文章核心观点 - 子午线银行（Meridian Bank）评级升至Zacks Rank 2（买入），反映盈利预期上升，有望推动股价上涨 [1][4] 分组1：Zacks评级系统优势 - Zacks评级仅基于公司盈利情况，对个人投资者判断短期股价走势有用，因华尔街分析师评级多受主观因素影响 [1][2] - Zacks评级系统利用盈利预期修正的力量，将股票分为五组，有良好外部审计记录，Zacks Rank 1股票自1988年以来平均年回报率达+25% [5][6] 分组2：盈利预期对股价的影响 - 公司未来盈利潜力变化与短期股价走势强相关，机构投资者会根据盈利预期调整股票公允价值并买卖，导致股价变动 [3] - 子午线银行盈利预期上升和评级上调意味着公司业务改善，投资者认可将推动股价上涨 [4] 分组3：子午线银行盈利预期情况 - 截至2025年12月财年，公司预计每股收益2.07美元，较上年报告数字变化42.8% [7] - 过去三个月，Zacks对该公司的共识预期提高了13.4% [7] 分组4：评级结论 - Zacks评级系统对超4000只股票的“买入”和“卖出”评级比例均衡，仅前5%为“强烈买入”，接下来15%为“买入” [8] - 子午线银行升至Zacks Rank 2，处于Zacks覆盖股票前20%，暗示短期内股价可能上涨 [9]

文章核心观点 - 公司通过排名系统和风格评分系统寻找优质股票，子午线银行（MRBK）是值得关注的价值股，当前可能被低估且盈利前景良好 [1][3][8] 投资方法 - 价值投资是在任何市场环境中寻找优质股票的流行方式，价值投资者会使用各种方法和估值指标 [2] - 公司开发了风格评分系统，价值投资者可关注其中的“价值”类别，“价值”类别获“A”级且高扎克斯排名的股票是市场上最强劲的价值股 [3] 子午线银行（MRBK）情况 - MRBK当前扎克斯排名为2（买入），价值评分为A，市盈率为9.40，低于行业平均的11.13，过去一年其远期市盈率最高达11.01，最低为5.45，中位数为7.19 [4] - MRBK市净率为1.11，低于行业平均的1.34，过去一年其市净率最高达1.14，最低为0.58，中位数为0.78 [5] - MRBK市销率为0.95，低于行业平均的1.88，部分人因销售收入难以操纵而更青睐该指标 [6] - MRBK市现率为8.44，低于行业平均的25.19，过去一年其市现率最高达11.06，最低为5.04，中位数为7.09，该指标可用于寻找被低估且现金流前景良好的公司 [7]

文章核心观点 - 美瑞迪安银行（Meridian Bank）本季度财报表现出色，但基于当前盈利预测修正趋势，股票近期或跑输市场，行业表现对其也有重要影响；第一联合公司（First United Corporation）尚未公布财报，市场有相关预期 [1][6][9] 美瑞迪安银行财报情况 - 本季度每股收益0.49美元，击败Zacks共识预期的0.34美元，去年同期为0.05美元，本季度盈利惊喜为44.12% [1] - 上一季度预期每股收益0.35美元，实际为0.42美元，盈利惊喜为20% [1] - 过去四个季度，公司三次超越共识每股收益预期 [2] - 截至2024年12月季度营收2859万美元，超越Zacks共识预期6.91%，去年同期为2506万美元，过去四个季度公司四次超越共识营收预期 [2] 美瑞迪安银行股价表现 - 自年初以来，美瑞迪安银行股价上涨约14.3%，而标准普尔500指数涨幅为4% [3] 美瑞迪安银行未来展望 - 股票近期价格走势和未来盈利预期的可持续性主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [3] - 盈利前景可帮助投资者判断股票走向，包括当前对未来季度的共识盈利预期及预期变化 [4] - 盈利预测修正趋势与短期股价走势有强相关性，可通过Zacks Rank追踪 [5] - 财报发布前，美瑞迪安银行盈利预测修正趋势不利，当前Zacks Rank为4（卖出），股票近期或跑输市场 [6] - 未来季度和本财年的盈利预测变化值得关注，当前未来季度共识每股收益预期为0.37美元，营收2658万美元，本财年共识每股收益预期为1.75美元，营收1.1519亿美元 [7] 行业情况 - Zacks行业排名中，东北银行行业目前处于250多个Zacks行业的前18%，排名前50%的行业表现比后50%的行业高出两倍多 [8] 第一联合公司情况 - 尚未公布截至2024年12月季度财报，预计本季度每股收益0.86美元，同比变化+4.9%，过去30天该季度共识每股收益预期未变 [9] - 预计本季度营收2049万美元，较去年同期增长7.9% [9]

