公司概况与市场地位 - 公司是企业协作软件领域的基础性参与者 其产品Jira和Confluence被超过30万家公司嵌入工作流程中 包括NASA、Netflix和Spotify等高知名度客户 [2] - 公司股票在10月21日的交易价格为168.71美元 根据雅虎财经数据 其远期市盈率为34.01 [1] - 公司股票年初至今下跌超过30% 主要受利润率压力、谨慎的前瞻性指引以及投资者对竞争加剧的担忧所驱动 [2] 历史与商业模式 - 公司于2002年在悉尼成立 初始仅依靠1万美元信用卡债务 开创了产品驱动型增长战略 绕过了传统的重销售模式 [3] - 通过透明定价和自助服务模式 公司在开发者中迅速获得关注 并通过交叉销售产品及促进Atlassian Marketplace的第三方集成 创建了高转换成本的生态系统 [3] 当前战略与财务表现 - 公司正执行一项以人工智能、视频协作和企业扩张为核心的重大战略转型 [4] - 其专有的Teamwork Graph为AI助手Rovo提供支持 Rovo能够进行上下文任务自动化和知识合成 同时公司以9.75亿美元收购Loom 将异步视频整合至其套件中 [4] - 财务方面 公司报告季度收入为13.6亿美元 其中云收入同比增长25% 自由现金流为6.38亿美元 [4] 投资论点 - 投资论点的核心在于AI驱动的转型有望开启新的护城河并加速增长 [5] - 尽管存在竞争和执行风险 但公司的现金流生成能力、根深蒂固的生态系统和雄心勃勃的战略转型 为有耐心的长期投资者提供了一个在当前股价下有吸引力的机会 [5]

投资评级与目标 - 瑞穗证券分析师Gregg Moskowitz维持对Atlassian公司的买入评级 并设定目标价为235美元 [1] - 该股票被认为是最佳大盘股之一 拥有超过50%的上涨潜力 [1] 公司业务与产品 - 公司提供团队协作和生产力软件 主要产品包括Jira Software、Confluence、Jira Service Management和Loom [3] 战略举措与收购 - 公司于9月18日宣布已达成最终协议 收购工程智能领域的领导者DX [2] - 通过此次合作 公司将帮助企业了解其AI投资如何帮助工程团队改进和加速工作 [2]

投资组合持仓 - RIT Capital Partners持有Atlassian Corporation股票价值30,403,742美元，占其投资组合的3.81% [1] - 该持仓使Atlassian Corporation跻身RIT Capital Partners具有巨大上涨潜力的9支股票名单 [1] 机构评级与目标价 - 富国银行于2025年9月30日开始覆盖Atlassian Corporation，给予“增持”评级，目标价为216美元 [2] 核心增长驱动力 - 公司增长的关键驱动力包括云服务采纳率提升、人工智能技术整合以及深厚的企业市场定位 [3] - 公司向云服务的持续转型有望加强其长期收入可见性 [3] - Jira、Trello和Confluence等产品之间具备强大的交叉销售潜力 [3] 战略举措与竞争优势 - 在人工智能驱动的开发和协作领域，公司扮演“控制塔”角色，强化其竞争优势 [4] - 公司致力于深化人工智能能力并扩展平台智能，近期以10亿美元收购工程智能公司DX，并以6.1亿美元收购The Browser Co [4] 公司业务概览 - 公司主要从事协作和项目管理软件的设计与销售 [5]

公司股价表现 - 股价从52周高点325美元大幅下跌至低点150美元 [1] - 该股是Artisan Partners在2025年第二季度的主要拖累股之一 [2] 公司业务与产品 - 公司开发协作和生产力软件 产品组合包括Jira Confluence Trello Loom Bitbucket以及AI驱动的工具如Rovo [2] - 公司是创新可定制的团队协作软件工具的领先供应商 [2] 公司财务与运营 - 公司在5月公布了略低于预期的季度业绩 部分原因是延迟签署一些大型企业合同 [2] - 此前两个季度业绩稳健 [2] - 公司在2024年底聘请了新的首席营收官 旨在增强销售市场营销和研发方面的高级管理人才 [2] 行业挑战与风险 - 软件行业的许多公司受到冲击 原因是人们认为可以利用人工智能创造出与公司产品一样好的产品 [1] - 其他潜在不利因素包括关税对客户软件预算的压力 以及人工智能对知识工作者岗位的潜在影响 [2] 投资者观点 - Artisan Partners认为公司的长期盈利周期没有变化 并对几个公司特有的多年增长驱动因素的潜力保持信心 [2] - 鉴于股票估值具有吸引力 Artisan Partners小幅增持了头寸 [2]

