收入和利润（同比环比） - 2025年第二季度收入同比下降24.2%至518,783美元，平均订阅用户数从2,996降至2,707[77] - 2025年上半年收入同比下降17.1%至1,105,861美元，平均订阅用户数从2,989降至2,709[82] - 2025年上半年运营亏损为2,032,119美元，净亏损为2,098,402美元[65] - 2025年上半年运营亏损为2,031,119美元，较2024年同期的1,688,883美元增加342,236美元，主要由于毛利下降和运营费用增加[85] - 2025年上半年净亏损为2,098,402美元，较2024年同期的1,741,654美元增加356,748美元[89] - 2025年上半年EBITDA为-1,630,439美元，较2024年同期的-1,488,080美元恶化142,359美元[89] 成本和费用（同比环比） - 2025年第二季度毛利率为32.2%，低于去年同期的48.0%[78] - 2025年第二季度运营费用增加13.7%至1,310,677美元，主要由于合并相关专业费用增加[79] - 2025年上半年运营费用为2,442,418美元，较2024年同期的2,309,040美元增加133,378美元，增幅5.87%[84] - 2025年上半年销售、一般及行政费用从2024年同期的1,844,198美元增至2,088,791美元，增加244,593美元，主要由于与REalloys合并相关的专业费用增加217,372美元[84] - 2025年上半年广告和营销费用从2024年同期的244,386美元降至141,235美元，减少103,151美元，降幅42.2%[84] - 2025年上半年利息支出为47,146美元，而2024年同期为-181美元[89] - 2025年上半年债务发行成本摊销为84,958美元，2024年同期为0美元[89] 现金流和融资 - 2025年上半年运营现金流为负1,693,863美元，2024年全年为负705,725美元[65] - 截至2025年6月30日，公司现金余额为38,164美元[65] - 公司通过ATM融资协议筹集了618,829美元，出售了85,000股普通股[74] - 公司从FNL获得2,050,000美元可转换债券融资，预计还将获得250,000美元[66] - 2025年上半年其他收入和费用为67,283美元，主要包括与债务发行成本相关的利息和摊销132,104美元以及其他融资成本92,725美元[86] 业务合并和股权变动 - 公司计划与REalloys合并，预计合并后原股东将持有7.3%股份，REalloys股东持有92.7%[65] 其他财务数据 - 截至2025年6月30日，公司无重大表外安排[90]

公司动态 - REAlloys宣布任命前萨斯喀彻温省省长Brad Wall加入公司董事会 [1] - Brad Wall在担任省长期间推动经济增长 创造6万个新就业岗位 减少10亿加元运营债务 并获得该省首个AAA信用评级 [2] - Brad Wall目前担任多家能源和资源公司董事 包括Whitecap Resources NexGen Energy等 [3] 业务发展 - REAlloys正在建设垂直整合的关键矿物供应链 包括上游资产Hoidas Lake稀土项目 中游与萨斯喀彻温研究委员会合作 下游收购美国PMT Critical Metals [4] - 公司计划建立完全独立于中国的稀土供应链 以增强美国和加拿大的国家利益 [5] - Hoidas Lake项目拥有2153万吨总稀土氧化物(TREO)资源量 包含重稀土和轻稀土元素 [6] - 公司正在扩大俄亥俄州工厂产能 同时推进HLREE项目开发 [6] 资产与技术 - Hoidas Lake稀土项目拥有独特的重稀土和轻稀土组合 包括镝 铽 钆 铒等重稀土 以及钕 镨 铈 镧等轻稀土 [6] - 公司通过增加稀土来源 代工生产和扩大制造能力 加速满足美国保护市场对高性能磁材的需求 [7] 行业背景 - Blackboxstocks是一家金融科技公司 提供股票和期权交易的实时分析平台 覆盖超过1万只股票和150万份期权合约 [8] - 平台采用人工智能技术扫描市场波动 并整合社交媒体功能 用户遍布40多个国家 [8]