净利润与每股收益 - 2024年第四季度净利润为560万美元，每股摊薄收益0.49美元；全年净利润为1630万美元，每股摊薄收益1.45美元，较上一年分别增长18.1%和23.4%[1][2][4] - 2024年第四季度净利润为5601000美元，基本每股收益为0.50美元，摊薄后每股收益为0.49美元[30][32] - 2024年全年净利润为16346000美元，基本每股收益为1.47美元，摊薄后每股收益为1.45美元[32] - 2024年第四季度，公司净利润为560.1万美元，基本每股收益为0.50美元，摊薄每股收益为0.49美元[36] - 2024年全年，公司净利润为2178.6万美元，基本每股收益和摊薄每股收益未提及[36] 贷款与存款情况 - 2024年贷款增长12%（扣除计划的租赁还款），存款增长近10%，主要来自可随时调整利率的货币市场账户[3] - 2024年第四季度商业贷款（不包括租赁）增长3480万美元，即2%；全年增长1.771亿美元，即12%[4] - 2024年第四季度存款增长2640万美元，即1%；全年增长1.819亿美元，即10%[4] - 贷款组合环比增长2280万美元，增幅1.1%，主要来自商业抵押贷款、建筑贷款和商业及工业贷款增长[19] - 总存款环比增加2640万美元，增幅1.3%，主要因货币市场账户和计息活期存款增加[20] 净息差与收益率 - 2024年第四季度净息差为3.29%，贷款收益率为7.17%；全年净息差为3.16%，贷款收益率为7.28%[4] - 2024年第四季度平均资产回报率和平均股权回报率分别为0.92%和13.01%；全年分别为0.70%和9.93%[4] - 2024年第四季度净利息收入环比增加106.3万美元，增幅5.80%，净息差增加9个基点至3.29%[10][14] - 2024年第四季度平均资产回报率为0.92%，平均股权回报率为13.01%[30] - 2024年第四季度净利息收益率（税等效）为3.29%，生息资产收益率（税等效）为6.81%[30] 股息分配 - 2025年1月23日，董事会宣布每股普通股季度现金股息为0.125美元，将于2月18日支付给2月10日登记在册的股东[4] 财富部门业务 - 财富部门2024年税前收入近翻倍至240万美元，2025年公司将投入更多资源发展该业务[5] 利息收支情况 - 2024年第四季度利息收入环比减少28.5万美元，利息支出环比减少134.8万美元[10] - 2024年第四季度，公司利息收入为4.0028亿美元，利息支出为2.0729亿美元，净利息收入为1.9299亿美元[36] - 2024年全年，公司净利息收入为7.0996亿美元，非利息收入为4.1339亿美元，非利息支出为7.9149亿美元[36] - 2024年第四季度，银行、财富和抵押三个业务板块的净利息收入分别为1.9178亿美元、7万美元和5.1万美元[36] - 2024年第四季度，银行、财富和抵押三个业务板块的非利息收入分别为266.9万美元、152.7万美元和908.4万美元[36] - 2024年全年，银行、财富和抵押三个业务板块的净利息收入分别为7.0706亿美元、14.6万美元和14.4万美元[36] - 2024年全年，银行、财富和抵押三个业务板块的非利息收入分别为757.6万美元、573.5万美元和2802.8万美元[36] 信贷损失拨备 - 第四季度信贷损失拨备从第三季度的230万美元增至360万美元，增加了130万美元[15] - 截至12月31日的季度净冲销率从0.11%升至0.34%，净冲销额增至710万美元[23] - 截至12月31日，信贷损失拨备与总投资贷款比率降至0.91%，特定准备金较9月30日减少410万美元[24] - 2024年12月31日，GAAP下信贷损失拨备为1.8438亿美元，贷款和其他金融应收款为203.0437亿美元[42] - 2024年12月31日，GAAP下信贷损失拨备与贷款和其他金融应收款的比率为0.91%[42] - 2024年第四季度信贷损失拨备为0.3572亿美元，2023年为0.4628亿美元[40] 非利息收支情况 - 