低利率环境下的投资趋势 - 一年期定期存款利率全线跌破1% 活期存款利率下调5个基点 定期存款各期限利率下调15-25个基点 [1] - 蚂蚁财富平台937万90后及00后投资者配置货币基金、债券基金和黄金基金（新三金） [1] - 固收+基金用户同比增长88% 债券为底仓含少量权益资产的产品热度提升 [1] 货币基金配置动态 - 货币基金规模从2020年末8.1万亿元增长至2024年末13.6万亿元 兼具安全性、流动性和收益性 [2] - 成为日常交易和应急储备的首选 为资金搭建灵活蓄水池 [3] - 配置比例需匹配个人或家庭实际需求 避免过度追求流动性牺牲收益 [5] 债券基金配置特征 - 中长期纯债型基金个人投资者持有净值占比达8% 较2023年大幅上升3.5个百分点 [3] - 降息环境下债券资产持续升值且波动性小 持有体验良好 [3] - 建议逢高减仓并适度提升权益基金配置比例 以增强组合收益弹性 [5] 黄金基金投资热情 - 全球实物黄金ETF4月单月流入约110亿美元 资产管理总规模达3790亿美元 [2] - 中国市场黄金ETF连续三个月实现流入 4月流入量超2025年一季度及2024年全年总量 [2] - 受金价飙升、贸易争端、降息预期及债券收益率下降等因素驱动 [2] 投资者行为转变 - 理财思路从保守型存款模式转向稳健与收益兼顾的平衡型策略 [4] - 社交媒体平台凸显理性投资观念 强调分批建仓、风险控制和避免盲目跟风 [3] - 低利率环境可能推动储蓄向消费和投资转化 但短期传统储蓄习惯仍为主流 [5] 资产配置建议 - 黄金基金适合定投方式平滑成本 中长期仍处牛市但需警惕短期波动风险 [6] - 存款作为资产配置安全垫需保持一定比例 但应动态调整避免收益缩水 [6] - 可适当配置现金管理类理财、货币基金、国债及保险等稳健收益产品 [6]