公司动态 - REAlloys Inc 宣布任命加拿大前驻美国大使 David MacNaughton 为公司董事会成员 [1] - David MacNaughton 在2016至2019年担任加拿大驻美大使期间主导了美墨加协定(USMCA)谈判 替代了北美自由贸易协定(NAFTA) [2] - 新任董事曾担任StrategyCorp主席 Hill and Knowlton北美总裁 并领导Strathshore Financial进行并购交易 专长于公私合营架构 [3] 战略布局 - REAlloys正在构建垂直整合的稀土供应链 包括上游全资拥有的萨斯喀彻温省Hoidas Lake项目 中游与萨斯喀彻温研究委员会的战略合作 以及下游通过收购美国PMT Critical Metals获得的能力 [4] - Hoidas Lake项目拥有2153万吨总稀土氧化物(TREO)资源量 同时包含重稀土(镝 铽 钆 铒)和轻稀土(钕 镨 铈 镧) [7] - 公司正在扩大俄亥俄州工厂产能 加速满足美国保护性市场对高性能磁材的需求 [7] 行业影响 - 该任命将强化REAlloys在北美关键矿物领域的政企合作能力 助力减少对中国稀土的依赖 [4] - 公司形成首个加美关键矿物联盟 具备轻/重稀土加工与金属化验证能力 涉及国家安全合作领域 [5] - 通过TC Energy董事会经历 新任董事熟悉北美能源基础设施运营(运营9.2万公里天然气管道 承担北美25%以上天然气运输需求) [3] 关联企业 - 并购方Blackboxstocks是金融科技平台 提供AI驱动的股票期权分析系统 覆盖1万只股票和150万份期权合约 用户遍布40国 [8]

文章核心观点 - 黑匣子股票公司（Blackboxstocks Inc.）的合并目标公司REalloys Inc.宣布任命加拿大前驻美大使大卫·麦克诺顿为公司董事会成员，他将凭借丰富经验助力REalloys实现目标，减少北美对中国依赖 [1][4] 公司动态 - REalloys宣布任命加拿大前驻美大使大卫·麦克诺顿为公司董事会成员 [1] 人物履历 - 大卫·麦克诺顿在2016 - 2019年特朗普执政初期担任加拿大驻美国大使，成功代表加拿大参与2020年美墨加协定（USMCA）复杂谈判，该协定取代北美自由贸易协定（NAFTA），为北美带来共赢 [2] - 麦克诺顿曾担任StrategyCorp董事长、伟达公关（Hill and Knowlton）加拿大和北美总裁，领导Strathshore Financial进行并购，专注公私合营结构，2019年卸任大使后加入Palantir Technologies，还曾任职于TC Energy Corporation董事会 [3] 公司战略 - REalloys正在构建垂直整合的稀土供应链，拥有萨斯喀彻温省的Hoidas Lake上游资产，与萨斯喀彻温研究委员会达成战略合作意向，收购美国PMT Critical Metals获得下游能力，麦克诺顿将贡献公私合营和北美政治事务专业知识，助力REalloys实现目标 [4] 人物表态 - 大卫·麦克诺顿表示很高兴加入加美关键矿产联盟，专注于创造战略协作共赢成果，特别是在国家安全领域，认为REalloys将使美国、加拿大和整个西方世界受益 [5] REAlloys公司介绍 - REAlloys在俄亥俄州拥有下游磁铁材料等制造设施，拥有加拿大萨斯喀彻温省Hoidas Lake稀土项目，该项目有215.3万吨稀土氧化物（TREO）资源量，兼具轻重稀土元素，公司正在扩大俄亥俄工厂产能，推进HLREE项目，以满足美国市场需求 [6] 黑匣子股票公司介绍 - 黑匣子股票公司是金融科技与社交媒体混合平台，为各级股票和期权交易者提供实时专有分析和新闻，使用人工智能增强的“预测技术”，每秒多次扫描多个市场，分析大量股票和期权合约，还提供互动社交媒体平台和直播音频/屏幕共享功能，用户遍布40多个国家 [7][8]

