 - 2020年6月30日，陈鉴光博士持有股份213,640,000股，持股比例54.20%；配偶权益股份4,216,000股，持股比例1.07%[80] - 2020年6月30日，郑玉辉女士持有股份213,640,000股，持股比例54.20%；实益拥有股份4,216,000股，持股比例1.07%[80] - 2020年6月30日，陈伟明先生、赵维光先生、邓美华女士、俞国伟先生分别实益拥有股份5,000,000股，持股比例均为1.27%[80] - 2020年6月30日，陈博士和郑女士在Modern Expression持有权益股份各1股，占相联法团股权概约百分比均为100%[84] - 2020年6月30日，Modern Expression持有2.1364亿股，占公司权益54.20%[90] - 2020年6月30日，Capital Fortress Limited持有2900万股，占公司权益7.36%[90] 详细财务数据（截至2020年6月30日止六个月与2019年同期对比） - 截至2020年6月30日止六个月，公司收益2.23796亿港元，2019年同期为2.42723亿港元[111] - 截至2020年6月30日止六个月，公司毛利7481.3万港元，2019年同期为8117.8万港元[111] - 截至2020年6月30日止六个月，公司税前溢利4331.7万港元，2019年同期为3476.6万港元[111] - 截至2020年6月30日止六个月，公司期内溢利3480.5万港元，2019年同期为2496.2万港元[111] - 截至2020年6月30日止六个月，公司基本及摊薄每股盈利8.76港仙，2019年同期为8.32港仙[111] - 截至2020年6月30日止六个月，公司期内全面收益总额3340.7万港元，2019年同期为2460.2万港元[112] - 截至2020年6月30日止六个月，换算海外业务产生的汇兑差额为亏损139.8万港元，2019年同期为亏损36万港元[112] - 2020年6月30日非流动资产总额为53318000港元，2019年为54305000港元[115] - 2020年6月30日流动资产总额为354401000港元，2019年为415308000港元[115] - 2020年6月30日流动负债总额为127531000港元，2019年为150184000港元[115] - 2020年6月30日非流动负债总额为8087000港元，2019年为12874000港元[116] - 2020年6月30日净资产为272101000港元，2019年为306555000港元[116] - 截至2020年6月30日止六个月，来自经营活动的现金流为55180000港元[137] - 截至2020年6月30日止六个月，用于投资活动的现金流净额为 - 8122000港元[137] - 截至2020年6月30日止六个月，来自/（用于）融资活动的现金流净额为 - 89608000港元[137] - 2020年6月30日期末现金及现金等价物为202245000港元[137] - 2020年上半年来自客户合约的总收益为223,796千港元，2019年同期为242,723千港元[153][155] - 2020年上半年电热家用电器销售收益为223,731千港元，2019年同期为242,204千港元；模具销售收益为65千港元，2019年同期为519千港元[155] - 2020年上半年银行利息收入为1,196千港元，2019年同期为155千港元；咨询收入为417千港元，2019年同期为423千港元；其他收入为690千港元，2019年同期为1,441千港元[155] - 2020年上半年已销售存货成本为148,983千港元[162] - 2020年上半年物业、厂房及设备折旧与使用权资产折旧共4,241千港元，2019年同期为5,535千港元[162] - 香港利得税按16.5%税率作出拨备，一间附属公司首2,000,000港元应课税溢利按8.25%税率征税，余下按16.5%税率征税[166] - 2020年上半年即期香港税款支出为5,298千港元，即期中国内地税款支出为2,496千港元，递延税款为718千港元；2019年同期分别为5,460千港元、2,795千港元、1,529千港元[167] - 