公司合并与股权交易 - 公司与City First的合并预计于2021年4月1日完成，City First的A类和B类普通股将按1:13.626转换为公司股票，B系列优先股将按1:1转换为公司A系列优先股[17][18] - 2021年3月17日，公司股东批准向机构和合格投资者私募发售1847.4万股普通股，每股1.78美元，总购买价3290万美元，预计在合并后几天完成[19] - 2021年3月17日，公司股东批准将公司有表决权普通股授权股数增至7500万股，并将公司转变为特拉华州法律下的“公共利益公司”[19] 贷款组合结构 - 2020年12月31日，公司净贷款组合（不包括待售贷款）总计3.601亿美元，占总资产的75%[27] - 2020年12月31日，超97.2%的抵押贷款具有可调整利率特征，处于初始固定利率期的可调整利率贷款总计2.933亿美元，占总贷款组合的81.0%[28] - 2020年12月31日，单户住宅贷款4821.7万美元，占比13.32%；多户住宅贷款2.724亿美元，占比75.24%；商业房地产贷款2428.9万美元，占比6.71%；教堂贷款1665.8万美元，占比4.60%等[31] - 2020年和2019年12月31日，多户住宅贷款分别为2.724亿美元和2.874亿美元，分别占总贷款组合的75%和72%[32] - 2020年和2019年12月31日，商业房地产贷款分别为2430万美元和1470万美元，分别占总贷款组合的7%和4%[33] - 截至2020年和2019年12月31日，教会贷款分别为1670万美元和2130万美元，均占总贷款组合的5%，2020年平均余额为52.7万美元[39] - 截至2020年和2019年12月31日，单户贷款分别为4820万美元和7290万美元，2020年末超99%有可调利率特征，其中580万美元由投资者所有房产担保[40] - 截至2020年和2019年12月31日，建筑贷款分别为42.9万美元和310万美元，均占总贷款组合不到1%，2020年和2019年分别发放150万美元和170万美元[44][45] 贷款业务运营 - 2020年恢复选择性州外贷款，发放两笔商业房地产贷款，总计980万美元，截至2020年12月31日，州外贷款总计1100万美元，最大一笔州外信贷余额为570万美元[38] - 2020 - 2018年贷款发放总额分别为1.34274亿美元、1.14374亿美元和9896万美元，本金偿还分别为6785.8万美元、5574.2万美元和7554.2万美元，贷款销售分别为1.04073亿美元、2270.3万美元和1933.2万美元[46] - 2018年末待售贷款应收款总计620万美元，2020年和2019年末无待售贷款[47] - 2020年发放1.186亿美元多户贷款用于出售，出售1.043亿美元，将1370万美元转至投资贷款；2019年发放1520万美元用于出售，将150万美元转至待售贷款，出售2270万美元[55] - 截至2020年和2019年12月31日，为他人服务的贷款分别为23.8万美元和120万美元，抵押贷款服务权分别为3000美元和9000美元[56] - 若借款人现有贷款与申请贷款总额在100万美元及以下，新贷款可由高级承销商加一名贷款委员会成员批准；100.0001 - 200万美元，需高级承销商加两名贷款委员会成员批准；200.0001 - 700万美元，需高级承销商加两名贷款委员会成员及多数非管理贷款委员会董事批准[53] - 截至2020年12月31日，投资贷款组合中初始固定利率期贷款总额为2.933亿美元，占贷款组合的81%，平均剩余初始固定利率期为2.3年[57] - 截至2020年12月31日，贷款总额为3.62044亿美元，其中一年后到期的贷款为3.59233亿美元，一年及以内到期的贷款为2811万美元[57] 贷款风险与质量 - 2020 - 2019年各时间段贷款逾期数量和金额占比大多为0.00%，2018年12月31日90天及以上逾期贷款数量为35，占比0.01%[61] - 2020年12月31日非performing资产增至78.7万美元，占总资产的0.16%，2019年12月31日为42.4万美元，占比0.10%[62] - 2020年非应计贷款增加36.3万美元，原因是一笔55.4万美元的教会贷款降级为非应计状态，抵消了13万美元的出售和6.1万美元的还款[63] - 2020年12月31日，纳入非应计贷款的TDR修改贷款总额为23.2万美元，2019年为40.6万美元；重组应计贷款2020年为420万美元，2019年为470万美元[68] - 2020年，非应计贷款按原条款本应记录的利息收入总额为3.9万美元，实际确认的利息收入为16.2万美元[69] - 公司在贷款逾期90天及此后每9个月更新抵押品价值估计，对破产借款人或特定贷款会提前更新[70] - 2020年和2019年公司未对任何贷款进行止赎，2018年12月31日有一处REO并于2019年出售[71] - 公司将潜在问题资产分为“观察”和“特别提及”，问题资产分为“次级”“可疑”或“损失”[73] - 2020年12月31日，受批评资产从2019年12月31日的82.2万美元增至210万美元，主要因一笔150万美元商业房地产贷款降级及一笔65.7万美元教会贷款升级，同时冲销2019年遗留的82.2万美元受批评贷款[74] - 2020年12月31日，分类资产从2019年12月31日的420万美元降至310万美元，主要因一笔教会贷款升级及贷款偿还[74] - 2020年12月31日，减值贷款总计470万美元，特定拨备分配总计14.1万美元[81] - 2020年12月31日，公司确定贷款损失准备为320万美元，占投资贷款的0.88%，2019年12月31日为320万美元，占比0.79%，增长主要因新冠疫情的不确定性[84] - 2020年12月31日，观察类贷款数量为2笔，金额为214.5万美元，2019年12月31日数量为2笔，金额为82.2万美元[74] - 2020年12月31日，次级贷款数量为9笔，金额为316.2万美元，2019年12月31日数量为11笔，金额为415.3万美元[74] - 2020年12月31日，受批评贷款总数为2笔，金额为214.5万美元，2019年12月31日数量为2笔，金额为82.2万美元[74] - 2020年12月31日，分类资产总数为9笔，金额为316.2万美元，2019年12月31日数量为11笔，金额为415.3万美元[74] - 2020年12月31日，总计数量为11笔，金额为530.7万美元，2019年12月31日数量为13笔，金额为497.5万美元[74] - 贷款损失准备由特定和一般部分组成，特定部分针对单独分类为减值的贷款，一般部分覆盖未减值贷款[79] - 2020年贷款损失准备金总额为3215美元，占总贷款的0.88%[89] 证券投资组合 - 2020年末证券投资组合总计1070万美元，占总资产的2.2%[90] - 2020年银行购买了总计200万美元的市政债券，加权平均利率为1.38%，加权平均剩余期限为6.4年[93] - 2020年末，证券投资组合中联邦机构抵押支持证券、联邦机构债务和市政债券的账面价值分别为5807美元、2872美元和2019美元，加权平均收益率分别为2.39%、2.67%和1.38%[93] - 2020年末，可供出售证券的摊余成本和公允价值分别为10233美元和10698美元[96] - 2020年末证券投资组合估计剩余期限为4.1年[93] 存款与借款情况 - 2020年末，CDARS互惠存款约为3580万美元，CDARS单向存款为960万美元，而2019年末分别为3930万美元和4070万美元[99] - 截至2020年12月31日，金额10万美元以上定期存款总额为10723.3万美元，加权平均利率0.93%，其中不足三个月到期的金额为2782.8万美元，利率1.24%；三到六个月到期的金额为3385.7万美元，利率1.09%；六到十二个月到期的金额为3505万美元，利率0.54%；超过十二个月到期的金额为1049.8万美元，利率0.97%[102] - 2020年平均存款总额为32000.8万美元，其中货币市场存款4761.1万美元，占比14.88%，加权平均利率0.56%；存折、NOW及其他活期存款5598.5万美元，占比17.51%，加权平均利率0.44%；活期存款5500.3万美元，占比17.17%，加权平均利率0.03%；定期存款16140.9万美元，占比50.44%，加权平均利率1.97%[103] - 截至2020年12月31日，公司有1.105亿美元联邦住房贷款银行（FHLB）预付款项，基于可用和质押抵押品还能额外借入4030万美元[104] - 2020年FHLB预付款项平均余额为1.1402亿美元，最高月未偿还金额为1.215亿美元，年末未偿还余额为1.105亿美元，年末加权平均利率为1.94%，全年平均成本为1.94%，加权平均期限为27个月[105] - 2004年3月17日，公司发行600万美元浮动利率次级从属债券，2020年12月31日利率为2.77%，2014年10月16日支付90万美元本金，2020年支付180万美元预定本金[105] 公司员工情况 - 截至2020年12月31日，公司有64名员工，其中62名全职，2名兼职[109] 金融监管政策 - 《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》要求储蓄和贷款控股公司在资产超过10亿美元时需满足合并资本要求，公司作为小型储蓄和贷款控股公司，资产超10亿美元前可豁免[116] - 