Workflow
AI 云原生
icon
搜索文档
计算机行业周报:人工智能趋势报告2025发布-20250609
太平洋证券· 2025-06-09 23:29
报告行业投资评级 | 子行业 | 评级 | | --- | --- | | 计算机设备 | 无评级 | | 计算机软件 | 中性 | | IT 服务 | 无评级 | | 云服务 | 无评级 | | 产业互联网 | 无评级 | [6] 报告的核心观点 - 互联网女皇发布人工智能趋势报告,意味着当前 AI 有望如互联网般繁荣发展,AI 应用发展会促进基础设施发展 [2] - 本周申万计算机行业指数上涨 2.79%,在 31 个申万一级行业中排第 5 位;年初至 6 月 6 日,计算机行业累计上涨 4.49%,跑赢沪深 300 指数 6.04pct [1][33] - 2025 火山引擎原动力大会·春于 6 月 11 - 12 日举行,届时豆包大模型家族将全线升级,并发布 AI 云原生、AI 硬件等相关产品 [1] 根据相关目录分别进行总结 行业热点事件 《人工智能趋势报告 2025》发布 - AI 模型训练对算力和数据需求大幅增长,从 1950 到 2025 年,AI 模型训练所需数据集规模年增 260%,所需算力大幅增长,模型训练 FLOP 年增长率高达 360% [11] - 单个模型训练成本激增,前沿 AI 模型训练成本 8 年内增长约 2400 倍,2024 年部分模型训练成本高达上亿美元,2025 年可能达 10 亿美元,未来或突破 100 亿美元 [12] - 科技巨头 AI 资本开支持续加码,美国六大科技公司 2024 年 AI 相关资本支出达 2120 亿美元,同比上涨 63%,资本支出占收入的 15%,十年前为 8% [14] - AI 推理成本大幅下降,两年内降低了 99.7%,新产品和服务创造蓬勃发展,用户数量和使用率上升 [17] - 顶尖模型性能收敛,开发者选择方式改变,可选择更便宜模型实现类似结果 [19] - 开源模型性价比提升,成为闭源模型强有力对手,截至 2025 年 1 月,部分开源模型性能逼近顶级闭源模型 [22] - 中美模型差距持续缩小,2024 年美国发布超 100 个大语言模型,中国自 2022 年后模型进入高密度爆发期 [25] 字节火山引擎 Force 原动力大会召开在即 - 2025 火山引擎原动力大会·春于 6 月 11 - 12 日举行,聚焦大模型与 AI 云原生等前沿领域,豆包大模型家族将全线升级,发布 AI 云原生、AI 硬件等相关产品 [28] 行情回顾 - 本周申万计算机行业指数上涨 2.79%,在 31 个申万一级行业中排第 5 位;年初至 6 月 6 日,计算机行业累计上涨 4.49%,跑赢沪深 300 指数 6.04pct [1][33] - 本周计算机行业涨幅前五公司为汇金股份(+50.54%)、青云科技(+38.27%)、中电鑫龙(+32.72%)、御银股份(+23.82%)、优刻得(+22.28%);跌幅前五公司为湘邮科技(-11.26%)、经纬恒润(-7.41%)、创意信息(-6.27%)、德赛西威(-6.11%)、万集科技(-5.61%) [35] 投资建议 - 重点推荐金山办公、用友网络、赛意信息、熵基科技、云从科技等;AI 应用发展促进基础设施发展,重点推荐海光信息、智微智能、联想集团等 [2]
AI应用催化不断,重点提示机会
江海证券· 2025-04-18 15:26
报告行业投资评级 - 行业评级为增持(维持) [1] 报告的核心观点 - 豆包大模型日均tokens调用量持续大幅攀升,利好数据要素和算力板块 [4] - 持续看好AI应用投资机会,提示重点关注汉得信息、创业黑马、合合信息等 [10] 根据相关目录分别进行总结 行业表现 - 近十二个月,行业1个月相对收益-6.58%、绝对收益-12.42%;3个月相对收益1.3%、绝对收益0.56%;12个月相对收益8.21%、绝对收益15.65% [2] 相关事件 - 2025年4月17日,火山引擎发布豆包1.5·深度思考模型,升级豆包·文生图模型3.0、豆包·视觉理解模型;面向Agent服务,发布OS Agent解决方案、GUI Agent大模型--豆包1.5·UI-TARS模型;面向大规模推理,发布AI云原生·ServingKit推理套件 [3] 豆包大模型调用量情况 - 截至2025年3月底,豆包大模型日均tokens调用量超12.7万亿,是2024年12月的3倍,是一年前发布时的106倍;2024年中国公有云大模型调用量激增,火山引擎以46.4%的市场份额位居中国市场第一 [4] 豆包1.5·深度思考模型 - 