被动外国投资公司（PFIC）相关 - 公司若被归类为被动外国投资公司（PFIC），需满足两个条件之一：一是某一年度75%或以上的总收入为“被动收入”；二是某一年度50%或以上的资产价值归因于产生或用于产生被动收入的资产[118] - 公司不确定2022年纳税年度是否为PFIC，也不能保证当前或未来纳税年度不会被归类为PFIC，若被视为PFIC，美国股东可能面临不利的美国联邦所得税后果[119] 美国股东税务后果相关 - 若美国个人被视为拥有公司至少10%价值或投票权的普通股，可能面临不利的美国联邦所得税后果[119] - 若美国个人被视为拥有公司至少10%价值或投票权的普通股，可能被视为“美国股东”，需对受控外国公司的特定收入进行年度报告并计入美国应纳税所得额，不遵守报告义务可能面临重大罚款[119] 国际税收制度改革相关 - 2015年，经合组织（OECD）发布税基侵蚀和利润转移（BEPS）行动计划相关报告以改革国际税收制度[124] - 目前已有超95个司法管辖区签署《实施税收协定相关措施以防止税基侵蚀和利润转移的多边公约》（MLI），以色列于2018年9月13日签署并批准该公约[125] 财务报表编制估计和假设相关 - 编制符合美国公认会计原则（GAAP）的财务报表时，管理层需进行估计和假设，这些估计和假设会影响合并财务报表及相关附注中的报告金额，若假设改变或实际情况与假设不符，公司经营业绩可能受到不利影响[117] 税法变化影响相关 - 税法变化、新税法颁布或现有税法不利解释和应用，可能增加公司和客户成本，影响公司业务、财务状况、收入、经营业绩和现金流[121] 间接税对在线交易业务影响相关 - 间接税对在线交易业务的应用复杂且不断演变，各州可能要求公司在未注册收税的州收税，成功要求可能导致重大税务负债及罚款和利息[123] 国际业务扩张税务风险相关 - 公司国际业务扩张可能面临不利税收后果，税务当局可能挑战公司关联交易定价方法，若挑战成功，公司需支付额外税款、利息和罚款[124] 股权持有情况相关 - 截至2023年2月14日，公司高管、董事、当前持股5%及以上股东和关联实体合计实益持有约60.6%的已发行普通股[129] 普通股流通及相关权益情况相关 - 截至2022年12月31日，公司有76,433,772股普通股流通在外[131] - 截至2022年12月31日，公司2021计划下有3,210,337股可用于未来授予，该数字于2023年1月1日增至7,032,025股[131] - 截至2022年12月31日，有11,229,910股普通股受未行使股票期权和受限股单位约束，其中7,001,928股已归属并可行使[131] 新兴成长公司身份相关 - 公司将保持新兴成长公司身份直至满足以下最早条件之一：年度总收入达12.35亿美元或以上；首次公开募股结束后第五周年次年最后一天；过去三年发行超过10亿美元不可转换债务；被SEC规则视为大型加速申报公司[132] 报告提交期限相关 - 外国私人发行人需在每个财年结束后120天内提交20 - F表格年度报告，而美国国内加速申报公司需在75天内提交10 - K表格，大型加速申报公司需在60天内提交[132] 失去外国私人发行人身份条件相关 - 若公司失去外国私人发行人身份，需满足两个条件：超过50%的流通有表决权证券由美国居民持有；多数董事或高管为美国公民或居民[132] 股息支付相关 - 公司预计在可预见的未来不支付任何股息[134][135] 法律诉讼专属论坛相关 - 公司修订和重述的公司章程规定，除非公司同意，美国联邦地方法院是解决证券法下任何索赔的专属论坛[135] 公司注册地影响相关 - 公司注册地和位于以色列的情况可能对业务产生重大不利影响[136] 以色列地区状况影响相关 - 以色列及周边地区政治、经济和军事状况可能影响公司运营和未来销售[137] - 公司商业保险不涵盖战争和恐怖主义相关损失，政府赔偿不确定[137,138] - 以色列地区的抵制行动可能影响公司销售和经营结果[139] - 以色列公民服兵役可能导致公司运营中断[139] - 以色列司法系统改革可能影响公司业务和股价[140] - 在美国或以色列执行对公司及相关人员的判决或主张美国证券法索赔可能困难[140] 以色列法律对收购规定相关 - 以色列法律规定收购公司股份或资产的部分条款，如收购超特定比例股份需要约收购，修改部分条款需65%投票权股东同意等[143] 