Constellation Brands, Inc. (NYSE:STZ) ranks among the best sin stocks to buy in 2026. On November 21, Piper Sandler cut its price target for Constellation Brands, Inc. (NYSE:STZ) to $135 from $155 while keeping a Neutral rating for the alcohol company. The firm cited increasing strain from GLP-1 weight loss pharmaceuticals as a major reason for the downgrading, stating that recent price cuts for these prescriptions have likely encouraged consumer uptake. According to Piper Sandler, this tendency might prod ...

This fallen blue chip stock still faces formidable long-term challenges.Constellation Brands (STZ 1.43%), one of the world's largest producers of beers, wines, and spirits, was considered a stable blue chip stock. But over the past three years, Constellation's stock declined more than 40% as the S&P 500 rallied over 70%.Constellation lost its luster as its growth stalled out, it grappled with rising tariffs, and it racked up steep losses. But can it overcome those challenges over the next three years? Why d ...

The stock could experience the beginning of a surprise recovery.Things have continued to go wrong for Constellation Brands (STZ 1.42%), particularly over the last year.Rising tariffs have caused worries about the sales of its top beer brands, particularly Modelo, which is the U.S.'s No. 1-selling beer. Americans are also drinking less across the board, further reducing the company's sales.Amid such conditions, the alcohol producer and distributor has drawn a prominent investor in Warren Buffett's Berkshire ...

This top beer stock is undervalued after a brutal sell-off this year.Constellation Brands (STZ +0.70%) has a long record of paying dividends and delivering returns to shareholders. However, the stock has moved in the opposite direction from the S&P 500 index over the past two years. Over the last 12 months, the stock has declined by 41%, compared to a 12% gain for the S&P 500.Sales of the company's top beer brands, such as Corona and Modelo, have suffered due to economic pressure on its core customers. Stil ...

公司概况与市场地位 - 公司为美国主要酒精饮料公司 市值251亿美元 属于大盘股[1][2] - 公司拥有科罗娜、莫德罗等标志性啤酒品牌在美国的独家经营权[1] - 公司凭借强大的品牌资产、多元化的产品组合和主导的市场地位 成为饮料行业的主要力量[2] 近期财务表现 - 公司第二财季净销售额为25亿美元 同比下降15% 但略高于分析师预期[5] - 第二财季调整后每股收益为3.63美元 同比下降16% 但高于3.37美元的普遍预期[5] - 尽管业绩超预期 但由于营收和盈利能力大幅下滑 财报发布日股价下跌2.5%[5] 股价表现与趋势 - 股价较52周高点245.31美元下跌43.8%[3] - 过去三个月股价下跌8.9% 同期标普500指数上涨6.5% 表现逊于大盘[3] - 过去52周股价下跌42% 同期标普500指数下跌12.9% 表现大幅落后[4] - 年初至今股价下跌37.6% 同期标普500指数下跌16.1%[4] - 股价自去年以来一直低于200日移动平均线 但近期已攀升至50日移动平均线之上[4] 同业比较 - 公司表现显著落后于其主要竞争对手百威英博 后者过去52周上涨13.9% 年初至今上涨23.1%[6]