2020年上半年期内税款支出总额为8,512千港元，2019年同期为9,804千港元[168] - 2019年末期每股普通股股息为10.6港仙，扣除库存股份股息后为42,282千港元；2020年中期建议派付每股普通股股息8.9港仙，为31,951千港元[170] - 2020年上半年欧洲收益为200,576千港元，2019年同期为212,537千港元；美国收益为10,277千港元，2019年同期为15,031千港元[147] - 截至2020年6月30日止六个月，公司普通股权益持有人应占溢利3480.5万港元，2019年同期为2496.2万港元；已发行普通股加权平均数397397363股，2019年同期为300000000股[172] - 截至2020年6月30日止六个月，集团购置物业、厂房及设备总成本673.8万港元，2019年同期为326.6万港元[174] 应收应付款项情况 - 2020年6月30日贸易应收款项61028千港元，减值493千港元，净额60535千港元；2019年12月31日贸易应收款项63959千港元，减值1024千港元，净额62935千港元[175] - 2020年6月30日，30天内贸易应收款项32293千港元，31至90天为26363千港元，超过90天为1879千港元[177] - 2020年6月30日贸易应付款项53568千港元，2019年12月31日为52600千港元[181] - 2020年6月30日，30天内贸易应付款项22368千港元，31至90天为27728千港元，超过90天为3472千港元[181] 银行贷款情况 - 2020年6月30日银行贷款部分21163千港元，一年后到期还款的银行贷款部分7000千港元，总计28163千港元；2019年分别为34471千港元、9000千港元，总计43471千港元[182] 股本情况 - 法定股本为4000000000股每股面值0.01港元的普通股，金额40000千港元[192][193][194] - 2020年6月30日已发行及缴足394200000股每股面值0.01港元的普通股，金额3942千港元；2019年12月31日为400000000股，金额4000千港元[195][196][197][198][199][200] - 2020年1月1日至6月30日，公司已购回及注销股份5800000股[200]

财务表现 - 公司2019年收益为510.2百万港元，同比增长36.6%[9] - 公司2019年毛利为178.5百万港元，同比增长69.5%[9] - 公司2019年股东应占溢利为60.8百万港元，同比增长59.9%[9] - 公司2019年整体毛利率提高6.8%，达到35.0%[9] - 公司2019年纯利率提高1.7%，达到11.9%[9] - 公司2019年总收益为510.2百万港元，同比增长36.6%，主要由于煮食电器销售额增加[24] - 公司2019年毛利为178.5百万港元，同比增长69.5%，毛利率从28.2%提升至35.0%，主要由于高毛利产品销售增加及人民币贬值[25] - 公司2019年纯利为60.8百万港元，同比增长59.9%，经调整纯利为80.4百万港元，经调整纯利率从10.2%提升至15.8%[32] - 公司2019年所得税开支为20.1百万港元，同比增长154.3%，实际税率从17.2%提升至24.8%，主要由于不可扣税的上市开支增加[29] - 公司2019年一般及行政开支为86.0百万港元，同比增长50.3%，主要由于上市开支及员工成本增加[27] - 公司2019年融资成本为3.3百万港元，同比增长266.7%，主要由于租赁负债利息及银行借款利息增加[28] - 公司2019年资本承担为1.4百万港元，主要用于购买家具、装置及设备以及模具[34] - 公司2019年无重大或然负债，与2018年情况相同[35] - 公司资本负债比率从2018年的34.5%降至2019年的14.2%，主要由于权益总额增加[38][41] - 公司2019年底的定期存款及现金及银行结余约为245.6百万港元，较2018年的51.9百万港元大幅增加[41] - 