财务指标 - 总利息收入同比增长14%至1,094万美元[2] - 净利息收入在2024年第二季度为721万美元，同比下降[5] - 非利息收入同比增长22%至419万美元[6] - 贷款净额增加至6.16亿美元，主要反映了商业房地产和住房贷款的适度增长[7] - 资产质量保持良好，不良贷款率为0.13%[8] - 存款总额为8.85亿美元，较2023年12月31日有所增加[8] - 每股账面价值增加至13.58美元[8] - 公司总资产为9780.11百万美元，较上年同期增加2.40%[36] - 贷款净额为6160.88百万美元，较上年同期增加2.35%[36] - 总存款为8849.02百万美元，较上年同期增加0.73%[36] - 股东权益为617.06百万美元，较上年同期增加2.78%[36] - 利息收入为214.44百万美元，较上年同期增加14.79%[35] - 利息支出为74.03百万美元，较上年同期增加100.41%[35] - 净利息收入为140.41百万美元，较上年同期下降6.31%[35] - 拨备回收为6.76百万美元，较上年同期增加492.98%[35] - 非利息收入为74.98百万美元，较上年同期增加15.57%[35] - 非利息支出为168.27百万美元，较上年同期增加5.49%[35] - 2024年6月30日公司不良贷款占总贷款比例为0.13%，较2023年末上升0.07个百分点[50] - 2024年6月30日公司信贷损失准备金占不良贷款的比例为872.15%，较2023年末下降1,023.51个百分点[50] - 2024年上半年公司平均资产收益率为0.89%，较2023年同期下降0.08个百分点[41] - 2024年上半年公司平均权益收益率为14.52%，较2023年同期下降3.48个百分点[41] - 2024年上半年公司净利差为3.02%，较2023年同期下降0.38个百分点[41] - 2024年上半年公司效率比率为78.12%，较2023年同期上升3.84个百分点[41] - 2024年6月30日公司平均权益占平均资产的比例为6.11%，较2023年末上升0.73个百分点[41] 业务发展 - 公司在2024年第二季度和第三季度初分别在Buchanan和Nellysford开设了新的分行[4] - 公司2024年第二季度总贷款余额为6,951百万美元，较2023年末减少8.37%[46] - 2024年上半年公司信贷损失准备金回收额为600百万美元，同比增长934.48%[46] - 2024年6月30日公司不良贷款余额为797百万美元，较2023年末增加103.84%[48] 股东回报 - 公司董事会批准了每股0.10美元的季度股息[4]

文章核心观点 公司在应对市场环境、为客户提供金融解决方案和运营管理方面取得成功，虽面临利率上升带来的净利息收入下降等挑战，但利息收入和非利息收入同比增长，资产质量保持良好，未来有望实现适度利差扩大 [1][37]。 财务业绩 利息收入 - 2024年第二季度总利息收入为1094万美元，较去年同期的958万美元增长14%；上半年总利息收入为2144万美元，较去年同期的1868万美元增长15%，增长主要源于商业贷款利率、高利率抵押贷款的增加以及联邦基金出售收益率的提高 [3] - 2024年第二季度贷款收益率为5.41%，高于去年同期的4.99%；总盈利资产收益率为4.66%，高于去年同期的4.31% [4] 净利息收入 - 2024年第二季度扣除信贷损失回收后的净利息收入为721万美元，低于去年同期的760万美元；上半年为1472万美元，低于去年同期的1510万美元 [3] - 2024年第二季度和上半年净息差均为3.02%，利差为2.68%，虽较去年同期有所下降，但管理层指出在第二季度已趋于稳定 [3] 非利息收入与支出 - 2024年第二季度非利息收入增长22%至419万美元，上半年增长16%至750万美元，增长主要源于贷款出售收益、对小企业投资公司的投资收益、商业资金服务手续费收入和财富管理手续费收入 [39][52] - 2024年上半年非利息支出为1683万美元，高于去年同期的1595万美元，主要是由于新网点人员成本增加以及提前计提年终绩效薪酬 [5] 净利润 - 2024年第二季度净利润为215万美元，合每股0.47美元，低于去年同期的253万美元和每股0.56美元；上半年净利润为434万美元，合每股0.95美元，低于去年同期的452万美元和每股0.99美元 [26] 资产与负债 贷款 - 