行业概况 - 2024年多家互联网型民营银行发布年报，微众银行盈利能力持续领跑，网商银行稳居第一梯队但净利润下滑，另有3家银行出现增收不增利现象 [1] - 行业面临市场竞争加剧、监管收紧压力，头部机构转型发力出海和综合金融，中小机构因"助贷新规"迎来挑战 [1] - 互联网型银行普遍营收增长但净利分化，微众银行营收381.28亿元（-3.13%），净利109.03亿元（+1%），网商银行营收213.14亿元（+13.71%），净利31.66亿元（-24.67%） [3] 公司表现 微众银行 - 资产规模6517.76亿元（+21.7%），贷款余额4360亿元，企业贷款占比从44%升至49.44%，个人消费贷占比从51.78%降至46.51% [2][4] - 信贷业务利息收入382.04亿元（+1.66%），占总利息收入93.82%，管理资产余额32439亿元（+26%），代销产品超9000只 [4][11] - 手续费及佣金净收入65.88亿元（-17.96%），贷款平台费收入同比下降14.31% [8] 网商银行 - 资产规模4710.35亿元（+4.18%），贷款余额2984.54亿元，不良率2.30%（+0.02%），信用减值损失120.6亿元（+20亿元） [2][5] - 数字交易银行成为第二增长曲线，代销理财规模行业第二，AUM突破万亿，全域粉丝超1200万 [9][11] 其他银行 - 新网银行资产1036.29亿元（+0.68%），营收63.7亿元（+16.07%），净利8.11亿元（-19.7%），普惠小微贷款余额218.12亿元（+4.79%） [2][6] - 苏商银行营收50.01亿元（+11.11%），净利11.59亿元（+10.34%），为6家中唯一双增长机构 [2][5] - 百信银行营收46.26亿元（+2.02%），净利6.52亿元（-23.74%），产业金融业务余额超200亿元（+37%） [2][12] - 亿联银行不良率2.77%（上年1.61%），净亏损5.9亿元（-520%），已公示助贷合作机构名单 [2][10] 业务转型 - 信贷结构优化：微众银行企业贷款增长18.18%，小微企业贷款增加，C端向B端倾斜以应对信用风险 [4] - 财富管理发力：微众银行代销业务带动代理手续费收入139.93亿元（+22.32%），网商银行与23家理财子公司合作 [11] - 联合贷规模缩减：监管收紧下银行加强自营渠道建设，微众银行贷款平台费收入下降14.31% [8][9] 监管与创新 - "助贷新规"10月施行，推动银行从"流量驱动"转向"合规驱动"，要求加强合作机构管理和信息披露 [9][10] - 创新方向包括：金融科技输出（微众香港科技子公司）、产业金融（百信银行+37%）、综合服务（网商银行数字化工具） [12]