业绩总结 - 公司2023年收入同比下滑24.7%，达到46.7亿元人民币，低于预期，但毛利率提升5.3个百分点，费用缩减，净亏损同比减少64.1%至3.2亿人民币，好于预期[1] - F端（金融客户）收入同比增长14.8%，达到22.0亿元人民币，付费用户数增加7%至2630万人，ARPU同比增长7.5%[1] - B端（企业客户）收入同比增长81.2%，达到10.8亿元人民币，付费用户数增加75%至510万人，服务企业累计数增加530家至1508家[1] - 营业收入2023年至2026年分别为467.4亿元、537亿元、623.6亿元、718.2亿元，同比变动分别为-24.7%、14.9%、16.1%、15.2%[2] - 平安好医生2026年预计营业收入将达到7182百万人民币，较2022年增长15.7%[3] 未来展望 - 2024年经调整non-IFRS净亏损下调至2.3亿元，2025年经调整non-IFRS净亏损下调至净利润，主要由于收入下调导致[2] - 给予公司2025年P/S目标为2倍，下调目标价至15.0港元，维持“持有”评级，目标估值倍数低于3年历史平均0.8个标准差[2] - 2026年预计毛利率将达到34.0%，较2023年提升1.7个百分点[3] - 2026年预计经营利润率将达到-7%，较2022年改善12个百分点[3] 新产品和新技术研发 - 付费用户数中期预期超过6,000万，支持线上问诊政策出台[6] 市场扩张和并购 - 和黄医药(HCM.US Equity)目标价为25.0 LC，评级为买入[5] - 再鼎医药(ZLAB US Equity)目标价为60.0 LC，评级为买入[5] - 百济神州(BGNE US Equity)目标价为275.0 LC，评级为买入[5] - 药明康德(603259 CH Equity)目标价为60.0 LC，评级为买入[5] - 迈瑞医疗(300760 CH Equity)目标价为390.0 LC，评级为买入[5]

收入情况 - 平安健康医疗科技有限公司2023年的收入同比增速为xx%[1] - 平安健康医疗科技有限公司2023年的收入环比增速为xx%[1] - 公司23年医疗服务收入占比稳步增长，从21年的31%增至44%[31] - 公司实现总收入46.7亿，医疗服务收入20.7亿，健康服务收入26亿[14] 利润情况 - 平安健康医疗科技有限公司2023年的利润同比增速为xx%[1] - 平安健康医疗科技有限公司2023年的利润环比增速为xx%[1] - 公司整体毛利率提升5.4个百分点，达到32.3%[15] - 公司净亏损大幅收窄47.6%，达到3.35亿元[17] 业务拓展 - 公司战略2.0深化，医健养服务LTM付费用户数超过3200万，同比增长10.7%[11] - 公司在医疗健康服务领域具备实力，通过与保险公司深度合作，提供全病程管理服务[34] - 公司21年至23年间B端战略业务同比增速达81.2%，F端同比增速达14.8%，引领行业同步发展[31] 市场展望 - 平安健康医疗科技有限公司预计到2023年中国医疗健康市场规模将超过15万亿，互联网医疗健康行业渗透率有望超过25%[4] - 公司看好互联网医保政策对线上医疗行业发展的助力，能提供更便捷的闭环服务[21] - 公司对行业前景和未来发展充满信心，业务结构在2023年基本调整完成[42]

公司概况 - 平安健康醫療科技有限公司公布了截至2023年12月31日止年度的經審計全年業績[1] - 公司董事会由主席李斗先生和其他董事组成[4] - 公司在2018年5月4日在联交所主板上市，股份代号为1833[115] 业绩表现 - 公司2023年毛利率同比上升5.4个百分点[10] - 公司截至12月31日止年度收入为4,673,562千元人民币，同比下降24.7%[18] - 公司截至12月31日止年度毛利为1,508,513千元人民币，同比下降9.7%[18] 用户数据 - 公司截至2023年12月31日的LTM付费用户数为40百万人，较上年同期下降7.3%[21] - 公司截至2023年12月31日的战略业务付费用户数超过320百万人，较上年同期增长10.7%[22] - 公司截至2023年12月31日的B端战略业务付费用户数超过510百万人，较上年同期增长75.0%[22] 新产品和技术研发 - 平安健康智慧医疗创新打造的AI健康管理师已应用于平安集团的百万慢病项目[10] - 公司持续深化各业务环节的信息化、数字化及AI赋能能力，优化运营流程，提高运营效率[51] 市场扩张和并购 - 公司2023年主动进行了全方位的经营组织调整和变革，将原有多个事业部调整为五大中心[12] - 公司服务的企业数累计达1,508家，较去年同期增长530家[36] 其他新策略 - 公司持续深化与平安集团协同，深化落地管理式医疗战略，为综合金融客户提供全场景的医疗健康养老服务[25] - 公司通过"保险+服务"模式，将医疗健康养老服务与保险业务协同，持续提升服务及权益的丰富度[28][29]

公司业务发展 - 平安健康作为平安集团管理式医疗模式的重要组成部分，通过深化战略2.0，聚焦高支付意愿和增长空间大的综合金融渠道和企业客户渠道[2] - 平安健康始终以构建专业医患桥梁，守护全民健康为使命，持续构建涵盖健康、亚健康、疾病、慢病及养老管理的一体化医疗健康服务平台[2] - 公司在2023年上半年的收入为2,222,177千元，同比下降21.5%[16] - 公司在2023年上半年的毛利为715,362千元，同比下降4.8%[16] - 公司在2023年上半年的研发费用为331,590千元，同比增长6.8%[16] - 公司在2023年上半年的销售及营销费用为450,346千元，同比下降16.6%[16] - 公司报告期内总收入为2,222.2百万人民币，同比下降21.5%[18] - 公司毛利率同比上升5.6个百分点至32.2%[18] - F端LTM付费用户数同比增长11.7%至38.1百万人[19] - B端LTM付费用户数同比增长32.4%至3.9百万人[19] - B端累计服务企业客户数增长22.5%至1,198家[19] - 公司淨虧損大幅收窄47.2%至244.9百万元人民幣[18] - 公司战略业务收入显著增长，长期增长的驱动力清晰[21] - 公司低战略协同性业务调整基本完成，未来将更多资源聚焦于战略业务发展[22] - F端战略业务收入同比增长12.6%，过去12个月服务的付费用户数超过3800万[29] - 公司致力于为企业客户提供全面的企业健康管理解决方案，改善员工健康状况[31] - 公司通过与平安集团渠道合作，拓展企业健康管理市场，服务企业客户数量持续增长[32] - B端战略业务收入同比增长88.9%，服务企业数量累计达1,198家，覆盖近390万企业员工及用户[34] 财务状况 - 公司财务状况不断改善优化，有望加速实现盈利[54] - 公司现金及其他流动财务资金于2023年6月30日为人民币4,595,258千元，较2022年12月31日增加人民币894,569千元[72] - 公司全部可利用资金总额为人民币12,524.6百万元，其中现金及现金等价物为人民币4,595.3百万元，金融资产为人民币3,281.4百万元[74] - 截至2023年6月30日止六个月，公司经营活动所用现金净额为人民币67,262千元，投资活动所得现金净额为人民币984,553千元，融资活动所用现金净额为人民币28,733千元[75] - 公司的现金主要来自股本资金，投资目标是产生高于活期存款银行利率的收益率，维持流动性[76] - 公司的资本开支主要包括购买物业、厂房及设备、无形资产等，截至2023年6月30日止六个月为人民币17,138千元[77] - 公司已准备金融工具以应对外汇市场汇率波动可能带来的外汇风险，主要来自美元/人民币汇率变动[78] - 公司于2023年6月30日无抵押任何资产，无派发股息，无未偿还借款，无持有重大投资，无重大投资及资本资产的未来计划[79][80][81][82][83][84] 