财务报表相关 - 公司提呈截至2019年12月31日止年度的经审核综合财务报表[4] - 财务报表按香港会计师公会颁布的准则、香港公认会计准则及香港公司条例披露规定编制，以人民币列示[147] - 综合财务报表涵盖公司及其附属公司截至2019年12月31日止年度财务报表[148] 公司业务发展战略 - 2019年公司战略性订下为5G基础性业务提供应用性能管理目标，上半年开发相关业务，10月后5G商业应用带来发展契机[5] - 公司基于原有产品和技术开发面向VR/AR等领域的性能管理产品，SaaS系统在5G企业应用方面逐步推广[5] - 公司增加研发投入，开发安全类产品及大数据分析平台，收获重要订单，预计此部分收益持续增长[6] - 2020年及往后公司业务和投资重心仍专注5G领域，通过开拓多元化产品优化收入利润结构[6] - 公司和互联网头部公司在5G相关领域合作，5G业务将带来更广阔市场[6] 公司业务受外部影响情况 - 2019年公司主要客户电信运营商受政策和5G牌照发放影响，缩减业务支撑系统投资，公司核心APM产品受明显影响，业绩和利润下滑[5] - 新冠疫情下通信资讯行业受影响较小，商业活动网络化需求增加对公司网络应用性能管理产品的需求[6] 公司财务数据关键指标变化 - 2019年公司收益约为人民币93.1百万元，较2018年的约人民币115.1百万元减少约人民币22.0百万元或19.1%[7][11] - 2019年毛利额为人民币53.073百万元，较2018年的人民币70.083百万元减少24.3%；毛利率为57.0%，2018年为60.9%[7] - 2019年年度溢利为人民币12.811百万元，较2018年的人民币27.893百万元减少54.1%；净利率为13.8%，2018年为24.2%[7] - 2019年权益总额为人民币178.576百万元，较2018年的人民币171.113百万元增加4.4%[7] - 2019年研发支出占收入的比重达至29.5%，2018年为19.3%[8] - 销售成本从2018年约4500万元降至2019年约4010万元，减少约11.0%[17] - 毛利从2018年约7010万元降至2019年约5310万元，减少约24.3%，毛利率从约60.9%降至约57.0%[18] - 其他收入及收益从2018年约930万元增至2019年约1070万元[19] - 销售及分销开支从2018年约860万元增至2019年约890万元，增加约3.9%[20] - 研发成本从2018年约1870万元增至2019年约2260万元，增加约21.0%[21] - 行政开支从2018年约1990万元降至2019年约1550万元，减少约22.0%[22] - 除税前溢利从2018年约3200万元降至2019年约1560万元，减少约51.4%[23] - 年度净利润从2018年约2790万元降至2019年约1280万元，减少约54.1%，净利率从约24.2%降至约13.8%[25] - 2019年底公司员工196名（2018年203名），员工成本约4160万元（2018年约4510万元）[31] - 公司权益回报率从2018年的16.3%下降至2019年的7.2%，主要因净溢利减少[34] - 2019年五大客户销售额占营业总额约32.2%（2018年约38.0%），最大客户销售额占比约9.4%（2018年约11.7%）[56] - 2019年五大供应商采购额占采购总额约51.1%（2018年约65.0%），最大供应商采购额占比约36.8%（2018年约28.7%）[56] - 2019年收益为93,147千元人民币，较2018年的115,107千元人民币有所下降[138] - 2019年年度溢利为12,811千元人民币，较2018年的27,893千元人民币减少[138] - 2019年母公司普通股权益持有人应占每股盈利为2.52分人民币，2018年为5.61分人民币[138] - 2019年非流动资产总额为14,333千元人民币，2018年为6,917千元人民币[139] - 2019年流动资产总额为196,321千元人民币，2018年为203,121千元人民币[139] - 2019年流动负债总额为28,291千元人民币，2018年为36,943千元人民币[139] - 2019年净资产为178,576千元人民币，2018年为171,113千元人民币[139] - 2019年经营活动所得现金流量净额为22,408千元人民币，2018年为 - 9,369千元人民币[142] - 2019年投资活动所用现金流量净额为 - 4,953千元人民币，2018年为 - 3,808千元人民币[142] - 2019年融资活动（所用）现金流量净额为 - 6,799千元人民币，2018年为10,908千元人民币[142] - 2019年现金及现金等价物增加净额为10,656千元，2018年为减少2,269千元[143] - 