财务数据和关键指标变化 - 公司前三季度收入同比增长19%至5.11亿欧元，尽管里程碑收入和预付款项显著减少，但基础业务表现强劲 [18] - 调整后EBITDA同比下降36%至4460万欧元，主要受Just - Evotec Biologics业务启动成本、里程碑收入减少以及通胀压力影响 [23][28] - 净亏损4850万欧元，主要由于Exscientia股价下跌导致的非现金损失 [24] - 公司确认全年收入指引为7.15亿至7.35亿欧元，预计第四季度将实现显著增长 [16][56] 各条业务线数据和关键指标变化 - Just - Evotec Biologics业务处于启动阶段，前三季度收入为2790万欧元，同比下降19%，但预计第四季度收入将显著增长 [26][63] - 基础业务（不包括Just - Evotec Biologics）收入增长32%，毛利率为26.5%，显示出健康的业务增长 [27] - 神经科学领域取得显著进展，特别是在与BMS的合作中，基于iPSC平台技术在该领域占据领先地位 [7] - 分子患者数据库（E.MPD）和PanHunter软件在数据分析和整合方面取得进展，进一步推动了精准医学的发展 [10][11] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在美国和欧洲市场表现强劲，特别是在生物制药领域，与BMS、Lilly和Novo Nordisk等大型制药公司签订了重要合作协议 [109] - 与国防部（DOD）的合作项目进一步扩展，预计将在2023年带来显著增长 [45] - 公司在生物技术领域的合作伙伴数量超过500家，尽管行业融资环境紧张，但公司的基础业务需求依然强劲 [100][101] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在构建PanOmics平台，以更好地理解疾病并开发更精准的药物 [39] - 在iPSC为基础的药物发现和细胞治疗领域，公司处于领先地位，并计划在未来几年进一步扩展其技术平台 [42] - Just - Evotec Biologics的J.POD设施在Redmond和Toulouse的建设进展顺利，预计将在2023年实现显著增长 [44][45] - 公司通过收购Central Glass Germany进一步整合了API领域的价值链 [9] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层表示，尽管面临能源和材料成本上涨的通胀压力，但公司的基础业务需求依然强劲，预计2023年将实现两位数增长 [13][71] - Just - Evotec Biologics业务的启动成本将在未来几个季度逐渐减少，预计2023年将实现盈利 [15][57] - 公司预计2025年收入将达到10亿欧元，调整后EBITDA将达到约3亿欧元 [58] 其他重要信息 - 公司正在推进ESG和可持续发展目标，将其视为竞争优势 [54] - 公司计划在2023年上半年进一步推出PanHunter软件，并计划在2023年举办以PanOmics为主题的资本市场日活动 [122] 问答环节所有的提问和回答 问题: Just - Evotec Biologics的收入确认时间 - Just - Evotec Biologics的收入确认通常需要9到18个月，预计第四季度收入将显著增长 [62][63] - 公司预计未来随着业务规模的扩大，收入确认将更加平滑 [82] 问题: 2023年EBITDA增长的预期 - 公司预计2023年EBITDA将显著改善，但市场预期的1.5亿欧元可能过于乐观 [136][137] 问题: 里程碑收入的波动性 - 里程碑收入的波动性主要来自生物学实验的结果，而非客户取消项目 [139][140] 问题: iPSC业务的未来计划 - 公司计划成为iPSC细胞治疗领域的主要制造商，特别是在糖尿病治疗方面 [143][144] 问题: 生物技术融资环境的影响 - 尽管生物技术融资环境紧张，但公司的基础业务需求依然强劲，预计2023年将实现两位数增长 [71][101]

集团整体收入情况 - 2022年前九个月集团收入增长19%至5.108亿欧元，剔除汇率影响增长13%，基础业务增长27%至5.027亿欧元，里程碑、预付款和许可费收入为810万欧元（2021年同期为3650万欧元）[4][22] - 2022年全年集团收入预计在7.15 - 7.35亿欧元或按固定汇率计算在6.9 - 7.1亿欧元（2021年为6.18亿欧元）[8] - 2022年1 - 9月，公司实现营收5.10759亿欧元，较2021年同期的4.30963亿欧元增长18.51%[60] - 公司确认2022年全年收入预期在7.15 - 7.35亿欧元，调整后收入预期在6.9 - 7.1亿欧元[52][54][55] 集团各类型收入增长情况 - 2022年前九个月总执行收入增长23%至5.267亿欧元，创新收入增长20%至1.219亿欧元[4] 集团其他非经营业绩情况 - 2022年前九个月其他非经营业绩为 - 1.196亿欧元（2021年同期为2.288亿欧元），主要受Exscientia股权非现金公允价值调整影响[4] 集团调整后EBITDA情况 - 2022年前九个月调整后集团EBITDA为4460万欧元（2021年同期为7010万欧元），剔除Just - Evotec Biologics后为8460万欧元（2021年同期为7400万欧元）[4] - 2022年前九个月调整后集团EBITDA为4460万欧元，2021年同期为7010万欧元；剔除Just - Evotec Biologics后为8460万欧元，2021年同期为7400万欧元[30] - 2022年全年调整后集团EBITDA预计在1.05 - 1.2亿欧元，按固定汇率计算在8500 - 1亿欧元（2021年为1.07亿欧元）[8] - 公司调整后EBITDA预期在1.05 - 1.2亿欧元，按固定汇率计算在8500 - 1亿欧元[52][54][55] - 2022年1 - 9月，公司调整后EBITDA为4460万欧元，较2021年同期的7008.6万欧元减少36.36%[66] 集团收入成本及毛利率情况 - 2022年前九个月收入成本为4.192亿欧元（2021年同期为3.315亿欧元），毛利率为17.9%（2021年同期为23.1%），剔除Just - Evotec