公司近期业绩与市场表现 - 公司股票价格较2024年初的峰值下跌超过50% [1] - 公司市值为240亿美元 当前股价为136.38美元 今日上涨1.10% [3] - 上一财年公司营收为102亿美元 较前一年略有增长 [3] - 截至8月的六个月内 销售额下降10% 毛利率为51.08% [4] - 公司对截至2月的财年全年指引为营收下降4%至6% 运营收入降幅略大 [5] 行业环境与消费趋势 - 疫情后通胀环境对酒精消费造成双重打击 人们因健康和成本原因减少饮酒 [1] - 啤酒协会报告显示 截至9月啤酒出货量下降5% [4] - 盖洛普调查确认 仅54%的美国成年人为规律饮酒者 创历史新低 健康担忧是主因 [5] - 尽管整体酒精消费下降 但高端酒精消费有所增长 [8] 公司战略调整与未来展望 - 公司将2025年视为重组之年 旨在为更好的商业环境重建更优业务 [7] - 公司决定剥离部分低价葡萄酒品牌 将葡萄酒和烈酒业务集中于高增长领域 [8] - 公司计划到2028财年末削减2亿美元不必要的年度开支 [9] - 公司核心啤酒品牌Modelo和Corona贡献大部分收入 定价高于基础啤酒但并非遥不可及 [3][8] - 分析师普遍给予买入评级 共识目标价为169美元 较当前股价有28%上行空间 [14] 投资价值分析 - 当前股价回调为有耐心的投资者提供了有吸引力的入场机会 [2] - 公司前瞻市盈率低于20倍 股息收益率约为3% [11][12] - 啤酒行业的周期性复苏正在酝酿 经济实力重振将驱动业务反弹 [10] - 公司是行业内最高质量的公司之一 具有长期持续经营能力 [13]

期权交易活动分析 - 近期发现8笔不寻常的期权交易，其中看涨期权和看跌期权各4笔 [1] - 交易者情绪分化，50%为看涨，37%为看跌 [1] - 看涨期权总价值为342,560美元，看跌期权总价值为147,841美元 [1] 价格目标与市场关注区间 - 主要市场参与者近三个月关注的价格区间为90美元至145美元 [2] - 过去一个月内，一位行业分析师给出的平均目标价为135美元 [9] - 其中一位分析师维持中性评级，目标价为135美元 [10] 重大期权交易详情 - 检测到一笔于2028年1月21日到期、执行价为90美元的看涨期权大宗扫货交易，价值148.4千美元，看涨情绪 [7] - 一笔于2025年12月19日到期、执行价为140美元的看跌期权扫货交易，价值60.0千美元，情绪中性 [7] - 一笔于2026年3月20日到期、执行价为145美元的看跌期权扫货交易，价值30.4千美元，情绪看涨 [7] 公司业务概况 - 公司是美国啤酒、葡萄酒和烈酒类别中最大的酒精饮料供应商 [8] - 84%的收入来自墨西哥啤酒进口，主打品牌包括Modelo和Corona [8] - 公司持有加拿大大麻生产商Canopy Growth 26%的股份，并与Owens-Illinois在墨西哥设有50/50合资企业 [8] 当前市场状态 - 公司股票当前价格为136.38美元，上涨1.1%，成交量为1,799,095股 [12] - RSI指标暗示股票可能接近超买区域 [12] - 预计在42天后公布下一期财报 [12]

文章核心观点 - 沃伦·巴菲特在2025年第一季度继续为其控股公司伯克希尔·哈撒韦进行价值投资，增持或新投资了多家公司 [1][2] 星座品牌公司 - 公司在酒精饮料领域实力强劲，并开始纳入更多非酒精选项以满足增长需求 [3] - 巴菲特在2025年第一季度增持该公司股份，持仓价值超过10亿美元 [3] - 公司旗下拥有科罗娜、莫德罗和罗伯特·蒙达维酒庄等品牌，在本地和全球市场覆盖广泛 [4] - 尽管因进口关税消息导致股价表现不佳，但公司仍占据美国墨西哥酒类进口市场的大部分份额 [4] 泳池公司 - 疫情期间催生了数十万个新泳池，带来了持续的维护需求 [5] - 作为全球领先的泳池用品及其他户外产品分销商，公司将受益于此需求 [5] - 巴菲特在2025年第一季度增持该公司股份，持仓总额接近4.5亿美元 [5] 达美乐披萨公司 - 达美乐披萨连锁符合巴菲特对全球食品公司的投资偏好 [6] - 自2024年首次购买后，巴菲特持续投资该股票 [6] - 尽管公司股票因过去一年未达盈利预期而承压，但其市盈率已降至约24倍，可能被视作价值标的 [6] Sirius XM公司 - 该公司是一家卫星广播提供商，伯克希尔·哈撒韦持有其超过三分之一的股份 [7] - 公司目前支付高达5%的股息 [7] - 巴菲特在2025年第一季度增持股份，SIRI总持仓约为27亿美元，可能将其视为提供被动收入的价值股 [7] HEICO公司 - 公司是一家飞机及防御系统零部件制造商 [8] - 随着国防开支增加，公司有望通过政府合同和航空公司支出扩大实现持续增长 [8] - 13F报告显示巴菲特自2025年起持续投资该公司 [8]

