会议信息 - 2026年3月13日董事会召开，7位董事全出席[2] - 同意2026年3月30日15:00召开2026年第四次临时股东会[5] 债务情况 - 重整投资人豁免公司债权226,251,492.57元并免除全部担保责任[3] 议案表决 - 《关于公司获得债务豁免的议案》表决同意7人，占100%[3][4] - 《关于召开2026年第四次临时股东会的议案》表决同意7人，占100%[5]

公司财务状况 - 2022 - 2024年最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值[3] - 2025年预计利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值，扣除后的营业收入低于1亿元，预计期末净资产为负值[4] - 上会会计师事务所对公司2024年度内部控制审计报告出具否定意见，对财务报告出具保留意见[3] 重整进程 - 2025年3月19日泉州市中院决定对公司启动预重整，并指定清算组担任临时管理人[6] - 2025年4月23日前公司债权人需向临时管理人申报债权[6] - 截至2025年4月22日，38家意向投资人向临时管理人提交报名材料并足额缴纳报名保证金[7] - 2025年6月11日泉发联合体被确定为公司重整投资人[8] - 2025年12月10日台州市旭强塑业有限公司向泉州市中院申请对公司进行重整[8] 未来展望 - 2026年3月31日前泉发联合体有义务向公司再次发出债务豁免文件或完成对公司的现金捐赠，用以等额增加公司的资本公积金，但存在重大不确定性[2][119] - 若2025年度内部控制审计报告为否定意见，公司股票交易可能被实施退市风险警示[4][120][121] - 若泉州市中院裁定公司进入重整程序，深圳证券交易所将对公司股票交易实施退市风险警示[121] - 若重整失败，公司将存在被宣告破产清算的风险，股票将面临被终止上市的风险[121] 投资相关 - 各财务投资人认购股份数量：北京同川萱云21,597,353股、湖南资琛20,000,000股等[93] - 认购标的股份每股价格为1.29元/股[94] - 各财务投资人重整投资款：北京同川萱云27,860,585.37元、湖南资琛25,800,000元等[94] - 乙方应在协议生效后三个工作日内支付重整投资款款总额的15%作为履约保证金[97] - 中国对外经济贸易信托已支付12,400,000元履约保证金，剩余需支付0元[98] - 泉州市中盈文旅已支付855,107.66元履约保证金，剩余需支付2,434,392.34元[99] - 福建省金瑞一号等已支付558,000元履约保证金，剩余需支付1,377,000元[99] - 纳川股份重整计划获法院批准后，已支付的履约保证金将自动转化为重整投资款[100] - 乙方支付的重整投资款用于支付重整费用、清偿债务、补充甲方流动性等[101] - 各财务投资人剩余需支付重整投资款：北京同川萱云23,681,497.56元等[101] - 财务投资人获得股份的价格为1.29元/股，市场参考价为2.5632元/股，不低于市场参考价的50%[112][113] - 若财务投资人未按时支付款项，公司有权解除协议，已支付款项不予退还，还需按重整投资款总额的20%支付违约金[111] - 深圳容大汇川科技等合伙企业在2025 - 2026年进行股份认购，交易价1.23 - 1.24元/股[114][115] - 泉州市中盈文旅投资1700万元，每股1.29元，投资金额2193万元，到期日2026.03.11[117] - 福建省金瑞一号等四家企业各投资1000万元，每股1.29元，投资金额各1290万元，到期日2026.03.11[117] 关联公司情况 - 北京同川萱云注册资本300万，董麒珊认缴299万占比99.67%，成立于2026年3月4日，暂无经营与财务数据[13][15] - 湖南资琛注册资本200万，湖南资博认缴198万占比99%，成立于2026年2月10日，暂无财务数据[16][20] - 北京大有瑞吉注册资本1亿，北京大有振华认缴9900万占比99%，成立于2026年3月4日，无经营与财务数据[22][25] - 深圳市招平同盛三号注册资本20万，深圳市招商平安与深圳市平盈各认缴10万占比50%，成立于2024年12月3日，拟增注册资本至4321万元，2026年3月预计完成工商变更[26][29] - 中国对外经济贸易信托有限公司注册资本80亿元，2025年资产总额169.496965亿元，负债总额10.760414亿元，营业收入22.248271亿元，净利润8.358617亿元[33][39] - 北京大有长隆企业管理中心（有限合伙）注册资本5000万元，成立于2025年12月19日，暂无经营和财务数据[42][43] - 中诚楹榕（厦门）投资合伙企业（有限合伙）注册资本1000万元，成立于2026年3月5日，暂无审计报告和报表[47][49] - 广州沐霖叁号投资合伙企业（有限合伙）原注册资本7000万元，预计2026年3月完成工商变更，成立至今未实际开展经营业务，暂无相关财务数据[51][52][54][56][58] - 天津信闽泉企业管理合伙企业（有限合伙）注册资本2600万元，成立于2026年3月9日[60] - 泉州市中盈文旅投资有限公司注册资本20000万元，2025 - 2023年资产、负债、净资产、营业收入、净利润有具体数据[65][71] - 福建省金瑞一号企业管理合伙企业（有限合伙）注册资本2000万元，福建省金投资产投资有限公司认缴19990000元，出资比例99.95%[73] - 泉州海丝水务投资有限责任公司注册资本30000万元，2025 - 2023年资产、负债有具体数据[77][78] - 公司注册资本10亿元，2025 - 2023年度营业收入、投资收益、利润总额、净利润有具体数据[80] - 2024 - 2022年公司资产总额、负债总额、净资产、营业收入、投资收益有具体数据[85]