以色列税收对交易影响相关 - 以色列税收考虑可能使潜在交易对公司或部分股东不利，并购税收递延有条件[144,145] 业务增长相关 - 公司市场机会估计和增长预测可能不准确，业务增长受多种因素影响[146] 合同违约索赔相关 - 公司可能面临合同违约索赔，保险可能不足以覆盖损失[146] 公司收购相关 - 2022年公司收购一家公司以增加互补服务并优化产品[150] 俄乌冲突影响相关 - 公司在乌克兰约有60名员工，俄乌冲突可能影响开发工作并增加成本[151] 外币汇率变动影响相关 - 假设外币汇率变动10%，2021年和2022年分别影响净亏损950万美元和1360万美元[279] 现金及借款情况相关 - 截至2021年12月31日和2022年12月31日，公司现金及现金等价物和受限存款分别为1.404亿美元和8760万美元[279] - 截至2022年12月31日，公司在SVB LSA下有2500万美元未偿还借款[279] SVB LSA利率相关 - SVB LSA的可变利率为SVB LSA规定的优惠利率加0.25%或固定年利率3.50%中的较高者[279] 通胀影响相关 - 公司认为通胀对历史经营业绩和财务状况无重大影响，但成本受通胀压力时可能影响业务[279] 新兴成长公司会计准则相关 - 公司符合“新兴成长公司”定义，选择使用JOBS法案规定的延长过渡期来遵守新的或修订的会计准则[279] ESG倡议相关 - 实施ESG倡议可能成本高昂且困难，确保披露准确性也耗时耗力[149] 未来收购和投资相关 - 未来收购、战略投资等可能难以识别和整合，分散管理层注意力并损害经营业绩[149]

财务数据和关键指标变化 - 2022年公司ARR突破2亿美元，2020年达到1亿美元，仅用2年实现翻倍 [12] - 第四季度营收同比增长28%，达5100万美元 [12] - 客户群同比增长16%，超4000个，平均账户年支出约5.2万美元，同比增长80% [13] - 第四季度整体美元净留存率（NRR）为109%，2021年第四季度为113%；ARR超10万美元客户群NRR为120%，2021年Q4为125% [19] - GAAP运营亏损为1090万美元，低于预期下限1450万美元 [20] - 2023年第一季度预计总营收在5250 - 5300万美元，全年预计在2.21 - 2.22亿美元，同比增长约15% [21] - 第一季度非GAAP运营亏损预计在 - 1150 - - 1200万美元，全年预计在 - 3000 - - 3100万美元 [21] - 剩余履约义务（RPO）同比增长24%，达1.71亿美元，80%将在未来12个月实现 [24] - 非GAAP运营利润率较上年提高25个百分点 [25] - 预计2023年第一季度非GAAP毛利率约为77% - 77.5%，全年约为78% - 79% [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 数据即服务（Data - as - a - Service）产品在过去几个季度投入大量精力改进，通过API和数据费用提供更多数据，助力OEM垂直领域取得成功 [31][33] - 电商产品Shopper主要面向CPG客户，第四季度新增大量客户标志，需求强劲 [40] - 新产品股票情报（stock intelligence）在上个季度面向现有客户推广进展良好 [45] - 销售情报（sales intelligence）产品受裁员影响用户数量下降，但对收入影响不大，未来追加销售可能减少 [46] 各个市场数据和关键指标变化 - 欧洲市场在第四季度更加稳定，英国市场表现良好，优于第二、三季度 [45] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2023年公司调整战略目标，聚焦核心活动以创造收入和提高盈利能力 [14] - 目标一是服务战略客户，其对公司数据的使用不断增加和扩展 [14] - 目标二是通过产品驱动增长和有效的市场策略增加账户数量，探索不同的产品包装和定价方式 [15] - 目标三是加速新产品和附加组件的采用，公司作为多解决方案公司，有机会向现有客户交叉销售 [15][16] - 