公司收购动态 - Blackboxstocks Inc 正在推进对稀土公司 REalloys Inc 的收购 预计交易将于2025年8月底完成 [1][8] - 收购交易结构为合并 完成后原Blackbox股东将持有合并后公司7.3%股份 并获得与金融科技业务出售相关的或有价值权利(CVRs) [12] - REalloys专注于高性能磁材生产 采用"矿山到磁材金属"一体化模式 目标市场包括美国国防、先进技术和基础设施领域 [2] 稀土资产与技术 - REalloys拥有加拿大Hoidas Lake稀土矿床 该矿已探明和控制的稀土氧化物总量达215.3万吨 平均品位1.906% [3][11] - 通过收购PMT Critical Metals获得稀土金属生产设备、知识产权及客户资源 包括美国国防后勤局和能源部AMES国家实验室等 [4][5] - 与加拿大萨斯喀彻温省研究委员会(SRC)合作 计划2026年将磁材年产能提升至500吨 2028年达1000吨 [6][7] 战略定位与市场前景 - REalloys构建北美高性能磁材供应链 重点服务国防工业、核工业、机器人、电动航空等受保护市场 [11] - 合并将使REalloys获得公开市场融资渠道 并可能使用股票作为未来收购的支付手段 [10] - Blackbox金融科技业务将继续通过子公司Blackbox.io独立运营 [1][9] 公司背景 - Blackboxstocks是金融科技与社交媒体混合平台 提供实时市场分析和交易工具 服务覆盖40多个国家 [14] - REalloys是垂直整合型稀土企业 拥有加拿大Hoidas Lake矿床100%权益 同时具备轻重稀土元素生产能力 [11]

文章核心观点 公司作为金融科技和社交媒体的混合平台，拟收购REalloys进军稀土行业，预计大幅提升股东价值，交易预计8月底完成，完成后黑盒原有股东将拥有合并后公司约7.3%普通股股份并获得或有价值权利 [1][8][12] 公司发展动态 - 2025年3月10日，公司与REalloys达成最终合并协议，收购专注于稀土元素高性能磁体材料生产的REalloys [2] - 2025年4月9日，REalloys宣布以约占其已发行普通股14%的股份交换，成功收购PMT Critical Metals Inc.100%股权，获得相关设备、知识产权等 [4] - 2025年5月19日，REalloys与SRC签署谅解备忘录，共同推进高性能稀土磁体材料商业化生产，预计2026年产能达500公吨、2028年达1000公吨 [6] - 2025年7月2日，公司向美国证券交易委员会提交与REalloys合并的修订S - 4表格注册声明，同时向纳斯达克提交合并实体上市申请，预计交易8月底完成 [7] 收购目标REalloys情况 - 公司成立与收购加拿大霍伊达斯湖稀土矿有关，该矿是钕、镨、镝和铽的高品位来源，项目涵盖12,522公顷，经评估有215.3万公吨稀土氧化物资源，平均品位1.906% [3] - 收购的PMT Critical Metals Inc.位于俄亥俄州，为美国国防后勤局等生产稀土金属和磁体材料，能将稀土氧化物金属化 [5] - 公司采用综合模式，可独立运营或与其他生产商合作，战略定位是建立北美高性能磁体供应链，目标行业包括国防、核电等 [9][10] 公司自身情况 - 公司是金融科技和社交媒体混合平台，提供实时专有分析和新闻，采用人工智能增强的“预测技术”，每秒多次分析超10000只股票和达150万份期权合约，拥有超40个国家用户 [11] - 公司目前约有370万已发行和流通普通股，合并完成后，原有股东将拥有合并后公司约7.3%普通股股份，并获得或有价值权利，有权获得未来24个月内出售部分或全部金融科技业务的净收益 [12]

文章核心观点 Blackboxstocks的并购目标REalloys与Saskatchewan Research Council签署谅解备忘录，双方合作推进高性能稀土磁体材料商业化生产，以构建安全有弹性的北美磁体材料和磁体供应链，满足美国受保护市场需求 [1] 合作项目情况 - REalloys计划于2026年将磁体材料年产量扩大至500公吨，2028年扩大至1000公吨 [1] - 结合REalloys重稀土金属和SRC轻稀土金属的中游生产能力，可在北美生产高性能磁体材料，供应美国受保护市场 [2] 双方情况 REalloys - 自1997年以来，其俄亥俄州Euclid工厂为美国受保护市场客户提供高性能磁体材料、关键金属和合金解决方案 [3] - 拥有位于加拿大萨斯喀彻温省的Hoidas