公司基本信息 - 公司股份代号为2459[10] - 公司网站为www.sanergygroup.com[10] - 公司客户基础遍布全球超25个国家[11] - 高炉炼钢在全世界约占70%，在中国约占90%[12] - 公司在意大利及中国生产设施实际年产能力共46,000公吨[13] 公司会议安排 - 二零二五年股东周年大会将于五月十九日上午十时在中国河南省新乡市辉县市工业集中区洪州工业园工业东路3号举行[14] - 公司将于2025年5月13日至5月19日暂停办理股份过户手续，为出席2025年股东大会并投票，股份过户文件须于5月12日下午4时30分前送达指定地点[128] 公司人事变动 - Adriaan Johannes Basson先生于二零二四年十月四日获委任为执行董事[7] - 闫海亭先生于二零二四年五月三十一日辞任执行董事[7] - Wei–Ming Shen博士自二零二四年三月三十一日起辞任执行董事及于五月一日辞任行政总裁[7] - 郑洪河教授于二零二四年五月三十一日获委任非执行董事并于十月四日辞任[7] - 2024财政年度Adriaan Johannes Basson先生于10月4日获委任为执行董事，闫海亭先生于5月31日辞任[68] - 2024年3月31日起Wei–Ming Shen博士辞任执行董事，5月1日辞任行政总裁[68] - 2024年5月31日郑洪河教授获委任为非执行董事，10月4日辞任[68] - Peter Brendon Wyllie先生、王平先生及陈楚雯女士将于2025年股东周年大会上轮值退任，符合资格并愿膺选连任[68] - Adriaan Johannes Basson先生将于2025年股东周年大会上轮值退任，符合资格并愿膺选连任[68] - 刘智仁先生自2024年11月30日起辞任公司联席公司秘书，林洛锋先生获委任为公司秘书，2024财年二人参与不少于15小时相关专业培训[181] 公司财务数据关键指标变化 - 2024年公司收益约5700万美元，较2023财年减少约21.2%[22] - 2024年公司毛利为负1725.4万美元，2023年为84.1万美元[19] - 2024年公司拥有人应占年内亏损4098.4万美元，2023年为1547.6万美元[19] - 2024年美洲、EMEA、中国、亚太区（不包括中国）收益分别为1336.8万、3294.1万、1048万、16.2万美元，占比分别为23.5%、57.8%、18.4%、0.3%[20] - 2024年美洲、EMEA、中国、亚太区（不包括中国）非流动资产分别为16.5万、4459.6万、5732.9万、63.3万美元，占比分别为0.2%、43.4%、55.8%、0.6%[21] - 2024年向世界钢铁协会呈报的71个国家的世界粗钢产量整体下降0.9%，其中北美洲及中国分别下降4.2%及1.7%[22] - 2024年公司销量增长超6%，由2023财年的17015公吨增至18141公吨[22] - 2024年公司平均单位销售成本较2023财年降低2.6%[22] - 2024年石墨电极平均售价大幅下降26.1%[23] - 2024年公司存货拨备约420万美元，2023财年为330万美元[23] - 2024财年收益约57.0百万美元，较2023财年的约72.3百万美元减少[27] - 2024财年销售成本约74.2百万美元，较2023财年的约71.5百万美元增加[27] - 2024财年石墨电极平均售价每公吨约3,139美元，较2023财年的每公吨约4,249美元减少[28] - 2024财年石墨电极销量约18,141公吨，较2023财年的约17,015公吨增加[28] - 2024财年毛利为毛损约17.3百万美元，毛利率为毛损率约30.3%，较2023财年的约0.8百万美元和约1.2%大幅减少[30] - 2024财年行政开支总额约14.8百万美元，较2023财年增加约23.0%[31] - 2024财年融资成本约2.9百万美元，较2023财年的约3.7百万美元减少[32] - 2024财年公司拥有人应占亏损约41.0百万美元[33] - 2024财年经营、投资、融资活动所用现金净额分别为3.1、11.1、3.9百万美元[36] - 2024年12月31日，集团现金及现金等价物及已抵押银行存款约为1640万美元，2023年12月31日约为2960万美元[37] - 2024年12月31日，集团计息银行及其他借款总额约为2970万美元，2023年12月31日约为3870万美元[37] - 2024年12月31日，集团权益与负债总额分别约为1.058亿美元及6820万美元，2023年12月31日分别约为1.485亿美元及7760万美元[37] - 集团资产负债率由2023年12月31日的约26.1%上升至2024年12月31日的约28.1%[38] - 2024财年，集团资本支出约为500万美元[40] - 2024年12月31日，除已抵押银行存款外，账面价值分别约为2100万美元、370万美元及360万美元的若干物业、厂房及设备、贸易应收款项及工业租赁用地已抵押，2023年12月31日分别约为2270万美元、890万美元及320万美元[42] - 2024年12月31日，公司有32,235,000美元的储备可分派给股东，其中股份溢价33,497,000美元、累计亏损1,162,000美元、其他借方储备100,000美元[86] - 2024财政年度，集团向不同机构捐赠人民币57,000元[84] - 2024财政年度员工成本（包括董事酬金）约为1100万美元，2023年为1440万美元[129] - 2024年12月31日集团员工数量为188名，2023年12月31日为211名[129] - 2024财政年度已付/应付核数师酬金共302千美元，其中审核服务256千美元，非审核服务46千美元[166] 公司业务相关动态 - 2023年7月6日，公司收购太谷资产，代价约为人民币8050万元，其中人民币4000万元已按付款时间表支付，2024年12月公司提出仲裁申请[43] - 2024年11月，公司与辉县市建设投资有限公司决定终止合资协议并解散合资公司昇瑞(新乡)新材料科技有限公司[44] - 2024年12月31日，集团概无任何占超过集团总资产5%的重大投资[45] - 2024财政年度，集团向五大客户的销售占总销售约57.0%，向最大客户的销售约占20.2%[127] - 2024财政年度，集团自五大供应商的采购占总采购约65.1%，自最大供应商的采购约占25.5%[127] 公司人员履历 - Peter Brendon Wyllie先生56岁，于2014年1月加入集团，主要负责监督、物色、开发及领导业务策略的执行及法律顾问工作[46] - 侯皓瀧先生47歲，2012年2月加入集團，2021年3月29日獲委任為執行董事，負責業務基礎發展等[50] - Basson先生69歲，2014年11月加入集團，在石墨電極行業有逾46年經驗[51][52] - 王平先生54歲，2019年8月加入集團，在企業融資等方面有逾20年經驗[54][55] - 鄭大鈞先生52歲，2022年12月19日獲委任為獨立非執行董事[57] - Wyllie先生是Otautahi Enterprises Trust Company Limited的董事及全權家族信託的受託人[49] - 侯皓瀧先生在2003年1月至2013年1月於河南三力炭素製品有限公司任職，離職前為總經理[50] - Basson先生在1974年10月至2014年3月受聘於GrafTech South Africa Proprietary Limited，離職前為客戶技術服務工程師[52] - 王平先生在2004年2月至2007年3月任中國稽山控股有限公司首席財務官[55] - 王平先生在2007年5月至2010年3月任EV Capital Pte Ltd.