截至2024年6月30日，扣除信贷损失准备金后的贷款净额为6.1609亿美元，高于2023年12月31日的6.0192亿美元，主要得益于商业房地产贷款和保留的高利率住宅抵押贷款的适度增长 [31][39] - 2024年6月30日商业建设/土地贷款和住宅建设/土地贷款为4946万美元，略低于2023年12月31日的5364万美元；商业和工业贷款为6492万美元，与2023年12月31日的6532万美元相比保持稳定 [6] 存款 - 截至2024年6月30日，总存款为8.8490亿美元，高于2023年12月31日的8.7846亿美元，无息活期存款和定期存款增长，NOW、货币市场和储蓄存款总额略有下降 [32][39] 证券投资组合 - 可供出售证券投资组合主要由美国国债、美国机构债券和其他高评级债务工具组成，公司有意愿和能力持有这些证券直至其价值恢复，不预期实现未实现损失 [7] 股东权益 - 截至2024年6月30日，股东权益总额为6171万美元，高于2023年12月31日的6004万美元；每股账面价值从2023年12月31日的13.21美元增至2024年6月30日的13.58美元 [35][39][54] 资产质量 - 截至2024年6月30日，不良贷款总额为79.7万美元，不良贷款率为0.13%，高于2023年12月31日的0.06%；贷款信贷损失准备金占总贷款的比例从2023年12月31日的1.22%降至2024年6月30日的1.12% [18] 业务运营与展望 业务运营 - 公司在2024年第二季度末和第三季度初分别开设了弗吉尼亚州布坎南和内利斯福德的新分行，以扩大业务覆盖范围和存款吸收能力 [39] - 公司商业现金管理服务和数字银行功能的使用量持续增长，为商业和零售客户提供了价值 [38] 展望 - 公司预计利差将继续面临压力，需要提供有竞争力的存款利率以吸引和留住储户，但随着利率环境趋于稳定，预计未来几个季度利差将适度扩大 [16] - 公司认为自身的强劲表现和积极的经济指标将支持其在2024年下半年的财务实力和股东价值创造能力 [28]

资产与负债 - 公司总资产从2023年12月31日的969,371千美元增长至2024年3月31日的984,891千美元，增长1.6%[8] - 公司2024年第一季度贷款总额为601,115千美元，较2023年12月31日的601,921千美元略有下降[8] - 公司2024年第一季度存款总额为893,494千美元，较2023年12月31日的878,459千美元增长1.7%[8] - 截至2024年3月31日，公司贷款总额为608,035,000美元，较2023年12月31日的609,333,000美元略有下降[84] - 商业贷款占总贷款的11.23%，商业房地产贷款占53.92%，消费贷款占12.30%，住宅贷款占22.55%[84] - 截至2024年3月31日，公司持有的可供出售证券的未实现税后损失为22,951,000美元[86] - 公司持有的可供出售证券中，约30,700,000美元用于与代理银行的抵押信贷额度，约37,100,000美元用于公共存款的担保[88] - 公司使用约30,700千美元的可供出售证券作为与对应银行的抵押品，37,100千美元作为公共存款的担保，34,500千美元作为联邦储备银行贴现窗口的抵押品[88] 收入与利润 - 公司净利息收入从2023年的7,642千美元下降至2024年的6,950千美元，下降9.1%[11] - 公司2024年第一季度净收入为2,187千美元，较2023年同期的1,984千美元增长10.2%[12] - 公司2024年第一季度每股收益为0.48美元，较2023年同期的0.43美元增长11.6%[12] - 公司2024年第一季度非利息收入为3,307千美元，较2023年同期的3,044千美元增长8.6%[11] - 公司2024年第一季度总利息收入为10,509千美元，较2023年同期的9,098千美元增长15.5%[11] - 公司2024年第一季度总利息支出为3,559千美元，较2023年同期的1,456千美元增长144.4%[11] - 公司2024年第一季度综合收入为851千美元，较2023年同期的4,567千美元下降81.4%[17] - 2024年第一季度净收入为21.87亿美元，同比增长10.2%[20] - 2024年第一季度普通股每股股息为0.10美元，较2023年同期的0.08美元有所增加[21] - 2024年第一季度净收入为2,187,000美元，同比增长10.2%，每股收益为0.48美元[43] - 2024年第一季度净收入为2,187,000美元，同比增长10.2%，主要得益于利息和非利息收入的增加[92] - 