Biologics产能建设影响后毛利率为27%[24] 集团研发费用情况 - 2022年前九个月研发费用为5530万欧元（2021年同期为5350万欧元），非合作研发费用增长19%至5070万欧元，合作研发费用降至460万欧元（2021年同期为1090万欧元）[25] - 2022年全年非合作研发费用预计在7000 - 8000万欧元（2021年为5800万欧元）[8] - 非合作研发费用预期在7000 - 8000万欧元[52][54][55] - 2022年1 - 9月，公司研发费用为5532万欧元，较2021年同期的5347.2万欧元增长3.45%[60] 集团销售、一般和行政费用情况 - 2022年前九个月销售、一般和行政费用为1.099亿欧元，比去年同期高3890万欧元或55%（2021年同期为7100万欧元）[26] - 2022年1 - 9月，公司销售、一般及行政费用为1.09858亿欧元，较2021年同期的7103.7万欧元增长54.65%[60] 集团其他净经营收支情况 - 2022年前九个月其他净经营收支为5670万欧元，高于去年同期的5180万欧元，主要驱动因素与赛诺菲费用返还和研发税收抵免有关[27] 集团业务合同情况 - J.POD Redmond加入美国国防部先进开发和制造网络，获得一份价值高达4990万美元的合同，期后又获得第二项奖励[8][13] 集团净收入情况 - 2022年前九个月净收入为-1.485亿欧元，2021年同期为2.47亿欧元，主要因Exscientia股权损失[29] - 2022年1 - 9月，公司净亏损1.48454亿欧元，而2021年同期净利润为2.46988亿欧元[60] EVT Execute板块业务情况 - EVT Execute板块收入增长23%至5.267亿欧元，2021年同期为4.298亿欧元；成本为4.413亿欧元，2021年同期为3.434亿欧元，毛利率为16.2%，2021年同期为20.1%[32][33] EVT Innovate板块业务情况 - EVT Innovate板块收入增长20%至1.219亿欧元，2021年同期为1.019亿欧元；毛利率降至14.2%，2021年同期为21.7%[34] 集团现金流情况 - 2022年前九个月经营活动现金流为2.366亿欧元，2021年同期为6190万欧元；投资活动现金流为-4.35亿欧元，2021年同期为-1.467亿欧元；融资活动净现金流出为-5050万欧元，2021年同期为-710万欧元[35][36][38] - 2022年1 - 9月，公司经营活动产生的现金流量净额为2.36633亿欧元，较2021年同期的6190.2万欧元增长282.27%[61] - 2022年1 - 9月，公司投资活动使用的现金流量净额为4.35034亿欧元，较2021年同期的1.4674亿欧元增长196.47%[61] - 2022年1 - 9月，公司筹资活动使用的现金流量净额为5045.4万欧元，较2021年同期的7148万欧元减少29.42%[61] 集团现金及现金等价物与总流动性情况 - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物为4.639亿欧元，2021年12月31日为6.993亿欧元；总流动性降至8.237亿欧元，2021年12月31日为8.582亿欧元[38] - 截至2022年9月30日，公司现金及现金等价物为4.63913亿欧元，较2021年12月31日的6.99326亿欧元减少33.66%[59] 集团总资产、股东权益及股权比率情况 - 截至2022年9月30日，总资产增至22.627亿欧元，2021年12月31日为22.352亿欧元；股东权益降至12.285亿欧元，2021年12月31日为13.777亿欧元，股权比率降至54.3%，2021年12月31日为61.6%[39][48][49] - 截至2022年9月30日，公司总资产为22.62664亿欧元，较2021年12月31日的22.35161亿欧元增长1.23%[59] 集团员工数量情况 - 截至2022年9月30日，公司全球员工总数为4715人，较2021年底增加12%[50] 集团中期目标情况 - 公司中期目标为到2025年营收超10亿欧元，调整后EBITDA至少达3亿欧元，研发投资超1亿欧元[57]

财务数据和关键指标变化 - 2022年上半年收入同比增长24%，按固定汇率计算增长19% [15] - 毛利率为18.8%，低于去年同期的20.8%，主要由于Just-Evotec Biologics的投资阶段影响，若排除该部分，毛利率为27.3%，高于去年同期的24.6% [16] - 研发费用保持稳定，为3680万欧元，其中Evotec Innovate的未合作研发费用增长20% [17] - 销售、一般及行政费用（SG&A）增加2100万欧元，同比增长46%，主要由于全球职能人员增加、设施折旧增加以及美国上市相关费用 [18] - 调整后EBITDA为3360万欧元，略低于去年同期的3620万欧元，主要由于能源和材料成本上升、并购费用增加以及SG&A费用上升 [20] - 净亏损为1.012亿欧元，主要由于对Exscientia的股权投资公允价值调整，导致非现金损失9730万欧元 [21] 各条业务线数据和关键指标变化 - Execute业务收入（包括内部收入）增长26%至3.51亿欧元，EBITDA为5470万欧元，高于去年同期的5190万欧元 [26] - Innovate业务收入增长36%至7800万欧元，主要由于精准医学需求强劲，但EBITDA仍为负值 [27] - Just-Evotec Biologics在2022年上半年贡献收入2190万欧元，同比增长23% [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在美国市场的表现强劲，受益于美元走强，外汇因素对收入产生积极影响 [13][22] - 欧洲市场方面，公司在法国图卢兹的J.POD设施预计将于2023年动工，进一步扩展欧洲市场的生物制剂制造能力 [54] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续推进精准医学平台，特别是在靶向蛋白降解、iPSC细胞疗法和生物制剂制造领域 [6][36][48] - 公司与BMS、Almirall、Boehringer Ingelheim等合作伙伴签署了多项新协议，进一步扩展了合作范围 [7][37][40] - 公司通过收购Rigenerand增强了细胞疗法的制造能力，特别是在iPSC细胞疗法领域 [47][48] - Just-Evotec Biologics的生物制剂制造平台正在快速扩展，预计未来几年将带来显著的收入增长 [52][61] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管生物技术行业的融资环境有所挑战，但公司未观察到业务流入的显著影响，预计2023年需求依然强劲 [5] - 公司面临能源和材料成本上升的压力，但管理层表示这不会阻碍公司的发展 [11][13] - 公司预计未来几年将有多个重要里程碑，进一步推动业务增长和盈利能力 [5][12] 其他重要信息 - 公司流动性状况良好，现金及等价物为8.88亿欧元，支持未来的资本支出和投资计划 [31] - 公司在ESG（环境、社会和治理）方面取得进展，特别是在抗菌素耐药性（AMR）研究和开发方面 [69][70] 问答环节所有的提问和回答 问题: 公司当前的定价策略及成本转嫁能力 - 公司表示在新合同中能够较好地转嫁成本，但现有合同的成本转嫁需要时间 [77] 问题: 外汇对收入的影响及J.POD的投资节奏 - 公司解释了外汇对收入的积极影响，并详细说明了J.POD的投资计划和未来产能扩展 [79][80][81][82] 问题: Innovate业务的收入增长及里程碑预期 - 公司预计Innovate业务在2022年下半年将继续保持强劲增长，尽管里程碑收入存在不确定性 [90][93][94] 问题: 生物技术行业融资环境对公司业务的影响 - 公司表示未观察到融资环境对业务的显著影响，主要由于合作伙伴多为大型制药公司和资金充足的风险投资公司 [98][101][102][103] 问题: 新合作伙伴联盟的支付结构趋势 - 公司表示在新合作伙伴联盟中，支付结构保持稳定，且公司有能力优化交易结构 [105][106][107] 问题: 2022年EBITDA指引的调整原因 - 公司解释了EBITDA指引调整的原因，包括外汇、能源成本上升、SG&A费用增加等 [112][113][114] 问题: 2023年成本压力展望 - 公司预计2023年部分成本压力将持续，特别是能源和供应链成本 [117][118][119] 问题: 连续制造与传统批处理的成本对比 - 公司预计连续制造可以将抗体生产成本降低50% [122][123] 问题: Just-Evotec Biologics的客户吸引力及图卢兹设施的进展 - 公司表示Just-Evotec Biologics的客户吸引力显著增强，图卢兹设施的客户兴趣也在逐步增加 [128][130][131][132] 问题: 与Sanofi的合作协议进展 - 公司与Sanofi的合作协议预计将在2023年年中结束，相关团队将逐步转入Execute业务 [135][136][137] 问题: Rigenerand收购的战略意义 - 公司表示Rigenerand的收购增强了细胞疗法的制造能力，特别是在iPSC细胞疗法领域 [139][141][142] 问题: 潜在电力中断对公司运营的影响 - 公司表示已采取措施应对潜在的电力中断风险，特别是在德国和意大利 [145][147][148][149]

业绩总结 - Evotec SE在2022年上半年实现收入3.369亿欧元，同比增长24%[9] - 基础业务收入增长26%[9] - 调整后的集团EBITDA为3360万欧元，同比下降7%[13] - 2022年上半年毛利率为18.8%，较2021年上半年的20.8%有所下降[13] - 2022年集团总收入预期为7.15亿至7.35亿欧元，较2021年的6.18亿欧元显著增长[9] 用户数据与合作 - Evotec在2022年上半年新签项目数量超过2021财年[40] - Evotec的项目价值在2022年上半年显著高于2021财年[40] - Evotec在2022年上半年与超过15个合作伙伴的18个项目保持良好的合作基础[38] 研发与技术进展 - Evotec在精准医学平台方面的研发效率持续提升，特别是在数据驱动的研发流程中[28] - Evotec在肾病和糖尿病领域的E.MPD项目中，里程碑付款可达1.8亿美元[29] - Evotec在多靶点和AI/ML驱动的医疗皮肤病学项目中，每个项目的付款可高达2.3亿欧元[25] - Evotec的细胞治疗研究在2022年上半年取得显著进展，特别是在iPSC基础的细胞类型生产方面[29] - Evotec的生物制剂业务在2022年上半年实现强劲增长，新签合同的价值显著高于2021财年[40] 财务健康与展望 - 公司的流动性状况良好，流动资金为8.879亿欧元[19] - 公司的净债务比率（不包括IFRS 16）为-6.4倍，显示出强劲的财务健康状况[19] - 调整后的EBITDA预期为1.05亿至1.20亿欧元，2021年为8,500万至1亿欧元[49] - 2022年未合作研发预算为7,000万至8,000万欧元，较2021年的5,800万欧元增长约30%[48] - 预计基础业务将持续增长超过15%[53] 未来计划与临床试验 - 计划在2022年启动多个临床试验并推进共同拥有的管线项目[53] - 2022年下半年将启动与Bayer在肾脏疾病领域的合作[48] - 预计2022年将启动EVT201在失眠领域的III期临床试验[42] - 计划在2022年启动与Bayer在妇科领域的II期临床试验[42] - 2022年将继续推进与多家合作伙伴的临床试验和项目[53]