副總裁[55] - 王平先生現任中國罕王控股有限公司等公司獨立非執行董事[56] - 魏明德先生57岁，于2022年12月19日获委任为独立非执行董事，担任安德资本等主席，为多家公司独立非执行董事及中国远洋海运集团外部董事[59] - 陈楚雯女士45岁，于2022年12月19日获委任为独立非执行董事，在会计及企业融资方面拥有逾19年专业经验[61] - 冯建国先生59岁，于2016年3月加入集团任首席技术官，此前在河南三力任职，2020年3月成为全国钢标准化技术委员会委员[65] - 林洛锋先生37岁，于2023年6月加入集团任首席财务官及公司秘书，在相关领域拥有逾10年经验[66] 公司报告及股息相关 - 董事会呈列2024财政年度董事会报告及集团经审核财务报表[67] - 董事会不建议就2024财政年度宣派末期股息，2023财政年度末期股息为零美元[75] - 集团董事及高级管理层的详细履历载于年报第14至18页[72] - 集团2024财政年度的业绩载于年报第51至120页[75] - 有关集团2024财政年度的业务回顾，见年报第6页“主席致辞”及第8至13页“管理层讨论及分析”两节和综合财务报表附注[77] - 集团过去五年的业绩以及资产及负债概要载于年报第120页[87] - 集团物业、厂房及设备于2024财政年度的变动载于综合财务报表附注15[82] - 公司股本于2024财政年度的变动详情载于综合财务报表附注28[83] - 公司于2024财政年度的关联方交易详情载于综合财务报表附注33[90] - 审核涵盖公司及附属公司截至2024年12月31日的综合财务报表[192] 公司股权相关 - 2024年12月31日，侯皓泷先生拥有109,716,000股公司股份，权益占比9.62% [96] - 2024年12月31日，公司已发行股份1,140,000,000股[96][99] - 2024年12月31日，Otautahi Capital Inc.、Otautahi Holdings Limited、Otautahi Enterprises Trust Company Limited分别拥有109,716,000股公司股份，权益占比均为9.62% [97] - 2022年12月19日，承诺股东订立不竞争契据[100] - 2024年9月3日，承诺股东不再为公司控股股东，不再受不竞争契据约束[100] - 承诺股东确认2024年1月1日至9月2日遵守不竞争承诺，独立非执行董事未发现违反情况[101] - 2022年12月19日公司股东批准并采纳购股权计划，自采纳以来未授出购股权[102] - 2024财年初及年末，根据购股计划可授出的购股数目为1亿股[102] - 可根据购股计划及其他计划发行的股份总数为1亿股，占年报日期已发行股份的8.8%[104] - 某人获授购股权后，12个月内获发行及将获发行股份总数超公司相关类别已发行股本1%，不得授出[105] - 向主要股东、独立非执行董事或其联系人授出购股权，12个月内获发行及将获发行证券超相关类别已发行股份0.1%，须股东大会批准[106] - 董事会有权自采纳日期起10年内向合格参与者提呈授出购股权[108] - 合格参与者可在授出日期起28日内接纳购股要约，公司在不迟于要约日期后28日接获相关文件及1美元汇款，购股生效[109] - 购股权计划有效期从2022年12月19日起至2032年12月18日[111] - 2024财政年度及截至2024年12月31日，公司无股权挂钩协议[112] 公司资金运用及交易 - 全球发售所得款项净额约为1.867亿港元[116] - 2024年12月31日，支付太谷资产收购价已动用4420万港元[116] - 2024年12月31日，升级生产系统已动用950万港元，尚未动用4470万港元，预计2026年上半年悉數動用[116] - 2024年12月31日，开发及扩展石墨负极材料业务已动用450万港元，尚未动用1050万港元，预计2025年下半年悉數動用[116] - 2024年12月31日，营运及一般企业用途资金已动用1870万港元[116] - 2024年12月31日，支付石墨电极业务的营运成本已动用2580万港元[116] - 2024年9月20日，公司进行先旧后新配售，5000万股股份以每股0.325港元配售[118] - 第一次认购事项发行股份总面值为500,000美元，净认购价约为每股0.319港元，所得款项总净额约为1600万港元，2024年12月31日已悉数列支，50%用于发展石墨电极业务，50%用于补充流动资金及作一般企业用途[119][120][125] - 第二次认购事项发行股份

整体财务数据关键指标变化 - 2024财年收益约5700万美元，较2023财年减少约21.2%[4][5][10] - 2024财年毛损约1730万美元，毛利率为-30.3%，2023财年毛利约84.1万美元，毛利率为1.2%[4][6][12] - 2024财年公司拥有人应占年内亏损约4098.4万美元，2023财年亏损约1547.6万美元[4] - 2024财年行政开支总额约1480万美元，较2023财年增加约23.0%[13] - 融资成本由2023财年约370万美元减至2024财年约290万美元[14] - 2024财年公司拥有人应占亏损约4100万美元[15] - 2024财年经营、投资、融资活动所用现金净额分别为310万美元、1110万美元、390万美元，2023年对应数据分别为610万美元、1500万美元、3840万美元[17] - 2024年12月31日现金及现金等价物及已抵押银行存款约1640万美元，2023年12月31日约2960万美元；计息银行及其他借款总额约2970万美元，2023年12月31日约3870万美元[18] - 2024年12月31日权益与负债总额分别约为1.058亿美元及6820万美元，2023年12月31日分别约为1.485亿美元及7760万美元[18] - 资产负债率由2023年12月31日约26.1%升至2024年12月31日约28.1%[19] - 2024财年资本支出约500万美元[21] - 2024年收益为56,951千美元，较2023年的72,292千美元下降21.22%[27] - 2024年销售成本为74,205千美元，较2023年的71,451千美元增长3.85%[27] - 2024年毛损为17,254千美元，而2023年毛利为841千美元[27] - 2024年除税前亏损为42,737千美元，较2023年的22,326千美元增长91.42%[27] - 2024年本公司拥有人应占年内亏损为40,984千美元，较2023年的15,476千美元增长164.83%[27] - 2024年每股亏损为4.0美仙，较2023年的1.6美仙增长150%[27] - 2024年非流动资产为107,466千美元，较2023年的118,638千美元下降9.42%[29] - 2024年流动资产为66,503千美元，较2023年的107,416千美元下降38.09%[29] - 2024年流动负债为55,584千美元，较2023年的62,571千美元下降11.17%[29] - 2024年资产净值为105,751千美元，较2023年的148,493千美元下降28.78%[30] - 2024年和2023年银行利息收入分别为306千美元、389千美元[46] - 2024年和2023年政府补贴分别为167千美元、283千美元[46] - 2024年和2023年其他收入分别为528千美元、691千美元[46] - 2024年已售存货成本69,965千美元，2023年为68,160千美元[47] - 2024年财务成本2,920千美元，2023年为3,653千美元[48] - 2024年所得税抵免为1753千美元，2023年为6850千美元[52] - 2024年末贸易应收款项10,227千美元，2023年末为12,950千美元[59] - 2024年末贸易应收款项32%（2023年：26%）来自最大客户，67%（2023年：71%）来自五大客户[60] - 2024年末贸易应付款项及应付票据7,609千美元，2023年末为7,200千美元[61] - 2024及2023年度公司均未向股东宣派股息[53] - 2024年12月31日集团员工为188名，2023年12月31日为211名；2024财年员工成本约为1100万美元，2023年为1440万美元[65] - 董事会不建议就2024财年宣派末期股息[66] 行业数据关键指标变化 - 2024年71个国家世界粗钢产量整体下降0.9%，北美洲及中国分别下降4.2%及1.7%[5] - 预计2025年发达国家钢铁需求增长1.9%，石墨电极需求逐步复苏[8] 石墨电极业务数据关键指标变化 - 2024财年销量从2023财年的17015公吨增至18141公吨，增长超6%[5] - 2024财年平均单位销售成本较2023财年降低2.6%[5] - 2024财年石墨电极平均售价较2023财年大幅下降26.1%[6] - 2024年来自美洲、EMEA、中国、亚太区（不包括中国）的外部客户收益分别为13,368千美元、32,941千美元、10,480千美元、162千美元，2023年分别为19,326千美元、38,319千美元、12,907千美元、1,740千美元[39] - 