2024年第一季度利息收入为10,509,000美元，同比增长15.5%，主要由于利率上升[93] - 2024年第一季度贷款平均利率为5.28%，较2023年同期的4.85%有所上升[93] - 2024年第一季度每股收益为0.48美元，去年同期为0.43美元[92] - 2024年第一季度利息支出为2,103,000美元，显著高于去年同期[92] 现金流 - 2024年第一季度经营活动产生的净现金流出为12.3亿美元，而2023年同期为净现金流入48.23亿美元[20] - 2024年第一季度投资活动产生的净现金流入为1.24亿美元，而2023年同期为净现金流出16.86亿美元[20] - 2024年第一季度融资活动产生的净现金流入为143.4亿美元，略低于2023年同期的148.82亿美元[20] - 2024年第一季度现金及现金等价物增加132.34亿美元，期末余额为880.72亿美元[20] - 2024年第一季度经营活动产生的净现金流出为12.3亿美元，同比下降125.5%（2023年为48.23亿美元净现金流入）[20] - 2024年第一季度投资活动产生的净现金流入为1.24亿美元，同比改善107.4%（2023年为16.86亿美元净现金流出）[20] - 2024年第一季度现金及现金等价物增加132.34亿美元，同比增长365.2%（2023年为28.45亿美元）[20] - 2024年第一季度期末现金及现金等价物为880.72亿美元，同比增长36.3%（2023年为646.07亿美元）[20] 信用损失与风险管理 - 2024年第一季度可供出售证券的未实现损失未计入信用损失准备[30] - 2024年第一季度贷款信用损失准备基于贷款组合的规模、当前风险特征、过去事件、当前状况和未来经济状况的合理预测进行评估[33] - 2024年第一季度可供出售证券的应计利息收入为123万美元，未计入信用损失估计[32] - 公司采用折现现金流模型估算当前预期信用损失，贷款组合根据风险特征进行分段，并使用失业率和GDP等损失驱动因素调整损失率[34] - 公司对未履行承诺的信用损失进行估算，方法与其贷款组合相同，考虑资金发生的可能性及第三方担保[37] - 公司内部风险评级系统用于对商业和商业房地产贷款进行评级，评级定期由贷款人和信用审查部门审查[56] - 截至2023年12月31日，公司贷款按信用质量指标和发放年份分类，总贷款额为609,333,000美元[61] - 公司对未共享风险特征的贷款进行单独评估，特别是抵押依赖贷款，其信用损失准备基于抵押物的公允价值计算[34] - 公司记录了表外信贷敞口的信用损失准备，除非信贷承诺是无条件可撤销的，该准备按贷款分段估算，并考虑第三方担保[37] - 公司内部风险评级系统用于对商业和商业房地产贷款进行评级，评级基于借款人的具体情况定期审查[56] - 截至2023年12月31日，公司贷款按信用质量指标和发放年份分类，总贷款余额为609,333,000美元[60] - 公司面临的风险包括COVID-19疫情的影响、技术问题、欺诈和网络犯罪、立法和监管变化、利率变化、房地产价值波动等[74] 投资与证券 - 2024年第一季度，公司购买了8,162,000美元的可供出售证券，未出售任何证券，并收到8,058,000美元的证券到期和偿还收益[86] - 2024年第一季度可供出售证券的未实现损失为16.91亿美元，同比下降151.7%（2023年为32.7亿美元未实现收益）[20] - 2024年第一季度，公司购买了8,162千美元的可供出售证券，未出售任何证券，并收到8,058千美元的证券到期和偿还收益[86] 其他 - 公司未在2023年及2024年第一季度发放任何股票期权或限制性股票奖励[47] - 截至2024年3月31日，贷款应收利息总额为169万美元，持有至到期证券应收利息为16,000美元[51] - 公司在2024年第一季度未从任何外部来源借款，且在2023年春季硅谷银行倒闭后，公司曾借入14,000,000美元以测试其应急资金计划[87] - 公司计划在未来12个月内评估并可能收购适合的分支机构以进行扩展[80] - 截至2024年3月31日，公司没有正在处理的住宅房地产抵押贷款止赎案件，也未持有任何住宅房地产作为其他房地产拥有[70] - 公司继续评估从LIBOR过渡对其贷款和其他金融工具的影响，并确定其风险敞口极小[72] - 公司投资咨询业务PWW管理的资产规模为6.8亿美元，预计将继续为公司净收入做出贡献[96] - 2024年第一季度核销贷款为65,000美元，较2023年同期的33,000美元有所增加[98] - 2024年第一季度贷款回收为74,000美元，较2023年同期的104,000美元有所减少[98] - 公司目前未涉及任何重大法律诉讼，仅有一些常规业务相关的诉讼[101]