Lake稀土元素项目，该项目拥有大量稀土氧化物资源，包含重稀土和轻稀土元素 [9] - 其综合供应链的材料来源包括自有项目的精矿、运营矿山的精矿和回收磁体材料，确保稀土元素供应的战略冗余 [6] Saskatchewan Research Council（SRC） - 其位于加拿大萨斯卡通的稀土加工设施是北美首个垂直整合综合体，于2024年7月开始商业规模的稀土金属加工 [4] - 是加拿大第二大研究和技术组织，拥有1400个来自22个国家的客户，超400名员工，有77年帮助客户解决技术问题等经验 [11] 各方表态 - REalloys首席执行官称此次合作是构建北美高性能磁体材料和磁体供应链的重要一步，可确保满足美国受保护市场需求 [8] - SRC总裁兼首席执行官表示很高兴推进谅解备忘录，旨在利用萨斯喀彻温省稀土矿产资源潜力整合中游加工技术 [8] 其他公司信息 - Blackboxstocks是金融科技和社交媒体混合平台，提供实时专有分析和新闻，扫描多个市场，分析大量股票和期权合约，有互动社交媒体平台和直播音频/屏幕共享功能，用户遍布40多个国家 [12]

收入和利润（同比环比） - 2025年3月31日止三个月，公司营收587,078美元，较2024年同期的649,420美元下降9.6%，平均订阅用户2,707人，低于2024年同期的2,996人，平均每月每用户收入69.22美元，低于2024年同期的72.19美元[107] - 2025年3月31日止三个月，公司运营亏损829,133美元，2024年同期为863,711美元[110] - 2025年第一季度EBITDA为 - 675,044美元，2024年同期为 - 740,927美元[115] 成本和费用（同比环比） - 2025年3月31日止三个月，公司运营成本343,003美元，2024年同期为357,958美元，毛利率分别为41.6%和44.9%[108] - 2025年3月31日止三个月，公司运营费用1,131,741美元，较2024年同期的1,155,428美元下降2.1%，软件开发成本略有下降，销售、一般和行政费用增加，广告和营销费用下降50.8%[109] 其他财务数据 - 2025年3月31日，公司现金及有价证券共计215,346美元，2024年12月31日为17,036美元，2025年第一季度运营现金流使用643,730美元，2024年同期为353,803美元[103] - 2025年第一季度，公司融资活动提供净现金726,605美元，2024年同期使用净现金7,229美元，公司预计FNL还有500,000美元的资金待SEC宣布注册声明生效后到位[105] 其他重要内容 - 公司与REalloys达成合并协议，完成后REalloys将成为公司全资子公司，公司原股东预计集体持有合并后公司约7.3%的普通股，REalloys股东将获得约92.7%[98] - 公司与Five Narrow Lane LP签订证券购买协议，融资最高可达2,300,000美元，已收到1,800,000美元，剩余500,000美元待SEC宣布注册声明生效后到位[99] - 2025年1月31日，公司提交了一份S - 3表格的暂搁注册声明，可出售高达50,000,000美元的证券[100]

并购交易核心 - Blackboxstocks旗下并购目标REalloys Inc以14%股权完成对PMT Critical Metals Inc的100%收购 交易包含稀土磁体生产设备、知识产权、研发能力及现有客户合同 [2] - 被收购方PMTCM位于俄亥俄州 拥有54,000平方英尺设施 具备稀土氧化物金属化及钕铁硼(NdFeB)磁体材料生产能力 客户包括美国国防后勤局(DLA)和能源部(DOE) [4][12] 战略资源布局 - REalloys通过本次收购构建北美一体化供应链 其2024年已收购加拿大Hoidas Lake稀土项目 该矿区拥有12,522公顷矿权 探明+控制级稀土氧化物储量215万吨 平均品位1.906% [7] - Hoidas Lake项目同时富含重稀土(镝、铽)和轻稀土(钕、镨) 可满足高性能磁体全产业链需求 [9] 市场定位与政策红利 - 公司专注美国受保护市场 包括国防储备(DIB)、核工业(NIB)、机器人及电动航空领域 