Baker Hughes第一季度业绩 - Baker Hughes第一季度每股收益为0.43美元，超过了Zacks Consensus预期的0.40美元[1] - Baker Hughes在过去四个季度中四次超过了市场预期的每股收益[2] - Baker Hughes第一季度营收为64.2亿美元，超过了Zacks Consensus预期[3] - Baker Hughes股价自年初以来下跌约5%[4]

公司业绩 - 公司第一季度订单为65.42亿美元，其中IET订单为29亿美元[6] - 公司第一季度营收为64亿美元，同比增长12%[6] - 公司第一季度净利润为4.55亿美元[6] - 公司第一季度调整后每股收益为0.43美元，同比增长50%[6] - 公司第一季度调整后EBITDA为9.43亿美元，同比增长21%[6] - 公司第一季度经营活动现金流为7.84亿美元，自由现金流为5.02亿美元[6] - 公司第一季度股东回报为3.68亿美元，包括回购股票1.58亿美元[1] - 2024年第一季度，Baker Hughes公司营收为6418百万美元，较去年同期增长12.3%[43] - 净利润为463百万美元，较去年同期减少20.3%[43] - 现金及现金等价物为2717百万美元，较上一季度增长2.7%[44] - 现金流量从经营活动中净额为784百万美元，较去年同期增长70.7%[45] 业务拓展 - 公司第一季度石油服务和设备领域获得了来自巴西石油公司的两项重要合同[8] - 公司第一季度IET领域继续展示在气体技术方面的领先地位，获得了来自沙特阿拉伯和加拿大的重要订单[10] - 公司第一季度IET的气候技术解决方案部门继续获得订单，支持意大利和阿根廷的能源项目[13] - Baker Hughes公司是一家能源技术公司，业务遍布全球120个国家[55] 地区市场表现 - 油田服务和设备部门2024年第一季度订单为3,624亿美元，环比下降了249亿美元[28] - 油田服务和设备部门2024年第一季度营收为3,783亿美元，环比下降了4%，同比增长了6%[28] - 北美地区营收为990亿美元，环比下降了3%[29] - 国际市场营收为2,793亿美元，环比下降了5%，主要受拉美、中东和亚洲地区销量下降影响[29] 财务指标 - 工业与能源技术部门2024年第一季度订单为2,918亿美元，同比下降了17%[32] - 工业与能源技术部门2024年第一季度营收为2,634亿美元，同比增长了23%[33] - 工业与能源技术部门2024年第一季度营业利润为330亿美元，同比增长了37%[34] - 公司提供非GAAP财务指标，包括调整后的营业利润、EBITDA、调整后的净利润等[35] - 公司认为自由现金流是现金表现的重要补充指标，但不应被视为可供自由支配的剩余现金流量的衡量标准[36] - 公司提供了GAAP和非GAAP财务指标之间的调整表，以便更有效地评估业务运营情况[37]

Baker Hughes与沙特阿美合作 - Baker Hughes获得了Worley的订单，为沙特阿拉伯Master Gas System项目的第三阶段提供气体技术设备[1] - Baker Hughes与沙特阿美合作多年，致力于减少排放并转向天然气，公司正在扩大在沙特阿拉伯的制造基地，并投资于绿色氢项目[3] 沙特阿拉伯的能源转型 - 新的4000公里管道对于沙特阿拉伯的能源转型至关重要，预计将增加国内天然气分配并有助于减少碳排放和石油消耗[2]

Baker Hughes钻井数据 - 美国钻井数量高于上周的数字[1] - 美国石油和天然气勘探和生产的钻井数量在4月19日当周为619，高于上周的617个[3] - 美国石油钻井数量在4月19日当周为511，高于上周的506个[5] - 美国天然气钻井数量为106，低于上周的109个[6] - Permian盆地记录了318个石油和天然气钻井数量，高于上周的316个[8] 能源股票投资建议 - 投资者可以关注Diamondback Energy, Inc.（FANG）和Matador Resources Company（MTDR）这样的能源股票，寻求中长期收益[10] - Diamondback Energy在Midland盆地的平均井产量持续提高，可能会继续增加产量[11] - Matador Resources在Delaware盆地的Wolfcamp和Bone Spring plays拥有强大的存在，有望提高产量[12]

