科创板科创成长层投资者适当性管理新规 - 中国结算发布特急文件 要求券商报送科创板科创成长层风险揭示书签署情况 以落实增强科创板制度包容性适应性的意见 [1] - 自2025年9月22日起 已签署风险揭示书的普通投资者和专业投资者证券账户将标注为"C"类 未签署的新增投资者标注为"K"类 [3] - 中国结算将于2025年9月19日日终后 将存量科创板投资者账户统一标注为"K"类 [3] 风险揭示书执行细则 - 上交所7月13日发布《科创成长层必备条款》 要求券商制定配套风险揭示书 普通投资者首次参与科创成长层股票交易前必须签署 [3] - 券商需通过短信、电话或交易软件弹窗等方式 向投资者充分告知科创成长层股票的适当性管理要求和风险特征 [4] - 未签署风险揭示书的投资者 券商不得接受其相关委托 [3] 券商落地进展 - 部分券商如国金证券已在交易App上线"开通科创板成长层"功能 投资者签署风险揭示书后即可开通权限 [4]

中国结算要求券商报送科创成长层风险揭示书签署情况 - 中国结算发布特急文件 要求券商报送科创成长层风险揭示书签署情况 旨在落实科创板设置科创成长层的意见 支持做好投资者适当性管理 [1] - 自2025年9月22日起 已签署风险揭示书的科创板普通投资者和可投资新注册科创成长层企业股票的专业投资者 证券账户签约类别标注为C [1] - 未签署风险揭示书的新增科创板普通投资者和不可投资新注册科创成长层企业股票的新增专业投资者 证券账户签约类别标注为K [1] - 存量科创板投资者将于2025年9月19日日终后统一标注为K [1] 上交所发布科创成长层必备条款 - 上交所制定并发布《科创成长层必备条款》 帮助投资者理解未盈利企业股票投资风险 强化会员适当性管理职责 [2] - 自7月13日起 普通投资者首次参与新注册科创成长层股票申购交易前 券商需充分告知风险并要求签署风险揭示书 未签署者不得接受委托 [2] - 券商需多渠道做好风险提示与投资者教育 通过短信、电话或交易软件弹窗等方式及时充分告知科创成长层股票适当性管理要求和风险特征 [2] 券商落实科创成长层权限开通 - 多家券商已在App中上线"开通科创板成长层"栏目 如国金证券佣金宝App支持权限办理 投资者登录签署风险揭示书即可开通 [3] - 券商投顾在客户群中重点提醒 有科创板权限的投资者需签署新协议才能申购交易成长层股票 [3]