2019年初现金及现金等价物为70,669千元，2018年为74,533千元[143] - 2019年末现金及现金等价物为80,873千元，2018年为70,669千元[143] 各条业务线数据关键指标变化 - 整体APM系统解决方案收益从2018年的约人民币71.7百万元减少约23.8%至2019年的约人民币54.6百万元[12] - 软件开发服务收益从2018年的约人民币16.4百万元轻微减少约1.7%至2019年的约人民币16.1百万元[14] - 技术服务收益从2018年的约人民币17.3百万元增加约5.5%至2019年的约人民币18.2百万元[15] - 嵌入式硬件及标准APM软件销售收益从2018年约970万元降至2019年约420万元，减少约56.9%[16] 公司上市及股份相关 - 公司于2016年12月15日于港交所GEM上市，2018年11月21日获原则上批准转往主板上市，2018年11月29日成功由GEM转往香港联合交易所有限公司主板上市[8][144] - 2016年上市发行1.028亿股新股份，每股发售价0.74港元，所得款项净额约5840万港元[35] - 截至2019年12月31日，上市所得款项净额按计划用途已全部动用，巩固中国APM市场占30%即1752万港元，加强内部研发占40%即2336万港元，拓展海外市场占20%即1168万港元，一般公司用途占10%即584万港元[36] - 2018年6月配售2125.5万股股份，所得款项净额约2240万港元，2018年底未使用1700万港元，2019年底已使用1380万港元，剩余860万港元未使用[37] - 董事会不建议派发2019年末期股息，2018年末期股息为每股普通股1.20港仙[50] - 2020年6月16日至6月19日暂停办理股份过户登记手续，股份过户文件须于6月15日下午4时30分前交回[51] - 购股计划可供发行股份总数为48,674,500股，占上市日期已发行股份总数的10%[64] - 任何12个月期间根据购股计划及其他计划授出购股期权行使后，发行股份总数不得超已发行股份的1%[64] - 合资格人士可于授出购股期权日期起28日内接纳[64] - 购股期权期间于提呈要约日期起10年内届满[64] - 购股计划有效期从2016年11月21日起计十年，年报日期未届满[64] - 截至2019年12月31日及年报日期，公司无尚未行使的购股期权等证券[66] - 截至2019年12月31日，公司无会导致发行股份的股权挂钩协议[67] - 2019年12月31日，岳勇等先生被视为拥有公司已发行股本61.03%的权益[69] - 2019年12月31日公司已发行508,000,000股股份[73] - 施德群拥有权益股份包括高酷投资持有的103,335,000股及一致行动权益206,705,000股[71] - 管海卿拥有权益股份包括环沛投资持有的72,365,000股及一致行动权益237,675,000股[71] - 梁炬东拥有权益股份包括钜智投资持有的31,005,000股及一致行动权益279,035,000股[71] - 世机创投有限公司持有55,070,000股，约占股权10.84%[72] - 李端女士持有310,040,000股，约占股权61.03%[72] - 高酷投资有限公司持有103,335,000股，约占股权20.34%[72] - 环沛投资有限公司持有72,365,000股，约占股权14.25%[72] - 钜智投资有限公司持有31,005,000股，约占股权6.10%[72] - 年报日期公司已发行股本总额中至少25%由公众持有[77] - 2020年1月10日公司采纳股份奖励计划，有效期十年[86] - 股份奖励计划期限内奖励股份数量不超5080万股，占采纳日期已发行股份10%[86] - 任何十二个月内根据股份奖励计划授予股份数量不超508万股，占采纳日期已发行股份1%[86] - 截至报告日期，无根据股份奖励计划已授出或同意授出的奖励[86] 公司人员相关 - 岳勇47岁，2006年9月加入公司，在互联网及软件行业有逾20年经验[40] - 施德群43岁，2010年12月出任集团监事，在高科技软件解决方案行业有逾18年经验[40] - 管海卿45岁，2016年1月18日起任集团销售总裁，在高科技软件解决方案企业有超19年销售及营销经验[40] - 梁炬东50岁，2012年1月至2016年3月任集团销售经理，在销售及营销方面有逾21年经验[41] - 张汉辉46岁，在会计及金融方面有逾22年经验，现为班尼路集团有限公司高级财务经理[42] - 施珍茹47岁，2016年7月4日加入集团任财务总监，在审计及财务管理方面有超22年经验[44] - 明扬48岁，2019年4月22日任子公司运营总裁，有逾10年摩托罗拉及9年以上华为工作经历[45] - 刘泽卫37岁，2019年5月20日任子公司产品市场部总监，在研究及开发软件系统方面有逾12年经验[45] - 