公司治理及股权结构 - 公司于2023年6月30日共有1,980名员工，大部分位于中国不同城市[86] - 公司建立了“现金薪酬+福利+长期激励”的薪酬体系，根据市况和员工表现等因素确定薪酬待遇[86] - 公司员工有资格参与首次公开发售前员工购股权计划[86] - 方蔚豪先生实益持有650,000股股份，占公司已发行股份的0.05%[88] - 吴军先生实益持有336,431股股份，占公司已发行股份的0.03%[88] - 安鑫实益持有441,000,000股股份，占公司已发行股份的39.41%[91] - 安科技术有限公司受控法团权益持有441,000,000股股份，占公司已发行股份的39.41%[91] - 平安受控法团权益持有441,000,000股股份，占公司已发行股份的39.41%[91] - Hopson Development Holdings Limited受控法团权益持有101,708,800股股份，占公司已发行股份的9.09%[91] - Sounda Properties Limited受控法团权益持有101,708,800股股份，占公司已发行股份的9.37%[91] 会计政策及财务数据 - 公司已首次对其财务报告期间采用了国际财务报告准则第17号保险合同等新增或修订的准则和解释[130] - 公司评估了自2023年1月1日起生效但尚未被采纳的新增或修订准则的影响，并认为不大可能对公司财务状况和表现产生重大影响[132] - 公司根据国际财务报告准则第17号对健康会员计划的计量政策进行了变更，选择采用国际财务报告准则第15号进行计量[134] - 会计政策变更导致对财务报表中确认的金额进行了调整，公司追溯适用新规则，并重述了2022年度的比较资料[135] - 公司在中期财务数据准备过程中，管理层作出了影响会计政策应用和资产、负债、收入及成本

财务数据和关键指标变化 - 上半年公司净利率大幅收窄47.2%至2.45亿元 [28] - 毛利率约43%,健康服务毛利率约23%,综合毛利率32.2% [49] - 销售费用同比下降17% [28] 各条业务线数据和关键指标变化 - F端战略业务同比增长12.6%,付费用户数从3300万增长到3800万,同比增长13.3% [13] - B端战略业务收入同比增速达89%,累计服务1198家企业 [14][15] - 体检家累计服务722家企业客户,同比增长68% [16] - 建管家累计服务555家企业客户,同比增长47% [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 企业建管市场潜力巨大,约2-3万亿市场规模 [42] - 平安集团生态圈内有5.5万家企业客户,2500万员工 [42][43] - 平安集团有400万企业客户,700多万员工 [43] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司战略2.0聚焦F端、B端和C端三大支付方,打造3+1+3的业务模式 [7][8][9][10][11] - 通过家庭医生会员制和三道服务网络,为平安集团综合金融业务提供差异化服务 [13][14][15][16][17][18][19][20] - 公司与美国联合健康Optum模式有所不同,更注重服务价值而非单纯控费 [62][63][64][65][66] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 政策层面为行业发展提供支持,如商保信息平台与医保平台互通、商保税优政策等 [4][5][6] - 公司有望实现加速盈利上岸,未来净利率有望达到行业领先水平 [49][50][51][52] - 公司有望在F端、B端和C端实现稳定高质量增长 [40][41][42][43][44][45][46] 问答环节重要的提问和回答 问题1: 医药反腐对公司的影响 **方卫豪回答** - 公司自身的服务模式和供应商管理机制不受影响,反而有利于规范化公司的发展 [32][33][34] 问题2: 公司与平安集团的协同发展 **方卫豪回答** - 公司作为平安集团医疗健康生态圈的旗舰,在支付方资源、客户资源和科技赋能等方面获得强大支持 [35][36][37][38][39] - 公司通过家庭医生会员制和三道服务网络,为平安集团综合金融业务提供差异化服务 [64][65][66] 问题3: 公司在企业建管业务的布局和发展策略 **吴军回答** - 公司在销售渠道、目标客户、产品体系和产品策略等方面进行了全面布局,取得了良好成效 [52][53][54] - 未来将继续加强与平安集团内部渠道的协同,同时也在积极拓展自主销售渠道 [52] - 目标客户以大型央企和外企为主,并充分挖掘平安集团内部5.5万家企业客户 [52][53]

财务表现 - 公司2023年上半年整体收入同比下滑，但毛利率同比上升5.6个百分点[8] - 期间费用大幅压降15.8%，整体亏损同比下降47.2%[8] - 公司2023年上半年收入为2,222,177千元人民币，同比下降21.5%[16] - 公司2023年上半年营业成本为1,506,815千元人民币，同比下降27.5%[16] - 公司2023年上半年毛利为715,362千元人民币，同比下降4.8%[16] - 公司2023年上半年研发费用为331,590千元人民币，同比增长6.8%[16] - 公司2023年上半年期内亏损为244,867千元人民币，同比下降47.2%[16] - 公司2023年上半年总收入为2,222.2百万元人民币，同比下降21.5%[18] - 公司毛利率同比上升5.6个百分点至32.2%[18] - 公司净亏损大幅收窄47.2%至244.9百万元人民币[18] - 2023年上半年医疗服务和健康服务收入分别为1,033.5百万人民币和1,188.6百万人民币，同比下降8.9%和29.9%[62][65] - 2023年上半年医疗服务毛利率为42.9%，同比提升5.9个百分点[62] - 2023年上半年健康服务毛利率为22.9%，同比提升3.4个百分点[65] - 2023年上半年销售及营销费用为450.3百万人民币，同比减少16.6%[67] - 2023年上半年管理费用为756.7百万人民币，同比减少15.3%[68] - 2023年上半年其他收入为55.3百万人民币，同比减少60.7%[69] - 2023年上半年其他收益净额为人民币79.3百万元，较2022年同期增加人民币38.9百万元，主要归因于金融资产减值金额变动[70] - 2023年上半年财务收入净额为人民币115.2百万元，较2022年同期增加54.5%，主要归因于公司利息收入的增加[71] - 2023年上半年净亏损为人民币244.9百万元，较2022年同期减少47.2%[72] - 2023年上半年经调整净亏损为人民币249.3百万元，较2022年同期减少41.7%[72] - 2023年上半年公司收入为2,222,177千元，同比下降21.5%[117] - 2023年上半年营业成本为1,506,815千元，同比下降27.5%[117] - 2023年上半年毛利为715,362千元，同比下降4.8%[117] - 2023年上半年经营亏损为357,090千元，同比减少28.6%[117] - 2023年上半年财务收入净额为115,242千元，同比增长54.4%[117] - 2023年上半年期内亏损为244,867千元，同比减少47.2%[117] - 2023年上半年综合亏损总额为192,728千元，同比减少52.7%[119] - 2023年上半年非流动资产总额为3,318,401千元，同比下降29.1%[120] - 2023年上半年流动资产总额为13,343,538千元，同比增长6.7%[120] - 2023年上半年权益总额为13,349,701千元，同比下降1.3%[120] - 