《巴塞尔协议III资本规则》规定自2015年1月1日起，普通股一级资本（CET1）与风险加权资产最低比率为4.5%，一级资本与风险加权资产最低比率为6.0%，总资本与风险加权资产最低比率为8.0%，一级资本与平均合并资产杠杆率为4.0%[121] - 《巴塞尔协议III资本规则》引入的资本保护缓冲于2019年1月1日全面实施，要求银行维持2.5%的CET1资本保护缓冲，使CET1与风险加权资产最低比率达7%，一级资本与风险加权资产最低比率达8.5%，总资本与风险加权资产最低比率达10.5%，杠杆率最低为4.0%[123] - 《巴塞尔协议III资本规则》规定，若某类递延税资产或对非合并金融实体的重大投资超过CET1的10%，或所有此类项目合计超过CET1的15%，需从CET1中扣除[124] - 巴塞尔协议III资本规则下，资产风险权重从美国政府和机构证券的0%到某些股权敞口的600%不等[126] - 为符合“资本充足”标准，受保存款机构需满足CET1资本与风险加权资产比率6.5%、一级资本与风险加权资产比率8%、总资本与风险加权资产比率10%、一级杠杆比率5%的要求[128] - 联邦存款保险公司将存款保险最高金额永久提高至每位存款人每个所有权类别250,000美元[132] - 联邦存款保险公司新的存款保险基金恢复计划将最低指定储备比率从1.15%提高到1.35%，需在2020年9月30日前达到[135] - 若银行商业房地产贷款总额占总资本300%或以上，且前36个月商业房地产贷款组合余额增加50%或以上，将被视为面临重大商业房地产集中风险[138] 公司合规与限制 - 公司自1995年以来社区再投资法案表现被评为“杰出”，最近一次在2019年4月的审查中得到重申[142] - 公司作为储蓄贷款控股公司，一般禁止直接或间接收购非子公司储蓄协会或储蓄贷款控股公司超过5%的有表决权股份[153] - 根据《银行控制权变更法案》，拥有或控制储蓄贷款控股公司某类有表决权证券25%或以上，或在特定情况下拥有10%或以上将被视为控制[154] - 公司作为储蓄贷款控股公司与子公司合并提交加州特许经营税申报表，适用法定税率为10.84%[162] 公司诉讼与股价 - 2021年2月3日至3月1日，八名公司普通股股东对公司及其董事会成员提起诉讼[166] - 2021年3月17日，公司普通股在纳斯达克资本市场的收盘价为每股3.30美元[172] - 截至2021年3月17日，公司有284名在册股东，19142498股有表决权普通股和8756396股无表决权普通股流通在外[172] - 2020年第一季度至第四季度，公司普通股最高价分别为1.59美元、3.31美元、3.32美元、1.94美元，最低价分别为1.14美元、1.14美元、1.44美元、1.61美元[172] - 2019年第一季度至第四季度，公司普通股最高价分别为1.50美元、1.47美元、2.00美元、1.76美元，最低价分别为1.13美元、1.21美元、1.42美元、

公司资产负债情况 - 截至2020年9月30日，公司总资产从2019年12月31日的4.404亿美元增加5880万美元至4.992亿美元，总负债从3.915亿美元增加5840万美元至4.499亿美元[138][139] - 截至2020年9月30日，公司总资产增至4.992亿美元，较2019年12月31日增加5880万美元，主要是现金及现金等价物增加5420万美元、待售贷款应收款增加4070万美元和FHLB股票增加67万美元[176] - 截至2020年9月30日，总负债增至4.499亿美元，较2019年12月31日增加5830万美元，主要是FHLB预付款增加3150万美元和存款增加2760万美元[194] - 截至2020年9月30日，存款增至3.253亿美元，较2019年12月31日增加2760万美元，其中流动性存款增加7010万美元，定期存款减少4250万美元；流动性存款占总存款的比例从2019年12月31日的36%增至2020年9月30日的55%[195] - 截至2020年9月30日，总借款增至1.191亿美元，较2019年12月31日增加3070万美元，主要是FHLB预付款增加3150万美元，次级浮动利率债券减少76.5万美元[199] - 截至2020年9月30日，股东权益为4940万美元，占公司总资产的9.89%，低于2019年12月31日的4880万美元（占比11.09%）；公司账面价值为每股1.76美元，略高于2019年12月31日的每股1.75美元[201] 公司盈利情况 - 2020年第三季度公司净亏损24.4万美元，2019年同期净亏损27.9万美元；2020年前九个月净亏损6.1万美元，2019年同期净亏损13.7万美元[140][141] - 2020年第三季度净利息收入为340万美元，2019年同期为240万美元；2020年前九个月净利息收入为930万美元，2019年同期为770万美元[143][150] - 2020年第三季度贷款应收利息收入和费用从2019年同期的370万美元增加70.7万美元至440万美元，主要因平均余额增加5440万美元和平均收益率提高14个基点[144] - 2020年第三季度证券利息收入较2019年同期减少3.1万美元，主要因平均余额减少370万美元和平均收益率降低28个基点[145] - 2020年第三季度其他银行有息存款平均收益率降低198个基点致其他利息收入减少17.1万美元，虽平均余额增加1750万美元使利息收入增加6.1万美元，但仍较2019年同期减少11.7万美元[146] - 2020年第三季度存款利息支出较2019年同期减少47.4万美元，主要因平均成本降低74个基点和定期存款平均余额减少3850万美元[147] - 2020年第三季度借款利息支出较2019年同期增加4.8万美元，主要因联邦住房贷款银行（FHLB）预付款平均余额增加4050万美元[149] - 2020年前九个月贷款应收利息收入增加150万美元，主要因平均余额增加5750万美元，虽平均收益率降低8个基点使利息收入减少22.7万美元，但仍有增长[151] - 2020年前三季度其他利息收入较2019年同期减少21万美元，主要因其他银行生息存款平均收益率下降183个基点致利息收入减少37.4万美元，虽其他银行生息存款平均余额增加1770万美元使利息收入增加18.9万美元，但仍未能完全抵消[153] - 2020年前三季度存款利息支出较2019年同期减少57.6万美元，归因于存款平均成本降低40个基点使存款利息支出减少54.7万美元，存单平均余额减少1260万美元使存单利息支出减少18.7万美元，不过货币市场存款、存折存款和NOW及其他活期存款平均余额增加使利息支出增加15.8万美元[154] - 2020年前三季度借款利息支出较2019年同期增加17.7万美元，因FHLB预付款平均余额增加3840万美元使利息支出增加57.7万美元，虽公司次级附属债券平均余额减少95.7万美元使利息支出减少3.3万美元，且FHLB预付款和公司次级附属债券平均成本降低分别使利息支出减少31.3万美元和5.4万美元，但仍未能完全抵消[155] - 2020年前三季度净息差较2019年同期下降8个基点，从2.49%降至2.57%，主要因各类存款平均利率降低[157] - 2020年第三季度非利息收入为20.6万美元，较2019年同期的34.4万美元减少13.8万美元，主要因贷款出售收益减少12.8万美元，服务收费收入减少2.3万美元，虽其他收入增加1.3万美元但未能完全抵消[168] - 2020年前三季度非利息收入为64.5万美元，较2019年同期的85.9万美元减少21.4万美元，主要因2019年第一季度收到CDFI基金拨款23.3万美元，服务收费收入减少2.2万美元，虽其他收入增加4.6万美元但未能完全抵消[169] - 2020年第三季度非利息支出为370万美元，较2019年同期的310万美元增加58.8万美元，主要因专业服务费用增加50.5万美元，薪酬和福利费用、办公服务和用品费用、信息服务费用和其他费用分别增加3.3万美元、2.5万美元、1.1万美元和3.6万美元，虽经济适用房有限合伙企业投资摊销和贷款相关费用分别减少1万美元和1.7万美元但未能完全抵消[170] - 2020年前三季度非利息支出为1030万美元，较2019年同期的920万美元增加110万美元，主要因专业服务费用、薪酬和福利费用、办公服务和用品、信息服务费用和占用费用分别增加76.6万美元、31.4万美元、15.3万美元、4.3万美元和2.2万美元，虽经济适用房有限合伙企业投资摊销、贷款相关费用和其他费用分别减少5.5万美元、5.4万美元和2.5万美元但未能完全抵消[172] - 专业服务费用增加50.5万美元，是因与City First合并相关的法律费用增加43.9万美元、财务咨询和咨询费用增加15.6万美元，以及应对前股东活动的法律和咨询费用1万美元，虽与合并或股东活动无关的法律费用减少12.8万美元、审计费用减少2000美元但未能完全抵消[171] 公司贷款业务情况 - 截至2020年9月30日，待售贷款应收款为4070万美元，2019年12月31日无待售贷款；2020年前九个月，银行发放1.186亿美元多户家庭贷款用于出售，出售7740万美元待售贷款，获利19.9万美元[177] - 截至2020年9月30日，投资性贷款应收款净额为3.618亿美元，低于2019年12月31日的3.978亿美元；2020年前九个月，银行发放6200万美元商业房地产贷款、260万美元多户家庭贷款和72.8万美元建筑贷款用于投资组合，贷款还款总额为4550万美元[178] - 截至2020年9月30日，贷款和租赁损失准备金为320万美元，占投资性贷款应收款总额的0.88%，与2019年12月31日的320万美元（占比0.79%）基本持平；2020年前九个月，银行计提贷款损失准备金2.9万美元[182] - 