袁飞雄35岁，2016年12月16日任子公司研发总监，有逾12年通信软件研发经验[45] - 贾艳丽38岁，2019年11月14日任子公司高级财务经理，在审计及财务管理方面有超16年经验[45] - 岳勇先生、梁炬东先生及林健文教授将在2020年股东周年大会轮值退任并愿膺选连任[57] - 各董事服务合约或委任函自2016年12月15日起初步为期3年[58] - 截至2019年12月31日止年度，薪酬在零至500,000港元的高级管理层成员（不包括董事）有6人，500,001至1,000,000港元的有3人[114] 公司业务运营相关 - 公司主要业务为投资控股，附属公司提供互联网和网络应用性能管理产品及服务，2019年业务性质无重大变动[48] - 2019年公司智慧家居物联网性能管理系统已连接超千万家庭智慧网关[38] - 2019年公司开发面向5G网络应用性能管理的解决方案，进入客户试用阶段[39] - 2019年公司完成开发视频端到端性能监测系统和视频运营分析平台[39] - 公司设立海外发展部，持续进行海外项目销售推广并收获相关订单[39] - 公司可能面临大客户延迟付款或拖欠款项，已建立团队跟进付款状况[33] - 公司依赖研发员工，已提供有竞争力薪酬福利，考虑员工股权激励和股份奖励计划[33] - 公司与中国最大电讯集团的附属公司自2007年起建立业务关系超12年[79] - 公司与最大供应商维持8年业务关系[80] - 公司拟每半年给股东股息，还可不时宣派特别股息[81] - 截至2019年12月31日，公司与员工、客户、供应商均无重大纠纷[78][79][80] - 截至2019年12月31日，公司已遵守相关法律法规[84] - 2020年初新冠肺炎爆发，公司无雇员确诊，未对运营产生重大影响[87] 公司治理相关 - 董事会由三名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事组成，自上市至年报日期无变动[92][93] - 截至2019年12月31日止年度，公司召开六次董事会会议，各董事出席率均为100%[95][96] - 各执行董事和非执行董事、独立非执行董事于2016年12月15日起初步任期三年，可提前三个月书面通知终止[97] - 公司有三名独立非执行董事，张汉辉先生具备相关专业资格，公司确认其独立性[98

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2019年6月30日止六个月公司收益约为4038万元，较2018年同期的约5734.3万元减少约29.6%[4] - 截至2019年6月30日止六个月公司拥有人应占利润约为625.5万元，较2018年同期的约1027.8万元减少约39.1%[4] - 截至2019年6月30日止六个月每股基本盈利约为1.23分，2018年同期约为2.10分[4] - 截至2019年6月30日止六个月，集团收益约为人民币4040万元，较去年同期减少约人民币1690万元或29.6%[10] - 集团销售成本从约人民币2310万元减少约29.9%至约人民币1620万元[15] - 集团毛利从约人民币3420万元减少约29.2%至约人民币2420万元，两期毛利率分别约为59.7%及约59.9%[16] - 集团除税前溢利从约人民币1230万元减少约38.2%至约人民币760万元[21] - 集团净溢利从约人民币1030万元减少约39.1%至约人民币630万元[23] - 于2019年6月30日，集团流动资产净值约为人民币16680万元，现金及现金等价物约为人民币6490万元[24] - 2019年6月30日，集团共有203名雇员，截至2019年6月30日止六个月员工成本约为1860万元人民币，2018年同期约为2480万元人民币[31] - 截至2019年6月30日止六个月，公司收益为40,380千元，较2018年同期的57,343千元下降29.58%[54] - 2019年上半年毛利为24,196千元，2018年同期为34,208千元，同比下降29.26%[54] - 2019年除税前溢利为7,590千元，较2018年的12,312千元下降38.35%[54] - 2019年期内溢利为6,255千元，2018年为10,278千元，同比下降39.14%[54] - 2019年6月30日非流动资产总额为7,736千元，较2018年12月31日的6,917千元增长11.84%[55] - 2019年6月30日流动资产总额为191,804千元，较2018年的203,121千元下降5.57%[55] - 2019年6月30日流动负债总额为25,015千元，较2018年的36,943千元下降32.29%[55] - 2019年6月30日净资产为172,020千元，较2018年的171,113千元增长0.53%[55] - 2019年经营活动所用现金流量净额为 - 2,304千元，2018年为 - 19,701千元，亏损幅度收窄[58] - 2019年投资活动所用现金流量净额为 - 1,348千元，2018年为 - 1,408千元，亏损略有减少[58] - 2019年支付股息2167千元，2018年为4709千元[59] - 2019年无上市开支付款，2018年为1129千元[59] - 2019年无发行股份所得款项，2018年为18277千元[59] - 2019年融资活动所用现金流量净额为2167千元，2018年所得净额为12439千元[59] - 2019年现金及现金等价物减少净额为5819千元，2018年为8670千元[59] - 2019年期初现金及现金等价物为70669千元，2018年为74533千元[59] - 2019年外汇汇率变动影响净额为0，2018年为760千元[59] - 2019年期末现金及现金等价物为64850千元，2018年为66623千元[59] - 2019年上半年母公司普通股权益持有人应占溢利为6255千元，2018年同期为10278千元；每股基本及摊薄盈利2019年为人民币1.23分，2018年为人民币2.10分[81] - 截至2019年6月30日止六个月，集团添置物业及设备所收购资产成本为49000元，2018年同期为217000元[82] - 2019年6月30日原材料存货为2638千元，2018年12月31日为726千元[83] - 2019年6月30日贸易应收账款、应收保固金及应收票据为35894千元，2018年12月31日为35172千元[83] - 2019年6月30日合约资产为79382千元，2018年12月31日为94514千元[87] - 2019年6月30日现金及银行结余为64850千元，2018年12月31日为70669千元[88] - 2019年6月30日贸易应付账款为8506千元，2018年12月31日为9488千元[89] - 2019年6月30日其他应付款项及应计费用为11815千元，2018年12月31日为24475千元[90] - 已发行及缴足508000000股普通股（每股面值0.01港元），2019年和2018年均为4514千元[91] - 2019年6月30日经营租赁一年内应付款为1544千元，第二年至第五年为1713千元；2018年12月31日一年内应付款为1789千元，第二年至第五年为1913千元[93] - 2019年上半年袍金为52千元，2018年为71千元[95] - 2019年上半年薪金、津贴及实物利益为3089千元，2018年为3035千元[95] - 2019年上半年退休金计划供款为283千元，2018年为267千元[95] - 2019年6月30日贸易应收账款、应收保固金及应收票据为35894千元，2018年12月31日为35172千元[96] - 2019年6月30日计入预付款项、按金及其他应收款项的金融资产为6368千元，2018年12月31日为1532千元[96] - 2019年6月30日现金及现金等价物为107112千元，2018年12月31日为107373千元[96] - 2019年6月30日贸易应付账款为8506千元，2018年12月31日为9488千元[96] - 2019年6月30日计入其他应付款项及应计费用的金融负债为1145千元，2018年12月31日为4691千元[96] 各业务线数据关键指标变化 - 整体应用性能管理系统解决方案收益从约人民币3930万元减少约51.9%至约人民币1890万元[11] - 软件开发服务收益从约人民币420万元增加约150.0%至约人民币1050万元[12] - 技术服务收益从约人民币740万元增加约25.7%至约人民币930万元[13] - 嵌入式硬件及标准应用性能管理软件销售收益从约人民币650万元减少约72.3%至约人民币180万元[14] - 2019年上半年整体应用性能管理系统解决方案收益18879千元（2018年：39271千元），软件开发服务收益10491千元（2018年：4169千元），技术服务收益9260千元（2018年：7428千元），销售嵌入式硬件及标准应用性能管理软件收益1750千元（2018年：6475千元），总收益40380千元（2018年：57343千元）[76] - 2019年上半年其他收入及收益中，银行利息收入358千元（2018年：41千元），政府补贴5373千元（2018年：4676千元），汇兑收益净额20千元（2018年：495千元），总计5751千元（2018年：5212千元）[76] - 2019年上半年出售存货成本260千元（2018年：2632千元），所提供服务成本11390千元（2018年：11602千元），雇员福利开支16486千元（2018年：22611千元），研发成本11512千元（2018年：12665千元），物业及设备折旧395千元（2018年：437千元），其他无形资产摊销666千元（2018年：318千元）[77] - 