财务状况 - 截至2019年9月30日，公司总资产为2.3056亿美元，较2018年12月31日的3.1994亿美元有所下降[13] - 截至2019年9月30日，现金、受限现金和现金等价物期末余额为736.3万美元，较期初的1053.1万美元有所下降[20] - 截至2019年9月30日，普通股数量为12,982,252股，股票金额为138,726美元，股东权益总额为10,888美元[23] - 截至2019年9月30日，现金、现金等价物和短期投资总额为11,610,000美元，较2018年12月31日的16,940,000美元有所减少[37] - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，按公允价值计量的资产总额分别为646.3万美元和1016万美元[41] - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，客户关系无形资产净值分别为19.3万美元和26.7万美元[42] - 截至2019年9月30日，经营租赁使用权资产为70.2万美元，经营租赁负债总额为94.2万美元[45] - 截至2019年9月30日，加权平均剩余租赁期限为1.1年，加权平均折现率为7.0%[45] - 截至2019年9月30日，公司预留用于未来发行的普通股为3,447,749股[55] - 截至2019年9月30日，长期资产总计1,607,000美元，其中北美地区为1,027,000美元[59] - 2019年9月30日和2018年12月31日，霍尼韦尔国际及其附属实体应收账款余额分别占总额的16%和24%[60] - 2019年前九个月现金、受限现金、现金等价物和投资为1160万美元，较2018年底的1690万美元减少530万美元[92] 营收情况 - 2019年第三季度总营收为1.4641亿美元，较2018年同期的1.6694亿美元有所下降[17] - 2019年前九个月总营收为4.3917亿美元，较2018年同期的5.6575亿美元有所下降[17] - 2019年第三季度总营收为14,641,000美元，前九个月总营收为43,917,000美元，较2018年同期有所下降[31] - 2019年前九个月，Partner Solutions和Edge to Cloud两大产品线的总营收为43,917,000美元[59] - 2019年第三季度和前九个月总营收分别为1.4641亿美元和4.3917亿美元，较去年同期下降12%和22%[76][78] - 2019年第三季度Partner Solutions收入为1.2556亿美元，较去年同期下降12%，主要因微软Windows和移动操作系统销售减少[78][79] - 2019年第三季度Edge to Cloud收入为2085万美元，较去年同期下降15%，主要因去年同期有大量DataVTM相关收入[78][80] 利润情况 - 2019年第三季度净亏损为110.7万美元，较2018年同期的208.7万美元有所收窄[17] - 2019年前九个月净亏损为782.1万美元，较2018年同期的820.4万美元有所收窄[17] - 2019年第三季度净亏损1,107美元，前九个月净亏损7,821美元[23] - 2019年第三季度和前九个月，公司净亏损分别为1,107,000美元和7,821,000美元[59] - 2019年第三季度总毛利润为2632万美元，较去年同期下降22%，总毛利率为18%，较去年同期下降10%[81] - 2019年第三季度营业费用为3761万美元，较去年同期下降32%，主要因销售、研发和重组成本减少[86] - 2019年第三季度其他收入净额为2.2万美元，较去年同期下降66%，变动不显著[76][90] - 2019年第三季度未记录所得税，2018年同期所得税源于外国、州和地方所得税[91] - 2019年第三季度净亏损为1107万美元，较去年同期减少47%[76] 现金流情况 - 2019年前九个月经营活动净现金使用量为499.4万美元，较2018年同期的679.8万美元有所减少[20] - 2019年前九个月投资活动净现金提供量为197万美元，较2018年同期的532.4万美元有所减少[20] - 2019年前九个月经营活动使用现金约500万美元，主要因净亏损，非现金调整抵消640万美元，营运资金增加约140万美元[93] - 2019年前9个月投资活动提供约200万美元现金，主要因短期投资净流入230万美元，部分被资本化软件开发成本增加30万美元抵消[94] - 2018年前9个月投资活动提供约530万美元现金，主要因短期投资净流入600万美元，部分被资本化软件开发成本增加70万美元抵消[94] 费用情况 - 2019年第三季度研发费用为104.6万美元，较2018年同期的229.2万美元有所下降[17] - 2019年前九个月研发费用为527.6万美元，较2018年同期的660万美元有所下降[17] - 2019年和2018年截至9月30日三个月，摊销费用均为2.5万美元；九个月均为7.4万美元[42] - 2019年截至9月30日九个月，经营租赁总组件租赁费用为76.7万美元[45] - 2019年和2018年截至9月30日三个月，基于股份的薪酬总费用分别为18.8万美元和30.5万美元；九个月分别为37.1万美元和62万美元[49] - 2019年和2018年截至9月30日三个月，基于股份的薪酬摊薄后每股费用分别为0.01美元和0.02美元；九个月分别为0.03美元和0.05美元[49] - 