目标四是高效运营，优化销售和营销领域的执行，争取在2023年第四季度实现正现金流 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2023年当前宏观经济状况将持续一段时间，公司已调整战略目标以平衡增长预期和加速盈利进程 [14][27] - 公司团队、商业模式和资产负债表在充满挑战的环境中保持韧性 [27] 其他重要信息 - 会议中提及的部分财务指标采用非GAAP基础，排除了一些可能不反映公司经营结果或前景的项目，与GAAP财务指标的对账可在公司投资者关系网站查询 [4][9] - 公司提醒会议中的前瞻性陈述受已知和未知风险、不确定性和假设影响，实际结果可能与预期有重大差异，且公司无义务更新前瞻性陈述，除非法律要求 [3][7] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 第四季度的购买环境如何，与过去几个季度有何不同，对2023年展望有何考虑？ - 第四季度市场更稳定，2022年第一季度业务正常，第二、三季度市场动态变严峻，企业收紧预算，2023年企业逐渐适应新的经营方式 [30] 问题2: 数据即服务产品推向市场的进展如何，尤其是针对大客户，如何实现该产品的货币化？ - 过去几个季度公司努力改进该产品，通过API和数据费用提供更多数据，解锁了很多机会，对OEM垂直领域有很大帮助，投资将带来良好回报 [31][33] 问题3: 目前新交易管道情况如何，是否有足够的新客户机会，企业业务优势的驱动因素是什么？ - 公司对交易管道有信心，尽管很多组织在进行成本节约和建立新的采购审批流程，但整体管道看起来很强劲 [35] 问题4: 全年业绩指引的假设依据是什么，是否保守，是否考虑了宏观因素？ - 指引考虑了行业和经济中的通胀环境、客户预算情况，以及客户将公司产品作为战略工具的反馈，同时公司有39%以上的ARR来自多年期合同，对经常性收入有较好的可见性 [37] 问题5: 电商产品是否受疫情后遗症影响，客户升级到更昂贵套餐的能力如何，随着疫情影响消退是否会有更显著的升级？ - Shopper产品主要面向CPG客户，需求强劲，第四季度新增大量客户标志，公司对其进展满意 [40] 问题6: 新年开始6周以来，尤其是欧洲市场的环境如何，主要产品线和附加组件中哪些需求和扩张最具韧性？ - 欧洲市场在第四季度更稳定，英国市场表现良好，新产品股票情报在上个季度面向现有客户推广进展良好；销售情报产品受裁员影响用户数量下降，但对收入影响不大，未来追加销售可能减少 [45][46] 问题7: 关于产品包装和定价的实验，考虑对哪些产品进行重新包装或价格调整？ - 公司将推出企业套餐，满足大企业多实体、多区域的需求，便于与大企业达成交易和提高平均合同价值；第二季度将推出新的核心产品定价和包装，以促进交叉销售和追加销售 [48][53] 问题8: 如何提高市场策略效率，尤其是将Shopper产品推向更多客户并兼顾盈利？ - 美国市场的销售团队按行业划分，将一个成功的销售团队专门负责加速Shopper产品的销售，同时销售其他产品，以促进该产品在现有客户群之外的增长 [50][55] 问题9: 假设2024年宏观环境改善，公司是否会增加投资以加速增长，是否会牺牲盈利能力？ - 公司计划在实现持续正现金流后继续保持，公司业务具有良好的单位经济效益，达到一定增长速度和经常性收入基础后，年度贡献利润率可达45% - 50%，可在保持正现金流的同时进行投资 [57] 问题10: 本季度毛利率强劲，全年指引也较好，是什么推动了毛利率的环比改善？ - 公司此前因整合新数据元素（如Embee收购和Data AI合作）受到短期冲击，随着这些产品开始产生收入，固定成本得到分摊，且数据成本无可变部分，从而实现了高效的毛利率经济 [59] 问题11: 第四季度哪些垂直领域增长突出，哪些表现不佳？ - 没有特定行业表现突出或不佳，整体与经济趋势相似，电商行业稍弱，其他行业持续增长，客户净留存率和毛留存率良好，客户认为公司数据无可替代，越来越多的ARR签订了多年期合同 [62] 问题12: 全年利润率指引显示下半年有快速扩张，驱动因素有哪些？ - 公司很多成本是固定成本，随着收入增长，利润率会扩大，公司通过提高运营效率，上一季度运营利润率提高了25个百分点，公司将继续推动盈利能力提升，预计上半年现金流较去年同期有显著改善 [63][64] 问题13: 11月裁员带来的效率提升是否已在本季度结果中完全体现，未来利润率是否会继续加速改善？ - 第一季度通常有一些一次性费用，如公司启动活动等，但已纳入模型和指引，预计全年将看到进一步的运营效率提升和利润率改善 [67] 问题14: 如何看待生成式AI机会，尤其是与ChatGPT相关的搜索方面，如何将其融入产品，未来的货币化机会有哪些？ - 公司有多个团队在内部多个领域整合该技术，一是用于电商领域的分类，二是利用公司独特数据为AI提供数据，自动提取洞察和总结信息，未来将利用这些能力推出令人兴奋的产品 [69][71] 问题15: 2022年新增约3500 - 3600万美元净新ARR，2023年如何看待净新ARR和整体ARR增长，如何降低宏观因素带来的风险？ - 公司根据交易管道数据、与客户的讨论以及追加销售机会来评估，同时公司有强大的留存基础，很多ARR已通过多年期合同或提前续约得到保障，在此基础上结合管道数据制定收入指引 [72][74]

公司概况 - 公司约有1850名员工和承包商，分布在15个办公室[4] - 公司使命是创建最准确、全面和可操作的数字数据，助力企业赢得市场[7] 财务表现 - Q4 2022营收为7300万美元，ARR为1500万美元，ARR占收入的88%，毛利率为87.5%[8] - Q4 2022同比营收增长19%，大客户美元净留存率达135%[8][15] - 2022财年非GAAP毛利润为1.46866亿美元，非GAAP运营亏损为6379.1万美元，标准化自由现金流为-6043万美元[84][85] 业务模式 - 通过数据收集、转换和交付三个环节，将数字数据转化为市场洞察，为客户提供SaaS解决方案、DaaS集成和咨询服务[16] 市场机会 - 全球商业智能市场规模预计将从2020年的231亿美元增长到2025年的333亿美元，复合年增长率为7.6%[33] - 公司当前市场机会涵盖企业、战略、中小企业等不同规模客户，长期市场机会涉及多个领域，潜在规模达数十亿美元[32][45][47] 客户与销售 - 超4000家客户依赖公司提供的见解，包括消费品、金融服务等多个行业的知名企业[49] - 客户和账户数量增长，交易规模扩大，销售效率和CAC回收期指标有吸引力[53][59] 团队与前景 - 公司由经验丰富的团队领导，在实现持续正自由现金流方面取得进展，处于数十亿美元TAM机会的早期阶段[74][76]

收入增长 - 第四季度2022年收入同比增长28%至5130万美元[1][2] - 年度经常性收入超过2亿美元[1] - 2022年总收入为19320万美元，同比增长40%[4] - 2023年第一季度收入指引为5250万至5300万美元，同比增长19%[7] - 2023年全年收入指引为22100万至22200万美元，同比增长15%[7] - 2022年总收入为193,234千美元，同比增长40.4%[25] 营业利润与亏损 - 非GAAP营业利润率改善25个百分点[1] - 第四季度2022年GAAP营业亏损为1460万美元，占收入的28%，而2021年同期为2290万美元，占收入的57%[2] - 第四季度2022年非GAAP营业亏损为1090万美元，占收入的21%，而2021年同期为1840万美元，占收入的46%[2] - 2022年GAAP营业亏损为8790万美元，占收入的45%，而2021年为6610万美元，占收入的48%[4] - 2022年非GAAP运营亏损为63,791千美元，较2021年的51,696千美元有所增加[31] 现金及现金等价物 - 截至2022年12月31日，现金及现金等价物为7780万美元，而2021年同期为12890万美元[3] - 2022年现金及现金等价物为77,810千美元，较2021年的128,879千美元减少39.6%[28] 财务状况 - 2022年总资产为246,045千美元，较2021年的226,999千美元增长8.4%[23] - 2022年总负债为224,094千美元，较2021年的142,085千美元增长57.7%[23] - 2022年股东权益为21,951千美元，较2021年的84,914千美元减少74.1%[23] 费用与支出 - 2022年研发费用为59,904千美元，同比增长35%[25] - 