业绩情况 - 2022 - 2024年最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值[4] - 2025年预计利润总额、净利润、扣非后净利润孰低为负值，扣除后营业收入低于1亿元，期末净资产为负值[5][118] - 2025年12月31日，泉州市创新投资发展合伙企业资产总额270922.77万元，负债总额0，净资产270922.77万元，投资收益11347.56万元，利润总额11298.25万元，净利润11298.25万元[17] - 2025年12月31日，泉州市泉港区产业股权投资基金有限公司资产总额6490.61万元，负债总额56.88万元，净资产6433.73万元，利润总额 -45.79万元，净利润 -45.79万元[35] 重整进程 - 2025年3月19日泉州市中院决定对公司启动预重整[7] - 2025年4月23日前公司债权人需向临时管理人申报债权[7] - 截至2025年4月22日，38家意向投资人提交报名材料并足额缴纳报名保证金[8] - 2025年6月11日泉发联合体被确定为重整投资人[9] - 2025年12月10日台州市旭强塑业有限公司向泉州市中院申请对公司进行重整[9] - 2026年1月31日前泉发联合体向公司发出债务豁免文件并签署现金赠与协议，3月31日前指定其他方再次发出债务豁免文件或完成现金捐赠以增加资本公积金[3][41][60][78] 投资协议 - 乙方认购标的股份数量为217,154,053股，每股价格1.29元，重整投资款总计280,128,728.37元[43][44] - 乙方应支付重整投资款总额15%作为履约保证金，已支付27,124,840.75元，剩余需支付14,894,468.51元[45] - 泉州中院裁定批准重整计划之日起三个工作日内，乙方应支付重整投资款280,128,728.37元，扣除已缴纳履约保证金后，剩余需支付238,109,419.11元[46] - 丙方认购标的股份数量为18,355,485股，每股价格1.29元，重整投资款总计23,678,575.65元[61][62] - 丙方需支付重整投资款总额的15%作为履约保证金，即3,551,786.35元[65] - 泉州中院裁定批准重整计划后，丙方剩余需支付的重整投资款为20,126,789.30元[66] - 乙方认购标的股份数量为4200万股，每股价格1.29元，重整投资款总计为5418万元[81][82] - 乙方需支付重整投资款总额15%作为履约保证金，已支付1000万元将自动转化为本协议项下履约保证金[83] - 泉州中院裁定批准重整计划之日起三个工作日内，乙方应支付重整投资款5418万元，扣除已缴纳的履约保证金，实际需支付4418万元[85] 关联关系 - 泉州市创新投资发展合伙企业与纳川股份部分董事有关联，重整投资后与泉州市泉港区产业股权投资基金有限公司有一致行动关系[18][20] - 厦门中晶辉耀投资合伙企业、泉州市泉港区产业股权投资基金有限公司与纳川股份及其他重整投资人无关联关系或一致行动关系[25][34] - 2026年3月11日，泉州市创新投资发展合伙企业等签署《<一致行动协议>解除协议》，原一致行动关系终止[94] - 2026年3月11日，泉州市创新投资发展合伙企业和泉州市泉港区产业股权投资基金有限公司签署《一致行动协议》，一致行动期限为36个月[96][100] 风险提示 - 上会会计师事务所对公司2024年度内部控制审计报告出具否定意见，对财务报告出具保留意见[4] - 若2025年度内部控制审计报告为否定意见，公司股票交易可能被实施退市风险警示[5][118] - 若泉州市中院裁定公司进入重整程序，深圳证券交易所将对公司股票交易实施退市风险警示[118] - 若重整失败，公司存在被宣告破产清算及股票被终止上市的风险[118] - 重整投资人泉发联合体有义务在2026年3月31日前增加公司资本公积金，但存在不确定性[115]