2023年上半年公司收入为2,830,955千元，同比增长0.1%[137] - 2023年上半年营业成本为2,079,317千元，同比增长1.2%[137] - 2023年上半年毛利为751,638千元，同比下降2.8%[137] - 2023年上半年经营亏损为499,882千元，同比增长8.2%[137] - 2023年上半年期内亏损为463,941千元，同比增长8.9%[137] - 2023年上半年累计亏损为6,891,576千元，同比增长9.5%[138] - 2023年上半年公司服务及货品销售收入为2,122,455千元，佣金收入为99,722千元[171] - 2023年上半年公司货物成本为744,261千元，同比下降52.7%[172] - 2023年上半年公司雇员福利费用为707,402千元，同比下降11.8%[172] - 2023年上半年公司政府补助为29,983千元，同比下降44.6%[172] - 2023年上半年公司财务收入净额为115,242千元，同比增长54.5%[173] - 2023年上半年公司所得税费用为604千元，同比下降82.9%[174] - 2023年上半年公司每股基本亏损按公司权益所有者应占亏损除以期间已发行普通股加权平均数计算得出[180] - 公司2023年上半年归属于本公司所有者的期内亏损为244,618千元人民币，较2022年同期的462,455千元人民币有所减少[181] - 公司2023年上半年每股基本亏损为0.23元人民币，较2022年同期的0.43元人民币有所改善[181] 用户与客户增长 - 公司在过去12个月内的付费用户数超4,500万[10] - 累计服务的企业客户数迅速增加至1,198家[10] - 公司LTM付费用户数达到45.1百万，同比增长5.8%[19] - F端LTM付费用户数达到38.1百万，同比增长11.7%[19] - B端LTM付费用户数达到3.9百万，同比增长32.4%[19] - B端累计服务企业数达到1,198家，同比增长22.5%[19] - F端战略业务收入为1,078.1百万元人民币，同比增长12.6%[29] - F端付费用户数在平安集团近2.29亿个人金融用户中的渗透率达到约16.6%[29] - B端战略业务收入达人民币4.491亿元，同比增长88.9%[34] - 公司累计服务企业数达1,198家，同比增长449家，覆盖近390万企业员工及用户[34] - 存量大型规模企业客户续约率高达近90%[34] - 平安集团医疗健康相关付费企业客户超5.5万家，服务企业员工数超2,500万[36] - 公司累计服务企业客户数达722家，同比增长67.9%[35] - 公司累计服务企业客户数达555家，同比增长46.8%[38] 业务模式与战略 - 公司通过“管理式医疗+家庭医生会员制+O2O医疗健康服务”模式实现高质量增长[8] - 公司与平安集团深度合作，协同提升客户体验和产品差异化[10] - 公司持续优化资源配置，进一步降本增效，实现大幅减亏[10] - 公司未来增长空间巨大，得益于平安集团强大的资源及渠道支持[10] - 公司2023年上半年合作的线上线下医疗健康服务机构近10.3万家[11] - 公司2023年上半年进一步拓展“到线”、“到店”、“到家/到企”的“三到”服务网络[11] - 公司2023年上半年通过AI技术提升家庭医生工作效率和用户体验[11] - 公司2023年上半年升级会员体系，为各类会员配置核心需求的产品及服务权益[11] - 公司2023年下半年将坚定落实“优化结构、提升口碑、降本增效、合规经营”的经营理念[11] - 公司推出“健康会员计划”，包括“健康守护360”计划及“企业定制会员”计划[138] 合作伙伴与资源 - 公司建立了覆盖22个科室的约5万名内外部医生团队[42] - 公司合作医院近4,000家，合作药店达22.6万家[49] - 公司合作的健康服务供应商合计近10.3万家，合作体检供应商超2,000家[50] - 用户问诊五星好评率超98%[47] - 公司获得ISO 27799个人医疗健康信息安全管理体系认证，成为互联网医疗领域首个通过DNV认证的企业[52] - 平安健康APP通过中国信通院医疗健康类移动应用软件可信评估，证明其在技术能力与成熟度方面的优势[53] 财务状况与现金流 - 公司财务状况不断改善优化，有望加速实现盈利[54] - 2023年上半年经营活动所用现金净额为-67,262千元，较2022年同期的-88,519千元有所改善[123] - 2023年上半年投资活动所得现金净额为984,553千元，较2022年同期的472,255千元大幅增加[123] - 2023年上半年现金及现金等价物增加净额为888,558千元，较2022年同期的119,770千元显著增长[123] - 2023年上半年期末现金及现金等价物为4,595,258千元，较2022年同期的3,196,085千元大幅增加[123] - 2023年上半年购物业、厂房及设备及无形资产支付款项为17,138千元，较2022年同期的12,386千元有所增加[123] - 2023年上半年收购附属公司支付款项，扣除获得现金后的净额为-69,944千元，2022年同期为0[123] - 2023年上半年投资以公允价值计量且其变动计入损益的金融资产支付的款项为2,754,705千元，较2022年同期的5,943,000千元大幅减少[123] - 2023年上半年出售以公允价值计量且其变动计入损益的金融资产之所得款项为4,627,499千元，较2022年同期的5,747,252千元有所减少[123] - 2023年上半年出售以摊余成本计量的金融资产之所得款项为511,987千元，较2022年同期的677,197千元有所减少[123] - 2023年上半年存入初始存期超过三个月的定期存款为1,665,901千元，2022年同期为0[123] - 2023年6月30日，公司现金及现金等价物为人民币4,595.3百万元，较2022年底增加人民币894.6百万元[72] - 2023年上半年投资活动所得现金净额为人民币984,553千元，较2022年同期增加108.4%[75] - 2023年上半年资本开支为人民币17,138千元，较2022年同期减少42.7%[77] - 2023年6月30日，公司资产负债比率为19.88%[82] - 2023年上半年公司无任何重大投资及资本资产的其他计划[84] - 2023年上半年公司未进行有关附属公司及联营公司的重大收购及出售[85] 员工与薪酬 - 公司截至2023年6月30日共有1,980名员工，主要分布在中国多个城市[86] - 公司建立了“现金薪酬+福利+长期激励”的薪酬体系，以吸引和保留人才[86] - 公司员工有资格参与首次公开发售前雇员购股权计划[86] - 公司采用培训政策，向雇员提供多种内部及外部培训[86] - 截至2023年6月30日，公司未行使的购股权总数为18,901,778股[100] - 报告期间内，公司已行使的购股权总数为746,745股[100] - 报告期间内，公司注销/失效的购股权总数为6,612,290股[100] 公司治理与股东结构 - 公司董事方蔚豪持有650,000股，占公司已发行股份的0.05%[88] - 公司董事吴军持有336,431股，占公司已发行股份的0.03%[88] - 安鑫持有441,000,000股，占公司已发行股份的39.41%[91] - Hopson Development Holdings Limited持有101,708,800股，占公司已发行股份的9.09%[91] - Sounda Properties Limited持有104,793,500股，占公司已发行股份的9.37%[91] - 公司根据雇员激励计划授出的未行使购股权涉及18,901,778股，占公司已发行股本的1.69%[97] - 公司董事及最高行政人员变动包括吴军先生于2023年3月13日获委任为执行董事[102] - 