收入与财务表现 - 公司集团收入增长24%至3.369亿欧元，主要受基础业务强劲需求推动[5] - 集团收入同比增长24%，达到3.369亿欧元，基础业务增长26%至3.301亿欧元[28] - 2022年上半年，Evotec的总收入为336,875千欧元，同比增长24.2%，较2021年同期的271,302千欧元有所增长[105] - 公司2022年上半年总收入为336,875千欧元，其中EVT Execute部门贡献258,847千欧元，EVT Innovate部门贡献78,028千欧元[128] - 2022年上半年总收入为336,875千欧元，其中服务费和基于FTE的研究支付占311,516千欧元，美国市场贡献182,051千欧元[134] 部门收入与表现 - EVT Execute部门收入增长26%至3.51亿欧元，EVT Innovate部门收入增长36%至7800万欧元[5] - EVT Execute部门收入增长26%至3.51亿欧元，基础业务表现强劲[39] - 公司2022年上半年调整后EBITDA为33,636千欧元，其中EVT Execute部门贡献54,689千欧元，EVT Innovate部门亏损21,053千欧元[128] - 2022年上半年调整后的EBITDA为33,636千欧元，其中EVT Execute部门贡献54,689千欧元，EVT Innovate部门亏损21,053千欧元[131] 财务预测与目标 - 公司预计2022年全年收入将在7.15亿至7.35亿欧元之间，调整后的EBITDA预计在1.05亿至1.2亿欧元之间[9] - 公司2022年上半年收入预期调整为7.15亿至7.35亿欧元，较之前的7亿至7.2亿欧元有所提升[74] - 公司预计2022年调整后的EBITDA为1.05亿至1.2亿欧元，按固定汇率计算为8500万至1亿欧元[76] - 公司预计到2025年收入将超过10亿欧元，调整后的EBITDA将达到至少3亿欧元[79] - 公司计划到2025年将研发投资增加到超过1亿欧元[79] 研发与投资 - 公司与Bristol Myers Squibb的蛋白质降解联盟取得显著进展，潜在交易价值可达50亿美元[18] - 公司与Almirall、Boehringer Ingelheim、Eli Lilly、Janssen和Sernova等公司签署了新的药物发现和开发合作协议[17] - Just-Evotec Biologics在生物制造领域取得进展，与Alpine Immune Sciences签署了新的开发协议[21] - 公司投资了Centauri Therapeutics、IMIDomics、Tubulis和Sernova等多家有前景的公司[24] - 公司启动了Aurobac Therapeutics合资企业，专注于下一代抗菌药物和诊断技术[24] - 公司计划在2022年投入7000万至8000万欧元用于非合作研发项目[77] - 2022年上半年，Evotec的研发费用为36,838千欧元，较2021年同期的35,434千欧元略有增加[105] - 公司2022年上半年研发费用为36,838千欧元，主要来自EVT Innovate部门的42,028千欧元[128] 收购与扩展 - 公司收购Rigenerand Srl，扩展其在细胞治疗领域的cGMP制造能力[27] - 公司收购了意大利Rigenerand Srl的全部股份，交易金额为2300万欧元[64][65] - 2022年6月30日，公司收购了意大利Rigenerand Srl 100%的股份，收购价格为2300万欧元[170][171] 现金流与财务状况 - 经营活动产生的现金流为2.406亿欧元，主要受益于与BMS合作的预付款[44] - 2022年上半年经营活动产生的现金流量净额为240,607千欧元，较2021年同期的41,105千欧元大幅增加[110] - 2022年上半年投资活动产生的现金流量净额为-206,857千欧元，主要用于购买流动资产、关联公司投资和固定资产[110] - 2022年上半年融资活动产生的现金流量净额为-45,805千欧元，主要由于贷款偿还和租赁义务的支付[110] - 公司2022年上半年现金及现金等价物净减少12,055千欧元，期末余额为696,992千欧元[110] - 截至2022年6月30日，Evotec的现金及现金等价物为696,992千欧元，较2021年底的699,326千欧元略有下降[102] - 2022年6月30日，公司现金及现金等价物为6.969亿欧元，与2021年12月31日的6.993亿欧元相比略有下降[160] 成本与费用 - 毛利率为18.8%，排除Just – Evotec Biologics的产能建设影响后，毛利率为27.3%[30] - 研发费用增加4%至3680万欧元，其中非合作研发费用增长19.6%至3330万欧元[31] - 销售、一般及行政费用增加45%至6740万欧元，主要由于人员扩张和咨询费用增加[32] - 公司2022年上半年销售、一般及行政费用为67,397千欧元，其中EVT Execute部门占54,139千欧元[128] 净亏损与投资亏损 - 净亏损1.012亿欧元，主要由于对Exscientia plc的股权投资亏损9770万欧元[38] - 2022年上半年，Evotec的净亏损为101,179千欧元，而2021年同期为净盈利112,717千欧元[105] - 公司2022年上半年净亏损为101,179千欧元，而2021年同期净利润为112,717千欧元[110] 资产与负债 - 2022年上半年，Evotec的总资产为2,293,715千欧元，较2021年底的2,235,161千欧元有所增长[102] - 2022年上半年，Evotec的股东权益为1,275,539千欧元，较2021年底的1,377,685千欧元有所下降[102] - 2022年上半年，Evotec的合同负债为133,968千欧元，较2021年底的112,061千欧元有所增加[102] - 2022年上半年，Evotec的长期投资为199,545千欧元，较2021年底的268,793千欧元有所减少[102] - 2022年6月30日，长期投资公允价值为1.881亿欧元，较2021年12月31日的2.687亿欧元有所下降[160] - 2022年6月30日，公司非流动合同负债为1.928亿欧元，较2021年12月31日的3347.6万欧元大幅增加[160] - 2022年6月30日，公司其他非流动金融资产为511.1万欧元，与2021年12月31日的514.8万欧元基本持平[160] 员工与业务扩张 - 员工总数增加8%至4521人，主要由于业务扩张[58] 股票表现与市场影响 - 公司股票在2022年上半年下跌了46%，表现逊于TecDAX和MDAX指数[92] - Evotec的ADR在2022年上半年下跌约50%，主要由于生物科技板块的普遍抛售以及拜耳停止开发P2X3受体拮抗剂eliapixant的决定[97] 经济与市场预测 - 公司预计2022年通胀和能源价格上涨将对业务产生不利影响，但外汇效应将部分抵消这些影响[75] - 公司预计2022年德国经济增长率为2.5%，通胀率为6.8%[71] - 公司预计全球经济增长将从2021年的5.7%下降至2022年的2.9%[70] 其他财务与运营细节 - 2022年上半年库存增加主要由于Just-Evotec Biologics Inc.