2022年销售和市场营销费用为122,635千美元，同比增长30.7%[25] - 公司2022年GAAP研发费用为59,904千美元，非GAAP研发费用为54,530千美元，非GAAP研发费用占收入的28%[32] - 公司2022年GAAP销售和营销费用为122,635千美元，非GAAP销售和营销费用为115,001千美元，非GAAP销售和营销费用占收入的60%[32] - 公司2022年GAAP一般和管理费用为45,277千美元，非GAAP一般和管理费用为41,126千美元，非GAAP一般和管理费用占收入的21%[32] - 公司2022年第四季度GAAP研发费用为13,977千美元，非GAAP研发费用为12,784千美元，非GAAP研发费用占收入的25%[32] - 公司2022年第四季度GAAP销售和营销费用为30,096千美元，非GAAP销售和营销费用为28,556千美元，非GAAP销售和营销费用占收入的56%[32] - 公司2022年第四季度GAAP一般和管理费用为9,441千美元，非GAAP一般和管理费用为9,913千美元，非GAAP一般和管理费用占收入的19%[32] 现金流 - 公司2022年GAAP运营活动净现金使用为46,065千美元，自由现金流为-77,241千美元，标准化自由现金流为-61,731千美元[33] - 公司2022年第四季度GAAP运营活动净现金使用为12,260千美元，自由现金流为-14,616千美元，标准化自由现金流为-13,767千美元[33] - 公司2022年第四季度资本支出为1,932千美元，内部使用软件成本为424千美元[33] - 公司2022年第四季度与新总部相关的现金支付为1,781千美元，与购买设备相关的现金收入为932千美元[33] 净亏损 - 2022年净亏损为83,661千美元，较2021年的68,979千美元有所扩大[25] 毛利率 - 2022年非GAAP毛利率为76%，较2021年的78%有所下降[30]

业绩总结 - Similarweb在Q3 2023的收入为$50.3M，同比增长40%[5] - 年化收入为$201.2M，基于Q3 2023的收入计算[5] - 公司在2023年第三季度的毛利率为75%[5] - 2023财年第三季度的毛利为105,916千美元，非GAAP毛利率为78%[91] - 2023财年第一季度的非GAAP毛利为27,856千美元，非GAAP毛利率为78%[91] - 2023财年第二季度的毛利为72,109千美元，非GAAP毛利率为77%[91] - 2023财年第三季度的运营亏损为66,107千美元，非GAAP运营亏损率为-38%[91] - 2023财年第一季度的运营亏损为16,721千美元[91] - 2023财年第二季度的非GAAP运营亏损为14,874千美元，非GAAP运营亏损率为-16%[91] 用户数据 - 对于年收入超过$100K的客户，美元基础的净留存率为120%[5] - 公司在1000-5000万美元年经常性收入（ARR）客户中的净留存率（NRR）超过了所有客户的NRR，显示出客户的使用增加和多产品购买[39] - 公司在2021年第一季度的客户保留率为85%至90%[58] - 公司在2021年第一季度的客户获取成本（CAC）回收期为9-12个月，预计将因成本降低而正常化[59] 市场展望 - 公司在2020年的商业智能市场规模为231亿美元，预计到2025年将增长至333亿美元，年均增长率为7.6%[30] - 公司在2020年的市场机会为42亿美元，预计到2022年将增长至61亿美元，年均增长率为20.5%[30] 研发与技术 - 公司通过收集来自四类来源的数十亿信号来提供市场洞察[17] - 公司利用AI引擎将原始数据转化为统一的数字世界全景[17] - 公司提供的市场数据和洞察帮助客户优化策略并实现高效增长[10] - 公司在数字营销、电子商务等多个市场领域提供解决方案[21] 财务状况 - 非GAAP毛利为50,116千美元，非GAAP毛利率为71%[91] - 自由现金流为-600千美元，自由现金流率为-16.3%[93] - 2023财年第一季度的自由现金流为-4,000千美元，自由现金流率为-4.0%[93]

