文章核心观点 - 介绍CrossFirst Bankshares 2024年第四季度财报情况及关键指标表现，为投资者提供投资参考 [1][3][4] 财务数据表现 - 2024年第四季度营收6887万美元，同比增长12.1%，比Zacks共识预期的6727万美元高出2.39% [1] - 同期每股收益0.45美元，去年同期为0.39美元，比共识预期的0.42美元高出7.14% [1] 股价表现 - 过去一个月CrossFirst股价回报率为2.4%，而Zacks标准普尔500综合指数变化为0.8% [3] - 该股目前Zacks排名为3（持有），表明短期内表现可能与大盘一致 [3] 关键指标表现 - 净息差为3.4%，两位分析师平均预估为3.3% [4] - 效率比率为54%，与两位分析师平均预估的54%持平 [4] - 非利息收入为589万美元，两位分析师平均预估为554万美元 [4] - 净利息收入为6298万美元，两位分析师平均预估为6173万美元 [4] - 净利息收入（FTE）为6348万美元，两位分析师平均预估为6223万美元 [4]

文章核心观点 公司本季度财报表现良好，盈利和营收均超预期，年初以来股价表现优于市场，未来股价走势取决于管理层财报电话会议评论及盈利预期变化，当前Zacks Rank为3（持有），同行业另一公司Hanover Bancorp尚未公布财报 [1][2][3][6] 公司业绩情况 - CrossFirst本季度每股收益0.45美元，超Zacks共识预期0.42美元，去年同期为0.39美元，本季度盈利惊喜为7.14%，上一季度盈利惊喜为10.26% [1] - 过去四个季度，公司四次超共识每股收益预期，本季度营收6887万美元，超Zacks共识预期2.39%，去年同期为6144万美元，过去四个季度两次超共识营收预期 [1][2] - Hanover Bancorp预计即将公布的报告中每股收益0.49美元，同比变化-9.3%，本季度共识每股收益预期近30天未变，预计营收1750万美元，较去年同期增长10% [9] 股价表现 - CrossFirst年初以来股价上涨约2.9%，而标准普尔500指数上涨2.2% [3] 未来展望 - 公司股价近期走势及未来盈利预期主要取决于管理层财报电话会议评论 [3] - 可通过公司盈利前景判断股票走向，包括当前对未来季度的共识盈利预期及预期变化，实证研究表明近期股价走势与盈利预期修正趋势密切相关 [4][5] - 本次财报发布前，CrossFirst盈利预期修正趋势喜忧参半，当前Zacks Rank为3（持有），预计短期内股价表现与市场一致 [6] - 未来需关注未来季度和本财年盈利预期变化，当前未来季度共识每股收益预期为0.40美元，营收6930万美元，本财年共识每股收益预期为1.70美元，营收2.8361亿美元 [7] 行业影响 - 行业前景会对股票表现产生重大影响，Zacks行业排名中，银行-东北地区目前处于250多个Zacks行业前9%，排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [8]

收入情况 - 2024年第四季度净收入2210万美元，全年净收入7850万美元；调整后第四季度净收入2290万美元，全年调整后净收入8160万美元[1] - 2024年全年运营收入同比增长7%[3] - 服务收费和费用以及ATM和信用卡交换收入同比增长近11%[11] - 2024年全年净收入为7854.6万美元，2023年为6666.9万美元[46] - 2024年全年总利息收入为4.9419亿美元，2023年为4.35151亿美元[46] - 2024年全年总利息支出为2.55557亿美元，2023年为2.1031亿美元[46] - 2024年全年净利息收入为2.38633亿美元，2023年为2.24841亿美元[46] - 2024年全年非利息收入为2314.3万美元，2023年为2066.4万美元[46] - 2024年第四季度GAAP净收入为2205.2万美元，调整后净收入为2289.7万美元[55] - 2024年全年GAAP净收入为7854.6万美元，调整后净收入为8163万美元[55] - 