截至2020年9月30日，逾期90天以内的贷款为8.4万美元，高于2019年12月31日的1.8万美元；不良贷款总额为82万美元，高于2019年12月31日的42.4万美元[183] - 截至2020年9月30日，减值贷款为480万美元，低于2019年12月31日的530万美元；减值贷款的专项准备金为14.8万美元，占减值贷款总额的3.08%，高于2019年12月31日的14.7万美元（占比2.75%）[187] - 2020年前九个月，贷款应收款持有待售的发放额为1.186亿美元，2019年同期为1520万美元；贷款应收款持有待售的销售收入为7760万美元，2019年同期为2300万美元[205] - 2020年前九个月，贷款应收款持有投资产生的净现金流入为3580万美元，2019年同期为净现金流出870万美元[206] 公司现金流情况 - 2020年前九个月，公司经营活动产生的合并净现金流出为3980万美元，2019年同期为合并净现金流入850万美元[205] - 2020年前九个月，公司投资活动产生的合并净现金流入为3560万美元，2019年同期为合并净现金流出650万美元[206] - 2020年前九个月，公司融资活动产生的合并净现金流入为5830万美元，2019年同期为310万美元[207] - 2020年前九个月，购买可供出售市政债券的净现金流出为85万美元，购买FHLB股票为67万美元，购买办公物业和设备为50.1万美元；2019年前九个月未购买FHLB股票，购买办公物业和设备的净现金流出为3.3万美元[206] - 2020年前九个月，公司未记录任何房地产收回（REO）销售收入，2019年同期为82万美元[206] - 2020年前九个月，存款净增加2760万美元，FHLB预付款收入为6600万美元，偿还FHLB预付款为3450万美元，偿还次级附属债券为76.5万美元；2019年前九个月，FHLB预付款收入净增加1300万美元，偿还FHLB预付款为800万美元，存款净减少130万美元，偿还次级附属债券为51万美元[207] 公司合并事项 - 2020年8月25日，公司与CFBanc Corporation签订合并协议，City First将并入公司，之后银行将并入City First Bank of D.C. [137] 公司其他情况 - 截至2020年9月30日，银行获联邦住房贷款银行（FHLB）批准，可在提供合格抵押品并持有足够FHLB股票的情况下，按总资产的40%借款，当时还可额外借款3110万美元，且与另一金融机构有1100万美元的信贷额度[202] - 2020年9月30日，银行流动资产包括6970万美元现金及现金等价物和1040万美元未质押的可供出售证券，而2019年12月31日分别为1560万美元和1100万美元[203] - 2020年前三季度银行因新冠疫情相关经济不确定性计提贷款损失准备2.9万美元，录得贷款损失回收4000美元，截至9月30日，贷款投资组合净减少3610万美元，但贷款损失准备金维持在320万美元[166]

资产负债情况 - 截至2020年6月30日，公司总资产从2019年12月31日的4.404亿美元增至4.913亿美元，增加了5090万美元[129] - 截至2020年6月30日，公司总负债从2019年12月31日的3.915亿美元增至4.418亿美元，增加了5030万美元[130] - 截至2020年6月30日，总资产增至4.913亿美元，较2019年12月31日增加5090万美元，主要因待售贷款应收款增加4970万美元等[164] - 截至2020年6月30日，总负债增至4.418亿美元，较2019年12月31日增加5030万美元，主要因FHLB预付款增加3250万美元和存款增加1810万美元[182] - 截至2020年6月30日，存款增至3.158亿美元，较2019年12月31日增加1810万美元，其中活期存款增加5490万美元，定期存款减少3680万美元[183] - 截至2020年6月30日，总借款增至1203万美元，较2019年12月31日增加320万美元，主要因FHLB预付款增加3250万美元[186] - 截至2020年6月30日，股东权益为495万美元，占公司总资产的10.08%，2019年12月31日为11.09%[189] 盈利情况 - 2020年第二季度和上半年，公司分别实现净利润21.6万美元和18.3万美元，而2019年同期分别净亏损13.5万美元和实现净利润14.2万美元[131] 净利息收入与净息差 - 2020年第二季度净利息收入为300万美元，高于2019年同期的250万美元，净息差从2.40%增至2.43% [134] - 2020年上半年净利息收入为590万美元，高于2019年同期的530万美元，净息差从2.57%降至2.45% [141][148] - 2020年净息差为2.31%，净利息收益率为2.43%；2019年净息差为2.21%，净利息收益率为2.40%[151] 利息收入与费用 - 2020年第二季度，应收贷款利息收入和费用从2019年同期的380万美元增至440万美元，增加了58.8万美元[135] - 2020年上半年，应收贷款利息收入和费用增加了83.2万美元，主要因应收贷款平均余额增加5900万美元[142] - 2020年第二季度，证券利息收入较2019年同期减少3万美元，主要因证券平均余额减少380万美元[137] - 2020年上半年，证券利息收入较2019年同期减少5.8万美元，主要因证券平均余额减少370万美元[143] 业务策略 - 公司决定不参与小企业管理局的薪资保护计划，将重点放在现有客户、市场和贷款产品上[127] 贷款损失拨备 - 2020年第二季度公司未记录贷款损失拨备或收回，上半年记录贷款损失拨备2.9万美元；2019年第二季度和上半年分别记录贷款损失拨备收回15.8万美元和34.8万美元[157] 非利息收入与支出 - 2020年第二季度非利息收入总计24.2万美元，较2019年同期增加10.3万美元；上半年非利息收入总计43.9万美元，较去年同期减少7.6万美元[158][159] - 2020年第二季度非利息支出总计340万美元，较2019年同期增加38万美元；上半年非利息支出总计660万美元，较去年同期增加46.9万美元[160][161] - 2020年第二季度非利息收入增加主要因记录贷款出售收益11.6万美元，部分被其他非利息收入净减少1.3万美元抵消[158] - 2020年第二季度非利息支出增加主要因专业服务费用增加33.6万美元、薪酬和福利费用增加10.8万美元等[160] - 2020年上半年非利息支出增加主要因薪酬和福利费用增加28.1万美元、专业服务费用增加26.1万美元等[161] 生息资产与计息负债 - 截至2020年6月30日，六个月平均生息资产为4.83647亿美元，利息为913.9万美元，收益率3.78%；2019年同期平均生息资产为4.10128亿美元，利息为845.8万美元，收益率4.12%[154] - 截至2020年6月30日，平均计息负债为4.54638亿美元，利息为153.7万美元，成本率1.35%；2019年同期平均计息负债为3.67458亿美元，利息为162.3万美元，成本率1.77%[151] 贷款投资组合 - 2020年第二季度末贷款投资组合净减少690万美元，贷款损失准备金维持在320万美元，调整后贷款损失回收4000美元[157] 所得税收益 - 2020年第二季度和前六个月所得税收益分别为34.5万美元和39.5万美元，2019年同期分别为12.8万美元和8.6万美元，主要因税务调整[163] 贷款业务 - 2020年上半年，银行发放1.109亿美元多户家庭贷款用于出售，出售6090万美元待售贷款，获利12.3万美元[165] 贷款相关指标 - 截至2020年6月30日，贷款损失准备金为320万美元，占投资性贷款总额的0.85%，2019年12月31日为0.79%[170] - 截至2020年6月30日，不良贷款总额为84.6万美元，较2019年12月31日增加42.2万美元[171] - 截至2020年6月30日，受损贷款为510万美元，较2019年12月31日减少25.9万美元[175] 现金流量 - 2020年上半年公司经营活动产生的合并净现金流出为4920万美元，2019年同期为1020万美元[193] - 2020年上半年公司投资活动产生的合并净现金流入为2340万美元，2019年同期为净现金流出540万美元[194] - 2020年上半年公司融资活动产生的合并净现金流入为5000万美元，2019年同期为净现金流出1910万美元[196] - 2020年上半年公司应收待售贷款发放额为1.109亿美元，2019年同期为1030万美元[193] - 2020年上半年公司应收待售贷款销售收入为6100万美元，2019年同期无此项收入[193] - 2020年上半年公司应收投资贷款产生净现金流入2330万美元，2019年同期为净现金流出720万美元[194] - 2020年上半年公司购买FHLB股票净现金流出67万美元，2019年同期未购买[194] - 2020年上半年公司购买办公物业和设备净现金流出32.8万美元，2019年同期为2.3万美元[194] - 2019年上半年公司REO销售收入为82万美元，2020年同期无此项收入[194] - 2020年上半年公司存款净增加1810万美元，2019年同期为1440万美元[196]

