收入和利润（同比环比） - 总收入增长36.8%至1390万美元[96] - 净利润为41.3万美元（利润率3.0%），较2019年净亏损71.7万美元改善113万美元[95][101] 各业务线表现 - 专业服务收入增长70.4%至550万美元，占总收入比例从31.9%提升至39.8%[87][95][96] - 软件销售收入增长21.0%至840万美元，但占总收入比例从68.1%下降至60.2%[95][96] 成本和费用（同比环比） - 销售及行政费用下降37.1万美元至150万美元，费用率从18.5%降至10.8%[95][99] - 佣金费用增长至29.3万美元，其中激励付款从2.7万美元增至13.2万美元[100] 毛利率表现 - 毛利率从13.8%提升至15.9%，主要受益于高利润的专业服务收入占比提升[95][97] - 专业服务毛利率为35.5%（2019年：38.9%），软件销售毛利率从2.0%提升至3.0%[97] 现金流和融资 - 现金及等价物增加81.9万美元，期末余额达190万美元[90][105] - 获得45万美元PPP贷款，经营现金流为42.3万美元[91][105]

收入和利润（同比环比） - 2020年第三季度收入为392.27万美元，同比增长23.3%[78] - 2020年前九个月总收入为1080.39百万美元，较2019年同期的806.58百万美元增长273.81百万美元（33.9%）[85] - 净利润为21.47万美元，净利润率5.5%[83] - 净收入为5.37百万美元（占收入0.5%），2019年同期为净亏损57.87百万美元（占收入-7.2%）[89] 各条业务线表现 - 专业服务收入158.07万美元，同比增长77.9%[78] - 软件销售收入234.21万美元，同比增长2.1%[78] - 专业服务收入达335.35百万美元，同比增长94.11百万美元（39.0%）[85] - 软件收入为745.04百万美元，同比增长179.70百万美元（31.8%）[85] - 专业服务毛利润率为33.4%（2020年Q3），软件销售毛利润率为2.2%（2020年Q3）[86] - 第三方软件销售占2020年第三季度总收入的55.6%[77] 成本和费用（同比环比） - 毛利润率为15.7%，较去年同期的12.1%有所提升[79] - 毛利润为128.22百万美元（占收入11.9%），较2019年同期的106.39百万美元（占收入13.2%）有所增长[86] - 销售和管理费用占比8.7%，同比下降26.7%[80][81] - 销售及行政管理费用为104.98百万美元（占收入9.7%），同比下降43.19百万美元（29.2%）[87] 客户和合同构成 - 政府主合同收入占比54.1%，联邦分包合同收入占比44.8%[71] - 单一软件销售合同贡献总收入的12.1%[71] - 应收账款中54.7%集中于单一联邦机构的三个专业服务分包合同[76] 现金流和融资活动 - 经营活动产生净现金流入3.86万美元，融资活动通过PPP贷款获得45万美元[90] - 期末现金及等价物余额为146.94万美元，较期初增长42.99万美元[90] - 公司获得45万美元PPP贷款用于维持员工薪酬，利率1%期限两年[92]

收入和利润（同比环比） - 2020年第二季度总收入为481.94万美元，同比增长111.5万美元，增幅30.1%[76] - 软件收入为389.1万美元，同比增长94.82万美元，增幅32.2%[76] - 专业服务收入为92.84万美元，同比增长16.68万美元，增幅21.9%[76] - 净亏损3.46万美元，亏损率0.7%，同比改善5.6个百分点[80] - 2020年上半年净亏损160,959美元，占收入2.3%，较2019年同期净亏损399,455美元（占收入8.2%）大幅改善[86] 成本和费用（同比环比） - 毛利润为38.9万美元，占收入比例8.1%，同比下降1.5个百分点[77] - 销售及行政费用为36.62万美元，占收入比例7.6%，同比下降6.7个百分点[78] - 2020年上半年毛利润为667,843美元，占收入的9.7%，而2019年同期为679,600美元，占收入的13.9%[83] - 2020年上半年销售、一般及行政费用为706,983美元，占收入10.3%，同比下降307,044美元（30.3%）[84] - 2020年上半年佣金费用为122,917美元，占收入1.8%，较2019年同期的70,761美元（占收入1.4%）有所增加[85] 业务线表现 - 2020年第二季度专业服务毛利润为591,521美元，毛利率33.4%；软件销售毛利润76,322美元，毛利率1.5%[83] 客户和收入集中度 - 政府主合同收入占比79.3%，分包合同占比19.9%，商业合同仅占0.8%[70] - 两大软件销售合同分别贡献总收入的40.1%和18.4%[70] - 单一供应商的第三方软件销售占总收入79.9%[75] - 应收账款中三个专业服务分包项目集中度达41.3%[74] 现金流和流动性 - 2020年上半年经营活动净现金流出519,000美元，主要由于净亏损161,000美元及应收账款增加299,000美元[88] - 截至2020年6月30日，现金及现金等价物为96.1万美元，较期初104万美元减少7.8万美元[88] - 公司拥有100万美元循环信贷额度，利率为LIBOR+3.5%（下限4.0%），截至2020年6月30日未使用该额度[89] - 公司预计现有资金可满足未来至少一年的运营需求[91] 融资和债务 - 公司获得45万美元PPP贷款，利率1%，期限两年，其中39.5万美元正申请豁免[90]