公司董事及最高行政人员变动包括付欣女士于2023年3月13日获委任为非执行董事[102] - 公司董事及最高行政人员变动包括李斗先生于2023年8月24日获委任为非执行董事[102] - 公司董事及最高行政人员变动包括朱梓阳先生于2021年2月起担任药师帮股份有限公司非执行董事[102] - 公司董事及最高行政人员变动包括潘忠武先生因个人工作安排原因于2023年3月13日辞任[102] - 公司董事及最高行政人员变动包括林丽君女士于2023年4月12日去世[102] - 公司董事及最高行政人员变动包括汤云为先生于2023年4月不再出任环旭电子股份有限公司独立董事[102] - 公司截至2023年6月30日止六个月的未经审计中期财务账目已由审计及风险管理委员会审阅，并确认按适用的会计准则编制[105] - 公司自全球发售收取的所得款项净额约为8,564.0百万港元，其中3,425.6百万港元用于业务拓展，2,569.2百万港元用于潜在投资及海外拓展，1,712.8百万港元用于研发，856.4百万港元用于营运资金及一般公司用途[111] - 公司于2020年10月9日完成配售80,000,000股普通股，所得款项净额约为7,828.0百万港元，计划用于进一步发展核心业务，预计使用时间至2030年12月31日以前[112] - 公司董事会确认，截至2023年6月30日止六个月，公司一直遵守企业管治守则所载所有适用守则条文，惟守则条文第C.2.1条除外[109] - 公司主席与首席执行官由方蔚豪先生兼任，董事会认为此安排有利于公司战略及业务的实施及执行，目前无意将主席与首席执行官的角色分开[110] 资产与负债 - 2023年上半年公司商誉账面净值为1,677,692千元人民币，其中智慧医疗业务商誉为707,284千元人民币[182] - 2023年上半年公司使用权资产增加12,178千元人民币，较2022年同期的69,278千元人民币大幅减少[186] - 2023年上半年公司物业、厂房及设备的期末账面净额为93,456千元人民币，较2022年同期的131,795千元人民币有所减少[188] - 2023年上半年公司其他无形资产的期末账面净额为57,542千元人民币，较2022年同期的90,918千元人民币有所减少[189] - 2023年上半年公司于联营企业投资为356,634千元人民币，较2022年同期的382,372千元人民币有所减少[190] - 2023年上半年公司于合营企业投资为0元人民币，较2022年同期的117,456千元人民币大幅减少[191] - 公司库存存货从2022年12月31日的133,820千元减少至2023年6月30日的118,778千元，下降11.2%[192] - 公司应收账款总额从2022年12月31日的1,647,496千元减少至2023年6月30日的1,089,711千元，下降33.9%[193] - 公司3个月以内的应收账款从2022年12月31日的1,051,371千元减少至2023年6月30日的738,033千元，下降29.8%[193] - 公司理财产品和投资基金总额从2022年12月31日的5,089,556千元减少至2023年6月30日的3,263,450千元，下降35.9%[199] - 公司现金及现金等价物从2022年12月31日的3,700,689千元增加至2023年6月30日的4,595,258千元，增长24.2%[199] - 公司定期存款总额从2022年12月31日的3,095,719千元增加至2023年6月30日的4,572,880千元，增长47.7%[200] - 公司定期存款的加权平均实际利率从2022年12月31日的3.63%上升至2023年6月30日的4.13%[200] - 2023年上半年公司租赁负债为144,050千元，同比下降22.8%[150] - 2023年上半年公司应付账款及其他应付款项为1,451,734千元，同比下降8.1%[150] - 2023年上半年公司金融负债总额为1,595,784千元，同比下降9.7%[150] - 截至2023年6月30日，公司按公允价值计量的金融资产总额为3,281,420千元，其中第二层次资产为2,803,501千元，第三层次资产为477,919千元[158] - 截至2022年12月31日，公司按公允价值计量的金融资产总额为5,107,526千元，其中第二层次资产为3,987,955千元，第三层次资产为1,119,571千元[158] - 公司非上市股权投资采用估值技术确定公允价值，主要使用可比公司估值倍数和近期交易价格，并进行适当调整[159] - 公司金融资产的公允价值层次分为三个层次：第一层次为活跃市场报价，第二层次为可观察输入值，第三层次为不可观察输入值[153] 子公司与投资 - 公司于2023年6月30日合并范围内的附属公司包括鑫悦有限公司、乐安炘、Good Doctor Online Healthcare Limited等，均持有100%股权[161] - 平安健康互聯網股份有限公司的已發行及實繳股本為人民幣350,000,000元，佔本集團100%經濟利益[162] - 平安萬家醫療管理有限責任公司的已發行及實繳股本為人民幣400,000,000元，佔本集團100%經濟利益[162] - 平安盈健醫療

公司概况 - 平安健康是平安集团管理式医疗模式的重要组成部分[1] - 平安健康以构建专业医患桥梁，守护全民健康为使命[1] - 公司主要往来银行为中国银行（香港）有限公司[6] - 公司股份代号为1833[6] - 公司上市日期为2018年5月4日[6] 业务发展 - 公司在2021年下半年确定了可持续发展模式为「管理式醫療+家庭醫生會員制+O2O醫療健康服務」[7] - 公司目标客群从个人客户延展到更有[8] - 公司在2022年前3季度服务的企业客户超过4.7万家，覆盖2,000多万名员工[10] - 公司的线下医疗健康服务机构已超过10万家，服务能力得以进一步提升[10] - 公司服务的付费用户近4300万，企业客户近1000家[11] 财务状况 - 公司2022年收入为6159.8百万人民币，同比下降16.0%[15] - 公司2022年毛利为1684.7百万人民币，同比下降1.3%[15] - 公司2022年應佔聯營公司及合營企業虧損为663.2百万人民币，同比增长71.1%[15] - 公司2022年LTM付费用户数达到43百万人，同比增长5.3%[17] - 公司2022年B端LTM付费用户数为3百万人，同比增长43.7%[17] 公司战略 - 公司战略发展方向为构建“管理式医疗+家庭医生会员制+O2O医疗健康服务”模式[18] - 公司积极强化与平安集团的业务协同，服务平安集团综合金融用户（F端）[19] - 公司全力聚焦企业客户端（B端），为企业员工与企业用户提供一站式企业健康管理服务[19]