2024年美洲、EMEA、中国、亚太区（不包括中国）的非流动资分别为165千美元、44,596千美元、57,329千美元、633千美元，2023年分别为78千美元、50,241千美元、64,836千美元、36千美元[40] - 2024年客户A、客户B收益分别为11,479千美元、7,466千美元，2023年分别为12,599千美元、不适用[41] - 2024年和2023年销售石墨电极的客户合约收益分别为56,951千美元、72,292千美元[43][44] - 截至2024年及2023年12月31日止年度，确认收益240,000美元及409,000美元，并于相关期初计入合约负债[44] - 石墨电极销售的履约义务在交付产品时履行，付款时间一般在交付后30至60天内，新客户一般需提前付款[45] 资产相关数据关键指标变化 - 2024财年存货拨备约420万美元，2023财年为330万美元[6][11] - 2024财年物业、厂房及设备重估亏损净额约450万美元[6] - 2024年12月31日，账面价值分别约为2100万美元、370万美元、360万美元的物业、厂房及设备、贸易应收款项及工业租赁用地已抵押，2023年12月31日对应数据分别约为2270万美元、890万美元、320万美元[23] 税务相关情况 - 香港利得税按16.5%税率计提，一家附属公司首笔200万港元应课税溢利按8.25%征税，其余按16.5%征税[49] - 美国应课税收入按最高21%税率征收联邦企业所得税[49] - 公司美国附属公司可结转约2195.2万美元净经营亏损获约461万美元税项抵免[50] 太谷资产相关情况 - 2023年收购太谷资产代价约为人民币8050万元，其中人民币4000万元已支付，2024年12月公司申请仲裁要求卖方归还资产并赔偿损失[24] 全球发售所得款项使用情况 - 全球发售所得款项净额约为18670万港元[63] - 支付太谷资产收购价占所得款项净额的23.8%，金额为4420万港元，截至2024年12月31日已全额动用[64] - 升级厂房及生产系统占所得款项净额的44.4%，金额为8300万港元，截至2024年12月31日已动用3830万港元，剩余4470万港元预计2026年上半年动用[64] - 开发及扩展GAM业务占所得款项净额的8.0%，金额为1500万港元，截至2024年12月31日已动用450万港元，剩余1050万港元预计2025年下半年动用[64] - 营运及一般企业用途资金占所得款项净额的10.0%，金额为1870万港元，截至2024年12月31日已全额动用[64] - 支付石墨电极业务营运成本占所得款项净额的13.8%，金额为2580万港元，截至2024年12月31日已全额动用[64] 财务报表修订影响 - 本年度应用修订本对综合财务报表无重大影响[35] 公司合规及证券交易情况 - 2024财年公司遵守企业管治守则及上市发行人董事进行证券交易的标准守则[67][68] - 2024财年公司或其附属公司无购买、出售或赎回本公司上市证券[71]

公司概况 - 公司主要从事超高功率石墨電極的全球製造,客戶遍及全球25個國家[9] - 公司在意大利和中國設有生產設施,實際年產能共46,000公噸[9] - 公司設有專注美洲、EMEA、亞太區及中國市場的區域銷售團隊[10] - 本集团主要从事生产及销售石墨电极业务[69] - 截至2024年6月30日止六个月,本集团的主要业务没有重大变动[69] 业务发展 - 公司於二零二四年四月中旬在意大利舉行了負極生產設施的奠基儀式,並計劃在中國研發矽基負極材料[10] - 公司的戰略投資旨在建立與中國技術相匹配的尖端負極生產技術,以應對當前石墨電極市場的挑戰[10] - 公司已於聯交所主板上市,全球發售所得款項淨額約為186.7百萬港元[39] - 將部分未動用所得款項用於開發及擴展石墨負極材料業務,包括納爾尼石墨負極材料項目[47] 财务表现 - 收益由2023年上半年的43.7百万美元减少至2024年上半年的32.1百万美元,主要由于石墨电极平均售价下降[17] - 销售成本由2023年上半年的38.4百万美元增加至2024年上半年的40.2百万美元,主要由于平均销售成本上升及确认额外存货撇备[18] - 毛利由2023年上半年的5.3百万美元减少至2024年上半年的毛损8.1百万美元,毛利率由12.1%降至-25.3%[19] - 行政开支增加约8.9%,主要由于持续开发石墨负极材料业务扩张项目[20] - 财务成本减少约0.4百万美元,主要由于偿还部分银行及其他借款[21] - 公司亏损由2023年上半年的4.2百万美元增加至2024年上半年的14.4百万美元,主要由于毛损及行政开支增加[23] 资金管理 - 通过业务所得现金、银行及其他借款所得款项、以及公司股份上市所得款项满足资本需求[24] - 二零二四年上半年经营活动所得现金流量为5.4百万美元、投资活动所用现金净额为1.8百万美元、融资活动所用现金净额为10.9百万美元[24] - 公司維持權益與債務之間的平衡以管理資本架構,資產負債率由26.1%下降至21.6%[26] - 二零二四年上半年資本支出約為0.9百萬美元,主要用於添置物業、廠房及設備[28] 公司治理 - 公司董事及最高行政人員持有公司57.66%的股份[32][34] - 公司於二零二二年採納購股權計劃,尚未授出任何購股權[36] - 董事及附屬公司董事在報告期內未在與公司業務構成競爭的業務中擁有任何權益[37] - 本公司已採納上市發行人董事進行證券交易的標準守則,全體董事確認於整個報告期間已遵守該守則[51] - 審核委員會已審閱本集團二零二四年上半年的未經審核簡明綜合中期財務報表,並確認其完整、準確及符合上市規則規定[52] 其他 - 公司有交易性貨幣風險,目前不打算對沖外匯波動風險,但管理層會密切監控[27] - 約47.2%的所得款項淨額未按招股章程指定及披露的建議分配作有效部署[39] - 董事會議決將部分未動用所得款項用於支付太谷資產的收購價及升級本集團生產設施[40,41,42] - 將部分未動用所得款項重新分配用於支付石墨電極業務的營運成本,以改善流動資金及應對市場變化[44,45,46] - 本公司或其任何附屬公司於報告期間均無購買、出售或贖回本公司任何上市證券[54]

控股股东不竞争契据相关 - 控股股東於2022年12月19日訂立以公司為受益人的不競爭契據[1] - 控股股東確認在2023年1月17日至2023年12月31日期間遵守不競爭承諾[2] - 控股股東確認在有關期間除公司業務外，無權益於競爭業務[2] - 獨立非執行董事審閱後確認控股股東無違反不競爭契據承諾[2] 公告补充资料影响 - 公告補充資料不影響年報其他資料，年報其他資料不變[2]

财务收益情况 - 2024年上半年收益约3210万美元，较2023年上半年减少约26.5%[2][3] - 2024年上半年公司收益约3210万美元，较2023年上半年的约4370万美元减少，石墨电极平均售价从约每公吨4549美元降至约每公吨3316美元，但销量从9603公吨微增至9682公吨[8] - 截至2024年6月30日止六个月收益为3210.1万美元，2023年同期为4368.5万美元[23] - 截至2024年6月30日止六个月，公司总收益为32101千美元，较2023年同期的43685千美元下降26.51%[34][36] - 分地区来看，美洲收益为8479千美元（2023年：13578千美元），EMEA为18162千美元（2023年：23272千美元），中国为5385千美元（2023年：6771千美元），亚太区（不包括中国）为75千美元（2023年：64千美元）[34] - 2024年上半年确认收益66000美元，2023年同期为26000美元，已计入有关期间初期合约负债[37] 毛利与毛利率情况 - 2024年上半年毛损约810万美元，2023年上半年为毛利约530万美元[2][3] - 2024年上半年毛利率为 - 25.3%，2023年上半年为12.1%[2] - 2024年上半年毛利为毛损约810万美元，毛利率从2023年上半年的约12.1%降至毛损率约25.3%[10] 公司亏损情况 - 2024年上半年公司拥有人应占亏损约1440万美元，2023年上半年约420万美元[2][5] - 公司拥有人应占期内亏损2024年为1436.8万美元，2023年为422.4万美元[23] - 2024年上半年公司拥有人应占亏损增至1440万美元，2023年上半年约为420万美元，主要因毛损和行政开支增加，部分被上市相关开支减少抵销[14] - 