资产负债情况 - [2020年3月31日，公司总资产从2019年12月31日的4.404亿美元增加6560万美元至5.06亿美元，主要是待售贷款应收款增加4550万美元和现金及现金等价物增加3620万美元，部分被投资贷款应收款减少1650万美元抵消][121] - [2020年3月31日，公司总负债从2019年12月31日的3.915亿美元增加6540万美元至4.57亿美元，主要是存款增加3540万美元和来自旧金山联邦住房贷款银行的预付款增加3100万美元，部分被借款人预缴税费和保险减少54.8万美元、次级附属债券减少25.5万美元和应计费用及其他负债减少18.4万美元抵消][122] - [截至2020年3月31日，待售应收贷款增至4550万美元，2019年12月31日无待售贷款；2020年第一季度发放了6600万美元的多户家庭贷款用于出售，并出售了2050万美元的待售贷款，获得7000美元收益][141] - [截至2020年3月31日，投资性应收贷款净额较2019年12月31日减少1650万美元至3.813亿美元；2020年第一季度除建筑贷款净提取13.9万美元外，未发放任何投资性贷款][143] - [截至2020年3月31日，总逾期贷款为1.4万美元，较2019年12月31日的1.8万美元有所减少；不良贷款（NPLs）总计28万美元，较2019年12月31日减少14.4万美元][146] - [截至2020年3月31日，有一笔1.4万美元的单户非不良贷款未按时还款；ALLL与NPLs的比率从2019年12月31日的750.5%增至2020年3月31日的1146.8%][147] - [由于抵押物价值增加，截至2020年3月31日，NPLs的平均账面投资额仅为估计公允价值减去估计销售成本的19%][148] - [截至2020年3月31日，减值贷款为520万美元，较2019年12月31日的530万美元减少19万美元，主要因出售一笔非应计教会贷款及还款所致；特定减值贷款准备金为14.9万美元，占减值贷款总额的2.89%，2019年12月31日为14.7万美元，占比2.74%；剔除特定准备金后，覆盖率为0.80%，2019年12月31日为0.76%][150] - [存款从2019年12月31日的2.977亿美元增加3540万美元至2020年3月31日的3.331亿美元，其中流动性存款增加4270万美元，定期存单减少730万美元；流动性存款占比从36%升至45%，定期存单占比从64%降至55%][156] - [总借款从2019年12月31日的8830万美元增加3080万美元至2020年3月31日的1.191亿美元，主要因联邦住房贷款银行（FHLB）预付款增加3100万美元，次级浮动利率债券减少25.5万美元；FHLB预付款加权平均利率从2.32%降至2.00%，次级浮动利率债券加权平均利率从4.44%降至3.38%][160][161] - [股东权益在2020年3月31日为4910万美元，占公司总资产的9.70%，2019年12月31日为4880万美元，占比11.09%；公司账面价值在两个时间点均为每股1.75美元][162] - [截至2020年3月31日，银行办公物业和设备净值从2019年12月31日的280万美元减少5.2万美元至270万美元；因实施ASU 2016 - 02，银行于2019年1月1日记录使用权资产120万美元，摊销后2020年3月31日为59.4万美元][155] 盈利情况 - [2020年第一季度，公司净亏损3.3万美元，而2019年第一季度净利润为27.7万美元。2020年第一季度净利息收入、存款服务费、杂项手续费收入增加及专业服务费降低对盈利有积极影响，但贷款损失准备金增加和薪酬成本增加产生负面影响，且2019年第一季度收到23.3万美元赠款，2020年未收到][123] - [2020年第一季度净利息收入为290万美元，2019年第一季度为280万美元，增加8.5万美元，主要因贷款应收利息和费用增加，部分被其他生息资产利息收入降低和存款及借款利息支出增加抵消，生息资产平均余额增加5900万美元，但净息差下降27个基点][125] - [2020年第一季度贷款应收利息和费用从2019年第一季度的410万美元增加24.4万美元至440万美元，主要因贷款应收平均余额增加5140万美元使利息收入增加53.9万美元，但平均贷款利率下降30个基点使利息收入减少29.5万美元，且利息回收减少使平均贷款利率下降18个基点][126] - [2020年第一季度投资证券利息从2019年第一季度的9.8万美元减少2.8万美元至7万美元，因证券平均余额减少360万美元和平均利率下降13个基点][127] - [2020年第一季度其他利息收入较2019年第一季度减少1.8万美元，主要因其他银行生息存款平均利率下降133个基点使利息收入减少73万美元，部分被平均生息存款余额增加1110万美元使利息收入增加51万美元抵消，且2020年第一季度联邦住房贷款银行股票股息因平均余额增加20.6万美元而增加4000美元][128] - [2020年第一季度存款利息支出较2019年第一季度增加2.8万美元，主要因计息存款平均余额增加2630万美元使利息支出增加53万美元，部分被存款平均成本下降9个基点使利息支出减少25万美元抵消][129] - [2020年第一季度借款利息支出较2019年第一季度增加8.5万美元，因平均借款净增加3140万美元使利息支出增加167万美元，部分被借款总成本下降43个基点使利息支出减少82万美元抵消][130] - [2020年第一季度末，公司总生息资产平均余额为46.84亿美元，利息收入457.1万美元，平均收益率3.90%；2019年同期平均余额为40.94亿美元，利息收入437.3万美元，平均收益率4.27%][133] - [2020年第一季度，公司记录了2.9万美元的贷款损失准备金；2019年第一季度，公司收回了19万美元的贷款损失准备金][135] - [截至2020年3月31日，贷款和租赁损失准备金（ALLL）为320万美元，占投资性应收贷款总额的0.84%；截至2019年12月31日，该准备金为320万美元，占比0.79%][136] - [2020年第一季度非利息收入总计19.7万美元，较2019年第一季度减少17.9万美元；非利息支出为310万美元，与2019年第一季度基本持平，增加了8.9万美元][138][139] - [2020年第一季度公司记录了5万美元的所得税收益，有效所得税税率为-60.2%；2019年第一季度所得税费用为4.2万美元，有效所得税税率为13.20%][140] 业务决策 - [公司决定不参与小企业管理局的薪资保护计划，认为应专注现有客户、市场和贷款产品，且历史上未提供该类贷款，也无大量适用该计划的商业和工业贷款客户群或投资组合][119] 现金流量情况 - [2020年第一季度，公司经营活动产生的合并净现金流出为4620万美元，2019年同期为净流入22.9万美元，主要因待售贷款发放增加6600万美元，部分被待售贷款销售和还款所得2050万美元抵消][167] - [2020年第一季度，公司投资活动产生的合并净现金流入为1620万美元，2019年同期为净流出790万美元，主要因持有投资贷款的净还款为1640万美元][168] - [2020年第一季度，公司融资活动产生的合并净现金流入为6620万美元，2019年同期为1020万美元，主要因存款净增加3540万美元和FHLB预付款（净还款后）增加3100万美元][169] 疫情相关情况 - [银行已实施针对COVID - 19对借款人影响的贷款修改计划，截至文件提交日，仅有两名借款人申请贷款修改，且均在完成修改程序，实施修改计划时均为当前还款状态][152] - [管理层评估递延所得税资产的实现情况后，未对公司递延所得税资产计提估值准备，2020年3月31日和2019年12月31日递延所得税资产均为520万美元；由于COVID - 19疫情带来的经济不确定性，无法保证未来期间不需要计提估值准备][154]

宏观金融政策 - 2020年3月3日，10年期国债收益率首次跌破1.00%，美联储将联邦基金目标利率下调50个基点；3月15日，进一步下调100个基点，并宣布7000亿美元量化宽松计划[27] 公司业务布局 - 公司主要业务是运营全资子公司百老汇联邦银行，在洛杉矶有两个办事处，在英格尔伍德有一个办事处[22] 净贷款组合数据 - 2019年12月31日，公司净贷款组合（不包括待售贷款）总计3.978亿美元，占总资产的90%[28] 抵押贷款特征数据 - 2019年12月31日，超99.9%的抵押贷款具有可调整利率特征，处于初始固定利率期的贷款总计3.388亿美元，占总贷款组合的85%[29] - 2019年12月31日，处于初始固定利率期的贷款总计3.388亿美元，占贷款组合的85%[58] - 截至2019年12月31日，平均初始固定利率期为2.2年[58] 各类型贷款规模及占比变化 - 2019年和2018年12月31日，多户住宅贷款分别为2.874亿美元和2.319亿美元，分别占总贷款组合的72%和65%[32] - 2019年和2018年12月31日，商业房地产贷款分别为1470万美元和580万美元，分别占总贷款组合的4%和2%[32] - 2019年和2018年12月31日，教会贷款分别为2130万美元和2590万美元，分别占总贷款组合的5%和7%[39] - 2019年和2018年12月31日，单户住宅贷款分别为7290万美元和9180万美元，2019年12月31日，超99%的单户住宅抵押贷款具有可调整利率特征[40] - 2019年和2018年12月31日，建筑贷款分别为310万美元和190万美元，占总贷款组合不到1%[45] 贷款相关比例规定 - 公司多户和商业房地产贷款的贷款价值比通常不超过标的物业购买价格或评估价值较低者的75%，多户贷款最低债务偿付覆盖率为120%，商业房地产贷款为125%[37] 州外贷款数据 - 