财务数据和关键指标变化 - 公司2022年全年付费用户数达到约4300万,同比增长10% [8] - F端付费用户数超过3400万,较2022年6月末增长约100万 [8] - B端付费用户数达到约300万,较2022年6月末增长约100万 [8] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司医疗服务收入占比提升至41%,医疗服务毛利率同比提升至36.2% [24][25] - 健康服务板块毛利率同比提升4.3个百分点至21.1% [24] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司服务的企业数累计达到978家,较2021年末增长458家 [12][13] - 公司服务的企业端付费用户达到约300万,较2021年末增加200万 [13] - 公司F端付费用户渗透率约15%,仍有较大提升空间 [10][43] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司坚定推进企业健康管理服务战略,认为该市场规模约3万亿 [35][36] - 公司在企业端和综合金融渠道的协同深化是未来收入增长重点 [40][41][42][52][53] - 公司通过家庭医生会员制、线上线下服务网络等打造差异化优势 [6][7][14][15] - 公司在医疗科技应用方面持续投入,包括AI辅助诊断、合理用药等 [44][45][46][47][48][49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为互联网医疗监管将保持审慎态度,但长期趋势是逐步开放 [29][30][31][32][33] - 公司对企业健康管理服务市场前景持乐观态度,认为行业仍处于起飞前加速阶段 [35][36][37] - 公司有信心通过持续优化业务结构、提升运营效率等措施尽快实现盈利 [55][56][57][58][59] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Justin Kwok 提问** 提问公司在集团生态中的协同及F端和B端未来发展 [38][39] **吴军 回答** 回答公司在集团资源、产品服务及技术等方面的协同,以及F端和B端未来发展趋势 [40][41][42][43] 问题2 **何秉瑜 提问** 提问公司在医疗AI应用方面的探索和布局 [44] **方卫豪 回答** 回答公司在AI辅助诊断、合理用药、重症监控等方面的应用实践,以及未来在对话人性化方面的探索 [45][46][47][48][49][50] 问题3 **赵博士 提问** 提问公司2023年业绩展望及何时能够实现盈亏平衡 [56] **赞洛琪 回答** 回答公司将持续优化业务结构、提升运营效率,有信心未来实现盈利 [56][57][58][59]

战略与业务模式 - 平安健康2022年战略聚焦于支付意愿高、增长空间大的综合金融渠道和企业客户渠道，搭建医疗健康产业链中供给方与支付方的桥梁[9] - 2020年中国企业制定健康战略规划的比例达33%，2020-2021年期间计划增加健康管理费用的企业近八成[9] - 平安健康通过管理式医疗、家庭医生会员制、O2O医疗健康服务三大模式，构建线上线下一体化医疗健康服务平台[1] - 公司针对中国企业健管需求，开发了4大类定制产品，包括“随心配”、“职场健康”、“智慧医务室”和“员工福利兑换平台”[21] - 公司从企业留老客、拓新客、扩规模、做营销的四个需求出发，建立了四种针对企业客户健管的商业模式[21] 财务表现 - 2022年上半年公司总收入为人民币2,827.9百万元，同比下降25.9%[13] - 2022年上半年公司毛利为人民币773.4百万元，同比下降24.6%，毛利率为27.3%，同比增加0.5个百分点[13] - 2022年上半年公司净亏损为人民币425.8百万元，同比减少51.6%[13] - 2022年上半年公司总收入为人民币2,827.9百万元，环比下降19.6%，其中医疗服务收入为人民币1,131.7百万元，环比下降8.4%，健康服务收入为人民币1,696.2百万元，环比下降25.6%[16] - 报告期内整体毛利率为27.3%，环比提升7.9个百分点，净亏损为人民币425.8百万元，环比减亏35.5%[16] - 2022年上半年公司医疗服务收入为11.32亿元人民币，同比下降14.5%；健康服务收入为16.96亿元人民币，同比下降32.0%[31] - 2022年上半年公司毛利率为27.3%，同比提升0.5个百分点，其中医疗服务毛利率为39.1%，健康服务毛利率为19.5%[31] - 2022年上半年销售及营销费用为人民币523.5百万元，同比减少52.6%[36] - 2022年上半年管理费用为人民币892.9百万元，同比减少0.7%[37] - 2022年上半年其他收入为人民币140.7百万元，同比增加6.1%[37] - 2022年上半年其他收益净额为人民币40.4百万元，同比增加131.6百万元[38] - 2022年上半年净亏损为人民币425.8百万元，同比减少51.6%[40] - 2022年上半年收入为2,827,911千元，同比下降25.9%[73] - 2022年上半年经营亏损为461,780千元，同比减少50.7%[73] - 2022年上半年期内亏损为425,839千元，同比减少51.6%[73] - 2022年上半年综合亏损总额为369,237千元，同比减少57.9%[75] - 2022年上半年现金及现金等价物为3,196,085千元，同比增长4.3%[76] - 2022年上半年非流动资产总额为4,614,843千元，同比下降9.9%[76] - 2022年上半年流动资产总额为12,383,788千元，同比下降2.9%[76] - 2022年上半年权益总额为13,536,607千元，同比下降3.9%[76] - 2022年上半年负债总额为3,462,024千元，同比下降8.8%[76] - 公司2022年上半年期内亏损为424,353千元人民币，较2021年同期的879,559千元亏损有所收窄[77] - 公司2022年上半年经营活动所用现金净额为88,519千元人民币，较2021年同期的317,520千元有所减少[79] - 公司2022年上半年投资活动所得现金净额为472,255千元人民币，较2021年同期的3,812,473千元亏损大幅改善[79] - 公司2022年上半年现金及现金等价物增加净额为119,770千元人民币，较2021年同期的4,106,295千元减少显著改善[79] - 公司2022年上半年期末现金及现金等价物为3,196,085千元人民币，较2021年同期的3,779,067千元有所减少[79] - 公司2022年上半年股份支付为45,895千元人民币，较2021年同期的51,800千元有所减少[77] - 公司2022年上半年回购库存股支付款项为226,127千元人民币，2021年同期无此项支出[79] - 公司2022年上半年行使购股权所得款项为5,092千元人民币，较2021年同期的73,644千元大幅减少[79] - 公司2022年上半年其他综合收益为56,602千元人民币，较2021年同期的2,253千元大幅增加[77] - 公司2022年上半年期末权益总额为13,536,607千元人民币，较2021年同期的15,031,406千元有所减少[77] 用户与市场表现 - 2022年上半年公司注册用户数为440.7百万人，同比增长4.2%[14] - 2022年上半年公司累计咨询量为1,311.5百万人次，同比增长3.3%[14] - 2022年上半年公司LTM付费用户数为40百万人，同比增长4.8%[15] - 2022年上半年公司月付费用户转化率为32.0%，同比增加7.2个百分点[15] - 截至2022年6月30日，公司过去12个月内付费用户数超4,000万，较2021年全年增长4.8%，其中B端付费用户数超200万，F端付费用户数超3,300万[16] - 公司累计咨询量超13亿人次，累计服务企业数增加至749家[16] - 报告期内，公司“到线、到店、到家”三到网络收入占比提升至63%[16] 产品与服务 - 公司升级了与平安寿险共同推出的“臻享RUN”服务，服务满意度提升至超98%[18] - 公司全新推出了“健管+”系列核心产品，截至2022年6月30日，已上线包括图文咨询及问诊、音视频问诊、线下陪诊等多款服务[21] - 公司累计签约名医超1,500位，平台医生团队及健康专家近4.9万名，覆盖20个科室[22][24] - 公司合作医院超3,000家，其中三甲医院比例近85%，合作药店达20.8万家，覆盖全国超150个城市实现1小时送药[26] - 公司合作健康服务供应商超10万家，合作体检机构超1,800家，覆盖全国超320个城市[23][26] - 公司推出24款健康服务通用产品，覆盖100余个城市的线下机构，提供口腔、抗衰等多种服务[28] - 公司全球创新药服务涵盖超20种特定疾病，覆盖超70家药企[27] - 