这些领域依法需采用北美认证供应链 [5][6] - 业务布局响应特朗普政府关键矿产行政令 地缘政治背景下中国稀土出口限制强化了北美本土供应链的战略价值 [4][6] 技术能力与团队 - PMTCM继承Powdermet公司25年冶金研发经验 掌握从稀土氧化物到成品磁体的全流程生产技术 [12] - PMTCM首席执行官Andrew Sherman被描述为"美国国家冶金工程瑰宝" 将主导美国重返高性能磁体制造领先地位 [8] 产业协同效应 - 交易形成"矿山-金属-磁体"完整价值链 REalloys加拿大矿区与PMTCM俄亥俄工厂形成垂直整合 [7][10] - 合并后产能将优先服务国防、能源等国家优先领域 加速实现稀土材料进口替代 [9][11]

公司治理与控制权 - 公司董事、总裁兼首席执行官Gust C. Kepler拥有超过50%的董事会成员选举投票权，公司为“受控公司”，可选择不遵守纳斯达克某些公司治理要求[121] 上市风险与股价问题 - 若公司普通股不符合纳斯达克上市要求或股价低于5美元，可能被视为低价股，交易难度将增加[118][123] 业务发展规划 - 公司预计在2024年和2025年推出新产品和服务，并在2025年继续推出，同时会投入大量资金进行广告和营销[129] 市场竞争情况 - 公司面临的竞争预计将加剧，直接竞争对手包括Trade Ideas、Flow Algo等，社交媒体平台Discord等也参与竞争[130] 客户与盈利问题 - 公司若无法吸引新订阅客户或现有客户不续约、以更不利条款续约，将对业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[126] - 公司为实现盈利需提高收入水平，可通过增加付费订阅或开发新收入来源达成，否则可能持续亏损[128] 投资与费用影响 - 公司预计投资业务增长，可能导致销售和营销、研发等费用增加，利润率下降[124] 第三方依赖风险 - 公司依赖第三方SaaS技术，若服务不可用，将对业务、财务状况和经营成果造成损害[134] - 公司依赖第三方数据和技术许可，若数据提供商撤回或限制数据，且无法找到替代供应商，将对业务产生重大不利影响[135][136] 人员依赖风险 - 公司业务依赖少数关键高管和员工，失去其中一人或多人可能对业务产生负面影响[140] 知识产权相关 - 公司商业成功依赖开发和商业化平台、产品和服务且不侵犯第三方知识产权，目前无重大第三方侵权索赔[144] - 公司注册了“Blackboxstocks”商号和标志，可能申请更多产品名称或标志注册[154] - 第三方可能发起法律诉讼指控公司侵犯其知识产权，结果不确定且可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[143] - 知识产权纠纷辩护成本高，可能使公司业务、经营成果和财务状况受损，即使胜诉也可能产生重大费用并分散人员精力[146] - 保护知识产权权利成本高，公司虽有投入但可能无法获得有效专利保护，且软件或商业方法专利获取和主张难度增加[148] - 监控平台内容和知识产权的未经授权使用困难且成本高，公司可能无法阻止侵权或检测到侵权行为[149] - 公司依赖保密和发明分配协议保护商业秘密，但协议可能无法有效控制信息访问和防止侵权，且执行侵权索赔困难[158][159] - 若公司未能遵守与第三方的许可或技术协议义务，可能需支付赔偿并失去关键许可权利，影响业务[160] - 未来公司可能需许可第三方知识产权，但可能无法以可接受条款获得，影响新解决方案或服务的商业化[162] 合并交易相关 - 公司完成与REalloys的合并交易需分配时间和资源，承担非经常性成本，可能影响业务表现和公司声誉、财务状况及经营成果[163] - 合并预计产生非经常性成本，包括税费、法律费用等，实际成本可能超预期且合并完成或产生额外费用[164] - 合并需REalloys Inc.