2024年和2023年6月30日止六个月，公司拥有人应占亏损分别为 - 1436.8万美元和 - 422.4万美元[47] 销售成本与存货情况 - 2024年上半年销售成本约4020万美元，确认约200万美元存货拨备[3] - 2024年上半年销售成本约4020万美元，较2023年上半年的约3840万美元增加，平均销售成本从约每公吨3997美元增至约每公吨4154美元，确认额外存货拨备约200万美元[9] - 存货水平从2023年12月31日约5700万美元减至2024年6月30日约4410万美元，减少超20%[4] - 2024年上半年集团除税前亏损，已售存货成本为38181千美元（2023年：38384千美元），存货撇减净额2034千美元（2023年：0）[41] 石墨电极售价与销量情况 - 2024年上半年石墨电极平均售价较2023年上半年减少约27.1%[3] - 2024年上半年公司收益约3210万美元，较2023年上半年的约4370万美元减少，石墨电极平均售价从约每公吨4549美元降至约每公吨3316美元，但销量从9603公吨微增至9682公吨[8] 业务扩张与开支情况 - 2024年4月石墨负极材料投资策略业务多元化迈出关键一步，业务扩张项目产生更多开支[4] - 2024年上半年行政开支总额约为580万美元，较2023年上半年增加约8.9%，因持续开发石墨负极材料业务扩张项目[11] 市场环境与需求情况 - 全球经济不确定性影响钢铁行业，集团主要市场需求减少[3] - 展望2024年下半年，市场环境仍具挑战，下游炼钢需求疲软，但世界钢铁协会预计今年全球钢铁需求将反弹1.7%，发达国家预计出现1.3%的强劲复苏，新兴地区钢铁需求将加速增长[6] - 全球炼钢产能预计在2024 - 2025年增加，电弧炉项目激增将增加对石墨电极的需求[6] 应对策略情况 - 集团将实施全面应对策略，降低存货风险，应对行业逆风[5] 现金流量与财务状况情况 - 2024年上半年经营、投资、融资活动现金净额分别约为540万美元、180万美元、1090万美元，2023年上半年分别为经营活动现金净流出470万美元、投资活动现金净流出1000万美元、融资活动现金净流入3080万美元[15] - 2024年6月30日现金及现金等价物约为2230万美元，2023年12月31日为2960万美元[15] - 2024年6月30日计息银行及其他借款总额约为2840万美元，2023年12月31日为3870万美元[15] - 2024年6月30日权益与负债总额分别约为1.315亿美元及7640万美元，2023年12月31日分别为1.485亿美元及7760万美元[16] - 资产负债率由2023年12月31日的约26.1%降至2024年6月30日的约21.6%，主要因2024年上半年计息银行及其他借款还款净额使债务总额减少约1030万美元[17] - 2024年6月30日非流动资产为116,994千美元，较2023年12月31日的118,638千美元有所下降[25] - 2024年6月30日流动资产为90,911千美元，较2023年12月31日的107,416千美元减少[25] - 2024年6月30日流动负债为63,722千美元，较2023年12月31日的62,571千美元增加[25] - 2024年6月30日流动资产净值为27,189千美元，较2023年12月31日的44,845千美元大幅下降[25] - 2024年6月30日总资产减流动负债为144,183千美元，较2023年12月31日的163,483千美元减少[25] - 2024年6月30日非流动负债为12,653千美元，较2023年12月31日的14,990千美元下降[27] - 2024年6月30日资产净值为131,530千美元，较2023年12月31日的148,493千美元减少[27] - 截至2024年6月30日，非流动资产为111756千美元，较2023年12月31日的115191千美元下降3%[35] 资本支出与或然负债情况 - 2024年上半年资本支出约为90万美元[19] - 2024年6月30日无重大或然负债[20] 抵押情况 - 2024年6月30日账面价值分别约为2210万美元、560万美元及310万美元的若干物业、厂房及设备、贸易应收款项及工业租赁用地已抵押，2023年12月31日分别为2270万美元、1010万美元及320万美元[20] - 2024年6月30日若干贸易应收款项约5,622,000美元抵押予第三方，2023年12月31日为10,063,000美元[49] 其他收入与支出情况 - 2024年上半年银行利息收入为134千美元（2023年：175千美元），政府补助为121千美元（2023年：283千美元），其他收入为48千美元（2023年：5千美元）[39] - 2024年上半年出售物业、厂房及设备亏损6千美元，销售其他碳产品净收益550千美元，外汇差异净额177千美元；2023年分别为0、亏损266千美元、亏损940千美元[40] - 2024年物业、厂房及设备折旧为2023千美元（2023年：2020千美元），使用权资产折旧286千美元（2023年：462千美元），无形资产摊销143千美元（2023年：142千美元）[41] - 2024年不计入租赁负债计量之租赁款项为50千美元（2023年：9千美元），董事酬金437千美元（2023年：756千美元）[41] - 2024年雇员福利开支总额为3079千美元，较2023年的5667千美元有所下降[41] - 截至2024年和2023年6月30日止六个月，物业、厂房及设备及使用权资产折旧开支分别为182.5万美元及193.3万美元，已计入销售成本[42] 税务情况 - 香港利得税按16.5%税率计提，一家附属公司首200万港元应课税溢利按8.25%征税，其余按16.5%征税[43] - 美国应课税收入按最高21%税率征收联邦企业所得税，公司美国附属公司可结转约2195.2万美元净经营亏损，于2023年6月30日止六个月获约461万美元税项抵免[43] - 中国内地附属公司按25%税率缴纳企业所得税，一家附属公司享有15%优惠税率[44] - 意大利附属公司按24%和3.9%税率分别缴纳企业所得税及生产活动地区税[44] - 2024年和2023年6月30日止六个月，公司即期香港开支分别为8千美元和3千美元，即期其他地方分别为121千美元和 - 4082千美元，递延税项分别为 - 2400千美元和 - 760千美元，所得税抵免分别为 - 2271千美元和 - 4839千美元[45] 股息情况 - 截至2024年和2023年6月30日止六个月，公司未向股东宣派股息[46] - 董事会在2024年上半年及2023年上半年均未宣派任何中期股息[66] 每股亏损计算情况 - 计算2024年6月30日止六个月每股基本亏损时，不包括作为收购意大利土地代价的1000万股股份[46] - 用于计算2024年和2023年6月30日止六个月每股基本及摊薄亏损的普通股加权平均数分别为10亿股和9.84760221亿股[47] 贸易应收与应付款项情况 - 2024年6月30日按摊销成本列账的贸易应收款项为13,808千美元，按公平值计入损益的为567千美元，总计14,375千美元；2023年12月31日对应数据分别为12,727千美元、223千美元和12,950千美元[48] - 2024年6月30日未逾期贸易应收款项为12,444千美元，2023年12月31日为7,524千美元[50] - 2024年6月30日贸易应付款项为8,950千美元，2023年12月31日为7,200千美元[51] - 2024年6月30日未逾期贸易应付款项为7,036千美元，2023年12月31日为5,678千美元[52] 股本与股份情况 - 截至2023年1月1日、2023年12月31日及2024年6月30日，法定普通股数目为5,000,000,000股，股本为50,000千美元[53] - 2023年1月1日已发行股份数目为11,000,000股，股本为110千美元；2023年12月31日及2024年6月30日已发行股份数目为1,010,000,000股，股本为10,100千美元[54] - 2023年1月17日公司股份在联交所上市，额外发行172,400,000股普通股，总代价为35,364,000美元，导致股本及股份溢价分别增加1,724,000美元及33,640,000美元[55] - 公司股份于2023年1月17日在香港联合交易所主板上市[29] - 公司股份于2023年1月17日在联交所主板上市，全球发售所得款项净额约为1.867亿港元[57] 