公告显示，智谱拟全球发售3741.95万股H股，其中，香港发售占5%，国际发售占95%，另有超额配股权15%。每股发售价116.20港元，每手100股。粗略计 算，该公司预计融资规模约为43亿港元，IPO市值预计超511亿港元。 智谱为一家人工智能公司，成立于2019年6月，该公司致力于开发通用大模型。据招股书，公司的创始团队成员多数具有清华大学学术背景，创始团队成员 包括刘德兵、李涓子、唐杰、许斌、张鹏等人。 据招股书，智谱在港股IPO前已完成8轮融资，规模超83亿元。本次上市，智谱引入JSC International Investment Fund SPC、JinYi Capital Multi-Strategy Fund SPC、Perseverance Asset Management、上海高毅、WT Asset Management、泰康人寿、广发基金、3W Fund Management等11家投资机构为基石投资者，拟认 购金额合计约29.8亿港元。 | | | | | 假設超額配股權未獲行使 | | 假設超額配股權శ | | --- | --- | --- | --- | --- | --- ...

公司与基石投资者JSC International Investment Fund SPC(为及代表Qizhi SP行事)、JinYi Capital Multi- Strategy Fund SPC Ltd.(为及代表Structured Credit SP Fund行事)、PerseverancAsset Management、上海高 毅及CICC Financial Trading Limited(就高毅场外掉期而言)、WT Asset Management、泰康人寿、广发基 金、3W Fund、雾凇、Optimas Capital Limited及凌云光技术国际有限公司订立基石投资协议，该等基石 投资者已同意按发售价认购合共约29.84亿港元的发售股份。 截至2025年6月30日，我们的模型已为逾八千家机构客户提供支持，截至最后实际可行日期，已为约 8000万台设备提供支持。根据弗若斯特沙利文的资料，按 2024年的收入计，我们在中国独立通用大模 型开发商中位列第一，在所有通用大模型开发商中位列第二，市场份额为6.6%。 于往绩记录期，我们实现收入显著增长。于2022年、2023年及2024年，我们的 ...

我们是中国领先的人工智能公司，致力于开发通用大模型。2019年，我们秉承着在中国追求通用人工智 能(AGI)创新的大胆理念而创立。我们于全方位的人工智能研究中扎实交付先进技术，并稳步扩大其商 业应用，以实现收入的快速增长。2021年，我们发布了中国首个专有预训练大模型框架GLM框架，并 推出了我们的模型即服务(MaaS)产品开发及商业化平台，透过该平台提供我们的大模型服务。于2022 年，我们开源首个1000亿规模的模型(GLM-130B)。我们运营于大语言模型(LLM)市场，其为更广泛AI 市场的一个细分领域。我们为机构客户(包括私营企业及公共行业实体)及个人用户(包括个人终端用户及 独立开发者)提供通用大模型服务。 截至2025年6月30日，我们的模型已为逾八千家机构客户提供支持，截至最后实际可行日期，已为约 8000万台设备提供支持。根据弗若斯特沙利文的资料，按2024年的收入计，我们在中国独立通用大模型 开发商中位列第一，在所有通用大模型开发商中位列第二，市场份额为6.6%。 智谱(02513)于2025年12月30日至2026年1月5日招股，公司拟全球发售3741.95万股H股，其中，香港发 售占5 ...