财务数据 - 2022 - 2025年6月公司总收入分别为19.03亿、14.53亿、15.23亿、5.10亿和14.24亿元，毛利率分别为12.7%、14.8%、12.5%、11.9%和10.2%[53] - 2022 - 2024年及2025年上半年利润分别为0.88亿、0.62亿、0.71亿、0.14亿和0.63亿元[83][90] - 截至2022 - 2024年底及2025年6、7月，净资产分别为2.99亿、4.00亿、4.72亿、5.35亿和5.31亿元[93] - 2022 - 2024年及2024 - 2025年上半年，经营活动净现金分别为 - 3784.6万、1979.8万、 - 4442.6万、5390.5万和4603.1万元[99] - 2022 - 2024年及2025年上半年，净利率分别为4.6%、4.3%、4.6%和4.4%[104] 业务数据 - 2024年公司在国内PS建筑工业领域市场按收入排名第三，市场份额为3.5%[51] - 2022 - 2025年6月PS建筑分包服务收入分别为17.71亿、12.94亿、12.41亿、4.42亿和12.47亿元[53] - 2022 - 2025年6月总承包服务收入分别为1.00亿、0.90亿、1.83亿、0.21亿和1.42亿元[53] - 2022 - 2025年6月工业环保设备收入分别为0.32亿、0.69亿、1.00亿、0.46亿和0.35亿元[53] - 2022 - 2024年及2025年上半年汽车及零部件行业营收分别为12.75亿元、7.15亿元、8.61亿元、2.65亿元、8.94亿元[62] - 2022 - 2024年及2025年上半年华东地区营收分别为10.12亿元、7.26亿元、7.07亿元、2.53亿元、6.38亿元[65] - 2022 - 2024年及2025年上半年PS建筑组件利用率分别为128.3%、88.1%、101.7%、158.7%[71] - 2022 - 2024年及2025年上半年工业环保设备利用率分别为50.9%、72.7%、85.9%、82.7%[71] - 2022 - 2024年及2025年上半年PS建筑分包项目投标成功率分别为27.8%、30.3%、22.7%、32.1%[73] - 2022 - 2024年及2025年上半年总承包项目投标成功率分别为25.0%、20.0%、35.3%、18.8%[73] 在手项目 - 截至最新实际可行日期，公司有98个在手项目，预计确认收入约7.48亿元[74] - 2022 - 2024年及2025年上半年末项目积压价值分别为4.43亿元、3.63亿元、10.01亿元、8.84亿元、7.48亿元[74] 股权结构 - 截至最新实际可行日期，Broad Vision持有公司约70.84%股份，上海湘联和上海新联展分别持有约2.15%和2.24%股份[105] 企业动态 - 2022年12月27日公司在全国股转系统挂牌，2024年11月29日申请终止挂牌，自12月10日起生效[113] - 2022年和2023年分别宣派股息约2040万元和1920万元人民币[126] - 2025年7月2日，公司宣派中期股息2780万元人民币[130] 市场环境 - 2025年3月美国政府对各类钢铁产品加征25%关税，5月中美联合声明取消91%关税，有效关税从145%降至30%[131] - 2022 - 2024年及2024年和2025年上半年，公司来自美国收入分别占总收入的1.6%、3.6%、4.4%、4.5%和2.0%[132] 风险提示 - 公司PS建筑业务在中国工业领域可能面临市场接受度有限和采用缓慢的挑战[187] - 公司在PS建筑市场工业领域竞争激烈，对手可能抢占份额[190] - 全球和本地经济政治因素影响公司财务，宏观变化会导致资本受限和成本上升[194] - 地缘政治紧张给公司业务带来风险，贸易政策变化影响国际扩张和运营灵活性[196]

股权与融资 - 公司注册登记2760675股普通股转售，占已发行普通股总数16.3%[7][8][63] - 为Peak One设立最高1亿美元股权线，可获最多92.5万股普通股[8] - Peak One获7.5万股普通股作为股权线承诺股份[8] - 8%可转换债券转换后，Peak One最多获121.0675万股普通股[8] - Peak One可行使认股权证获最多50万股普通股[8] - Peak One获5万股普通股作为私募承诺股份[8] - 2023年2月7日完成私募发行，向Peak One发行110万美元本金8%可转换债券和购买最多50万股普通股认股权证，债券购买价100万美元，原始发行折扣10%[45] 财务数据 - 2023年3月31日，普通股在纳斯达克资本市场最后报告售价为每股1.01美元[13] - 截至2023年3月29日，公司有1431.48万股流通股[105] - 董事长兼首席执行官Paul M. Galvin持股48.0489万股，占比3.3%[107] - 所有高管和董事共持股79.7592万股，占比5.57%[107] - Group One Trading, LP持股130.7907万股，占比9.14%[107] - John William Shaw持股314.85万股，占比20.92%[107] 业务板块 - 公司运营建筑、医疗、房地产开发和环境四个业务板块[29] - 2023年2月与The Peoples Health Care达成协议，交付四个模块为工会成员提供医疗服务[30] - 新子公司SG Environmental专注于生物医疗废物清除[30] 协议与合作 - 2021年6月15日终止与CPF独家许可协议，获125万美元赎回分配权利转让[33][34] - 公司和Paul Galvin曾向CPF分别贷款65万美元和10万美元，贷款不受和解协议影响[34] - 许可协议下，CPF按不同比例支付特许权使用费，首2000万美元收入为5%，接下来3000万美元为4.5%，之后为5%，有逐年递增最低特许权使用费要求[35] - 2019年10月3日与CPF签订贷款协议，贷款75万美元，年利率5%，2023年7月31日到期，已发放50万美元[36] 项目与技术 - 模块化建筑项目相比传统建筑可节省高达50%上市时间[37] - 自收购Echo以来，约75%模块销售为木制模块[41] - 2017年4月获得Safe & Green结构建筑材料评估服务报告，目前有6个设施获ICC - ES批准可使用标志[42][43] 未来展望 - 公司未来十二个月可能出现现金短缺[73] - 公司在可预见的未来不会宣布现金股息，股东只能依靠普通股价格增值获得回报[95] 发行相关 - 本次发行前公司流通普通股为14314800股，假设认股权证行权、债券转换和向Peak One发行1343675股后，发行后流通普通股将达16950475股[84] - 公司可能从向待售股东出售普通股获得最高1000万美元收益，从认股权证现金行权获得最高约1125000美元总收益[84] - 若向Peak One发行股票，最高可获1000万美元毛收入，净收入最高可达980万美元，期限约36个月[100] - 若所有认股权证以现金行使，公司将获得约112.5万美元收入[102] - 公司预计发行和分销相关费用（除经纪佣金等）总计30,000美元，其中法律费用20,000美元，会计师费用5,000美元，印刷雕刻费用2,000美元[169][170]