Atlassian Corp (NASDAQ:TEAM) is one of the best beaten-down technology stocks to buy, according to analysts. On September 24, analysts at Bernstein SocGen Group reiterated an ‘Outperform’ rating on the stock and a $296 price target. Bernstein SocGen Affirms ‘Outperform’ Rating on Atlassian Corp (TEAM) on Acquisitions Boost SFIO CRACHO/Shutterstock.com While the bullish stance comes on the stock pulling back by about 34% year to date, Bernstein SoGen remains bullish about the company’s prospects, owing t ...

Artificial intelligence is transforming Atlassian's flagship software products.Atlassian (TEAM 2.67%) offers a portfolio of software products designed to help organizations boost productivity by streamlining workflows and encouraging collaboration between employees. Artificial intelligence (AI) is making these products significantly more effective, which is driving an acceleration in the company's revenue growth.Atlassian stock is still trading below its 2021 record high, when a frenzy in the technology sec ...

We came across a bullish thesis on Atlassian Corporation on Darius Dark Investing’s. In this article, we will summarize the bulls’ thesis on TEAM. Atlassian Corporation's share was trading at $173.87 as of September 15th. TEAM’s forward P/E was 39.37 according to Yahoo Finance. operations management Atlassian Corporation (TEAM) is a cornerstone of modern knowledge work, with its products Jira and Confluence deeply embedded in the workflows of over 300,000 companies, including NASA, Netflix, and Airbnb. I ...

股价表现 - 年初至今股价下跌12.5% 大幅落后于Zacks互联网软件行业24.2%和计算机技术板块19.8%的涨幅 [1] 财务表现 - 2025年第二季度营收2.99亿美元 同比增长27% 但增速较前期放缓 [4] - 净美元留存率降至111% 预计第三季度进一步降至110.11% [4] - 非GAAP运营利润率从去年同期的16%收缩至15% 预计第三季度降至11-12% [6][8] - 第三季度每股收益预期为0.89美元 同比增长4.71% [7] 成本结构 - 研发费用占营收比重升至20%（去年同期为16%） 主要投入AI产品线开发 [5][8] - 销售营销费用维持在营收的47% 反映企业客户获取成本高企 [5] 竞争环境 - 面临Atlassian(Jira/Confluence)、Asana(工作流自动化)和Freshworks(低成本CRM)的强势竞争 [9] - 竞争对手将AI功能深度集成到成熟生态中 限制公司将投资转化为可持续增长的能力 [9] 估值水平 - 远期市盈率达46.29倍 高于行业平均的40.16倍 [10] - 估值显著高于同业：Atlassian(39.14X)、Asana(46.11X)、Freshworks(20.74X) [10] - 基本面恶化背景下溢价估值难以维持 [11]

Atlassian Corporation (NASDAQ:TEAM) is one of the AI Stocks Analysts Say You Should Watch Closely. On September 11, Guggenheim analyst Howard Ma initiated coverage on the stock with a Buy rating and a price target of $225.00. According to the firm, investor sentiment on the shares has been “depressed” due to concerns that AI coding tools is going to impact Atlassian’s seat-based model negatively. Nevertheless, the analysts told investors in a research note that even though there are indications that AI m ...

核心观点 - 摩根士丹利分析师Keith Weiss维持对Atlassian公司的买入评级 目标股价为320美元[1] 看涨情绪基于公司向云优先模式的转型[2] 业务模式转型 - 公司计划在2029年3月前逐步淘汰其Data Center产品[2] 这一举措预计将从2026财年开始提升公司营收和运营利润率[2] 原因是公司将确认更多来自预付费合同的收入[2] - 公司已启动Atlassian Ascend计划 旨在帮助客户从Data Center平滑过渡到Cloud[3] 该计划将协助大客户确保顺利迁移[3] 增长前景 - 分析师预计公司云业务将实现强劲增长 预测2026财年之后增速将达到中等双位数(mid-teens)[3] 公司背景 - Atlassian是一家技术公司 专注于开发团队协作和项目管理软件[4] 其主要产品包括用于规划的Jira 用于内容共享的Confluence 以及用于支持的Jira Service Management[4]