财务状况 - 截至2023年6月30日，公司总资产为14.618亿加元，总负债为6.5105亿加元，总权益为8.1075亿加元[3] - 截至2023年6月30日，公司现金及现金等价物为5984.8万加元[3][6] - 截至2023年6月30日六个月，物业、厂房及设备成本从年初的6.8298亿加元增至7.3057亿加元，累计折旧从4163万加元增至6711万加元，账面价值为6.6346亿加元[17] - 截至2023年6月30日，公司发行股份从期初的5587.3898万股增至6090.3898万股，其中4月17日完成485万股公开发行，总收益2960万加元[28][29] - 截至2023年6月30日六个月，其他潜在摊薄工具（期权和可转换票据的认股权证）为反摊薄[31] - 截至2023年6月30日，可转换债务主体公允价值估计为6580万加元（4970万美元）[40] - 截至2023年6月30日，金融资产公允价值计量中，非流动投资（公开上市实体的股权投资）为110万加元，金融负债中可转换票据嵌入式衍生工具为52.7万加元[42] - 截至2023年6月30日，公司已发出310万加元的购置物业、厂房及设备采购订单和369.5万加元的运营相关采购订单[44] 盈利情况 - 2023年第二季度，公司净亏损为126.4万加元，基本每股亏损为0.02加元[4] - 2023年上半年，公司净亏损为2388.2万加元，基本每股亏损为0.41加元[4] - 2023年第二季度，公司基本每股收益0.02加元，摊薄后每股亏损0.02加元；上半年基本和摊薄后每股均亏损0.41加元[30] 现金流情况 - 2023年上半年，公司经营活动现金流出为2000万加元，投资活动现金流出为648.7万加元，融资活动现金流入为2671.6万加元[6] - 2023年上半年，公司发行股份募集资金2956.5万加元[5][6] - 截至2023年6月30日六个月，净财务成本（收入）为 - 324.9万加元[37] - 截至2023年6月30日六个月，营运资金净变化为147万加元[37] 业务范围与上市情况 - 公司主要从事魁北克省矿产资源的勘探、评估和开发，正在开发天然石墨基负极材料[7] - 公司股票在纽约证券交易所、多伦多证券交易所创业板和法兰克福证券交易所上市[8] 流动性与融资 - 由于公司尚未产生正现金流，且累计亏损达1.885亿加元，管理层认为若无额外资金，公司缺乏足够流动性来支持计划支出[10] - 公司未来运营和发展依赖于管理层能否获得额外融资，包括发行债务或股权工具、削减开支或建立战略合作伙伴关系等[12] 固定资产变动 - 2023年第二季度，公司投入使用涂层示范工厂和成型示范工厂第二单元，共计1493.4万加元从在建电池材料示范工厂固定资产类别转入设备固定资产类别[19] 可转换票据情况 - 2022年11月8日，公司完成6720万美元可转换票据私募发行，截至2023年6月30日，可转换票据余额为5160.3万加元[20] - 2023年1月1日起，可转换票据合同修订，取消利息资本化条款，提高利率至7%和3个月CME Term SOFR加5%中的较高者[21] - 2023年第二季度，公司选择以399484股普通股支付利息，价格为每股3.13美元，将在票据到期或转换时发行[26] 借款成本 - 2023年3月和6月，计入在建矿山的借款成本分别为5.6万加元和15.7万加元，2022年同期为零[18] 衍生工具影响因素 - 对衍生工具公允价值重估有影响的输入值敏感性分析显示，股价、外汇汇率、预期波动率和信用利差变化会影响衍生工具负债[27] 期权授予情况 - 截至2023年6月30日六个月，公司授予董事21.25万份、高管60万份、员工78.8万份、顾问47.6048万份期权，平均行权价5.52加元，平均有效期4.48年[34] - 2023年2月17日，TSXV批准取消48.7804万份初始期权，授予45.3048万份替代期权，增量公允价值103.6万加元[32] 费用情况 - 截至2023年6月30日六个月，勘探与评估费用为438.7万加元，电池材料厂项目费用为989.8万加元，一般及行政费用为1264.6万加元[36][37] - 2023年6月30日止三个月和六个月，关键管理人员股份支付费用分别为25.8万加元和36.5万加元，董事为6万加元[38] 费用类别调整 - 公司在电池材料厂项目费用中新增“公用事业”费用类别，对比较数字进行重分类，不影响净亏损[45]