在美国的库存积累，主要材料包括消耗品、细胞培养基和纯化树脂[138] - 2022年上半年预付费用和其他流动资产增加，主要由于支付了2300万欧元用于收购Rigenerand Srl，以及年初支付的全年许可证和维护费用[142] - 2022年上半年长期股权投资减少，主要由于新增投资720万欧元，同时期内累计亏损780万欧元[146] - 2022年上半年新增投资包括对Autobahn Labs LLC、Curexsys GmbH、Dark Blue Therapeutics LTD和Ouantro Therapeutics GmbH的投资[147] - 2022年上半年物业、厂房和设备增加7490万欧元，主要由于Just-Evotec Biologics EU SAS的新J.POD建设预付款和在建工程增加4680万欧元[150] - 2022年上半年无形资产（不包括商誉）减少390万欧元至2700万欧元，主要由于客户名单摊销340万欧元[151] - 2022年上半年短期和长期贷款负债减少3660万欧元至3.259亿欧元，主要由于偿还了3500万欧元的3年期本票[152] - 当前准备金减少，主要与2022年第一季度支付2021年奖金有关[154] - 当前递延收入增加，主要由于美国国防部额外报销140万欧元，用于J.POD生产设施建设[155] - 其他流动负债从1260万欧元减少至1190万欧元，减少了70万欧元[156] - 非流动合同负债增加，主要由于2022年上半年百时美施贵宝的预付款，从1.455亿欧元增至3.268亿欧元[157] - 2022年上半年，公司向管理委员会成员授予了139,229股股票奖励，总授予量为382,784股[158]

收入增长 - 2021年总收入为6.18亿欧元，同比增长23%，主要得益于有机增长、里程碑收入和材料回收收入的增加[380][381] - 里程碑和许可支付收入从2020年的1710万欧元增至2021年的4950万欧元，增长189%，主要由于与BMS和Takeda合作的里程碑收入实现[382] - EVT Execute部门总收入从2020年的5.099亿欧元增至2021年的6.102亿欧元，增长20%，主要由于外部客户的强劲表现和内部研发项目的支持[385] - EVT Innovate部门总收入从2020年的1.068亿欧元增至2021年的1.47亿欧元，增长38%，主要由于里程碑收入的增加[386] - 2021年公司收入为6.18亿欧元，较2020年的5.009亿欧元增长23.4%[424] 毛利率变化 - 2021年毛利率为24.5%，较2020年的25.1%有所下降，主要由于J.POD® 1 US设施的启动成本和外汇波动的影响[387] - 2021年EVT Execute部门的毛利率从2020年的24.9%下降至20.9%，主要由于J.POD® 1 US设施的产能建设以及Sanofi收入的减少[388] - 2021年EVT Innovate部门的毛利率从2020年的8.6%增至24.9%，主要由于4520万欧元的里程碑收入[389] 费用增加 - 2021年研发费用为7220万欧元，同比增长12.9%，主要由于专有创新项目（如QRBeta）的支出增加[390] - 2021年销售、一般和行政费用为1.054亿欧元，同比增长37%，主要由于人员相关费用和咨询成本的增加[394] - 2021年非合作研发费用为5810万欧元，较2020年的4640万欧元增长25.2%[425] 营业利润与亏损 - 2021年EVT Execute部门营业收入从2020年的7740万欧元减少到6310万欧元，减少了1430万欧元，降幅为18%，主要由于J.POD® 1美国设施的启动成本、汇率波动负面影响以及Sanofi对Toulouse站点的付款结束[412] - 2021年EVT Innovate部门营业亏损从2020年的2880万欧元减少到2210万欧元，减少了670万欧元，降幅为23%，主要由于里程碑和许可收入增加带来的2740万欧元毛利润增长[413] 投资与融资 - 2021年投资公允价值调整增加222.3百万欧元，主要由于对Exscientia Ltd.的投资公允价值增加，其中116.1百万欧元是由于会计方法变更，131.1百万欧元是由于Exscientia Ltd.在2021年9月30日在美国首次公开募股[404] - 2021年11月8日，公司完成ADS公开发行，净收益为4.031亿欧元[438] - 2021年10月，公司与Bpifrance签署了4330万欧元的贷款协议，用于支持J.POD® EU建设，利率为0.55%[439] - 2021年资本支出计划为7500万至8000万欧元，用于公司增长和扩展，包括完成Redmond的J.POD®设施和Toulouse的第二个J.POD®设施[453] 现金流 - 2021年经营活动产生的现金流为1.222亿欧元，主要来自2.155亿欧元的净收入和9270万欧元的非现金费用[457] - 2021年投资活动使用的现金流为2.439亿欧元，包括1.237亿欧元的当前投资和1.189亿欧元的固定资产购买[460] - 2021年融资活动提供的现金流为3.984亿欧元，主要来自4.031亿欧元的资本增加和3080万欧元的借款[464] 客户与业务 - 2021年客户数量为842家，较2020年的829家略有增加[433] - 2021年贡献超过100万欧元收入的客户数量为97家，较2020年的86家有所增加[434] - 2021年重复业务率为91%，较2020年的90%略有提升[437] - 公司通过第三方知识产权许可和合作协议支付里程碑费用和收入分成，收入分成比例通常为低两位数百分比，最高可达50%[449] 外汇与利率 - 2021年外汇净收益为780万欧元，而2020年外汇净损失为690万欧元，主要由于美元和英镑对欧元汇率分别上涨约8%和7%[407] - 公司2021年51%的收入和22%的成本以美元计价，12%的收入和20%的成本以英镑计价[723] - 公司通过远期合约和现货交易对冲美元和英镑的汇率波动风险[724] - 2021年公司通过利率互换锁定800万欧元信贷额度的固定利率为1.45%和1.47%[730] 其他财务指标 - 2021年无形资产减值损失为68.3万欧元，较2020年的324.4万欧元减少78.9%，主要由于DG070项目的临床活动减少[397] - 