2019年上半年银行利息收入计为 - 358千元（2018年： - 41千元），外币折算差异净额计为 - 20千元（2018年： - 495千元）[77] 公司业绩影响因素及发展情况 - 2019年上半年公司业绩不如预期，主要因电信运营商受产业政策、网络结构变化和经济形势影响推迟订单[5] - 2013年发放4G牌照时公司也曾经历订单推迟，后订单量大幅回升[5] - 2019年上半年公司开发多项新产品并收获前期订单，OTT和IPTV视频安全检测产品成果良好[5] - 2019年下半年公司5G相关APM产品准备就绪，与客户合作逐步展开[7] - 5G业务快速发展利好产业链，为公司产品打开更广阔市场[8] - 互联网视频业务发展使视频安全和监管成热点，公司将扩大视频安全产品市场开发[9] - 公司管理层对未来业绩和发展充满信心，新订单将在2019年下半年体现业绩[9] - 公司开发面向5G网络应用性能管理的解决方案，进入客户试用阶段[37] - 公司完成开发视频端到端性能监测系统和视频运营分析平台[37] 公司股本及股东权益情况 - 2019年6月30日，公司已发行股本为508万港元，已发行普通股数目为5.08亿股，每股面值0.01港元[27] - 2019年6月30日，岳勇先生等四位董事各自被视为拥有公司已发行股本61.03%的权益，所持股份数目为310,040,000股[42] - 岳勇先生拥有权益的股份包括全资公司持有的103,335,000股及因一致行动被视为拥有的206,705,000股[43] - 施德群先生拥有权益的股份包括全资公司持有的103,335,000股及因一致行动被视为拥有的206,705,000股[43] - 管海卿先生拥有权益的股份包括全资公司持有的72,365,000股及因一致行动被视为拥有的237,675,000股[44] - 梁炬东先生拥有权益的股份包括全资公司持有的31,005,000股及因一致行动被视为拥有的279,035,000股[44] - 2019年6月30日公司已发行508,000,000股股份[47] - 世機創投有限公司持有103,335,000股，占比20.34%[46] - 李端女士持有310,040,000股，占比61.03%[46] - 高酷投資有限公司持有103,335,000股，占比20.34%[46] - 陳寶珠女士持有310,040,000股，占比61.03%[46] - 環沛投資有限公司持有72,365,000股，占比14.25%[46] - 顧維女士持有310,040,000股，占比61.03%[46] - 鉅智投資有限公司持有31,005,000股，占比6.10%[46] - Sino Impact Limited持有54,710,000股，占比10.77%[46] 公司募集资金使用情况 - 公司以每股发售价0.74港元发行1.028亿股新股份，上市所得款项净额约为5840万港元，截至2019年6月30日已全部按计划动用[33][34] - 2018年12月31日，尚未使用的募集所得款项为975万港元，已在期内按招股章程所述方式动用[34] - 2018年6月12日，集团按每股1.08港元配發及发行2125.5万股股份，所得款项净额约为2240万港元，2018年12月31日剩余1700万港元未使用，截至2019年6月30日已使用950万港元，剩余1290万港元将作一般营运资金[35] - 巩固中国应用性能管理市场领导地位计划金额为1752万港元，占所得款项净额30%，已全部动用[34] - 加强内部研发能力计划金额为2336万港元，占所得款项净额40%，已全部动用[34] - 拓展海外市场计划金额为1168万港元，占所得款项净额20%，已全部动用[34] - 一般公司用途计划金额为584万港元，占所得款项净额10%，已全部动用[34] 公司购股计划相关情况 - 购股计划可供发行股份总数为48,674,500股，占上市日期已发行股份总数的10%[38] - 任何12个月期间根据购股计划及其他计划向参与者授出的购股权获行使后，已发行及将予发行的股份总数不得超已发行股份的1%[38] - 截至2019年6月30日及报告日期，公司无尚未行使的购股权、认股权证等证券[40] 公司税务相关情况 - 飞思达技术（北京）有限公司按15%缴纳中国企业所得税，2019年上半年即期中国所得税开支1335千元（2018年：2034千元）[78][79]