截至2019年12月31日，公司州外贷款总计180万美元，最大的州外信贷未偿还本金余额为60.3万美元[38] 建筑贷款发放情况 - 2019年和2018年分别发放建筑贷款170万美元和190万美元[46] 多户和商业贷款发放渠道 - 2019年、2018年和2017年多户和商业贷款发放中，分别有超96%、95%和67%来自批发贷款经纪人[49] 单户贷款购买情况 - 2017年购买单户贷款本金2460万美元，2018年和2019年未购买贷款[53] 多户贷款出售情况 - 2019年发放1520万美元多户贷款用于出售，转移150万美元多户贷款至待售，出售2270万美元多户贷款；2018年发放2020万美元多户贷款用于出售，转移1690万美元多户贷款至持有投资，出售1930万美元多户贷款[54] 为他人服务贷款及抵押贷款服务权数据 - 2019年和2018年12月31日，为他人服务的贷款分别为120万美元和260万美元[55] - 2019年和2018年12月31日，抵押贷款服务权分别为9000美元和1.8万美元[55] 贷款审批规定 - 若借款人现有贷款和申请贷款总额在100万美元及以下，新贷款可由高级承销商加贷款委员会成员批准；100.0001 - 200万美元，需高级承销商加两名贷款委员会成员批准；200.0001 - 700万美元，需高级承销商、首席执行官、首席信贷官加多数非管理贷款委员会成员批准[52] 不良资产及非应计贷款数据 - 2019年12月31日，不良资产降至42.4万美元，占总资产的0.10%，2018年12月31日为170万美元，占比0.43%[63] - 2019年12月31日，非应计贷款减少48.7万美元至42.4万美元，2018年12月31日为91.1万美元[64] - 截至2019年12月31日，40.6万美元（占非应计贷款的96%）的非应计贷款还款正常，但因借款人非还款事项缺陷被视为非应计贷款[64] - 2019年非应计贷款减少48.7万美元，原因是42.3万美元非应计贷款升级为应计状态、8.2万美元还款，被1.8万美元贷款降级为非应计状态抵消[64] - 2019年，按原条款本应记录在非应计贷款上的总利息收入为6.3万美元，实际确认的非应计贷款利息收入为56.7万美元[69] 不良贷款重组数据 - 2019年12月31日，不良贷款重组的非应计贷款总计40.6万美元，2018年12月31日为59.1万美元[68] - 2019年12月31日，重组应计贷款总计470万美元，2018年12月31日为640万美元[68] 分类资产及受批评资产数据 - 2019年12月31日，分类资产降至420万美元，2018年12月31日为630万美元[75] - 2019年12月31日，受批评资产增至82.2万美元，2018年12月31日为70.8万美元[75] 贷款损失准备金相关 - 公司需按照美国公认会计原则维持充足的贷款和租赁损失准备金[76] - 2019年12月31日，减值贷款总计530万美元，特定拨备金分配总计14.7万美元[82] - 2019年12月31日，公司确定贷款损失准备金（ALLL）为320万美元，占投资贷款的0.79%；2018年12月31日为290万美元，占比0.82%[85] - 2019年12月31日，投资贷款各分类中，单户贷款分配金额31.2万美元，占比9.80%；多户/商业房地产贷款231.9万美元，占比72.88%等[89] - 2019年贷款损失准备金期初余额292.9万美元，期末余额318.2万美元；净冲销（回收）与平均贷款比率为 -0.07%，ALLL占总贷款的0.79%等[90] - 贷款出现减值时，会分配部分拨备金，TDR单独识别减值并按特定方法计量[82] - 公司根据历史损失经验、定性因素和定性分析确定ALLL的充足性[83][84] 证券投资组合数据 - 2019年12月31日，证券投资组合总计1100万美元，占总资产的2.5%[91] - 截至2019年12月31日，可供出售的联邦机构抵押支持证券和联邦机构债务总计1100.6万美元，加权平均收益率2.78%[95] - 2019年12月31日，投资组合中的抵押支持证券估计剩余寿命为4.4年[95] 公司资金来源 - 存款是公司支持贷款、投资活动和一般业务的主要资金来源，还可从贷款和投资证券的摊销、提前还款等获取资金[96] 存款相关数据 - 2019年12月31日，互联网和存款列表服务的存款分别为290万美元和1170万美元，2018年12月31日分别为360万美元和1230万美元[100] - 2019年12月31日，CDARS互惠存款约为3930万美元，CDARS单向购买存款为4070万美元，2018年12月31日分别为3370万美元和4250万美元[101] - 2019年12月31日，金额25万美元及以上的定期存款中，不足三个月到期的为315.8万美元，加权平均利率2.06%；三到六个月到期的为578.8万美元，加权平均利率2.27%；六到十二个月到期的为987.9万美元，加权平均利率2.24%；超过十二个月到期的为627.4万美元，加权平均利率1.75%；总计2509.9万美元，加权平均利率2.10%[103] - 2019年货币市场存款平均余额为2529.7万美元，占比8.86%，加权平均利率0.94%；存折存款平均余额为4554.8万美元，占比15.95%，加权平均利率0.60%；NOW及其他活期存款平均余额为3409.1万美元，占比11.94%，加权平均利率0.04%；定期存款平均余额为18061.1万美元，占比63.25%，加权平均利率1.99%；总计28554.7万美元，加权平均利率1.44%[104] FHLB预付款数据 - 2019年12月31日，公司有8400万美元的FHLB预付款，基于可用和质押抵押品还能再借3970万美元[106] - 2019年FHLB预付款平均余额为7704.9万美元，年末最高余额为8400万美元，年末余额为8400万美元，年末加权平均利率为2.32%，全年平均预付款成本为2.42%，加权平均期限为18个月[107] 次级附属债券数据 - 2004年3月17日，公司发行600万美元浮动利率次级附属债券，2019年12月31日利率为4.44%；2014年10月16日支付90万美元本金，修改剩余510万美元本金的支付条款；2019年支付76.5万美元预定本金[107] 公司员工数据 - 2019年12月31日，公司有64名员工，其中62名全职，2名兼职[111] 金融监管政策 - 《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法》要求联邦银行机构为相关机构建立综合风险和杠杆资本要求，储蓄和贷款控股公司资产门槛提高到10亿美元，改变联邦存款保险评估基础，设立消费者金融保护局[117][119][120][121] - 2013年7月，联邦银行监管机构批准实施巴塞尔协议III框架及《多德 - 弗兰克法案》某些条款的最终规则，修订了适用于存款机构的风险资本要求[123] - 截至2015年1月1日，巴塞尔协议III资本规则下最低资本比率为：CET1与风险加权资产比率4.5%；一级资本与风险加权资产比率6.0%；总资本与风险加权资产比率8.0%；一级资本与平均合并资产杠杆率4.0%[125] - 资本保护缓冲于2016年1月1日以0.625%水平开始实施，每年增加0.625%，至2019年1月1日达到2.5%，实施后CET1与风险加权资产最低比率至少7%，一级资本与风险加权资产至少8.5%，总资本与风险加权资产至少10.5%，杠杆率4.0%[126][127] - 若CET1与风险加权资产比率低于有效最低值（4.5%加资本保护缓冲），银行机构将面临股息、股权回购和薪酬限制[127] - 某些递延税资产和对非合并金融实体重大投资，若单项超过CET1的10%或合计超过15%，需从CET1中扣除[128] - 联邦存款保险公司（FDIC）将存款保险上限永久提高至每位存款人每个所有权类别25万美元[136] - FDIC的存款保险基金（DIF）最低指定储备比率从1.15%提高到1.35%，需在2020年9月30日前达到，资产100亿美元或以上的存款机构需支付季度附加费，费率为年化4.5个基点[139] - 若银行总CRE贷款占总资本300%或以上，且CRE贷款组合余额在过去36个月内增加50%或以上，将被视为面临重大CRE集中风险[143] - 联邦储蓄银行需满足合格储蓄贷款机构测试，每月至少65%的投资组合资产需为合格储蓄投资，且每12个月中至少9个月达标，2019年12月31日公司符合该测试要求[151][153] 银行监管达标情况 - 截至2019年12月31日，银行资本水平超过所有监管资本要求，监管资本比率高于监管规定的“资本状况良好”最低水平，如一级杠杆率实际为11.56%，要求为4.0%和5.0%；CET1与风险加权资产实际为17.14%，要求为4.5%和6.5%等[134][135] 银行评估信贷 - 2019年银行获得两笔总计5.6万美元的评估信贷[141] 单一借款人贷款限制 - 截至2019年12月31日，银行对单一借款人最大贷款额为710万美元，符合贷款限制规定[148] 公司税务情况 - 2018年起公司联邦所得税税率从34%降至21%[169] - 公司作为储蓄贷款控股公司合并申报加州特许经营税，适用法定税率为10.84%[170] 公司房产等投资数据 - 公司通过三个分支机构和一个总部开展业务，2019年12月31日，公司对房产、设备和固定装置（不包括计算机设备）的投资账面价值为280万美元[171][172] - 2019年全年总占用费用为130万美元，年租金费用约为60万美元[172][173] 公司普通股价格及股东情况 - 2019年公司普通股第一季度最高价为1.50美元，最低价为1.13美元；第二季度最高价为1.47美元，最低价为1.21美元；第三季度最高价为2.00美元，最低价为1.42美元；第四季度最高价为1.76美元，最低价为1.42美元[179] - 2018年公司普通股第一季度最高价为2.55美元，最低价为1.95美元；第二季度最高价为2.44美元，最低价为1.92美元；第三季度最高价为2.20美元，最低价为1.38美元；第四季度最高价为1.60美元，最低价为0.95美元[179] - 2020年3月18日，公司普通股在纳斯达克资本市场的收盘价为每股1.14美元，当日有285名在册股东，19282571股有表决权普通股和8756396股无表决权普通股流通在外[179] 公司股份收购限制 - 公司一般禁止直接或间接收购非子公司储蓄协会或储蓄贷款控股公司超过5%的有表决权股份[161] 公司股息政策 - 2010年5月公司暂停定期支付现金股息政策以留存资本用于业务再投资