所得款项分配情况 - 截至2024年6月30日，约47.2%的所得款项净额未按招股章程指定及披露的建议分配作有效部署[57] - 支付太谷资产收购价的未动用所得款项减少2080万港元至零，重新分配用作支付石墨电极业务营运成本[58][60] - 升级集团石墨电极生产系统的剩余未动用所得款项减少2000万港元，其中1500万港元重新分配支持开发意大利纳尔尼的石墨负极材料项目，500万港元用作支援石墨电极业务营运成本[58][61] - 重新分配约2580万港元用于支付石墨电极业务营运成本，预计支持集团两个季度的石墨电极生产[58][62] - 开发及扩展石墨负极材料业务拟分配所得款项1500万港元，预计时间为2025年下半年[58] - 支付石墨电极业务的营运成本拟分配所得款项2580万港元，预计时间为2025年上半年[58] - 升级集团意大利厂房、中国厂房及三力资产的石墨电极生产系统预计于2026年上半年完成[58] - 公司考虑到商业环境及业务战略发展，认为所得款项净额的战略性重新分配至关重要，以优化资金用途并使利益最大化[59] - 公司营运资金及一般企业用途所得款项1870万港元已悉数动用[58] - 董事会决定分配约1500万港元用于开发及扩展石墨负极材料业务[63] - 集团将部分未动用所得款项重新分配，支持纳尔尼石墨负极材料项目及满足石墨电极业务营运成本资金需求[63] 员工情况 - 2024年6月30日，集团聘用207名员工，2023年6月30日为206名[65] - 报告期间员工成本约为510万美元，2023年上半年为830万美元[65]

公司业务 - 公司是全球超高功率石墨电极的制造商，客户遍布全球25个国家[4] - 公司致力于提供高质量的超高功率石墨电极，作为电弧炉钢铁制造商的关键工业材料[5] - 公司在意大利和中国设有生产设施，年产能达46,000公吨，以满足全球客户需求[6] - 公司在亚太区、美洲、EMEA和中国市场设有区域销售团队，通过全球销售和分销网络确保产品供应[7] - 公司在欧洲开展了棕地GAM项目，建立了GAM生产设施，年产能达20,000公吨[8] - 本集团主要从事石墨电极制造及销售业务[97] 财务表现 - 本集团二零二三财政年度核心石墨电极业务收入约为72.3百万美元，较二零二二年减少约37.4%[13] - 本集团的毛利率在二零二三年为1.2%，较二零二二年的22.5%显著下降[18] - 本集团的石墨电极销量在二零二三财政年度较二零二二年减少29.6%，受全球粗钢生产放缓影响[22] - 本集团二零二三财政年度收入约为72.3百万美元，较二零二二财政年度减少约43.2百万美元[30] - 石墨电极平均售价由二零二二财政年度的每公吨4,777美元降至二零二三财政年度的每公吨4,249美元[30] - 存货撥备约为3.3百万美元，导致毛利率从约22.5%下降至约1.2%[31] - 行政开支增加约32.5%，达到约12.1百万美元[33] - 财务成本由二零二二财政年度的约2.6百万美元增加至二零二三财政年度的3.7百万美元[34] - 上市开支由二零二二财政年度的约1.2百万美元增加至二零二三财政年度的约1.7百万美元[35] - 公司录得擁有人應佔年內虧損约15.5百万美元，主要由毛利减少、行政开支增加、财务成本增加和上市后宣派的酌情花红导致[36] - 经调整后的净利润为负10,776千美元，较二零二二年的8,694千美元有所下降[37] - 二零二三财政年度经营活动所用现金净额为6.1百万美元[40] - 二零二三年十二月三十一日，公司的现金及现金等价物约为29.6百万美元[42] - 公司的资产负债率由二零二二年底的22.7%上升至二零二三年底的26.1%[45] - 公司的资本支出主要包括添置物业、厂房及设备的支出，资本支出约为13.6百万美元[47] - 二零二三年十二月三十一日，公司的资产抵押金额约为22.7百万美元[49] 公司治理 - 公司指定河南省新乡市辉县市工业集中区洪州工业园为中国总部及主要营业地点[56] - Peter Brendon Wyllie先生为公司执行董事，负责监督、物色、开发及领导业务策略的执行及法律顾问工作[57][58] - Wyllie先生拥有丰富的法律背景和国际税务规划协会成员资格，具备丰富的法律和税务知识[59] - Shen博士为公司董事，拥有38年石墨技术、生产、销售及业务管理经验[61][63] - Shen博士拥有化学工程博士学位和斯坦福高级管理人员培训课程证书[64] - 阎海亭先生为公司执行董事，负责监控企业财务、并购及银行融资事宜，具有丰富的银行和企业融资经验[65][66] - 阎先生拥有英语文学学士学位和经济学硕士学位[68] - 侯皓泷先生为公司执行董事，负责业务基础发展、产品创新及业务策略，具有科技管理和供应链管理学位[69][70] - 王平先生为公司非执行董事，主要提供业务策略发展及财务规划意见[72] - 王先生拥有20年以上的企业融资、核数和财会管理经验[73] - 王先生是多家公司的独立非执行董事，包括中國罕王控股有限公司、中國天瑞集團水泥有限公司、嘉耀控股有限公司、深圳市富安娜家居用品股份有限公司和崇义章源钨业股份有限公司[74] - 王先生于1993年毕业于中国南京大学，主修经济及管理学，并于2004年获得中山大学工商管理硕士学位[75] - 郑大钧先生是独立非执行董事，拥有多年管理、财务报告和管理会计经验，同时担任博骏教育有限公司和华联国际（控股）有限公司的独立非执行董事[77] - 魏明德先生是独立非执行董事，同时担任安德资本和亚洲绿色科技基金主席，以及其他公司的独立非执行董事[82] - 陈楚雯女士是独立非执行董事，拥有超过19年的会计和企业融资经验，曾担任创升控股有限公司全资附属公司创升融资有限公司的董事[85] - 林洛峰先生是公司首席财务官，拥有超过10年的企业融资、财务管理、会计和审计经验，曾担任投资银行部副总裁和德勤•关黄陈方会计师行高级经理[90] - Peter Brendon Wyllie先生自2023年5月19日起担任

公司财务业绩 - 2023财年公司收益约7230万美元，较2022财年减少约37.4%[2][3] - 2023财年公司毛利率为1.2%，较2022财年的22.5%大幅下跌[2][4] - 2023财年公司拥有人应占年内亏损1547.6万美元，2022财年则为溢利749.6万美元[2] - 2023财年公司石墨电极销量较2022财年减少29.6%[3] - 2023财年公司存货拨备约330万美元，2022财年为零美元[4] - 2023财年公司产生上市开支约170万美元，2022财年约为120万美元[4] - 2023财年公司宣派及支付酌情上市花红300万美元[4] - 2023财年收益约7230万美元，较2022财年的约1.155亿美元减少，主要因销量从约24184公吨减至约17015公吨，石墨电极平均售价从每公吨4777美元降至每公吨4249美元[8] - 2023财年销售成本约7150万美元，较2022财年的约8950万美元减少，受销量减少、每公吨平均销售成本增加及存货拨备约330万美元影响[9] - 2023财年毛利约80万美元，较2022财年的约2600万美元大幅减少，毛利率从约22.5%降至约1.2%；经调整毛利约410万美元，经调整毛利率约5.7%[10] - 2023财年行政开支总额约1210万美元，较2022财年增加约32.5%，因上市后持续合规成本和员工成本增加[11] - 2023财年财务成本370万美元，较2022财年的约260万美元增加，因2022财年提取贷款及2023财年取得新贷款[12] - 2023财年上市开支约170万美元，较2022财年的约120万美元增加，因公司股份于2023年1月17日在港交所上市产生包销相关开支[13] - 2023财年公司拥有人应占年内亏损约1550万美元，主要因毛利大幅减少、行政开支增加、财务成本增加及支付雇员酌情花红，部分被所得税抵免抵销[14] - 2023财年经调整纯损1077.6万美元，2022财年经调整纯利869.4万美元[15] - 2023财年经营活动所用现金净额610万美元、投资活动所用现金净额1500万美元、融资活动所得现金净额3800万美元[17] - 2023财年收益72,292千美元，较2022年的115,521千美元下降37.42%；年内亏损15,476千美元，2022年则溢利7,496千美元[28] - 2023年换算海外业务的汇兑差异为1,806千美元，2022年为 - 9,895千美元[29] - 