2019年和2018年截至9月30日，股票期权授予的加权平均预期波动率分别为64%和56%（三个月）、64%和55%（九个月）[49] - 2019年9月30日，股票期权未确认的总补偿成本为141,634美元，将在约2.5年内直线摊销[51] - 2019年9月30日，受限股票单位未确认的总补偿成本为157,583美元，将在约0.4年内直线摊销[54] - 2019年第三季度和前九个月，合同收购成本摊销分别为35,000美元和42,000美元，2018年同期分别为7,000美元和93,000美元[34] 业务调整 - 2019年7月1日起，第三方软件运营部门更名为合作伙伴解决方案，专业工程服务运营部门更名为边缘到云，并将专有软件运营部门并入边缘到云部门[26] - 2019年7月1日起，公司对运营部门进行调整，第三方软件运营部门更名为合作伙伴解决方案，专业工程服务运营部门更名为边缘到云，不再单独列示专有软件运营部门[75] - 2019年第三季度，公司启动更新的市场产品战略和务实的边缘到云销售及营销信息[101] - 2019年第二季度，公司进行裁员以降低费用并调整组织结构，重组将持续到2019年[102] 业务合作与发展 - 自2019年3月1日起，公司获微软授权在多个国家和地区销售Windows Embedded操作系统[62] - 2019年第三季度和前九个月，公司将20%的微软返利用于减少销售成本[62] - 2019年9月30日，合格未兑现返利信贷余额约为821,000美元[62] - 公司推出连接“边缘”设备到“云”的软件和服务套件Bsquare IQ（B2IQ），加速开发客户特定解决方案[71] - 2019年第二季度公司停止将DataV™作为物联网平台进行营销，为客户提供更全面解决方案[72] - 公司计划在2019年剩余时间和2020年继续发展业务模式，增强和完善产品与服务[72] - 公司扩大与微软的合作，通过与SYNNEX和Arrow的协议提供Azure CSP，并加速对微软Sphere计划的投资[72] - 公司与部分客户就承担其物联网基础设施运营支持责任展开对话，可能需投入新技能和能力[102] 合同相关 - 2019年第三季度和前九个月，合同资产分别增加204,000美元和1,189,000美元，递延收入分别无变化和增加984,000美元[33] - 截至2019年9月30日，合作伙伴解决方案和边缘到云业务未履行或部分未履行的履约义务预计未来确认的收入分别为25,000美元和5,753,000美元[35] 潜在稀释股份 - 2019年第三季度和前九个月，因具有反稀释作用而被排除在摊薄净亏损每股计算之外的潜在稀释股份包括股票期权和受限股票单位[30] 租赁准则与费用 - 2019年1月1日采用新租赁准则，记录新的净租赁负债170万美元和使用权资产120万美元，同时冲销递延租金50万美元[44] - 2019年剩余时间、2020年和2021年及以后，经营租赁最低应付租金分别为30万美元、60万美元和10万美元[97] 减值与重组 - 2019年第二季度末，公司对长期设备等进行减值分析，记录了0.4百万美元与软件开发成本资产相关的费用[63] - 2019年5月公司批准裁员计划，在美国和国际上裁减约38个职位，10月决定关闭台湾分公司，再裁减约17个职位，截至9月30日已裁减34个职位[65] - 公司预计与上述行动相关的重组费用总计约210万美元，2019年第三季度和前九个月分别产生0.3百万美元和1.6百万美元的重组费用，前九个月已支付0.8百万美元，截至9月30日应计重组费用余额为0.5百万美元[65] 战略举措 - 2019年3月公司对产品和服务、市场格局等进行评估，5月宣布“One Bsquare”系列举措，包括修订市场策略、加强战略伙伴关系等[69] 其他 - 公司历史运营结果不一定代表未来任何时期的结果[75] - 公司披露控制和程序有效，截至2019年9月30日的三个月内，财务报告内部控制无重大变化[98] - 公司风险因素除所列外，与2018年年报相比无重大变化[101] - 2015年9月22日，公司与摩根大通银行签订最高1200万美元的两年期无担保信贷协议，该协议于2018年9月22日到期[94] - 公司认为现有现金、现金等价物和投资至少未来12个月足以满足营运资金和资本支出需求[94]

财务状况 - 截至2019年6月30日，公司总资产为2.4967亿美元，较2018年12月31日的3.1994亿美元有所下降[10] - 截至2019年6月30日，现金及现金等价物为633.3万美元，较2018年12月31日的1000.5万美元减少[10] - 截至2019年6月30日，公司股东权益为11,835美元，较2018年12月31日的18,341美元有所下降[19] - 截至2019年6月30日，现金及现金等价物为6,933,000美元，短期投资为5,627,000美元，总计12,560,000美元，低于2018年12月31日的16,940,000美元[34] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，按公允价值计量的资产总额分别为736.8万美元和1016万美元[39] - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，客户关系无形资产账面价值分别为21.8万美元和26.7万美元[40] - 截至2019年6月30日，使用权资产为89.7万美元，经营租赁负债总额为122.6万美元[43] - 