利息收入与净利息收入 - 2024年第一季度总利息收入为1051万美元，同比增长15.51%，主要得益于商业贷款利率上升和抵押贷款的增加[4] - 2024年第一季度净利息收入为695万美元，同比下降9.03%，主要由于存款增长和利率环境导致的利息支出增加[5] - 净利息收入从2023年3月的7,642千美元下降至2024年3月的6,950千美元，下降9.06%[30] 净息差与利率环境 - 2024年第一季度净息差为3.02%，同比下降0.46个百分点，主要受利率环境影响[5] - 公司预计随着贷款重新定价和利率环境稳定，净息差将在未来逐步稳定并可能扩大[6] 非利息收入 - 2024年第一季度非利息收入为331万美元，同比增长8.88%，主要来自商业财资服务和财富管理收入[5] - 非利息收入从2023年3月的3,044千美元增长至2024年3月的3,307千美元，增长8.64%[30] 存款与贷款 - 2024年第一季度总存款增至8.935亿美元，核心存款占比超过70%[5] - 2024年第一季度贷款总额为6.0112亿美元，较2023年底略有下降，主要受商业贷款和住宅抵押贷款活动放缓影响[7] - 总存款从2023年12月的878,459千美元增长至2024年3月的893,494千美元，增长1.71%[30] - 贷款净额从2023年12月的601,921千美元略微下降至2024年3月的601,115千美元，下降0.13%[30] 资产质量与不良贷款 - 2024年第一季度不良贷款率为0.09%，资产质量保持强劲[7] - 不良贷款从2023年12月的391千美元增长至2024年3月的558千美元，增长42.71%[32] - 信用损失拨备从2023年3月的7,715千美元下降至2024年3月的6,920千美元，下降10.30%[32] 股东权益与每股账面价值 - 2024年第一季度每股账面价值增至13.30美元，较2023年底增长0.68%[8] - 股东权益从2023年12月的60,039千美元增长至2024年3月的60,437千美元，增长0.66%[30] 公司业务扩展 - 公司计划在2024年第二季度扩大在Roanoke、Lexington和Charlottesville市场的业务，并开设新的办公室[3] 总资产与净收入 - 公司总资产从2023年12月的969,371千美元增长至2024年3月的984,891千美元，增长1.60%[25][30] - 净收入从2023年3月的1,984千美元增长至2024年3月的2,187千美元，增长10.23%[30] 非利息支出 - 非利息支出从2023年3月的8,075千美元略微增长至2024年3月的8,088千美元，增长0.16%[30]

公司业绩 - 公司在2024年第一季度实现了净利润为2,187千美元，基本和稀释每股净收益分别为0.48美元和0.43美元[42] - 公司在2024年第一季度的总利息收入为1051万美元，同比增长15.51%[8] - 公司在2024年第一季度的净利息收入为695万美元，较去年同期的764万美元有所下降[9] 公司战略 - 公司首席执行官表示，通过提供卓越的客户服务、提供丰富的电子银行产品和保持强劲的资产质量，公司的收入增长得到支持[3] - 公司计划在2024年第二季度扩大在Roanoke、Lexington和Charlottesville市场的存在和存款能力[5] - 公司强调在保持存款和增长的基础上建立贷款、为市场提供机会和建立客户银行关系[6] 财务状况 - 公司在2024年第一季度的净利息收入为695万美元，较去年同期的764万美元有所下降[9] - 公司在2024年第一季度的总非利息收入为331万美元，较去年同期的304万美元有所增长[11] - 公司在2024年第一季度的贷款净额为601.11万美元，较去年同期略有下降[12]