公司整体财务状况变化 - 截至2019年9月30日，公司总资产从2018年12月31日的4.094亿美元增至4.146亿美元，增加了520万美元[135] - 截至2019年9月30日，公司总负债从2018年12月31日的3.61亿美元增至3.658亿美元，增加了480万美元[136] - 2019年9月30日，公司总资产增至4.146亿美元，较2018年12月31日增加520万美元；总负债增至3.658亿美元，较2018年12月31日增加480万美元[166][167] 公司盈利情况变化 - 2019年第三季度和前九个月，公司分别净亏损27.9万美元和13.7万美元，而2018年同期分别实现净利润75.1万美元和54万美元[136] 净利息收入及净息差变化 - 2019年第三季度净利息收入为240万美元，较2018年第三季度的250万美元减少了11.2万美元，净息差从2.46%降至2.33% [139] - 2019年前九个月净利息收入为770万美元，较2018年同期的790万美元减少了18.3万美元，净息差从2.62%降至2.49% [145] - 2019年第三季度净息差为2392千美元，净息率为2.14%和2.33%；2018年同期净息差为2504千美元，净息率为2.30%和2.46%[152] - 2019年前九个月净息差为7667千美元，净息率为2.31%；2018年同期净息差为7850千美元，净息率为2.48%[154] 各项利息收支变化 - 2019年第三季度，应收贷款利息和费用较2018年同期增加4.1万美元，主要因应收贷款平均收益率提高14个基点，增加利息收入12.3万美元[141] - 2019年第三季度，证券和其他生息资产利息收入较2018年同期增加7.1万美元，主要因其他银行生息现金存款平均余额净增1310万美元，增加利息收入7.4万美元[142] - 2019年第三季度，存款利息支出较2018年同期增加28.4万美元，主要因存款平均成本增加33个基点，增加利息支出19.5万美元，平均存款余额增加1500万美元，增加利息支出8.9万美元[143] - 2019年第三季度，借款利息支出较2018年同期减少6万美元，主要因联邦住房贷款银行（FHLB）预付款平均余额减少1360万美元，减少利息支出8.2万美元[144] - 2019年前九个月，应收贷款利息和费用较2018年同期增加110万美元，主要因应收贷款平均余额增加950万美元，增加利息收入28.1万美元，平均收益率提高29个基点，增加利息收入79.2万美元[146] 生息资产相关数据变化 - 截至2019年9月30日的三个月，生息资产平均余额为410,682千美元，利息为4,015千美元，收益率/成本为3.91%；2018年同期平均余额为407,582千美元，利息为3,903千美元，收益率/成本为3.83%[152] - 截至2019年9月30日的九个月，生息资产平均余额为410,315千美元，利息为12,473千美元，收益率/成本为4.05%；2018年同期平均余额为399,685千美元，利息为11,295千美元，收益率/成本为3.77%[154] 贷款损失拨备情况 - 2019年第三季度记录了47千美元的贷款损失拨备，2019年前九个月记录了301千美元的贷款损失拨备收回；2018年同期记录了1000千美元的贷款损失拨备收回[156] 非利息收入与支出变化 - 2019年第三季度非利息收入总计344千美元，2018年同期为380千美元；2019年前九个月非利息收入总计859千美元，2018年同期为681千美元[157][158] - 2019年第三季度非利息支出总计3100千美元，2018年同期为2800千美元；2019年前九个月非利息支出总计9200千美元，2018年同期为8800千美元[159][161] 生息资产与付息负债比率变化 - 2019年第三季度生息资产与付息负债的比率为112.02%，2018年同期为111.51%；2019年前九个月该比率为111.83%，2018年同期为111.74%[152][154] 专业服务费用与薪酬福利费用变化 - 2019年第三季度专业服务费用增加209千美元，主要是159千美元的法律费用和50千美元的咨询服务费用；2019年前九个月专业服务费用增加412千美元，主要是239千美元的法律相关费用、123千美元的第三方审计费用和44千美元的咨询费[160][162] - 2019年第三季度薪酬和福利费用增加155千美元，主要是股票相关工资成本增加；2019年前九个月薪酬和福利费用增加256千美元，主要是股票相关工资成本增加188千美元等[160][163] 所得税情况变化 - 2019年9月30日止三个月和九个月，公司所得税收益分别为17.6万美元和26.2万美元，而2018年同期所得税费用分别为33.2万美元和23.5万美元；有效所得税收益率分别为38.7%和65.7%，2018年同期有效所得税费用率分别为30.7%和30.3%[165] 应收贷款情况变化 - 2019年9月30日，待售应收贷款为820万美元，较2018年12月31日的620万美元增加；投资用应收贷款净额为3.548亿美元，较2018年12月31日的3.556亿美元略有减少[168][169] 贷款和租赁损失准备金情况 - 2019年9月30日，贷款和租赁损失准备金为280万美元，占投资用应收贷款总额的0.79%；2018年12月31日为290万美元，占比0.82%[171] 逾期与不良贷款情况 - 2019年9月30日，逾期贷款为25万美元，不良贷款为69.9万美元，占公司总资产的0.17%；64%的不良贷款还款正常，贷款损失准备金与不良贷款的比率为403.2%，2018年12月31日为321.5%[173][174] 回收金额情况 - 2019年和2018年9月30日止九个月，回收金额分别为19万美元和11.4万美元[176] 减值贷款情况 - 2019年9月30日，减值贷款为570万美元，较2018年12月31日的640万美元减少66万美元；特定减值贷款准备金为14.9万美元，占减值贷款总额的2.64%，2018年12月31日为22.7万美元，占比3.56%[177] 净办公物业和设备情况 - 2019年9月30日，净办公物业和设备增至300万美元，较2018年12月31日增加72.1万美元[179] 存款情况 - 2019年9月30日，存款降至2.801亿美元，较2018年12月31日减少130万美元[180] 现金流量情况 - 2019年9月30日止九个月，公司经营活动产生的合并净现金流入为850万美元，2018年同期为净现金流出1210万美元；投资活动产生的合并净现金流出为650万美元，2018年同期为120万美元[191][192] - 2019年前九个月（截至9月30日）公司融资活动产生的合并净现金流入为310万美元，2018年同期为450万美元[193] - 2019年前九个月（截至9月30日）联邦住房贷款银行预付款项净收益降至500万美元，2018年同期为1700万美元[193] - 2019年前九个月（截至9月30日）净存款流出为130万美元，2018年同期为1240万美元[193] 公司内部控制评估 - 公司首席执行官和首席财务官评估认为，截至2019年9月30日公司的披露控制和程序有效[195] - 2019年第三季度（截至9月30日）公司财务报告内部控制无重大变化[195]

