财报预期 - 公司将于7月17日周四开盘前发布第二季度财报 [1] - 分析师预计季度每股收益为1.40美元 较去年同期1.20美元增长16.7% [1] - 预计季度营收为95.1亿美元 较去年同期82.2亿美元增长15.7% [1] 业务动态 - 7月7日宣布与中国航空公司达成多年期GE9X发动机维护、修理和大修(MRO)协议 涉及14架波音777X飞机 [2] - 公司股价周二上涨0.9%至264.67美元收盘 [2] 分析师评级 - RBC Capital分析师Ken Herbert维持"跑赢大盘"评级 目标价从220美元上调至275美元(2025年6月3日) [5] - 美国银行证券分析师Ronald Epstein维持"买入"评级 目标价从225美元上调至230美元(2025年4月25日) [5] - 富国银行分析师Matthew Akers维持"增持"评级 目标价从212美元上调至222美元(2025年4月24日) [5] - 瑞银分析师Gavin Parsons维持"买入"评级 目标价从207美元上调至216美元(2025年4月23日) [5] - 摩根大通分析师Seth Seifman维持"增持"评级 目标价从190美元上调至210美元(2025年1月24日) [5]

公司表现 - Howmet Aerospace Inc (HWM) 在商业航空航天市场的地位持续增强 该市场目前是其主要的增长动力 [1] - 2025年第一季度 公司商业航空航天收入同比增长9% 占总收入的52% [2][8] - 公司股价在过去一年上涨104% 远超行业19 9%的涨幅 [7] 行业趋势 - 全球航空旅行持续复苏 推动宽体飞机订单增加 促使原始设备制造商(OEM)提高支出水平 [2] - 航空公司大力投资绿色技术 燃油效率更高的新飞机需求上升 带动发动机备件需求增长 [3] - 波音787和空客A350的生产恢复速度低于预期 主要由于延误和供应链中断 [3] 同行表现 - RTX Corporation (RTX) 2025年第一季度有机销售额增长8% 其中售后市场销售实现两位数增长 OEM销售低个位数增长 [4] - GE Aerospace受益于LEAP GEnx和GE9X发动机及服务的强劲需求 2025年第一季度与ANA Holdings 马来西亚航空集团和韩亚航空签署新订单 [5][6] 估值与预期 - Howmet的远期市盈率为46 12倍 高于行业平均的26 59倍 [10] - Zacks共识预期显示 过去60天内公司盈利预期持续上调 当前季度(2025年6月)预期从60天前的0 80美元升至0 86美元 [12]