公司房地产相关 - 公司已获得监管批准，在Buchanan和Nellysford开设永久和临时位置[103] - 管理层预计需要拆除当前结构并用适当的新建筑替换[104] - 公司在Lynchburg, Virginia的1925 Atherholt Rd购买了房地产[105] - PWW目前正在从银行租赁空间，银行目前没有时间表在该位置开设分行[106] 公司财务状况 - 2023年度净收入为8,704千美元，较2022年度略有下降[191] - 2023年度综合收入为13,870千美元，较2022年度大幅增长[191] - 2023年度现金流量从经营活动中提供了9,492千美元[193] - 2023年度现金流量从投资活动中净支出23,335千美元[193] - 2023年度现金流量从融资活动中净提供26,919千美元[193] - 2023年度现金及现金等价物结余为74,838千美元[194] 公司证券投资 - 公司持有到期日证券按摊销成本计量[201] - 公司持有可供出售证券按公允价值计量，未实现收益和损失计入其他综合收益[201] - 公司持有到期日证券无信用损失准备[205] - 公司持有可供出售证券无信用损失准备[208] 公司贷款管理 - 贷款管理中，逾期状态是基于贷款的合同条款确定的[213] - 贷款进入非应计状态后，停止计息，任何收款都直接用于本金[214] - 贷款一般在90天内进入非应计状态，消费者分期贷款通常在120天内被冲销[215] - 贷款持有待售时，按成本或公允价值计量，需要有永久投资者的购买承诺[216] - 贷款信贷损失准备根据管理判断的预期损失量进行计量[217] - 公司采用贴现现金流量模型估计当前预期信贷损失[218] - 未担保贷款的信贷损失准备根据抵押品公允价值计量[219] - 公司采用贴现现金流量模型估计当前预期信贷损失[220] - 公司对未担保贷款的信贷损失准备采用当前预期信贷损失模型[221] 公司财务报表 - 公司于2023年1月1日采纳了ASU 2016-13标准，采用了预期信用损失方法论，对金融资产进行估值[250] - 公司于2023年12月31日持有116个处于未实现亏损位置的证券，其中47个为S&P评级AAA，62个为AA评级[263] - 公司于2023年12月31日对处于未实现亏损位置的可供出售证券进行了信用相关损失评估，认为不存在损失[264] - 公司于2023年12月31日和2022年12月31日，没有逾期或处于非应计状态的证券[266] 公司贷款情况 - 2023年12月31日，商业贷款总额为65,324千美元，商业房地产贷款包括自用商业抵押贷款131,519千美元，非自用商业抵押贷款175,344千美元[274] - 2023年12月31日，商业贷款净额为601,921千美元，商业房地产贷款中以房地产为抵押的贷款总额为5,000千美元[275] - 2022年12月31日，商业贷款总额为95,885千美元，商业房地产贷款中自用商业抵押贷款135,189千美元，非自用商业抵押贷款206,701千美元[276] - 2022年12月31日，商业贷款净额为605,366千美元，商业房地产贷款中自用商业抵押贷款554千美元，非自用商业抵押贷款518千美元[277] - 2023年12月31日，商业贷款信贷损失准备金为514千美元，商业房地产贷款信贷损失准备金为3,985千美元，消费者贷款信贷损失准备金为1,093千美元，住宅贷款信贷损失准备金为1,820千美元[277] 公司贷款情况续 - 2023年12月31日，商业贷款总额为65,324千美元，其中通过的贷款为64,327千美元[288] - 2023年12月31日，商业地产贷款总额为129,062千美元，其中通过的贷款为129,062千美元[288] - 2023年12月31日，消费者开放式贷款总额为50,042千美元，全部为通过的贷款[288] - 2023年12月31日，消费者封闭式贷款总额为50,282千美元，其中通过的贷款为50,282千美元[289] - 2023年12月31日，住宅按揭贷款总额为103,917千美元，全部为通过的贷款[289] - 2023年12月31日，住宅消费者建筑/土地贷款总额为31,651千美元，全部为通过的贷款[289] - 2023年12月31日，商业贷款逾期30-59天的总额为970千美元，逾期60-89天的总额为89千美元[290] - 2023年12月31日，商业地产贷款逾期30-59天的总额为91千美元[290] - 2023年12月31日，消费者开放式贷款逾期30-59天的总额为357千美元[290] 公司资产及负债 - 公司维护了一个用于未融资承诺的信贷风险的准备金，截至2023年12月31日，未融资贷款承诺的信贷损失准备金为665,000美元[301] - 2023年12月31日，公司的总资产为969,371,000美元，较2022年同期的928,571,000美元有所增长[305] - 公司在2020年发行了总额为10,050,000美元的债券，截至2023年12月31日，这些债券的余额已净除发行成本[306] - 公司通过短期借款方式获得了14,000美元的资金作为应急资