申请在纳斯达克初始上市，最低出价为每股4美元，公司能否满足要求不确定[165] - 2025年3月10日公司签订合并协议，合并完成后原股东预计集体保留约7.3%的公司普通股，REalloys股东将获得约92.7% [206][210] 新兴成长公司身份 - 公司作为“新兴成长公司”，可能最晚到2026年12月31日保持该身份，若满足特定条件会提前结束，如年度收入超10.7亿美元、成为“大型加速申报公司”（非关联方持有的股权证券至少7亿美元）、三年发行非可转换债务超10亿美元[180] - 公司作为“新兴成长公司”，可享受减少报告和披露要求的豁免，但可能使普通股对投资者吸引力降低[177] 股价与市场反应 - 若证券或行业分析师不发布研究报告、改变推荐或公司运营结果未达预期，股价和交易量可能下降[175] 财务报告内部控制 - 若无法实施和维护有效的财务报告内部控制，投资者可能对财务报告准确性和完整性失去信心[183] 公共报告成本 - 遵守公共报告要求会使公司产生重大法律、会计和行政费用，影响财务资源[185] 网络基础设施与安全 - 公司依赖网络基础设施，应用程序或网站服务中断、错误或设计缺陷会影响业务[186] - 公司采用多种策略识别和降低网络安全风险，全面网络安全政策涵盖常见网络风险，还购买相关保险[189] - 公司网络安全整体治理由董事会监督，首席技术官负责管理风险和政策，管理层至少每年与董事会审查相关情况[190] 办公租赁费用 - 2024年和2023年办公租赁费用分别约为12.5万美元和12.6万美元，续租未来最低租金约为35.1903万美元[191] 股权结构 - 截至2025年3月20日，公司有618名普通股记录持有人，已发行和流通的普通股为360.2874万股[198] - 截至2025年3月20日，Gust Kepler持有59.8018万股普通股，占比16.6%；持有326.9998万股A类优先股，占比100%[301] - 截至2025年3月20日，所有董事和高管作为一个团体持有101.1435万股普通股，占比28.1%；持有326.9998万股A类优先股，占比100%[301] 财务数据关键指标变化 - 2024年公司经营亏损330.9063万美元，净亏损347.1226万美元；2023年经营亏损529.7671万美元，净亏损466.4455万美元[210] - 2024年经营活动使用的现金流为109.5776万美元[210] - 2024年公司现金为1.7036万美元，经营活动现金流量为负70.5725万美元，2023年为负316.6067万美元[225] - 2024年和2023年投资活动使用的现金（不包括有价证券）分别为110万美元和2605美元[225] - 2024年融资活动现金流为134.6761万美元，主要包括发行普通股所得120万美元和商户现金预支净收益17.5783万美元[225] - 2024年和2023年公司收入分别为256.6946万美元和310.6026万美元，减少53.908万美元，降幅17.4% [230] - 2024年平均订阅用户数为2998，较2023年降低12.1%；2024年平均每月每位订阅者收入为72.24美元，2023年为75.88美元[230] - 2024年和2023年毛利率分别为112.9663万美元（占收入44.0%）和143.9834万美元（占收入46.4%）[230] - 2024年运营费用从2023年的673.7505万美元降至443.8727万美元，减少229.8778万美元，降幅34.1% [231] - 2024年软件开发费用下降50.5776万美元，广告和营销费用下降19.3528万美元，销售、一般和行政成本减少157.2095万美元，降幅30.6%，法律费用增加27.8614万美元[231] - 2024年其他费用为16.2163万美元，2023年其他收入为61.3216万美元[232] - 2024年和2023年净亏损分别为347.1227万美元和466.4455万美元，EBITDA分别为 - 295.4311万美元和 - 322.5199万美元[236] 融资与证券发行 - 公司与Five Narrow Lane LP的购买协议提供最高230万美元融资，已收到105万美元，另外75万美元将在提交合并注册声明时提供，50万美元将在SEC宣布生效时提供[211][227] - 2025年1月31日公司提交了一份S - 3表格的暂搁注册声明，可出售高达5000万美元的证券[212] - 公司提交了S - 