文章核心观点 - 贝克休斯公司（BKR）在过去七天内2024年和2025年的盈利预期上调 ，过去一年股价上涨9.8% ，具备投资潜力 ，同时推荐了其他排名较好的能源公司 [1] 推动股票上涨的因素 有利的风格评分 - 贝克休斯的价值评分和增长评分均为B ，价值评分有助于发现被低估的股票 ，增长评分通过分析财务报表评估股票 [2] 强劲的前景 - 2024年每股收益预计为2.07美元 ，增长29.4% ，收入预计为275亿美元 ，增长8% [3] - 2025年每股收益预计为2.62美元 ，增长26% ，收入预计为300亿美元 ，增长7.3% [4] 出色的盈利惊喜历史 - 贝克休斯过去四个季度的盈利均超过预期 ，平均惊喜率为11.4% [6] 关键业务顺风因素 稳健的财务表现 - 2023年订单和收入创纪录 ，订单增长14%至305亿美元 ，收入增长21%至255亿美元 ，调整后EBITDA利润率提高到14.8% [7] 战略布局 - 公司在液化天然气和清洁能源解决方案等高增长领域战略布局 ，2023年第四季度获得约1.7亿美元新能源订单 [8] 强大的现金流 - 2023年自由现金流同比增长83% ，达到20.45亿美元 ，增强了公司投资、分红和回购股票的能力 [9] 技术创新投资 - 2023年研发投资同比增长18% ，专注于碳捕获、氢气、地热和清洁能源等领域 [10] 健康的资产负债表 - 截至2023年底 ，净债务与调整后EBITDA比率为0.9倍 ，总流动性为56亿美元 ，2023年向股东返还13亿美元 [11] 风险因素 - 石油和天然气公司受商品价格波动影响大 ，油田服务提供商业务不稳定 ，贝克休斯贝塔值为1.42 ，比大盘波动更大 [12] 可考虑的股票 全球合作伙伴（GLP） - 领先的加油站和便利店运营商 ，过去60天2024年和2025年盈利预期上调 ，2024年和2025年每股收益预计分别为3.90美元和4.47美元 ，价值评分为A [14][15] SM能源公司（SM） - 北美独立油气公司 ，过去30天2024年和2025年盈利预期上调 ，2024年和2025年每股收益预计分别为6.15美元和6.73美元 ，动量评分和价值评分均为B [16][17] 恩加能源公司（ERF） - 独立油气生产公司 ，过去30天2024年和2025年盈利预期上调 ，2024年和2025年每股收益预计分别为2.06美元和2.36美元 ，动量评分为B [18][19]

文章核心观点 - 贝克休斯公司将于4月23日收盘后公布2024年第一季度财报，虽有积极因素但受油价等影响财务表现或受冲击，同时推荐了几只可能实现盈利超预期的股票 [1][6][10] 公司财报信息 - 贝克休斯公司将于4月23日收盘后公布2024年第一季度财报 [1] - 上一季度调整后每股收益51美分，超扎克斯共识预期的47美分，得益于油田服务与设备及工业与能源技术业务部门贡献增加 [1] - 过去四个季度均实现盈利超预期，平均超预期幅度为11.44% [2] 盈利与营收预期 - 扎克斯对第一季度每股收益的共识预期为40美分，过去30天经历五次下调，但较去年同期报告数字增长42.9% [2] - 待报告季度营收的扎克斯共识预期为63.4亿美元，较去年同期报告数字增长10.9% [3] 影响因素 - 2024年第一季度公司有望凭借先进技术和设备保持稳定表现 [4] - 清洁能源需求增加，公司预计从全球液化天然气合同中实现显著增长，国际机会组合扩大巩固长期前景 [5] - 全球经济疲软和地缘政治紧张导致油气价格下跌，西德克萨斯中质原油价格第一季度环比下降1.4%，影响公司本季度财务表现 [6][7] 盈利预测模型 - 公司此次盈利可能无法超预期，盈利预期偏差（ESP）为 -1.84%，扎克斯评级为3（持有） [8][9] 推荐股票 - PBF能源盈利预期偏差为 +14.86%，扎克斯评级为2（买入），5月2日公布第一季度财报，季度盈利共识预期为每股45美分，较去年同期下降83.7% [11][12] - 马拉松石油盈利预期偏差为 +5.83%，扎克斯评级为3（持有），4月30日公布第一季度财报，季度盈利共识预期为每股2.39美元，较去年同期下降60.76% [12][13] - 哈里伯顿盈利预期偏差为 +0.81%，扎克斯评级为3（持有），4月23日公布第一季度财报，季度盈利共识预期为每股74美分，较去年同期增长2.8% [13][14]