收入和利润（同比环比） - 2020年第一季度总收入为2,061,756美元，比2019年同期的1,178,823美元增长74.9%[66] - 2020年第一季度净亏损为126,339美元，占收入的6.1%，较2019年同期净亏损190,853美元（占收入的16.2%）有所收窄[70] 各条业务线表现 - 软件收入为1,217,353美元，比2019年同期的416,705美元增长192.1%[66] - 专业服务费毛利润为264,772美元，利润率为31.4%；软件销售毛利润为14,055美元，利润率为1.2%[67] 成本和费用（同比环比） - 2020年第一季度毛利润为278,827美元，占收入的13.5%，低于2019年同期的322,839美元（占收入的27.4%）[67] - 销售、一般和行政费用为340,813美元，占收入的16.5%，比2019年同期下降29.8%[68] 各地区/客户表现 - 美国政府部门主合同收入占总收入的73.2%，联邦采购分包合同收入占26.7%[63] - 一笔软件销售合同占收入的34.3%，一笔分包合同占收入的22.0%[63] - 来自单一主要供应商的第三方软件和维护合同销售占2020年前三个月总收入的59.0%[65] 管理层讨论和指引 - 公司获得45万美元的薪资保护计划贷款，用于维持员工薪酬和福利[75] 其他重要内容（财务报告与控制） - 截至2020年3月31日，公司披露控制与程序经评估确认为有效[80] - 2020年第一季度，公司财务报告内部控制未发生重大变更[81] - 公司承认所有控制系统存在固有局限性，无法保证绝对检测出所有控制问题或欺诈[82] - 公司无未决法律诉讼[84]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2019年总收入1,016万美元，同比增长123万美元或13.8%；专业服务费收入下降115万美元或26.1%至324万美元；软件销售收入增长238万美元或52.4%至692万美元[87] - 2019年净亏损717,000美元，较2018年净亏损51,000美元扩大666,000美元[81] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 2019年毛利润下降743,000美元或34.7%；毛利率从2018年的24.0%下降至13.8%[89] - 2019年销售、一般及行政费用增加130,000美元或7.4%，达到188万美元[81][90] - 2019年佣金费用下降207,000美元或45.1%，至253,000美元[81][91] 各条业务线表现 - 2019年专业服务费毛利率为38.9%（2018年为45.8%），软件销售毛利率为2.0%（2018年为2.9%）[89] 管理层讨论和指引 - 公司获得两份SBA分包合同，潜在年收入可能超过500万美元，但因抗议而延迟，是运营亏损的主要原因[84] - 公司预计在专业服务费收入增加前将持续季度运营亏损，并已采取措施减少行政开支和现金流出[92][93][100] - 管理层认为通货膨胀未对公司的运营产生重大影响[108] 其他财务数据 - 2019年末股东权益为116万美元，较2018年末减少710,000美元[81] - 2019年现金及现金等价物减少925,000美元，主要因专业服务费收入减少及应付佣金余额下降[82][97] 收入确认政策 - 公司收入确认需满足合同识别、履约义务识别、交易价格确定、交易价格分摊及履约义务完成时确认收入五个步骤[107] - 收入确认时点取决于履约义务是在某一时段内履行还是在某一时点履行[107] - 对于包含可变对价的合同，公司会基于历史经验等因素估计交易价格[107] - 合同包含多个履约义务时，交易价格需基于单独售价的相对比例进行分摊[107] - 单独售价的确定会参考历史售价、地理位置、战略定价目标及市场条件等信息[107]