截至2019年6月30日，租赁负债到期金额2019年剩余时间为62.4万美元、2020年为62.3万美元、2021年为6.1万美元[45] - 截至2019年6月30日，公司普通股预留未来发行股份数为3,550,749股[53] - 2019年6月30日，霍尼韦尔应收账款余额为200万美元，约占总应收账款的23%[59] - 2019年6月30日，公司现金、受限现金、现金等价物和投资共计1260万美元，较2018年12月31日的1690万美元减少430万美元[95] 营收情况 - 2019年第二季度总营收为1.418亿美元，较2018年同期的1.9203亿美元有所下降；上半年总营收为2.9276亿美元，较2018年同期的3.9881亿美元下降[12] - 2019年第二季度第三方软件收入为1168.4万美元，较2018年同期的1699.2万美元下降[12] - 2019年第二季度和上半年总营收分别为14,180,000美元和29,276,000美元，低于2018年同期的19,203,000美元和39,881,000美元[27] - 2019年上半年，从2018年12月31日递延收入中确认的收入为984,000美元，从合同资产转入应收账款的金额为302,000美元[30] - 2019年第二季度，第三方软件收入11,684千美元，成本9,923千美元，毛利1,761千美元[56] - 2019年上半年，北美地区收入26,567千美元，长寿命资产1,405千美元[56] - 2018年上半年，霍尼韦尔国际公司及其附属实体占公司总收入的10%，约410万美元[58] - 2019年二季度公司总营收为1418万美元，较去年同期的1920.3万美元下降26%；上半年总营收为2927.6万美元，较去年同期的3988.1万美元下降27%[77] - 2019年上半年总营收2927.6万美元，较2018年同期的3988.1万美元下降27%；2019年第二季度总营收1418万美元，较2018年同期的1920.3万美元下降26%[80] - 2019年上半年第三方软件营收2478.5万美元，较2018年同期的3305.6万美元下降25%；第二季度营收1168.4万美元，较2018年同期的1699.2万美元下降31%[80] - 2019年上半年自有软件营收509万美元，较2018年同期的2076万美元下降75%；第二季度营收258万美元，较2018年同期的281万美元下降8%[80] - 2019年上半年专业工程服务营收3982万美元，较2018年同期的4749万美元下降16%；第二季度营收2238万美元，较2018年同期的1930万美元增长16%[80] 利润情况 - 2019年第二季度净亏损为386.8万美元，2018年同期为368.3万美元；上半年净亏损为671.4万美元，2018年同期为611.7万美元[12] - 2019年上半年基本每股亏损为0.52美元，2018年同期为0.48美元[12] - 2019年第二季度和上半年净亏损分别为3,868美元和6,714美元[19] - 2019年上半年，公司净亏损6,714千美元[56] - 2019年二季度公司毛利润为242.3万美元，较去年同期的326.1万美元下降26%；上半年毛利润为481.4万美元，较去年同期的846.1万美元下降43%[77] - 2019年二季度公司净亏损为386.8万美元，较去年同期的368.3万美元下降5%；上半年净亏损为671.4万美元，较去年同期的611.7万美元下降10%[77] - 2019年上半年总毛利润481.4万美元，较2018年同期的846.1万美元下降43%；第二季度总毛利润242.3万美元，较2018年同期的326.1万美元下降26%[86] 费用情况 - 2019年第二季度销售、一般和行政费用为308.2万美元，较2018年同期的490.1万美元下降[12] - 2019年第二季度研发费用为189.4万美元，较2018年同期的207.8万美元略有下降[12] - 2019年第二季度和上半年合同取得成本摊销分别为7,000美元和7,000美元，2018年同期分别为80,000美元和86,000美元[30] - 2019年第二季度经营租赁费用为62.6万美元，租赁负债现金支付为79.4万美元[43] - 2019年和2020年、2021年无形资产摊销费用预计分别为4.9万美元、9.8万美元、7.1万美元[40] - 2019年第二季度和上半年，股票薪酬总费用分别为1.5万美元和18.3万美元[47] - 2019年第二季度，公司因软件研发成本资产减值计提0.4百万美元费用[65] - 2019年5月公司批准裁员计划，削减约38个岗位，占员工总数约25%，预计产生约150万美元重组费用，二季度已产生140万美元，其中30万美元已支付[66] - 截至2019年6月30日，裁员计划应计重组费用余额为70万美元，包含在合并资产负债表的应计薪酬中[66] - 2019年上半年总运营费用1162.2万美元，较2018年同期的1465.7万美元下降21%；第二季度总运营费用635.2万美元，较2018年同期的697.9万美元下降9%[89] 现金流情况 - 2019年上半年经营活动净现金使用量为411.7万美元，2018年同期为640.2万美元[15] - 2019年上半年投资活动提供的净现金为60.5万美元，2018年同期为378万美元[15] - 2019年上半年经营活动使用现金约410万美元，主要因净亏损560万美元，部分被营运资金增加160万美元抵消[96] - 2019年上半年投资活动提供约60万美元现金，主要因短期投资净流入90万美元，部分被资本化软件开发成本增加30万美元抵消[98] - 