项目进展 - 2022年公司为Matawinie矿完成基础工作，建成关键环境基础设施[2] - 公司与松下能源推进多年承购协议，涉及二期工厂大部分活性负极材料产量[1] - 2022年公司生产并向潜在客户提供47个样品用于销售讨论[8] - 公司完成Uatnan采矿项目初步经济评估，预计年产约50万吨石墨精矿，矿山寿命24年[13] 政策支持 - 公司获得魁北克政府360万加元赠款，支持石墨转化和研发项目[4] 市场需求 - 预计到2030年全球锂离子电池产能达8148GWh，石墨需求将增至每年1036.3万吨[17] 财务状况 - 公司年末现金头寸为5990万美元[5] 安全与环境 - 2022年公司设施的OSHA率为2.25，承包商工地为0，无重大环境事故[5] - 2022年公司报告温室气体排放量为1229.1吨二氧化碳当量，并购买碳信用额度抵消排放[22] ESG报告计划 - 公司计划在2023年第二季度发布专门的ESG报告[26] 前瞻性声明 - 前瞻性陈述不一定准确，实际结果和未来事件可能与预期有重大差异，公司除法律要求外无更新或修订义务[30] 数据说明 - 新闻稿中的市场和行业数据来自第三方，公司未独立核实，数据准确性和完整性无法保证[31] 责任声明 - TSX Venture Exchange及其监管服务提供商不对新闻稿的充分性和准确性负责[32] 信息查询 - 公司更多信息可在SEDAR数据库（www.sedar.com）、美国读者可在www.NMG.com和EDGAR（www.sec.gov）查询[32] 联系方式 - 媒体联系人为Julie Paquet，电话+1 - 450 - 757 - 8905 140，邮箱jpaquet@nmg.com[32] - 投资者联系人为Marc Jasmin，电话+1 - 450 - 757 - 8905 993，邮箱mjasmin@nmg.com[32]

财务业绩与亏损 - 截至2022年3月31日的三个月，公司录得净亏损1607.1万加元，较2021年同期的744.4万加元增加862.7万加元，每股亏损为0.29加元[106][107] - 2022年第一季度净亏损增加主要归因于Bécancour电池材料厂可行性研究的工程费用增加、在纽交所上市后的保险费用增加以及基于股权的薪酬费用增加[107] 成本与费用 - 2022年第一季度勘探和评估费用为198.2万加元，较2021年同期的250.8万加元下降52.6万加元，主要因工程费用减少111万加元[109][110] - 2022年第一季度电池材料厂项目费用为561.5万加元，较2021年同期的28.3万加元大幅增加533.2万加元，主要驱动因素是工程费用增加330.1万加元[111][112] - 2022年第一季度一般及行政费用为835万加元，较2021年同期的401.2万加元增加433.8万加元，主要由于工资福利增加76.4万加元以及股权薪酬增加251万加元[113][114] - 2022年第一季度，高管股权补偿费用为1,762千元（2021年同期为462千元），董事股权补偿费用为1,247千元（2021年同期为零）[127] 现金流与流动性 - 截至2022年3月31日，公司流动资产与流动负债的差额为4092.8万加元，其中包括4348.7万加元的现金[117] - 期末现金头寸为4350万加元[29] - 2022年第一季度平均每月现金支出率约为6,244千元[121] - 2022年第一季度经营活动所用现金净额为12,804千元，较2021年同期的10,190千元有所增加[122][123] - 2022年第一季度投资活动所用现金净额为5,928千元，远高于2021年同期的1,189千元[122][124] - 2022年第一季度筹资活动产生的现金净额仅为45千元，而2021年同期为40,932千元，主要差异源于2021年的私募和公开发行[122][125] - 管理层认为，若无额外资金，公司没有足够的流动性来支持未来十二个月的计划支出，这对其持续经营能力构成重大不确定性[118] - 公司预计在实现商业化生产前，经营活动现金流将持续为负，需要大量额外融资[121] - 公司流动性管理依赖融资活动产生的现金流，资本市场融资渠道受阻可能对其产生不利影响[119] - 截至2022年3月31日，公司短期金融负债为12,589千元（2021年12月31日为15,730千元），合同到期日均不足一年[120] 融资活动 - 2021年第二季度，公司完成公开发行普通股，总收益为7290万加元，随后由Investissement Québec进行了1830万加元的私募配售[101] - 公司通过ATM股权发行计划可发售高达7500万美元（或等值加元）的普通股，截至2022年3月31日已发行19,901股，平均价格9.62元，总收益192千元[126] - 截至2022年5月12日，公司普通股为55,634,625股，完全稀释后总普通股为59,888,929股[132] - 公司已收到两家出口信贷机构的非约束性意向书[29] 项目进展与产能规划 - 公司第二阶段一体化可行性研究的工程和项目管理已完成约75%[29] - 第二阶段一体化可行性研究计划在2022年第二季度底前公布结论[29] - Bécancour电池材料厂可行性研究预计在2022年第二季度完成，研究成本约为1150万美元[31][36][37] - 公司第一阶段的垂直整合价值链目标产能为每年2000吨矿石到电池材料[29] - 