2023年12月31日非流动资产为118,638千美元，较2022年的107,037千美元增长10.84%[30] - 2023年12月31日流动资产为107,416千美元，较2022年的98,814千美元增长8.70%[30] - 2023年12月31日流动负债为62,571千美元，较2022年的45,523千美元增长37.45%[30] - 2023年12月31日流动资产净值为44,845千美元，较2022年的53,291千美元下降15.85%[30] - 2023年12月31日非流动负债为14,990千美元，较2022年的27,411千美元下降45.31%[32] - 2023年12月31日公司拥有人应占权益为148,493千美元，较2022年的132,917千美元增长11.72%[31] - 2023年和2022年来自外部客户的收益分别为72,292千美元和115,521千美元，其中美洲地区从33,484千美元降至19,326千美元，EMEA地区从51,664千美元降至38,319千美元，中国地区从27,871千美元降至12,907千美元，亚太区（不包括中国）从2,502千美元降至1,740千美元[39] - 2023年和2022年非流动资产分别为115,191千美元和104,738千美元，其中美洲地区从202千美元降至78千美元，EMEA地区从50,739千美元降至50,241千美元，中国地区从52,168千美元增至64,836千美元，亚太区（不包括中国）从1,629千美元降至36千美元[40] - 2023年客户A收益为12,599千美元，2022年为14,421千美元；2022年客户B收益为13,184千美元，2023年相应收益未贡献集团总收益的10%以上[41] - 截至2023年及2022年12月31日止年度，分别确认收益409,000美元及40,000美元，并于相关期初计入合约负债[42] - 2023年和2022年其他收入分别为691千美元和358千美元，其中银行利息收入从23千美元增至389千美元，分租利息收入从2千美元降至1千美元，政府补助从218千美元增至283千美元，其他从115千美元降至18千美元[44] - 2023年和2022年已售存货成本分别为68,160千美元和89,493千美元，物业、厂房及设备折旧分别为4,075千美元和3,660千美元，使用权资产折旧分别为796千美元和811千美元，无形资产摊销均为279千美元[45] - 2023年雇员福利开支总额为9,999千美元，2022年为5,262千美元，本年度金额包括酌情上市花红开支3,045,000美元[45] - 2023年和2022年贸易应收款项减值分别为59千美元和211千美元，存货撇减2023年为3,291千美元[45] - 2023年和2022年财务成本分别为3,653千美元和2,626千美元，其中租赁负债利息从93千美元增至128千美元，银行借款利息从541千美元增至813千美元，其他借款利息从1,242千美元增至2,368千美元[48] - 收购一间附属公司的未结付结余之利息2022年为70千美元，2023年为0[48] - 2023年所得税抵免开支为685万美元，2022年为开支169.2万美元[52] - 2023年和2022年公司均未向股东宣派股息[53] - 2023年公司拥有人应占年内亏损1547.6万美元，2022年溢利749.6万美元[54] - 2023年用于计算每股盈利的普通股加权平均数为992442740股，2022年为827600000股[55] - 2023年末贸易应收款项为1295万美元，2022年末为2104.6万美元[57] - 2023年末贸易应收款项26%和71%分别来自最大及五大客户，2022年为21%和66%[58] - 2023年末贸易应付款项为7200千美元，2022年为12314千美元，其中未逾期款项从10982千美元降至5678千美元[59] 行业市场情况 - 2023年世界粗钢产量呈下降趋势，其中北美洲及欧盟较2022年分别下降1.7%及7.4%[3] - 未来三年全球炼钢新增产能将超1.2亿吨，电弧炉项目占总量约50.5%[5] 公司业务发展 - 2023年12月公司开展棕地GAM项目，总实际合成GAM年产能达20000公吨[6] - 2023年5月16日，公司与辉县市人民政府成立合资公司，注册资本为人民币1亿元，辉县市建设投资有限公司出资51%，公司间接全资附属公司高硕资本有限公司出资37%[22][23] - 2023年7月6日，公司间接全资附属公司收购太谷资产，代价约为人民币8050万元，50%已支付[24] - 2023年11月13日，公司间接全资附属公司受让保昌于转售协议项下的所有权利、义务及权益，总代价为550万美元[25] - 2023年12月22日完成转让，代价股份已发行及配发[26] - 2023年12月31日，集团无占总资产超5%的重大投资[27] 公司资金状况 - 2023年12月31日，集团现金及现金等价物约为2960万美元，2022年同期为1170万美元[18] - 2023年12月31日，集团计息银行及其他借款总额约为3870万美元，2022年同期为3020万美元[18] - 2023年12月31日，集团权益与负债总额分别约为1.485亿美元及7760万美元，2022年同期分别为1.329亿美元及7290万美元[18] - 集团资产负债率由2022年12月31日的约22.7%升至2023年12月31日的约26.1%[19] - 2023财年，集团资本支出约为1360万美元[21] - 2023年12月31日，账面价值分别约为2270万美元、1010万美元及320万美元的若干物业、厂房及设备、贸易应收款项及工业租赁用地已抵押[22] 公司税务情况 - 香港利得税按16.5%计提，一家附属公司首笔200万港元应税溢利按8.25%征税，其余按16.5%征税[49] - 美国联邦企业所得税按最高21%征收，公司美国附属公司可结转约2195.2万美元净经营亏损获约461万美元退税[49] - 中国内地附属公司一般按25%缴纳企业所得税，一家附属公司享15%优惠税率[50] - 意大利附属公司按24.0%和3.9%缴纳企业所得税及生产活动地区税[50] 公司人员情况 - 2023年12月31日公司聘用211名员工，2022年为220名；2023财年员工成本约为1440万美元，2022年为960万美元[63] 公司治理与合规 - 2023年5月19日起，Peter Brendon Wyllie先生获委任为董事会主席，符合企业管治守则规定[64] - 自上市日期起至2023年12月31日，董事已遵守上市发行人董事进行证券交易的标准守则[65] - 公司已成立审核委员会，由三名独立非执行董事组成，已检讨会计原则及惯例等事项[66] - 截至2023年12月31日年度综合财务报表数字与经审核金额相符[67] - 自上市日期至2023年12月31日，公司及其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券[68] 公司信息披露 - 全年业绩公告已刊登于联交所网站及公司网站[69] - 2023财政年度年报将寄发股东并登载于相关网站[69] 公司基本信息 - 公司于2018年6月26日在开曼群岛注册成立，2023年1月17日在港交所主板上市[33] - 公司主要业务为投资控股，集团主要从事生产及销售石墨电极，2023年度主要业务无重大变动[33] 财务报表编制 - 本年度编制综合财务报表时首次应用多项新订及经修订香港财务报告准则，除部分披露影响外，对财务状况及表现无重大影响[35] - 应用香港会计准则第1号及香港财务报告准则实务报告第2号修订本对会计政策披露造成影响，但对财务状况及表现无重大影响[36] - 综合财务报表按香港会计师公会颁布的香港财务报告准则编制，按历史成本基准编制，部分按重估金额或公平值计量[37] 经营分部情况 - 集团主要从事石墨电极制造及销售，因资源整合无法获取具体经营分部财务资料，未呈列经营分部资料[38] 全球发售所得款项使用情况 - 全球发售所得款项净额约为18670万港元，已按招股章程用途动用[61] - 支付收购太谷资产收购价占所得款项净额34.8%即6500万港元，截至2023年12月31日已动用4420万港元，预计2025年上半年动用完毕[62] - 升级厂房及生产系统占所得款项净额55.2%即10300万港元，截至2023年12月31日已动用2880万港元，预计2025年上半年动用完毕[62] - 营运及一般企业用途资金占所得款项净额10%即1870万港元，截至2023年12月31日已全部动用[62] 股息分配情况 - 董事会不建议就2023财年宣派末期股息，2022财年亦为零美元[64]