2018年上半年投资活动提供约380万美元现金，主要因短期投资净流入320万美元，部分被资本化软件开发成本增加50万美元抵消[98] - 2019年和2018年上半年融资活动提供的现金可忽略不计[98] 股票相关 - 2019年第二季度和上半年股票期权分别为1,761,483和1,626,540，受限股票单位分别为67,339和75,545[26] - 公司有股票计划和新员工激励股票计划，股票期权期限最长10年，一般4年归属[46] - 2019年第二季度和上半年，股票期权授予的加权平均预期波动率分别为64%和64%[47] - 2019年6月30日，股票期权相关未确认总补偿成本为198,965美元，将在约2.1年加权平均期内直线摊销[49] - 2019年6月30日，受限股票单位相关未确认总补偿成本为125,154美元，将在约0.6年加权平均期内直线摊销[52] 业务发展与战略 - 2019年3月1日起，公司获微软授权在多个地区销售Windows Embedded操作系统[60] - 2014年初公司开始开发DataV™平台，2016年一季度末开始销售和营销，目前仍服务四个大型工业客户[70] - 2019年3月公司对产品和服务、市场格局进行评估，5月宣布“One Bsquare”计划，将持续到年底并指导未来战略[71] - 2019年5月公司宣布将推出边缘到云的软件和服务套件，连接客户设备与云，降低运营成本并创造新商业模式[72][73] - 2019年二季度公司停止将DataV™作为工业物联网平台进行营销，将提供解决方案组件和服务，结合第三方嵌入式操作系统软件业务和智能设备系统业务[74] - 2019年下半年公司打算推出务实的边缘到云信息和产品战略[102] - 公司停止将DataVTM作为工业物联网平台进行营销，打算提供工业物联网解决方案组件、解决方案加速器和软件工程服务[102] 未来收入预测 - 预计2019年剩余时间、2020年、2021年和2022年第三方软件预计确认收入分别为24,000美元、14,000美元、0美元和0美元；专有软件预计确认收入分别为1,375,000美元、2,036,000美元、2,107,000美元和274,000美元[31] - 预计自有软件收入未来会在时间和金额上波动，并随产品接近生命周期结束而下降[82] - 预计专业工程服务收入未来会在时间和金额上有所变化，因公司持续调整组织结构[83] 经营租赁情况 - 经营租赁加权平均剩余租赁期限为1.2年，加权平均折现率为7.0%[43] - 2019年剩余时间、2020年和2021年及以后的经营租赁最低应付租金分别为60万美元、60万美元和10万美元[99] 裁员与重组 - 2019年第二季度公司进行了裁员以降低费用并调整组织结构[103] - 公司无法确定重组计划能否实现预期效益，若不成功业务和经营业绩可能受负面影响[103] 营收下降原因 - 公司营收下降主要因微软Windows Embedded和Windows Mobile操作系统销售减少，以及专业工程服务和其他非DataV™专有软件收入降低[78] 资金充足性 - 公司认为现有现金、现金等价物和投资至少未来12个月足以满足营运资金和资本支出需求[98]

财务数据总体情况 - 截至2019年3月31日，公司总资产2.97亿美元，较2018年12月31日的3.20亿美元下降7.25%[10] - 2019年第一季度总营收1509.6万美元，较2018年同期的2067.8万美元下降26.99%[12] - 2019年第一季度毛利润239.1万美元，较2018年同期的520万美元下降53.99%[12] - 2019年第一季度净亏损284.6万美元，较2018年同期的243.4万美元扩大16.93%[12] - 2019年第一季度股东权益为1567.3万美元，较2018年12月31日的1834.1万美元下降14.54%[10] - 2019年第一季度总营收1509.6万美元，低于2018年同期的2067.8万美元[27] - 2019年第一季度总营收1509.6万美元，2018年同期为2067.8万美元；总毛利润239.1万美元，2018年同期为520万美元；净亏损284.6万美元，2018年同期为243.4万美元[53] - 2019年第一季度总营收1.5096亿美元，较2018年同期的2.0678亿美元下降27%，主要因微软操作系统和专业工程服务等销售减少[65][66] - 总毛利润239.1万美元，同比下降54%，总毛利率从25%降至16%[65][71] 现金流情况 - 2019年第一季度经营活动净现金使用量为145.9万美元，较2018年同期的325万美元减少55.09%[15] - 2019年第一季度投资活动净现金使用量为98.3万美元，而2018年同期为提供106万美元[15] - 2019年第一季度融资活动现金流入9000美元，较2018年同期的1.2万美元减少25%[15] - 截至2019年3月31日，现金、受限现金和现金等价物为809万美元，较年初的1053.1万美元减少23.18%[15] - 截至2019年3月31日，现金及现金等价物为809万美元，短期投资为717.3万美元，低于2018年12月31日的水平[32] - 2019年第一季度经营活动使用现金约150万美元，投资活动使用现金约100万美元[82][84] - 截至2019年3月31日，现金、受限现金、现金等价物和投资为1530万美元，较2018年底减少160万美元[81] 营收构成情况 - 2019年第一季度第三方软件收入1310.1万美元，自有软件收入25.1万美元，专业工程服务收入174.4万美元[27] - 第三方软件营收1.3101亿美元，同比下降18%，对霍尼韦尔的销售额从270万美元降至70万美元[66][67] - 自有软件营收25.1万美元，同比下降86%，预计未来收入将随产品生命周期结束而下降[66][69] - 专业工程服务营收174.4万美元，同比下降38%，主要因北美地区部分项目完成[66][70] 费用情况 - 2019年第一季度合同资产减值费用有发生，合同收购成本摊销为7000美元，低于2018年同期的8万美元[28][29] - 2019年第一季度无形资产摊销费用为2.5万美元，与2018年同期相同[37] - 销售、一般和行政费用293.4万美元，同比下降46%，主要因降本措施和销售减少[76][77] - 研发费用233.6万美元，同比增长5%，因DataV产品线开发增加人员和支出[76][78] 会计准则相关 - 公司于2019年1月1日采用了会计准则更新ASU No. 2016 - 02“租赁”[24] - 2019年1月1日采用ASU 2016 - 02准则，记录新增净租赁负债170万美元和新增使用权资产120万美元，同时冲减递延租金50万美元[38] 租赁情况 - 截至2019年3月31日，总组成租赁费用为34.8万美元，支付租赁负债相关现金42.9万美元[41] - 截至2019年3月31日，使用权资产为108.9万美元，经营租赁负债总额为150.5万美元，加权平均剩余租赁期限为1.4年，加权平均折现率为7.0% [41] - 2019 - 2021年最低租赁付款总额为158.5万美元，租赁负债现值为150.5万美元[41] - 未来经营租赁最低租金支付为2019年剩余时间90万美元、2020年60万美元、2021年及以后10万美元[85] 股权与薪酬情况 - 2019年第一季度发行45725股普通股，因股份支付增加股东权益16.8万美元[19] - 2019年第一季度计算稀释每股净亏损时，排除了148.5981万股股票期权和7.7532万股受限股票单位[25] - 2019年第一季度，股票期权授予575,625股，截至3月31日，股票期权余额为1,891,147股[46] - 2019年第一季度，限制性股票单位授予0股，截至3月31日，未归属限制性股票单位为121,915股[47] - 2019年第一季度，基于股票的总薪酬费用为16.8万美元，每股摊薄费用为0.01美元[45] - 截至2019年3月31日，与已授予但尚未确认的股票期权相关的总薪酬成本为159,524美元，将在约1.9年的加权平均期间内直线摊销[46] - 截至2019年3月31日，与已授予但尚未确认的限制性股票单位相关的总薪酬成本为161,747美元，将在约0.3年的加权平均期间内直线摊销[49] - 截至2019年3月31日，公司预留用于未来发行的普通股为3,606,703股[50] 客户与销售情况 - 2019年第一季度无客户占总营收10%以上，2018年同期霍尼韦尔国际公司及其附属实体占总营收13%，约270万美元[55] - 2019年3月31日和2018年12月31日，霍尼韦尔应收账款余额分别约占总额的24%，为230万美元和280万美元[55] - 2019年3月1日起，公司获微软授权在多个地区销售Windows Embedded操作系统，原欧盟等地区分销协议2019年6月30日到期不再续约[56] - 2019年第一季度，公司将20%的微软返利用于冲减销售成本，80%用于抵消营销费用；2018年同期分别为30%和70%[56] - 2019年第一季度，公司记录的返利抵减销售成本8.2万美元，2018年同期为26万美元；抵减营销费用41.3万美元，2018年同期为26.7万美元[56] - 2019年3月31日，合格未兑现返利余额约32.8万美元，将在符合条件时冲减营销费用[56] 业务战略与计划 - 2019年公司将采用务实的边缘到云策略，停止将DataV作为工业物联网平台营销，提供相关组件和服务，继续开展第三方嵌入式操作系统软件转售业务[61] - 2019年公司计划推出务实的边缘到云信息和产品战略，停止将DataV作为工业物联网平台进行营销，改为提供工业物联网解决方案组件、解决方案加速器和软件工程服务[89] 裁员与重组情况 - 2019年5月9日，董事会批准裁员计划，削减38个岗位，约占员工总数25%，预计产生税前遣散费约110万美元[59] - 公司预计裁员在2019年第三季度基本完成，第三季度开始实现成本节约[59] - 2019年第二季度公司进行裁员以降低费用并调整组织结构[90] - 2019年5月9日董事会批准重组计划，裁员38人，约占裁员前员工总数的25%[91] - 预计2019年第二季度产生约110万美元的税前遣散费[91] - 员工裁减预计在2019年第三季度末基本完成，成本节约预计从2019年第三季度开始实现[92] 风险提示 - 若专有软件解决方案和工程服务无法吸引或留住潜在客户，或无法开发出符合技术变化和需求的产品，业务将受负面影响[89] - 重组计划预期的运营效率可能无法实现，若不成功，业务和经营业绩可能受负面影响[90] 其他 - 预计未来未履行或部分未履行的履约义务相关收入中，2019年剩余时间第三方软件为3.7万美元，自有软件为217.9万美元[30] - 截至2019年3月31日和2018年12月31日，短期投资合同期限均小于一年，未实现的损益不重大[36] - 无形资产主要为2008年和2011年收购获得的客户关系，2019年3月31日净值为24.2万美元[37] - 公司披露控制和程序有效，截至2019年3月31日的三个月内，财务报告内部控制无重大变化[86]