净化示范厂目前正在生产，铭牌产能为每年2000吨[31] - 涂层示范厂正在建设中，铭牌产能为每年2000吨，预计在2022年上半年开始调试[31][37] - 第一阶段涂层单元的调试目标在2022年上半年底前开始[29] - 公司购买了200,000平方米的土地，计划建设年产能45,000吨的集成制造厂[35] - Bécancour电池材料厂设计年处理约60千吨鳞片石墨，转化为约42千吨阳极材料、3千吨纯化鳞片和14千吨微粉化石墨[36] - Matawinie矿山计划年均满负荷生产10万吨石墨精矿[43] 矿产资源与运营 - Matawinie矿山西部区块的当前矿产资源量为1.203亿吨，石墨平均品位为4.26%，石墨含量为513万吨[45] - Matawinie矿山西部区块的当前矿产储量为5980万吨，石墨平均品位为4.35%，石墨含量为252万吨[47] - 石墨选矿回收率高于94%，精矿纯度高于97%[43] - 公司自2018年起运营一个示范厂，每年生产数百吨石墨精矿，品位在94%-98%之间[51] - 魁北克政府于2021年2月10日发布部长法令，授权公司的Matawinie矿山生产10万吨年产能的高纯度石墨精矿[87] 可持续发展与环境目标 - 公司计划在投产前五年内实现采矿作业及选矿加工活动的全面电气化，预计在矿山寿命期内减少超过30万吨二氧化碳排放[57] - 公司已委托Hydro-Québec开发、安装和运营一条120千伏的输电线路，为矿山供电以实现碳中和目标[59] - 公司报告2021年在其第一阶段示范工厂和企业办公室运营产生的温室气体排放量为1,546吨二氧化碳当量，并通过购买经核实的碳信用额进行抵消[88] - 公司从加拿大可持续发展技术局获得575万美元的赠款，用于部署其专有涂层技术，该技术可节省高达25%的能源[66] 市场前景与商业合作 - 预计到本十年末鳞片石墨缺口将接近200万吨[29] - 公司商业洽谈中的制造商预计到2030年总年产能约为1太瓦时，相应需要超过100万吨电池级石墨[60] - Benchmark Mineral Intelligence预测到本十年末鳞片石墨缺口将接近200万吨，预计从2023年开始出现供应短缺市场[71] - 公司与Traxys签订包销协议，在商业生产的前五年，每年将通过Traxys销售25,000吨鳞片石墨产品[68] - Caterpillar将为Matawinie矿山开发、测试和生产零排放设备，目标是在第二阶段运营的第5年成为全电动矿用车的独家供应商[61] 项目支出与资本 - 截至2022年3月31日，Matawinie矿山和电池材料厂项目已支出4750万加元，与招股说明书补充文件No.1中计划的5920万加元相比，存在1170万加元的差异[103] 安全与管理系统 - 公司运营和施工的OSHA事故率为0[29] - 截至2022年3月31日的三个月，公司及其承包商的OSHA可记录事故率均为0[79] - 公司正在开发符合ISO 9001标准的管理系统[29] - 穆迪给予公司A2稳健可持续发展评级[29]

业绩总结 - 预计每年生产100,000吨石墨浓缩物，前税净现值(NPV)为12.87亿加元（约9.85亿美金）[13] - 项目生命周期内（LOM）平均销售价格为每吨1,730美金，前五年平均销售价格为每吨1,532美金[13] - 项目初始资本支出（CAPEX）为2.76亿加元（约2.11亿美金），包括12.4%的应急费用[13] - 项目预计前税内部收益率（IRR）为40.6%，后税IRR为32.2%[13] - 公司预计在2022年实现商业生产，目标是每年生产100,000吨天然石墨片[42] 用户数据与市场需求 - 预计石墨需求到2029年将增长超过480%[39] - 公司在北美和欧洲正在建设约600 GWh的电池产能，显示出市场需求的增长[44] - 公司在2021年结束了20,000吨每年的生产，预计到2045年将达到100,000吨的生产能力[44] 新产品与技术研发 - 公司在2020年上半年开始在示范工厂生产球形石墨，目标是锂离子电池市场[59] - 公司在石墨精炼回收率超过94%，成品浓缩物纯度超过97%[42] - 公司更新的矿产资源显示，资源量增加25%至120.3百万吨，碳含量为4.26%[59] 市场扩张与合作 - 公司与Traxys签署了为期两年的销售和联合营销协议，初始产量为25,000吨每年[58] - 公司计划在2022年启动商业生产，项目工程、许可和开发工作正在按计划推进[8] - 公司致力于成为全球首个全电动露天矿，位于靠近蒙特利尔的理想位置[3] 负面信息与其他策略 - 公司在2020年7月的市场资本为5100万加元，股价为0.195加元，流通股数为261,932,814[55] - 公司拥有强大的机构支持，约占总流通股的50%[54] - 公司在环境、社会和治理（ESG）原则下运营，致力于碳中和和可持续发展[5]