2024年全年GAAP净收入为7854.6万美元，2023年为6666.9万美元[59] - 2024年全年GAAP净利息收入为2.38633亿美元，2023年为2.24841亿美元[59] 净息差与收益率 - 第四季度净息差 - FTE升至3.41%，全年为3.28%，较2023年下降5个基点[3] - 2024年利息盈利资产平均收益率为6.76%，2023年为6.40%[47] - 2024年资金成本率为3.82%，2023年为3.36%[47] - 2024年净利息利差为2.94%，2023年为3.04%[47] - 2024年净利息利润率为3.28%，2023年为3.33%[47] - 2024年12月31日当季总生息资产FTE为74.18亿美元，利息收入1.24亿美元，收益率6.64%[49] - 2024年12月31日当季净利息收入FTE为6347.7万美元，净利息利差FTE为3.08%，净利息收益率FTE为3.41%[49] 贷款与存款 - 贷款季度末为63亿美元，较上季度下降7300万美元（1%），全年增长1.3亿美元（2%）[3] - 存款季度末为67亿美元，季度增长8100万美元（1%），全年增长2.24亿美元（3%）；全年平均存款较2023年增加5.46亿美元（9%）[3] - 2024年第四季度贷款较9月30日减少7300万美元，较2023年末增加1.3亿美元（2%）[25] - 2024年第四季度存款较9月30日增加1%，较2023年末增加3%[27] - 截至2024年12月31日、9月30日和2023年12月31日，公司总存款分别为67.14957亿美元、66.34276亿美元和64.91276亿美元[45] 资产与权益 - 2024年第四季度末总资产较上季度末增加8800万美元（1%），较2023年末增加2.89亿美元（4%）[24] - 2024年第四季度末非盈利资产增至4020万美元，占总资产0.52%[31] - 截至2024年12月31日，信贷损失拨备为7900万美元，占未偿贷款1.26%[32] - 2024年12月31日，股东权益总计7.74亿美元，每股账面价值15.69美元[36] - 2024年12月31日，有形普通股账面价值为每股14.97美元，较2023年末增加1.41美元（10%）[37] - 截至2024年12月31日、9月30日和2023年12月31日，公司总资产分别为76.697亿美元、75.82192亿美元和73.8068亿美元[45] - 截至2024年12月31日、9月30日和2023年12月31日，公司总负债分别为68.95863亿美元、68.10483亿美元和66.72537亿美元[45] - 截至2024年12月31日、9月30日和2023年12月31日，公司股东权益分别为7.73837亿美元、7.71709亿美元和7.08143亿美元[45] - 普通股每股账面价值较上年末增长9%至15.69美元，有形普通股每股账面价值同比增长10%至14.97美元[11] - 截至2024年12月31日，有形普通股股东权益为7.38321亿美元[59] - 截至2024年12月31日，期末流通普通股数量为4932.0956万股[59] - 2024年全年GAAP每股账面价值为15.69美元，2023年为14.35美元[59] 费用与比率 - 2024年全年拨备费用为1110万美元，较2023年下降340万美元[11] - 2024年全年效率比率降至57.69%，较2023年下降2%[11] - 全年非利息支出较2023年增加410万美元，剔除相关成本后增加650万美元[21] - 2024年第四季度有效税率为21.7%，高于三季度的21.4%和去年同期的20.8%[23] - 2024年全年GAAP平均普通股权益回报率为10.74%，2023年为10.36%[59] - 2024年全年调整后平均普通股权益回报率为11.17%，2023年为11.32%[59] - 2024年全年GAAP效率比率为57.69%，2023年为59.84%[59] - 2024年全年调整后完全税收等效效率比率为54.61%，2023年为55.17%[59] - 2024年全年GAAP非利息支出为1.51023亿美元，2023年为1.46907亿美元[59] - 