非利息收入环比增加240万美元，增幅22.6%，主要因出售住宅抵押贷款服务权获利400万美元等因素[16] - 非利息支出环比增加86.5万美元，增幅4.2%，主要因占用和设备费用增加，部分被薪资和福利减少抵消[17] 资产与权益情况 - 截至12月31日，总资产较9月30日减少190万美元，降幅0.1%，至24亿美元[18] - 总股东权益从9月30日的基础上增加410万美元，截至12月31日达到1.715亿美元[21] - 不良贷款较9月30日减少1.8万美元，至4510万美元，不良贷款与总贷款比率降至2.19%[22] - 2024年第四季度普通股每股账面价值为15.26美元，有形普通股每股账面价值为14.93美元[30] - 2024年第四季度总股权/总资产比率为7.19%，有形普通股权益/有形资产（公司）比率为7.05[30] - 2024年第四季度银行一级杠杆比率为9.21，一级风险资本比率为10.33，总风险资本比率为11.20%[30] - 截至2024年12月31日，公司总资产为23.85867亿美元，较2023年12月31日的22.46193亿美元增长6.21%[34] - 2024年12月31日，公司非GAAP有形普通股权益为16.7856亿美元，有形资产为238.2201亿美元，比率为7.05%[43] - 2024年12月31日，银行非GAAP有形普通股权益为21.5453亿美元，有形资产为237.8348亿美元，比率为9.06%[45] - 2024年12月31日，每股账面价值为15.26美元，每股有形账面价值为14.93美元[45] 效率比率与税前拨备前收入 - 2024年第四季度资金成本为3.71%，效率比率为65.72%[30] - 2024年第四季度和全年，公司整体效率比率分别为66%和70%[36] - 2024年第四季度和全年税前、拨备前收入分别为1.1168亿美元和3.3186亿美元，2023年对应数据为0.5356亿美元和2.3782亿美元[40] - 2024年第四季度所得税前收入为0.7596亿美元，2023年为0.728亿美元[40] - 2024年银行、财富、抵押业务税前、拨备前收入分别为2.6698亿美元、0.2375亿美元、0.4113亿美元，2023年对应数据为2.7751亿美元、0.124亿美元、 - 0.5209亿美元[40] 指标局限性说明 - 非GAAP指标有意义但有局限性，不能替代GAAP下的业绩和财务状况衡量指标[39]

文章核心观点 - 2024年第四季度公司盈利显著改善，贷款和存款增长良好，各业务板块表现不一，虽受美联储加息影响净息差下降，但对新政策环境带来的发展前景持乐观态度 [1][2] 财务业绩 盈利情况 - 第四季度净利润环比增长18.1%至560万美元，全年净利润增长23.4%至1630万美元 [1][4] - 第四季度摊薄后每股收益为0.49美元，全年为1.45美元 [1][4] - 第四季度和全年税前、拨备前收入分别为1120万美元和3320万美元 [4] 资产与负债 - 截至2024年12月31日，总资产为24亿美元，与9月30日基本持平，较2023年12月31日的22亿美元有所增长 [4] - 商业贷款（不含租赁）季度增长3480万美元（2%），全年增长1.771亿美元（12%） [4] - 第四季度存款增长2640万美元（1%），全年增长1.819亿美元（10%） [4] - 非利息存款季度增长370万美元（2%），全年增长160万美元（1%） [4] 其他财务指标 - 2024年第四季度净息差为3.29%，贷款收益率为7.17%；全年净息差为3.16%，贷款收益率为7.28% [4] - 2024年第四季度平均资产回报率和平均股权回报率分别为0.92%和13.01%，全年分别为0.70%和9.93% [4] 业务板块表现 贷款业务 - 2024年贷款增长12%（扣除计划租赁还款），商业房地产、C&I和SBA团队均有贡献 [2] 抵押业务 - 抵押业务组税前收入从2023年的大额亏损转为2024年的410万美元盈利 [3] 财富管理业务 - 财富管理业务税前收入接近翻倍至240万美元，主要得益于管理资产增长和股市回报提升 [5] 第四季度财务分析 收入情况 - 净利息收入因利率和规模变化，季度环比增加106.3万美元（5.8%） [10] - 非利息收入季度环比增加244.9万美元（22.6%），主要源于出售住宅抵押贷款服务权等收益 [17] 支出情况 - 