收入构成 - 公司2018年总收入为7341.4万美元，其中第三方软件收入占比83%，达6115.9万美元[15] - 公司2018年自主研发软件收入为395.4万美元，占总收入的5%[15] - 公司2018年专业工程服务收入为830.1万美元，占总收入的11%[15] - 公司2017年总收入为8081.1万美元，其中第三方软件收入占比81%，达6575.5万美元[15] - 公司2017年自主研发软件收入为464.6万美元，占总收入的6%[15] - 公司2017年专业工程服务收入为1041万美元，占总收入的13%[15] - 公司2018年75%的收入来自Windows Embedded操作系统的销售，2017年为70%[19] - 公司2018年6%的收入来自Windows Mobile操作系统的销售，2017年为10%[19] - 公司2018年第三方软件收入的97%来自微软操作系统的销售，2017年为98%[19] - 公司2018年与微软签订了新的全球合作伙伴协议，授权在多个国家和地区销售Windows Embedded操作系统[19] - 公司2018年和2017年通过销售微软操作系统分别获得5950万美元和6440万美元收入[45] - 公司2018年和2017年分别获得240万美元和170万美元的微软返利[47] - 微软操作系统销售占公司2018年和2017年总收入的81%和80%，占总毛利润的57%和54%[48] - 公司2018年总收入为7341.4万美元，其中北美市场贡献6908.8万美元，欧洲市场贡献305.5万美元，亚洲市场贡献127.1万美元[167] - 公司2018年第三方软件收入为6115.9万美元，占公司总收入的83.3%[167] - 公司2018年专业工程服务收入为830.1万美元，其中670.9万美元为随时间转移确认的收入[167] - 公司2018年合同资产总额为158.1万美元，合同负债总额为268.9万美元[168] - 公司2018年资本化的合同获取成本为74.8万美元，较2017年的8.7万美元大幅增加[169] - 公司2018年第三方软件退货率历史平均低于0.25%[158] - 公司2017年采用Topic 606导致权益增加40.4万美元[166] - 公司2018年应收账款为1158.1万美元，较2017年的1801.4万美元有所下降[168] - 第三方软件收入从2019年的5100万美元下降到2020年的1400万美元[171] - 专有软件收入从2019年的2215万美元增长到2020年的2415万美元，但在2021年下降到1240万美元，2022年进一步下降到196万美元[171] - 公司2018年对Honeywell的营收为7,013千美元，占总营收的10%，应收账款为2,758千美元，占总应收账款的24%[200] - 公司2018年通过微软返利计划减少的成本为718千美元，减少的营销费用为682千美元[202] - 公司2018年总营收为73,414千美元，其中北美地区营收为69,088千美元，占总营收的94%[205] - 公司2018年总毛利润为15,510千美元，其中第三方软件毛利润为9,751千美元，占总毛利润的63%[205] - 公司2018年净亏损为13,737千美元，2017年为9,058千美元[205] 专业工程服务 - 2018年，公司从一家财富100强品牌获得的专业工程服务收入为420万美元，占该服务总收入的50%，而2017年为370万美元，占36%[20] - 2018年，公司从Google获得的专业工程服务收入为100万美元，占该服务总收入的12%，而2017年为290万美元，占28%[20] - 公司2018年专业工程服务收入为830.1万美元，同比下降20%，占总收入的11%，主要由于北美、亚洲和欧洲地区服务收入下降[91][93] - 公司预计其传统专业工程服务业务将越来越多地服务于DataV软件和IIoT服务客户[79] IIoT与DataV服务 - DataV服务的合同价值约占DataV部署总价值的一半，主要用于满足客户在数字化转型前的需求[21] - 2018年底，公司推出了新的IIoT相关服务，包括数据科学咨询、IIoT边缘集成、AWS和Azure IIoT集成等，并计划在2019年将其作为主要销售重点[23] - 公司与AWS签订了为期三年的战略合作协议，AWS成为DataV客户的首选云服务提供商[27] - 2018年，公司研发人员主要专注于DataV软件的设计和开发，2019年计划减少对DataV的投资，增加对IIoT相关服务的投入[28] - 公司计划通过提供IIoT相关服务来推动DataV软件的销售，但面临客户接受度、销售周期延长等风险[37] - DataV软件的销售周期为6至18个月，导致收入波动[40] - DataV软件的客户接受度低于预期，未能成功将概念验证（POC）和试点项目转化为完全付费许可[39] - 公司开发了针对工业物联网（IIoT）市场的新软件产品DataV，并于2016年开始销售[79] - 2017年，公司开始向运输、石油和天然气以及制造业的主要客户销售数据分析和DataV应用试点[79] - 2018年，公司签订了一份多年SaaS及相关服务协议[79] - 公司计划在2019年扩大IIoT相关服务的营销，可能包括或不包括DataV[79] - 