2024年12月31日摊薄加权平均普通股股数为5005.61万股，GAAP摊薄每股收益为0.44美元，调整后摊薄每股收益为0.45美元[55] - 2024年全年GAAP摊薄每股收益为1.56美元，调整后摊薄每股收益为1.62美元[55] - 2024年12月31日当季GAAP平均资产回报率为1.15%，调整后平均资产回报率为1.20%[58] - 2024年全年GAAP平均资产回报率为1.04%，调整后平均资产回报率为1.09%[58] 资产质量 - 不良资产占总资产的0.52%，全年净冲销占平均贷款的0.09%，分类贷款占总资本和信贷损失准备金的10.7%[4] - 2024年第四季度净核销年化率为0.10%，全年为0.09%[31] 公司概况与风险 - 公司是注册银行控股公司，旗下全资子公司CrossFirst Bank在多个州设有分行[41] - 公司与Busey的拟议交易存在无法按预期完成、无法实现预期收益等风险[40] - 公司面临业务或经济状况不确定、市场利率变化、信用风险等多种风险[40] 交易相关文件 - Busey已向SEC提交关于拟议交易的S - 4表格注册声明[42] - 投资者可在SEC网站及公司网站免费获取相关文件[43] 公司联系方式 - 公司首席会计官兼投资者关系负责人为Mike Daley，联系方式为mike.daley@crossfirstbank.com，电话(913) 754 - 9707 [44] 非GAAP财务指标 - 公司披露非GAAP财务指标用于财务和运营决策及业绩评估[53] - 非GAAP财务指标不应替代GAAP财务信息，公司会提供两者的调节表[54]

文章核心观点 - 2025年1月28日CrossFirst Bankshares, Inc.公布2024年第四季度和全年经营业绩 [1] 公司概况 - CrossFirst Bankshares, Inc.是一家堪萨斯州公司，是旗下全资子公司CrossFirst Bank的注册银行控股公司 [2] - CrossFirst Bank是一家提供全方位服务的金融机构，为企业、专业人士、个人和家庭提供产品和服务 [2] - CrossFirst Bank总部位于堪萨斯州利伍德，在堪萨斯州、密苏里州、俄克拉荷马州、得克萨斯州、亚利桑那州、科罗拉多州和新墨西哥州设有分行 [2] 信息获取途径 - 第四季度和全年收益报告可在https://investors.crossfirstbankshares.com/financials/quarterly-reports查看 [1] 投资者联系方式 - 联系人Mike Daley，电话913.754.9707，邮箱mike.daley@crossfirstbank.com [1]

文章核心观点 - CrossFirst Bankshares获Zacks排名1（强力买入）评级上调 因其盈利预期呈上升趋势 这对其股价有积极影响 该公司可能是投资者的可靠选择 [1][4] 评级依据 - Zacks评级唯一决定因素是公司盈利状况变化 系统会跟踪当前和下一年度的Zacks共识预期 [2] - 盈利状况变化是影响近期股价走势的重要因素 Zacks评级系统对个人投资者很有用 可避免受华尔街分析师主观评级影响 [3] 盈利预期对股价的影响 - 公司未来盈利潜力变化与股价短期走势密切相关 机构投资者会根据盈利和盈利预期计算股票公允价值 其大量交易导致股价变动 [5] - CrossFirst盈利预期上升和评级上调意味着公司基本面业务改善 投资者应推动股价上涨 [6] Zacks评级系统优势 - 实证研究表明盈利预期修正趋势与短期股价走势强相关 Zacks评级系统能有效利用盈利预期修正的力量 [7] - Zacks评级系统用四个与盈利预期相关因素将股票分为五组 自1988年以来 Zacks排名1股票平均年回报率达+25% [8] CrossFirst盈利预期修正情况 - 截至2024年12月财年 该银行控股公司预计每股收益1.57美元 较上年报告数字变化6.8% [9] - 过去三个月 Zacks对该公司的共识预期提高2.6% [9] 评级结论 - Zacks评级系统对超4000只股票保持“买入”和“卖出”评级比例均衡 仅前5%股票获“强力买入”评级 [10] - CrossFirst升至Zacks排名1 处于Zacks覆盖股票前5% 意味着短期内股价可能上涨 [11]