全球市场及生产情况 - 公司是全球超高功率石墨电极的制造商，客户遍布全球超过25个国家[5] - 公司在2021年全球超高功率石墨电极制造商中排名第七，市场份额约为1.4%[7] - 公司在意大利和中国设有生产设施，实际年产能分别为21,000公吨和14,000公吨[8] - 公司设有专注于美洲、EMEA、亚太区和中国市场的区域销售团队，以服务和支持各个不同地区的客户[9] - 中國電弧爐使用率有恢復迹象，廢鋼價格攀升，美國鋼鐵生產設施使用率提升[20] - 本集團實施產能擴張計劃，收購生產設施及簽訂合資協議，目標將年產能擴大至68,000公噸[21] - 公司收购目标资产，包括土地、建筑、设施和无形资产，预计将增加石墨电极年产能[53] 财务表现及展望 - 本集團於二零二三年上半年錄得收益約43.7百萬美元，較去年下跌約26.8%[15] - 本公司擁有人應佔虧損約為4.2百萬美元，若撇除非經常性上市開支及花紅開支，仍保持盈利[17] - 本集團對未來業務前景保持樂觀，認為碳中和趨勢將成為增長動力[19] - 收益由59.7百萬美元減少至43.7百萬美元，主要因銷量及平均售價下降[24] - 本公司截至二零二三年六月三十日止六个月的每股基本及攤薄（虧損）盈利为4,224千美元，较二零二二年的6,533千美元下降[117] - 二零二三年六月三十日止六个月，昇能集团有限公司收入为43,685千美元，较去年同期下降27.1%[77] - 二零二三年六月三十日止六个月，昇能集团有限公司净利润为(9,063)千美元，较去年同期下降213.9%[77] 资产及负债情况 - 本集团于2023年6月30日的现金及现金等价物约为28.3百万美元[35] - 本集团于2023年6月30日的计息银行及其他借款总额约为30.0百万美元[36] - 本集团的资产负债率由2022年底的约22.7%下降至2023年底的约18.8%[38] - 二零二三年六月三十日，昇能集团有限公司现金及现金等价物为28,344千美元，较去年同期增长143.9%[79] - 二零二三年六月三十日，昇能集团有限公司非流动资产总值为111,607千美元，较去年同期增长4.3%[79] - 二零二三年六月三十日，昇能集团有限公司流动资产总值为117,921千美元，较去年同期增长19.3%[79] - 二零二三年六月三十日，昇能集团有限公司流动负债总额为52,780千美元，较去年同期增长15.8%[79] - 二零二三年六月三十日，昇能集团有限公司非流动负债总额为17,444千美元，较去年同期下降36.4%[80] - 二零二三年六月三十日，昇能集团有限公司资产净值为159,304千美元，较去年同期增长19.6%[80] 公司治理及其他 - 公司更换了核数师，委任德勤为新核数师[55] - 公司聘任劉智仁先生为公司唯一公司秘书[59] - 侯皓瀧先生持有公司股份750,000,000股，占公司总股本的75%[48] - 公司实施了购股权计划，最高可发行100,000,000股股份，截至报告期结束尚未行使购股权[52] - 公司股份于2023年1月17日在香港联交所主板上市，额外发行172,400,000股普通股，股本及股份溢价分别增加1,724,000美元和33,640,000美元[doc id='142']

财务业绩 - 2023年上半年公司收益约4370万美元，较2022年上半年下跌约26.8%[2][3] - 2023年上半年公司毛利约530.1万美元，较2022年上半年下跌65.9%，毛利率为12.1%，较2022年下降14.0%[2] - 2023年上半年公司拥有人应占亏损约420万美元，而2022年上半年为溢利约650万美元；撇除非经常性开支后，2023年上半年拥有人应占溢利约50万美元[2][4] - 2023年上半年石墨电极销量较2022年上半年下跌22.9%，除美洲收益略有增长外，其他地区收益均有220 - 890万美元跌幅[3] - 公司总销售成本由2022年上半年的4410万美元减至2023年上半年的3840万美元[3] - 2023年上半年收益约4370万美元，较2022年上半年的约5970万美元减少，销量从约12456公吨减至9603公吨，平均售价从约每公吨4793美元降至约每公吨4549美元[8] - 2023年上半年销售成本约3840万美元，较2022年上半年的约4410万美元减少，销量从约12456公吨减至9603公吨，但平均销售成本从约每公吨3544美元增至约每公吨3997美元[9] - 2023年上半年毛利约530万美元，较2022年上半年的约1560万美元减少，毛利率从约26.1%降至约12.1%[10] - 2023年上半年总财务成本约210万美元，较2022年上半年的约100万美元增加约110万美元，因银行及其他借款的贷款利息增加[11] - 2023年上半年上市开支约170万美元，较2022年上半年的约60万美元增加，因公司股份于2023年1月17日成功在港交所主板上市[12] - 2023年上半年公司拥有人应占亏损约420万美元，2022年上半年为溢利约650万美元，主要受毛利锐减等因素影响[13] - 非香港财务报告准则经调整纯利2023年上半年为47.6万美元，2022年为709.2万美元[14] - 截至2023年6月30日止六个月公司收益为4368.5万美元，2022年同期为5970.6万美元[24] - 截至2023年6月30日止六个月公司除税前亏损为906.3万美元，2022年同期溢利为793万美元[24] - 截至2023年6月30日止六个月公司本公司拥有人应占期内亏损为422.4万美元，2022年同期溢利为653.3万美元[24] - 截至2023年6月30日止六个月，公司拥有人应占期内全面开支总额为501.5万美元，2022年同期为308.8万美元[25] - 2023年上半年公司总收益43,685千美元，2022年同期为59,706千美元[36][38] - 2023年和2022年6月30日止六个月分别确认收益26,000美元及36,000美元，已计入合约负债[39] - 2023年上半年银行利息收入175千美元，2022年同期为6千美元[41] - 2023年上半年政府补助283千美元，2022年同期为189千美元[41] - 2023年上半年其他收入463千美元，2022年同期为705千美元[41] - 美洲地区2023年上半年收益13,578千美元，2022年同期为12,989千美元[36] - EMEA地区2023年上半年收益23,272千美元，2022年同期为28,752千美元[36] - 中国地区2023年上半年收益6,771千美元，2022年同期为15,698千美元[36] - 亚太区（不包括中国）2023年上半年收益64千美元，2022年同期为2,267千美元[36] - 2023年上半年已售存货成本3838.4万美元，2022年为4414.2万美元[42] - 2023年上半年雇员福利开支总额566.7万美元，2022年为237.4万美元[42] - 2023年上半年所得税抵免开支483.9万美元，2022年为开支139.7万美元[46] - 截至2023年及2022年6月30日止六个月，公司未向股东宣派股息[47] - 2023年上半年公司拥有人应占亏损422.4万美元，2022年为溢利653.3万美元[48] - 用于计算每股基本及摊薄（亏损）盈利的普通股加权平均数，2023年为9.84760221亿股，2022年为8.276亿股[48] 财务状况 - 2023年6月30日公司现金及现金等价物约为2830万美元，2022年12月31日为1170万美元[16] - 2023年6月30日公司计息银行及其他借款总额约为3000万美元，2022年12月31日为3020万美元[16] - 2023年6月30日公司权益与负债总额分别约为1.593亿美元及7020万美元，2022年12月31日分别为1.329亿美元及7290万美元[16] - 公司资产负债率由2022年12月31日的约22.7%降至2023年6月30日的约18.8%[17] - 报告期内公司资本支出约为270万美元[19] - 2023年6月30日公司并无任何重大或然负债[20] - 2023年6月30日，非流动资产总值为1.11607亿美元，2022年12月31日为1.07037亿美元[26] - 2023年6月30日，流动资产总值为1.17921亿美元，2022年12月31日为0.98814亿美元[26] - 