资产负债情况 - 截至2019年6月30日，公司总资产从2018年12月31日的4.094亿美元增至4.298亿美元，增加了2040万美元[128] - 截至2019年6月30日，公司总负债从2018年12月31日的3.61亿美元增至3.808亿美元，增加了1990万美元[129] - 2019年6月30日总负债和股东权益为4.2099亿美元，较2018年12月31日的4.0575亿美元增加[147] - 2019年6月30日总资产为4.298亿美元，较2018年12月31日增加2040万美元[157] - 截至2019年6月30日，净办公物业和设备从2018年12月31日的220万美元增加89.8万美元至310万美元[169] - 截至2019年6月30日，存款从2018年12月31日的2.814亿美元增加1440万美元至2.958亿美元[170] - 截至2019年6月30日，CDARS互惠存款约为4060万美元，单向购买存款为3210万美元，而2018年12月31日分别为3370万美元和3260万美元[171] - 2019年上半年，公司从FHLB的借款从2018年12月31日的7000万美元增加至6月30日的7500万美元，加权平均利率从2.51%降至2.40%[173] - 第二季度，公司发行的次级债券因本金偿还减少25.5万美元，从510万美元降至480万美元，利率从5.34%降至4.95%[175] - 截至2019年6月30日，股东权益为4900万美元，占总资产的11.40%，而2018年12月31日为4840万美元，占比11.83%[175] 盈利情况 - 2019年第二季度公司净亏损13.5万美元，2019年上半年净收入14.2万美元；2018年第二季度和上半年净亏损分别为12.7万美元和21.1万美元[129] - 2019年第二季度净利息收入为250万美元，较2018年第二季度的260万美元减少了11万美元[132] - 2019年上半年净利息收入为530万美元，较去年减少7.1万美元[136] - 2019年第二季度，应收贷款利息和费用增加42.6万美元，主要因应收贷款平均余额增加1780万美元和贷款收益率提高28个基点[133] - 2019年第二季度，存款利息增加41.2万美元，归因于各类存款利率提高和平均总存款余额增加650万美元[134] - 2019年第二季度，联邦住房贷款银行（FHLB）预付款利息支出增加14.5万美元，主要因平均余额增加960万美元和平均成本提高51个基点[135] - 2019年上半年，净利息收益率从2018年同期的2.70%降至2.57%，下降了13个基点[140] - 2019年上半年，应收贷款利息和费用增加100万美元，因平均余额增加1850万美元和贷款收益率提高36个基点[137] - 2019年上半年末总生息资产平均余额4.10128亿美元，利息845.8万美元，平均收益率4.12%；2018年同期平均余额3.9567亿美元，利息739.2万美元，平均收益率3.74%[147] - 2019年第二季度非利息收入13.9万美元，较2018年同期减少3.1万美元；2019年上半年非利息收入51.5万美元，较2018年同期增加21.4万美元[150][151] - 2019年第二季度非利息支出300万美元，较2018年同期增加9.9万美元；2019年上半年非利息支出610万美元，较2018年同期增加12.7万美元[152][154] 贷款损失与质量情况 - 2019年6月30日总贷款损失准备金回拨15.8万美元，上半年累计回拨34.8万美元，2018年同期无回拨[149] - 2019年6月30日总贷款损失准备金为280万美元，占总贷款的0.78%；2018年12月31日为290万美元，占比0.82%[161] - 2019年6月30日不良贷款总额为72.8万美元，占公司总资产的0.17%；其中95%的不良贷款仍在按时还款[162][163] - 2019年上半年无贷款冲销，2019年和2018年上半年回收金额分别为19万美元和11.4万美元[165][166] - 2019年6月30日减值贷款为570万美元，较2018年12月31日减少66万美元[167] 客户存款关系情况 - 2019年6月30日，一笔客户关系约占公司存款的10%，公司预计在可预见的未来维持该关系[172] 现金流量情况 - 2019年上半年，公司经营活动产生的合并净现金流出为1020万美元，而2018年同期为净流入480万美元[179] - 2019年前六个月，公司投资活动产生的合并净现金流出为540万美元，而2018年同期为1230万美元[180] - 截至2019年6月30日的六个月，公司融资活动产生的合并净现金流入为1910万美元，而2018年同期为净流出110万美元[181]

资产负债情况 - 截至2019年3月31日，公司总资产增至4.212亿美元，较2018年12月31日增加1180万美元[134] - 截至2019年3月31日，公司总负债增至3.722亿美元，较2018年12月31日增加1120万美元[135] - 截至2019年3月31日，待售贷款应收款为510万美元，较2018年12月31日的620万美元有所减少[153] - 2019年3月31日贷款损失准备金为290万美元，占投资性应收贷款总额的0.80%，2018年12月31日为290万美元，占比0.82%[157] - 2019年3月31日总逾期贷款为57.6万美元，2018年12月31日为35.8万美元；不良贷款为78.2万美元，较2018年12月31日减少12.9万美元[158] - 2019年3月31日不良贷款拨备覆盖率从2018年12月31日的321.51%增至374.55%[159] - 2019年3月31日减值贷款为520万美元，较2018年12月31日减少120万美元；减值贷款专项准备金为18.6万美元，占比3.59%[162] - 2019年3月31日净办公物业和设备增至330万美元，较2018年12月31日增加110万美元[164] - 2019年3月31日存款增至2.867亿美元，较2018年12月31日增加530万美元；定期存款证增加800万美元[165][166] - 2019年3月31日总借款中联邦住房贷款银行预付款为7500万美元，次级浮动利率债券为510万美元[168] - 2019年3月31日股东权益为4900万美元，占总资产的11.62%，2018年12月31日为4840万美元，占比11.83%[172] 收入与支出情况 - 2019年第一季度净收入为27.7万美元，而2018年第一季度净亏损为8.4万美元[137] - 2019年第一季度净利息收入为280万美元，与2018年第一季度基本持平，平均生息资产增加1100万美元，但净息差下降4个基点[139] - 2019年第一季度贷款应收利息和费用增至410万美元，较2018年第一季度增加60.6万美元[140] - 2019年第一季度贷款损失拨备收回19万美元，2018年第一季度无收回情况[149] - 2019年第一季度非利息收入总计37.6万美元，较2018年第一季度增加24.5万美元[150] - 2019年第一季度非利息支出为310万美元，较2018年第一季度增加2.8万美元[151] - 2019年第一季度所得税费用为4.2万美元，2018年第一季度所得税收益为4.3万美元，2019年第一季度有效所得税税率为13.20%[152] 现金流情况 - 2019年第一季度经营活动产生的合并净现金流入为22.9万美元，2018年同期为净现金流出75.2万美元[176] - 2019年第一季度投资活动产生的合并净现金流出为790万美元，2018年同期为净现金流入580万美元[177] 内部控制情况 - 截至2019年3月31日，公司披露控制与程序有效[182] - 截至2019年3月31日的季度内，公司财务报告内部控制无重大变化[182][183] 报告签字情况 - 报告日期为2019年5月15日，签字人包括首席执行官Wayne - Kent A. Bradshaw和首席财务官Brenda J. Battey[189]

净贷款组合与总资产情况 - 截至2018年12月31日，公司净贷款组合（不包括待售贷款）总计3.556亿美元，占总资产的87%[21] 抵押贷款利率特征 - 截至2018年12月31日，超99%的抵押贷款具有可调整利率特征，处于初始固定利率期的贷款总计2.976亿美元，占总贷款组合的83%[22] - 截至2018年12月31日，9183.5万美元的单户住宅贷款中，710万美元由投资者拥有的房产作抵押[33] - 2018年末，处于初始固定利率期的贷款总计2.98亿美元，占贷款组合的83%，平均初始固定利率期为3.1年[52] 各类贷款占比及金额变化 - 2018年12月31日，单户住宅贷款为9183.5万美元，占比25.69%；多户住宅贷款为2.319亿美元，占比64.86%；商业地产贷款为580.2万美元，占比1.62%；教堂贷款为2593.4万美元，占比7.25%；建筑贷款为187.6万美元，占比0.52%；商业贷款为22.6万美元，占比0.06%；消费贷款为5万美元，占比0.00%[24] - 2018年和2017年12月31日，多户住宅贷款分别为2.319亿美元和1.875亿美元，分别占总贷款组合的65%和56%[25] - 2018年和2017年12月31日，商业地产贷款分别为580.2万美元和610万美元，均占总贷款组合的2%[26] - 2018年和2017年12月31日，教堂贷款分别为2593.4万美元和3084.8万美元，分别占总贷款组合的7%和9%[32] - 2018年和2017年12月31日，单户住宅贷款分别为9183.5万美元和1.111亿美元，2018年未购买任何贷款，2017年购买了2460万美元的单户住宅贷款[33] - 2018年末和2017年末，建筑贷款分别为190万美元和170万美元，占总贷款组合不到1%，2018年未发放新的建筑贷款，2017年发放两笔共350万美元的建筑参与贷款[37][40] - 2018年末和2017年末，商业贷款分别为22.6万美元和19.2万美元，占总贷款组合不到1%[41] 贷款发放与出售情况 - 2018年和2017年，总贷款发放额分别为9896万美元和1.15399亿美元，2018年未购买贷款，2017年购买2460万美元单户贷款[42][47] - 2018年，发放2020万美元多户贷款用于出售，转移1690万美元多户贷款至持有投资，出售1930万美元多户贷款；2017年，发放1.104亿美元多户贷款用于出售，转移980万美元多户贷款至持有出售，出售9690万美元多户贷款[48] - 2018年公司发放新贷款9900万美元，其中9600万美元为多户家庭贷款[209] 为他人服务贷款及抵押贷款服务权 - 2018年末和2017年末，为他人服务的贷款分别为260万美元和360万美元，抵押贷款服务权分别为1.8万美元和2.4万美元[49] 单户贷款逾期情况 - 2018年末、2017年末和2016年末，单户贷款60 - 