收入和利润（同比环比） - 2018年收入增长5.5%至人民币115.1百万元[5] - 公司2018年总收益为人民币1.151亿元，较2017年的人民币1.091亿元增长5.5%[8][9] - 年内溢利增长25.8%至人民币27.9百万元[5] - 公司年度溢利为人民币2789.3万元，较2017年的人民币2217.5万元增长25.8%[8][9] - 公司净利率为24.2%，较2017年的20.3%显著提升[8] - 年度净溢利从2017年人民币22.2百万元增长25.8%至2018年人民币27.9百万元，净利率从20.3%提升至24.2%[25] - 2018年收益为115,107千元人民币，同比增长5.5%[142] - 年度溢利为27,893千元人民币，同比增长25.8%[142] - 2018年年度溢利为27893千元人民币，较2017年22175千元人民币增长25.8%[145] - 每股基本及摊薄盈利为人民币5.61分，同比增长23.0%[142] 成本和费用（同比环比） - 销售成本从2017年人民币43.0百万元增长4.7%至2018年人民币45.0百万元[17] - 研发开支从2017年人民币14.8百万元大幅增长26.4%至2018年人民币18.7百万元[21] - 行政开支从2017年人民币15.7百万元增长26.8%至2018年人民币19.9百万元，含人民币2.2百万元转板上市开支[22][23] - 员工成本从2017年人民币37.7百万元增至2018年人民币45.1百万元，员工总数203名[32] - 研发开支为18,713千元人民币，同比增长26.4%[142] - 行政开支为19,896千元人民币，同比增长26.4%[142] 各条业务线表现 - 数字体验管理业务占比提升，传统ANPM业务比例显著降低[5] - 软件开发服务收益大幅增长59.8%，从2017年的人民币1020万元增至2018年的人民币1630万元[12][14] - 技术服务收益增长35.2%，从2017年的人民币1280万元增至2018年的人民币1730万元[12][15] - 整体APM系统解决方案收益下降4.0%，从2017年的人民币7470万元降至2018年的人民币7170万元[12][13] - 嵌入式硬件及标准APM软件销售额从2017年人民币11.3百万元下降14.2%至2018年人民币9.7百万元[16] - 整体APM系统解决方案及软件开发服务合约收益占总收益约76%[135] 各地区表现 - 公司设立海外发展部并已收获前期海外订单[41] - 上市所得款项用途：20%(1168万港元)用于拓展海外市场[37] - 截至2018年底，用于拓展海外市场的款项已动用982万港元，剩余186万港元未使用[37] 管理层讨论和指引 - 平台管理的数字体验数据为数字营销提供新市场机会[6] - 2018年组建机器学习开发部门推进AI算法应用[6] - 积极投入5G网络虚拟化应用性能管理研发[6] - 基于感知的数据化营销平台成为未来收入增长重要引擎[6] - 公司日均数据处理量超过10PB，基于大数据和AI的APM业务进入商业开发阶段[10] - 公司系统每天处理超过5000万用户收视数据，为RUEM业务提供数据基础[10] - 公司开发并交付大数据分析系统，并将所有数据分析系统迁移至自有平台[41] - 公司APM系统覆盖中国电信、中国移动和中国联通超过5000万宽带家庭用户[41] - 公司5G端到端应用性能管理平台与5G虚拟化性能解决方案启动[41] - 公司在国内推广新产品和服务并收获前期订单[41] - 公司拟每半年派发股息但需视盈利及现金流状况而定[83] 上市及融资活动 - 公司于2018年11月29日成功由GEM转往主板上市[4] - 公司于2018年11月21日获联交所原则上批准由GEM转往主板上市[148] - 公司上市所得款项净额约为5840万港元，截至2018年12月31日已动用4865万港元，尚未动用975万港元[36][37] - 公司配售发行2125.5万股股份，每股价格1.08港元，所得款项净额约为2240万港元，截至2018年底已使用540万港元，剩余1700万港元未使用[38] - 上市所得款项用途：30%(1752万港元)用于巩固APM市场领导地位，40%(2336万港元)用于加强研发能力，20%(1168万港元)用于拓展海外市场，10%(584万港元)用于一般公司用途[37] - 截至2018年底，用于巩固APM市场领导地位的款项已动用1460万港元，剩余292万港元未使用[37] - 截至2018年底，用于加强研发能力的款项已动用1928万港元，剩余408万港元未使用[37] - 截至2018年底，用于一般公司用途的款项已动用495万港元，剩余89万港元未使用[37] - 2017年12月31日尚未使用的募集所得款项为4058万港元[37] - 公司配售所得款项剩余1700万港元将作为未来约2年的一般营运资金[38] - 2018年发行股份获得融资18278千元人民币[145] 客户与供应商集中度 - 五大客户销售额占营业总额38.0% 最大客户占比11.7%[57] - 五大供应商采购额占采购总额65.0% 最大供应商占比28.7%[57] - 客户集中度下降：五大客户占比从45.9%降至38.0%[57] - 供应商集中度上升：五大供应商占比从63.3%增至65.0%[57] - 最大客户销售额占比从19.9%下降至11.7%[57] - 