稀土行业需求回升 - 8月稀土产业链进入传统消费旺季 下游需求回升带动采购增加 [1] - 磁材行业部分大厂订单已经排产至9月中旬 [1] - 国内及出口订单均环比走强 [1] 稀土价格走势 - 稀土产品价格有望上扬 [1] - 7月以来国内稀土产品价格松动 重归涨势 [1] - 氧化镨钕及镨钕金属价格均上涨 [1] - 海外高价将传导至国内市场 [1] - 美国国防部为MP Materials提供110美元/公斤的最低价 远高国内 [1] 出口政策变化 - 6月以来国内已陆续批准多个企业出口许可证 [1] - 出口管制陆续放松 [1] - 国内外独立市场行情壁垒打破 [1] 市场预期与投资机会 - 旺季备货预期之下稀土价格易涨难跌 [1] - 海外高价带动国内价格上涨 企业利润增厚 [1] - 板块迎来估值+利润双击 [1] - 稀土板块迎来涨价增利的第二交易阶段 [1]