其他营业收入从2020年的7220万欧元增加到2021年的7350万欧元，增长了130万欧元，增幅为1.8%，主要由于2021年法国符合条件的项目数量增加以及意大利Aptuit Verona站点从2021年6月起符合新的研发税收抵免计划[399] - 2021年利息收入从2020年的130万欧元增加到230万欧元，增长了90万欧元，增幅为69.7%，主要由于公司整体现金状况改善，特别是2021年11月在美国上市后[402] - 2021年利息支出从2020年的850万欧元增加到930万欧元，增长了80万欧元，增幅为9.3%，主要由于2021年长期银行贷款增加30万欧元，利率互换重新估值增加100万欧元，以及租赁负债利息支出增加60万欧元[403] - 2021年所得税和递延税费用从2020年的1960万欧元增加到2220万欧元，主要由于当前税费用增加，其中所得税从2020年的1210万欧元增加到2021年的1670万欧元[408] - 2021年净利润为2.155亿欧元，较2020年的630万欧元增长3333%，主要由于长期投资的其他收入增加2.238亿欧元[428] - 2021年调整后EBITDA为1.073亿欧元，较2020年的1.067亿欧元增长1%[431] - 2021年EVT Execute部门调整后EBITDA从2020年的1.293亿欧元减少到1.248亿欧元，减少了450万欧元，降幅为3%，主要由于销售、一般和行政费用增加2220万欧元[418] - 2021年EVT Innovate部门调整后EBITDA从2020年的-2270万欧元增加到-1750万欧元，增加了520万欧元，主要由于里程碑和许可收入增加带来的2740万欧元毛利润增长[419] - 截至2021年12月31日，公司现金及现金等价物为6.993亿欧元，短期投资为1.589亿欧元[438] - 2021年公司应收账款中，单一客户占比23%，2020年为9%[732]

财务数据和关键指标变化 - 2021年收入同比增长23%，达到6.27亿欧元，主要得益于基础业务的积极发展和多个里程碑的实现 [21] - 毛利率为24.5%，略低于去年的25%，主要由于图卢兹站点的赛诺菲补贴结束和不利的外汇影响 [21] - 调整后的EBITDA为1.073亿欧元，同比增长18% [24] - 净收入为2.155亿欧元，受益于Exscientia IPO带来的非经营性收入 [24] - 2022年收入指引为7亿至7.2亿欧元，同比增长约15% [17] - 2022年调整后EBITDA指引为1.05亿至1.2亿欧元，预计将保持稳定或强劲增长 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 - Execute业务收入同比增长20%，达到5.1亿欧元，主要受集成服务（EVOiR&D）和基础业务需求增长的推动 [28] - Innovate业务收入同比增长38%，达到1.47亿欧元，主要得益于精准医学平台的需求增长和新合作伙伴关系的扩展 [28] - Innovate业务的研发支出为8190万欧元，同比增长17%，显示公司对创新项目和长期可持续性的持续投资 [29] - Just-Evotec Biologics业务在2022年预计将实现显著增长，增长率预计超过30% [69] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在2021年成功在纳斯达克上市，进一步扩大了在美国市场的业务 [8] - 公司在欧洲和美国的J.POD设施（Redmond和Toulouse）正在扩展，预计将成为未来收入和利润的重要来源 [38] - 公司在全球范围内吸引了超过600名新员工，其中30%为博士，进一步增强了公司的科研实力 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司长期战略“Action Plan 2025”旨在通过创新平台和技术提升研发效率，目标是到2025年实现超过10亿欧元的收入和3.25亿欧元的调整后EBITDA [57] - 公司正在通过精准医学平台、分子患者数据库和iPSC技术等创新平台推动药物发现和开发的转型 [43][44] - 公司在生物制剂领域通过Just-Evotec Biologics业务展示了全连续制造技术的潜力，预计将显著降低成本和提升效率 [56] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2022年的增长前景表示乐观，预计收入将实现双位数增长，并继续投资于战略扩展和平台升级 [17][18] - 管理层提到，尽管面临能源成本上升和供应链压力，公司仍处于强劲的财务状况，能够消化部分成本上涨 [9][61] - 管理层强调，公司在精准医学和iPSC技术等领域的投资将进一步提升研发成功率和市场竞争力 [43][44] 其他重要信息 - 公司在2021年成功完成了Exscientia的IPO，并从中获得了2.25亿欧元的非经营性收入 [24] - 公司在2021年投入了1.189亿欧元的资本支出，主要用于J.POD设施和其他扩展项目 [32] - 公司计划在2022年继续投资于战略扩展，预计资本支出将达到2.5亿至3亿欧元 [83] 问答环节所有提问和回答 问题: 2022年EBITDA指引低于预期，未来利润率展望如何 [59] - 管理层表示，EBITDA受里程碑驱动，短期波动较大，但长期来看，随着里程碑组合的增加，利润率将保持稳定或上升 [60] 问题: 2021年EVOequity投资金额及2022年预期 [64] - 2021年EVOequity投资金额为2200万欧元，2022年将根据具体机会进行投资，预计将有较强的投资机会 [66][67] 问题: Just-Evotec Biologics业务在2022年的增长预期 [64] - Just-Evotec Biologics业务在2022年预计将实现显著增长，增长率预计超过30% [69] 问题: 生物技术行业融资环境对公司业务的影响 [71] - 管理层表示，尽管融资环境有所放缓，但公司订单未受影响，预计2022年下半年融资环境将有所改善 [73] 问题: 与BMS的合作进展及未来里程碑预期 [71] - 公司与BMS的合作进展顺利，预计2022年将有多个里程碑实现，特别是在神经和靶向蛋白降解领域 [74] 问题: 公司现金余额的使用计划 [71] - 公司计划将现金主要用于J.POD设施的扩展、研发平台的升级以及EVOequity投资，预计2022年资本支出为2.5亿至3亿欧元 [76][77] 问题: 能源成本和工资通胀对利润率的影响 [81] - 公司预计2022年能源成本将上涨30%，工资通胀预计为3%-4%，这些因素已纳入EBITDA指引 [83][84] 问题: 2022年研发投资的优先领域 [87] - 公司优先投资于精准医学平台、分子患者数据库和iPSC技术，以提升研发成功率和市场竞争力 [88] 问题: 2022年EBITDA指引是否已包含里程碑收入 [89] - 2022年EBITDA指引基于风险调整后的里程碑预期，存在超额完成的可能性 [90] 问题: Innovate业务的长期增长指标 [92] - 公司通过监控里程碑和特许权使用费的增长来评估Innovate业务的长期增长，预计未来几年将实现强劲增长 [93]