公司2019年底的流动比率为2.8倍，较2018年的1.8倍有所提升，主要由于所得款项浮额所致[41] - 公司2019年底的计息银行借款总额约为43.5百万港元，较2018年的46.7百万港元有所减少[43] - 公司2019年底共有836名全职雇员，较2018年的922名有所减少，总员工成本（不包括董事酬金）约为76.9百万港元，较2018年的81.9百万港元有所下降[52] - 公司建议派付2019年度末期股息每股10.6港仙[9] - 公司建议派付2019年度末期股息每股10.6港仙，需待股东批准[58] - 公司已採納股息政策，董事會將考慮財務狀況、資金需求、市況等因素決定是否派發股息[164] 未来计划与挑战 - 公司预计2020年供应链及销售将面临挑战，主要受疫情影响[10] - 公司计划加强设计团队实力，扩大开发能力，引进新型号，开拓新市场及开发新产品类别[13] - 公司目标是将工厂改造以达到工业4.0标准，提升服务水平、质量及盈利能力[13] - 公司2019年成立研发中心，并计划在2020年扩大团队，推动热动力学技术及相关产品开发[21] - 公司预计2020年将面临挑战，主要由于疫情对供应链和销售的影响，但将继续开发新技术和新功能以满足市场需求[20] - 公司上市所得款项净额约为90.7百万港元，其中50.4百万港元拟用于升级生产设施及提高产能[66] - 公司拟使用31.6百万港元加强产品设计及开发能力并增加产品供应[66] - 公司计划使用3.0百万港元扩大客户群[66] - 公司拟使用5.7百万港元升级资讯科技系统[66] - 自上市至2019年12月31日，公司仅动用了0.9百万港元，低于拟定的款项使用量[66] 公司治理与董事会 - 公司董事会由九名成员组成，包括四名执行董事、两名非执行董事及三名独立非执行董事[119] - 公司已采纳上市规则附录十四企业管治守则作为其企业管治守则[112] - 公司确认自上市日期起至2019年年报日期，已全面遵守企业管治守则[113] - 公司已采纳上市规则附录十所载的标准守则作为董事买卖公司证券的规定准则[114] - 公司独立非执行董事陈承志先生的父亲在禁售期内通过联名证券账户购买了1,000,000股公司股份，构成技术性违反标准守则[114] - 公司已采取措施关闭陈承志先生与其父亲的联名证券账户，并确保在禁售期结束前不会出售公司股份[114] - 公司相关雇员遵守证券交易的书面指引，未发现任何雇员不遵守该指引[118] - 公司全力支持董事会主席及行政总裁的职权分离，确保权力及授权平衡[121] - 公司共有三名独立非执行董事，占董事会成员的三分之一，其中至少一名具备会计或相关财务管理专业知识[124] - 独立非执行董事在董事会及董事委员会会议中积极参与，管理潜在利益冲突事宜，并为公司及股东利益提供制衡[124] - 执行董事的服务协议初步固定任期为三年，非执行董事及独立非执行董事的委聘书初步固定任期为一年[125] - 董事会负责领导及监控公司，监察集团业务、策略方针及表现，并审批投资建议及主要管理人员的委任[129] - 董事会定期举行会议，至少每年四次，全体董事在2019年共举行了三次会议，所有董事均出席了全部会议[135] - 公司已安排合适的保险，以涵盖针对董事的任何法律行动[139] - 公司采纳了董事会成员多元化政策，认为多元化有助于提升董事会表现[140] - 公司董事会致力于提高女性董事比例，目标是实现性别均等[142] - 公司董事会成员多元化政策考虑了性别、年龄、文化背景、教育背景、种族、专业经验及资格等因素[141] - 公司董事会成立了审核委员会、薪酬委员会和提名委员会，分别负责财务报告、薪酬管理和董事提名等事务[145] - 审核委员会自上市以来已举行3次会议，所有成员均全勤出席[146] - 薪酬委员会自上市以来已举行3次会议，所有成员均全勤出席[150] - 提名委员会自上市以来已举行3次会议，所有成员均全勤出席[153] - 公司高级管理层薪酬范围在100万至250万港元之间，其中1人薪酬在0至100万港元，4人薪酬在100万至150万港元，1人薪酬在150万至200万港元[151] - 