全新发布,采用MoE架构及双轨奖励机制;在数学、代码、科学等专业领域推理任务中表现出色,达到或接近全球第一梯队水平;在创意写作等非推理任务中,展示出优秀泛化能力;优化数据处理策略,融合处理可验证数据与创意性数据;采用创新双轨奖励机制,兼顾不同任务优化算法;总参数200B,激活参数仅20B,有训练和推理成本优势;提供行业极高并发承载能力,实现20毫秒极低延迟;豆包APP基于该模型定向训练可“边想边搜”,还具备视觉理解能力 [5][6] 豆包·文生图模型3.0 - 全新升级,能实现更好文字排版表现、实拍级图像生成效果和2K高清图片生成方式;可广泛应用于影视、海报等场景;在文生图领域权威榜单Artificial Analysis竞技场中,排名全球第一梯队 [7][8] 豆包·视觉理解模型 - 全新升级,具备更强视觉定位能力,支持多目标等定位及相关操作,可应用于线下门店巡检等场景;视频理解能力大幅提升,结合向量搜索可直接对视频进行语义搜索,适用于安防等商业化场景 [9] 火山引擎发布的其他内容 - 认为未来AI Agent将在应用Agent和OS Agent两个方向并行发展;发布OS Agent解决方案,通过veFaaS平台封装豆包大模型能力,便于企业和开发者构建轻量级应用;发布GUI Agent大模型——豆包1.5·UI-TARS模型,突破传统自动化工具依赖预设规则的局限;推出ServingKit推理套件,助力企业实现模型快速部署、推理优化及运维可观测,可在2分钟内完成671B DeepSeek R1的下载和预热,13秒内完成推理引擎加载 [10]
AI动态跟踪系列(六):OpenAIo3、豆包新品首发,关注原生Agent与多模态推理
平安证券· 2025-04-17 21:10
报告行业投资评级 - 强于大市(维持) [1] 报告的核心观点 - 近期新模型解题思路在思维链CoT基础上更重视模型原生Agent能力和多模态推理能力,全球大模型领域竞争激烈,看好AI主题投资机会 [3][34] - 当前Agent在企业端落地进度靠前,AI应用关注OA/ERP/编程/办公等领域,Agent拉动推理端及整体算力需求,看好国产AI算力产业链 [3][34] 根据相关目录分别进行总结 OpenAI o3、o4 - mini新增图像深度思考与Agent能力,Codex CLI智能体开源推动AI编程生态开放 - 4月17日OpenAI发布o3和o4 - mini,是其迄今最智能模型,核心突破在于图像深度思考和Agent能力 [3][4] - o3是强大推理模型,在多方面推动前沿发展,在多个基准设新SOTA,困难现实任务重大错误比o1少20% [5] - o4 - mini针对快速、经济高效推理优化,在数学、编码和视觉任务表现好,非STEM任务及数据科学领域优于o3 - mini [5] - 图像推理方面,o3和o4 - mini首次在思维链中用图像思考,实现高级推理与多工具无缝结合,o3提供多模态代理体验 [9] - Agent方面,o3和o4 - mini可访问ChatGPT工具及自定义工具,能推理解决问题并快速生成答案 [10] - o3和o4 - mini性价比高于前身,预计实际使用更智能、便宜 [12] - OpenAI发布轻量级编程智能体Codex CLI,支持零配置启动,运行安全,可让用户从命令行体验多模态推理 [15] 豆包1.5·深度思考模型对标全球推理模型第一梯队,视觉理解模型实现更强视觉定位能力 - 4月17日火山引擎发布豆包1.5·深度思考模型等新品,推理模型性能达或接近全球第一梯队,增加视觉理解能力,APP可“边想边搜” [3][17] - 多模态方面,豆包·文生图模型3.0在权威榜单排全球第一梯队,新版本豆包·视觉理解模型视觉定位和视频理解能力提升 [17][28] - 企业级服务方面,发布OS Agent、GUI Agent大模型(豆包1.5·UI - TARS)和AI云原生·ServingKit推理套件 [17] - 截至2025年3月底,豆包大模型日均tokens调用量超12.7万亿,是2024年12月的3倍、发布时的106倍,2024年火山引擎公有云大模型调用量市场份额46.4%居中国第一 [18] - 豆包1.5·深度思考模型采用MoE架构,总参数200B,激活参数20B,有高并发承载能力和20毫秒极低延迟 [21] - 豆包APP基于该模型定向训练实现“边想边搜”,如推荐露营装备经3轮搜索给出细致推荐 [24] - 该模型具备视觉理解能力,可用于国外餐厅点餐、分析航拍地貌、企业项目管理等 [27] - OS Agent解决方案可让企业和开发者构建轻量级应用,复杂应用可调用豆包1.5·UI - TARS模型,该模型已上线火山方舟平台 [32] - ServingKit推理套件可助企业快速部署模型、优化推理、运维可观测,能提高KV cache命中率和TPS吞吐量,降低GPU消耗 [33] 投资建议 - AI应用方面,AI + 企服建议关注泛微网络、致远互联等;AI + 办公推荐金山办公、福昕软件等,建议关注合合信息 [3][34] - AI算力方面,推荐海光信息、龙芯中科等,建议关注寒武纪、景嘉微等 [3][34]