美国对等关税快实施，美国总统特朗普宣布将对进口到美国的半导体芯片"征收100%关税"，但不包含 有在美国设厂的企业。同时，特朗普也透露，台积电在美国的2000亿美元投资计划，有望从半导体关税 中豁免。 永丰投顾报告指出，特朗普的世界当中只有并无谨慎拆分到晶圆制造、封测、载板、设备、耗材商等详 细供应链，仅针对芯片生产做论述。尽管细则尚未出来，但他们初步想法认为台积电整家公司均可获得 豁免。 来源：格隆汇APP 格隆汇8月7日｜被特朗普豁免100%半导体关税，台积电(2330.TW)盘中涨近5%，报1180元新台币，创 历史新高，市值达30.6万亿新台币。 ...

公司表现 - Lam Research股价在上一交易日上涨5.3%至62.20美元，交易量显著高于平均水平[1] - 公司股价在过去四周累计下跌25.2%，此次反弹形成鲜明对比[1] - 同行Applied Materials同期上涨4.7%至132.85美元，但过去一个月累计下跌18.5%[4] 上涨驱动因素 - 美国银行发布积极评级更新，市场认为具有基本面优势和定价权的半导体公司将受益于关税豁免预期[2] - Lam Research季度每股收益预期为1美元，同比增长28.2%，营收预期达46.4亿美元，同比增长22.3%[3] - Applied Materials季度每股收益预期维持在2.30美元，同比增长10.1%[5] 盈利预测趋势 - Lam Research的共识EPS预测在过去30天内被小幅上调，盈利预测修正趋势与股价走势呈现强相关性[3][4] - Applied Materials的共识EPS预测在过去一个月保持稳定[5] 行业评级 - Lam Research和Applied Materials均获得Zacks评级3级（持有）[4][5] - 两家公司同属Zacks电子-半导体行业分类[4]