公司将继续投资开发DataV软件以支持现有客户承诺和新客户机会[79] 财务表现 - 2018年总收入为7341.4万美元，同比下降9%，主要由于微软Windows Embedded和移动操作系统销售下降以及北美地区专业工程服务收入减少[90][91] - 2018年第三方软件收入为6115.9万美元，同比下降7%，占总收入的83%，主要由于微软Windows Embedded操作系统销售下降[91] - 2018年毛利润为1551万美元，同比下降14%，毛利率为21%，下降1个百分点，主要由于第三方软件和自有软件收入下降[90][94] - 2018年运营费用为2944.1万美元，同比增长7%，其中研发费用为862.9万美元，同比增长32%，主要由于DataV软件产品线的持续开发[90][97][98] - 2018年净亏损为1373.7万美元，同比增长52%，主要由于收入下降和运营费用增加[90] - 2018年公司现金及等价物为1690万美元，同比下降31.9%，主要由于运营活动现金流出740万美元[102] - 2018年公司录得商誉减值费用373.8万美元，主要由于第四季度商誉评估显示其账面价值完全减值[99] - 2018年公司获得微软返利71.8万美元，其中30%用于减少销售成本，70%用于抵消营销费用[94] - 公司2018年总收入为7341.4万美元，同比下降7.2%，主要由于第三方软件收入下降7.0%至6115.9万美元[119] - 2018年净亏损扩大至1373.7万美元，同比增长51.6%，每股亏损1.08美元[119] - 公司2018年研发支出增加31.5%至862.9万美元，占总收入的11.8%[119] - 2018年现金及现金等价物减少22.2%至1000.5万美元，短期投资减少46.1%至640.9万美元[116] - 公司2018年应收账款下降35.7%至1158.1万美元，主要由于收入下降[116] - 2018年商誉减值373.8万美元，导致总资产下降35.3%至3199.4万美元[116][119] - 公司2018年股东权益下降41.6%至1834.1万美元，主要由于净亏损扩大[116][123] - 2018年经营活动现金流为负，主要由于净亏损扩大和应收账款减少[126] - 公司2018年净亏损为1.3737亿美元，较2017年的9058万美元有所增加[127] - 2018年公司经营活动产生的净现金流出为7359万美元，较2017年的8223万美元有所减少[127] - 2018年公司研发费用为860万美元，较2017年的660万美元有所增加[148] - 2018年公司广告费用为17.1万美元，较2017年的38.8万美元有所减少[150] - 2018年公司记录了370万美元的商誉减值费用[133] - 2018年公司短期投资净现金流入为5067万美元，较2017年的6549万美元有所减少[127] - 2018年公司资本化内部开发软件成本为94.5万美元，2017年未记录任何资本化成本[149] - 2018年公司加权平均普通股数量为1271.2万股，较2017年的1259.4万股有所增加[137] - 2018年公司现金及现金等价物期末余额为1.0531亿美元，较2017年的1.2859亿美元有所减少[127] - 2018年公司股票期权行权产生的现金流入为9000美元，较2017年的20.2万美元大幅减少[127] - 公司2018年税前亏损为1.3724亿美元，较2017年的9207万美元有所增加[182] - 公司2018年所得税费用为13,000美元，而2017年为-149,000美元[183] - 公司2018年净递延税资产为7,000美元，而2017年为0美元[183] - 公司2018年递延税资产总额为21,837,000美元，而2017年为19,442,000美元[183] - 公司2018年联邦和州净经营亏损结转分别为73.4百万美元和9.0百万美元[186] - 公司2018年税贷结转约为3.3百万美元，从2019年开始到期[186] 风险与挑战 - 工业物联网（IIoT）市场发展未达预期，可能影响公司业务和财务表现[39] - 公司依赖第三方数据中心和云平台，服务中断可能影响产品交付和客户满意度[42] - 数据隐私法规（如GDPR和CCPA）可能限制公司产品的使用和市场需求[44] - 公司与AWS的非独家合作协议可能无法按预期发展，影响业务[42] - 公司面临网络安全风险，数据泄露可能导致法律和财务责任[42] - 微软产品定价和返利政策的变化可能对公司收入和利润产生负面影响[45] - 微软可能在未来提供Windows Embedded或Windows Mobile操作系统免费，这将对公司业务和运营结果产生不利影响[48] - Windows Embedded和Windows Mobile操作系统市场近年来持续下滑，若市场继续下滑或下滑速度超出预期，公司业务和运营结果将受到负面影响[48] - 公司面临来自大型企业软件提供商（如IBM、SAS、Oracle、SAP）和云IIoT提供商（如AWS、Microsoft Azure）的激烈竞争[51] - 公司2018年第四季度进行了商誉减值测试，确认了370万美元的减值损失[56] - 公司现金及等价物从2017年底的2470万美元减少至2018年底的1690万美元（包括50万美元的受限现金）[56] - 公司计划在2019年中期之前继续投入产品开发费用，以完成当前项目[56] - 公司依赖直接销售团队实现未来收入增长，若销售团队表现不佳，公司财务状况将受到不利影响[53] - 