公司建立了7个专病中心，覆盖中医科、妇产科、皮肤科等高需求领域，提供全病程精细化管理和一站式医疗健康服务[24] - 公司合作药店的全国覆盖率超85%，并在80座城市开通7*24小时送药服务[26] - 公司患者五星好评率维持在98%以上，体检报告解读率超过95%[22][26] 技术与创新 - 公司完成了技术架构从基于C端到适配B端的升级，并扩大了ISO/IEC 27701和ISO/IEC 27001认证范围[12] - 公司建立了产品全生命周期管理体系，涵盖产品规划、研发、迭代三大模块[11] - 公司优化了业务流程，推进服务数智化，提升了客户满意度和服务品质[11] 资本与投资 - 公司2022年6月30日公司现金及其他流动财务资源为人民币3,196.1百万元[42] - 公司经营活动所用现金净额为人民币-88,519千元，较去年同期的-317,520千元有所改善[44] - 公司投资活动所得现金净额为人民币472,255千元，去年同期为-3,812,473千元，主要由于理财产品及定期存款的收回[44] - 公司现金及现金等价物净增加人民币119,770千元，去年同期为-4,106,295千元[44] - 公司期末现金及现金等价物为人民币3,196,085千元，较期初的3,064,876千元有所增加[44] - 公司资本开支为人民币29,906千元，主要用于购买物业、厂房及设备以及无形资产[46] - 公司无任何未偿还借贷，现金几乎完全来自股本资金，投资于低风险工具如银行存款或货币市场工具[45] - 公司无任何重大或有负债及资产抵押[48] - 公司无任何重大投资及资本资产的未来计划[50] - 公司上市所得款项净额为8,564.0百万港元，其中3,425.6百万港元用于业务拓展，已使用1,110.2百万港元，剩余2,315.4百万港元预计在2024年12月31日前使用[66][67] - 公司计划使用2,569.2百万港元用于潜在投资、收购及海外拓展，已使用258.1百万港元，剩余2,311.1百万港元预计在2025年12月31日前使用[66][67] - 公司研发投入计划为1,712.8百万港元，已使用947.6百万港元，剩余765.2百万港元预计在2026年12月31日前使用[66][67] - 公司配售所得款项净额为7,828.0百万港元，计划用于进一步发展核心业务，预计在2030年12月31日前使用[68][69] 公司治理与股东结构 - 公司拥有2,796名员工，主要分布在中国多个城市，薪酬体系包括现金薪酬、福利及长期激励[51] - 公司董事方蔚豪持有450,000股公司股份，占公司已发行股份的0.03%[53] - 截至2022年6月30日，公司已发行股份总数为1,118,812,900股[60] - 公司于2022年上半年在联交所购回12,929,300股，总代价为277,564,150.38港元[60] - 2022年1月购回2,410,000股，每股最高价28.40港元，最低价24.60港元，总代价64,078,703.00港元[61] - 2022年3月购回6,248,700股，每股最高价21.95港元，最低价17.06港元，总代价123,083,965.24港元[61] - 2022年4月购回4,270,600股，每股最高价22.45港元，最低价18.98港元，总代价90,401,482.14港元[61] - 截至2022年6月30日，公司雇员激励计划涉及未行使购股权的股份总数为20,900,969股，占已发行股本的1.87%[59] - 安鑫直接持有公司441,000,000股，占公司权益的39.41%[55] - 摩根士丹利持有公司74,684,603股好仓及57,201,850股淡仓，分别占公司权益的6.67%和5.11%[55] - 香港上海汇丰银行持有公司97,988,179股好仓及69,853,309股淡仓，分别占公司权益的8.75%和6.24%[55] - 朱孟依通过Sounda Properties Limited持有公司104,793,500股，占公司权益的9.37%[55] - 公司审计及风险管理委员会已审阅截至2022年6月30日的未经审计中期财务账目，并信纳其按适用会计准则编制[63] - 公司董事会确认截至2022年6月30日，所有董事已遵守有关证券交易的标准守则[64] - 公司目前无意将主席与首席执行官的角色分开，认为现有管理架构能有效保障股东权益[65] 法律与合规 - 公司涉及一起不正当竞争纠纷案，目前仍处于上诉阶段，未确认任何或有负债[161] - 公司于2022年7月11日与SoftBank Corp.达成协议，出售Healthcare Technologies Corporation的50%股权，总对价为79亿日元[162] - 交易完成后，公司不再持有Healthcare Technologies Corporation的任何股权[162] - 截至2022年8月18日，公司已收到出售Healthcare Technologies Corporation股权的对价[162] - 公司董事会于2022年8月18日批准并授权公布中期简明合并财务资料[163] - 公司于2022年4月25日注册成立合肥允善堂大药房有限公司，为上海医腾的全资附属公司[165] - 公司通过合约安排控制的实体包括平安健康互联网及其附属公司[166] - 公司报告期为截至2022年6月30日止六个月[167] - 公司股份于2018年5月4日在香港联交所主板上市[165] 财务与会计 - 公司从符合国际财务报告准则第4号定义的保险合同中获取收入118,665千元，相关负债金额为194,439千元[85] - 公司预计采纳国际财务报告准则第17号将对会计政策产生重大影响，特别是与服务合同相关的部分[86] - 公司截至2022年6月30日的租赁负债总额为242,050千元，其中1年以内到期的负债为94,525千元[90] - 公司截至2022年6月30日的应付账款及其他应付款项总额为1,701,971千元，其中1年以内到期的负债为1,701,925千元[90] - 公司截至2022年6月30日的金融负债总额为1,944,021千元，其中1年以内到期的负债为1,796,450千元[90] - 公司截至2021年12月31日的租赁负债总额为222,775千元，其中1年以内到期的负债为82,164千元[90] - 公司截至2021年12月31日的应付账款及其他应付款项总额为2,017,358千元，其中1年以内到期的负债为2,017,315千元[90] - 公司截至2021年12月31日的金融负债总额为2,240,133千元，其中1年以内到期的负债为2,099,479千元[90] - 公司金融资产主要以公允价值计量且其变动计入损益[91] - 公司公允价值的计量依赖于活跃市场的市值或估值技术[92] - 公司金融资产按公允价值计量分为三个层次：第一层次为活跃市场报价，第二层次为可观察输入值，第三层次为不可观察输入值[93] - 截至2022年6月30日，公司权益投资的公允价值为5,261,574千元，其中第二层次为3,714,136千元，第三层次为1,547,438千元[95] - 2021年12月31日，公司权益投资的公允价值为4,955,054千元，其中第二层次为2,738,153千元，第三层次为2,216,901千元[96] - 公司非上市股权投资的公允价值采用估值技术确定，如可比公司估值倍数和期权定价模型[97] - 公司合并范围内的附属公司包括鑫悦有限公司、乐安炘、Good Doctor Online Healthcare Limited等，均100%控股[99] - 平安健康互聯網股份有限公司的已發行及實繳股本為人民幣350,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 江西平安健康大藥房有限公司的已發行及實繳股本為人民幣2,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 