欧洲主权信用与固定收益 - 欧洲主权信用风险重心从边缘国向核心国内部转移，法德10年期国债利差升至2011年欧债危机以来最高，法意利差罕见转正，法国收益率反超意大利[5] - 法国10年期国债收益率下跌11.8个基点至4.90%，意大利10年期国债收益率下跌8.2个基点至4.49%，法德利差录得2020年3月以来最大幅度收窄[28] - 欧元区银行体系资本与流动性缓冲充足，CET1达16.0%、LCR达154.9%，主权信用与银行负反馈尚未形成，当前属再定价而非危机[5] - 美国2年期国债收益率上涨3.41个基点至4.72%，10年期下跌0.61个基点至4.99%，2年与10年利差收窄约4个基点；690亿美元2年期国债拍卖投标倍数2.59倍，低于过去六次平均的2.64倍[28] 全球股市表现 - 美股三大指数齐涨，道琼斯涨0.28%报52,361点，标普500涨0.70%报7,676点，纳斯达克涨0.82%报26,169点，费城半导体指数涨2.82%，英伟达涨2.4%、美光涨3.0%、特斯拉涨5.2%[8] - 欧洲股市全线反弹终结两连跌，泛欧STOXX 600涨0.77%报640.66点，德国DAX涨0.91%报25,410.84点，法国CAC40涨0.83%报7,847.32点，英国富时100涨0.72%报10,767.33点[8] - 巴西IBOVESPA指数大跌13.88%创2020年以来最差单日表现，雷亚尔一度重挫逾10%，主因卢拉意外连任引发财政赤字与债务前景担忧[8] - 港股恒生指数涨0.51%报23,211.81点，恒生科技指数跌0.37%，国企指数涨0.59%，大市成交1,757.58亿港元，南向资金净卖出20.75亿港元[10] - A股分化，上证指数涨0.19%报3,697.52点，深证成指跌1.19%，创业板指跌1.71%，两市成交额1.61万亿元较前日减少约3,475亿元，2,251只上涨、3,158只下跌[15] 大宗商品与外汇 - 受美伊重启谈判预期升温及中东局势缓和影响，纽约期油跌1.46%报每桶101.76美元，布伦特期油跌0.78%报每桶115.81美元[25] - 油价回落缓解通胀压力带动金价反弹，纽约期金升0.78%报每盎司4,022.3美元，美元指数升0.15%报101.959[25] - 彭博预测纽约期金潜在升幅11.9%至4,500美元，纽约期油潜在跌幅16.5%至85美元[24] 行业与个股动态 - 拉姆研究上调2026年全球晶圆制造设备市场规模预测至1,500亿美元中段水平，预计2027年超过2,000亿美元，AI驱动资本开支需求持续强劲[8] - 寒武纪2026年三季度收入35亿元人民币同比增长104%、环比增长13%，毛利率环比提升2.6个百分点至58.7%，季末库存环比增长41%至117亿元[18] - 中国神华2026年前三季度归母净利润444亿元同比增长3.8%，三季度煤炭分部利润总额同比增长18.3%，自产煤毛利率由41.7%提升至43.7%，煤化工三季度利润总额9.69亿元较上年同期亏损5.80亿元明显改善[13] - BNK金融集团宣布600亿韩元股份回购计划并将季度股息提升25%至每股150韩元，当前对应约0.3倍市净率及4倍市盈率[21]