信贷损失拨备季度环比增加130万美元至360万美元 [16] - 非利息支出季度环比增加86.5万美元（4.2%），主要因提前终止租赁产生费用 [18] 资产质量 - 截至2024年12月31日，不良贷款减少1.8万美元至4510万美元，不良贷款与总贷款比率降至2.19% [23] - 第四季度净冲销率从0.11%升至0.34%，净冲销额增至710万美元 [24] - 信贷损失拨备与总贷款（不含公允价值贷款）比率从1.10%降至0.91% [25] 未来展望 - 公司对新政府减少监管负担和促进经济增长的政策表示乐观，希望借此更好服务市场并为股东创造回报 [6] - 2025年将投入更多资源发展财富管理业务，利用品牌优势深化与商业客户关系以获取推荐 [5]

公司业绩预期 - Meridian Bank预计在2024年12月季度报告中实现收入和盈利的同比增长 盈利预计为每股0.34美元 同比增长580% 收入预计为2674万美元 同比增长6.7% [1][3] - 公司最近30天的每股盈利预测保持不变 表明分析师对其初始预测的重新评估 [4] - 公司最近四个季度中有两次超过市场盈利预期 最近一个季度实际盈利为每股0.42美元 超出预期20% [12][13] 盈利预测模型 - Zacks盈利ESP模型通过比较最准确预测和共识预测来预测实际盈利与预期的偏差 最准确预测是分析师在财报发布前的最新预测 [5][6] - 正盈利ESP结合Zacks排名1-3的股票有70%的概率实现盈利超预期 但负盈利ESP和Zacks排名4-5的股票难以预测盈利超预期 [7][8][9] - Meridian Bank的最准确预测低于共识预测 盈利ESP为-7.46% 且Zacks排名为4 难以预测其盈利超预期 [10][11] 行业对比 - 同行业的First Mid Bancshares预计2024年12月季度每股盈利为0.82美元 同比下降12.8% 收入预计为8165万美元 同比增长3.1% [17] - First Mid Bancshares最近30天的每股盈利预测上调0.7% 但盈利ESP为-2.74% 结合Zacks排名3 难以预测其盈利超预期 最近四个季度中有三次超过市场盈利预期 [18] 投资建议 - 盈利超预期或不及预期并非股价变动的唯一因素 其他因素也可能影响股价 [14] - 投资预期盈利超预期的股票可增加成功概率 建议在财报发布前检查公司的盈利ESP和Zacks排名 [15] - Meridian Bank目前不具备盈利超预期的潜力 但投资者应关注其他因素 [16]

核心观点 - 文章讨论了价值投资策略，并重点分析了Meridian Bank (MRBK)作为潜在的价值投资标的，认为该公司目前被低估，具有较强的盈利前景 [2][8] 价值投资策略 - 价值投资是一种在各种市场环境中都证明成功的策略，投资者使用多种估值指标来寻找被低估的股票 [2] - 投资者可以通过Style Scores系统中的"Value"类别来筛选具有特定特征的股票，尤其是那些在Value类别中获得"A"级且具有高Zacks Rank的股票 [3] Meridian Bank (MRBK) 的估值指标 - MRBK目前的Zacks Rank为2 (Buy)，并且Value评级为A [4] - 市盈率(P/E)为9.58，低于行业平均的12.58 [4] - 市净率(P/B)为1.14，低于行业平均的1.40 [5] - 市销率(P/S)为1.02，低于行业平均的2 [6] - 市现率(P/CF)为11.05，远低于行业平均的26.38 [7] 历史估值数据 - MRBK的Forward P/E在过去52周内最高为9.69，最低为5.45，中位数为7.19 [4] - MRBK的P/B在过去52周内最高为1.14，最低为0.58，中位数为0.78 [5] - MRBK的P/CF在过去52周内最高为11.05，最低为5.04，中位数为7.01 [7]

