近期重大合同签署 - 全资子公司管道局工程公司与伊拉克巴士拉石油公司签署伊拉克巴士管道EPC总承包合同 金额25.24亿美元（约180.32亿元人民币）[2][3] - 近三个月签署四大海外项目合同 总金额达353.8亿元人民币 其中三个项目位于伊拉克[2][6] - 具体项目包括：伊拉克阿塔维油田气体处理厂项目（16.01亿美元/115.38亿元） 伊拉克天然气中游管网项目（2.94亿美元/21.22亿元） 阿联酋天然气管线项目（5.13亿美元/36.88亿元）[5] 财务表现分析 - 2024年营业收入859.17亿元 净利润6.35亿元 同比下降14.8%[8] - 2025年上半年营业收入362.87亿元 同比增长12.18% 净利润4.7亿元 同比下降10.87%[9] - 2024年新签合同额1250.76亿元 创历史新高 同比增长14.39%[8] 市场结构变化 - 2025年上半年国际市场新签合同额231.82亿元 占比31.58% 同比增长9.86%[2][9] - 同期国内市场新签合同额502.19亿元 占比68.42% 同比减少7.27%[9] - 新兴业务领域新签合同额205.96亿元 占比28.06% 同比增长16.56%[10] 业务发展态势 - 公司累计执行项目近7万个 巩固全球能源工程综合服务商市场地位[7][9] - 国际市场深化与道达尔能源等国际能源公司合作 连续签约重点项目[9] - 国内市场签约高端聚烯烃新材料、甲醇制烯烃等高端化工领域重点项目[9] 资金运作情况 - 公司拟定增募资59.13亿元 投向油气储运工程总承包项目和补充流动资金[10] - 控股股东中国石油集团为定增唯一认购方[10] - 截至2024年末在手合同额约1600亿元 工作量保障充分[8]

募集资金使用计划 - 本次向特定对象发行A股股票拟募集资金总额不超过59.13亿元 扣除发行费用后净额用于两个海外油气储运工程项目及补充流动资金 [1] - 伊拉克巴士拉省海水输送管道总包项目合同金额25.24亿美元 拟使用募集资金41.4亿元 [1] - 阿联酋阿布扎比天然气管线总包项目合同金额5.13亿美元 拟使用募集资金17.73亿元 [1] - 补充流动资金金额17.73亿元 占募集资金总额30% [5][7] 项目具体方案 - 伊拉克项目位于巴士拉省、济加尔省和米桑省 包含主干管道和支线管道 总长度884千米 [2] - 阿联酋项目位于HABSHAN油田至RUWAIS工业区 包含两条天然气管道 总长度180.5公里 [2] - 两个项目均由全资子公司中国石油管道局工程有限公司作为EPC总承包商承建 [2][3] - 项目业主分别为伊拉克Basra Oil Company和阿联酋ADNOC Gas Operations & Marketing L.L.C [2][3] 项目实施必要性 - 促进伊拉克和阿联酋油气资源开发 两国油气储量全球领先但受基础设施不足制约 [3] - 项目建设可创造就业岗位 带动上下游产业协同发展 推动当地经济多元化 [3] - 项目属于共建"一带一路"重要能源项目 有助于公司抓住海外油气产能释放机遇 [4] - 有利于积累国际项目经验 提升全球油气工程领域知名度和影响力 [4] 公司能力支撑 - 连续7年入围ENR国际和全球承包商250强 全球十大油气工程公司榜单 [4] - 具备陆上长输管道8000公里/年 海洋管道200公里/年建设能力 [4] - 在中东市场深耕多年 已完工和在建项目超过300个 [5] - 1981年进入伊拉克市场 2008年进入阿联酋市场 熟悉当地项目运作环境 [5] 财务状况影响 - 募集资金70%用于海外工程项目 30%用于补充流动资金 [7] - 资金到位后总资产和净资产规模增加 资产负债率下降 现金流状况改善 [8] - 短期内可能导致净资产收益率和每股收益等指标下降 [8] - 长期将扩大市场规模和盈利能力 支持高质量发展 [8] 资金管理安排 - 募集资金到位前可根据项目进度以自筹资金先行投入 [2] - 实际募集资金不足时可通过自筹资金解决 [2] - 公司已建立《募集资金管理办法》规范资金存储和使用方式 [6]