财务表现 - Q3 2022 营收 4600 万美元，同比增长 46%，年化营收 1.84 亿美元[5][38] - 大客户（ARR 超 100K）美元净留存率达 123%，高于全客户平均水平[39] - 非 GAAP 毛利率 Q3 2022 为 76%，非 GAAP 运营亏损率为 27%，非 GAAP 标准化自由现金流利润率为 20%[64][66][69] 业务模式 - 约 88%营收为 ARR，其中超 60%为多年期订阅，75%总 ARR 来自 ARR 超 100K 客户[5] - 销售效率和 CAC 回收期指标有吸引力，历史隐含 CAC 回收期为 12 - 15 个月，当前为 13 - 14 个月[59] 市场机会 - 全球商业智能市场规模预计从 2020 年 231 亿美元增至 2025 年 333 亿美元，复合年增长率 7.6%[30] - 公司当前市场涵盖 SMB、企业和战略客户等，长期市场机会潜力扩大[26][27][29] 产品优势 - 数字情报平台可理解市场趋势、监测竞争对手、提高客户转化率等[11] - 解决方案是市场领导者，市场情报软件评论从 350 增至 780，增长 123%[23] 团队与战略 - 由经验丰富团队领导，包括创始人兼 CEO 等核心成员[87][88] - 持久增长战略包括加速客户获取、深化现有客户业务和拓展产品组合[25]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度营收达5000万美元，同比增长41%，超出预期范围上限4920万美元 [9][17] - 整体美元净留存率（NRR）从2021年第三季度的110%增至112%，10万美元ARR客户细分市场的NRR从去年第三季度的122%增至123% [17] - 剩余履约义务（RPOs）同比增长39%至1.58亿美元，其中86%将在未来12个月内实现 [18] - 第三季度GAAP运营亏损为2060万美元，非GAAP运营亏损为1330万美元，远低于预期指导范围下限2090万美元 [19] - 非GAAP运营利润率较上年提高超1200个基点 [20] - 预计2022年第四季度总营收在5050万 - 5090万美元之间，全年总营收在1.924亿 - 1.928亿美元之间，中点同比增长40% [21] - 预计第四季度非GAAP运营亏损在1450万 - 1500万美元之间，全年在6740万 - 6790万美元之间 [22] - 预计2022年第四季度非GAAP毛利率约为75% - 76%，全年约为75% [22] 各条业务线数据和关键指标变化 - 全球客户群（包括SMB、企业和战略客户）增长21%，达3900家，平均客户每年支出约5.2万美元，同比增长15% [9] - 超53%的年度经常性收入来自每年支出超10万美元的客户 [10] - 37%的客户关系为多年期合同，该指标自2020年以来逐年增长 [10] 各个市场数据和关键指标变化 - 从地区看，欧洲市场业务开展比其他地区更具挑战性，美国市场表现尚可，亚太地区也不错 [36] - 从客户规模看，SMB业务表现良好，企业业务面临挑战更大，战略业务则更复杂 [36] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司决定裁员约10%，并在全公司范围内削减开支，以加速在2023年实现自由现金流为正 [12][13] - 匹配投资节奏与现实情况，聚焦并谨慎调配资源到能创造收入的核心业务上 [13] - 加倍关注客户需求，以在不可预测的经济环境中生存和取胜 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司面临乌克兰持续战争、利率上升、全球通胀和客户预算收紧等宏观经济影响，认为宏观经济状况恢复时间将比预期更长，2023年经济环境将不同 [11] - 尽管面临挑战，但团队、商业模式和资产负债表仍具韧性，决策和行动旨在2023年实现自由现金流为正 [24] 其他重要信息 - 会议中提及的前瞻性陈述受已知和未知风险、不确定性和假设影响，实际结果可能与预测有重大差异，公司无义务更新前瞻性陈述，除非法律要求 [2][3][4] - 公司使用非GAAP财务指标进行内部分析和规划，这些指标有局限性，不能替代GAAP财务信息，两者的调节表可在投资者关系网站查看 [5] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 