公司IT基础设施的故障或中断可能对业务运营产生不利影响，包括网络攻击、病毒和其他恶意软件的风险[53] - 公司可能面临产品责任、侵权或其他法律索赔，这些索赔可能超出保险覆盖范围，对公司业务和运营结果产生负面影响[56] - 公司股票价格和交易量波动可能导致昂贵的诉讼，并降低投资吸引力[58] - 公司可能在其他司法管辖区面临额外的税务责任，增加税务支出[58] - 截至2018年12月31日，公司拥有约7340万美元的联邦净经营亏损结转和900万美元的州净经营亏损结转[59] - 公司可能无法在2022年和2023年之前产生足够的应税收入以充分利用净经营亏损和税收抵免结转[59] - 2017年联邦税法改革将公司税率从35%降至21%，并限制了利息费用的税收扣除[62] - 公司软件和服务可能侵犯第三方知识产权，导致额外成本和诉讼[63] - 公司未能充分保护知识产权可能导致竞争对手使用其技术或商标，削弱竞争地位[63] - 公司软件或硬件产品可能存在缺陷或错误，影响产品销售和服务提供[65] - 公司可能无法从第三方获得关键软件的许可，影响业务运营[66] - 公司章程和华盛顿州法律可能阻碍第三方收购公司，即使收购对股东有利[67] - 北美以外地区的客户在2018年和2017年分别贡献了公司总收入的6%[70] - 公司在台湾和英国有较大规模的国际业务[70] - 公司面临国际业务中的知识产权保护、收款周期延长、法规变化等风险[70] 研发与投资 - 2018年，公司研发人员主要专注于DataV软件的设计和开发，2019年计划减少对DataV的投资，增加对IIoT相关服务的投入[28] - 公司2018年研发支出增加31.5%至862.9万美元，占总收入的11.8%[119] - 2018年公司研发费用为860万美元，较2017年的660万美元有所增加[148] - 2018年公司资本化内部开发软件成本为94.5万美元，2017年未记录任何资本化成本[149] - 公司计划在2019年中期之前继续投入产品开发费用，以完成当前项目[56] 商誉与资产减值 - 公司2018年第四季度进行了商誉减值测试，确认了370万美元的减值损失[56] - 2018年公司录得商誉减值费用373.8万美元，主要由于第四季度商誉评估显示其账面价值完全减值[99] - 2018年公司对PES报告单元进行了3.7百万美元的商誉减值[179] 税务与法律 - 2017年联邦税法改革将公司税率从35%降至21%，并限制了利息费用的税收扣除[62] - 公司可能在其他司法管辖区面临额外的税务责任，增加税务支出[58] - 截至2018年12月31日，公司拥有约7340万美元的联邦净经营亏损结转和900万美元的州净经营亏损结转[59] - 公司可能无法在2022年和2023年之前产生足够的应税收入以充分利用净经营亏损和税收抵免结转[59] - 公司2018年所得税费用为13,000美元，而2017年为-149,000美元[183] - 公司2018年净递延税资产为7,000美元，而2017年为0美元[183] - 公司2018年递延税资产总额为21,837,000美元，而2017年为19,442,000美元[183] - 公司2018年联邦和州净经营亏损结转分别为73.4百万美元和9.0百万美元[186] - 公司2018年税贷结转约为3.3百万美元，从2019年开始到期[186] 股票与期权 - 公司股票价格和交易量波动可能导致昂贵的诉讼，并降低投资吸引力[58] - 2018年公司股票期权行权产生的现金流入为9000美元，较2017年的20.2万美元大幅减少[127] - 2018年公司股票期权未确认的补偿成本约为521,986美元[194] - 2018年公司股票期权加权平均剩余合同期限为6.70年[194] - 2018年公司授予的股票期权加权平均授予日公允价值为1.81美元，2017年为2.62美元[195] - 2018年公司已行使期权的总内在价值为1,853美元，2017年为104,512美元[195] - 2018年公司未归属的限制性股票单位（RSU）为186,516股，预计在2018年12月31日后将归属165,952股[197] - 2018年公司普通股未来发行预留股份总数为3,102,427股，其中1,525,900股可用于未来授予[198] 国际业务 - 公司2018年北美以外地区的收入占总收入的6%，与2017年持平[33] - 截至2018年底，公司总员工数为139人，其中106人位于北美，19人在台湾，26人在英国[34] - 北美以外地区的客户在2018年和2017年分别贡献了公司总收入的6%[70] - 公司在台湾和英国有较大规模的国际业务[70] - 公司面临国际业务中的知识产权保护、收款周期延长、法规变化等风险[70] 其他 - 公司拥有14项与DataV相关的美国专利申请，以及9项已授权的美国专利[36] - 公司2018年最大客户霍尼韦尔国际占收入的10%，2017年为15%[91] - 公司2018年应收账款下降35.7%至1158.1万美元，主要由于收入下降[116] - 公司2018年股东权益下降41.6%至1834.1万美元，主要由于净亏损扩大[116][123] - 2018年公司利息收入为20.7万美元，较2017年的23.8万美元有所下降[180] - 2018年公司租金支出约为900,000美元，而2017年为1,000,000美元[188] - 2018年公司未来经营租赁承诺总额为1,878,000美元[188]