合作相关 - 伊利诺伊州的Meridian Health Plan（Meridian）向Liberty Bank and Trust的小型企业贷款项目提供50万美元种子资金 支持其250万美元的贷款能力 以向伊利诺伊州的少数族裔所有或领导的小企业提供1万至5万美元的贷款 [1] - 自10月起 小企业主可提交贷款申请获取资金和补充教育项目 以提升能力 改善运营并增强在伊利诺伊州各社区提供商品和服务的能力 [2] - Meridian总裁兼首席执行官Cristal Gary表示很高兴与Liberty Bank and Trust合作创建创新的融资模式 为伊利诺伊州的小企业增长做出贡献 Liberty Bank and Trust总裁Todd O. McDonald表示很高兴合作 创建新的资金来源 使小企业能快速且低成本地获取所需资金以发展 创造就业并加强社区建设 [3] 公司简介 - Meridian及其健康计划家族为家庭 儿童 老年人和有复杂医疗需求的个人提供政府资助的管理式医疗服务 包括Medicaid和Medicare - Medicaid计划以及YouthCare HealthChoice Illinois [4] - Liberty Bank and Trust成立于1972年 是美国最大的黑人拥有的金融机构 资产超过10亿美元 在11个州设有分行 是值得信赖的少数族裔存款机构（MDI）和社区发展金融机构（CDFI）[5]

核心观点 - 文章主要讨论了Meridian Bank (MRBK)作为潜在的价值投资标的，通过多种估值指标显示其当前被低估，且具有较强的盈利前景 [4][8] 估值指标 - 公司当前的Forward P/E比率为8.06，低于行业平均的12.42 [4] - 公司的P/B比率为0.98，低于行业平均的1.46 [5] - 公司的P/S比率为0.85，低于行业平均的1.94 [6] - 公司的P/CF比率为8.84，低于行业平均的27.97 [7] 历史数据 - 过去12个月，MRBK的Forward P/E比率最高为9.69，最低为5.45，中位数为7.19 [4] - 过去12个月，MRBK的P/B比率最高为1，最低为0.58，中位数为0.78 [5] - 过去12个月，MRBK的P/CF比率最高为8.90，最低为5.04，中位数为6.88 [7] 投资策略 - 文章提到价值投资是一种在各种市场环境中都证明成功的策略，投资者使用多种估值方法来寻找被低估的股票 [2] - 除了Zacks Rank，投资者还可以利用Style Scores系统中的"Value"类别来寻找具有特定特征的股票，MRBK在Value类别中获得"A"级 [3]

资产与负债变化 - 公司总资产从2023年12月31日的2,246,193千美元增长至2024年9月30日的2,387,721千美元，增长6.3%[6] - 贷款和其他金融应收款项净额从2023年12月31日的1,873,699千美元增长至2024年9月30日的1,986,431千美元，增长6.0%[6] - 存款总额从2023年12月31日的1,823,462千美元增长至2024年9月30日的1,978,927千美元，增长8.5%[6] - 股东权益从2023年12月31日的158,022千美元增长至2024年9月30日的167,450千美元，增长6.0%[6] - 现金及现金等价物从2023年12月31日的56,697千美元减少至2024年9月30日的32,347千美元，减少42.9%[6] - 抵押贷款持有待售从2023年12月31日的24,816千美元增长至2024年9月30日的46,602千美元，增长87.8%[6] - 服务资产从2023年12月31日的11,748千美元减少至2024年9月30日的4,364千美元，减少62.8%[6] - 服务资产持有待售在2024年9月30日为6,609千美元，而2023年12月31日无此项[6] - 其他资产从2023年12月31日的25,740千美元增长至2024年9月30日的33,835千美元，增长31.5%[6] - 借款从2023年12月31日的174,896千美元减少至2024年9月30日的144,880千美元，减少17.2%[6] 收入与利润 - 公司2024年第三季度净利息收入为18,242千美元，同比增长5.9%[9] - 2024年第三季度总利息收入为40,319千美元，同比增长13.7%[9] - 2024年第三季度净收入为4,743千美元，同比增长18.4%[9] - 2024年第三季度非利息收入为10,831千美元，同比增长33.9%[9] - 2024年第三季度贷款和其他金融应收款项利息收入为38,103千美元，同比增长12.1%[9] - 2024年第三季度存款利息支出为19,313千美元，同比增长24.3%[9] - 2024年第三季度总利息支出为22,077千美元，同比增长21.1%[9] - 