2023年6月30日，流动负债总额为0.5278亿美元，2022年12月31日为0.45523亿美元[26] - 2023年6月30日，流动资产净值为0.65141亿美元，2022年12月31日为0.53291亿美元[26] - 2023年6月30日，非流动负债总额为0.17444亿美元，2022年12月31日为0.27411亿美元[27] - 2023年6月30日，资产净值为1.59304亿美元，2022年12月31日为1.32917亿美元[27] - 2023年6月30日，公司股本为1000万美元，2022年为11万美元[28] - 2023年6月30日，公司储备为1.49304亿美元，2022年为1.32807亿美元[28] - 2023年6月30日按摊销成本列账的贸易应收款项减值亏损为15,372千美元（2022年12月31日为16,955千美元），按公平值计入损益列账的贸易应收款项为15,114千美元（2022年12月31日为16,695千美元）[49] - 2023年6月30日持续确认的资产账面价值为0美元（2022年为617,000美元），相关的负债账面价值为0美元（2022年为506,000美元）[50] - 2023年6月30日及2022年12月31日，分别约16,954,000美元及14,843,000美元的若干贸易应收款项已抵押予第三方[50] - 2023年6月30日未逾期贸易应收款项为17,595千美元（2022年12月31日为18,242千美元），1个月内为1,103千美元（2022年12月31日为2,483千美元）[51] - 2023年6月30日贸易应付款项为9,851千美元（2022年12月31日为12,314千美元）[52] - 2023年6月30日非流动资产为109,224千美元，2022年12月31日为104,738千美元[37] 上市相关 - 公司股份于2023年1月上市，有望提供多元融资选择并壮大客户基础[5] - 2023年1月17日公司股份在香港联交所主板上市，额外发行172,400,000股普通股，总代价为35,364,000美元[56] - 发行股份应占的交易成本3,962,000美元会于截至2023年6月30日止六个月的股份溢价账中记入[56] - 公司股份自2023年1月17日上市，全球发售所得款项净额约1.867亿港元，按招股章程使用，用途无重大变动或延误[59][61] - 支付太谷资产收购价占所得款项净额34.8%即6500万港元，预计2024年上半年动用[60] - 升级集团厂房及资产生产系统占所得款项净额55.2%即1.03亿港元，已动用2880万港元，预计2025年上半年动用剩余7420万港元[60] - 营运及一般企业用途资金占所得款项净额10%即1870万港元，已全部动用[60] 行业环境 - 中国电弧炉使用率自2023年5月有恢复迹象，废钢价格于2023年第二季攀升，美国钢铁生产设施使用率从1月的72%提升至6月的78%[6] 产能扩张 - 公司继续实施产能扩张计划，收购山西太谷生产设施后年总产能将从35000公吨提升至46000公吨，与河南辉县合作目标是扩至68000公吨[6] - 2023年5月16日公司与辉县市政府成立合资公司，注册资本为人民币1亿元[21] - 2023年7月6日，公司间接全资附属公司以约8050万元人民币收购目标资产，完成后石墨电极年度实际产能预计由3.5万公吨增至4.6万公吨[57] 市场拓展 - 公司进军石墨负极材料市场，收到欧洲一家领先锂离子电池制造商首份采购订单，并在欧洲建立销售网络[7] - 公司已将自有资金投资于一家中国石墨负极材料公司，为未来业务成功奠定基础[7] 税务情况 - 香港利得税按16.5%税率计提，一家附属公司首200万港元应课税溢利按8.25%征税，其余按16.5%征税[44] - 美国应课税收入按最高21%税率征收联邦企业所得税，公司美国附属公司可结转约2195.2万美元净经营亏损获约461万美元税项抵免[44] - 中国内地附属公司按25%税率缴纳企业所得税，一家附属公司享15%优惠税率[45] - 意大利附属公司按24%和3.9%税率分别缴纳企业所得税及生产活动地区税[45] 股本变动 - 2022年12月19日公司股东决议增设4,970,000,000股股份，法定股本从300,000美元增加到50,000,000美元[54] - 2023年6月30日已发行股份数目为1,000,000,000股，股本为10,000千美元[55] - 2023年1月17日完成资本化发行，配发816,600,000股股份，导致股本及股份溢价分别增加及削减8,166,000美元[55] 核数师变动 - 2023年7月31日，因未就核数费用达成共识，安永辞任公司核数师，德勤获委任为新核数师至下届股东周年大会结束，更换核数师为有效控制成本[58] 员工情况 - 2023年6月30日，集团聘用206名员工，报告期间员工成本约830万美元，2022年上半年为450万美元[62] 企业管治 - 董事会在2023年及2022年上半年均未宣派中期股息[63] - 公司自上市日起至2023年6月30日遵守企业管治守则[63] - 2023年5月19日，Shen博士辞去董事会主席，Peter Brendon Wyllie先生获委任，变动符合守则规定[63] - 公司采纳上市规则附录十所载的标准守则作为董事进行证券交易的行为守则，自2023年1月17日上市起至6月30日，董事遵守该守则[64] - 公司遵从上市规则第3.21条成立审核委员会，由三名独立非执行董事组成[65] - 审核委员会已与管理层及外部核数师商讨，并审阅集团2023年上半年未经审核简明综合中期财务报表[65] - 公司核数师德勤已审阅及同意2023年上半年未经审核简明综合中期财务资料，审阅报告将载入中期报告寄予股东[66] - 自上市日期起至公告日期，公司或其附属公司无购买、出售或赎回公司任何上市证券[67] - 中期业绩公告刊于联交所网站及公司网站，中期报告将适时寄发股东并登载于上述网站[67] - 公告日期，董事会包括四名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事[69] 业务概况 - 公司主要从事生产及销售石墨电极，截至2023年6月30日止六个月主要业务无重大变动[29]

公司概况 - 公司是全球超高功率石墨电极制造商，客户遍布全球25个国家[4] - 公司致力于推动钢铁制造行业向电弧炉炼钢转型，以实现碳达峰和碳中和目标[5] - 公司在2021年全球超高功率石墨电极制造商中排名第七，市场份额约为1.4%[6] - 公司在意大利和中国设有生产设施，年产能分别为16,500公吨和14,000公吨[7] - 公司设有专注于美洲、EMEA、亚太区和中国市场的区域销售团队[8] 财务表现 - 本公司二零二二财政年度收入达到115,521千美元，同比增长6.3%[20] - 本公司擁有人應佔年內溢利为7,496千美元，同比增长70.8%[20] - 本公司二零二二财政年度毛利率为22.5%，较去年增加1.5%[20] - 公司在面对挑战的情况下，成功提高了石墨电极的平均售价，但销量有所下降[24] - 公司采取措施应对能源成本上涨，保障业务不受影响[25] 发展战略 - 公司计划收购太谷资产以提高生产能力支持扩张计划[14] - 全球经济逐步复苏，公司将利用资本市场机会促进业务扩张和客户群扩大[15] - 公司正探索进军石墨阳极市场，考虑自然增长和外部收购的方式[16] 市场前景 - 全球石墨电极行业逐步复苏，市场需求增长，环保政策推动电弧炉钢行业发展[31] - 石墨电极市场有望延续长期增长轨迹，随着全球电弧炉钢行业复苏[32] - 公司探索生产石墨负极材料业务，满足电动汽车和储能市场需求，加大研发力度[33] 主要人员 - Shen博士在美国威斯康辛麦迪逊大学取得化学工程博士学位[53] - Adriaan Johannes Basson先生于2014年11月加入公司，担任董事和执行董事，负责优化公司制造、维护和运营程序及成本[54] - Basson先生在石墨电极行业和设备制造方面拥有超过44年经验，曾在GrafTech South Africa从事碳和石墨产品制造和供应工作[55] 股东及治理 - 公司股份于2023年1月上市，标志着重大里程碑，有望提供多元化融资选择，助力业务扩张[30] - 公司已成立审计委员会，其职权范围符合企业治理守则[146] - 公司的企业管治常规以企业管治守则所载原则及守则条文为基础，董事会认为公司已遵守企业管治守则所载的守则条文[141]