Matrix Asset Advisors 2025年第三季度投资表现 - 第三季度股市从4月低点持续复苏，上涨+8.12%，年初至今上涨+14.83% [1] - Matrix Large Cap Value策略第三季度表现强劲，小幅跑赢标普500指数，并显著领先于罗素1000价值指数 [1] - Matrix Dividend Income组合在强劲上半年后，第三季度再次表现强劲，尽管过去三个月表现落后于罗素1000价值指数和标普500，但截至9月30日的九个月回报率稳健，涨幅为低两位数 [1] Constellation Brands公司概况 - Constellation Brands是啤酒、葡萄酒和烈酒的生产和分销商，是美国进口啤酒的领先供应商，拥有Modelo、Corona和Pacifico等高端品牌 [2][3] - 截至2025年11月20日，公司股价报收于每股130.45美元，市值为227.07亿美元 [2] - 公司股票一个月回报率为-6.57%，过去52周内价值下跌45.57% [2] Constellation Brands业务表现与投资观点 - 2025年公司业绩表现不佳，受到整体酒精销量下降及核心西班牙裔客户销售额下降的负面影响 [3] - Matrix Asset Advisors认为股价下跌为投资创造了机会，公司是一家管理良好、高质量的企业，当前股价低于下调后盈利预期的13倍，股息收益率为3.0% [3] - 根据数据库，第二季度末有42只对冲基金投资组合持有该公司股票，低于前一季度的44只 [4]

公司概况 - 公司为总部位于纽约罗切斯特的领先高端酒精饮料生产商和营销商 市值达228亿美元 [1] - 公司产品组合包括高端啤酒、葡萄酒和烈酒 拥有科罗娜、莫德洛和太平洋等顶级啤酒品牌在美国的独家权利 [1] 股价表现 - 公司股价在过去52周内表现显著落后于大盘 下跌46% 而同期标普500指数上涨12.3% [2] - 公司股价年初至今下跌41.3% 而同期标普500指数上涨12.5% [2] - 公司股价表现亦逊于First Trust纳斯达克食品饮料ETF 该ETF过去52周下跌10% 年初至今下跌7.2% [3] 财务业绩 - 公司第二财季净销售额同比下降15%至25亿美元 但仍小幅超出分析师预期 [3] - 公司第二财季调整后每股收益为3.63美元 同比下降16% 但超出市场普遍预期的3.37美元 [3] - 尽管业绩超预期 但由于关键指标显著下滑 财报发布当日股价下跌2.5% [3] - 分析师预计当前财年每股收益将同比下降16.6%至11.50美元 [4] 分析师观点与预期 - 覆盖该公司的24位分析师给出的共识评级为“温和买入” 具体包括10个“强力买入”、3个“温和买入”、9个“持有”、1个“温和卖出”和1个“强力卖出” [4] - 此配置较一个月前略微乐观 当时有两位分析师建议“强力卖出”评级 [5] - 麦格理分析师于11月7日恢复覆盖 给予“持有”评级 目标价153美元 暗示较当前水平有17.2%的潜在上行空间 [5] - 平均目标价为169.91美元 较当前股价有30.1%的溢价 华尔街最高目标价215美元则暗示高达64.6%的潜在上行空间 [6]