收入和利润（同比） - 2019年第三季度收入为318.26万美元，同比增长76.39万美元（31.6%）[72] - 2019年前九个月收入为806.58万美元，同比增长54.49万美元（7.2%）[77] - 2019年第三季度净亏损17.92万美元（收入占比-5.6%），去年同期净利润2.8万美元[76] - 公司九个月净亏损为578,679美元，占收入的7.2%[82] 各业务线收入表现 - 软件收入在2019年第三季度为229.39万美元，同比增长98.66万美元（75.5%）[72] - 专业服务收入在2019年第三季度为88.87万美元，同比下降22.27万美元（20.0%）[72] - 单一供应商软件销售占2019年第三季度总收入72.1%[71] 客户类型收入分布 - 政府合同收入占比在2019年第三季度达79.6%，商业合同仅占0.2%[66] 成本和费用（同比） - 2019年第三季度毛利润为38.43万美元（收入占比12.1%），同比下降18.48万美元[73] - 销售和管理费用在2019年第三季度为46.77万美元（收入占比14.7%），同比增长5.79万美元[74] 现金流和流动性 - 公司九个月净现金使用量为870,147美元[83] - 公司现金及现金等价物期末余额为1,093,809美元[83] - 公司拥有100万美元的循环信贷额度，目前无未偿还金额[84] - 公司预计未来十二个月能够满足现金需求[84] 营运资本变动 - 应收账款和合同资产增加1,235,908美元[83] - 预付费用和其他流动资产增加210,460美元[83] - 应付账款增加1,149,673美元[83] - 应付佣金减少319,805美元[83] - 合同负债增加167,810美元[83] 应收账款集中度 - 应收账款集中度高，最大 subcontract 应收账款占比21.0%[70]

收入表现（同比变化） - 2019年第二季度公司收入为3,704,417美元，同比下降0.1%[74] - 专业服务收入在2019年第二季度为761,629美元，同比下降31.0%[74] - 软件销售收入在2019年第二季度为2,942,788美元，同比增长13.0%[74] - 2019年上半年专业服务收入下降34.3%，减少794,048美元[79] 利润和毛利率（同比变化） - 2019年第二季度毛利润为356,761美元，毛利率为9.63%，同比下降5.37个百分点[75] - 2019年上半年净亏损399,455美元，占收入8.2%，同比扩大7.4个百分点[83] 成本和费用（同比变化） - 销售和管理费用在2019年第二季度为528,575美元，占比14.3%，同比上升2.4个百分点[76] 客户和收入集中度 - 美国政府主合同收入占比从2018年第二季度的81.6%升至2019年第二季度的85.2%[68][69] - 单一供应商的第三方软件销售占2019年第二季度总收入的79.3%[73] - 应收账款中一个联邦分包合同占比达40.8%[72] 现金流和营运资本变动 - 公司2019年上半年净现金使用为428,022美元[84] - 应收账款和合同资产增加37,478美元[84] - 预付费用减少334,205美元[84] - 应付账款增加167,342美元[84] - 应付佣金减少255,197美元[84] - 合同负债减少251,406美元[84] 现金状况和流动性 - 公司期初现金及等价物余额为1,963,956美元[84] - 截至2019年6月30日现金及等价物余额为1,535,934美元[84] - 公司拥有100万美元循环信贷额度且无未偿还金额[85] - 公司确认现有现金可满足未来12个月运营需求[85]

收入和利润（同比变化） - 2019年第一季度总收入为1,178,823美元，同比下降215,653美元或15.5%[68] - 净亏损为190,853美元，占收入的16.2%，去年同期净亏损为33,276美元[72] 各条业务线表现 - 专业服务收入为762,118美元，同比下降451,529美元或37.2%[68] - 软件收入为416,705美元，同比增长235,876美元或130.4%[68] 成本和费用（同比变化） - 销售、一般和行政费用为485,452美元，占收入的41.2%，同比增加14,958美元或3.2%[70] - 毛利润为322,839美元，占收入的27.4%，同比下降227,582美元[69] 客户与合同集中度 - 美国联邦政府合同产生的收入占总收入的56.0%[63] - 一份联邦采购分包合同贡献了总收入的35.1%[63] 其他财务数据 - 截至2019年3月31日，现金及现金等价物为1,803,200美元[73] - 公司拥有100万美元的循环信贷额度，截至2019年3月31日无未偿还余额[74]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-K (Mark One) ☑ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2018 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Virginia 54-1167364 (State or other jurisdiction of incorporation or organization) (I.R.S. Employer Identification No.) 11240 Waples Mill Road Suite 201 Fairfax ...