财务表现 - 第三季度盈利能力有所提高,包括经营收入、经调整净收益、经调整每股摊薄收益和经调整平均普通股权益收益率等指标均较上一季度和上年同期有所增长[146] - 2024年第三季度净利息收入同比增加5.8百万美元,主要由于平均生息资产增加和净利息收差扩大10个基点至3.29%[154] - 2024年前9个月净利息收入同比增加7.1百万美元,主要由于平均生息资产增加和多一个工作日,部分被净利息收差下降13个基点所抵消[155] - 2024年全年净利息收差预计将达到3.20%-3.25%的高端水平[156] - 第三季度信贷损失准备金为3.533亿美元，主要由于净核销增加、经济因素以及对几家较小的商业和工业客户的特定准备金增加[157] - 第三季度非利息收入为5.965亿美元，与上年同期基本持平，主要由于贷款出售收益减少被客户相关掉期费用和信用估值调整以及其他非利息收入增加所抵消[158] - 前九个月非利息收入为17.255亿美元，同比增加7%，主要由于ATM和信用卡手续费收入、客户账户服务费以及其他非利息收入增加，部分被贷款出售收益减少所抵消[159,160] - 第三季度非利息支出为3.861亿美元，同比增加6%，主要由于并购相关费用增加[162] - 前九个月非利息支出为113.839亿美元，同比增加2%，主要由于薪酬福利、占用费、存款保险费用、数据处理费用以及其他非利息支出增加，部分被专业费用和广告费用减少所抵消[163,165] - 公司预计第四季度非利息支出（不含并购相关费用）将在36-37百万美元之间[166] - 公司第三季度调整后净收入为21,888万美元，同比增长17.4%[217] - 第三季度调整后平均资产收益率为1.14%，同比提升10个基点[217] - 第三季度调整后平均股本收益率为11.75%，同比提升116个基点[217] - 第三季度非利息支出为35,376万美元，同比下降3.9%[219] - 公司第三季度调整后效率比为52.30%，同比改善4.87个百分点[219] 资产负债情况 - 贷款余额为63亿美元,与上一季度持平,但同比增长3%[146] - 存款余额为66亿美元,较上一季度下降1%,但同比增长2%[146] - 不良资产占总资产的比例为0.34%,年化净核销率为0.10%,分类贷款大幅下降[146] - 截至2024年9月30日，公司可供出售证券组合的估计公允价值为783,995千美元，加权平均收益率为3.53%[173] - 截至2024年9月30日，公司贷款总额增加2.03亿美元或3%，其中商业和工业贷款、商业房地产-非自用占比较大[174] - 公司商业和工业贷款组合中餐饮业、制造业占比较大，商业房地产-非自用贷款中工业、多户家庭住宅占比较大[175,176,177] - 公司商业房地产-非自用贷款组合中，70%集中在公司业务覆盖区域内[178,179] - 公司贷款组合中固定利率贷款占比较大，其中商业和工业贷款、商业房地产-非自用贷款占比较高[181,182] - 公司2024年9月30日的贷款总额为63.31亿美元，其中固定利率贷款15.89亿美元，浮动利率贷款47.42亿美元[183] - 公司2024年9月30日的贷款损失准备总额为8.337亿美元，其中商业及工业贷款损失准备为3.483亿美元，占总准备的42%[185] - 2024年第三季度公司的净核销率为0.10%，较上一季度的0.07%有所上升[186] - 2024年9月30日公司的不良资产总额为2.581亿美元，占总资产的0.34%，较上一季度的0.22%有所上升[189] - 2024年9月30日公司的存款总额为66亿美元，较2023年12月31日增加1.43亿美元或2%[193] - 2024年9月30日公司的其他借款总额为8500万美元，较2023年12月31日减少200万美元[193] - 截至2024年9月30日，公司约有27亿美元的未投保存款，占总存款的34%[197] 流动性和资本管理 - 