天津快易捷醫藥電子商務有限公司的已發行及實繳股本為人民幣15,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 青島平安康健互聯網醫院有限公司的已發行及實繳股本為人民幣10,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 合肥平安康健互聯網醫院有限公司的已發行及實繳股本為人民幣150,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 江蘇納百特大藥房有限公司的已發行及實繳股本為人民幣10,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 銀川平安互聯網醫院有限公司的已發行及實繳股本為人民幣5,500,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 平安萬家醫療投資管理有限責任公司的已發行及實繳股本為人民幣400,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 上海平安萬家健康管理有限公司的已發行及實繳股本為人民幣100,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 深圳平安萬家健康產業投資有限公司的已發行及實繳股本為人民幣30,000,000元，集團應佔經濟利益為100%[100] - 2022年上半年公司总收入为2,827,911千元，其中医疗服务收入1,131,662千元，健康服务收入1,696,249千元[106] - 2022年上半年公司毛利为773,423千元，较2021年同期的1,025,219千元下降24.6%[106][107] - 2022年上半年公司合同资产为193,917千元，较2021年底的82,129千元增长136.1%[109] - 2022年上半年公司合同负债为969,541千元，较2021年底的952,376千元增长1.8%[109] - 2022年上半年公司货物成本为1,595,004千元，较2021年同期的2,280,391千元下降30.1%[110] - 2022年上半年公司雇员福利费用为802,082千元，较2021年同期的944,913千元下降15.1%[110] -

互联网医疗市场发展 - 2021年全球进入后疫情时代，Delta和Omicron等变种病毒使疫情防控难度增加，用户对互联网医疗的认可度提升[6] - 埃森哲2021年互联网医疗调研显示，近一半受访者在新冠疫情后提高了互联网医疗服务的使用率[6] - 超过90%的受访者未来一年愿意选择线上查询、在线预约挂号和在线购药[6] - 超过80%的受访者未来一年愿意选择远程问诊[6] - 弗若斯特沙利文预测，2025年中国互联网医疗健康市场规模将增长至1.5万亿元[6] - 2025年中国互联网医疗健康市场渗透率将从2020年的4.3%提升至13.2%[6] 平安健康医疗服务与质量 - 2021年平安健康在线问诊甲级率及病历甲级率均超过98%[8] - 公司全年组织培训超过千场，覆盖全体医务人员[8] - 平安健康在2021年完善了在线问诊质控系统和病历质控系统，建立了在线问诊和电子病历质控标准[8] - 平安健康在2021年建立了旗下实体医疗机构、药店巡查与自查混合内控管理机制，确保机构医疗质量和药品经营质量处于稳定状态[8] - 公司通过家庭医生的需求收集、流量匹配、健康问题和疾病早发现早治疗等方式回应公众对提升医疗体系效率的诉求[9] - 公司通过家庭医生会员制整合各渠道流量，匹配用户需求，并以产品包形式输出医疗和健康服务能力[9] - 平安健康致力于打造高效、全面和专业的家庭医生会员制模式[19] - 平安健康将依托于平安集团HMO管理式医疗模式和医疗生态圈的优势，持续推广家庭医生会员制模式[22] 财务表现与运营数据 - 公司2021年总收入为人民币7,334.2百万元，同比增长6.8%，整体毛利率为23.3%[12] - 医疗服务收入为人民币2,288.1百万元，占比31.2%，增速8.0%；健康服务收入为人民币5,046.1百万元，占比68.8%，增速6.3%[12] - 2021年净亏损为人民币1,539.4百万元，同比增长62.3%[12] - 注册用户数达到422.9百万，同比增长13.4%；累计咨询量为1,269.5百万次，同比增长26.4%[13] - LTM付费用户数达到39百万，同比增长21.9%；付费用户转化率提升至24.8%，较上半年增加19.4个百分点[13] - 商城GMV为人民币6,119.9百万元，同比增长11.8%[14] - 公司累计注册用户达4.2亿，累计咨询量12.7亿人次，付费用户数超3,800万[14] - 公司五星好评率上升至97.2%，会员数和专科服务包覆盖人数大幅增长[16] - 公司与平安寿险合作推出“臻享RUN”系列服务，覆盖重疾险保单用户，提升客户认可度和黏性[16] - 平安健康累计服务520个企业，覆盖超过百万名企业员工及客户[18] - 平安健康合作医院数超3,600家，其中超50%为三甲医院[21] - 平安健康合作药店数达20.2万家，全国覆盖率约34%[21] - 平安健康合作体检机构数超1,700家，覆盖全国321个城市，全年累计到检人次超190万，体检报告解读率超39%[21] - 平安健康平台上积累的来自20个科室的超4.8万名内外部医生团队及健康师、营养师和心理咨询师[19] - 平安健康平台上签约的1,100多名外部名医[19] - 平安健康合作健康机构数达9.6万家[21] - 平安健康已布局超225个中心仓，并在140城实现1小时送药[21] 公司治理与董事会 - 林麗君女士自2020年2月起担任公司非执行董事，现任深圳赛安迪科技股份有限公司董事[48] - 潘忠武先生自2020年2月起担任公司非执行董事，现任深圳平安综合金融服务有限公司行政运营中心总经理[48] - 朱梓阳先生自2021年12月起担任公司非执行董事，现任合生创展集团有限公司副总裁，负责科技板块业务[48] - 汤云为先生自2018年5月起担任公司独立非执行董事，现任环旭电子股份有限公司独立董事[49] - 郭田勇先生自2018年5月起担任公司独立非执行董事，现任平安银行独立董事[49] - 周永健博士自2018年5月起担任公司独立非执行董事，现任信星鞋业集团有限公司非执行董事[50] - 吴军先生自2021年10月起担任公司总裁，长期服务于医疗健康生态，擅长互联网线上线下相结合的客户经营模式[51] - 臧珞琦女士自2022年3月起担任公司资深副总裁兼首席财务官，拥有多年全球跨国企业与互联网公司财务管理经验[51] - 刘程先生自2020年5月起担任公司高级副总裁、董事会秘书兼公司秘书，曾参与平安集团多项重大资本运作项目[52] - 公司董事会成员包括1名执行董事、4名非执行董事和3名独立非执行董事[119] - 公司已采纳上市规则附录十所载标准守则，规范董事证券交易行为[118] - 公司董事会将继续定期审阅及监管企业管治常规，确保高标准的管治水平[117] - 公司董事会由三名独立非执行董事组成，其中汤云为先生担任审计及风险管理委员会主席，郭田勇先生担任提名及薪酬委员会主席[120] - 公司主席方蔚豪先生同时兼任首席执行官，董事会认为现有管理架构能有效保障股东权益[121] - 公司已委任至少占董事会三分之一的独立非执行董事，符合上市规则要求[122] - 独立非执行董事的独立性已根据上市规则第3.13条确认[123] - 董事会负责制定公司策略、监督财务绩效及确保内部控制和风险管理制度的落实[124] - 独立非执行董事负责确保公司监管报告的高标准，并提供独立判断[125] - 公司已成立审计及风险管理委员会和提名及薪酬委员会，负责监督特定事务[126] - 审计及风险管理委员会在报告期内举行了四次会议，审阅了公司2021年中期业绩公告及管理账目[127] - 