公司董事会与审核委员会在委任外聘核数师方面没有意见分歧[149] - 公司董事会强调技能和经验的平衡，以支持核心业务和策略的良好决策[141] - 公司董事会期望有适当比例的董事在核心市场有直接经验，并反映公司的策略[142] - 公司已採納提名政策，提名委員會負責董事提名及挑選，考慮候選人的品格、資歷、獨立性及性別多元化等因素[155] - 公司已實施董事提名程序，包括委任新任及替任董事，董事會有最終權力決定合適的董事人選[158][159] 风险管理与内部控制 - 公司董事會認為截至2019年12月31日止年度的風險管理及內部控制系統屬有效及充分[174][177] - 公司确保所有重大风险得到识别、评估、量化、妥善缓和、减少及管理，确保足够的风险管理系统[179] - 公司设立并执行风险管理程序框架[180] - 公司通过采用最佳常规以遵守相关法规[181] - 公司确保业务增长及财务稳健[182] - 公司高级管理层通过风险评级程序评估主要风险因素的影响及可能性[183] - 公司根据主要风险因素的影响及可能性进行风险优先排序[184] - 公司制定内幕消息政策，确保内幕消息的保密性[185] - 公司内部审核职能负责制定内部控制守则及程序，确保符合风险管理及内部控制政策[187] 董事与高管背景 - 公司执行董事陈伟明先生拥有逾20年会计经验，并担任集团行政总裁[69] - 公司执行董事赵维光先生拥有逾30年会计及财务经验，并担任集团财务总监[71] - 公司执行董事邓美华女士拥有逾20年家用电器行业经验，并担任集团董事总经理[76] - 俞国伟先生于2017年9月28日获委任为董事，并于2019年2月28日重新获委任为执行董事，担任集团营销总监，负责整体管理、业务策略制定及营销管理[77] - 俞国伟先生于2016年12月取得英国伦敦城市行业协会颁发的国际咖啡调配师认证，并于2017年7月取得精品咖啡协会颁发的咖啡师技能中级证书[78] - 陈鉴光博士为集团创始人之一，于2017年9月28日获委任为董事，并于2019年2月28日重新获委任为非执行董事，担任董事会主席，负责整体策略规划及投资规划[81] - 陈鉴光博士于2009年9月获颁加拿大特许管理学院的院士(Fellow)，并于2010年5月被世界华商投资基金会授予第12届世界杰出华人奖[83] - 郑玉蝉女士为集团创始人之一，于2017年9月28日获委任为董事，并于2019年2月28日重新获委任为非执行董事，负责整体财务控制及人力资源管理[83] - 郑玉蝉女士于2010年5月被世界华商投资基金会授予第12届世界杰出华人奖，并于2014年荣获香港政府颁发的荣誉勋章[84] - 陈炳炎先生于2019年10月3日获委任为独立非执行董事，担任集团审核委员会主席兼薪酬委员会及提名委员会成员[88] - 陈炳炎先生拥有逾40年会计经验，曾担任多家公司的高级核数师及会计师，自2017年7月起担任裕韬资本有限公司的首席风险官[89] - 蔡志良先生拥有约35年电气产品行业经验，曾担任乐丰实业有限公司和新机实业有限公司的创始人及董事[90] - 陈承志先生拥有逾五年工作经验，曾担任摩根士丹利初级客户服务助理和东亚银行客户服务专员[91] - 梁鎰昌先生拥有逾35年工程及工厂管理经验，现任登辉电器(惠州)有限公司法定代表人[95] - 李伯文先生拥有逾25年产品工程、检验及开发经验，现任公司研发总监[97] - 朱明德先生拥有逾25年产品工程、检验及开发经验，现任公司工程总监[102] 其他 - 公司主要收益以美元计值，主要开支以人民币计值，目前并无外币对冲政策[36] - 公司2019年底并无任何重大投资或资本资产的具体计划[37] - 公司2019年底并无资产抵押或持续抵押[43] - 公司2019年度与客户、供应商及雇员之间并无重大纠纷或争议[65] - 截至2019年12月31日，公司支付給核數師的審計服務費用為1680千港元，提供上市有關的服務費用為4152千港元[171] - 公司计划于2020年5月28日举行上市后第一次股东周年大会[188] - 公司设有网站www.townray.com，提供最新财务资料及其他资料供公众查阅[197]