公司的短期和长期流动性需求主要通过经营现金流、贷款和证券组合的再部署、客户存款和批发存款的增加来满足[198] - 截至2024年9月30日，公司的总流动性资源为26.07亿美元，占资产的34%[199][200] - 公司在2024年前9个月内回购了450万美元的普通股[204] - 公司相信其目前的资本比率和流动性足以缓解未投保存款的风险[197] - 公司认为其目前的内部和外部流动性资源将足以满足未来12个月及以后的预期现金需求[206] - 公司和银行符合各项监管资本要求[210] - 公司总股东权益为771,709万美元，有形普通股东权益为735,339万美元[218] - 每股普通股账面价值为15.65美元，每股有形普通股账面价值为14.92美元[218] 利率风险管理 - 公司采用多种方法管理利率风险，包括调整计息负债和资产的久期以及使用衍生工具[220][221][222][223] - 在+/-300个基点的利率冲击下，公司12个月内净利息收入和股权公允价值分别变动在-2.01%至1.84%和-21.86%至25.03%之间[223] - 公司的利率敏感性略有负债倾向，72%的贷款将在2024年9月30日后的12个月内重新定价或到期[224] - 公司预计未来12个月内将有36亿美元的定期存款、挂钩指数的存款和其他借款重新定价[224] - 公司持有一份2.5亿美元名义金额的利率上限合约,有助于公司的负债敏感性地位[224] - 公司将持续监测利率环境,并在需要时评估可用的衍生工具策略来保护净利差[224] - 公司使用的模型包括对利率和余额变化的假设,其中非期限存款的平均beta系数约为70%[225] 其他 - 公司宣布与First Busey Corporation合并的提议合作关系[144] - 拨备费用为3.5亿美元,较上一季度增加1.1亿美元,主要由于净核销增加、经济因素变化以及几笔较小的商业和工业贷款的专项拨备增加[146] - 非利息支出为3.86亿美元,较上一季度增加0.9亿美元,但其中包括2.4亿美元的并购相关成本;剔除并购相关成本,非利息支出反而下降1.5亿美元,在指导范围内,得益于核心处理合同重新谈判带来的节省[146] - 资本充足率有所提高,仍保持良好资本水平,总风险加权资本充足率为11.8%,普通股一级资本充足率为10.6%[146] - 公司的内部控制持续更新以适应业务流程和会计程序的修改,第三季度未发生重大变化[227] - 公司面临着较高的法律和监管合规以及诉讼风险,但管理层预计不会对业务、财务状况等产生重大不利影响[228] - 公司使用了一些非公认会计准则财务指标来评估其表现[214][215] - 公司在2024年前9个月的经营活动产生了71.3百万美元的现金流[202]

文章核心观点 - 文章推荐了3只具有买入评级和强劲价值特征的股票,供投资者考虑[1][2][3] - 这3只股票分别是:Matson, Inc.(MATX)、H&R Block, Inc.(HRB)和CrossFirst Bankshares, Inc.(CFB)[1][2][3] Matson, Inc.(MATX) - 该公司是一家海洋运输和物流服务提供商[1] - 该公司目前拥有Zacks第1级买入评级,过去60天内其当年盈利预测值上升了9.3%[1] - 该公司的市盈率为11.73,低于行业平均水平20.00,并拥有A级价值评分[1] H&R Block, Inc.(HRB) - 该公司是一家自主报税服务公司[2] - 该公司目前拥有Zacks第1级买入评级,过去60天内其当年盈利预测值上升了2.8%[2] - 该公司的市盈率为11.51,低于行业平均水平14.60,并拥有A级价值评分[2] CrossFirst Bankshares, Inc.(CFB) - 该公司是CrossFirst Bank的控股公司[3] - 该公司目前拥有Zacks第1级买入评级,过去60天内其当年盈利预测值上升了0.7%[3] - 该公司的市盈率为10.40,低于行业平均水平12.10,并拥有B级价值评分[3]