财务表现 - 2023年第四季度净利润为206万美元，同比增长5 16%，每股收益为0 45美元，去年同期为0 42美元 [2] - 2023年全年净利润为870万美元，同比下降2 85%，每股收益为1 91美元，与2022年持平 [2] - 2023年第四季度总利息收入为1049万美元，同比增长17 26%，全年总利息收入为3936万美元，同比增长23 57% [18][47] - 2023年净利息收入为2974万美元，与2022年基本持平，净利息收益率为3 29%，略高于2022年的3 23% [8][21] 资产与负债 - 截至2023年12月31日，公司总资产为9 6937亿美元，同比增长4 39%，贷款净额为6 0192亿美元，同比下降0 57% [28][29] - 2023年总存款为8 7846亿美元，同比增长3 58%，其中短期定期存款增长显著，核心存款占总存款的77% [13][38] - 2023年股东权益为6004万美元，同比增长19 54%，每股账面价值从2022年的10 85美元上升至13 21美元 [14][40] 业务运营 - 2023年公司通过调整商业贷款利率和增加联邦基金出售收益率，成功应对了利率上升带来的挑战 [7][19] - 2023年非利息收入为1287万美元，同比下降2 85%，主要由于抵押贷款业务收入下降，但商业资金管理服务和PWW的投资管理业务表现强劲 [10][23] - 2023年非利息支出为3251万美元，同比下降0 70%，主要得益于专业费用和其他房地产相关支出的减少 [24][25] 资产质量与股东回报 - 2023年不良贷款率为0 06%，低于2022年的0 10%，且公司无其他房地产持有资产（OREO） [12][37] - 2023年公司回购了85 319股普通股，过去两年累计回购了约4%的流通股 [15] - 2024年1月16日，公司董事会批准将季度股息从每股0 08美元提高至0 10美元，增幅为25% [16]

公司动态 - Bank of the James Financial Group, Inc 宣布每股普通股现金股息为 0.10 美元 较 2023 年 10 月宣布的股息增加 0.02 美元 增幅为 25% 股息将于 2024 年 3 月 15 日支付给截至 2024 年 3 月 1 日营业结束时登记在册的股东 [1] - 公司计划每季度宣布股息 但未来股息的宣布需经董事会批准 并取决于公司的经营业绩 财务状况 监管要求及其他董事会认为相关的因素 [1] 公司概况 - Bank of the James 是 Bank of the James Financial Group, Inc 的全资子公司 于 1999 年 7 月开始营业 总部位于弗吉尼亚州林奇堡 目前在弗吉尼亚州多个城市设有办事处 为当地客户提供服务 [2] - 公司通过 BOTJ Investment Services 部门和 BOTJ Insurance, Inc 子公司提供全面的投资和保险服务 并通过 Bank of the James Mortgage 部门提供抵押贷款发放服务 [2] - 公司通过全资子公司 Pettyjohn, Wood & White, Inc 提供投资咨询服务 该子公司是美国证券交易委员会注册的投资顾问 [2] - Bank of the James Financial Group, Inc 的普通股在纳斯达克股票市场上市 股票代码为 "BOTJ" [2]

公司概况 - 公司总部位于弗吉尼亚州林奇堡，主要业务是零售银行业务[114] 营收情况 - 银行的净利息收入主要取决于利息和股息收入与利息支出之间的差额[116] 盈利能力增强计划 - 银行计划通过增加在服务区域的市场份额、为客户提供额外服务和控制成本来增强盈利能力[116] 资产情况 - 2023年9月30日，公司总资产为960,887,000美元，较2022年12月31日的928,571,000美元增长了3.48%[127] - 2023年9月30日，公司总存款从2022年12月31日的848,138,000美元增至880,203,000美元，增长了3.78%[127] - 2023年9月30日，公司贷款总额为606,905,000美元，较2022年12月31日的611,625,000美元略有下降，减少了0.95%[127] - 公司总不良资产，包括不应计贷款、逾期90天或以上但仍在计息的贷款和OREO，从2022年12月31日的1,199,000美元降至2023年9月30日的585,000美元[127] 资金情况 - 公司现金及现金等价物从2022年12月31日的61,762,000美元增至2023年9月30日的99,529,000美元[128] 证券投资 - 公司持有至到期的证券略有下降，从2022年12月31日的3,639,000美元减至2023年9月30日的3,626,000美元[129] - 公司可供出售证券略有下降，从2022年12月31日的185,787,000美元减至2023年9月30日的181,977,000美元[129] 资本水平 - 公司在2023年9月30日具有充足的流动资产，包括现金、利息收入和非利息收入存款以及可供出售投资，总额为281,506,000美元[130] - 公司在2023年9月30日具有9.48%的杠杆比率，12.11%的第一层风险资本比率和13.11%的总风险资本比率，资本水平均超过了规定的良好资本机构标准[131] 财务表现 - 2023年9月30日，公司三个月和九个月的净收入分别为207.8万美元和659.6万美元[133] - 2023年9月30日，公司三个月和九个月的基本和稀释每股收益分别为0.46美元和1.44美元[133] - 2023年9月30日，公司三个月和九个月的平均股东权益回报率分别为15.68%和17.20%[133] 费用情况 - 2023年第三季度，非利息支出为8140万美元，较2022年同期减少739,000美元，降幅为8.32%[140] - 2023年第三季度，总人员费用为468.3万美元，较2022年同期增加154,000美元[140] - 2023年第三季度，信贷损失准备金为总贷款余额的1.21%，较2022年底和2022年第三季度分别增加0.19%和0.18%[140] 利息差情况 - 2023年第三季度，净利息差为3.21%，较2022年同期下降0.21%[142] - 2023年前九个月，净利息差为3.33%，较2022年同期增加0.24%[144]

资产与负债 - 公司总资产从2022年12月31日的928,571,000美元增加到2023年6月30日的950,896,000美元，增长2.4%[10] - 总存款从2022年12月31日的848,138,000美元增加到2023年6月30日的867,092,000美元，增长2.23%[11] - 贷款总额（不包括待售贷款）从2022年12月31日的611,625,000美元增加到2023年6月30日的618,004,000美元，增长0.83%[12] - 公司总负债和股东权益为941,593美元，相比之前的1,006,321美元有所下降[298] 收入与利润 - 2023年6月30日的净利息收入为7,345,000美元，较2022年同期的7,124,000美元有所增加[18] - 2023年6月30日的非利息收入为3,444,000美元，较2022年同期的3,034,000美元有所增加[18] - 2023年6月30日的净收入为4,518,000美元，较2022年同期的4,431,000美元有所增加[21] - 净利息收入为14,997美元，相比之前的13,524美元有所增长[298] - 净利息收益率为3.40%，相比之前的2.92%有所提升[298] - 利息差为3.22%，相比之前的2.87%有所扩大[298] 利息收入与支出 - 2023年6月30日的利息收入较2022年同期增加1,985,000美元（三个月）和4,168,000美元（六个月）[31] - 2023年6月30日的利息支出较2022年同期增加1,764,000美元（三个月）和2,695,000美元（六个月）[31] 市场扩展与业务发展 - 公司扩展至Charlottesville、Roanoke、Blacksburg、Harrisonburg、Lexington、Rustburg和Wytheville等新市场[25] - 公司通过抵押贷款部门锁定利率，并与第三方投资者签订合同出售这些贷款，避免了利率波动带来的损失[35] 会计政策与财务影响 - 公司采用ASC 326及相关修正案，导致2023年1月1日的留存收益减少约160万美元[27][28] 股票回购 - 公司在2023年4月1日至4月30日期间回购了16,700股股票，平均价格为每股11.05美元[302] - 公司未在2023年5月和6月进行股票回购[302] 法律诉讼与风险披露 - 公司目前没有涉及任何重大法律诉讼，仅有与业务相关的常规诉讼[299] - 公司未披露任何新的风险因素，与2022年年报中的风险因素一致[300] 内部控制与信息披露 - 公司披露控制和程序在报告期内有效，确保信息及时记录、处理和报告[298]