财务数据和关键指标变化 - 2021年上半年收入同比增长17%，调整外汇和投资组合影响后有机增长率为27% [13] - 毛利率为20.8%，低于去年的23%，主要由于Sanofi对Toulouse站点的补贴结束 [14] - 研发费用同比增长90%，主要由于多平台扩展和共同拥有管线的推进 [14] - 销售、一般及行政费用（SG&A）增长27%，主要用于支持有机和无机增长 [15] - 调整后EBITDA为3620万欧元，符合预期，但部分里程碑收入推迟至下半年 [16] - 净收入为1.119亿欧元，受益于Exscientia/Evo股权公允价值调整的一次性收益 [17] - 预计2021年全年收入将在5.5亿至5.7亿欧元之间，EBITDA预计在1.05亿至1.2亿欧元之间 [57] 各条业务线数据和关键指标变化 - Execute业务线收入同比增长18%，达到2.37亿欧元，主要由于集成服务和基础业务的强劲需求 [21] - Innovate业务线收入同比增长27%，达到5730万欧元，主要由于精准医学需求增加和新合作伙伴的扩展 [22] - Innovate业务的调整后EBITDA为负1570万欧元，主要由于研发和SG&A投资的增加 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 全球市场表现均衡，合作伙伴组合多样化，符合公司创新中心的战略目标 [26] - 由于美元对欧元贬值，收入受到1150万欧元的负面影响 [25] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于通过共同拥有资产创建行业最大的特许权使用费池，P2X3项目是这一长期战略的重要组成部分 [6][44] - 公司正在扩展其J.POD生物制剂生产能力，以应对全球生物制剂产能短缺 [42][43] - 公司计划在纳斯达克上市，以增加美国机构投资者的参与并加速在美国的业务扩展 [35] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对未来充满信心，预计下半年将有重要的里程碑收入和新的交易 [77][78] - 公司认为外部创新的大趋势将持续，并计划通过2025年行动计划实现长期增长目标 [58] - 公司强调ESG（环境、社会和治理）承诺，并将其纳入组织目标和员工个人目标 [53][54] 其他重要信息 - 公司宣布J.POD 1美国站点将在2021年第四季度投入运营，这是全球最大的生物制剂生产基地之一 [41] - 公司与BMS在蛋白质降解领域的合作扩展到新的疾病领域，显示出该平台的潜力 [47] - 公司推出了PROTECT计划，旨在为未来的大流行病做好准备，提供治疗性抗体解决方案 [50][51] 问答环节所有的提问和回答 问题: AI在药物发现中的应用及Evotec的定位 [61] - 公司应用AI和机器学习于小分子、生物制剂、细胞疗法和基因疗法，并通过与顶级制药公司和生物技术公司的合作优化算法 [61][62] - 公司通过Panomics和PanHunter平台推动数据预测和分析工具的开发 [64] 问题: J.POD 1的产能扩展计划 [68] - J.POD 1目前有两列生产线，未来可扩展至六列，预计未来24个月内将达到满负荷生产 [69][70] - 公司计划在欧洲建设J.POD 2，采用与J.POD 1相同的蓝图 [73] 问题: 2021年EBITDA指引的可信度 [75] - 公司对下半年EBITDA增长充满信心，主要由于临床试验站点的重新开放和IND申请流程的加速 [77] - 公司预计将有新的交易和里程碑收入，尽管部分数据点的结果存在不确定性 [78] 问题: 纳斯达克上市的计划 [84] - 公司计划通过纳斯达克上市增加美国机构投资者的参与，并支持在美国的业务扩展 [85][86] - 上市将有助于公司获得更多资金用于J.POD扩展和其他资本支出项目 [88] 问题: 公司如何管理快速增长带来的挑战 [84] - 公司通过严格控制质量和客户满意度来管理增长，合作伙伴保留率超过90% [90][91] 问题: 特许权使用费池的实现时间 [93] - 公司预计2024年至2026年将有首批特许权使用费收入，P2X3项目是其中的重要组成部分 [94] 问题: 蛋白质降解平台与BMS的合作 [93] - 公司与BMS在蛋白质降解领域的合作已扩展到新的疾病领域，显示出该平台的潜力 [95][96] 问题: J.POD在应对全球生物制剂需求中的作用 [98] - J.POD将通过优化抗体生产成本，提高全球生物制剂的可得性，特别是在传染病领域 [100][101] 问题: 如何管理共同拥有资产组合的优先级 [103] - 公司通过专家团队和合作伙伴的尽职调查条款管理资产优先级，确保特许权使用费池的优化 [104][105] 问题: 合作伙伴在创新项目中的决策权 [107] - 合作伙伴在项目推进中拥有主要决策权，但如果停止投资，资产将回归公司 [107][108]

