财务数据关键指标变化 - 公司2018年营业额相比往年有所增加，受益于中国人口老龄化和购买力增长导致对殡仪服务需求上升[18] - 尽管营业额增长，但由于相关行政规定限制和运营成本增加，公司近年持续亏损[19] - 集团总收益为人民币62,667,000元，同比增长3.2%[29] - 毛利率下降5.9个百分点至44.5%，主要因销售成本增加[31] - 本年度毛利约为人民币27,889,000元，毛利率下降约5.9%至44.5%（2017年：50.4%）[34] - 本公司拥有人应占亏损约为人民币8,352,000元（2017年：人民币19,334,000元），亏损减少主要由于收益增加、其他收入增加及行政开支减少[37] - 资产负债比率维持为3.9%（2017年：4.4%）[39] - 商誉减值准备约为人民币2,868,000元（2017年：无）[37] - 所得税开支约为人民币1,108,000元，减少约人民币405,000元或约26.8%（2017年：人民币1,513,000元）[37] 各条业务线表现 - 中国殡仪业务收入为人民币58,760,000元，同比增长3.2%，占集团总收益的93.8%[26] - 香港殡仪业务收入为人民币942,000元，同比下降6.9%，占集团总收益的1.5%[26] - 台湾殡仪业务收入为人民币2,630,000元，同比增长20.9%，占集团总收益的4.2%[26] - 越南墓园销售收入为人民币335,000元，同比下降27.5%，占集团总收益的0.5%[26] - 台湾护老及咨询业务本年度无收入（2017年为人民币127,000元）[29] - 殡仪及火化服务收入同比增长5.6%至人民币58,760,000元[29] - 殡仪安排及咨询收入同比下降20.3%至人民币3,572,000元[29] - 公司已停止银发族及老人看护业务的资源投放[67] 各地区表现 - 来自台湾、香港及越南的收益仅占总收益约4.7%（2017年：约6.2%）[40] - 公司已开始越南业务，目前在建的墓园预计将于2020年落成启用[64] 成本和费用 - 销售费用同比下降17.8%至人民币5,567,000元，占收益的8.9%[33] - 销售开支约为人民币5,567,000元，减少约17.8%，占收益比例约为8.9%（2017年：11.2%）[35] - 行政开支约为人民币24,797,000元，占收益比例约为39.6%（2017年：47.8%），比往年减少约4.7%[35] 管理层讨论和指引 - 中国是全球最大的殡仪服务市场，预计未来对优质殡仪服务的需求将持续增长[18] - 公司注意到生物技术和医疗保健业务近年快速发展，已成立全资子公司并签订代理协议以进入该市场[19] - 中国经济增速放缓和中美贸易摩擦促使政府将经济增长动力转向国内消费[17] - 公司面临的主要风险包括经济放缓、市场竞争恶化、人均寿命延长导致死亡人数减少等[47][51] - 公司股息政策于2019年3月制定，派息需考虑集团财务表现、资本开支需求等六项核心因素[173][175] 公司治理 - 公司董事会成员多元化，包括执行董事、非执行董事及独立非执行董事[76] - 公司董事会成员变动包括两名独立非执行董事的委任及两名独立非执行董事的辞任[76] - 截至2018年12月31日，董事会共举行7次会议，执行董事许建春（主席）出席全部7次会议[84][85] - 独立非执行董事孙飞出席6/6次董事会会议，但缺席1次股东大会[85] - 审计委员会在2018年举行5次会议，主席孙飞和成员齐忠伟均出席全部5次会议[100] - 公司审计委员会由3名独立非执行董事组成，符合GEM上市规则第5.28至5.33条要求[100] - 公司董事会主席由许建春担任，首席执行官由刘添财担任，实现角色分离[90] - 2018年董事会包含至少3名独立非执行董事，占董事会至少三分之一比例[91] - 所有董事在报告期内均参加了与上市公司董事职责相关的持续专业发展培训[93] - 审计委员会负责监督集团财务报表的完整性，包括年度报告、半年报和季报[104] - 公司设立审计委员会、薪酬委员会和提名委员会三个董事会专门委员会[98] - 审计委员会在2018年审查了集团的季度、半年度和年度报告，重点关注会计政策变更及合规情况[105][107] - 薪酬委员会在2018年举行了3次会议，主席齐忠伟出席率100%（3/3），孙飞和李冠洪出席率100%（2/2）[106][113] - 薪酬委员会负责制定执行董事及高管薪酬方案，并审核绩效薪酬与公司目标的匹配性[110][114] - 提名委员会在2018年评估了董事会结构、独立非执行董事的独立性，并推荐董事继任计划[118] - 2018年提名委员会召开3次会议，王均（主席）缺席全部会议（0/3），齐忠伟全勤出席（3/3）[113][118] - 董事會由6名董事組成，年齡分佈為35-49歲4人、50-64歲2人[131] - 董事會成員服務年限分佈：5年以下4人、5年以上2人[131] - 董事會專業背景分佈：管理領域4人、會計及金融2人、科學領域3人[134] - 獨立非執行董事齊忠偉、孫飛、王均任期為3年[134] - 公司章程要求每年有1/3董事輪換退休，每位董事至少每3年輪換一次[135] - 董事會成員教育背景：其他領域2人、科學領域3人[134] - 提名委員會考慮多元化因素包括性別、年齡、文化背景等7項指標[126] - 