公司高级管理层成员2021年度薪酬区间为人民币1,000,001元至2,000,000元的有1人，10,000,001元以上的有1人[129] - 提名及薪酬委员会由三名独立非执行董事和一名非执行董事组成，郭田勇先生担任主席[128] - 公司董事会成员多元化政策强调性别、年龄、文化背景、专业资格等因素的平衡[131] - 2021年度提名及薪酬委员会共举行四次会议，审议了重选退任董事、高级管理人员薪酬待遇及新董事提名等事项[128] - 公司董事会成员包括1名执行董事、3名非执行董事和3名独立非执行董事，其中2名为女性[133] - 董事会成员年龄分布为50岁及以下3人，51-60岁3人，61岁及以上2人[133] - 提名及薪酬委员会在推荐董事人选时，会考虑候选人的性格、资格、经验及独立性等因素[128] - 公司董事会专业背景涵盖金融、财务管理、法律和医疗科技等领域[132] - 提名及薪酬委员会负责制定董事和高管薪酬政策，确保薪酬决策透明[128] - 公司股东可直接提名董事候选人，无需经过提名及薪酬委员会的审议[130] 风险管理与内部控制 - 公司董事会确认负责确保设立及维持充分有效的风险管理和内部控制系统，并每季度审查管理层在风险管理和内部控制系统的建设、执行和审查工作[139] - 公司采用“三道防线”模型，包括业务部门的运营管理、内部监控部门的风险管理和审计监察团队的独立审计及反舞弊调查[139] - 公司法律合规团队负责识别及监控风险和内部控制，并直接向审计及风险管理委员会报告发现及跟进行动[140] - 公司审计监察团队负责为风险管理和内部控制系统有效性提供独立评价，并接收多渠道举报，跟进和调查涉嫌舞弊事件[140] - 公司董事会负责审查企业管治政策及惯例、董事及高级管理层的培训及持续专业发展，以及法律及监管规定的遵守情况[137] - 公司董事会在报告期内已履行审查企业管治政策及惯例的职责，并确保董事了解集团业务及运营以及其职责及义务[137] - 公司董事会在报告期内已进行持续专业发展，接受培训并获取相关培训资料，确保董事了解其作为上市公司董事的职责[136] - 公司董事会确认负责编制截至2021年12月31日止年度的合并财务报表，并确认无重大不确定事件或情况影响公司持续经营能力[138] - 公司董事会负责监管公司所面临的风险，并制定策略以管理关键风险，确保公司达成发展目标[139] - 公司董事会每年度检讨风险管理和内部控制系统的有效性，并确保董事在财务及其他资料提呈时能做出知情评估[139] - 公司董事会下设审计及风险管理委员会，全面了解和评估公司各项重大风险及其管理状况[144] - 公司风险管理执行委员会由董事长担任主任委员，全面覆盖合规操作风险、流动性风险、战略风险等八大风险领域[144] - 公司通过风险仪表盘、压力测试等工具和方法，持续开发和完善风险管理技术和模型[146] - 公司建立信息安全与数据安全管理委员会，强化数据安全管理能力，每月定期开展信息安全意识培训[149] - 公司从机房、网络、系统等多维度进行安全保障升级，严格权限申请和审批，提升IT运营安全风险管理能力[150] - 公司建立声誉风险管理、新闻发言人及外宣新闻稿管理政策，结合品牌文化大使网络体系提升品牌声誉风险管理水平[151] - 公司通过预算管理、执行监控以及运营分析和调整等机制对战略执行情况进行监控落实[153] - 公司建立医疗合规管理和医疗质量管控专业团队，通过三级质量管控和培训体系提升医疗质量和服务品质[154] - 公司管理层负责设计、实施和维持内部监控系统的有效性，董事会和审计及风险管理委员会负责监督[155] - 公司2021年风险管理和内部控制系统在财务、运营、合规方面均被董事会确认为有效充足[157] - 公司2021年内部审计职能充足，相关资源及预算足够，员工具备适当资历及经验并接受充分培训[157] - 公司2021年制定了内幕消息知情人管理、证券买卖和信息披露政策，确保信息披露内容真实、准确、完整[157] - 公司2021年审计监察团队监督管理层落实整改计划，确保风险管理和内部监控系统的有效性[156] 环境、社会及管治（ESG） - 公司2021年度环境、社会及管治报告涵盖医疗服务和健康服务两大主营业务[168] - 报告采用与以前年度一致的数据统计方法，并对不同年度数据进行对比列示[167] - 公司2021年度环境、社会及管治报告为年度报告，是公司发布的第四份此类报告[168] - 报告根据香港联合交易所的《环境、社会及管治报告指引》编制，并参考联合国可持续发展目标[169] - 报告中的信息和资料来源于公司内部正式文件、内部统计资料及有关公开资料[170] - 公司2021年度环境、社会及管治报告已由公司董事会审议并通过[171] - 公司使命是构建专业医患沟通桥梁，愿景是让每个家庭拥有一个家庭医生，每人拥有一份电子健康档案和一个健康管理计划[172] - 公司2021年文化主题为“一起拼，共担当，创未来”，通过多种活动形式激发员工积极性[173] - 公司以员工关怀为核心，从医、食、住、行、玩五大方向全面提升员工关怀[176] - 公司构建了完善的合规管理体系，从公司制度、组织架构、人员安排、培训机制等方面提升合规经营水准[177][178] - 公司荣获2021年全球最具创新力公司称号[179] - 公司获得MSCI ESG评级"A"，显示其在环境、社会和治理方面的卓越表现[180] - 公司通过智慧诊所和村医APP提升乡村基础医疗水平，助力乡村振兴[181] - 公司女性员工占比超过50%，体现其对性别平等的重视[182] - 公司采用大金VRV水源热泵系统，显著降低运营能耗[184] - 公司通过线上问诊业务减少用户出行，降低温室气体排放[185] - 公司积极推动低碳绿色发展，鼓励员工绿色出行和减塑行动[184] - 公司为员工提供完善的薪酬体系，包括现金薪酬、福利和长期激励[182] - 公司通过AI及互联网技术带动产业创新发展[185] - 公司荣获2021年中国互联网医疗TOP 20称号[180] - 公司2021年通过多种形式向内外主要持份者发放调研问卷，收集回复共计224份[191] - 公司2021年涉及监管新规解读17次[193] - 公司2021年开展涵盖风险管理、信息安全、知识产权和廉政反舞弊等主题的培训99次[194] - 公司2021年实现全员100%覆盖风险管理和合规培训[194] - 公司董事会每年定期召开会议，听取管理层对ESG管理工作进展汇报[187] - 公司管理层每年提出ESG关键议题建议，并讨论议题对公司业务的影响程度[187] - 公司明确各层级、各部门在ESG管理工作中的职责，确保各项工作和业务涉及的环境、社会风险得到妥善管理[187] - 公司高度重视持份者诉求，通过多种渠道与持份者积极沟通[188] - 公司制定了《全面风险管理制度》、《风险偏好管理办法》、《风险限额管理办法》等风控制度[193] - 公司实行“稳健”的风险偏好，坚守法律底线、合规底线和社会责任底线[193] - 公司2021年完成国内专利申请177件，PCT专利申请7件，专利授权4件，商标核准4件，著作权登记9件[197] - 截至2021年12月31日，公司累计国内专利申请375件，PCT专利申请7件，专利授权16件，商标核准277件，著作权登记85件[197] - 公司通过AI技术实施监控问诊过程中的重症标签，共计306个，涵盖多个学科的重症疾病[199] - 公司2021年推出即时音视频线上问诊服务，由自有医疗团队提供，7*24小时，60秒回应[200] - 公司2021年廉政文化建设培训或宣导共计20次，开展内部反腐风险或相关内审调查活动3次[195] - 公司现有2个信访渠道：线上电子邮件和线下实地信访，2021年度未发生贪污腐败诉讼案件[196] - 公司通过AI技术提升医患匹配度，降低用户等待时间，起到线下医院导诊台的功能[199] - 公司建立健全质量安全管理体系，保障产品和服务质量安全[200]