业绩总结 - Evotec SE在2021年上半年实现集团收入2.713亿欧元，同比增长17%[11] - 调整后的集团EBITDA为3620万欧元，同比下降23%[11] - Evotec SE在2021年上半年实现净收入1.127亿欧元，较2020年上半年的730万欧元增长超过100%[18] - H1 2021的EBITDA为4730万欧元，较H1 2020的3860万欧元增长[27] - Q2 2021的客户合同收入为1.382亿欧元，较Q2 2020的1.116亿欧元增长24%[29] 用户数据 - Evotec SE的客户收入结构中，生物技术公司占36%，中型制药公司占41%[25] - 2021年6月30日的应收账款减少至7980万欧元，符合50-60天的目标范围[69] 未来展望 - Evotec SE确认2021年收入预期为5.5亿至5.7亿欧元，调整后的EBITDA预期为1.05亿至1.2亿欧元[11] - 2021年总集团收入预期为5.5亿至5.7亿欧元（在恒定汇率下为5.65亿至5.85亿欧元）[59] - 2020-2025年关键绩效指标目标为收入超过10亿欧元，调整后EBITDA达到3亿欧元[61] 新产品和新技术研发 - J.POD® 1在美国的开业将为生物制药提供灵活的生产能力，初步运营定于2021年第四季度[39] - 公司在多个项目中取得进展，包括EVT201（失眠）、BAY-1817080（慢性咳嗽、过度活跃膀胱、神经性疼痛等）[48] - P2X3拮抗剂eliapixant（BAY1817080）在IIb期临床试验中显示出统计学显著的疗效[50] 市场扩张和并购 - "Campus Levi-Montalcini"的收购将提供75,000平方米的现代科学和高等设施，支持长期增长[37] - 欧洲生物制药市场急需本地供应能力，J.POD® 2 EU项目将提升运营效率[41] - 公司与BMS的蛋白质降解合作关系自2018年起延续并扩展，前期投资为6500万美元[46] 负面信息 - 调整后的集团EBITDA同比下降23%，主要受到J.POD® 1美国生产启动前的计划性产能建设影响[11] - Evotec SE的毛利率为20.8%，较2020年上半年的23.0%有所下降[20] 其他新策略和有价值的信息 - 公司在2021年上半年实现100%可再生能源的采购，预计在2022年第二季度通过更换供暖系统每年节省约800吨二氧化碳排放[53] - 公司ESG评级在2021年1月从BBB提升至A，ISS ESG评级在2021年5月从C-提升至C[53] - 公司在多个治疗领域的临床项目中取得进展，包括免疫学、肿瘤学和代谢疾病等[48]

财务数据和关键指标变化 - 2021年第一季度收入同比增长11%，剔除汇率影响后增长17% [13] - 毛利率为23.1%，低于去年，主要由于Sanofi Toulouse补贴的终止和里程碑收入减少 [14] - 研发费用同比增长23%，主要由于平台扩展和共同拥有管线的推进 [15] - 调整后EBITDA为2110万欧元，符合预期 [17] - 净收入为5270万欧元，受益于Exscientia股权公允价值调整的一次性收益 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 - Execute业务收入为1.37亿欧元，同比增长16%，毛利率为21.4%，低于去年的29.3% [20][21] - Innovate业务收入为2820万欧元，同比增长21%，主要由于精准医学需求增加 [22] - Innovate业务的调整后EBITDA为-720万欧元，主要由于研发和SG&A投资增加 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 基础业务收入剔除组合和汇率影响后增长28%，显示出强劲的扩展 [18] - 由于美元对欧元贬值，汇率对收入产生了600万欧元的负面影响 [24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司推出了“2025行动计划”，目标是成为数据、科学和多模态领域的领导者 [7] - 公司正在通过数据驱动的研发平台加速药物发现，并计划通过共同拥有的管线创造长期价值 [9][10] - 公司正在扩展生物制剂平台，特别是J.POD 1和J.POD 2的建设，以满足未来十年对新型生物制剂的强劲需求 [36] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管COVID-19疫情仍在持续，公司对2021年目标和中长期展望充满信心 [5] - 公司预计2021年集团收入在5.6亿至5.7亿欧元之间，EBITDA在1.05亿至1.2亿欧元之间 [41] - 公司预计随着临床中心的重新开放，合作项目的开发活动将增加，特别是在共同拥有的管线方面 [30] 其他重要信息 - 公司在ESG（环境、社会和治理）方面取得了进展，并已将ESG目标纳入员工个人目标 [39][40] - 公司正在通过BRIDGE项目将学术机构的研究成果转化为商业化机会，特别是在肾脏和肝脏疾病领域 [37][38] 问答环节所有的提问和回答 问题: OxVax合作的细节 - OxVax是一个基于iPS细胞衍生元素的平台项目，公司作为投资者支持该项目，并利用自身的iPSC平台进行协同 [45] 问题: 与BMS合作的蛋白质降解策略 - 公司使用质谱平台进行蛋白质降解研究，但未透露更多合作细节 [46] 问题: EVT801的进展 - EVT801预计将在2021年底或2022年初进入临床阶段，合作伙伴Kazia Therapeutics展示了良好的科学洞察力 [47][48] 问题: 运营收入的预期 - 运营收入的主要组成部分包括研发税收抵免和Sanofi的报销，预计将保持稳定 [55] 问题: CureBeta项目的进展 - CureBeta项目进展顺利，公司正在与制药和风投合作伙伴讨论多种选择，包括授权或成立公司 [59][60] 问题: 数据的货币化 - 公司已经通过与Novo Nordisk和Chinook Therapeutics的合作开始货币化数据，特别是在肾脏疾病领域 [61][62] 问题: Exscientia的整合 - 公司与Exscientia有合资企业，正在将AI技术整合到药物发现过程中 [64][65] 问题: J.POD的预期损失 - J.POD预计在运营初期将达到盈亏平衡或略有盈利 [70] 问题: 共同拥有管线的版税 - 公司预计将在2025年后从共同拥有的管线中获得版税收入 [72][73] 问题: BRIDGE项目的知识产权 - BRIDGE项目的知识产权由学术机构授权给项目，合作伙伴没有直接权利 [78][79] 问题: 细胞疗法的工业化 - 公司在细胞疗法工业化方面处于领先地位，特别是在自动化和规模化生产方面 [91][92] 问题: 临床开发团队的扩展 - 公司已经拥有丰富的临床和监管经验团队，并通过INDIGO包为合作伙伴提供从临床前到临床的全面服务 [94][95]