2024年第三季度信贷损失拨备为2,282千美元，同比增长2,682.9%[9] - 2024年第三季度综合收入为6,065千美元，同比增长145.8%[10] - 2024年第三季度基本每股收益为0.43美元，同比增长19.4%[9] - 2024年第三季度净收入为474.3万美元，同比增长18.4%[13] - 2024年前九个月净收入为1074.5万美元，同比下降15.2%[13] - 2024年第三季度其他综合收益为132.2万美元，去年同期为综合损失153.8万美元[13] 现金流量 - 2024年前九个月现金及现金等价物净减少2435万美元，去年同期为增加2136.8万美元[15] - 2024年前九个月经营活动产生的现金流量净额为1030.1万美元，同比下降6.2%[15] - 2024年前九个月投资活动使用的现金流量净额为1.563亿美元，同比增长9.3%[15] - 2024年前九个月融资活动产生的现金流量净额为1.216亿美元，同比下降20.7%[15] - 2024年前九个月贷款净增加1.247亿美元，同比下降16.5%[15] - 2024年前九个月存款净增加1.554亿美元，同比增长61.7%[15] - 2024年前九个月长期债务增加1059.4万美元，同比下降43.3%[15] 贷款与信贷 - 2024年9月30日，公司持有的房地产贷款总额为1,396,061千美元，较2023年12月31日的1,321,194千美元有所增加[38] - 2024年9月30日，公司持有的商业和工业贷款总额为363,854千美元，较2023年12月31日的302,891千美元有所增加[38] - 2024年9月30日，公司持有的消费贷款总额为342千美元，较2023年12月31日的389千美元有所减少[38] - 2024年9月30日，公司持有的租赁贷款净额为86,704千美元，较2023年12月31日的121,632千美元有所减少[38] - 截至2024年9月30日，公司总贷款组合为20.03亿美元，其中逾期贷款占2.67%[40] - 2024年9月30日，商业和工业贷款的非应计贷款为1514.2万美元，占总贷款组合的4.27%[40] - 2024年9月30日，小企业贷款的非应计贷款为1380.2万美元，占总贷款组合的8.82%[40] - 2024年9月30日，住宅抵押贷款的非应计贷款为894.2万美元，占总贷款组合的3.61%[40] - 2024年9月30日，公司总非应计贷款为4514.3万美元，较2023年12月31日的3376.3万美元有所增加[45] - 2024年9月30日，公司抵押品依赖的非应计贷款总额为4514.3万美元，其中商业和工业贷款占1514.2万美元[47] - 2024年9月30日，公司信用损失准备金（ACL）为2196.5万美元，较2023年12月31日的2170.3万美元有所增加[49] - 2024年7月17日，公司以57.4万美元的折扣回购了一笔商业贷款，增加了210万美元的不良贷款余额[50] - 商业抵押贷款期末余额为3,643千美元，较期初减少732千美元[51] - 住宅抵押贷款期末余额为981千美元，较期初减少39千美元[51] - 商业和工业贷款期末余额为5,879千美元，较期初增加2,720千美元[51] - 小企业贷款期末余额为7,167千美元，较期初增加2,637千美元[51] - 租赁净额期末余额为2,611千美元，较期初减少3,152千美元[51] - 总贷款和租赁期末余额为21,965千美元，较期初减少7,996千美元[51] - 2024年9月30日止三个月的信用损失准备金为2,282千美元，较2023年同期增加2,200千美元[55] - 2024年9月30日止九个月的信用损失准备金为7,828千美元，较2023年同期增加5,642千美元[55] - 商业抵押贷款的信用损失准备金为3,643千美元，占贷款总额的0.45%[57] - 小企业贷款的信用损失准备金为7,167千美元，占贷款总额的4.58%[57] 贷款风险评级 - 商业抵押贷款中，Pass/Watch类别的贷款总额为92,898千美元，占总贷款组合的显著部分[60] - 建筑贷款中，Pass/Watch类别的贷款总额为51,252千美元，显示出该领域的稳定表现[60] - 商业和工业贷款中，Pass/Watch类别的贷款总额为69,935千美元，表明该领域的强劲需求[60] - 