董事會每年評估成員組成以確保具備核心決策能力[125] - 提名政策要求定期檢討有效性[125] - 董事候選人評估標準包括專業操守、商業判斷能力等5項核心要素[123] 其他财务数据 - 截至2018年12月31日，公司现金及银行结余约为人民币103,467,000元（2017年：人民币98,186,000元）[39] - 短期及长期银行借贷分别约为人民币1,267,000元及人民币8,037,000元（2017年：人民币1,059,000元及人民币9,071,000元）[39] - 2018年物业、厂房及设备抵押账面值为人民币19,455,000元，较2017年的人民币18,877,000元增长3.1%[45] - 2018年资本开支为人民币1,545,000元，较2017年的人民币1,325,000元增长16.6%[45] - 截至2018年底，已签约但未拨备的资本承付款项为人民币6,523,000元，与2017年持平[45] - 支付给审计师Elite Partners CPA Limited的审计服务酬金约为人民币716,000元（2017年：约人民币1,040,000元）[138][140] 公司运营 - 截至2018年底，公司员工人数为169名，较2017年的209名减少19.1%[45] - 公司员工中部分已服务超过15年，并通过客户调查优化服务质量[56][60] - 2018年与供应商、客户及员工无重大纠纷[58][60] - 公司实施绿色办公措施（如双面打印、节能用电）并定期审查环保政策[49][53] - 公司已完成购置为殡仪而设的先进设备及设施[64] - 公司已签订两份新承包协议[64] - 公司已完成装修及改善殡仪馆及服务中心[67] - 公司已建立网站并举办及赞助有关殡仪业的论坛及研究[67] - 公司已于2016年3月31日完成收购事项[67] - 截至2018年12月31日，所有余下所得款项均存入银行作为计息存款[68] 风险管理与内部控制 - 公司已制定风险识别、评估、应对及监控程序，包括使用管理层建立的评估标准进行风险评估[145] - 公司委任鉅銘風險諮詢服務有限公司作为风险管理和内部控制系统年度审查顾问，未发现重大内部控制缺陷[149][151] - 董事会确认负责风险管理和内部控制系统，并认为其有效且足够[148][150] - 公司设有信息披露政策，确保潜在内幕信息在根据GEM上市规则进行一致且及时披露前保持机密[154] - 内幕消息处理程序要求潜在信息需保密直至依规披露，并指定汇报渠道及发言人[157] - 集团董事及高管责任保险已生效，覆盖其业务风险[163] 股东与投资者关系 - 股东特别大会可由持有不少于公司缴足股本十分之一（10%）投票权的股东要求召开[155] - 股东大会议案表决须采用投票方式，仅程序性事项可举手表决[165][169] - 公司设立多渠道沟通机制，包括定期报告、官网及投资者会议[172][174] - 股东查询需通过香港总部或股份过户处提交[161][166] - 董事会可全权决定股息形式、频率及金额，并考虑不定期派发中期股息[176][178] 高管与董事会成员背景 - 执行董事许建春（40岁）持有中国人民大学经济学博士学位，2017年12月22日获任董事会主席[182] - 刘添财先生自1998年起担任宝山生命科技股份有限公司控股股东并持续扩充管理团队[183][185] - 许建春先生持有中国人民大学经济学博士学位并拥有多年生命科技领域投资经验[184] - 徐强博士于2019年3月1日获委任，拥有荷兰代尔夫特理工大学定量电子衍射博士学位及纳米技术产品研发经验[187] - 齐忠伟先生为香港会计师公会资深会员，拥有超过20年会计及金融领域经验[187] - 孙飞先生于2017年荣获中国冷冻电镜杰出贡献奖并担任中国生物物理学会冷冻电镜分会副理事长[190][191] - 王均教授2011年获国家杰出青年科学基金资助，2016年入选国家"万人计划"科技创新领军人才[193] - 王均先生于2018年4月17日获委任，拥有生物医用高分子、纳米生物材料与纳米医学领域丰富研究经验[194] - 王均先生2005年入选中国科学院「百人计划」，2011年获国家杰出青年科学基金[194] - 张慧兰女士2012年加入公司，担任总管理处处长兼重庆锡宝及重庆锡周总经理[197][199] - 张慧兰女士负责公司目标及业务发展实施，监管中国所有殡仪馆及殡仪服务中心人事运作、商业分析及内部审核[197][199] - 张慧兰女士拥有殡仪业商业运营方面逾9年管理经验[197][199] - 潘秀盈女士2001年加入公司，现任殡仪服务契约部门主管[198][199] - 潘秀盈女士负责殡仪服务契约市场推广及销售工作[198][199] - 潘秀盈女士拥有公司业务及营运管理超过15年经验[198][199] 公司基本信息 - 公司股票代码为8296，在香港GEM市场上市[14] - GEM市场上市公司普遍为中小型企业，证券可能比主板证券承受更大市场波动风险[3] - 公司主要往来银行包括永丰银行、第一商业银行、汇丰银行和招商银行[14] - 公司注册办事处位于开曼群岛，香港办事处位于尖沙咀好兆年行[14] - 公司审计师为开元信德会计师事务所有限公司[12] - 截至2018年底公司组织章程文件无变更[164] - 2018年公司未发生重大违反法律法规的行为[55][59]