3表格的暂搁注册声明，可出售高达5000万美元的证券，若公众流通股低于7500万美元，12个月内初级发行证券价值不超公众流通股的三分之一[228] 董事与高管薪酬 - 非员工董事Grant Evans在2023年和2024年分别获得咨询费61,205美元和50,000美元[260] - 2024年和2023年，首席执行官Gust Kepler年薪20万美元，现金奖金分别为1.9494万美元和1.4058万美元[281][285] - 首席财务官Robert Winspear年薪20万美元，获认股权证可按每股7.8美元价格购买2.5万股普通股[281][286] - 首席技术官Charles Smith年薪18万美元，获期权可按每股13.68美元价格购买1.25万股普通股[281][287] - 非员工董事每年获3万美元现金津贴或同等价值股权奖励，另获5000股普通股期权[290] 股票激励计划 - 2021年股票激励计划经两次修订，可发行股份从18.75万股增至61.25万股，截至2024年12月31日，待行使证券14.4925万股，加权平均行使价9.1美元，剩余可发行股份7.3043万股[297][298] 股票交易情况 - 2023年3月16日，公司以每股0.28美元价格从Gust Kepler处购买28.2501万股普通股以减少其2022年现金奖金[306] - 2024年7月1日，公司以每股4美元价格出售31.25万股普通股，获毛收入125万美元，Gust Kepler购买了价值10万美元的普通股[307] 会计与审计相关 - 公司首席执行官和首席财务官评估认为，截至2024年12月31日，公司的披露控制和程序以及财务报告内部控制有效，无重大缺陷[242][245] - 2024年所有报告人都遵守了第16(a)条的备案要求[266] - 审计委员会在2024年召开了3次会议[275] - 薪酬委员会在2024年召开了1次会议[276] - 提名与治理委员会在2023年召开了1次会议[278] - 2024年12月20日，公司聘请Victor Mokuolo CPA PLLC为新的独立注册公共会计师事务所，终止与Turner Stone & Company L.L.P.的合作[311] - 2024年Victor Mokuolo CPA PLLC未向公司收取任何专业服务费用[311] - 2024年Turner Stone & Company L.L.P.向公司收取的审计费用为89,299美元，2023年为63,912美元[313] - 2024年Turner Stone & Company L.L.P.向公司收取的审计相关费用为7,500美元，2023年无此项费用[313] - 2024年Turner Stone & Company L.L.P.向公司收取的税务费用为5,250美元，2023年为3,750美元[313] - 2024年Turner Stone & Company L.L.P.向公司收取的总费用为101,979美元，2023年为67,662美元[313] - 审计委员会预先批准独立审计师为公司提供的所有审计服务和允许的非审计服务，包括费用和条款[314] 人员背景 - Eric Pharis从事量化金融工作超过20年[258] - Grant Evans有超过30年在多个行业担任CEO、董事和顾问的经验[260] - Keller Reid在Ackerman Capital担任技术与交易总监超过10年[261] - Dalya Sulaiman自2008年以来担任Dalya Imar Insaat的创始人兼CEO [262] 委员会设立 - 公司于2021年9月11日成立审计、薪酬和提名与治理委员会以满足纳斯达克资本市场的上市要求[275][276][278] 独立董事情况 - 公司五名董事中有三名（Messrs. Keller Reid、Grant Evans和Ms. Dalya Sulaiman）被认定为“独立董事”[310] 纳斯达克规则要求 - 公司普通股在纳斯达克资本市场上市，纳斯达克规则要求独立董事占上市公司董事会多数[308] - 纳斯达克规则要求上市公司审计、薪酬、提名和公司治理委员会成员须为独立人士[308] 会计重述与薪酬追回 - 截至2024年12月31日，公司无会计重述需追回错误授予的薪酬[295]