小型企业贷款中，Pass/Watch类别的贷款总额为28,917千美元，反映出小型企业的活跃借贷[60] - 总贷款组合中，Pass/Watch类别的贷款总额为243,002千美元，占总贷款组合的大部分[60] - 特殊提及类别的贷款总额为89千美元，显示出潜在的风险贷款比例较低[60] - 次级标准类别的贷款总额为0千美元，表明公司在此类贷款上的风险控制较好[60] - 总年度至今的毛冲销额为0千美元，显示出公司在贷款回收方面的良好表现[60] - 建筑贷款中，特殊提及类别的贷款总额为89千美元，显示出该领域的潜在风险较低[60] - 商业和工业贷款中，特殊提及类别的贷款总额为0千美元，表明该领域的风险控制较好[60] 贷款历史数据 - 2023年商业抵押贷款总额为106,541千美元，较2022年的160,302千美元下降33.5%[62] - 2023年建筑贷款总额为67,776千美元，较2022年的88,737千美元下降23.6%[62] - 2023年商业和工业贷款总额为26,814千美元，较2022年的38,757千美元下降30.8%[62] - 2023年小企业贷款总额为35,813千美元，较2022年的28,144千美元增长27.2%[62] - 2023年总贷款按风险评级分类，Pass/Watch类贷款为236,195千美元，占总贷款的82.5%[62] - 2023年总贷款按风险评级分类，Special Mention类贷款为500千美元，占总贷款的0.2%[62] - 2023年总贷款按风险评级分类，Substandard类贷款为249千美元，占总贷款的0.1%[62] - 2023年总贷款按风险评级分类，总贷款为236,944千美元，较2022年的315,940千美元下降25%[62] - 2023年总贷款按风险评级分类，总贷款为236,944千美元，较2022年的315,940千美元下降25%[62] - 2023年总贷款按风险评级分类，总贷款为236,944千美元，较2022年的315,940千美元下降25%[62] 贷款与租赁业务 - 截至2024年9月30日，公司住宅抵押贷款总额为243,639千美元，其中不良贷款为8,581千美元[64] - 公司消费贷款总额为342千美元，全部为正常贷款，无不良贷款[64] - 公司租赁贷款总额为86,704千美元，其中不良贷款为1,922千美元[64] - 公司总贷款和租赁业务中，正常贷款为405,456千美元，不良贷款为12,196千美元[64] - 公司截至2024年9月30日的总贷款和租赁业务中，年度累计总冲销额为4,718千美元[64] - 2023年住宅抵押贷款总额为246,878千美元，其中非正常贷款为3,750千美元[66] - 2023年消费贷款总额为389千美元，全部为正常贷款[66] - 2023年租赁贷款总额为121,632千美元，其中非正常贷款为2,044千美元[66] - 2023年总贷款和租赁总额为445,186千美元，其中非正常贷款为7,191千美元[66] - 2023年总贷款和租赁的年度累计冲销额为4,122千美元[66] 贷款修改与风险 - 2024年9月30日止九个月内，小型企业贷款的应计修改贷款为1,245千美元，占总应收融资的0.8%[70] - 2024年9月30日止九个月内，商业和工业贷款的应计修改贷款为2,737千美元，占总应收融资的0.8%[70] - 2024年9月30日止九个月内，小型企业贷款的非应计修改贷款为2,701千美元，占总应收融资的1.7%[70] - 2024年9月30日止九个月内，商业和工业贷款的非应计修改贷款为2,276千美元，占总应收融资的0.6%[70] - 2024年9月30日止三个月内，小型企业贷款的应计修改贷款为557千美元，占总应收融资的0.4%[69] - 公司为财务困难的借款人提供了14笔贷款修改，相比2023年同期的7笔增加了100%[73] 借款与债务 - 公司短期借款总额从2023年12月31日的1.412亿美元减少至2024年9月30日的1.006亿美元，下降了28.7%[76] - 公司长期借款总额从2023年12月31日的3367万美元增加至2024年9月30日的4427万美元，增长了31.5%[78] 服务资产与收入 - 公司住宅抵押贷款服务资产余额从2023年12月31日的894万美元减少至2024年9月30日的778万美元，下降了13%[80] - 公司SBA贷款服务资产余额从2023年12月31日的291万美元增加至2024年9月30日的319万美元，增长了9.6%[85] - 