券商合并事件 - 信达证券正筹划由中金公司发行A股股票换股吸收合并东兴证券与信达证券，吸收合并完成后“信达证券”将成为历史[1] - 合并后新券商的资产规模将突破万亿元[1] - 但合并对股权投行业务的补充有限，信达证券目前股权投行储备项目仅剩贝肯能源定增一家[1] 贝肯能源定增项目详情 - 贝肯能源拟向陈东非公开发行不超过5400万股股票，发行价格为6.59元/股，募集资金总额不超过3.53亿元[2] - 发行完成后，陈东持股比例将从0%升至21.18%，成为公司新的控股股东和实际控制人，原实控人陈平贵的持股比例将降至11.15%[2] - 陈东报告期内曾任公司董事长、总裁等职，但持股比例为0，其2022-2024年平均年薪不足100万元，巨额认购资金来源存疑[4] - 原实控人陈平贵近一年多次减持套现，合计套现约5500万元，减持均价约8.741元/股，与定增发行价存在约2元差价[4][5] - 以当前股价11.88元/股计算，定增发行价存在80%的套利空间，若发行成功，陈东认购股份的账面浮盈约2.8亿元[5] 信达证券其他投行项目 - 信达证券近期保荐奥美森成功在北交所IPO，奥美森主要从事智能生产设备及生产线的研发、设计、生产和销售[5] - 奥美森曾于2021年在信达证券保荐下冲刺创业板IPO，但于2022年撤回申请，并于2024年申报北交所IPO成功[5] - 奥美森在两次IPO申报前业绩均大幅增长，但在撤回创业板申请期间，其2022年扣非净利润大幅下降70.5%至1208.96万元[8][9] - 在2024年申报北交所前，其2023年扣非净利润又迅速暴增248.09%至4208.24万元[10] - 广东证监局现场检查发现奥美森存在内控制度执行不到位、财务核算不规范等问题，例如审计人员兼任财务工作、研发费用归集错误等[11] - 信达证券作为奥美森两次IPO的辅导及保荐机构，其是否勤勉尽责受到关注[12]