仲裁时间线 - 2025 年 7 月 2 日收到三起仲裁案仲裁通知书[2][3][5] - 2025 年 12 月 15 日收到三起仲裁案裁决书[2][4][5] - 2026 年 2 月 12 日收到三起仲裁案执行通知书[2][4][5] 执行裁定金额 - (2026)闽 08 执 75 号涉及本金 40461229.51 元及利息等[7] - (2026)闽 08 执 76 号涉及金额 54332580.23 元[10] - (2026)闽 08 执 77 号涉及金额 6600 万元及相应利息等[12] 其他要点 - 冻结银行存款期限一年等[7][10][12] - 案件对利润影响以审计报告为准[16] - 公司按准则处理并披露进展[16]

诉讼情况 - 子公司四川纳川涉诉，已被法院受理未开庭[3][4] - 原告请求确认工程结算造价30964966.85元[6] 涉案金额 - 涉案金额18189190.68元[3] - 原告要求支付工程款及利息共17889190.68元[7] - 原告要求被告承担律师费300000元及其他费用[7] 工程情况 - 2017年3月29日签合同，暂定总价33220317元[7] - 2020年交付，2021年竣工验收[7] - 2023年10月确认造价，仅支付16362953.11元[8] 其他事项 - 截至披露日无其他重大诉讼仲裁[9] - 本次诉讼对利润影响不确定[3][10]

业绩预计 - 2025年扣除后营业收入预计6800万-7800万元[3] - 2025年末股东权益预计-1.75亿至-1.15亿元[3] 风险提示 - 2024、2025内控审计报告预计为否定意见[2] - 2025财务或内控审计不达标将实施退市警示[5][6] - 已发两次风险提示，至少再发一次[5] 公司动态 - 聘任董秘和财务负责人，完成董事会换届[4] - 制定《参股权益管理办法》，成立风险化解小组[4]

业绩情况 - 2022 - 2024年归属母公司股东净利润分别为 -421,582,429.68元、 -512,932,838.85元、 -307,178,200.95元[5] - 2022 - 2024年扣非后归属母公司股东净利润分别为 -411,382,022.47元、 -516,854,453.98元、 -264,503,773.76元[5] 公司变动 - 2025年4月30日起被实施其他风险警示（ST）[2] - 2024年董事会秘书等多人离职，董事长兼任多职，董事会成员低于规定人数[3] - 2025年5月21日聘任董事会秘书[6] - 2026年2月9日聘任财务负责人[6] - 2026年1月30日完成换届选举[6] 应对策略 - 制定《参股权益管理办法》加强对参股公司监控[7] - 成立启源纳川风险化解工作小组[7] - 未制定投资管理制度，参股公司经营风险致投资损失[3]

诉讼进展 - 2025年3月10日收到金融借款合同纠纷案文书[2] - 2025年7月收到《民事判决书》[2] - 2026年收到《限制消费令》和《执行裁定书》[2][4] 涉案金额 - 三项案件涉案金额合计2,270,568.15元[12] 影响与处理 - 诉讼对利润影响不确定，按准则处理并披露进展[13]

股东会概况 - 公司于2026年3月2日召开第三次临时股东会，2月10日公告通知股东[4][9] - 参加表决股东（代理人）277人，代表股份249,190,648股，占比24.1569%[13] 议案表决 - 《关于第六届董事会非独立董事薪酬方案的议案》同意29,963,219股，占75.1941%[17] - 《关于续聘会计师事务所的议案》同意245,349,148股，占98.4584%[19] 合法性 - 本次股东会召集、召开等程序及人员资格均合法有效[10][13][14][15][21]

投票情况 - 277 名股东通过现场和网络投票，代表 249,190,648 股，占比 24.1569%[4] - 274 名中小股东参与投票，代表 39,766,088 股，占比 3.8550%[4] 议案表决 - 《关于第六届董事会非独立董事薪酬方案的议案》，同意 29,963,219 股，占比 75.1941%[6] - 《关于续聘会计师事务所的议案》，同意 245,349,148 股，占比 98.4584%[8] 会议结果 - 会议审议通过上述两项议案[7][8] - 律师认为股东会程序及结果合法有效[9]