哪些因素表明Similarweb需求发生长期变化，现有客户增长和新客户获取是否面临更大压力 - 市场上多数软件公司业务放缓，交易审批流程变长，需更高层级批准，很多客户将交易推迟到年底或下一年度预算，新业务面临压力，现有业务相对稳定 [28] 问题2: 如何看待裁员对自由现金流的好处，员工人数变化主要影响哪些领域 - 裁员涉及全公司业务，第三季度运营费用已有改善，研发、销售和营销以及一般和行政费用的利润率下降，公司旨在提高业务效率，为2023年做好管理 [32] 问题3: 公司业务在哪些方面更具韧性，哪些方面受宏观影响更明显 - 欧洲市场比其他地区更具挑战性，美国和亚太地区尚可；SMB业务表现良好，企业业务受影响更大，战略业务更复杂 [36] 问题4: 未来利润率扩张的最大杠杆在哪里 - 各方面都将看到效率提升，毛利率因收购和合作曾受影响，目前已开始回升；销售和营销费用占收入比例已从过去七个季度的65% - 66%降至55%，且单位经济效益良好，客户在两年内可实现盈利 [37][39] 问题5: 本季度电子商务产品采用情况与去年相比如何，是否仍看好该机会；成本降低对销售有何影响，是永久性提高生产力还是为适应当前环境，后续是否需重新招聘 - Shopper Intelligence产品势头良好，本季度客户获取和整体增长表现出色，目前聚焦美国市场；裁员主要影响一般和行政费用以及部分研发内部开发项目，公司看好产品和市场契合度，认为无需在未来重新招聘 [43][44] 问题6: 何时意识到业务放缓，是否预计情况会恶化，还是为应对未来宏观环境主动调整 - 第一季度业务表现良好，第二季度开始出现放缓迹象，第三季度更明显，预计年底至明年情况类似，之后行业可能会有所复苏，公司决定根据市场情况调整战略 [48][49] 问题7: 如何实现明年现金流收支平衡，背后的假设是什么；预计何时情况会好转 - 公司一直秉持平衡增长和盈利的理念，此前上市前曾实现现金流盈利；目前虽业务放缓，但需求仍在，客户仍在签订多年期合同；公司规划确保运营灵活性和费用基线，以在2023年实现现金流为正 [51][53] 问题8: 是否放弃此前到2024年底实现4.5亿美元ARR的目标，未来两年增长率是否会维持在第四季度的高20%范围，还是会进一步减速 - 若市场情况维持现状，预计明年第一、二季度较艰难，第三、四季度可能会有所回升，具体增长指引将在下次财报电话会议提供 [57] 问题9: 中期增长是否主要来自现有客户，客户对高级附加产品的接受程度如何 - 未来战略是深耕现有客户，公司产品组合丰富，上游模型已有数百名客户购买，且有强大的销售管道；Shopper产品和新推出的投资者平台替代数据产品表现良好 [58] 问题10: Shopper Intelligence产品是否已上线 - 该产品已上线，已有数十名客户开始试用，公司正将购买Excel数据的付费客户转移到该平台，且反馈良好 [59] 问题11: 产品定价是否更灵活，未来是否会调整 - 公司尚未决定是否提价，但在付款条款上更灵活，如提供季度或月度付款方式，以减轻客户成本压力 [61]

Exhibit 99.1 SIMILARWEB ANNOUNCES STRONG THIRD QUARTER 2022 RESULTS Third quarter 2022 revenue grew 41% year-over-year to $50.0 million Non-GAAP operating margin improved by over 12 percentage points Remaining performance obligations increased 39% year-over-year to $158.0 million TEL AVIV, ISRAEL -- November 15, 2022 -- Similarweb Ltd. (NYSE: SMWB) ("Similarweb" or the "Company"), a leading digital intelligence company, today announced financial results for its third quarter ended September 30, 2022. The Co ...