最大供应商采购占比从33.5%下降至28.7%[57] - 公司与最大电信集团附属公司业务关系已超过11年[81] - 公司与最大供应商业务关系已维持7年[82] 股息分派 - 建议派发末期股息每股1.20港仙（人民币1.0分）[51] - 已派发中期股息每股0.6港仙[51] - 2018年已付股息总额7370千元人民币，较2017年2553千元人民币增长188.7%[146] 现金流量 - 2018年经营所得现金净流出9369千元人民币，较2017年流出9589千元人民币改善2.3%[146] - 2018年末现金及现金等价物为70669千元人民币，较2017年末74533千元人民币下降5.2%[147] - 2018年应收购合约客户款项及合约资产增加29166千元人民币[146] - 2018年贸易应收款项增加12150千元人民币[146] - 2018年投资活动现金净流出3808千元人民币，较2017年4535千元人民币改善16.0%[146] - 2018年融资活动现金净流入10908千元人民币，2017年为净流出2553千元人民币[146] - 现金及现金等价物为70,669千元人民币，同比下降5.2%[143] 资产与权益 - 公司权益总额为人民币1.711亿元，较2017年的人民币1.327亿元增长29.0%[8] - 流动资产净值从2017年人民币130.9百万元增至2018年人民币166.2百万元，现金及等价物为人民币70.7百万元[26] - 流动资产总额为203,121千元人民币，同比增长21.6%[143] - 净资产为171,113千元人民币，同比增长29.0%[143] - 贸易应收款项及合约资产总额为129,686千元人民币[143] - 公司权益回报率从2017年的16.7%下降至2018年的16.3%，主要由于2018年6月配售导致已发行股本扩大[35] 会计准则变更影响 - 公司采纳香港财务报告准则第9号导致贸易应收账款等金融资产预期信贷亏损拨备增加人民币427千元[155][157] - 贸易应收账款、应收保固金及应收票据的预期信贷亏损拨备为人民币94千元[155][157] - 合约资产的预期信贷亏损拨备为人民币333千元[155][157] - 金融资产总额根据香港财务报告准则第9号调整后账面值为人民币171,313千元[155] - 金融负债总额根据新准则调整后为人民币39,001千元[155] - 递延税项负债因准则变更减少人民币64千元[155] - 公司于2018年1月1日根据香港财务报告准则第9号调整保留溢利，期初结余为19,600千元，较原香港会计准则第39号下的19,963千元减少363千元（降幅1.8%）[158] - 公司因应用香港财务报告准则第9号确认合约资产预期信贷亏损333千元及贸易应收账款预期信贷亏损94千元，并相应确认递延税项64千元[158] - 公司采用香港财务报告准则第15号导致2018年1月1日建设合约减少65,681千元并重新分类至合约资产[161] - 截至2018年12月31日，香港财务报告准则第15号应用使建设合约减少94,514千元，同时合约资产增加同等金额[161] - 公司于2018年1月1日将应付合约客户款项320千元重新分类至合约负债[161] - 公司于2018年1月1日将预收客户代价441千元从其他应付款项重新分类至合约负债[162] - 截至2018年12月31日，公司根据香港财务报告准则第15号将技术服务的预收客户代价644千元重新分类至合约负债[162] - 公司自2019年1月1日起采纳香港财务报告准则第16号，对业绩及财务状况无重大影响[166] - 公司计划采用过渡规定，将首次采纳累计影响确认为2019年1月1日保留溢利期初结余调整[166] 公司治理与董事会 - 执行董事岳勇拥有互联网及软件行业逾19年经验[42] - 执行董事施德群持有香港大学通信工程理学硕士学位[42] - 执行董事管海卿拥有超过18年高科技软件销售及营销经验[42] - 财务总监施珍茹拥有超过21年审计及财务管理经验[46] - 非执行董事梁炬东在销售及营销方面拥有逾20年经验[43] - 董事会三分之一成员需轮值退任，施德群、管海卿及沈奇将于周年大会退任并符合连任资格[59] - 董事服务合约为期三年，自上市日起生效[60] - 五名最高薪人士薪酬详情载于财务报表附注7至8[64] - 高级管理层薪酬分布：4人年薪0-50万港元，3人年薪50.0001-100万港元[117] - 董事会由3名执行董事、1名非执行董事和3名独立非执行董事组成[93] - 2018年共召开6次董事会会议，所有董事出席率均为100%（6/6）[97] - 独立非执行董事人数为3名，符合上市规则要求[99] - 主席与行政总裁角色分离，分别由岳勇和施德群担任[100] - 公司秘书张启昌于2018年2月9日获委任，接受超15小时专业培训[101] - 合规主任由执行董事兼行政总裁施德群担任[102] - 