银行存款利率趋势 - 当前大行三年期定期存款利率已跌破2%，较三年前3%以上的水平显著下降[1] - 10万元存款一年的利息收入已难以覆盖日常开支如油费，更无法跑赢通胀[1] - 利率可能长期维持在相对低位，这反映了社会进入“低增长+低利率”的新常态[3] 资产配置调整建议 - 建议投资者不应将所有资金集中于“活期+定期”存款，应对长期不用的部分存款进行结构调整[5] - 调整资产配置旨在实现长期财富保值增值，而非追求短期暴富[5] 资产配置前提与底线 - 必须预留3到6个月的家庭生活费作为应急资金，存放于活期、货币基金或短期低风险理财中[8] - 资产结构调整仅针对部分闲钱，不应动用所有存款或借钱加杠杆进行投资[10] - 投资者需根据自身风险承受能力进行配置，能承受的账户波动程度因人而异[12] 第一类资产：国债及准国债类稳健资产 - 此类资产包括储蓄国债、国债逆回购、极低风险的银行理财及大额存单等[18] - 专业机构建议家庭资产的30%至40%可配置于此类“压舱石”资产[17] - 该类资产本金相对安全、波动小，收益优于当前活期及许多定期存款，并能在利率下行周期提前锁定收益[21] - 资金需为中长期闲置资金，提前支取可能导致收益损失[23] 第二类资产：宽基指数基金定投 - 宽基指数基金投资于一篮子代表性公司，如沪深300、中证500、红利指数等[25] - 采用定投方式可平滑长期持有的平均成本，利用“微笑曲线”效应[28] - 市场下跌时固定金额可购入更多份额，上涨时购入份额减少[32] - 此类投资不保本，熊市时宽基指数可能下跌20%至30%[30] - 需长期持有至少5年以上，使用闲钱投资，并能接受账户出现阶段性浮亏[34] 第三类资产：少量黄金或黄金ETF - 国际金价整体呈上涨趋势，并一度创历史新高[37] - 黄金在不确定性增加、货币超发及通胀时期往往表现较好[37] - 内行人通常将家庭资产的5%至10%配置于黄金以对冲风险[39] - 对普通人而言，银行投资金条、金币或场内黄金ETF等金融工具比首饰金更划算[44] - 黄金价格波动大，高位买入可能面临短期大幅回撤风险，应将其视为组合中的“保险栓”[43][45] 第四类资产：投资于健康、技能与认知 - 投资于自身是长期回报率可能最高的资产[48] - 维护健康资产可通过定期体检、控制体重、坚持运动等方式，长期看能节省医疗支出并保持创收能力[50] - 需持续提升职业技能与学习新技能（如考取证书、学习英语、掌握AI工具），以增加工资与副业收入[53] - 应系统学习理财基础知识，理解风险与收益同向，无“稳赚不赔+高收益”产品，从而避免被误导[55]