财务数据和关键指标变化 - 第二季度营收达4760万美元，同比增长46%，超预期范围上限4590万美元 [10][16] - 整体美元净留存率（NRR）升至115%，去年同期为106%；10万美元ARR客户细分市场NRR升至127%，去年Q2为118% [17] - 剩余履约义务（RPOs）同比增长53%至1.6亿美元，其中87%将在未来12个月实现 [17] - 非GAAP运营亏损为1980万美元，低于指引区间低端2300万美元 [18] - 预计2022年Q3总营收在4880 - 4920万美元，全年总营收在1.96 - 1.97亿美元，中点同比增长43% [19] - 预计2022年Q3非GAAP运营亏损在2090 - 2150万美元，全年在8000 - 8100万美元 [19] - 预计2022年Q3非GAAP毛利率约为74% - 75%，全年为75% - 76% [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 收购Rank Ranger，增强SCO能力；推出App智能产品，获积极反馈；投资者情报解决方案预计下半年推向市场 [13][14] - Shopper Intelligence产品本季度标志收购情况较上一季度有改善 [63] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国市场表现良好，占营收50%，增长55%；日本业务表现不错；德国业务有良好扩张，英国和法国业务较艰难 [39][40] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 以并购为战略，持续创新和改进解决方案，注重运营效率以实现盈利 [13][14] - 优化营销组织，在营销、客户服务和研发等领域控制招聘规模 [42] - 对定价和包装进行优化，为各业务线制定更精细策略 [56] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 市场有疲软迹象，交易周期变长，但公司产品在不确定时期对客户更重要 [24][11] - 投资者和垂直领域需求有增加趋势，预计更多领域会有需求增长 [46][47] - 公司有信心实现指引目标，将平衡增长和现金流，追求可持续自由现金流 [65][72][73] 其他重要信息 - 公司使用非GAAP财务指标进行内部分析和规划，其有局限性，GAAP和非GAAP财务指标的调节信息可在投资者关系网站查看 [5][6][7] - 公司迁至以色列新总部，产生相关现金资本支出 [26] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 宏观环境对业务的影响及未来6 - 12个月战略调整 - 市场有疲软现象，交易周期变长，欧洲和其他地区都受影响 [24] 问题2: 本季度自由现金流情况及后续展望 - 全年正常化自由现金流不应超过5000万美元，大量续约在Q4和Q1，目前处于现金流季节性低谷；公司迁至新总部产生现金资本支出 [25][26] 问题3: 明年毛利率和销售营销投资规划 - 有望提高毛利率，销售和营销支出将更高效，本季度已初见成效 [30][31] 问题4: Q4增长预期中宏观因素的影响、7 - 8月趋势变化及成本结构规划 - 制定指引时已考虑宏观经济趋势，会积极平衡增长和现金流以提高效率；2023年招聘计划会受影响 [34][35][37] 问题5: 其他地区业务表现及地理因素对指引的假设 - 美国和日本业务表现良好，欧洲市场德国较好，英国和法国较艰难；制定指引时会综合考虑各地区情况 [39][40][41] 问题6: 招聘放缓或缩减的领域 - 主要在营销、客户服务和研发领域，招聘也会相应调整 [42] 问题7: 不确定环境下需求增长情况及具体受益产品和客户群体 - 投资者和垂直领域需求有增加，预计更多领域会有需求增长 [46][47] 问题8: 剩余时间净留存率走势及更详细指标情况 - 毛留存率基本稳定，36%的ARR为多年期合同，大客户在产品区域和深度信息方面有扩展需求，OEM战略有进展 [49][50][51] 问题9: 平台客户使用情况和定价预期 - 平台使用量持续上升，公司在优化定价和包装，新聘定价和包装总监 [57][56] 问题10: App智能产品需求和Shopper Intelligence产品采用情况及销售策略 - App智能产品初期反馈良好，但市场环境使交易周期变长；Shopper Intelligence产品调整策略后标志收购情况改善，核心产品表现良好 [60][61][63] 问题11: 对Q4收入加速增长的信心来源 - 依据积压订单、交易情况、销售管道和讨论情况制定指引，目标是给出可实现的指引 [65] 问题12: 现金余额情况、可接受的最低现金余额及实现自由现金流正向的时间 - 公司有近9400万美元现金和7500万美元未动用信贷额度，认为有超1.6亿美元流动性；历史上曾改善现金流状况，目前正平衡增长和现金流，目标是实现可持续自由现金流 [68][69][72]

Exhibit 99.1 SIMILARWEB ANNOUNCES SECOND QUARTER 2022 RESULTS Second quarter 2022 revenue grew 46% year-over-year to $47.6 million Remaining performance obligations increased 53% year-over-year to $160.5 million NRR for $100K+ ARR customers remains strong at 127% TEL AVIV, ISRAEL -- August 9, 2022 -- Similarweb Ltd. (NYSE: SMWB) ("Similarweb" or the "Company"), a leading digital intelligence company, today announced financial results for its second quarter ended June 30, 2022. The Company published a letter ...