文章核心观点 公司2024年第三季度财报显示营收和每股收益同比增长且超市场预期 部分关键指标表现有助于投资者洞察公司潜在业绩和预测股价表现 过去一个月股价表现不及大盘 目前评级为持有 [1][3] 财务数据 - 2024年第三季度营收6713万美元 同比增长9.9% 超Zacks一致预期2.62% [1] - 2024年第三季度每股收益0.43美元 去年同期为0.37美元 超一致预期10.26% [1] 关键指标表现 - 净息差3.3% 高于三位分析师平均预期的3.2% [2] - 效率比率57.5% 高于两位分析师平均预期的56.3% [2] - 平均生息资产74.5亿美元 高于两位分析师平均预期的74.3亿美元 [2] - 不良贷款总额1020万美元 低于两位分析师平均预期的1239万美元 [2] - 不良资产总额2580万美元 高于两位分析师平均预期的1704万美元 [2] - 净冲销/平均贷款为0.1% 与两位分析师平均预期持平 [2] - 非利息收入597万美元 高于三位分析师平均预期的574万美元 [2] - 净利息收入6116万美元 高于三位分析师平均预期的5951万美元 [2] - 净利息收入（FTE）6167万美元 高于三位分析师平均预期的5985万美元 [2] 股价表现与评级 - 过去一个月公司股价回报率为 -6.4% 同期Zacks标准普尔500综合指数涨幅为2.8% [3] - 公司股票目前Zacks评级为3（持有） 表明短期内表现可能与大盘一致 [3]

文章核心观点 - CrossFirst Bankshares本季度财报表现良好，盈利和营收均超预期，但股价年初至今表现逊于市场，未来走势取决于管理层财报电话会议评论和盈利预期变化，当前Zacks Rank为3（持有），同行业LINKBANCORP未公布本季度财报但预期良好 [1][2][3][4][5] 公司业绩表现 - CrossFirst Bankshares本季度每股收益0.43美元，超Zacks共识预期0.39美元，去年同期为0.37美元，本季度盈利惊喜为10.26%，过去四个季度均超共识每股收益预期 [1] - CrossFirst Bankshares本季度营收6713万美元，超Zacks共识预期2.62%，去年同期为6111万美元，过去四个季度仅一次超共识营收预期 [1] 公司股价表现 - CrossFirst Bankshares股价自年初以来上涨约17.8%，而标准普尔500指数上涨22.7% [2] 公司盈利预期 - 发布财报前CrossFirst Bankshares盈利预期修正趋势喜忧参半，当前Zacks Rank为3（持有），预计近期表现与市场一致，下一季度共识每股收益预期为0.40美元，营收6658万美元，本财年共识每股收益预期为1.53美元，营收2.5806亿美元 [3][4] 行业情况及同行业公司表现 - Zacks行业排名中，银行 - 东北地区目前处于250多个Zacks行业前21%，排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [5] - 同行业LINKBANCORP未公布截至2024年9月季度财报，预计本季度每股收益0.19美元，同比增长72.7%，营收2733万美元，同比增长196.1%，过去30天本季度共识每股收益预期未变 [5]

文章核心观点 - 2024年10月22日CrossFirst Bankshares, Inc.公布2024年第三季度运营结果 [1] 公司信息 - CrossFirst Bankshares, Inc.是一家堪萨斯州公司，是CrossFirst Bank的注册银行控股公司 [1] - CrossFirst Bank是一家提供全方位服务的金融机构，为企业、专业人士、个人和家庭提供产品和服务 [1] - CrossFirst Bank总部位于堪萨斯州利伍德，在堪萨斯州、密苏里州、俄克拉荷马州、得克萨斯州、亚利桑那州、科罗拉多州和新墨西哥州设有分行 [1] 财报信息 - 第三季度财报发布链接为https://investors.crossfirstbankshares.com/financials/quarterly-reports [1] 投资者联系方式 - 投资者可联系Mike Daley，电话913.754.9707，邮箱mike.daley@crossfirstbank.com [1]