全体7名董事均参加董事责任培训[103] - 审核委员会由3名独立非执行董事组成[105] - 已安排董事及高级管理人员责任保险[104] - 审核委员会年内举行4次会议，成员出席率100%[106] - 薪酬委员会年内举行1次会议[107] - 提名委员会年内举行1次会议[108] - 核数师安永2018年度审计服务费用为人民币1200千元[119] - 公司确认其风险管理和内部监控系统在2018年度有效运行[121] - 公司2018年委聘外聘核数师完成独立内部监控审查[122] - 董事会认为2018年度内部监控系统足够有效且符合守则要求[122] - 公司无内部审核部门但认为当前业务规模无需立即设立[121] - 公司2018年度遵守GEM及主板上市规则企业管治守则[91] - 董事确认2018年度完全遵守证券交易操守守则[92] 股东结构 - 公司董事及控股股东共同持有股份310,040,000股，占总股本61.03%[71] - 一致行动人士岳勇、施德群、管海卿及梁炬东共同持有公司已发行股本61.03%的权益[72] - 岳勇通过世机创投有限公司持有103,335,000股股份（20.34%）[72][75] - 施德群通过高酷投资有限公司持有103,335,000股股份（20.34%）[72][75] - 管海卿通过环沛投资有限公司持有72,365,000股股份（14.25%）[73][75] - 梁炬东通过钜智投资有限公司持有31,005,000股股份（6.10%）[73][75] - Sino Impact Limited持有54,710,000股股份（10.77%）[75] - 关山与谭淑芬各通过Sino Impact Limited间接持有54,710,000股股份（10.77%）[76] - 公司确认公众持股量符合至少25%的要求[79] - 四位一致行动人士的配偶均被视同持有310,040,000股股份（61.03%）[75] - 公司已发行股份总数为508,000,000股[75] 其他重要事项 - 数字家庭用户超过5000万，占中国大陆宽带用户近七分之一[5] - 公司毛利率为60.9%，较2017年的60.6%略有提升[8] - 毛利从2017年人民币66.1百万元增长6.1%至2018年人民币70.1百万元，毛利率保持60.9%[18] - 除税前溢利从2017年人民币31.0百万元增长3.2%至2018年人民币32.0百万元[23] - 所得税开支从2017年人民币8.8百万元大幅减少53.4%至2018年人民币4.1百万元[24] - 毛利为70,083千元人民币，同比增长6.1%[142] - 公司主营业务为互联网和网络应用性能管理(APM)产品及服务[49] - 2018年度未进行任何证券购买、出售或赎回[55] - 购股权计划可发行股份上限为48,674,500股，占上市时总股本10%[67] - 所有控股股东自上市日起持续遵守不竞争契约条款[63] - 截至2018年末未授出任何购股权且无未行使股权类证券[68] - 董事及高级管理人员薪酬政策基于营运业绩与市场惯例制定[64] - 2018年度未存在任何重大利益冲突交易或竞争性权益[61][62] - 2018年末未存续任何股权挂钩协议或股份发行协议[69] - 公司2018年度与员工、客户及供应商均无重大纠纷[80][81][82] - 公司2018年度已遵守著作权法、专利法等重要法律法规[85] - 合规顾问确认其2018年度未持有公司任何股本权益[86] - 公司为董事购买潜在法律行动保险并维持弥偿条款[87] - 安永会计师事务所已连续四年担任公司核数师[90] - 公司采用财务报告、公告及网站等多渠道实施公平披露政策[123] - 股东需持有不少于十分之一投票权方可请求召开股东特别大会[125] - 股东提案需经香港股份过户登记处核实符合程序后方可加入议程[126] - 综合财务报表已按香港财务报告准则真实公平反映2018年度财务状况[131] - 董事会确认2018年12月31日无影响持续经营能力的重大不确定因素[120] - 合约资产占公司资产总额约45%[135] - 贸易应收账款占综合财务状况表资产总额约17%[136] - 合约资产占综合财务状况表资产总额约45%[136] - 公司自2018年1月1日起采用香港财务报告准则第9号金融工具[136] - 收益确认需要管理层重大判断和估计[135] - 贸易应收账款及合约资产可收回程度涉及预期信贷亏损减值模型[136] - 资本化开发成本需符合技术可行性等特定准则[137] - 完工百分比按已产生成本与估计总成本比例计量[135] - 合约成本包括直接材料、分包成本和直接工资等[135] - 中国内地附属公司雇员参与市政府运营的中央养老金计划[200] - 养老金供款按工资成本特定百分比缴纳[200] - 养老金供款根据计划规则应付时从综合损益表扣除[200]