文章核心观点 - 美国钻机数量下降反映钻探活动放缓，虽油价有利但上游企业优先股东回报，投资者可关注能源股 [3][9][10] 钻机数量数据 总体钻机数量 - 截至4月12日当周美国油气勘探和生产钻机数为617台，低于上周的620台和去年同期的748台 [3] - 4月12日当周陆上钻机总数为598台，低于上周的600台；海上资源作业钻机19台，低于上周的20台 [4] 油井钻机数量 - 截至4月12日当周油井钻机数为506台，低于上周的508台和去年同期的588台，远低于2014年10月的峰值1609台 [5] 天然气钻机数量 - 截至4月12日当周天然气钻机数为109台，低于上周的110台和去年同期的157台，较2008年的历史最高值1606台低约93.2% [6] 钻机类型数量 - 垂直钻井钻机总数为12台，与上周持平；水平/定向钻机数为605台，低于上周的608台 [7] 主要盆地钻机数量 - 美国最富饶的二叠纪盆地本周油气钻机数为316台，低于上周的317台和去年同期的356台 [8] 行业影响与展望 - 贝克休斯自1944年起每周发布的数据可帮助能源服务提供商评估油气行业整体商业环境，活跃钻机数及其与上周数据对比可显示勘探和生产公司对油田服务的需求轨迹 [2] - 西德克萨斯中质原油价格超过每桶80美元，虽商品定价有利于勘探和生产作业，但钻探活动放缓，且可能因上游企业优先股东回报而非提高产量而持续 [9] 投资建议 - 寻求中长期收益的投资者可关注能源股，如戴蒙德巴克能源公司和马塔多尔资源公司 [10] 戴蒙德巴克能源公司 - 作为领先的纯二叠纪运营商，该公司米德兰盆地单井平均生产率持续提高，有望继续增加产量，拥有投资级资产负债表，Zacks评级为3（持有） [11] 马塔多尔资源公司 - 在特拉华盆地富含石油的核心区域有强大业务，油价向好有望助其提高产量，收购了Advance Energy Partners Holdings，预计此次收购将提升重要估值和财务指标，Zacks评级为3 [12]

文章核心观点 - 华尔街预计贝克休斯2024年第一季度收益和营收同比增长 实际结果与预期的对比或影响短期股价 投资者可关注盈利预期偏差和Zacks排名以把握投资机会 [1][2][17] 盈利报告预期 - 公司预计于2024年4月23日发布财报 若关键数据超预期 股价可能上涨 反之则可能下跌 [2] - 管理层在财报电话会议上对业务状况的讨论将决定股价短期变化的可持续性和未来盈利预期 [3] Zacks共识预期 - 公司预计本季度每股收益0.40美元 同比增长42.9% 营收预计为63.4亿美元 同比增长10.9% [4] 预期修正趋势 - 过去30天 本季度的共识每股收益预期下调了0.78% 反映了分析师对初始预期的重新评估 [5] - 个别分析师预期修正方向不一定反映在整体变化中 [6] 盈利预期偏差 - Zacks盈利预期偏差（Earnings ESP）模型通过比较最准确预期和Zacks共识预期 预测实际盈利与共识预期的偏差 正向ESP预测能力较强 [7][8][9] - 正向ESP结合Zacks排名1、2、3时 是盈利超预期的有力预测指标 出现盈利惊喜的概率近70% [10] - 负向ESP不能表明盈利未达预期 难以预测盈利超预期情况 [11] 贝克休斯数据情况 - 公司最准确预期低于Zacks共识预期 盈利预期偏差为 -1.84% 目前Zacks排名为3 难以确定能否超预期 [12][13] 盈利惊喜历史 - 分析师计算未来盈利预期时会考虑公司过去与共识预期的匹配程度 [14] - 上一季度公司预期每股收益0.47美元 实际为0.51美元 惊喜率为 +8.51% 过去四个季度均超预期 [15] 总结 - 盈利超预期或未达预期并非股价涨跌的唯一因素 但押注预期超预期的股票可增加成功几率 [16] - 贝克休斯不太可能盈利超预期 投资者财报发布前应关注其他因素 [18]

Baker Hughes Company (BKR) 与 Black & Veatch 合作 - Baker Hughes Company (BKR) 最近与 Black & Veatch 达成重要合作协议，为 Cedar LNG 项目提供电动液化技术[1] Cedar LNG 项目特点 - Cedar LNG 项目采用可再生电力，致力于成为世界上碳排放强度最低的液化天然气设施[4] Cedar LNG 项目合作关系 - Cedar LNG 项目是 Haisla Nation 和 Pembina Pipeline Corporation 的合作项目，对于 Haisla Nation 的经济和社会发展具有重要意义[5]

Baker Hughes数据发布 - Baker Hughes Company（BKR）每周发布的数据显示，美国钻井数量较上周有所下降[1] - Baker Hughes自1944年以来每周发布的数据有助于能源服务提供商评估石油和天然气行业的整体商业环境[2] 美国钻井数量 - 美国石油钻井数量在4月5日当周达到508口，较上周增加，但仍低于去年同期的590口[5] - 美国天然气钻井数量在4月5日当周为110口，较上周下降，也低于去年同期的158口[6] Permian盆地情况 - Permian盆地是美国最富产的盆地，上周石油和天然气钻井数量为317口，高于上周的316口，但低于去年同期的353口[8] 能源股票投资建议 - 西德克萨斯中质原油价格超过每桶85美元，虽然商品价格有利于勘探和生产活动，但钻井活动放缓，上游公司更注重股东回报而非增加产量[9] - 投资者可以关注像Diamondback Energy, Inc.（FANG）和Matador Resources Company（MTDR）这样的能源股票，以寻求中长期收益[10] - Diamondback Energy在Midland盆地的平均井产量持续提升，预计将继续增加产量[11] - Matador Resources在Delaware盆地的Wolfcamp和Bone Spring plays拥有强大的油田资源，有望通过有利的油价增加产量[12]