89天逾期金额分别为3.5万美元、5万美元和6.4万美元，占总贷款的0.01%、0.01%和0.01%[56] 不良资产与非应计贷款情况 - 2018年末，不良资产降至170万美元，占总资产的0.43%，2017年末为260万美元，占总资产的0.64%[57] - 非应计贷款从2017年12月31日的180万美元降至2018年12月31日的91.1万美元，减少了85.5万美元，降幅原因包括65.9万美元从非应计转为应计状态和19.6万美元的还款[58] - 2018年非应计贷款占总贷款的0.25%，低于2017年的0.49%；非不良资产占比为0.43%，低于2017年的0.64%[60] - 2018年12月31日，不良贷款重组（TDR）包含在非应计贷款中的总额为59.1万美元，低于2017年的140万美元；重组应计贷款总额为550万美元，低于2017年的750万美元[62] - 2018年，若非应计贷款按原条款执行，本应记录的总利息收入为17.3万美元，实际确认的利息收入为4万美元[63] 房地产拥有情况 - 2018年12月31日，房地产拥有（REO）的公允价值扣除估计销售成本为83.3万美元，低于2017年的87.8万美元[66] 受批评贷款与分类资产情况 - 2018年12月31日，受批评贷款（观察和特别提及）降至70.8万美元，低于2017年的81.3万美元，减少了10.5万美元；分类资产降至630万美元，低于2017年的730万美元，减少了95.3万美元[70] 减值贷款与贷款损失准备金情况 - 2018年12月31日，减值贷款总额为640万美元，特定拨备分配总额为22.7万美元[77] - 贷款损失准备金（ALLL）由特定和一般部分组成，特定部分针对单独分类为减值的贷款，一般部分覆盖未减值贷款[74] - 公司通过考虑多种定量和定性因素确定ALLL的适当水平，包括不良贷款数量、贷款损失经验、房地产和住房市场状况等[73] - 公司每月对整个贷款组合按风险特征进行分类，使用迁移到损失分析计算历史损失率，并为贷款分类类别分配估计损失因素[78] - 2018年12月31日贷款损失准备金为290万美元，占投资贷款的0.82%，2017年12月31日为410万美元，占比1.20%[80] - 2018年单户贷款损失准备金分配金额为36.8万美元，占比12.56%；多户为188万美元，占比64.19%等[84] - 2018年贷款损失准备金年初余额为406.9万美元，年末余额为292.9万美元[85] - 2018年净冲销（回收）占平均贷款（不含待售应收贷款）的比例为 -0.04%，贷款损失准备金占总不良贷款的比例为321.51%等[85] - 2018年末贷款损失准备为290万美元，占投资用贷款总额的0.82%，2017年末为410万美元，占比1.20%[212] 证券投资组合情况 - 2018年12月31日证券投资组合总计1470万美元，占总资产的3.6%[86] - 2018年12月31日联邦机构抵押支持证券总账面价值为950.8万美元，加权平均收益率为2.99%；联邦机构债务为521.4万美元，加权平均收益率为2.44%[90] - 2018年12月31日投资组合中抵押支持证券估计剩余寿命为4.5年[90] 存款情况 - 2018年12月31日互联网和存款列表服务的存款分别为360万美元和1230万美元，2017年分别为470万美元和920万美元[95] - 2018年12月31日CDARS互惠存款约为3370万美元，CDARS单向购买存款为4250万美元，2017年分别为950万美元和4330万美元[96] - 截至2018年12月31日，到期证书总计2402.1万美元，加权平均利率为2.11%，其中不足三个月到期的为125.3万美元，利率0.79%；三到六个月到期的为365.3万美元，利率2.08%；六到十二个月到期的为974.7万美元，利率2.13%；超过十二个月到期的为936.8万美元，利率2.28%[98] - 2018年平均存款总计27894.6万美元，加权平均利率为1.10%，其中货币市场存款为3748.9万美元，占比13.45%，利率1.07%；存折存款为4193.6万美元，占比15.03%，利率0.38%；NOW及其他活期存款为3481.8万美元，占比12.48%，利率0.09%；定期存款证为16470.3万美元，占比59.04%，利率1.49%[99] 联邦住房贷款银行预付款项情况 - 截至2018年12月31日，公司有7000万美元的联邦住房贷款银行（FHLB）预付款项，基于可用和质押抵押品还能再借5460万美元[101] - 2018年FHLB预付款项平均余额为7772.9万美元，年末余额为7000万美元，年末加权平均利率为2.51%，全年平均成本为2.13%，加权平均期限为24个月[102] 次级从属债券情况 - 2004年3月17日，公司发行600万美元的浮动利率次级从属债券，2018年12月31日利率为5.30%；2014年10月16日支付90万美元本金，剩余510万美元本金修改了支付条款[102] 员工情况 - 截至2018年12月31日，公司有65名员工，其中61名全职，4名兼职[106] 金融监管法案情况 - 《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》于2010年7月签署成为法律，2011年7月21日，储蓄管理局（OTS）并入货币监理署（OCC），美联储获得OTS对所有储蓄贷款控股公司的监管权[111][112] - 《多德 - 弗兰克法案》要求联邦银行机构为相关机构建立综合风险和杠杆资本要求，储蓄贷款控股公司需为附属存款机构提供财务支持，改变联邦存款保险评估基础，设立消费者金融保护局（CFPB）[114][115][116] - 2013年7月，联邦银行监管机构批准实施巴塞尔协议III框架及《多德 - 弗兰克法案》部分条款的最终规则，引入新资本指标“一级普通股资本（CET1）”等内容[118][119] - 自2015年1月1日起，巴塞尔协议III资本规则下的最低资本比率为：CET1与风险加权资产之比4.5%；一级资本与风险加权资产之比6.0%；总资本与风险加权资产之比8.0%；一级资本与平均合并资产之比（杠杆率）4.0%；自2019年1月1日起，还需维持2.5%的CET1资本留存缓冲[120][121] - 巴塞尔协议III资本规则规定，若特定递延税资产和对非合并金融实体的重大投资中任一类别超过CET1的10%，或所有此类项目合计超过CET1的15%，需从CET1中扣除[122] - 风险权重范围从美国政府和机构证券的0%到某些股权敞口的600%[124] - 《多德 - 弗兰克法案》将每个存款人、每个所有权类别的最高存款保险金额永久提高到250,000美元[132] - 联邦存款保险公司（FDIC）新的存款保险基金（DIF）恢复计划将最低指定DIF储备比率从1.15%提高到1.35%，需在2020年9月30日前达到；截至2016年6月30日，DIF储备比率提高到1.17%，初始评估费率范围从年化5 - 35个基点降至年化3 - 30个基点；资产达100亿美元或以上的机构需额外支付年化4.5个基点的季度附加费[135][136] 贷款集中风险与限额情况 - 若银行商业房地产（CRE）贷款总额占其总资本的300%或以上，且CRE贷款组合未偿还余额在过去36个月内增加50%或以上，将被视为可能面临重大CRE集中风险[138] - 2018年9月，货币监理署（OCC）同意公司将多户住宅贷款集中限额从一级资本加贷款损失准备金总额的450%提高到500%；10月，OCC同意将非多户商业房地产贷款集中限额提高到一级资本加贷款损失准备金总额的100%，其中土地/建设贷款子限额为50%，使总CRE贷款集中限额达到一级资本加贷款损失准备金总额的600%[141] 联邦储蓄银行贷款限额与借款人情况 - 截至2018年12月31日，联邦储蓄银行对任何借款人的最高贷款额为储蓄机构未受损资本和未受损盈余的15%（公司为790万美元），以适销抵押品全额担保的贷款可额外增加10%，公司最大单一借款人贷款总额为700万美元[142] 社区再投资法案评级情况 - 公司在2016年最近一次社区再投资法案（CRA）检查中被再次确认为“优秀”评级[143] 合格储蓄贷款机构测试情况 - 合格储蓄贷款机构（QTL）测试要求联邦储蓄银行每月至少将其投资组合资产（总资产减去特定流动资产、无形资产和用于经营业务的财产价值）的65%用于某些“合格储蓄投资”，且每12个月中至少9个月需满足该要求，截至2018年12月31日，公司符合QTL测试要求[145][147] 储蓄贷款控股公司收购限制情况 - 公司作为储蓄贷款控股公司，一般禁止直接或间接收购非子公司储蓄协会或储蓄贷款控股公司超过5%的有表决权股份[155] - 若收购储蓄贷款控股公司25%或以上任何类别有表决权证券，需提前60天书面通知美联储，且在该期间内未收到不批准通知或延期通知[156] 所得税税率情况 - 2018年起，公司联邦所得税税率从34%降至21%[163] - 公司作为储蓄贷款控股公司与子公司合并提交加州特许经营税申报表，适用法定税率为10.84%[164] 房产、设备和固定装置投资情况 - 截至2018年12月31日，公司对房产、设备和固定装置（不包括计算机设备）的投资净账面价值为220万美元[166] 占用费用与租金费用情况 - 2018年全年总占用费用（包括租金支付、家具和设备费用）为130万美元[167] - 2018年全年总租金费用（不包括运营费用和不动产税）约为59.3万美元[167] 公司股价与股东情况 - 2019年3月9日，公司普通股在纳斯达克资本市场的收盘价为每股1.45美元[173] - 截至2019年3月8日，公司有294名在册股东，19133366股有表决权普通股和87