公司住宅抵押贷款服务收入在2024年第三季度为57.2万美元，相比2023年同期的61.2万美元下降了6.5%[79] - 公司住宅抵押贷款服务权的公允价值从2023年12月31日的1122万美元下降至2024年9月30日的1032万美元，下降了8%[82] - 公司出售了约660万美元的住宅抵押贷款服务权，预计将获得总计1068万美元的现金收入[83] - 公司SBA贷款服务资产在2024年第三季度的资本化服务权为20.8万美元，相比2023年同期的37.3万美元下降了44.2%[85] - 公司住宅抵押贷款服务权的摊销在2024年第三季度为29.2万美元，相比2023年同期的31.9万美元下降了8.5%[80] - SBA贷款服务资产的估值津贴在2024年9月30日的期末余额为80,000美元，相比2023年同期的270,000美元有所减少[87] - 2024年9月30日，SBA贷款服务权的公允价值为3,575,000美元，相比2023年12月31日的3,376,000美元有所增加[88] - 2024年9月30日，SBA贷款服务权的关键假设包括16.94%的终身恒定预付率和13.04%的贴现率[87] - 2024年9月30日，SBA贷款服务权的加权平均寿命为3.2年，相比2023年12月31日的3.5年有所缩短[88] 证券与投资 - 2024年9月30日，公司持有的可供出售证券的公允价值为237,517,000美元，其中19,202,000美元为一级资产，217,896,000美元为二级资产，419,000美元为三级资产[94] - 2024年9月30日，公司持有的抵押贷款投资公允价值为13,965,000美元，全部为二级资产[94] - 2024年9月30日，公司持有的利率锁定承诺的公允价值为419,000美元，全部为三级资产[94] - 2024年9月30日，公司持有的利率互换合约的公允价值为2,775,000美元，全部为二级资产[94] - 2024年9月30日，公司持有的利率锁定承诺的负债公允价值为50,000美元，全部为三级资产[95] - 2024年9月30日，公司持有的利率互换合约的负债公允价值为2,796,000美元，全部为二级资产[95] - 公司持有的可供出售证券总价值为190,424千美元，其中美国资产支持证券为16,824千美元，美国政府机构MBS为22,634千美元，美国政府机构CMO为19,573千美元，州和市政证券为36,216千美元，美国国债为30,422千美元[96] - 公司持有的抵押贷款待售为24,816千美元，抵押贷款投资为13,726千美元[96] - 公司持有的利率锁定承诺为214千美元，客户衍生品-利率互换为3,528千美元[96] - 公司负债总额为3,613千美元，其中利率锁定承诺为17千美元，远期承诺为41千美元，客户衍生品-利率互换为3,544千美元[96] - 公司抵押服务权在2024年9月30日的估值为7,782千美元，2023年12月31日为8,621千美元[96] - 公司商业和工业贷款在2024年9月30日的估值为11,059千美元，2023年12月31日为9,818千美元[96] - 公司小企业贷款在2024年9月30日的估值为4,743千美元，2023年12月31日为3,134千美元[96] - 公司现金及现金等价物在2024年9月30日的估值为32,347千美元，2023年12月31日为56,697千美元[112] - 公司贷款应收款净额在2024年9月30日的估值为1,949,333千美元，2023年12月31日为1,832,558千美元[112] - 公司存款在2024年9月30日的估值为2,019,200千美元，2023年12月31日为1,834,700千美元[112] 利率互换与衍生工具 - 公司在2023年6月签订了3笔名义金额为2500万美元的利率互换协议，用于对冲短期借款的利息支付，固定利率分别为4.070%、4.027%和4.117%，到期日为2026年5月、6月和12月[117] - 截至2024年9月30日，利率互换协议的名义金额为7500万美元，公允价值为负债88.5万美元，而2023年12月31日为负债53.9万美元[117] - 公司在2024年8月签订了一笔名义金额为4000万美元的利率互换协议，用于对冲住宅抵押贷款组合的利息支付，固定利率为3.60%，到期日为2027年